區(qū)域金融調(diào)控政策國內(nèi)外經(jīng)驗(yàn)與啟示

楊巧敏

【摘要】金融調(diào)控手段是我國經(jīng)濟(jì)宏觀調(diào)控政策的重要組成部分，對國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有極大促進(jìn)作用。在區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的過程中，世界各國結(jié)合自身區(qū)域發(fā)展特點(diǎn)出臺了一系列有效的政策，也積累了寶貴的經(jīng)驗(yàn)，從而為我國區(qū)域金融經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供了可資借鑒的意見。

【關(guān)鍵詞】區(qū)域金融 調(diào)控政策 國內(nèi)外經(jīng)驗(yàn) 啟示

【中圖分類號】F830 ? ? ? ? ? 【文獻(xiàn)標(biāo)識碼】A

金融調(diào)控手段是我國經(jīng)濟(jì)宏觀調(diào)控政策的重要組成部分，對國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有極大促進(jìn)作用。近年來，我國將增長穩(wěn)定與結(jié)構(gòu)調(diào)整作為經(jīng)濟(jì)宏觀調(diào)控的指導(dǎo)原則之一。但在我國金融調(diào)控的實(shí)踐中，長期以來都存在“一刀切”的問題，政府所制定的金融調(diào)控政策與我國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的實(shí)際狀況并不契合。造成這種情況主要是與我國區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的異質(zhì)性有關(guān)，我國在金融資源的配置上明顯存在著區(qū)域不平衡的特性，而我國金融調(diào)控政策并沒有考慮到這些區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展特性，因而其制定的金融政策并不符合當(dāng)?shù)氐慕鹑诎l(fā)展情況，也很難發(fā)揮起調(diào)控當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)的作用。

我國區(qū)域發(fā)展不平衡的現(xiàn)實(shí)是長期存在的，東部地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平明顯高于中部和西部地區(qū)。在此基礎(chǔ)之上，各個(gè)區(qū)域間的金融資源分配也存在差異，東部地區(qū)在金融機(jī)構(gòu)的數(shù)量、資產(chǎn)總量、金融業(yè)從業(yè)人員、資本形成能力、融資能力、金融創(chuàng)新能力以及外資利用能力等方面都要高于中西部地區(qū)。這種區(qū)域間的金融發(fā)展水平的差異，也成為當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展以及金融政策發(fā)揮作用的重要約束條件之一。在地區(qū)金融發(fā)展存在異質(zhì)的情況下，如果在金融政策的調(diào)控上僅僅是注重貨幣供應(yīng)量在時(shí)間上的配置，則很容易造成金融資源配置的浪費(fèi)，甚至?xí)焕诋?dāng)?shù)氐慕鹑诎l(fā)展，產(chǎn)生金融調(diào)控政策的區(qū)域效應(yīng)，繼續(xù)拉大地區(qū)間的金融發(fā)展差距。因此在進(jìn)行金融政策的制定時(shí)，必須注意區(qū)域金融發(fā)展的異質(zhì)性。在區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的過程中，世界各國在結(jié)合自身區(qū)域發(fā)展特點(diǎn)的基礎(chǔ)上出臺了一系列有效的政策，也積累了寶貴的經(jīng)驗(yàn)經(jīng)驗(yàn)，從而為區(qū)域金融經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供了可資借鑒的意見。

區(qū)域金融調(diào)控政策的國外經(jīng)驗(yàn)

從大多數(shù)國家的發(fā)展歷程來看，普遍經(jīng)歷了從區(qū)域發(fā)展不均衡到逐步均衡的一個(gè)發(fā)展調(diào)整過程。在這一調(diào)整過程中，市場的調(diào)節(jié)作用并不能起到主動(dòng)縮小區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展差距的作用，其區(qū)域發(fā)展差距的縮小主要是依靠政府的差別化金融調(diào)控政策。以政府區(qū)域性調(diào)控政策來縮小區(qū)域間的經(jīng)濟(jì)發(fā)展差距的做法，主要是發(fā)生在國家的早期發(fā)展階段。例如，美國在20世紀(jì)20、30年代處于嚴(yán)重的南北區(qū)域發(fā)展不平衡時(shí)期，當(dāng)時(shí)美國政府認(rèn)為市場自身的調(diào)節(jié)功能可以解決這一問題，因而并沒有積極采取政府調(diào)控措施，但到了1929年美國爆發(fā)經(jīng)濟(jì)危機(jī)，這促使美國在30年代后開始對區(qū)域發(fā)展的不平衡現(xiàn)象進(jìn)行干預(yù)，并且出臺了一系列能夠促進(jìn)南部和北部地區(qū)均衡發(fā)展的措施，這較為有效地解決了南北部經(jīng)濟(jì)差距較大的問題。

許多國家的區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展都有類似從不均衡到政府干預(yù)，再到逐步均衡的一個(gè)發(fā)展歷程，而從各國采取的調(diào)整措施來看，主要有以下幾個(gè)方面：

第一，制定專項(xiàng)法律法規(guī)，明確調(diào)控政策的目標(biāo)。從世界各國調(diào)控區(qū)域均衡發(fā)展的經(jīng)驗(yàn)來看，其中一項(xiàng)重要的措施便是制定相關(guān)的法律法規(guī)，而這其中較為成功的便是美國出臺的“雙線銀行制度”。這一制度允許商業(yè)銀行通過申請成為國民銀行或州立銀行，這就激勵(lì)了大量的商業(yè)銀行成為州立銀行，為地區(qū)尤其是欠發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供了資金支持。為了使州立銀行的資金更好地服務(wù)于本地的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，美國又出臺了《社區(qū)再投資法》，該法案明確規(guī)定了州立銀行不能隨意跨州經(jīng)營，而應(yīng)該首先將資金用于當(dāng)?shù)氐慕?jīng)濟(jì)發(fā)展，而且州立銀行還應(yīng)設(shè)立專項(xiàng)資金，專門用于支持地區(qū)內(nèi)貧困居民和黑人的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。美國的這些法律法規(guī)使得州立銀行為欠發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供了充足的資金支持。

日本同樣制定了促進(jìn)日本地區(qū)均衡發(fā)展的法律法規(guī)。日本早期的東北地區(qū)相較其他地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平低，為了促進(jìn)這一地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，日本制定了《東北地區(qū)開發(fā)促進(jìn)法》、《北海道東北開發(fā)公庫法》和《東北開發(fā)株式會社法》，這三部法律法規(guī)被稱為是“東北開發(fā)三法”。在法律法規(guī)的制定中，日本明確了其法律要調(diào)控的目標(biāo)，例如在《北海道東北開發(fā)公庫法》中，明確說明這部法規(guī)就是為了促進(jìn)北海道以及東北地區(qū)的發(fā)展，鼓勵(lì)一般的金融機(jī)構(gòu)融資和民間投資活動(dòng)，使之為地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展起到促進(jìn)作用。此外，該法案還制定了為北海道以及東北地區(qū)產(chǎn)業(yè)開發(fā)提供債務(wù)和貸款的規(guī)定。

從美日兩國制度的這些法規(guī)及其作用效果來看，它們都為地方產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供了制度保障和法律依據(jù)，對落后地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展起到了推動(dòng)作用。

第二，成立專業(yè)化政策性金融機(jī)構(gòu)，提供專項(xiàng)服務(wù)。20世紀(jì)30年代，美國制定出臺了《聯(lián)邦信貸綱要》，由此成立了農(nóng)業(yè)信貸機(jī)構(gòu)、進(jìn)出口銀行、住宅建設(shè)信貸機(jī)構(gòu)等多樣化的政策性金融機(jī)構(gòu)。美國通過成立這些機(jī)構(gòu)來加強(qiáng)國家對區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展的調(diào)控力度，國家通過這些機(jī)構(gòu)直接地參與了地區(qū)的存貸款業(yè)務(wù)，并為不同類型的資金需求提供相應(yīng)的專項(xiàng)服務(wù)，這對促進(jìn)農(nóng)業(yè)發(fā)展以及落后地區(qū)的整體經(jīng)濟(jì)發(fā)展起到了重要作用。在《聯(lián)邦信貸綱要》的落實(shí)下，美國建立了多角度、全方位、網(wǎng)格式覆蓋和滲透式的金融機(jī)構(gòu)，充分滿足了區(qū)域性市場的需求，為市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入活力，促進(jìn)欠發(fā)達(dá)地區(qū)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展。

日本的政策性金融機(jī)構(gòu)的設(shè)立是以北海道開發(fā)公庫的建立為開端的，設(shè)立的目的是為了服務(wù)東北地區(qū)以及北海道等相對落后地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。除此之外，日本還有較多的類似日本沖繩振興開發(fā)金融公司這類政策性金融機(jī)構(gòu)，主要是為邊遠(yuǎn)地區(qū)和落后地區(qū)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展提供長期的資金支持。與此同時(shí)，這類公司還代辦一些其他政策性金融機(jī)構(gòu)在該地區(qū)的金融業(yè)務(wù)，這類金融公司具有較強(qiáng)的靈活性，且覆蓋面較廣，能夠及時(shí)地為地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供金融服務(wù)。

印度政府為了促進(jìn)落后地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，在20世紀(jì)80年代成立了落后地區(qū)發(fā)展委員，該委員會的一個(gè)重要任務(wù)就是鑒定和審查落后地區(qū)，并檢查政府現(xiàn)行的各項(xiàng)有助于地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展的政策是否得到了落實(shí)，并就落實(shí)情況來進(jìn)一步提出建議。

第三，制定符合地區(qū)特色的金融政策，提供配套服務(wù)。在制定地區(qū)特色金融服務(wù)政策上，美國做出了較好的示范，而貼現(xiàn)率政策的實(shí)施則被公認(rèn)為具有因地制宜的特色。美國各個(gè)地區(qū)的聯(lián)邦儲備銀行可以根據(jù)其區(qū)域范圍內(nèi)的金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r來制定貼現(xiàn)率，這有利于通過貼現(xiàn)政策來調(diào)整地方金融的投資結(jié)構(gòu)。除了貼現(xiàn)率政策之外，美國銀行設(shè)立的最低資本金也是因地區(qū)不同而有不同標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)定。比如，其規(guī)定地區(qū)人口在6000人以下，銀行的最低資本金是5萬美元;要在6000至5萬人的地區(qū)設(shè)立銀行，最低資本金應(yīng)為10萬美元;在居民超過5萬人的地區(qū)設(shè)立銀行，資本金最低要為20萬美元。這種差別化最低資本金政策，有利于鼓勵(lì)銀行進(jìn)入人口不多的欠發(fā)達(dá)地區(qū)，從而有利于促進(jìn)當(dāng)?shù)馗黜?xiàng)事業(yè)的發(fā)展。除了制定適合的金融政策外，美國政府還為那些投資欠發(fā)達(dá)地區(qū)的公司提供信貸、技術(shù)和財(cái)政等方面的援助和支持。

印度與美國一樣，也為落后地區(qū)的發(fā)展提供信貸資金方面的便利。除此之外，印度還對一些較為有前景的項(xiàng)目免費(fèi)進(jìn)行可行性研究，采取了為地區(qū)的中小型企業(yè)提供技術(shù)咨詢和支持、為企業(yè)提供培訓(xùn)等措施。

第四，針對落后地區(qū)制定傾斜的信貸政策。經(jīng)驗(yàn)顯示，在治理地區(qū)非均衡發(fā)展的問題上，大多數(shù)國家都采取了低息貸款政策，以此來引導(dǎo)和鼓勵(lì)企業(yè)向不發(fā)達(dá)地區(qū)進(jìn)行投資。比如，在美國的西部開發(fā)時(shí)期，政府為了引導(dǎo)資金進(jìn)入西部地區(qū)，采取了為私人資本提供信貸支持的政策。再如，在19世紀(jì)60年代到90年代期間，美國政府對鐵路建設(shè)資金中的投入僅為10～15%，而其中約60%左右的投資是私人資本投資，其他的資本來自國外投資。在各類傾斜政策中，大多數(shù)政府又會采取利息優(yōu)惠政策，例如印度的工業(yè)發(fā)展銀行、印度工業(yè)信貸與投資公司、印度工業(yè)金融公司等都對落后地區(qū)的企業(yè)提供一定的信貸優(yōu)惠，一般來說其貸款利率會比一般的貸款利率低2個(gè)百分點(diǎn)，而且償還期也有所延長。

第五，協(xié)調(diào)區(qū)域金融調(diào)控政策與發(fā)展戰(zhàn)略。美國在協(xié)調(diào)區(qū)域發(fā)展的過程中，有著明確的發(fā)展戰(zhàn)略政策，其將縮小生活水平和收入差距、促進(jìn)欠發(fā)達(dá)地區(qū)的自然發(fā)展作為調(diào)控的目標(biāo)，通過金融支持與政府投資等措施來促進(jìn)西部和南部欠發(fā)達(dá)地區(qū)的發(fā)展。美國在制定區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃中，明確提出要以公共投資來吸引私人資本進(jìn)入特定的地區(qū)，從而給這一特定地區(qū)帶來更多的就業(yè)機(jī)會，促進(jìn)地區(qū)發(fā)展。印度在促進(jìn)落后地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方面，制定了綜合開發(fā)計(jì)劃、干旱地區(qū)計(jì)劃、就業(yè)計(jì)劃等政策，為了落實(shí)這些政策，印度政府還成立了專門的工作組去監(jiān)督這些計(jì)劃的執(zhí)行，并及時(shí)提出改進(jìn)的建議。

區(qū)域金融調(diào)控政策的國內(nèi)經(jīng)驗(yàn)

我國的區(qū)域金融調(diào)控政策也是與一定時(shí)期內(nèi)國家制定的區(qū)域發(fā)展戰(zhàn)略有密切聯(lián)系的。為促進(jìn)區(qū)域發(fā)展戰(zhàn)略的推進(jìn)，我國也制定實(shí)施了一系列差別化、區(qū)域性金融調(diào)控政策。

第一，在信貸政策方面，國家實(shí)行了傾斜政策。在改革開放之初，為了加快經(jīng)濟(jì)特區(qū)的發(fā)展，中央政府針對特區(qū)制定了一系列信貸傾斜政策。例如特區(qū)的人民銀行分行可以獲得總行的更多的資金分配，其信貸計(jì)劃被單獨(dú)列出對待，特區(qū)銀行所吸收的存款和信貸資金也可以全部由特區(qū)使用，這些政策為特區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供了資金保障。在落實(shí)西部大開發(fā)戰(zhàn)略上，國家允許商業(yè)銀行對西部重點(diǎn)項(xiàng)目進(jìn)行直接貸款，并且無需進(jìn)行區(qū)域分行存貸比考核，國家還對優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)的信貸制定了積極政策。在后來的東北老工業(yè)基地的振興戰(zhàn)略中，國家進(jìn)出口銀行按政策規(guī)定將對老東北工業(yè)基地的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整項(xiàng)目提供一定的信貸資金支持。

第二，制定了差別化的存款準(zhǔn)備金政策。早期我國政府為了支持深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)的發(fā)展，人民銀行曾允許其深圳分行在5%～10%的范圍內(nèi)自主制定存款準(zhǔn)備金率。我國在金融機(jī)構(gòu)的管理上也進(jìn)行了存款準(zhǔn)備金率的差別化探索，自2004年起我國就對金融機(jī)構(gòu)開始實(shí)施了有差別的存款準(zhǔn)備金率政策，其目的是為了防止那些資產(chǎn)質(zhì)量差、資本充足率不足的金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行盲目的貸款擴(kuò)張，從而有效控制金融市場風(fēng)險(xiǎn)。

第三，出臺再貼現(xiàn)和再貸款政策。人民銀行對國家在一定時(shí)期內(nèi)所支持的產(chǎn)業(yè)會采取再貼現(xiàn)或再貸款政策，這能夠引導(dǎo)地方產(chǎn)業(yè)進(jìn)行結(jié)構(gòu)調(diào)整或升級。除此之外，我國還設(shè)計(jì)了利率差別化政策，其目的也是為了鼓勵(lì)更多的金融資本進(jìn)入特定的發(fā)展區(qū)域。

第四，實(shí)行差異化房貸政策。差異化政策具有較強(qiáng)的靈活性，我國的差異化房貸政策既有像有關(guān)二套房利率和首付比例這樣的全國性政策，也有只針對某一群體或區(qū)域的差異化政策，其目的是對目前的房地產(chǎn)市場進(jìn)行調(diào)整，防止其畸形發(fā)展。中央政府為了促進(jìn)特定地區(qū)的金融發(fā)展，往往通過降低金融市場進(jìn)入門檻、對當(dāng)?shù)氐慕鹑跈C(jī)構(gòu)進(jìn)行政策傾斜等措施來吸引更多的金融機(jī)構(gòu)進(jìn)駐特定區(qū)域，改革開放之初深圳建立的特區(qū)現(xiàn)代金融體系就是一個(gè)典型事例。

區(qū)域金融調(diào)控政策的啟示

首先，實(shí)行差別化金融調(diào)控政策在均衡區(qū)域發(fā)展過程中是十分必要的。從國內(nèi)國外的發(fā)展歷程來看，新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)所認(rèn)為的區(qū)域具有自動(dòng)平衡機(jī)制的理論并不具備現(xiàn)實(shí)的可能性，而且由于市場微觀主體信息的不對稱、理性有限等因素還導(dǎo)致了市場失靈。由此可見，期待通過市場來調(diào)節(jié)區(qū)域均衡發(fā)展是很難在現(xiàn)實(shí)發(fā)展中實(shí)現(xiàn)的，各國政府必須實(shí)施積極的區(qū)域金融調(diào)控政策。從世界各國的調(diào)控經(jīng)驗(yàn)來看，這種調(diào)控是有效的，也是必要的。我國目前的區(qū)域發(fā)展不平衡狀況十分嚴(yán)重，而以往單一的貨幣政策會加劇這種區(qū)域差距，因此要想平衡區(qū)域經(jīng)濟(jì)發(fā)展，必須根據(jù)各個(gè)地區(qū)不同的金融基礎(chǔ)來制定差別化金融政策，才能夠使金融政策起到促進(jìn)各個(gè)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用，而非進(jìn)一步拉大地區(qū)間的發(fā)展差距。

其次，出臺并細(xì)化有助于欠發(fā)達(dá)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的法規(guī)。要想促進(jìn)欠發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)迅速發(fā)展，政府必須根據(jù)其地域發(fā)展情況制定具體的法規(guī)政策，使之具有針對性和可操作性。國家可以在存貸款利率、稅收、存款準(zhǔn)備金率等方面制定特別傾斜政策，促進(jìn)落后地區(qū)的金融發(fā)展。例如，國家可以出臺相關(guān)政策，鼓勵(lì)商業(yè)銀行對其設(shè)立在欠發(fā)達(dá)地區(qū)的分支機(jī)構(gòu)充分授權(quán)，讓其根據(jù)自己所在地區(qū)的情況進(jìn)行適當(dāng)?shù)男刨J政策傾斜。還可以出臺相關(guān)規(guī)定，允許落后地區(qū)的金融機(jī)構(gòu)所吸收的資金必須有一定的比例或者全部用于當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)的發(fā)展，為欠發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)社會建設(shè)提供充足財(cái)力。

再次，要協(xié)調(diào)區(qū)域產(chǎn)業(yè)政策與發(fā)展目標(biāo)相匹配。區(qū)域產(chǎn)業(yè)發(fā)展的結(jié)構(gòu)調(diào)整與其地區(qū)產(chǎn)業(yè)政策是有密切聯(lián)系的，政府需要認(rèn)識到調(diào)控政策對區(qū)域產(chǎn)業(yè)影響的重要性。例如國家的貨幣政策的調(diào)整會對不同的產(chǎn)業(yè)產(chǎn)生不同的影響，政府可以根據(jù)落后地區(qū)的發(fā)展目標(biāo)來制定相應(yīng)的貨幣政策，從而引導(dǎo)地區(qū)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，使國家大力倡導(dǎo)的產(chǎn)業(yè)能夠獲得充分的貨幣政策支持。國家應(yīng)根據(jù)“區(qū)別對待，分類指導(dǎo)”的原則，對欠發(fā)達(dá)地區(qū)的信貸結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，使金融機(jī)構(gòu)的資金更多地流向國家政策所支持鼓勵(lì)的產(chǎn)業(yè)，也能夠帶動(dòng)地區(qū)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級。政府應(yīng)當(dāng)把地區(qū)的金融調(diào)控政策與區(qū)域的發(fā)展目標(biāo)、國家的貨幣政策、產(chǎn)業(yè)政策等結(jié)合起來，使之能夠引導(dǎo)資金流向那些具有市場競爭力、經(jīng)濟(jì)效益好且具有發(fā)展?jié)摿Φ漠a(chǎn)業(yè)和項(xiàng)目，這也是提高資金使用效率和效益最大化的策略之一。各種政策相配合形成制度合力，共同促進(jìn)欠發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

最后，應(yīng)加強(qiáng)與監(jiān)管部門的溝通協(xié)調(diào)機(jī)制建設(shè)，進(jìn)一步完善多元化的金融體系。差異化的金融調(diào)控政策固然有著靈活性、因地制宜的優(yōu)勢，但也正因?yàn)槠湓趫?zhí)行過程中有所差異而造成各個(gè)部門難以協(xié)調(diào)統(tǒng)一和溝通，也不利于金融監(jiān)管部門進(jìn)行統(tǒng)一監(jiān)管。因此，要使區(qū)域調(diào)控政策能夠順利發(fā)揮其調(diào)控作用，還需要建立相應(yīng)的溝通協(xié)調(diào)機(jī)制與監(jiān)管機(jī)制，以此來實(shí)現(xiàn)調(diào)控政策的作用最大化和有效落實(shí)。

在豐富金融體系方面，政府可以出臺政策來鼓勵(lì)區(qū)域性商業(yè)銀行和政策性金融機(jī)構(gòu)建立，也可以引入外資投資金融機(jī)構(gòu)或是銀行，鼓勵(lì)其在落后地區(qū)建立分公司或分支機(jī)構(gòu)。此外，我國還相對缺乏資信評級機(jī)構(gòu)，政府應(yīng)根據(jù)市場需求鼓勵(lì)此類金融中介機(jī)構(gòu)進(jìn)駐欠發(fā)達(dá)地區(qū)，豐富當(dāng)?shù)氐慕鹑隗w系，完善落后地區(qū)的金融生態(tài)。

（作者單位：電子科技大學(xué)成都學(xué)院）

責(zé)編 /于巖（實(shí)習(xí)）