微觀與宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的若干理論問題新探

葉德磊

（華東師范大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院 上海 200062）

微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)與宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的基本理論體系是相對比較成熟的，但如果認(rèn)真仔細(xì)地推敲，還是會(huì)發(fā)現(xiàn)其中有的理論問題有必要進(jìn)一步深入地加以探討、澄清甚至矯正。有的理論問題則是在相關(guān)教材上沒有被明確、清晰地闡述的，甚至是被忽略的。對于這樣一些基本理論問題的反復(fù)探討和深入分析，無疑具有重要的學(xué)術(shù)理論意義。

一、關(guān)于需求彈性與需求曲線的形態(tài)

一般認(rèn)為，一種商品的需求曲線越平坦，表示該商品的需求彈性越大；一種商品的需求曲線越陡峭，表示該商品的需求彈性越小。如圖1所示，商品甲和乙的需求曲線分別為D1和D2，同樣是價(jià)格從16元下降到14元，或者說同樣是價(jià)格下降12.5%，商品甲的需求量從2單位增加到3單位，增加了50%，而商品乙僅增加了20%。顯然，較平坦的D1線比相對陡峭的D2線表示的商品的需求彈性更大。

但也有人不認(rèn)同這種說法。例如一本翻譯成中文的國外教材（霍爾和利伯曼，2004）在談到需求彈性問題時(shí)，就認(rèn)為“第一，不要將一條需求曲線描述為是富有彈性的或者是缺乏彈性的，因?yàn)樾枨罂赡茉谛枨笄€上的某一段上是富有彈性的，而在另外一段上是缺乏彈性的。第二，不要將需求曲線的平坦或者陡峭與它是否富有彈性或缺乏彈性等同起來”[1]79。因?yàn)樵谠摻滩目磥?，同一條需求曲線上不同區(qū)間的需求彈性是不一樣的。所以，就整條需求曲線而言，它是不能表示需求彈性的大小的。如圖1，在需求曲線D1上，從A點(diǎn)移向B點(diǎn)，表示價(jià)格下降了12.5%，帶來需求量增加了50%；而當(dāng)從B點(diǎn)移向C點(diǎn)，表示價(jià)格下降了約14.29%，僅帶來需求量增加了約33.33%。也就是說，AB區(qū)間與BC區(qū)間的需求彈性是不同的。

在需求彈性大小與需求曲線形態(tài)的關(guān)系問題上，雖然有些教材采取了不正面直接論述的回避態(tài)度，但也有少數(shù)教材與上述那本教材持類似的看法，即認(rèn)為平坦（或陡峭）的需求曲線并不意味著該商品的需求彈性較大（或較?。?。

我們認(rèn)為，平坦（或陡峭）的需求曲線意味著該商品的需求彈性較大（或較?。?，或者說，需求彈性較大的商品，其需求曲線會(huì)較為平坦，反之，需求曲線會(huì)較為陡峭。

其次，需求曲線上不同區(qū)間的需求彈性確實(shí)是有差異的，但不能據(jù)此否認(rèn)需求曲線的形態(tài)可以在一定意義上表示需求彈性的大小。舉例來說，市場數(shù)據(jù)顯示豬肉在正常的市場條件下或者說在大多數(shù)情況下的需求彈性較小，也就是豬肉價(jià)格上漲時(shí)，市場需求量不會(huì)明顯減少。但假設(shè)價(jià)格上漲到高達(dá)譬如每斤70元時(shí)，需求量會(huì)發(fā)生較為明顯的減少，即這時(shí)的需求彈性較大。我們不能因此去否認(rèn)豬肉的較為陡峭的需求曲線的經(jīng)濟(jì)意義，或者去否認(rèn)豬肉的總體上較小的需求彈性的客觀性。再譬如，某奢侈品的需求彈性較大，但在價(jià)格上漲到非常高的水平（假設(shè)單價(jià)為5 000元）時(shí)，其呈現(xiàn)的需求彈性很可能較小，因?yàn)槠鋯蝺r(jià)為4 900元時(shí)，市場需求量就已經(jīng)很少了。這時(shí)價(jià)格上漲100元，需求量的變動(dòng)比率已經(jīng)很不明顯了。但我們不能因此去否認(rèn)該奢侈品的需求彈性在一般意義上較大的事實(shí)。

再次，人們在談?wù)撋唐沸枨髲椥缘拇笮r(shí)，往往是在不同商品之間進(jìn)行比較，這時(shí)的“不同商品”的需求曲線的具體形態(tài)當(dāng)然也就有相對平坦或者相對陡峭之分了。如上面的圖1所示，假定D1與D2分別為商品甲和乙的需求曲線，甲的價(jià)格從16美元下降到14美元，使得需求量從2單位增加到3單位；而乙的價(jià)格從16美元下降到14美元，使得需求量僅從2單位增加到2.4單位。這難道不說明相對平坦的需求曲線表示商品的需求彈性比相對陡峭的需求曲線表示的商品的需求彈性更大嗎？或者說，分別按照這兩種商品的需求量與價(jià)格的對應(yīng)關(guān)系所描繪的需求曲線難道不是一條較為平坦，而另一條較為陡峭嗎？

舉例來說，西瓜在每公斤0.50 ～ 0.70元的價(jià)格區(qū)間的需求彈性與每公斤1.20 ～ 1.50元的價(jià)格區(qū)間的需求彈性肯定是不同的，但這并不妨礙它的需求彈性在一般情況下，總體上比作為生活必需品的食鹽的需求彈性大的理論判斷，當(dāng)然也不妨礙它的需求曲線比食鹽的需求曲線表現(xiàn)得更為平坦。或者可以這樣來理解，盡管西瓜和食鹽在不同價(jià)格區(qū)間的需求彈性分別都是不同的，但總體而言，在不同的價(jià)格區(qū)間，西瓜的需求彈性一般均比食鹽的需求彈性要大。這就如同圖1所示的，商品甲的需求曲線D1雖然在AB區(qū)間和BC區(qū)間的需求彈性不同，但AB區(qū)間和BC區(qū)間的需求彈性均分別比商品乙的需求曲線D2在AE區(qū)間和AF區(qū)間的需求彈性要大。

如果說因?yàn)樾枨笄€上不同區(qū)間的需求彈性是不同的，就不能斷言平坦的需求曲線表示的商品的需求彈性比陡峭的需求曲線表示的商品的需求彈性相對較大，那為什么根據(jù)兩種商品的需求量與價(jià)格的對應(yīng)關(guān)系描繪出來的需求曲線會(huì)有平坦與陡峭之分呢？如果說因?yàn)樯唐吩诓煌瑑r(jià)格區(qū)間的需求彈性是有差異的，就不能總體上去判斷商品的需求彈性的大小，那豈不是說對任何一種商品，都不能說其需求彈性是大還是??？

著名的蛛網(wǎng)模型也是建立在相對平坦（或相對陡峭）的需求曲線表示商品的需求彈性較大（或較?。┑睦碚摶A(chǔ)上的。也正是因?yàn)槔碚撋险J(rèn)為相對陡峭的需求曲線表示的需求彈性較小，所以經(jīng)濟(jì)學(xué)上，完全壟斷廠商的需求曲線比壟斷競爭廠商的需求曲線更為陡峭。因此，完全壟斷廠商的陡峭的需求曲線決定的均衡產(chǎn)量較低而均衡價(jià)格較高，壟斷競爭廠商的較為平坦的需求曲線與LAC曲線相切的位置離LAC曲線的最低點(diǎn)較近，代表的均衡產(chǎn)量較高而均衡價(jià)格較低。經(jīng)濟(jì)理論據(jù)此認(rèn)為壟斷競爭市場比完全壟斷市場更有經(jīng)濟(jì)效率。如果說不能認(rèn)為相對陡峭的需求曲線表示的需求彈性較小，那么上述的經(jīng)濟(jì)理論的基本原理豈不是都要被推翻？那樣一來，豈不是幾乎整個(gè)微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)都要改寫了？

壟斷競爭市場廠商的需求曲線之所以較為平坦，就是因?yàn)樵撌袌霾煌瑥S商提供的產(chǎn)品之間的差異性較小，即產(chǎn)品之間的可替代性較強(qiáng)，使得產(chǎn)品的需求彈性較大。而完全壟斷市場廠商的產(chǎn)品的可替代性較弱，使得產(chǎn)品的需求彈性較小。上述的那本教材（霍爾和利伯曼，2004）在后面談到壟斷競爭市場的均衡問題時(shí)，又承認(rèn)“在其他條件相同的情況下，壟斷競爭廠商面臨的需求曲線比壟斷廠商的更加平坦”[1]242，壟斷競爭市場產(chǎn)品的可替代性較強(qiáng)，而這種較強(qiáng)的可替代性帶來的是產(chǎn)品更富有需求彈性[1]81。可見，這本教材后來實(shí)際上又承認(rèn)了需求彈性較大的商品的需求曲線較為平坦，或者說，較為平坦的需求曲線表示該商品的需求彈性較大。

實(shí)際上，國內(nèi)外許多教材都用圖形展示或文字闡述的方式說明了需求彈性較大的商品的需求曲線較為平坦[2]96-98[3]78[4]69-71。有的教材（高鴻業(yè)，2011）在提示平面坐標(biāo)圖上橫軸與縱軸的刻度可能會(huì)影響到需求曲線的傾斜度的正確顯示時(shí)，也認(rèn)為較為平坦的需求曲線表示商品的需求彈性較大通常是“可行的”[5]32。有的教材之所以提到平坦的需求曲線不一定表示商品的需求彈性大，是因?yàn)槠矫孀鴺?biāo)圖上橫軸或縱軸的刻度選擇不同（即表示的P、Q的空間位置不同）可能會(huì)使得需求彈性大的商品的需求曲線顯得并不平坦，例如前面的圖1中，如果繪圖時(shí)將橫軸上的刻度定得使2單位與4單位的距離畫得很近，那么需求曲線D1就在圖上顯得很陡峭了。但仔細(xì)閱讀這些教材后，就會(huì)發(fā)現(xiàn)它們并不是在一般意義上否認(rèn)平坦的需求曲線表示商品的需求彈性大，尤其是在平面坐標(biāo)圖上不只是單獨(dú)地考察一條需求曲線①，而是在可比較意義上考察不同彈性的兩條及更多需求曲線的時(shí)候，較平坦的需求曲線肯定表示商品的需求彈性較大。例如，兩個(gè)坐標(biāo)圖上橫軸或縱軸的每一刻度單位分別表示變量值增加2%時(shí)，需求彈性較大的商品的需求曲線肯定顯得較平坦。

綜上所述，因?yàn)樾枨笄€不同區(qū)間的需求彈性有所不同，平坦（或陡峭）的需求曲線意味著該商品的需求彈性較大（或較?。┑恼f法也許不是非常嚴(yán)謹(jǐn)，但在一般的理論意義上是可行的，不影響利用其建立相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)學(xué)分析框架，更無必要去完全否認(rèn)它們之間的關(guān)聯(lián)性。這正是幾乎所有微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)教材在相關(guān)的理論分析中將平坦的需求曲線視作表示該商品需求彈性較大的原因。

還有一種觀點(diǎn)認(rèn)為，需求曲線上不同點(diǎn)的點(diǎn)彈性是不同的，所以不能說平坦的需求曲線表示的商品的需求彈性較大。這種觀點(diǎn)的錯(cuò)誤與前述的那本教材的錯(cuò)誤幾乎是相同的，這里就不贅述了。僅另作說明的是，根據(jù)點(diǎn)彈性的公式，即使在兩條需求曲線的交點(diǎn)，點(diǎn)彈性的大小也是不一樣的，如圖1中的D1曲線上的A點(diǎn)的點(diǎn)彈性大于D2曲線上的A點(diǎn)的點(diǎn)彈性，這還是因?yàn)樾枨笄€斜率的原因。

二、關(guān)于外部性

外部性是微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)中的一個(gè)重要的理論概念，但實(shí)際上外部性的涵義卻是含混不清的，以至于連國外許多著名的教材都沒有給出明確清晰的定義（胡石清和烏家培，2011）[6]。許多教材（例如：盧鋒，2011）對外部性的常見定義是個(gè)人或企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)給其他個(gè)體或社會(huì)帶來了危害或利益，而受損者或受益者并未因此得到相應(yīng)報(bào)酬或支付相應(yīng)價(jià)格[7]252。

按照這樣的定義和解釋，有的學(xué)者就發(fā)出了質(zhì)疑，如果張三開的餐館讓附近的一家拉面館被迫關(guān)閉，那豈不是張三開的餐館產(chǎn)生了負(fù)外部性？豈不是政府應(yīng)該對這種負(fù)外部性進(jìn)行治理，即強(qiáng)令張三的餐館關(guān)閉？或者要求張三對那家拉面館的損失進(jìn)行補(bǔ)償？歷史上汽車的出現(xiàn)使得馬車沒有了生意，汽車難道也是產(chǎn)生了負(fù)外部性？

而且，根據(jù)現(xiàn)在關(guān)于外部性的通行定義，受損者如果得到了相應(yīng)報(bào)酬（補(bǔ)償），或者受益者如果支付了相應(yīng)價(jià)格，似乎就不應(yīng)被看作產(chǎn)生了外部性。那么，產(chǎn)生污染的企業(yè)如果根據(jù)同周邊居民或單位的談判議定的補(bǔ)償價(jià)格進(jìn)行了補(bǔ)償支付，就變成了沒有產(chǎn)生負(fù)外部性？再譬如，農(nóng)民種植油料作物帶來了成片油菜花盛開的美景，難道農(nóng)民向觀賞者收取一定的觀賞費(fèi)用后就會(huì)改變油菜花美景讓人賞心悅目這一正外部性的客觀事實(shí)？況且，這樣的收費(fèi)往往是很難充分實(shí)現(xiàn)的。

一些教材對外部性還有另一個(gè)定義或解釋，即認(rèn)為外部性指的是個(gè)體成本（也譯作私人成本）與社會(huì)成本的分離。如果某項(xiàng)活動(dòng)使得社會(huì)成本（社會(huì)損害）高于個(gè)體成本，那就意味著產(chǎn)生了負(fù)外部性。譬如，某化工廠在生產(chǎn)經(jīng)營過程中產(chǎn)生的污染損害了周圍的環(huán)境，給周邊民眾的健康造成了損害。這些損害及化工廠本身的財(cái)務(wù)成本一起構(gòu)成的社會(huì)成本明顯大于該化工廠的財(cái)務(wù)成本（個(gè)體成本），所以，污染屬于負(fù)外部性。但根據(jù)這一定義或解釋，上例中的張三開的餐館也同樣產(chǎn)生了負(fù)外部性，因?yàn)閺埲宛^的經(jīng)營上的財(cái)務(wù)成本加上拉面館被迫關(guān)閉的損失（社會(huì)成本）肯定大于張三餐館本身經(jīng)營上的財(cái)務(wù)成本（個(gè)體成本）。所以說，現(xiàn)在的外部性的通行定義是容易產(chǎn)生歧義的，是有缺陷的。而且，根據(jù)現(xiàn)在關(guān)于外部性的通行定義，個(gè)人和企業(yè)的任何活動(dòng)都會(huì)產(chǎn)生正外部性或負(fù)外部性，因?yàn)檫@些活動(dòng)幾乎都會(huì)給處于直接或間接競爭關(guān)系及合作關(guān)系的其它個(gè)人或企業(yè)產(chǎn)生影響，對社會(huì)公眾產(chǎn)生影響（葉德磊，2018）[8]。也就是說，外部性這一概念就沒有了起碼的理論特質(zhì)了，那還怎么利用它來進(jìn)行有效的理論分析呢？

結(jié)合經(jīng)濟(jì)學(xué)理論對相關(guān)問題的分析，我們認(rèn)為應(yīng)該將負(fù)外部性定義為社會(huì)個(gè)體的行為在一定范圍內(nèi)產(chǎn)生了社會(huì)有害性，相應(yīng)地，正外部性就是社會(huì)個(gè)體的行為在一定范圍內(nèi)產(chǎn)生了社會(huì)有益性。

按照這樣的定義，張三開餐館的案例不屬于負(fù)外部性，因?yàn)殡m然發(fā)生了拉面館的倒閉，但是張三的餐館開張了，而且張三開的餐館更受人們的喜愛，社會(huì)大眾的獲益更大。也就是說，張三開的餐館并未產(chǎn)生總體上的社會(huì)有害性。上述的汽車的出現(xiàn)也沒有產(chǎn)生負(fù)外部性，因?yàn)槠嚾〈R車是使社會(huì)獲益，而不是使社會(huì)受損。根據(jù)外部性的新的定義，污染仍然屬于負(fù)外部性，因?yàn)槲廴疽欢ǚ秶鷥?nèi)使得社會(huì)受損了。相反，如果某企業(yè)對自己的員工進(jìn)行培訓(xùn)，這會(huì)產(chǎn)生正外部性。因?yàn)檫@些員工的個(gè)人素質(zhì)或技術(shù)水平有了一定的提高，從而一定范圍內(nèi)社會(huì)也會(huì)從中受益?？梢姡獠啃缘男碌暮喢鞫x可以消除現(xiàn)有通行定義帶來的歧義與混亂。

至于直接的受損者或受益者是否得到了相應(yīng)報(bào)酬或支付了相應(yīng)價(jià)格，實(shí)際上不影響外部性的評判。例如，即使某化工廠就其產(chǎn)生的污染向周邊居民及單位支付了足夠的貨幣補(bǔ)償，也不能改變其產(chǎn)生了污染這一負(fù)外部性的客觀事實(shí)。

三、關(guān)于公共產(chǎn)品和公共資源的特性

一般認(rèn)為，公共產(chǎn)品的兩大基本特性是非競用性和非排他性。過去許多教材將非競用性（nonrivalness）翻譯成非競爭性，但那樣容易使人將它作為一般意義上的市場競爭（competition）的反義詞來理解。非競用性是指，對產(chǎn)品消費(fèi)的增加不會(huì)引起產(chǎn)品成本的任何增加，即消費(fèi)數(shù)量的增加所引起的產(chǎn)品邊際成本等于零。例如，對于航標(biāo)燈來說，增加過往船只的數(shù)量并不會(huì)額外增加航標(biāo)燈的運(yùn)作成本。非排他性是指產(chǎn)品具有消費(fèi)上的共享性，難以或不可能排除、限制任一消費(fèi)者對它的消費(fèi)。例如，航標(biāo)燈可以由許多過往船只共享其服務(wù)功能，人們難以或無法排除過往的船只享用航標(biāo)燈的服務(wù)功能。

公共產(chǎn)品還可以細(xì)分為純公共產(chǎn)品和準(zhǔn)公共產(chǎn)品。嚴(yán)格具備非競用性和非排他性兩種特征的產(chǎn)品屬于純公共產(chǎn)品。如經(jīng)濟(jì)制度、氣象預(yù)報(bào)、航標(biāo)燈等。但對于準(zhǔn)公共產(chǎn)品，有的教材（例如丁娟娟等，2007）認(rèn)為它是只具備一定的非競用性但不具備非排他性（即可以完全排他）[9]340。例如，作為準(zhǔn)公共產(chǎn)品的教育，一定范圍內(nèi)增加學(xué)生數(shù)量不會(huì)增加教育體系和教育設(shè)施的運(yùn)行成本，但學(xué)生數(shù)量超過一定程度后，教育的運(yùn)行成本也需要增加。另一方面，可以通過收費(fèi)只允許交費(fèi)的學(xué)生享受學(xué)校教育，也就是將不交費(fèi)的學(xué)生排除在學(xué)校教育之外。作為準(zhǔn)公共產(chǎn)品的高速公路也是如此，可以不允許未交納通行費(fèi)的車輛進(jìn)入高速公路行駛。

但如果說準(zhǔn)公共產(chǎn)品不具備非排他性的話，則不僅是對社會(huì)現(xiàn)實(shí)情況的不正確概括，也破壞了經(jīng)濟(jì)學(xué)概念內(nèi)涵的一致性。因?yàn)闇?zhǔn)公共產(chǎn)品和純公共產(chǎn)品一般被統(tǒng)稱為公共產(chǎn)品，而公共產(chǎn)品的特性通常被描述為具備非競用性和非排他性兩大特性。如果準(zhǔn)公共產(chǎn)品完全不具備非排他性，那就無法理解公共產(chǎn)品的兩大特性了。

有的教材將準(zhǔn)公共產(chǎn)品的特性描述和理解為具備一定（有限）的非競用性和一定（有限）的非排他性是正確的。嚴(yán)格來說，準(zhǔn)公共產(chǎn)品在技術(shù)上是可以做到排他的，例如高速公路可以做到將不交費(fèi)的車輛完全排除在高速公路上行駛，教育也可以通過收費(fèi)制做到將不交費(fèi)的學(xué)生一律排除在學(xué)校教育之外。但這些產(chǎn)品的社會(huì)公益性和提供它們的政府的公共職責(zé)使得對它們的收費(fèi)或其它排他性措施實(shí)際上是受到一定制約的，例如，高速公路的收費(fèi)不能過高，有些高速公路是免費(fèi)的或在某些階段是免費(fèi)的；有些級別的學(xué)校教育是免費(fèi)的或收費(fèi)不能完全補(bǔ)償成本（需要政府財(cái)政補(bǔ)貼）。有限的排他性也就意味著有限的非排他性。所以準(zhǔn)公共產(chǎn)品具備一定的（或有限的）非排他性。

將準(zhǔn)公共產(chǎn)品的特性之一理解為有限的非排他性，也有助于在實(shí)踐上督促政府履行其基本的公共職責(zé)。而將準(zhǔn)公共產(chǎn)品企圖當(dāng)作一般產(chǎn)品進(jìn)行主要以賺取利潤為目的的經(jīng)營主張和行為（例如“教育產(chǎn)業(yè)化”的主張等）在某種意義上也是與將準(zhǔn)公共產(chǎn)品的特性錯(cuò)誤地理解為完全的排他性相關(guān)聯(lián)的。

根據(jù)非競用性與非排他性，還可以定義公共資源。公共資源是大自然提供的。一般認(rèn)為公共資源具備一定的非競用性且同時(shí)具備非排他性。但有的教材在闡釋公共資源的這些特性時(shí)，常常語焉不詳或者容易讓人產(chǎn)生疑惑。例如，作為公共資源的大牧場、大漁場等現(xiàn)在不是經(jīng)常有禁牧期、禁漁期嗎？這說明是可以排他的（即不具備非排他性）。還有的教材在解釋公共資源的一定的非競用性時(shí)，喜歡舉例說，在公共漁場一定程度內(nèi)增加捕魚的船只，不會(huì)影響其他人或船只捕魚，但如果捕魚船只的增加超過了一定程度，就會(huì)影響到其他人或船只捕魚的數(shù)量，增加所有人捕魚的成本。

上述的理解和解釋是不夠正確的。產(chǎn)品的非競用性是針對該產(chǎn)品供給或再供給的成本而言的，而不是直接針對是否影響其他人而言的。就漁場的非競用性來說，應(yīng)該是這樣來理解，一定程度內(nèi)增加捕魚的船只和捕撈數(shù)量并不會(huì)影響該海域漁場生態(tài)的正常的自我修復(fù)，即漁場繼續(xù)產(chǎn)魚的邊際成本近乎于零。但捕魚船只和捕撈數(shù)量超過一定程度后，就會(huì)影響該海域漁場生態(tài)的自我修復(fù)，或者說，增加漁場生態(tài)的修復(fù)成本，也增加捕撈的難度，從而增加捕魚者的成本。

另一方面，隨著現(xiàn)代技術(shù)的發(fā)展，雖然特定時(shí)期的一般意義上的禁漁、禁牧等是可以做到的，但是面對規(guī)模龐大的海洋漁場或者譬如呼倫貝爾大草原規(guī)模的牧場，則很難絕對地排斥有人在禁漁或禁牧期間進(jìn)入漁場或者牧場捕魚或放牧。所以經(jīng)濟(jì)學(xué)上還是傾向于認(rèn)為公共資源一般意義上具備非排他性。

再深入推敲，所有的公共資源都只具備一定的非競用性嗎？太陽是公共資源，再多的人享受陽光的照明或者在陽光下取暖，太陽的成本也不會(huì)有任何增加，也就是說，太陽具有嚴(yán)格意義上的非競用性。所以，公共資源應(yīng)該是具備一定的非競用性或完全的非競用性且同時(shí)具備非排他性。

四、關(guān)于政府對壟斷廠商的價(jià)格管制

理論上，這種價(jià)格管制的辦法主要有兩種，一是邊際成本定價(jià)法，二是平均成本定價(jià)法。如圖2，采用邊際成本定價(jià)法，政府規(guī)定壟斷廠商的產(chǎn)品價(jià)格最高只能為P2，P2為廠商的LMC曲線與需求曲線的交點(diǎn)所代表的價(jià)格。壟斷廠商當(dāng)然不會(huì)選擇低于P2的價(jià)格。由于P2此時(shí)固定不變，P2N是一條水平線，因而它在這種情況下，實(shí)際上就成了壟斷廠商的MR曲線。也就是說，邊際成本定價(jià)法在這里體現(xiàn)了MR=MC的原則。這時(shí)的產(chǎn)量為Q2，廠商既不會(huì)增加也不會(huì)減少產(chǎn)量，否則不符合MR=MC原則，廠商的利潤會(huì)減少。由于NQ2＞FQ2，廠商仍可獲得超額利潤。政府可通過增加對壟斷廠商收取稅費(fèi)等辦法，來消除它的這部分超額利潤。

但圖2只是針對那些在LAC曲線上升階段進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營的非自然壟斷廠商而言。圖3表示的則是自然壟斷廠商的情形。自然壟斷廠商的LAC曲線一直在下降，LMC曲線處于LAC曲線的下方。這時(shí)，如果按邊際成本定價(jià)法，價(jià)格為P1，低于Q1產(chǎn)量水平的平均成本，廠商會(huì)虧損，因此需要政府給予一定的補(bǔ)貼。這種情況下，就要考慮采用平均成本定價(jià)法，把價(jià)格定為P2，即LAC曲線與需求曲線相交之點(diǎn)代表的價(jià)格。這樣，壟斷廠商可獲取正常利潤。

圖 2 邊際成本定價(jià)圖

但是，在圖2顯示的情況下，政府為什么不直接采用使壟斷廠商只能得到正常利潤的平均成本定價(jià)法呢？這是許多教科書沒有正面論述和回答的問題。

其實(shí)，回到圖2，如果采用平均成本定價(jià)法，價(jià)格為P3，這時(shí)廠商寧愿將產(chǎn)量控制在低于Q3的某一水平（譬如Qa），因?yàn)镼a時(shí)的P3高于該產(chǎn)量的LAC，廠商不僅能獲得超額利潤，還可以因消費(fèi)者在P3的價(jià)格水平無法獲得該商品充分的市場供給（Q3）而給政府施加壓力。所以，在圖2顯示的情況下，只能考慮邊際成本定價(jià)法。

五、關(guān)于I =S 與I＞S及I＜S的“矛盾”的解釋

宏觀經(jīng)濟(jì)學(xué)中，有一個(gè)著名的投資—儲(chǔ)蓄恒等式：I=S。但在分析現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的供給與需求的均衡問題時(shí)，又常?？赡艽嬖贗＞S或I＜S的情形。如何從理論上來說明和解釋它們之間的“矛盾”呢？許多教材在這個(gè)問題上也是語焉不詳。有的教材（吳信如，2013）通過區(qū)分“事前平衡”與“事后平衡”，甚至通過將投資I區(qū)分為意愿投資（I意愿）與非意愿投資（I非意愿）來解釋[10]29，其核心意思是在I=S的恒等式下發(fā)生了實(shí)際投資與所謂意愿投資的不一致，從而存在I＞S或I＜S的情形。這樣不僅不能解釋清楚，反而讓人們在理解上更加困惑。所謂的意愿投資是主觀概念，幾乎無法確定。

理論上一般從一個(gè)假設(shè)只存在家庭消費(fèi)部門和企業(yè)生產(chǎn)部門的兩部門經(jīng)濟(jì)中展開分析，從收入的角度看，GDP等于各種生產(chǎn)要素得到的收入總和。由于總收入不是用于消費(fèi)，便是用于儲(chǔ)蓄。即有：GDP=C+S。但一般將GDP簡寫為Y（代表國民收入），從而有：Y=C+S。

從支出的角度看，由于在兩部門經(jīng)濟(jì)中，不存在政府購買（G）和凈出口（NX），因而，GDP=Y=C+I。于是有：Y=C+S=C+I，因而I=S。這被稱之為投資—儲(chǔ)蓄恒等式。值得注意的是，這里的恒等是從儲(chǔ)蓄、投資以及GDP或Y的定義出發(fā)得到的邏輯性結(jié)論，或者說是從國民收入會(huì)計(jì)學(xué)意義的角度而言的。

但理論上的投資—儲(chǔ)蓄恒等式并不意味著現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)社會(huì)中的收入與支出總是相等的。舉例來說，某國的企業(yè)共進(jìn)行了100億美元的投資，其中包括了一部分存貨投資，這些存貨投資除了一部分體現(xiàn)為購買的原材料等存貨以外，還有高達(dá)30億美元是體現(xiàn)為企業(yè)生產(chǎn)出來后賣不出去的產(chǎn)品（企業(yè)的存貨投資中，一般常常會(huì)有一部分生產(chǎn)出來的待售產(chǎn)品暫時(shí)存放在倉庫。但如果這部分產(chǎn)品過多，超出了正常銷售過程中的合理庫存比率，那就意味著生產(chǎn)的產(chǎn)品賣不出去）。雖然這時(shí)的I（100億）=S（100億），但I(xiàn)的內(nèi)部構(gòu)成表明經(jīng)濟(jì)社會(huì)的總支出小于總收入，或者說總需求小于總供給。這說明從儲(chǔ)蓄、投資以及Y的定義出發(fā)得到的I=S的邏輯性結(jié)論并不意味著生產(chǎn)出來的產(chǎn)品能夠全部售賣出去，這時(shí)的總支出就顯得過小。當(dāng)然，也可能發(fā)生產(chǎn)品供不應(yīng)求、支出過大的情況。例如，由于整個(gè)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的市場需求過旺，使得企業(yè)的原材料和燃料需求得不到充分滿足，體現(xiàn)為企業(yè)購買原材料等的存貨投資被迫過小，小于合理庫存，即這時(shí)投資—儲(chǔ)蓄恒等式中的I雖然在總量上等于S，但I(xiàn)的內(nèi)部構(gòu)成反映了產(chǎn)品供不應(yīng)求。

圖 3 平均成本定價(jià)圖

經(jīng)濟(jì)學(xué)上對于投資與儲(chǔ)蓄關(guān)系的討論，經(jīng)常不是在投資—儲(chǔ)蓄恒等式的會(huì)計(jì)學(xué)意義上進(jìn)行的，而是從現(xiàn)實(shí)的市場均衡的意義上講的，那時(shí)就可能存在C+I（總支出）＜（或＞）C+S（總收入），即I＜S或I＞S的情形。如果I＜S或I＞S，就意味著收支不均衡。

六、關(guān)于投資乘數(shù)

投資乘數(shù)的計(jì)算公式是：KI=1/[1-b（1-t）+m]，由于同一國家不同行業(yè)、不同部門都是根據(jù)這一公式來測算投資乘數(shù)效應(yīng)的，所以理論上，在不同行業(yè)和不同部門增加相同的投資所產(chǎn)生的乘數(shù)效應(yīng)也是相等的。具體而言，一筆等額的資本投資于信息產(chǎn)業(yè)或水泥行業(yè)或餐飲行業(yè)等都是相同的乘數(shù)效應(yīng)。這顯然是不符合現(xiàn)實(shí)的，起碼是不完全符合現(xiàn)實(shí)的。可見，投資乘數(shù)在理論邏輯推演過程中，假設(shè)了很多條件。但問題是，幾乎所有的教材只是介紹和論述了假設(shè)條件基礎(chǔ)上形成的投資乘數(shù)，并沒有充分分析它的理論局限性，或者沒有在此基礎(chǔ)上作進(jìn)一步的延伸和深入分析。

理論上，投資乘數(shù)認(rèn)為初始投資可以一輪一輪地帶來國民收入的增加而沒有考慮其他因素。譬如，新增投資1億元于水電工程，可以在一定的邊際消費(fèi)傾向下帶來水泥、發(fā)電設(shè)備等相關(guān)企業(yè)的收入增加。但除了投資乘數(shù)理論所描述的這種收入增加外，還會(huì)帶動(dòng)水泥、發(fā)電設(shè)備等相關(guān)企業(yè)的投資也增加，因?yàn)檫@些企業(yè)要增加投資以便滿足其產(chǎn)品需求的增加。這種投資的增加也是會(huì)帶來收入的增加的，而投資乘數(shù)理論對此卻沒有給予分析或者說假定它們不變。不同行業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈的長短是不一樣的，顯然，新增一筆投資在不同行業(yè)所帶來的產(chǎn)業(yè)鏈上的投資增加也是不一樣的。從這個(gè)意義上說，不同行業(yè)、不同部門的投資乘數(shù)效應(yīng)是有差別的。

而且，在不同行業(yè)增加投資的中長期綜合效應(yīng)也是有差別，甚至是有重大差別的。譬如，在高科技行業(yè)增加100萬元投資與在一個(gè)餐館林立的小鎮(zhèn)上投資100萬元開設(shè)一個(gè)小餐館的中長期綜合效應(yīng)甚至短期綜合效應(yīng)都是有差別的。投資100萬元開設(shè)一個(gè)小餐館在初期可能會(huì)通過餐館裝潢對建筑材料的購買，對蔬菜等食材的購買，對餐館職員的付費(fèi)雇用等途徑最終引起國民收入的倍數(shù)增加。但是，這個(gè)餐館可能維持了三個(gè)月后，就因缺乏足夠的市場需求而發(fā)生虧損，被迫倒閉。因此，它對國民收入增加的拉動(dòng)作用也幾乎隨之消失。或者，這個(gè)餐館雖然沒有倒閉，但因?yàn)樯獠惶?，它每天購買的食材比較少，雇用的員工也很少，后續(xù)對國民收入增加的拉動(dòng)作用很小。餐館老板因投資虧損，不僅不能進(jìn)行新的投資，還會(huì)被迫減少自己的消費(fèi)。而高科技行業(yè)的發(fā)展越來越好，那初始的100萬元投資除了一開始帶來數(shù)倍的國民收入的增加外，還能繼續(xù)促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和國民收入的持續(xù)增加。

同時(shí)，乘數(shù)具有逆向性，即投資的減少也會(huì)引起國民收入的倍數(shù)減少。但如何理解投資的減少帶來國民收入的倍數(shù)減少呢？許多教材也沒有清晰地分析和說明。這里可以舉例來說，假設(shè)某經(jīng)濟(jì)體上一期的投資為100億美元，投資乘數(shù)為5，則這筆投資會(huì)帶來新增國民收入500億美元。而本期投資為70億美元，即比上一期減少了30億美元，投資乘數(shù)不變。70億美元的新增投資會(huì)帶來新增國民收入350億美元，即比上一期的新增國民收入減少了150億美元，這就是減少30億美元的新增投資所產(chǎn)生的乘數(shù)效應(yīng)。

還有一個(gè)問題，假定b=0.4，t=0.5，m=0.3，根據(jù)前述的投資乘數(shù)的公式計(jì)算得到的KI≈0.9，這豈不是新增投資所帶來的國民收入反而減少了？許多教材對這種可能出現(xiàn)的問題或者人們?nèi)菀壮霈F(xiàn)的理解上的困惑并沒有明確的解釋。實(shí)際上，由于作為邊際消費(fèi)傾向的b值一般遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于稅率t和邊際進(jìn)口傾向m的值，且存在0＜b＜1，0＜t＜1，0＜m＜1，所以一般存在KI＞1。例如，當(dāng)b=0.8，t=0.1，m=0.03時(shí)，根據(jù)前述的投資乘數(shù)的公式計(jì)算得到的KI≈3.23。為什么一般存在b＞t及b＞m呢？舉例來說，譬如一國民眾新增收入的70%用于消費(fèi)是很正常、普遍的，即b=0.7，但民眾承擔(dān)的稅率（實(shí)際上是平均稅率）不太可能超過70%或者60%，一國新增收入中用于進(jìn)口的比率也不太可能超過50%，我國2019年的這一比率就只有14.45%。所以，一般也就存在b＞t及b＞m。

上述情況也說明，如果稅率過高，就會(huì)嚴(yán)重抑制經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的乘數(shù)效應(yīng)。如果邊際進(jìn)口傾向過高，意味著大量的國民收入會(huì)溢出到國外，也會(huì)抑制經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的乘數(shù)效應(yīng)。t和m同時(shí)過高的話，甚至可能使得KI小于1，但不會(huì)小于0〔因?yàn)?＜b＜1，0＜t＜1，0＜m＜1，所以乘數(shù)公式中的1那就意味著增加的投資中有相當(dāng)一部分以及國民收入通過稅收渠道和進(jìn)口渠道流失而脫離投資—收入的循環(huán)。

那么乘數(shù)公式中的b、t、m三者之和是否一定小于1或等于1呢？不一定。根據(jù)t的經(jīng)濟(jì)學(xué)含義，可令假設(shè)稅率不變，則有由于 ΔY=ΔC+ΔI+ΔG+Δ(X-M)， 因而， ΔC+ΔTt+ΔM有可能小于ΔY，也有可能大于 ΔY。因?yàn)?Δ(X-M)可 能為一個(gè)很小的正值，甚至為負(fù)值。ΔG也可能小于 ΔTt。譬如，ΔY=ΔC+ΔI+ΔG+Δ(X-M)=20+22+15+(12-16)=53（ 某貨幣單位），而 ΔC+ΔTt+ΔM=20+19+16=55＞ΔY。換一個(gè)角度考慮，在增加的進(jìn)口中，既有消費(fèi)者增加進(jìn)口的消費(fèi)品，也有企業(yè)增加進(jìn)口的投資品，還有政府部門增加購買的各種進(jìn)口品，而政府部門增加購買的進(jìn)口品可能就是用新增稅收（ ΔTt）的一部分購買的。也就是說， ΔM與 ΔC、 ΔM與 ΔTt分別都有部分重疊關(guān)系。從這個(gè)角度考慮， ΔC+ΔTt+ΔM大于 ΔY的可能性也是存在的。所以可能大于1，當(dāng)然也可能小于1。

注釋：

① 薩繆爾森和諾德豪斯提到在坐標(biāo)圖上如果只是考察一條需求曲線的時(shí)候，由于橫軸與縱軸的刻度的變化帶來的P和Q的變化，陡峭的需求曲線并不一定意味著商品缺乏彈性〔參見薩繆爾森和諾德豪斯的《經(jīng)濟(jì)學(xué)》（第19版）第80頁〕。但他們在一般意義上并不否認(rèn)需求彈性的大小與需求曲線的形態(tài)是相關(guān)的。