基于層次分析法的高校財務(wù)分析指標(biāo)體系構(gòu)建

李汝+王鈺+楊伊

【摘 要】 伴隨教育體制改革的逐步深入，財務(wù)分析在高校財務(wù)活動中的地位日益提升。目前，高校財務(wù)分析面臨的首要問題就是構(gòu)建科學(xué)的財務(wù)分析評價指標(biāo)體系。研究過程中對該領(lǐng)域的專家學(xué)者進行問卷調(diào)查，綜合專家學(xué)者給出的意見，利用層次分析法對高校財務(wù)分析評價指標(biāo)體系進行權(quán)重賦值，從盈利能力、營運能力、償債能力和發(fā)展能力四個方面構(gòu)建適合我國高校發(fā)展的財務(wù)分析評價指標(biāo)體系。力求能夠較為準(zhǔn)確、科學(xué)地定量反映高校財務(wù)分析水平，達到提高高校財務(wù)分析能力、為高校管理層及利益相關(guān)者決策提供有效依據(jù)的目的。

【關(guān)鍵詞】 高等院校； 財務(wù)分析； 層次分析法； 評價指標(biāo)體系

【中圖分類號】 F234.4 【文獻標(biāo)識碼】 A 【文章編號】 1004-5937（2017）22-0104-05

一、問題的提出

隨著中國教育制度改革的逐步深入，高校財務(wù)活動趨于復(fù)雜化、多元化，高校財務(wù)分析活動越來越復(fù)雜也越來越重要，財務(wù)分析的地位逐步提升，并且已經(jīng)成為高校管理不可或缺的一部分。高校財務(wù)分析是指高校財務(wù)人員以財務(wù)預(yù)算、會計報表等資料為基礎(chǔ)和起點，采用一系列專門的方法，對高校的財務(wù)狀況及財務(wù)成果進行分析、研究與評價，從而指導(dǎo)高校的財務(wù)管理活動，在高校管理工作中具有重要地位。

近年來，伴隨著中國社會經(jīng)濟體制改革，高等教育體制不斷探索創(chuàng)新，高校管理方式逐漸由“計劃型”轉(zhuǎn)為“自主型”，資金來源由過去主要依靠政府撥款逐漸轉(zhuǎn)為多元化、多渠道籌措教育經(jīng)費，高校日益重視資金的使用效益和統(tǒng)籌規(guī)劃。由此，各高校都在積極完善財務(wù)分析指標(biāo)體系，加強高校財務(wù)分析，防范高校財務(wù)風(fēng)險，不斷提升高校管理的效率和效果，提升高校的社會效益和經(jīng)濟效益，這已經(jīng)成為促進高校發(fā)展不可或缺的因素。針對當(dāng)前高校財務(wù)指標(biāo)難以量化、體系構(gòu)建方法不明確等問題，將層次分析法引入高校財務(wù)分析評價指標(biāo)模型中，通過遞階層次結(jié)構(gòu)模型的構(gòu)建，并且采用比對的方式，對矩陣中的每一個位置分別進行賦值，這樣形成一個判斷矩陣，然后再根據(jù)判斷矩陣來求解，找出矩陣中的特征值及每個特征值所對應(yīng)的特征向量，接著進行檢驗，最后確定各個元素對應(yīng)的準(zhǔn)則層權(quán)重分配，進而構(gòu)建一個合理的、系統(tǒng)的財務(wù)分析評價指標(biāo)體系。通過運用該指標(biāo)評價體系，對高校的業(yè)績和效益進行評價，可不斷促進高校的全面提升[ 1 ]。

二、高校財務(wù)分析評價體系中層次分析法的應(yīng)用

（一）層次分析法的定義以及實施

層次分析法是確定主觀權(quán)重的經(jīng)典方法，將定性分析與定量分析結(jié)合起來，通過遞階層次結(jié)構(gòu)模型的構(gòu)建，采取分組一對一對進行比較的方法，為矩陣中對應(yīng)的每個位置進行賦值后，首先形成一個判斷矩陣，接著對此矩陣進行求解，求出其特征向量，然后再進行系列的驗證，最后確定各元素相對于目標(biāo)準(zhǔn)則中的權(quán)重分配。

層次分析法是根據(jù)因素的綜合性對影響因素進行層次劃分，下層因素根據(jù)上層因素進行分解，經(jīng)過分解和層次劃分最終形成目標(biāo)層、準(zhǔn)則層、方案層，在各個層次的基礎(chǔ)上對元素重要性進行比對，根據(jù)比對的結(jié)果創(chuàng)建判斷矩陣，然后進行一系列的運算和檢驗，最終為決策提供依據(jù)。20世紀(jì)70年代初，層次分析法產(chǎn)生于美國，由運籌學(xué)家匹茨堡大學(xué)教授薩蒂提出，能夠用來化解現(xiàn)實中一些復(fù)雜的決策問題。現(xiàn)實中，許多問題都會受到很多因素的影響，且影響程度也不是在什么狀況下都能夠直接進行定量分析，這就需要運用一些實用的方法，比如使用層次分析法將定性分析轉(zhuǎn)變?yōu)槎糠治觯罱K使復(fù)雜的決策問題得以解決。層次分析法成為現(xiàn)實世界解決復(fù)雜決策問題的一種行之有效的方法[ 2 ]。層次分析法應(yīng)用廣泛，現(xiàn)實中遇到的很多決策問題都可以采用層次分析法。這些問題通常情況下都受多個因素影響，并且每個因素之間互相影響。運用層次分析法對影響因素重要程度進行重新排序，清楚地了解各個影響因素對其目標(biāo)的影響程度，為復(fù)雜問題的決策提供依據(jù)。層次分析法在解決復(fù)雜問題時的有效性得到廣泛認可。層次分析法實施共有五個步驟，具體每個步驟的操作如下：

1.創(chuàng)建遞階層次結(jié)構(gòu)。根據(jù)明確的既定目標(biāo)，梳理出影響目標(biāo)決策的各個因素，并將這些影響因素進行分類，按照層次化進行排列，最終將各個因素、各個層次間的關(guān)系用線連接起來組成遞階層次結(jié)構(gòu)。

2.創(chuàng)建判斷矩陣及賦值。層次分析法中給判斷矩陣賦值是根據(jù)方案的重要性確定的。在某一準(zhǔn)則下，將各方案的重要性進行兩兩對比，通過對比進行賦值，判斷尺度采用1—9標(biāo)度（見表1），根據(jù)對比結(jié)果組成一個判斷矩陣，這一步驟是層次分析法的關(guān)鍵步驟，不同的判斷矩陣將會產(chǎn)生不同的結(jié)果，所以在判斷矩陣的創(chuàng)建過程中一定要做到客觀、科學(xué)。

3.計算指標(biāo)權(quán)重。建立好判斷矩陣之后，可以借助一些計算機軟件進行求解，找出所創(chuàng)建的判斷矩陣中最大的特征根及此特征根所對應(yīng)的特征向量，進行歸一化處理，處理的結(jié)果作為指標(biāo)權(quán)重。

4.檢驗判斷矩陣的一致性。這一步同樣可以借助計算機軟件，對判斷出來的結(jié)果進行校驗，只有當(dāng)校驗結(jié)論達到一致性的要求時，此指標(biāo)權(quán)重才能被接受，否則就需要再回到前面第一步驟重構(gòu)判斷矩陣，直到所校驗的結(jié)果能夠通過一致性檢驗。

5.判斷矩陣的構(gòu)建與求解應(yīng)當(dāng)從最底層開始，逐步向上層遞推，一直到最終形成對應(yīng)目標(biāo)層的指標(biāo)權(quán)重。

（二）建立高校財務(wù)分析評價指標(biāo)體系

層次分析法的第一步是將影響高校財務(wù)績效的因素進行逐層分解，然后形成一個層次分明的評價指標(biāo)體系。按照指標(biāo)體系構(gòu)建的目的性、相對可比性、客觀可操作性、科學(xué)系統(tǒng)性等基本原則，結(jié)合以前年度的研究，并且根據(jù)我國高校目前財務(wù)實施過程中的真實情況及高校財務(wù)的特征，選出20個評價指標(biāo)建立高校財務(wù)分析評價體系，建立目標(biāo)層、準(zhǔn)則層、指標(biāo)層三個層級，準(zhǔn)則層下設(shè)立4個一級指標(biāo)，即運營能力、盈利能力、償債能力和發(fā)展能力，指標(biāo)層下設(shè)立16個二級指標(biāo)，具體指標(biāo)及其含義如表2所示。

（三）構(gòu)造判斷矩陣endprint

專家調(diào)查法是按照指標(biāo)層中的評價指標(biāo)，設(shè)計成調(diào)查問卷，將調(diào)查問卷送給遴選的專家，由每位專家根據(jù)實際情況填寫調(diào)查問卷。根據(jù)1—9標(biāo)度法，本文選取了20位相關(guān)專家進行意見采集，根據(jù)專家意見進行歸集整理，按照重要性原則，通過比對形成矩陣。從目標(biāo)層到準(zhǔn)則層，將準(zhǔn)則層的指標(biāo)按照重要性原則進行排序比對得到比較判斷矩陣A；從準(zhǔn)則層到指標(biāo)層，將指標(biāo)層相對應(yīng)的指標(biāo)按照重要性進行排序比對得到比較判斷矩陣B1、B2、B3、B4[ 3 ]。

（四）計算權(quán)重向量

計算權(quán)重向量就是采用一些計算機計算分析軟件，計算出判斷矩陣的結(jié)果，并對結(jié)果進行校驗，最終得出各層次的指標(biāo)權(quán)重。

A=（0.27759 0.160267 0.466849 0.095295）T

B1=（0.417419 0.160227 0.097476 0.061504 0.263374）T

B2=（0.163424 0.296961 0.539615）T

B3=（0.466849 0.160267 0.27759 0.095295）T

B4=（0.483189 0.156876 0.271717 0.088218）T

（五）一致性校驗

首先，計算一致性指標(biāo)C.I.（Consistency Index）（如表3所示）。

其次，確定平均隨機一致性指標(biāo)R.I.（Random Index）（如表4所示）。

按照各個判斷矩陣的不同階數(shù)（即n）確定相應(yīng)的平均隨機一致性指標(biāo)R.I.。例如，當(dāng)判斷矩陣為5階時，R.I.=1.11。

最后，計算一致性比例C.R.（Consistency Ratio）（如表5所示）并進行判斷。

當(dāng)C.R.<0.1時，表明各元素間關(guān)系是符合邏輯的，此判斷矩陣的一致性是可以接受的；C.R.≥0.1時，表明各元素間關(guān)系是不符合邏輯的，此判斷矩陣的一致性暫時是不可以接受的，必須再進行修正。

從表5可以看出，五個矩陣的一致性比例C.R.都小于0.1，因此可以通過一致性校驗，結(jié)果具有一致性。

三、層次分析法下高校財務(wù)分析評價指標(biāo)權(quán)重分析

上文得出的權(quán)重均為相鄰的兩個層次之間，下一層對上一層的權(quán)重，最底層與目標(biāo)層的權(quán)重并沒有直接計算得到，還需要逐層進行合成，最終得到整個體系中各個因素的排序權(quán)重（如表6所示）。

根據(jù)表6中層次總排序權(quán)值W，可知各財務(wù)指標(biāo)的總排序。其中，資產(chǎn)負債率、流動比率、經(jīng)費收入支出比率權(quán)重最高（大于10%），資本保值增值率、固定資產(chǎn)增長率緊隨其后（大于5%），其他指標(biāo)權(quán)重較低（小于5%）。

四、實證分析

現(xiàn)以教育部批準(zhǔn)的三所公辦全日制綜合性普通本科院校為例，根據(jù)2014年至2016年財務(wù)報表和會計核算數(shù)據(jù)及其實際情況，選擇上述新建立高校財務(wù)指標(biāo)體系的16個指標(biāo)測算該校財務(wù)水平。具體如表7所示。

將數(shù)據(jù)進行無量綱化處理后，得到標(biāo)準(zhǔn)化矩陣（表8）。

將高校A作為基準(zhǔn)高校，根據(jù)準(zhǔn)則層B的權(quán)重向量值，依次乘以各項無量綱化處理后的數(shù)值，即R=W*Y，最終得到高校B、C的綜合評價值向量為R=（0.89 0.68），即高校B的綜合評價值較好。

五、結(jié)論

建立一系列完善、科學(xué)的財務(wù)分析指標(biāo)體系是做好高校財務(wù)分析工作的基礎(chǔ)。財務(wù)分析體系的構(gòu)建是一個繁雜的系統(tǒng)工程，指標(biāo)權(quán)重的設(shè)置是其中一個重要的環(huán)節(jié)。層次分析法是目前解決復(fù)雜多元決策問題的一個簡捷且行之有效的方法，在財務(wù)分析指標(biāo)體系的構(gòu)建過程中，指標(biāo)權(quán)重的設(shè)置運用的就是這個方法。根據(jù)需要決策的問題，找出決策的影響因素，按照綜合性對影響因素進行逐層分解和層次劃分，最終形成分層清晰的影響因素框架，然后根據(jù)各層因素的重要性兩兩比較后得出各層的判斷矩陣，逐層求解，逐層合成，最終得到整個體系各個因素的排序權(quán)重。

層次分析法理論基礎(chǔ)扎實，具有科學(xué)且簡捷的特點，倍受學(xué)者們的青睞，是當(dāng)前解決決策問題的重要方法。在層次分析法的運用過程中，一定要注意所選擇的影響因素的準(zhǔn)確性和層次劃分的科學(xué)性，以及兩兩因素相比較后進行賦值的準(zhǔn)確性，無論哪一步出現(xiàn)問題都會影響到后面的計算結(jié)果，影響層次分析法的效率及效果，甚至出現(xiàn)不能解決決策問題的情況，在實際操作過程中一定要多加注意，保障層次分析法的有效運用。在本文的研究過程中，科學(xué)選取了影響高校財務(wù)的因素，對影響因素進行精確的層次劃分，不重不漏，根據(jù)專家問卷結(jié)果衡量各個因素的重要性并進行賦值，保障了結(jié)果的科學(xué)性和準(zhǔn)確性。

總之，高校財務(wù)分析評價指標(biāo)權(quán)重確定中引入層次分析法，有效地避免了權(quán)重確定過程中的模糊性和不確定性。層次分析法更加科學(xué)，具有很強的可操作性，特別適合高校財務(wù)分析評價指標(biāo)權(quán)重的確定。

【參考文獻】

[1] 劉從兵.基于層次分析法的高校預(yù)算績效評價研究[J].商業(yè)會計，2015（3）：73-75.

[2] 陳少杏.關(guān)于構(gòu)建高校財務(wù)績效評價指標(biāo)體系的設(shè)想[J].會計之友，2008（8）：55-56.

[3] 朱騰明，陳軍杰，李明秀.高校財務(wù)信息化風(fēng)險評價：基于層次分析模糊綜合評價法[J].會計之友，2012（8）：93-96.endprint