供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革下的小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展策略

陳婭

【摘要】供給測(cè)結(jié)構(gòu)性改革，有利于小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)得到快速發(fā)展，強(qiáng)化期造血功能，并充分借助金融機(jī)構(gòu)等渠道獲得資金支持，保障小微企業(yè)的健康發(fā)展。但是，小微企業(yè)仍然面臨財(cái)政政策落實(shí)不到位，從金融機(jī)構(gòu)獲取資金的難度大，融資困難的瓶頸。本文通過(guò)對(duì)小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展困難存在的主要原因進(jìn)行深度剖析，提出有針對(duì)性的解決策略來(lái)促進(jìn)小微企業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

【關(guān)鍵詞】供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革 ?小微企業(yè) ?經(jīng)濟(jì)發(fā)展

我國(guó)小微企業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展直接影響著民營(yíng)企業(yè)未來(lái)的發(fā)展前途，也關(guān)系到我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的質(zhì)量水平。但是，近年來(lái)小微企業(yè)由于資金短缺，周轉(zhuǎn)困難，無(wú)力支撐可持續(xù)發(fā)展，出現(xiàn)曇花一現(xiàn)的狀況。為此，中國(guó)人民銀行等部門(mén)要求進(jìn)一步深化小微企業(yè)的改革，堅(jiān)持供給側(cè)改革思路，破除小微企業(yè)金融服務(wù)發(fā)展的障礙，強(qiáng)化小微企業(yè)的造血功能，從而實(shí)現(xiàn)小微企業(yè)的健康快速發(fā)展，著力推進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級(jí)。

一、供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革下小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的困境

小微企業(yè)向金融機(jī)構(gòu)貸款時(shí)，融資的外部結(jié)構(gòu)至關(guān)重要。為了促進(jìn)我國(guó)小微企業(yè)的快速發(fā)展，政府推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革并出臺(tái)了一系列利好政策。但是，貫徹落實(shí)政策方針過(guò)程中實(shí)際效果并不理想，主要的原因在于小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r與社會(huì)環(huán)境不適應(yīng)。

（一）財(cái)政政策貫徹落實(shí)不到位，執(zhí)行效果收效甚微

近年來(lái)，地方政府的財(cái)政收入遞減，各項(xiàng)負(fù)擔(dān)加重，中央與地方制定的為小微企業(yè)減免稅費(fèi)政策貫徹落實(shí)不到位。與此同時(shí)，中央財(cái)政轉(zhuǎn)移支付不及時(shí)，導(dǎo)致政策發(fā)揮的作用滯后，收效甚微。出臺(tái)的部分政策缺乏針對(duì)性與可操作性細(xì)則，造成出臺(tái)的政策目標(biāo)與實(shí)際完成的效果存在顯著性差距。

（二）小微企業(yè)受到制度和法律約束而融資困難

根據(jù)國(guó)家的政策要求，大多數(shù)商業(yè)銀行建立了為小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展提供融資服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。但是在實(shí)際的執(zhí)行中發(fā)揮著作用并不明顯，主要原因在于商業(yè)銀行的貸款制度，存在制約性和約束性，出現(xiàn)不良貸款時(shí)商業(yè)銀行在一定程度上會(huì)受到連帶責(zé)任，銀行發(fā)放貸款是存在較高的風(fēng)險(xiǎn)。因此商業(yè)銀行在選擇貸款對(duì)象需謹(jǐn)慎考量，對(duì)小微企業(yè)進(jìn)行全面評(píng)估。另外，放貸時(shí)銀行需要受到法律的嚴(yán)格約束，例如我國(guó)《擔(dān)保法》就對(duì)有效抵押物進(jìn)行了系統(tǒng)性規(guī)定，然而，小微企業(yè)的發(fā)展規(guī)模較小，缺乏可抵押資產(chǎn)，向銀行申請(qǐng)貸款往往不能獲批，極大地加大小微企業(yè)從金融機(jī)構(gòu)獲取資金的難度。

（三）小微企業(yè)獲得金融機(jī)構(gòu)的資金支持難度系數(shù)增大

商業(yè)銀行追求的首要目標(biāo)是利潤(rùn)最大化，同時(shí)商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則是在法律允許的范疇內(nèi)最大限度的保障資產(chǎn)的流動(dòng)性、安全性。金融監(jiān)管部門(mén)根據(jù)法律法規(guī)，對(duì)商業(yè)銀行在運(yùn)營(yíng)過(guò)程中的資金安全進(jìn)行系統(tǒng)而全面的監(jiān)管。因此，從商業(yè)銀行對(duì)信貸資金安全的角度考量，小微企業(yè)獲得金融機(jī)構(gòu)的資金支持難度系數(shù)增大。

二、小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展存在困難的主要原因

（一）小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展存在困難的內(nèi)部因素

第一，直接融資困難。在資本市場(chǎng)上小微企業(yè)，由于受到經(jīng)營(yíng)規(guī)模的限制，面臨風(fēng)險(xiǎn)較大，信息公開(kāi)透明程度低，而無(wú)法達(dá)到資本市場(chǎng)的硬性要求，從資本市場(chǎng)獲取直接的融資支持困難。此外，符合小微企業(yè)直接融資的心態(tài)發(fā)展處于尚未成熟階段，從而導(dǎo)致小微企業(yè)在資本市場(chǎng)上獲得直接融資的難度加大。

第二，間接融資困難。一方面，小微企業(yè)的管理制度有待完善，財(cái)務(wù)狀況需要進(jìn)一步細(xì)化，商業(yè)銀行無(wú)法根據(jù)小微企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況作出直接的預(yù)判，在發(fā)放商業(yè)貸款是只能從資金的安全性方面考量，那么商業(yè)銀行將會(huì)為了降低潛在風(fēng)險(xiǎn)，而選擇對(duì)小微企業(yè)貸款或少貸款。另一方面，部分小微企業(yè)由于資產(chǎn)規(guī)模有限，信用意識(shí)薄弱，在貸款審批過(guò)程中無(wú)法提供有效的貸款抵押物，造成難以獲得商業(yè)銀行的貸款支持。

（二）小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展存在困難的外部因素

首先，國(guó)家金融政策落地難度較大。雖然在宏觀層面國(guó)家制定了針對(duì)小微企業(yè)融資支持的有效政策，并要求金融機(jī)構(gòu)貫徹落實(shí)，但是金融企業(yè)已經(jīng)實(shí)行了市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)管理，其借貸風(fēng)險(xiǎn)是業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)中首要考慮的因素。因此，設(shè)置規(guī)范化的貸款流程和限制條件是商業(yè)銀行業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)控制的必然條件。如果由于小微企業(yè)存在資產(chǎn)不透明、信用度低而造成不良貸款，在維權(quán)和追求貸款的過(guò)程中，商業(yè)銀行將會(huì)處于被動(dòng)局面。金融機(jī)構(gòu)為小微企業(yè)金融貸款存在較高的風(fēng)險(xiǎn)，這一定程度上造成商業(yè)銀行對(duì)小微企業(yè)的金融服務(wù)主動(dòng)性不高的現(xiàn)象。

其次，交易融資的成本偏高。商業(yè)銀行設(shè)定技術(shù)門(mén)檻和審核關(guān)卡，要求小微企業(yè)為尋求擔(dān)保、執(zhí)行手續(xù)支付一定的費(fèi)用。由于整個(gè)融資產(chǎn)業(yè)鏈條中存在著較多的過(guò)渡環(huán)節(jié)，需要小微企業(yè)向金融機(jī)構(gòu)貸款時(shí)繳納承諾費(fèi)等款項(xiàng)，加之較高的貸款利息率，很大程度上增加了小微企業(yè)融資交易的成本。據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)的規(guī)模較大的企業(yè)貸款頻率僅為小微企業(yè)的20%，然而向金融機(jī)構(gòu)貸款的平均成本卻高于大企業(yè)到五倍，因此限制了小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的勢(shì)頭。

三、供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革下的小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的有效策略

（一）完善小微企業(yè)的金融征信體系建設(shè)

第一，政府主管部門(mén)應(yīng)當(dāng)強(qiáng)化主體責(zé)任。完善小微企業(yè)的金融擔(dān)保體系，并在官網(wǎng)上將其固定流程和具體要求公布。政府相關(guān)部門(mén)進(jìn)一步推進(jìn)小微企業(yè)信用擔(dān)保政策的落地，落實(shí)對(duì)小微企業(yè)擔(dān)保體系的具體責(zé)任，避免多頭管理的現(xiàn)象，使信用擔(dān)保體系有序合理發(fā)展。第二，盡快完善小微企業(yè)的征信體系，將小微企業(yè)的信用指標(biāo)納入征信考核的管理范疇，實(shí)現(xiàn)信息透明化。一方面，借助互聯(lián)網(wǎng)手段搭建小微企業(yè)征信與評(píng)估發(fā)布資源平臺(tái)，并制定相應(yīng)的失信懲罰舉措，強(qiáng)化小微企業(yè)規(guī)范化管理并提升合法意識(shí)。另一方面，將工商、稅務(wù)、司法部門(mén)納入社會(huì)誠(chéng)信體系建設(shè)，鼓勵(lì)商業(yè)銀行以及社會(huì)征信機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)的信用等級(jí)進(jìn)行全方面評(píng)估?；诖?，借助政府部門(mén)的管理和認(rèn)可，構(gòu)建小微企業(yè)征信一體化檔案，利用大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等信息化手段實(shí)現(xiàn)小微企業(yè)征信信息的透明與共享。第三，提升中介機(jī)構(gòu)考核評(píng)估的力度，進(jìn)一步優(yōu)化中介機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)運(yùn)行機(jī)制，對(duì)發(fā)布虛假信息的金融機(jī)構(gòu)予以懲罰。應(yīng)當(dāng)設(shè)定統(tǒng)一的信用評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)，盡可能完善金融擔(dān)保機(jī)構(gòu)和商業(yè)銀行構(gòu)建長(zhǎng)效的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任制度。在風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)層面，商業(yè)銀行與擔(dān)保部門(mén)要明確其責(zé)任與義務(wù)，構(gòu)建互聯(lián)互通的交流資源平臺(tái)，保障信用數(shù)據(jù)庫(kù)中信息的真實(shí)性和安全性，著力構(gòu)建金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)的征信體系。

（二）強(qiáng)化對(duì)小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的扶持力度

首先，商業(yè)銀行作為金融供應(yīng)端，應(yīng)當(dāng)充分考慮小微企業(yè)的需求，為其提供高效安全的金融供給服務(wù)，以及多元化金融產(chǎn)品工具。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)充分重視小微企業(yè)的發(fā)展?fàn)顩r，對(duì)小微企業(yè)提供信貸投放，并將其貸款需要納入中期借貸便利的有效抵押物范疇。國(guó)家應(yīng)當(dāng)利用政策措施，促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)對(duì)小微企業(yè)貸款評(píng)估的供給側(cè)改革，著力完善金融機(jī)構(gòu)服務(wù)平臺(tái)建設(shè)。同時(shí)，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)抓住國(guó)家政策機(jī)遇，大力扶持小微企業(yè)的金融貸款服務(wù)，并且深入小微企業(yè)開(kāi)展調(diào)研工作，引導(dǎo)小微企業(yè)健全金融財(cái)務(wù)制度，提升自身信譽(yù)。

其次，國(guó)家應(yīng)當(dāng)建立小微企業(yè)的金融發(fā)展基金，促進(jìn)發(fā)展前景廣闊、信譽(yù)程度較高的小微企業(yè)快速發(fā)展。有效提升小微企業(yè)增值稅和營(yíng)業(yè)稅的起征點(diǎn)，有效減免小微企業(yè)的所得稅。小微企業(yè)是我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要力量，國(guó)家政策應(yīng)當(dāng)對(duì)小微企業(yè)提供良性扶持，為小微企業(yè)的成長(zhǎng)和進(jìn)一步發(fā)展?fàn)I造適宜的發(fā)展空間。

（三）完善小微企業(yè)內(nèi)部管理

一方面，小微企業(yè)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)其內(nèi)部管理，著力完善小微企業(yè)內(nèi)部的規(guī)章制度以及信息透明程度，建立健全完善的財(cái)務(wù)制度體系，避免因?yàn)樾畔⒉粚?duì)稱而給金融機(jī)構(gòu)造成損失。不斷完善小薇企業(yè)的制度建設(shè)，提升員工的金融理念，轉(zhuǎn)變思維方式以順應(yīng)金融市場(chǎng)的發(fā)展需要，積極配合供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革。同時(shí)，在滿足市場(chǎng)穩(wěn)定需求的基礎(chǔ)上，優(yōu)化小微企業(yè)的供給端輸出，提升小微企業(yè)的造血功能，從根本上解決小微企業(yè)融資難的實(shí)際困難。另一方面，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的背景下，小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)想要得到快速發(fā)展需要樹(shù)立誠(chéng)信意識(shí)。誠(chéng)信經(jīng)營(yíng)是小微企業(yè)適應(yīng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系的核心要素，也是小微企業(yè)快速發(fā)展的籌碼，以及持續(xù)發(fā)展的重要保障。小微企業(yè)必須與政府相關(guān)部門(mén)的構(gòu)建良好的合作關(guān)系，從根本上杜絕偷稅漏稅、非法經(jīng)營(yíng)、挪用資金的失信行為，從而提升小微企業(yè)的信譽(yù)和市場(chǎng)認(rèn)可度。此外還要強(qiáng)化小微企業(yè)的品牌建設(shè)，與產(chǎn)業(yè)鏈中上下游企業(yè)達(dá)成合作共識(shí)，與其他企業(yè)形成規(guī)?；?jīng)營(yíng)，有效提升小微企業(yè)經(jīng)濟(jì)發(fā)展核心競(jìng)爭(zhēng)力。

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