三維解析商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理

劉志強(qiáng)

風(fēng)險(xiǎn)直管

商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)直管屬于風(fēng)險(xiǎn)管理體制范疇，可分為完全的風(fēng)險(xiǎn)直管和不完全的風(fēng)險(xiǎn)直管。不完全的風(fēng)險(xiǎn)直管指總行向分行、分行向支行直接委派風(fēng)險(xiǎn)主管，風(fēng)險(xiǎn)主管兼任分支行副行長(zhǎng)，或行長(zhǎng)助理，主管授信評(píng)審部和風(fēng)險(xiǎn)管理部門（包括法律部門），風(fēng)險(xiǎn)主管對(duì)擬授信項(xiàng)目有否決權(quán)，風(fēng)險(xiǎn)主管發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)事件時(shí)直接向上級(jí)行主管風(fēng)險(xiǎn)的行領(lǐng)導(dǎo)和風(fēng)險(xiǎn)管理部報(bào)告（同時(shí)向所在行行長(zhǎng)報(bào)告）。風(fēng)險(xiǎn)主管的任命、考核、工資獎(jiǎng)金發(fā)放由上級(jí)行決定。完全的風(fēng)險(xiǎn)直管指除了風(fēng)險(xiǎn)主管由上級(jí)行直管外，授信評(píng)審部負(fù)責(zé)人甚至評(píng)審人員也由上級(jí)行有關(guān)部門直管，他們的任命、考核、工資獎(jiǎng)金發(fā)放均由上級(jí)行決定。

資產(chǎn)質(zhì)量是銀行的生命。沒有那家銀行僅僅因規(guī)模較小而破產(chǎn)。商業(yè)銀行要保證資產(chǎn)質(zhì)量?jī)?yōu)良，必須有良好的風(fēng)險(xiǎn)管理體制作為保障。制約和授權(quán)（嚴(yán)禁越權(quán)）是風(fēng)險(xiǎn)管理的兩大要素。銀行對(duì)營(yíng)銷部門或人員有存款和利潤(rùn)考核指標(biāo)，營(yíng)銷人員的收入也主要取決其業(yè)績(jī)，因此，他們存在營(yíng)銷沖動(dòng)是很正常的。在風(fēng)險(xiǎn)直管模式下，風(fēng)險(xiǎn)主管的直接報(bào)告權(quán)可避免所在分支行掩蓋風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)“早發(fā)現(xiàn)，早化解”，發(fā)揮先行者優(yōu)勢(shì)，才能防患于未然，避免或減少銀行損失。另外，由于風(fēng)險(xiǎn)主管和分支行行長(zhǎng)都對(duì)擬授信項(xiàng)目有一票否決權(quán)，兩人是制約關(guān)系，因此，風(fēng)險(xiǎn)直管可在很大程度上減少道德風(fēng)險(xiǎn)。但是，在風(fēng)險(xiǎn)直管模式下，風(fēng)險(xiǎn)管理人員只看到擬授信項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)，只說“不”，不說“但是”，不去積極地出謀劃策，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，只是一味地否決項(xiàng)目，影響業(yè)務(wù)推動(dòng)。這是一些銀行風(fēng)險(xiǎn)直管難以實(shí)施的主要原因。

要克服風(fēng)險(xiǎn)直管的缺點(diǎn)，首先更新風(fēng)險(xiǎn)管理人員理念。銀行是“經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，獲得收益”的特殊企業(yè)，不能一味躲避風(fēng)險(xiǎn)。銀行大多業(yè)務(wù)都有風(fēng)險(xiǎn)，不發(fā)放貸款，不擴(kuò)大資產(chǎn)業(yè)務(wù)規(guī)模，則商業(yè)銀行的利潤(rùn)便無法保障。良好的風(fēng)險(xiǎn)管理是盡量識(shí)別出業(yè)務(wù)的各類風(fēng)險(xiǎn)，準(zhǔn)確評(píng)估其風(fēng)險(xiǎn)大小，找出有效管控措施，在風(fēng)險(xiǎn)收益匹配下積極推進(jìn)業(yè)務(wù)。其次在風(fēng)險(xiǎn)管理人員的考核上，科學(xué)設(shè)計(jì)關(guān)鍵業(yè)績(jī)指標(biāo)（KPI），不僅包括資產(chǎn)質(zhì)量（資產(chǎn)不良率控制在上級(jí)行下達(dá)的計(jì)劃內(nèi)），還要包括業(yè)務(wù)推動(dòng)（資產(chǎn)投放完成經(jīng)營(yíng)計(jì)劃），將風(fēng)險(xiǎn)管理人員獎(jiǎng)金與所在行經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)掛鉤。這樣，就可從很大程度上緩和營(yíng)銷人員和風(fēng)險(xiǎn)管理人員的矛盾，有效地實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)直管。

實(shí)踐也證明，風(fēng)險(xiǎn)直管利大于弊，是商業(yè)銀行持續(xù)保持資產(chǎn)質(zhì)量?jī)?yōu)良的利器。某全國(guó)性股份制銀行成立時(shí)就建立了風(fēng)險(xiǎn)直管體系，十年來不斷完善，因此，資產(chǎn)質(zhì)量持續(xù)優(yōu)良。另一全國(guó)性股份制銀行原常務(wù)副行長(zhǎng)是國(guó)內(nèi)最早認(rèn)識(shí)到商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)直管重要性的銀行家，在任時(shí)，他頂住壓力，積極推行風(fēng)險(xiǎn)直管，該行資產(chǎn)質(zhì)量良好，在香港上市路演時(shí)，該行的風(fēng)險(xiǎn)管理體制是“亮點(diǎn)”，成為能夠溢價(jià)發(fā)行的原因之一。后來總行行長(zhǎng)在一些分行行長(zhǎng)的游說下放棄了風(fēng)險(xiǎn)直管，分行行長(zhǎng)的權(quán)力沒有了制約，一些明顯不應(yīng)發(fā)放的貸款項(xiàng)目也在分行行長(zhǎng)的干預(yù)下發(fā)放，現(xiàn)在，該行的資產(chǎn)不良率大幅度上升，遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于同業(yè)平均水平。

風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理隊(duì)伍

授信調(diào)查是授信審查審批的基礎(chǔ)，因而是保證資產(chǎn)質(zhì)量?jī)?yōu)良的基石。授信調(diào)查報(bào)告需要保證客戶信息的真實(shí)性和完備性。完備性指與授信風(fēng)險(xiǎn)有關(guān)的內(nèi)容“一個(gè)也不能少”，真實(shí)性要求對(duì)客戶提供的資料需要調(diào)查核實(shí)，不僅從客戶本身，還要從客戶上下游客戶調(diào)查分析，不能客戶說什么是什么，不加辨別地照錄到調(diào)查報(bào)告中。不論是調(diào)查核實(shí)客戶信息的真實(shí)性，還是保證客戶信息的完備性，都需要一定的專門技能。營(yíng)銷人員包括營(yíng)銷部門負(fù)責(zé)人大多是關(guān)系型客戶經(jīng)理，不具備這些技能。加之，項(xiàng)目做成了他們就有收益這種利益驅(qū)動(dòng)，還可能導(dǎo)致他們明顯發(fā)現(xiàn)了風(fēng)險(xiǎn)但不如實(shí)在調(diào)查報(bào)告中反映這種情況發(fā)生。因此，需要具備專業(yè)技能和與擬做項(xiàng)目收益關(guān)聯(lián)度不大的風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理參與調(diào)查。

目前，客戶的融資方式很多。一些企業(yè)可以通過上市融資，也可通過發(fā)行債券，短期票據(jù)和中期票據(jù)融資，還可通過信托公司、租賃公司和保理公司等融資?？蛻羧谫Y時(shí)，將根據(jù)現(xiàn)狀選擇合適的融資方式（如房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)，“四證”不齊時(shí)選擇信托公司融資）?？蛻舫秊榱藵M足融資需求外，將在不同融資產(chǎn)品中選擇比較，以使其融資成本最小化。因此，商業(yè)銀行為了成功營(yíng)銷客戶，有關(guān)人員不僅要熟悉銀行的融資產(chǎn)品，還要熟悉其他金融機(jī)構(gòu)的融資產(chǎn)品，才能在營(yíng)銷客戶時(shí)，為客戶設(shè)計(jì)一攬子融資方案，既便利客戶也使客戶融資成本最小化。為客戶設(shè)計(jì)一攬子融資方案，使其融資成本最小化，這項(xiàng)任務(wù)，一般營(yíng)銷人員難以完成，是產(chǎn)品經(jīng)理的職能。風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理素質(zhì)較高，將風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理培訓(xùn)后，風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理可以具備產(chǎn)品經(jīng)理技能，風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理和產(chǎn)品經(jīng)理合二為一，還可節(jié)約人力成本。

授信審查報(bào)告

授信審查報(bào)告的重點(diǎn)應(yīng)該是充分揭示風(fēng)險(xiǎn)、評(píng)判風(fēng)險(xiǎn)是否可控和風(fēng)險(xiǎn)收益是否匹配，授信審批人根據(jù)授信調(diào)查報(bào)告和信用審查會(huì)議討論意見進(jìn)行決策。銀行是經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)，不回避風(fēng)險(xiǎn)，關(guān)鍵是要明確風(fēng)險(xiǎn)在何處，是否可控，收益是否覆蓋風(fēng)險(xiǎn)。這些內(nèi)容應(yīng)是授信審查報(bào)告的重點(diǎn)。而許多銀行的授信審查報(bào)告未做到這一點(diǎn)，看似面面俱到，實(shí)則重點(diǎn)不突出。

筆者認(rèn)為授信審查報(bào)告的主要內(nèi)容如下：一是識(shí)別授信項(xiàng)目包含的風(fēng)險(xiǎn)。授信項(xiàng)目包含的風(fēng)險(xiǎn)主要有：法律和合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)等。授信審查報(bào)告要窮盡授信項(xiàng)目所包含的風(fēng)險(xiǎn)，“一個(gè)也不能少”。二是評(píng)估各類風(fēng)險(xiǎn)的大小和防范措施，得出風(fēng)險(xiǎn)是否可控的結(jié)論。若不可控，則否決。若綜合評(píng)判風(fēng)險(xiǎn)可控，則可授信。三是風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)。根據(jù)客戶信用評(píng)級(jí)和債項(xiàng)評(píng)級(jí)對(duì)應(yīng)的預(yù)期損失和違約回收率，銀行的資金成本等計(jì)算貸款利率，使貸款收益能夠覆蓋預(yù)期損失。另外，還應(yīng)分析客戶或有負(fù)債和重大投資項(xiàng)目對(duì)擬授信的影響。若是民營(yíng)企業(yè)，還應(yīng)分析實(shí)際控制人控制的其他企業(yè)對(duì)擬授信項(xiàng)目的影響，以免“城門失火，殃及池魚”。

（作者系浙商銀行北京分行副行長(zhǎng)）