淺析會(huì)計(jì)估計(jì)變更盈余管理的防范對(duì)策

陳冕

摘 要 隨著我國會(huì)計(jì)相關(guān)準(zhǔn)則制度越來越健全，企業(yè)直接的財(cái)務(wù)造假行為越來越少，但是利用會(huì)計(jì)制度本身所具有空間的盈余管理行為日益增多。應(yīng)收款項(xiàng)作為企業(yè)重要的流動(dòng)資產(chǎn)，是上市公司進(jìn)行盈余管理的主要手段之一，企業(yè)通過應(yīng)收款項(xiàng)的盈余管理來調(diào)整企業(yè)凈資產(chǎn)收益率，而該指標(biāo)是企業(yè)IPO，發(fā)行可轉(zhuǎn)債的重要指標(biāo)之一，很多企業(yè)通過壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方式進(jìn)行盈余管理。因此，防范企業(yè)通過會(huì)計(jì)估計(jì)變更進(jìn)行盈余管理具有重要的現(xiàn)實(shí)意義。本文在分析防范企業(yè)通過會(huì)計(jì)估計(jì)變更進(jìn)行盈余管理的重要性基礎(chǔ)上，以博敏電子應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備調(diào)整為典型案例，分析了企業(yè)如何利用會(huì)計(jì)估計(jì)變更進(jìn)行盈余管理，并提出了防范企業(yè)利用應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備進(jìn)行盈余管理的對(duì)策措施。

關(guān)鍵詞 應(yīng)收款項(xiàng) 壞賬準(zhǔn)備 盈余管理 會(huì)計(jì)估計(jì)變更

一、引言

隨著我國會(huì)計(jì)相關(guān)準(zhǔn)則制度越來越健全，直接的財(cái)務(wù)造假行為已經(jīng)越來越少，但是利用會(huì)計(jì)制度本身所具有的空間操縱利潤的行為卻逐漸增多，企業(yè)的這些行為通常被稱為盈余管理。因其粉飾過的數(shù)據(jù)較難被信息使用者所發(fā)現(xiàn)，該企業(yè)通過盈余管理手段便可實(shí)現(xiàn)盈利、扭虧、平滑收益或者大清洗的目的，這是一種嚴(yán)重?cái)_亂健康的資本市場的行為。應(yīng)收款項(xiàng)是企業(yè)非常重要的流動(dòng)資產(chǎn)，也是上市公司進(jìn)行盈余管理的主要手段之一，其質(zhì)量影響著企業(yè)的盈利指標(biāo)和營運(yùn)能力，是企業(yè)IPO，發(fā)行可轉(zhuǎn)債等需要重點(diǎn)關(guān)注的科目，壞賬準(zhǔn)備計(jì)提屬于企業(yè)會(huì)計(jì)估計(jì)范疇，是企業(yè)出于謹(jǐn)慎性原則對(duì)日常經(jīng)營活動(dòng)中產(chǎn)生的交易所做出的判斷，壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提是每個(gè)企業(yè)根據(jù)自己的經(jīng)營特點(diǎn)，客戶信用，合同付款方式等因素自行決定，很多企業(yè)便會(huì)通過壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提來方式實(shí)現(xiàn)盈余管理。本文通過分析博敏電子股份有限公司利用應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提的會(huì)計(jì)估計(jì)變更的案例來說明該種方式對(duì)企業(yè)業(yè)績的影響。

二、會(huì)計(jì)估計(jì)變更盈余管理案例分析：以應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備調(diào)整為工具

（一）案例企業(yè)簡介

博敏電子成立于1994年，2011年實(shí)施股份制改革，2015年首次公開發(fā)行A股上市，股票代碼：603936。公司以高端印制電路板生產(chǎn)為主，集設(shè)計(jì)、加工、銷售、外貿(mào)為一體，是中國目前最具實(shí)力的民營電路板制造商之一。在2018年，博敏電子對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提的會(huì)計(jì)估計(jì)進(jìn)行變更，我們將對(duì)這一現(xiàn)象背后的原因進(jìn)行分析。

（二）事件過程

1.博敏電子應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例調(diào)整。應(yīng)收款項(xiàng)的壞賬準(zhǔn)備在2006年之前是在資產(chǎn)減值準(zhǔn)備中進(jìn)行規(guī)范，常用壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方式有賬齡分析法、應(yīng)收款項(xiàng)余額百分比法、個(gè)別認(rèn)定法等，計(jì)提壞賬的方法由企業(yè)自行確定，一經(jīng)確定，不得隨意變更。

但2006年頒布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》中規(guī)定：對(duì)于單項(xiàng)金額重大的應(yīng)收款項(xiàng)，應(yīng)當(dāng)單獨(dú)進(jìn)行減值測試。有客觀證據(jù)表明其發(fā)生了減值的，應(yīng)當(dāng)根據(jù)其未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值低于其賬面價(jià)值的差額，確認(rèn)減值損失，計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。對(duì)于單項(xiàng)金額非重大的應(yīng)收款項(xiàng)可以單獨(dú)進(jìn)行減值測試，確定減值損失，計(jì)提壞賬準(zhǔn)備;也可以與經(jīng)單獨(dú)測試后未減值的應(yīng)收款項(xiàng)一起按類似信用風(fēng)險(xiǎn)特征劃分為若干組合，再按這些應(yīng)收款項(xiàng)組合在資產(chǎn)負(fù)債表日余額的一定比例計(jì)算確定減值損失，計(jì)提壞賬準(zhǔn)備。

目前，很多上市公司仍然對(duì)所有的應(yīng)收款項(xiàng)按照賬齡分析法進(jìn)行計(jì)提，即不區(qū)分單項(xiàng)應(yīng)收款項(xiàng)的金額是否重大。這種處理不符合《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)——金融工具確認(rèn)和計(jì)量》準(zhǔn)則的規(guī)定。本文僅分析企業(yè)在沿用賬齡分析法的一貫政策基礎(chǔ)上，通過對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例的會(huì)計(jì)估計(jì)變更對(duì)企業(yè)利潤的影響。

根據(jù)博敏電子發(fā)布的臨2018-073公告內(nèi)容，2018年博敏電子調(diào)整前后的計(jì)提比例如表1所示。

由表1可得出，博敏電子對(duì)10～12月和1年以上的應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備比例未做調(diào)整，僅調(diào)整0～9月的應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備比例。對(duì)此，博敏電子在公告的會(huì)計(jì)估計(jì)變更合理性中指出，本次會(huì)計(jì)估計(jì)變更能更加公允地反映公司的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果，提供更可靠、更準(zhǔn)確的會(huì)計(jì)信息，更能適應(yīng)公司發(fā)展的需要，其審計(jì)事務(wù)所出具的意見書中認(rèn)為本次會(huì)計(jì)估計(jì)變更系基于公司實(shí)際業(yè)務(wù)情況及參照同行業(yè)上市公司處理方式做出的，相關(guān)會(huì)計(jì)處理符合《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第28號(hào)——會(huì)計(jì)政策、會(huì)計(jì)估計(jì)變更和差錯(cuò)更正》的相關(guān)規(guī)定。

2.博敏電子應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例調(diào)整對(duì)利潤的影響。根據(jù)2018年博敏電子的應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例調(diào)整的公告， 將0～6月應(yīng)收款項(xiàng)壞賬計(jì)提比例由5%變更為0%，7～9月應(yīng)收賬款壞賬計(jì)提比例由5%變更為3%，10～12月以及1年以上應(yīng)收款項(xiàng)壞賬比例未發(fā)生改變，該種方式可使得2018年資產(chǎn)減值準(zhǔn)備金額大為減少，預(yù)計(jì)可減少2，538.42萬，從而使得利潤總額增加2，538.42萬，凈利潤以及所有者權(quán)益增加1，903.81萬元（所得稅稅率定為25%），該數(shù)字占比2018年年報(bào)凈利潤金額15.26%，應(yīng)收款項(xiàng)壞賬計(jì)提比例的變更使得公司整體凈利潤增加幅度為18.01%，公司整體盈利能力大為增強(qiáng)。

（三）案例分析

1.博敏電子調(diào)整應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例的內(nèi)在動(dòng)機(jī)。觀測博敏電子2016—2018年年報(bào)信息，博敏電子的經(jīng)營狀況一直良好，除了2016年收入增幅略小于成本增幅外，2017—2018年收入的增幅一直略大于成本增幅，并且未發(fā)生重大事項(xiàng)影響公司經(jīng)營狀況，那博敏電子為何要在經(jīng)營狀況平穩(wěn)增長的年度調(diào)整應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例呢？在博敏電子2018年報(bào)發(fā)布不久后的5月28日公布的臨2019-044《關(guān)于公開發(fā)行 A 股可轉(zhuǎn)換公司債券申請(qǐng)獲得中國證監(jiān)會(huì)受理的公告》，似乎可以合理猜測，博敏電子想通過應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例調(diào)整方式，使得企業(yè)最近 3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率不低于 6%，以滿足證監(jiān)會(huì)規(guī)定的發(fā)行可轉(zhuǎn)債的硬性條件之一。

盡管博敏電子對(duì)應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例給出了合理的解釋，但是觀察表1，該項(xiàng)調(diào)整所涉及的應(yīng)收款項(xiàng)主要集中在0～9個(gè)月的應(yīng)收款項(xiàng)，而企業(yè)往往最多的應(yīng)收賬款就是賬齡在1年之內(nèi)的應(yīng)收賬款，就博敏電子2018年數(shù)據(jù)可得知，應(yīng)收賬款的賬齡主要集中1年之內(nèi)，更精確的是集中在0～6個(gè)月，如表2所示。

這種將0～6月賬齡的應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提方式由5%變更為0%，必然會(huì)大幅降低公司年度費(fèi)用，這一點(diǎn)可通過博敏電子2018年報(bào)中資產(chǎn)減值損失為-1，360.74萬元得出。費(fèi)用的大幅下降必然帶來凈利潤的大幅提高，如表3所示。

2.后期驗(yàn)證。通過關(guān)注博敏電子2016年，2017年和2018年報(bào)中扣非后凈資產(chǎn)收益率信息，同時(shí)對(duì)2018年扣非后凈資產(chǎn)收益率做會(huì)計(jì)估計(jì)變更前的處理，可得到以下表格。

顯然，博敏電子通過應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例的會(huì)計(jì)估計(jì)變更，使得2018年扣非后凈資產(chǎn)收益率由6.54%變?yōu)?.90%，從而達(dá)到最近 3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率在6.11%，滿足發(fā)行可轉(zhuǎn)債的硬性條件之一。若沒有該應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例的會(huì)計(jì)估計(jì)變更，那最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率僅為5.65%，是不能滿足證監(jiān)會(huì)對(duì)企業(yè)發(fā)行可轉(zhuǎn)債的要求。這從博敏電子臨 2019-093《關(guān)于收到中國證監(jiān)會(huì)不予核準(zhǔn)公司可轉(zhuǎn)債申請(qǐng)的決定的公告》中可以猜測，證監(jiān)會(huì)對(duì)于博敏電子應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例的會(huì)計(jì)估計(jì)變更可能也是秉持懷疑態(tài)度。

三、防范企業(yè)利用應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備進(jìn)行盈余管理的對(duì)策措施

（一）加強(qiáng)應(yīng)收款項(xiàng)壞賬計(jì)提準(zhǔn)備的披露

目前上市公司年度財(cái)務(wù)報(bào)告中對(duì)于應(yīng)收款項(xiàng)的壞賬計(jì)提準(zhǔn)備披露較為簡單，這給上市公司盈余管理預(yù)留較大空間，建議加強(qiáng)上市公司壞賬計(jì)提披露年限，至少披露前三年的壞賬計(jì)提原則和壞賬計(jì)提比例，特別是對(duì)壞賬計(jì)提方式變更以及大量壞賬損失的轉(zhuǎn)回，需進(jìn)行細(xì)化說明。

（二）完善會(huì)計(jì)制度

雖然會(huì)計(jì)制度越來越完善，但目前現(xiàn)有的會(huì)計(jì)制度仍然給企業(yè)很多利潤操縱的空間，建議進(jìn)一步對(duì)應(yīng)收賬款壞賬計(jì)提比例做了詳細(xì)規(guī)定，規(guī)定同行業(yè)的企業(yè)有明確的壞賬計(jì)提條件，壞賬計(jì)提比例幅度上下限，壞賬計(jì)提范圍等。

（三）加強(qiáng)外部監(jiān)管制度

證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)可外聘資質(zhì)優(yōu)秀的會(huì)計(jì)師事務(wù)所，以年度為單位，抽查發(fā)生會(huì)計(jì)估計(jì)變更的企業(yè)，尤其是面臨退市或者發(fā)行可轉(zhuǎn)債的企業(yè)，對(duì)其應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例做橫縱向?qū)Ρ?，若?jì)提比例明顯低于其他可比公司，應(yīng)警惕其壞賬準(zhǔn)備計(jì)提的充分性，若不同報(bào)表期間的壞賬準(zhǔn)備計(jì)提出現(xiàn)明顯變動(dòng)，應(yīng)警惕其壞賬準(zhǔn)備計(jì)提的合理性。對(duì)于壞賬計(jì)提準(zhǔn)備會(huì)計(jì)估計(jì)變更不具備充分性和合理性的企業(yè)，限制其三年內(nèi)發(fā)行可轉(zhuǎn)債等行為。

四、結(jié)語

目前的會(huì)計(jì)制度中存在很多空間使得上市公司來進(jìn)行盈余管理，本文中企業(yè)的應(yīng)收款項(xiàng)壞賬準(zhǔn)備計(jì)提比例只是其中手段之一。企業(yè)管理者應(yīng)本著對(duì)企業(yè)負(fù)責(zé)的精神，完善公司應(yīng)收賬款的制度，加強(qiáng)內(nèi)控管理，建立獨(dú)立的內(nèi)審機(jī)構(gòu)，并且與外部監(jiān)管機(jī)構(gòu)相結(jié)合，出具反映企業(yè)真實(shí)經(jīng)營狀況的報(bào)表，促進(jìn)企業(yè)健康有序的發(fā)展。

（作者單位為上海臨港弘博新能源發(fā)展有限公司）

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