市場(chǎng)分割會(huì)抑制企業(yè)高質(zhì)量創(chuàng)新嗎?

呂越 田琳 呂云龍

摘?要：形成全國(guó)統(tǒng)一開放、競(jìng)爭(zhēng)有序的商品及要素市場(chǎng)，是實(shí)現(xiàn)國(guó)家創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略的關(guān)鍵支點(diǎn)，同時(shí)是推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革這一現(xiàn)代化體系建設(shè)題中之義。基于上市公司2007-2017年的面板數(shù)據(jù)，采用實(shí)證分析方法研究市場(chǎng)分割程度對(duì)企業(yè)自主創(chuàng)新投入的影響效應(yīng)，經(jīng)檢驗(yàn)發(fā)現(xiàn)：首先，市場(chǎng)扭曲顯著抑制了企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新水平。其次，從地區(qū)劃分來(lái)看，相比中西部地區(qū)，市場(chǎng)分割對(duì)東部地區(qū)企業(yè)的研發(fā)帶來(lái)更大的負(fù)向影響;從分地區(qū)的金融發(fā)展水平相比來(lái)看，市場(chǎng)分割對(duì)位于較高金融發(fā)展水平地區(qū)的企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)產(chǎn)生的抑制效應(yīng)更為顯著;從不同的所有制看，相比國(guó)有制企業(yè)，市場(chǎng)分割對(duì)非國(guó)有制企業(yè)創(chuàng)新的負(fù)向效應(yīng)更加顯著。此外，進(jìn)一步從市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新帶來(lái)負(fù)向效應(yīng)的影響機(jī)制來(lái)看，市場(chǎng)分割將會(huì)通過(guò)市場(chǎng)集中度下降和地區(qū)財(cái)政依賴性增強(qiáng)阻礙企業(yè)的自主創(chuàng)新。

關(guān)鍵詞：市場(chǎng)分割;中國(guó)企業(yè);高質(zhì)量創(chuàng)新

一、引言

現(xiàn)階段，我國(guó)已經(jīng)由經(jīng)濟(jì)高速增長(zhǎng)邁向了經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量增長(zhǎng)階段，而經(jīng)濟(jì)的高質(zhì)量增長(zhǎng)表現(xiàn)在方方面面，既是創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)型經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)方式，也是依靠高效節(jié)能環(huán)保高附加值的增長(zhǎng)方式;既以制造業(yè)的提質(zhì)增效作為總體目標(biāo)，又以構(gòu)建以創(chuàng)新為關(guān)鍵結(jié)點(diǎn)的提質(zhì)增效網(wǎng)絡(luò)鏈條為核心。從企業(yè)層面來(lái)看，創(chuàng)新發(fā)展體現(xiàn)在產(chǎn)品設(shè)計(jì)與生產(chǎn)、企業(yè)資產(chǎn)、企業(yè)組織架構(gòu)、企業(yè)發(fā)展方式等諸多方面，而這一切都需要通過(guò)高質(zhì)量創(chuàng)新實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級(jí)。2019年12月召開的全國(guó)工業(yè)和信息化工作會(huì)議提出要以企業(yè)和企業(yè)家為主體，組織打好產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)高級(jí)化、產(chǎn)業(yè)鏈現(xiàn)代化的攻堅(jiān)戰(zhàn)，尤為重要的是抓好關(guān)鍵核心技術(shù)攻關(guān)，打造一批高端的制造業(yè)基地。2019年中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議提出創(chuàng)新及改革是實(shí)現(xiàn)全面建成小康社會(huì)目標(biāo)重點(diǎn)任務(wù)的關(guān)鍵之一，要求增強(qiáng)制造業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力，不斷提升產(chǎn)業(yè)向高附加值產(chǎn)業(yè)鏈延伸的水平，在若干領(lǐng)域構(gòu)建開放、協(xié)同、高效的共性技術(shù)研發(fā)平臺(tái)和產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新中心。改革開放以來(lái)，隨著創(chuàng)新型國(guó)家建設(shè)的不斷推進(jìn)，企業(yè)科技創(chuàng)新成果不斷涌現(xiàn)，創(chuàng)新數(shù)量增速飛快。2020年上半年，我國(guó)發(fā)明專利申請(qǐng)68.3萬(wàn)件，授權(quán)發(fā)明專利21.7萬(wàn)件，其中國(guó)內(nèi)發(fā)明專利授權(quán)17.6萬(wàn)件，國(guó)內(nèi)企業(yè)占據(jù)了申請(qǐng)主體地位，可見企業(yè)創(chuàng)新在數(shù)量和規(guī)模上取得了較為明顯的成效，發(fā)明專利申請(qǐng)量較大的企業(yè)已經(jīng)成長(zhǎng)為自主創(chuàng)新的領(lǐng)軍企業(yè)，國(guó)家創(chuàng)新體系建設(shè)取得重大進(jìn)展。但是企業(yè)創(chuàng)新互動(dòng)不均衡不充分，對(duì)創(chuàng)新的認(rèn)識(shí)大多停留在引進(jìn)、消化、吸收、再創(chuàng)新層面，原創(chuàng)性成果較少，在關(guān)鍵技術(shù)上受制于人，在高質(zhì)量的發(fā)展過(guò)程中，受企業(yè)創(chuàng)新水平及效率低下、核心技術(shù)“空心化”且依賴發(fā)達(dá)國(guó)家進(jìn)口、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)長(zhǎng)期處于低端鎖定、出口產(chǎn)品附加值低等現(xiàn)實(shí)困境羈絆，中國(guó)本土企業(yè)的高質(zhì)量創(chuàng)新能力遠(yuǎn)落后于發(fā)達(dá)國(guó)家。尤其是，當(dāng)前經(jīng)濟(jì)運(yùn)行過(guò)程中存在的省市政府對(duì)要素市場(chǎng)的管制問題，盡管在一定程度上支持了地方政府合理調(diào)動(dòng)區(qū)域內(nèi)部資源，推動(dòng)了經(jīng)濟(jì)的短期增長(zhǎng)，長(zhǎng)期來(lái)看卻對(duì)企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新發(fā)展帶來(lái)顯著抑制效果。2019年10月，黨的十九屆四中全會(huì)通過(guò)的《中共中央關(guān)于堅(jiān)持和完善中國(guó)特色社會(huì)主義制度 推進(jìn)國(guó)家治理體系和治理能力現(xiàn)代化若干重大問題的決定》指出，要加快完善社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制，充分發(fā)揮市場(chǎng)在資源配置中的決定性作用，推進(jìn)要素市場(chǎng)制度建設(shè)，實(shí)現(xiàn)要素價(jià)格市場(chǎng)決定，流動(dòng)自主有序，配置高效公平。深化區(qū)域間的合作機(jī)制，不斷加快健全市場(chǎng)一體化體制機(jī)制，保證市場(chǎng)在資源配置中的決定性作用地位，已成為打破當(dāng)前困境，實(shí)現(xiàn)企業(yè)高質(zhì)量創(chuàng)新發(fā)展的關(guān)鍵著力點(diǎn)。2020年4月，國(guó)務(wù)院印發(fā)《關(guān)于構(gòu)建更加完善的要素市場(chǎng)化配置體制機(jī)制的意見》，明確了要素市場(chǎng)制度建設(shè)的方向及重點(diǎn)改革任務(wù)，并就促進(jìn)要素自主有序流動(dòng)、加快要素價(jià)格市場(chǎng)化改革等方面作出部署，要求充分發(fā)揮市場(chǎng)配置資源的決定性作用，進(jìn)一步激發(fā)全社會(huì)創(chuàng)造力和市場(chǎng)活力，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的質(zhì)量變革、效率變革和動(dòng)力變革。黨的十九屆五中全會(huì)明確提出必須深化改革，擴(kuò)大開放，推動(dòng)科技創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)，著力打通堵點(diǎn)，貫通生產(chǎn)、分配、流通、消費(fèi)各環(huán)節(jié)，營(yíng)造鼓勵(lì)創(chuàng)新的制度環(huán)境，掃除阻礙國(guó)內(nèi)大循環(huán)和國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)暢通的制度羈絆，破除妨礙生產(chǎn)要素市場(chǎng)化配置和商品服務(wù)流通的體制機(jī)制障礙，形成高效規(guī)范、公平競(jìng)爭(zhēng)、充分開放的國(guó)內(nèi)統(tǒng)一大市場(chǎng)。為此，本文將從中國(guó)市場(chǎng)區(qū)域內(nèi)結(jié)構(gòu)性失衡的現(xiàn)象中尋找致使企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展陷入瓶頸的深層原因，從而為中國(guó)企業(yè)開展更高質(zhì)量創(chuàng)新，激發(fā)企業(yè)創(chuàng)新活力與創(chuàng)造力，進(jìn)而推動(dòng)中國(guó)經(jīng)濟(jì)向高質(zhì)量邁進(jìn)提供可能的思路。

銀溫泉和才婉茹（2001）最早從理論層面提出，市場(chǎng)分割這一現(xiàn)象的出現(xiàn)與地方政府追求社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展目標(biāo)息息相關(guān)，是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)軌過(guò)程中的必然產(chǎn)物，同時(shí)財(cái)政拮據(jù)、政府機(jī)構(gòu)人員冗雜以及傳統(tǒng)工業(yè)布局問題都強(qiáng)化了市場(chǎng)分割的傾向。隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的轉(zhuǎn)變，市場(chǎng)分割的形式已經(jīng)由簡(jiǎn)單的限制市場(chǎng)準(zhǔn)入這種“硬”約束轉(zhuǎn)變?yōu)榧夹g(shù)性壁壘這類“軟”約束，雖然市場(chǎng)分割不會(huì)對(duì)現(xiàn)階段本地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)帶來(lái)抑制作用，但是中國(guó)各級(jí)地方政府對(duì)市場(chǎng)的過(guò)度干預(yù)已嚴(yán)重影響了要素市場(chǎng)的資源配置，長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看將帶來(lái)市場(chǎng)扭曲、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)性失衡等一系列嚴(yán)峻問題。同時(shí)，以鄰為壑的市場(chǎng)分割政策造成企業(yè)在國(guó)外市場(chǎng)的交易成本相比于本土市場(chǎng)較低，企業(yè)將選擇利用具備出口比較優(yōu)勢(shì)的國(guó)際貿(mào)易代替具有地方保護(hù)色彩的國(guó)內(nèi)貿(mào)易，一定程度上降低了企業(yè)提高生產(chǎn)效率與自主創(chuàng)新能力的意愿。根據(jù)亞當(dāng)·斯密的理論，區(qū)域之間分工與合作的深化可以極大地提高區(qū)域生產(chǎn)力，進(jìn)而為專業(yè)化分工提供空間優(yōu)勢(shì)，使得不同區(qū)域企業(yè)之間深化分工與合作，形成互聯(lián)互動(dòng)的關(guān)聯(lián)效應(yīng)以及產(chǎn)業(yè)集聚效應(yīng)，促使要素在區(qū)域經(jīng)濟(jì)中自由流動(dòng)，從而擴(kuò)大要素市場(chǎng)的范圍，促進(jìn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)一體化的發(fā)展。同樣，只有不斷降低既定區(qū)域內(nèi)的交易成本，區(qū)域經(jīng)濟(jì)才能實(shí)現(xiàn)更好的發(fā)展。張杰等（2010）的研究還指出，地方政府為獲得財(cái)政收入、增加就業(yè)等目標(biāo)而推行的市場(chǎng)分割舉措將迫使企業(yè)更加偏好于使用有形的生產(chǎn)要素，導(dǎo)致企業(yè)開展自主創(chuàng)新的積極性大大減弱。更有可能引發(fā)的問題是，市場(chǎng)分割促使中國(guó)企業(yè)相對(duì)于采用高風(fēng)險(xiǎn)的自主創(chuàng)新獲取利潤(rùn)更傾向于利用市場(chǎng)分割帶來(lái)的尋租活動(dòng)以降低成本提高總收益，這使得市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)自主創(chuàng)新研發(fā)動(dòng)力的抑制效應(yīng)更加顯著。此外，茹少峰等（2018）指出若想實(shí)現(xiàn)新時(shí)代我國(guó)經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)的整體變革，從微觀層面必須依靠提高企業(yè)技術(shù)進(jìn)步、技術(shù)效率和規(guī)模效率，健全以全要素生產(chǎn)率指標(biāo)為核心的考核體系，并以此作為我國(guó)未來(lái)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量增長(zhǎng)的不竭源泉。

因此，本文的研究主要聚焦于在實(shí)證層面上檢驗(yàn)市場(chǎng)分割這一客觀制度環(huán)境的存在是否給中國(guó)本土企業(yè)的創(chuàng)新能力帶來(lái)影響，帶來(lái)的影響效應(yīng)如何，且一并考察了市場(chǎng)分割所帶來(lái)的效應(yīng)是否在不同所有制類型企業(yè)或所在區(qū)域的不同金融發(fā)展水平下有所差別，期望這些實(shí)證研究結(jié)果能夠?yàn)樯钊肜斫庵袊?guó)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展過(guò)程中存在的重大問題，打破當(dāng)前企業(yè)創(chuàng)新高質(zhì)量發(fā)展面臨的藩籬提供微觀層面的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)，并就此提出行之有效的調(diào)整對(duì)策。目前關(guān)于市場(chǎng)分割對(duì)要素的影響效應(yīng)的研究已相對(duì)成熟。與以往文獻(xiàn)相比，本文有以下創(chuàng)新：第一，在研究?jī)?nèi)容上，市場(chǎng)分割與企業(yè)創(chuàng)新均關(guān)系到國(guó)家發(fā)展的戰(zhàn)略方向，更是中國(guó)未來(lái)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的實(shí)現(xiàn)途徑，現(xiàn)階段如何采取有效政策措施引導(dǎo)，推動(dòng)本國(guó)市場(chǎng)向要素流動(dòng)順暢、區(qū)域互補(bǔ)、經(jīng)濟(jì)一體化發(fā)展已成為中國(guó)下一步經(jīng)濟(jì)政策改革和調(diào)整的重心，推動(dòng)企業(yè)創(chuàng)新高質(zhì)量發(fā)展、推動(dòng)科技成果與經(jīng)濟(jì)緊密對(duì)接，是保持經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康發(fā)展的必然要求，更是解決當(dāng)前我國(guó)社會(huì)諸多矛盾的必然舉措。本文通過(guò)實(shí)證得出全面推進(jìn)要素市場(chǎng)的市場(chǎng)化改革、徹底取消地方政府為了保護(hù)本地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展采取的市場(chǎng)分割措施已成為改變中國(guó)企業(yè)高水平創(chuàng)新能力滯后局面的政策著力點(diǎn)，為深入理解研究影響企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)的主要因素特別是市場(chǎng)化因素提供了經(jīng)驗(yàn)證據(jù)，從而令企業(yè)高質(zhì)量創(chuàng)新成為經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型發(fā)展的引擎。第二，在指標(biāo)構(gòu)建上，對(duì)于核心解釋變量市場(chǎng)分割指數(shù)的構(gòu)建，本文在測(cè)算時(shí)進(jìn)一步考慮了經(jīng)濟(jì)在空間層面上存在的市場(chǎng)分割情況，相比多數(shù)研究?jī)H僅考慮了相鄰省市之間存在的市場(chǎng)分割狀況，本文的測(cè)算分析更加全面、準(zhǔn)確地評(píng)估了目前中國(guó)區(qū)域市場(chǎng)分割現(xiàn)狀。第三，機(jī)制分析上，本文還進(jìn)一步考察了市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新可能的作用路徑，得出市場(chǎng)分割可能通過(guò)市場(chǎng)行業(yè)集中度下降、企業(yè)對(duì)政府資助依賴度增強(qiáng)兩個(gè)途徑阻礙企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新的結(jié)論，為推進(jìn)中國(guó)要素市場(chǎng)機(jī)制的改革、進(jìn)一步夯實(shí)高質(zhì)量創(chuàng)新發(fā)展的體制基礎(chǔ)給予實(shí)證層面的支持。

本文將主要從實(shí)證上分析市場(chǎng)分割對(duì)于企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)的影響，各部分大致安排如下：第二部分主要回顧和梳理有關(guān)市場(chǎng)分割與企業(yè)創(chuàng)新的已有文獻(xiàn)并探討市場(chǎng)分割與企業(yè)高質(zhì)量創(chuàng)新二者可能存在的關(guān)系;第三部分主要介紹計(jì)量模型的設(shè)定，所選取變量的測(cè)算方式及本文所使用的數(shù)據(jù)來(lái)源;第四部分通過(guò)實(shí)證分析的方式得出我國(guó)市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響，并針對(duì)得到的結(jié)果進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)以及分樣本回歸分析;第五部分將預(yù)期的市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的作用方式加入模型進(jìn)行作用機(jī)制檢驗(yàn);第六部分概括總結(jié)全文。

二、文獻(xiàn)回顧

隨著經(jīng)濟(jì)和社會(huì)的不斷發(fā)展，越來(lái)越多的人意識(shí)到只有將企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新作為發(fā)展源泉，推動(dòng)制度體制的改革，經(jīng)濟(jì)才能實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量高效率的發(fā)展。建立和完善社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制是我國(guó)深化經(jīng)濟(jì)體制改革的重要著力點(diǎn)，更是中國(guó)特色社會(huì)主義的重大理論和制度創(chuàng)新，新時(shí)代要求在更高起點(diǎn)、更高層次、更高目標(biāo)上推進(jìn)經(jīng)濟(jì)體制改革，以高水平開放促進(jìn)深層次市場(chǎng)化改革。同時(shí)，企業(yè)自主創(chuàng)新可以賦予經(jīng)濟(jì)新的發(fā)展動(dòng)力，雖然我國(guó)企業(yè)創(chuàng)新呈現(xiàn)“井噴式”增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)，但是創(chuàng)新的質(zhì)量和結(jié)構(gòu)仍有待提高。企業(yè)創(chuàng)新的高質(zhì)量發(fā)展不僅意味著創(chuàng)新由簡(jiǎn)單的低端模仿轉(zhuǎn)為全面自主研發(fā)模式，而且發(fā)展方式由規(guī)模速度型轉(zhuǎn)向高質(zhì)量、高效益、高附加值型，發(fā)展動(dòng)力從主要依靠資源和資本等要素投入轉(zhuǎn)向主要依靠創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)。市場(chǎng)機(jī)制與企業(yè)創(chuàng)新二者之間存在密切的聯(lián)系，統(tǒng)一開放、競(jìng)爭(zhēng)有序的市場(chǎng)機(jī)制為創(chuàng)新提供條件，企業(yè)創(chuàng)新助力市場(chǎng)機(jī)制更全面完善。

統(tǒng)一開放、競(jìng)爭(zhēng)有序的市場(chǎng)機(jī)制可以為創(chuàng)新提供良好的條件及平臺(tái)，打破企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展中面臨的種種壁壘，使得企業(yè)在自由公平的市場(chǎng)體制機(jī)制下開展技術(shù)創(chuàng)新，激發(fā)和釋放其應(yīng)有的潛能。從供給側(cè)來(lái)看，公平有序的市場(chǎng)環(huán)境可以集聚全社會(huì)的創(chuàng)新資源，促進(jìn)社會(huì)資本的投資，加強(qiáng)對(duì)科創(chuàng)企業(yè)尤其是小微企業(yè)的創(chuàng)新服務(wù)，而要素市場(chǎng)信息不充分、不透明則會(huì)導(dǎo)致企業(yè)創(chuàng)新缺乏必要的市場(chǎng)空間，缺少完善和提升的機(jī)會(huì)，使得傳統(tǒng)供給模式僅僅重視數(shù)量，對(duì)企業(yè)創(chuàng)新產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化成長(zhǎng)更是帶來(lái)抑制效果;從需求側(cè)看來(lái)，只有破除要素自由流動(dòng)的體制障礙才能真正滿足消費(fèi)者更高水平的需求，適應(yīng)消費(fèi)升級(jí)的新趨勢(shì)，進(jìn)一步增強(qiáng)人民對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展成果的獲得感，進(jìn)而提高創(chuàng)新對(duì)于居民消費(fèi)升級(jí)和產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型的支撐能力。企業(yè)的經(jīng)濟(jì)屬性決定了其發(fā)展主要通過(guò)市場(chǎng)機(jī)制中的價(jià)格、競(jìng)爭(zhēng)和供求發(fā)揮作用來(lái)調(diào)節(jié)供給與需求狀態(tài)，從當(dāng)前市場(chǎng)機(jī)制條件來(lái)看，制約企業(yè)高質(zhì)量創(chuàng)新的因素在于統(tǒng)一開放、競(jìng)爭(zhēng)有序的市場(chǎng)機(jī)制尚未形成、部分要素配置的市場(chǎng)化改革進(jìn)程緩慢，市場(chǎng)機(jī)制對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的推動(dòng)作用難以得到全面的發(fā)揮。與此同時(shí)，企業(yè)的高質(zhì)量高層次的創(chuàng)新將推動(dòng)市場(chǎng)機(jī)制更全面完善，通過(guò)企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新帶動(dòng)市場(chǎng)的制度創(chuàng)新，改革和建造更加平穩(wěn)自主有序、配置高效公平的市場(chǎng)制度。新技術(shù)新發(fā)明的廣泛應(yīng)用滲透至各行各業(yè)，新業(yè)態(tài)與新模式方興未艾，推動(dòng)科技成果和高質(zhì)量創(chuàng)新成功的常態(tài)化要求發(fā)揮市場(chǎng)機(jī)制的自主性，強(qiáng)化價(jià)格發(fā)現(xiàn)和市場(chǎng)運(yùn)行效率，因此成為推動(dòng)市場(chǎng)機(jī)制變革的重要力量。

目前，關(guān)于影響制造業(yè)企業(yè)自主創(chuàng)新能力的相關(guān)因素及其影響路徑，國(guó)內(nèi)外學(xué)者已經(jīng)開展了廣泛的探索。其中，一部分學(xué)者通過(guò)研究發(fā)現(xiàn)，影響企業(yè)創(chuàng)新的因素主要來(lái)源于企業(yè)內(nèi)部，如企業(yè)規(guī)模、產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、管理層風(fēng)險(xiǎn)偏好等等;同時(shí)也有部分學(xué)者認(rèn)為，企業(yè)創(chuàng)新的意愿及創(chuàng)新強(qiáng)度往往受到外部因素的重要影響，如稅收政策優(yōu)惠、知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)等要素均會(huì)對(duì)企業(yè)創(chuàng)新帶來(lái)促進(jìn)或是抑制作用。

部分研究發(fā)現(xiàn)，影響企業(yè)自主創(chuàng)新的主要因素來(lái)自企業(yè)內(nèi)部。Brown等（2010）的研究指出，企業(yè)的創(chuàng)新活動(dòng)非常容易受到融資的影響，融資困難將會(huì)限制企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新的開展，此外，外部股權(quán)在企業(yè)研發(fā)融資方面發(fā)揮了重要作用，股票市場(chǎng)的發(fā)展可以通過(guò)增加企業(yè)的創(chuàng)新活動(dòng)來(lái)促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng);Bler等（2015）從創(chuàng)新成本的角度出發(fā)，研究了研發(fā)成本沖擊對(duì)企業(yè)研發(fā)及企業(yè)績(jī)效的影響，得出規(guī)模效應(yīng)促進(jìn)了企業(yè)邊際利潤(rùn)率的增加，致使企業(yè)有能力針對(duì)技術(shù)改進(jìn)和產(chǎn)品創(chuàng)新進(jìn)行研發(fā)投入的結(jié)論;聶輝華等（2008）首次在實(shí)證模型中選取規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)的樣本作為面板數(shù)據(jù)，通過(guò)Tobit模型實(shí)證得出企業(yè)自主創(chuàng)新與企業(yè)規(guī)模、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)之間皆呈現(xiàn)倒U型關(guān)系，一定程度上的企業(yè)規(guī)模與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)均能促進(jìn)企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新，此外，雖然國(guó)有企業(yè)在開展研發(fā)活動(dòng)的過(guò)程中相比其他所有制企業(yè)形式或內(nèi)容更加多樣，但其創(chuàng)新效率相比其他所有制企業(yè)存在一定差距，組建大型企業(yè)激勵(lì)創(chuàng)新的舉措實(shí)際上效用是有限的;唐清泉和甄麗明（2009）采用實(shí)證的方式檢驗(yàn)表明無(wú)論是薪酬激勵(lì)抑或公司管理層的風(fēng)險(xiǎn)偏好均會(huì)對(duì)企業(yè)的R&D投入水平產(chǎn)生重要影響，其中薪酬激勵(lì)的短期效果要好于長(zhǎng)期，且薪酬激勵(lì)機(jī)制也會(huì)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)偏好與R&D投入的關(guān)系產(chǎn)生制約;袁禮和許濤（2019）采用世界銀行中國(guó)企業(yè)調(diào)查數(shù)據(jù)，考察了銀行信貸、股權(quán)融資和內(nèi)源融資等不同融資模式對(duì)微觀企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新決策的異質(zhì)性作用，基于信息不對(duì)稱和規(guī)模經(jīng)濟(jì)的差異，融資模式對(duì)于不同規(guī)模企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新存在異質(zhì)性影響，銀行信貸對(duì)小微企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新具有顯著的促進(jìn)作用。

同時(shí)，也有許多研究認(rèn)為外部因素是影響企業(yè)創(chuàng)新的關(guān)鍵因素。Aghion等（2009）的研究發(fā)現(xiàn)，企業(yè)進(jìn)入將會(huì)影響現(xiàn)有企業(yè)的創(chuàng)新激勵(lì)和生產(chǎn)率增長(zhǎng)，當(dāng)市場(chǎng)中出現(xiàn)潛在競(jìng)爭(zhēng)者時(shí)，技術(shù)水平越先進(jìn)的企業(yè)越有動(dòng)力通過(guò)研發(fā)創(chuàng)新投資來(lái)規(guī)避競(jìng)爭(zhēng)，保持市場(chǎng)壟斷地位;Bourlès等（2013）通過(guò)對(duì)1985-2007年間由15個(gè)經(jīng)合組織國(guó)家和20個(gè)部門組成的小組的多因素生產(chǎn)率增長(zhǎng)模型的估計(jì)，證明中間產(chǎn)品市場(chǎng)的不完善會(huì)抑制下游企業(yè)創(chuàng)新的動(dòng)機(jī)，上游壟斷會(huì)提高上游中間投入品的價(jià)格，降低企業(yè)利潤(rùn)水平，不利于下游企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新;朱平芳和徐偉民（2003）通過(guò)實(shí)證分析得出政府無(wú)論采用直接的科技撥款資助方式或者間接實(shí)施的稅收減免制度均會(huì)促使企業(yè)自籌研發(fā)資金進(jìn)行創(chuàng)新活動(dòng)，且這兩種方式可互為補(bǔ)充;李平等（2007）將自主創(chuàng)新細(xì)分為三個(gè)層次，實(shí)證得出對(duì)人力資本以及知識(shí)產(chǎn)權(quán)的保護(hù)都會(huì)使國(guó)內(nèi)研發(fā)投入和FDI溢出的國(guó)外研發(fā)程度對(duì)企業(yè)自主創(chuàng)新的貢獻(xiàn)增加;鄧悅等（2019）就“放管服”改革與企業(yè)人力資本、投資和創(chuàng)新進(jìn)行的調(diào)節(jié)效應(yīng)檢驗(yàn)結(jié)果表明，“放管服”改革可能是通過(guò)促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)進(jìn)而提升企業(yè)經(jīng)營(yíng)績(jī)效;程欣等（2019）指出社保投入提升將顯著增強(qiáng)企業(yè)在勞動(dòng)力市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)力，有助于激勵(lì)和吸引更多高質(zhì)量人力資本，從而促進(jìn)企業(yè)創(chuàng)新能力不斷躍升。

綜上所述，現(xiàn)有研究主要是通過(guò)企業(yè)規(guī)模、行業(yè)特征、企業(yè)管理水平、政府政策等不同因素對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響路徑進(jìn)行分析，大多忽視了市場(chǎng)化因素特別是市場(chǎng)分割可能對(duì)企業(yè)創(chuàng)新強(qiáng)度帶來(lái)的影響。

目前，國(guó)內(nèi)外學(xué)者對(duì)于市場(chǎng)分割的現(xiàn)實(shí)情況及其對(duì)貿(mào)易的影響已經(jīng)進(jìn)行了深入地分析研究。現(xiàn)階段，總體看來(lái)中國(guó)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)整合程度呈現(xiàn)不斷上升的發(fā)展態(tài)勢(shì)，各產(chǎn)業(yè)的區(qū)域?qū)I(yè)化水平不斷提高，但仍存在嚴(yán)重的地方保護(hù)與市場(chǎng)分割現(xiàn)象且可能陷入相互市場(chǎng)分割的囚徒困境（Naughton，1999;白重恩等，2004;黃賾琳、王敬云，2006）。

近年來(lái)很多學(xué)者開始更加關(guān)注區(qū)域市場(chǎng)分割可能給經(jīng)濟(jì)及貿(mào)易造成的影響。Poncet（2003）通過(guò)計(jì)算貿(mào)易壁壘綜合指標(biāo)的方式分析和比較了中國(guó)各省1987-1997年間參與國(guó)內(nèi)和國(guó)際貿(mào)易的程度及演變，發(fā)現(xiàn)中國(guó)各省在國(guó)際貿(mào)易中的更大參與程度與國(guó)內(nèi)貿(mào)易流動(dòng)強(qiáng)度的下降密切相關(guān)，地方保護(hù)主義下的市場(chǎng)分割，導(dǎo)致企業(yè)國(guó)內(nèi)貿(mào)易的交易成本要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于國(guó)際貿(mào)易;Lee等（2020）考察了市場(chǎng)分割情況下中國(guó)民營(yíng)企業(yè)尋租活動(dòng)對(duì)其首次公開募股概率的影響，表明尋租支出水平越高，公司上市的可能性就越大，企業(yè)的尋租行為成為地區(qū)市場(chǎng)分割造成經(jīng)濟(jì)效率損失的重要路徑。此外，上市公司比非上市公司更有可能進(jìn)行尋租活動(dòng)，且開展尋租活動(dòng)的程度大于非上市公司;陸銘和陳釗（2009）通過(guò)實(shí)證的方法分析探究了相鄰省份采取的市場(chǎng)分割政策可能對(duì)省市經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來(lái)的效應(yīng)，結(jié)果表明無(wú)論是對(duì)即期抑或是未來(lái)的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，市場(chǎng)分割均與其呈現(xiàn)倒U型的關(guān)系，且對(duì)于超過(guò)95%的觀察值來(lái)說(shuō)，市場(chǎng)分割能夠促進(jìn)本區(qū)域經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)。此外，市場(chǎng)分割對(duì)經(jīng)濟(jì)的激勵(lì)效應(yīng)在對(duì)外開放水平高的地區(qū)更加明顯，這一結(jié)果論證了市場(chǎng)分割促使企業(yè)放棄國(guó)內(nèi)市場(chǎng)而選擇國(guó)際市場(chǎng)追求國(guó)際貿(mào)易的規(guī)模效應(yīng)，說(shuō)明在開放經(jīng)濟(jì)條件下市場(chǎng)分割的程度反而進(jìn)一步加深了;趙玉奇和柯善咨（2016）通過(guò)構(gòu)建新貿(mào)易理論下的出口模型檢驗(yàn)市場(chǎng)分割與生產(chǎn)效率協(xié)同機(jī)制對(duì)出口的影響，結(jié)果表明市場(chǎng)分割不僅將使得國(guó)內(nèi)聚集的規(guī)模經(jīng)濟(jì)推進(jìn)企業(yè)出口的能力降低，而且可能導(dǎo)致企業(yè)憑借自身效率增加出口的內(nèi)在動(dòng)力受到削弱，得出市場(chǎng)分割會(huì)對(duì)企業(yè)的出口產(chǎn)生扭曲激勵(lì)效應(yīng)的結(jié)論;曹春方等（2018）通過(guò)實(shí)證發(fā)現(xiàn)在市場(chǎng)分割的情況下，短期內(nèi)確實(shí)產(chǎn)生了一些實(shí)效：本地國(guó)有企業(yè)能夠獲得更多的長(zhǎng)期貸款、支付更低的銷售費(fèi)用從而提升其產(chǎn)品市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力以及提高本地區(qū)企業(yè)的生存能力，保證地方的財(cái)政收入，但從長(zhǎng)期來(lái)看會(huì)導(dǎo)致本地企業(yè)創(chuàng)新能力下降;呂越等（2018）采用工業(yè)企業(yè)以及海關(guān)貨物貿(mào)易的聯(lián)合數(shù)據(jù)，得出市場(chǎng)分割會(huì)抑制企業(yè)出口國(guó)內(nèi)附加值率的結(jié)論，此外，還利用中介效應(yīng)構(gòu)建機(jī)制證明其作用于出口企業(yè)國(guó)內(nèi)附加值率的三種方式，即進(jìn)口加工貿(mào)易比重提高、中間品進(jìn)口增加與抑制創(chuàng)新。除此之外，相比加工貿(mào)易企業(yè)、國(guó)有所有制企業(yè)以及勞動(dòng)密集型企業(yè)，市場(chǎng)分割對(duì)一般貿(mào)易企業(yè)、民營(yíng)所有制企業(yè)、技術(shù)或資本密集型企業(yè)出口國(guó)內(nèi)附加值率的抑制作用更為顯著;孫博文和雷明（2018）基于自由企業(yè)家模型，探討了企業(yè)家自由流動(dòng)假設(shè)下市場(chǎng)分割對(duì)經(jīng)濟(jì)空間格局的塑造機(jī)制，發(fā)現(xiàn)地方政府的市場(chǎng)分割將通過(guò)市場(chǎng)規(guī)模與企業(yè)集聚的中間機(jī)制對(duì)企業(yè)家收入產(chǎn)生影響，尤其是長(zhǎng)期來(lái)看，市場(chǎng)分割所帶來(lái)的區(qū)際貿(mào)易福利損失要高于通過(guò)地方保護(hù)帶來(lái)的本地市場(chǎng)效應(yīng)，不利于規(guī)模效應(yīng)的發(fā)揮和長(zhǎng)期的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。

最后，針對(duì)市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響問題，部分學(xué)者已進(jìn)行了探討。Murphy等（1993）發(fā)現(xiàn)，存在大量尋租機(jī)會(huì)的國(guó)家，其企業(yè)會(huì)更有動(dòng)力投資高收益的尋租活動(dòng)，越來(lái)越多的資源和人才要素從實(shí)體投資領(lǐng)域轉(zhuǎn)移到非生產(chǎn)的尋租活動(dòng)中，進(jìn)而導(dǎo)致該企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)的動(dòng)力下降;Khwaja和Mian（2005）的研究表明，發(fā)展中國(guó)家的企業(yè)傾向于同掌握要素分配權(quán)的政府建立聯(lián)系，對(duì)于這些企業(yè)而言，如果能夠通過(guò)政府給的低成本要素獲得超額利潤(rùn)，就會(huì)大幅抑制企業(yè)通過(guò)創(chuàng)新投入來(lái)獲得企業(yè)利潤(rùn)的動(dòng)力。而在中國(guó)特殊的所有制約束和政府調(diào)節(jié)資源及要素配置的情況下，究竟市場(chǎng)的分割程度是否對(duì)企業(yè)開展高質(zhì)量創(chuàng)新帶來(lái)了消極影響，國(guó)內(nèi)部分學(xué)者也已進(jìn)行了相關(guān)探討。余東華和王青（2009）選取29個(gè)制造業(yè)行業(yè)的面板數(shù)據(jù)，采用實(shí)證模型得出了市場(chǎng)分割會(huì)導(dǎo)致產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力滯后的結(jié)論，一方面會(huì)減少企業(yè)創(chuàng)新凈收益，從而減弱企業(yè)創(chuàng)新的動(dòng)機(jī)，最終可能使企業(yè)創(chuàng)新經(jīng)費(fèi)投入減少以及高技術(shù)人員比例縮減。另一方面，市場(chǎng)分割將會(huì)在一定程度上抑制企業(yè)生產(chǎn)可能性邊界的拓展，影響企業(yè)技術(shù)生產(chǎn)效率的升級(jí)，從而降低企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新能力;張杰等（2011）選用工業(yè)企業(yè)2001-2007年的數(shù)據(jù)作為觀察值，分析得出地方政府對(duì)要素市場(chǎng)一定程度的約束可能在短期內(nèi)有助于地方政府合理分配資源促進(jìn)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，但同時(shí)會(huì)對(duì)企業(yè)的自主創(chuàng)新投入起到顯著抑制效果;韓慶瀟和楊晨（2018）基于省級(jí)動(dòng)態(tài)面板數(shù)據(jù)，詳細(xì)探討了消費(fèi)品市場(chǎng)、資本品市場(chǎng)、勞動(dòng)力市場(chǎng)以及總體市場(chǎng)的分割對(duì)高技術(shù)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新的影響機(jī)制，得出的結(jié)果表明：從市場(chǎng)整體層面看，總體市場(chǎng)分割將會(huì)對(duì)省市地區(qū)企業(yè)的高技術(shù)創(chuàng)新帶來(lái)明顯的負(fù)向效果，且資本品的分割、消費(fèi)品的分割以及勞動(dòng)力要素的分割同樣會(huì)帶來(lái)抑制效果。通過(guò)劃分不同的區(qū)域來(lái)看，總體市場(chǎng)分割、東部地區(qū)的消費(fèi)品市場(chǎng)分割以及中、西部地區(qū)的勞動(dòng)力要素的市場(chǎng)分割均對(duì)地區(qū)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新能力及效率起到顯著的負(fù)向效應(yīng)。

總而言之，盡管當(dāng)前已有諸多學(xué)者對(duì)市場(chǎng)分割與企業(yè)創(chuàng)新的相關(guān)關(guān)系展開探討與研究，然而，現(xiàn)有的研究未能全面考察市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新效率的影響。因此，本文從中國(guó)要素市場(chǎng)的市場(chǎng)一體化進(jìn)程滯后于產(chǎn)品市場(chǎng)甚至是總體市場(chǎng)的一體化進(jìn)程這一現(xiàn)實(shí)情況所帶來(lái)的市場(chǎng)分割狀況出發(fā)，實(shí)證研究市場(chǎng)分割程度是否對(duì)中國(guó)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)產(chǎn)生抑制效應(yīng)及其作用機(jī)制。

三、計(jì)量模型及變量數(shù)據(jù)說(shuō)明

（一）計(jì)量模型

根據(jù)已有關(guān)于市場(chǎng)分割與企業(yè)創(chuàng)新相關(guān)性的研究及分析，本文構(gòu)建如下的計(jì)量模型來(lái)考察市場(chǎng)分割程度對(duì)企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度的影響：

（二）主要度量指標(biāo)

1.市場(chǎng)分割指數(shù)（mseg）。目前，市場(chǎng)分割的程度一般采用貿(mào)易流量法、經(jīng)濟(jì)周期法、生產(chǎn)法、價(jià)格法和問卷調(diào)查法等方法測(cè)量，相比較而言，價(jià)格法具備更加準(zhǔn)確反映省份地區(qū)間市場(chǎng)分割程度的優(yōu)點(diǎn)。但是已有學(xué)者很少針對(duì)有關(guān)中間品市場(chǎng)分割進(jìn)行測(cè)算及研究，因此本文以Parsley和Wei（2001）、陸銘和陳釗（2009）以及盛斌和毛其淋（2011）價(jià)格法的思想為基點(diǎn)，構(gòu)建了年份、省份、行業(yè)的三維（t×m×k）面板數(shù)據(jù)作為中間品市場(chǎng)分割指數(shù)，t表示年份，m為地區(qū)，k是某類產(chǎn)品。測(cè)算的原始數(shù)據(jù)來(lái)自《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》中2007-2017年31個(gè)省份的行業(yè)出廠價(jià)格分類指數(shù)數(shù)據(jù)。

在測(cè)算過(guò)程中，本文不僅考慮相鄰省市，還包括了不相鄰的國(guó)內(nèi)其他省市，從而考慮了經(jīng)濟(jì)空間上的市場(chǎng)分割情況。此外，本文測(cè)算選取的商品種類數(shù)目較多，因而能夠更準(zhǔn)確地反映區(qū)域間的市場(chǎng)分割程度。為保持?jǐn)?shù)據(jù)的連貫性，本文選擇了統(tǒng)計(jì)年鑒中價(jià)格指數(shù)在2007-2017年持續(xù)統(tǒng)計(jì)的14類商品，包括：糧食、油脂、水產(chǎn)品、飲料煙酒、服裝鞋帽、紡織品、家用電器、日用品、交通通信用品、化妝品、中西藥品、書報(bào)雜志、燃料和建筑材料及五金電料。在測(cè)算市場(chǎng)分割程度時(shí)，本文根據(jù)盛斌和毛其淋在《貿(mào)易開放、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)一體化與中國(guó)省際經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)：1985～2008年》（2011）中采用的價(jià)格比的對(duì)數(shù)一階差分的形式來(lái)度量相對(duì)價(jià)格：

將相對(duì)價(jià)格取絕對(duì)值，以避免因地區(qū)位置順序不同而影響到相對(duì)價(jià)格方差，進(jìn)而可以得到：

地區(qū)之間的晉升錦標(biāo)賽在一定程度上導(dǎo)致了市場(chǎng)分割，而經(jīng)濟(jì)變量是晉升錦標(biāo)賽的考核標(biāo)準(zhǔn)，因此經(jīng)濟(jì)空間上的分割可能是市場(chǎng)分割的主要表現(xiàn)形式，現(xiàn)有文獻(xiàn)在測(cè)算中國(guó)市場(chǎng)分割時(shí)只考慮了相鄰省份，因此本文借鑒盛斌和毛其淋（2011）將市場(chǎng)分割的測(cè)算范圍不僅限于相鄰省市，而是擴(kuò)展為整個(gè)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)。根據(jù)式（3），樣本中2007-2017年455對(duì)省市組合，每個(gè)省市組合有14類商品，因此可以得到70070個(gè)差分形式的相對(duì)價(jià)格|ΔQkijt|。

2.企業(yè)創(chuàng)新（RD）。一般來(lái)說(shuō)，企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)往往通過(guò)創(chuàng)新投入水平（如R&D支出、R&D人員數(shù)）或是創(chuàng)新產(chǎn)出水平（如企業(yè)專利數(shù)、新產(chǎn)品銷售收入）指標(biāo)來(lái)衡量，基于盡可能保留更多樣本的考慮，本文采用R&D支出的指標(biāo)來(lái)衡量企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新水平，采用已有文獻(xiàn)中常選取的企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度作為衡量企業(yè)開展創(chuàng)新活動(dòng)的變量，具體公式為：企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度=企業(yè)研發(fā)總支出/企業(yè)銷售總額。

3.其他控制變量。本文選取了以下控制變量：（1）企業(yè)規(guī)模（Size）。對(duì)于企業(yè)規(guī)模和企業(yè)創(chuàng)新效率的關(guān)系，國(guó)內(nèi)外學(xué)者并未得出一致的結(jié)論，一般采用企業(yè)收入、員工人數(shù)、固定資產(chǎn)來(lái)表示，考慮到企業(yè)研發(fā)強(qiáng)度與營(yíng)業(yè)收入息息相關(guān)，故本文使用企業(yè)的營(yíng)業(yè)收入取對(duì)數(shù)來(lái)作為企業(yè)規(guī)模的衡量標(biāo)準(zhǔn)。（2）企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率（DEB）。資本結(jié)構(gòu)是影響公司行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)水平的重要因素之一，一般而言企業(yè)為推進(jìn)研發(fā)創(chuàng)新而對(duì)外融資將會(huì)使得負(fù)債增加，二者成正向變動(dòng)關(guān)系。（3）資本密集度（Capital）。資本密集度反映了企業(yè)所屬行業(yè)的特性，通常而言，資本密集度這一指標(biāo)越高的企業(yè)，其技術(shù)生產(chǎn)水平越高，進(jìn)而開展自主研發(fā)創(chuàng)新活動(dòng)的積極性越高，本文中資本密集度變量采用企業(yè)固定資產(chǎn)凈額同企業(yè)職工人數(shù)的比值來(lái)衡量。（4）管理層持股（Manshare）。采用企業(yè)高管持股數(shù)量的自然對(duì)數(shù)表示。管理層持股在公司發(fā)展中占據(jù)重要地位，無(wú)論管理層是否持股抑或管理層持股的結(jié)構(gòu)都將對(duì)企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新及其效率帶來(lái)影響。（5）企業(yè)所有制（SOE）。不同的企業(yè)在市場(chǎng)分割的情況下面臨不同的政策支持，本文將企業(yè)按照企業(yè)是否為國(guó)有企業(yè)分為兩類，并設(shè)置了虛擬變量，對(duì)于國(guó)有制企業(yè)該值設(shè)為1，而對(duì)于非國(guó)有制企業(yè)該值為0。

（三）數(shù)據(jù)來(lái)源

本文所使用的公司層面的數(shù)據(jù)是2007-2017年的上市公司數(shù)據(jù)，均來(lái)源于國(guó)泰安數(shù)據(jù)庫(kù)，而宏觀層面的數(shù)據(jù)主要來(lái)源于2007-2017年的《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》和國(guó)家統(tǒng)計(jì)局官網(wǎng)，總共得到8179個(gè)樣本，變量的統(tǒng)計(jì)描述見下表。

四、計(jì)量結(jié)果分析

本部分先是對(duì)基準(zhǔn)回歸結(jié)果進(jìn)行分析，進(jìn)而針對(duì)模型設(shè)定可能存在的問題進(jìn)行穩(wěn)健性分析，驗(yàn)證市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響，最后就分地區(qū)、分金融發(fā)展水平以及分所有制下市場(chǎng)分割對(duì)創(chuàng)新的影響進(jìn)行分樣本回歸檢驗(yàn)。

（一）基準(zhǔn)回歸結(jié)果分析

本文首先采用了多維固定效應(yīng)模型進(jìn)行基準(zhǔn)回歸，得出的回歸結(jié)果如表2的第（1）列所示，包含了所有的控制變量且控制了省份固定效應(yīng)和年份固定效應(yīng)。從第（1）列基準(zhǔn)模型的估計(jì)結(jié)果可知，市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)的研發(fā)投入強(qiáng)度帶來(lái)了負(fù)向影響，且在1%的顯著性水平上通過(guò)了檢驗(yàn)，充分支持了本文上述的推斷，即市場(chǎng)分割具有扭曲效應(yīng)，阻礙了企業(yè)研發(fā)投入創(chuàng)新進(jìn)程;企業(yè)規(guī)模的擴(kuò)大會(huì)顯著降低企業(yè)的研發(fā)投入強(qiáng)度，即企業(yè)規(guī)模越大研發(fā)投入越來(lái)越少。這可能是由于越是大規(guī)模的企業(yè)越能夠運(yùn)用與政府建立尋租關(guān)系的手段獲得要素扭曲租金收益，長(zhǎng)此以往在要素市場(chǎng)扭曲程度越高的省份地區(qū)中進(jìn)行研發(fā)創(chuàng)新投入的動(dòng)力就越容易受到削弱和抑制（張杰等，2011）;企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率對(duì)企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度具有顯著的負(fù)向效應(yīng)，即企業(yè)負(fù)債率越高，企業(yè)的R&D強(qiáng)度越低。這一結(jié)果與預(yù)期存在差異，可能是由于企業(yè)在債務(wù)約束的條件下相對(duì)減少了研發(fā)支出的強(qiáng)度;在市場(chǎng)分割程度越高的地區(qū)，資本密集度越高的企業(yè)越是不傾向于進(jìn)行 R&D 投入。出現(xiàn)該結(jié)果的原因可能是因?yàn)橘Y本密集度高的企業(yè)能夠創(chuàng)造更高的產(chǎn)值，更加能滿足區(qū)域政府招商引資的要求以及 GDP競(jìng)爭(zhēng)目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，通過(guò)建立與地方政府之間的尋租關(guān)系獲得政府財(cái)政補(bǔ)貼和要素扭曲效益，從而沒有動(dòng)力進(jìn)行創(chuàng)新研發(fā)活動(dòng)（張杰等，2011）;此外，高管持股數(shù)量對(duì)企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度存在正向的影響，因?yàn)楦吖艹止煽赡茉谝欢ǔ潭壬辖鉀Q企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新活動(dòng)中的代理問題，進(jìn)而促進(jìn)企業(yè)加大研發(fā)投入以提高公司績(jī)效水平（吳云端，2015）;最后，估計(jì)結(jié)果說(shuō)明市場(chǎng)分割的情況下國(guó)有制企業(yè)的研發(fā)投入強(qiáng)度要顯著大于非國(guó)有制企業(yè)。

為了避免核心變量之間可能存在逆向因果關(guān)系而導(dǎo)致內(nèi)生性問題，本文采取市場(chǎng)分割指標(biāo)的滯后一期及滯后二期代替原估計(jì)模型中的核心解釋變量，采用多維固定效應(yīng)模型重新考察市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的影響，如表2第（2）-（3）列所示，各變量的系數(shù)符號(hào)和顯著性并未發(fā)生本質(zhì)改變，無(wú)論是當(dāng)期亦或滯后一期或滯后二期的各省份地區(qū)的市場(chǎng)分割指數(shù)皆與企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新呈現(xiàn)出顯著、穩(wěn)定的負(fù)向關(guān)系，表明回歸結(jié)果具有相當(dāng)?shù)姆€(wěn)健性。除了引入市場(chǎng)分割的滯后變量進(jìn)行替換之外，本文還借鑒Lewbel（1997）和張杰等（2011）的思想及方法，通過(guò)構(gòu)建市場(chǎng)分割水平-市場(chǎng)分割水平的均值的三次方的指數(shù)作為市場(chǎng)分割程度的工具變量（IV）進(jìn)行了兩階段最小二乘法回歸估計(jì)。回歸結(jié)果見表2的（4）-（5）列（第4列表示2SLS的第一階段回歸結(jié)果，第5列表示第二階段回歸結(jié)果），由第一階段弱工具變量檢驗(yàn)結(jié)果可知，弱工具變量檢驗(yàn)Cragg-Donald統(tǒng)計(jì)量為4039.74，遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于10%偏誤下的臨界值16.38，因此拒絕弱工具變量的假設(shè)。此外，第一階段的Anderson canon. corr. LM統(tǒng)計(jì)量可以用來(lái)檢驗(yàn)工具變量與內(nèi)生變量的相關(guān)性，結(jié)果充分拒絕了原假設(shè)，表明本文選取的工具變量具有合理性。第二階段的回歸結(jié)果顯示，實(shí)證回歸中市場(chǎng)分割程度系數(shù)的符號(hào)和顯著性水平并未發(fā)生本質(zhì)變化，因此本文的核心結(jié)論依然成立。

（二）穩(wěn)健性檢驗(yàn)

1.變換企業(yè)創(chuàng)新的度量方法進(jìn)行回歸

本文首先以企業(yè)研發(fā)專利數(shù)量作為企業(yè)創(chuàng)新的替換度量指標(biāo)，國(guó)內(nèi)專利數(shù)的申請(qǐng)量和授權(quán)量是最能衡量企業(yè)核心技術(shù)創(chuàng)新能力的數(shù)據(jù)之一。專利數(shù)是計(jì)數(shù)型數(shù)據(jù)，故采用泊松回歸模型進(jìn)行了回歸，由于企業(yè)研發(fā)專利數(shù)為非負(fù)且存在大量零值，因此還選擇Tobit模型再次進(jìn)行回歸，結(jié)果見表3的第（1）-（2）列（第1列為泊松模型回歸結(jié)果，第2列為Tobit模型回歸結(jié)果）。此外，將企業(yè)進(jìn)行研發(fā)創(chuàng)新的項(xiàng)目數(shù)作為度量企業(yè)創(chuàng)新的指標(biāo)進(jìn)行了Tobit模型回歸，結(jié)果見表3的第（3）列?；貧w結(jié)果均表明，在替換被解釋變量以后，實(shí)證中的市場(chǎng)分割系數(shù)的符號(hào)和顯著性水平并未發(fā)生本質(zhì)變化，本文的核心結(jié)論依然成立。

2.變換市場(chǎng)分割的度量方法進(jìn)行回歸

本文以市場(chǎng)化程度作為核心解釋變量mseg的替換指標(biāo)進(jìn)行了穩(wěn)健性檢驗(yàn)，借鑒了張杰等（2011）對(duì)地區(qū)要素市場(chǎng)扭曲程度的指標(biāo)測(cè)算方法，具體公式為：市場(chǎng)扭曲程度f(wàn)actor=（各省份地區(qū)總體市場(chǎng)市場(chǎng)化進(jìn)程程度指數(shù)-要素市場(chǎng)市場(chǎng)化進(jìn)程程度指數(shù)） /總體市場(chǎng)市場(chǎng)化進(jìn)程程度指數(shù)，各省份地區(qū)的要素市場(chǎng)與總體市場(chǎng)化的市場(chǎng)化進(jìn)程指數(shù)的原始數(shù)據(jù)皆來(lái)自歷年樊綱、王小魯?shù)戎摹吨袊?guó)市場(chǎng)化指數(shù)》一書?；貧w控制了省份及年份的固定效應(yīng)并聚類到省份層面，結(jié)果見表3的第（4）列?；貧w結(jié)果表明，在替換核心解釋變量以后，市場(chǎng)扭曲程度系數(shù)的符號(hào)仍然為負(fù)且在1%的水平上顯著，更加驗(yàn)證了本文的核心結(jié)論。

3.分樣本回歸結(jié)果

上文中已經(jīng)詳細(xì)的分析了市場(chǎng)分割程度對(duì)企業(yè)創(chuàng)新研發(fā)的影響，為了考察回歸企業(yè)的異質(zhì)性特性，進(jìn)一步考察模型的穩(wěn)健性，本文將總樣本按照地區(qū)、各地區(qū)的金融發(fā)展水平狀況以及企業(yè)所有制的類型進(jìn)行了劃分并檢驗(yàn)。

首先，將企業(yè)按地區(qū)分為東部地區(qū)企業(yè)和中西部地區(qū)企業(yè)具體的劃分標(biāo)準(zhǔn)為：東部地區(qū)包括北京、天津、河北、遼寧、上海、江蘇、浙江、福建、山東、廣東、廣西、海南12個(gè)省、自治區(qū)、直轄市;中部及西部地區(qū)包括山西、內(nèi)蒙古、吉林、黑龍江、安徽、江西、河南、湖北、湖南、重慶、四川、貴州、云南、西藏、陜西、甘肅、寧夏、青海、新疆19個(gè)省、自治區(qū)、直轄市。，結(jié)果匯報(bào)在表4的前兩列。對(duì)于東部地區(qū)而言，市場(chǎng)分割程度對(duì)企業(yè)的研發(fā)投入強(qiáng)度依然存在顯著的負(fù)相關(guān)關(guān)系，除所有權(quán)性質(zhì)以外的其他變量也對(duì)企業(yè)R&D有顯著影響;而在中西部地區(qū)，市場(chǎng)分割程度對(duì)企業(yè)創(chuàng)新帶來(lái)的效應(yīng)是正向的且影響不顯著。其次，在地區(qū)金融發(fā)展水平高低的衡量上，本文選取《中國(guó)地區(qū)金融生態(tài)環(huán)境評(píng)價(jià)》（2008-2009）中對(duì)中國(guó)30個(gè)省市的金融生態(tài)環(huán)境指數(shù)排名來(lái)界定地區(qū)金融發(fā)展水平。在做實(shí)際回歸檢驗(yàn)時(shí)，本文以地區(qū)的金融發(fā)展水平的均值為分界點(diǎn)，高于均值的地區(qū)設(shè)定為高金融發(fā)展水平地區(qū)，低于均值的地區(qū)設(shè)定為低金融發(fā)展水平地區(qū)，具體估計(jì)結(jié)果如表4的第（3）（4）列所示，可以清楚看到對(duì)于位于高金融發(fā)展水平地區(qū)的企業(yè)來(lái)說(shuō)，市場(chǎng)分割程度對(duì)于企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度具有抑制效應(yīng)且顯著，位于低金融發(fā)展水平地區(qū)的企業(yè)回歸結(jié)果與之不同，市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度的影響為負(fù)但并不顯著。最后，按照所有制類型進(jìn)行劃分并做回歸，如表4的第（5）（6）列所示，對(duì)于非國(guó)有企業(yè)來(lái)說(shuō)，市場(chǎng)分割程度、企業(yè)規(guī)模、企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率、資本密集度、高管持股數(shù)量都與企業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度存在顯著的相關(guān)性，且符號(hào)均與基準(zhǔn)回歸結(jié)果一致。對(duì)于國(guó)有制企業(yè)，市場(chǎng)分割程度對(duì)其研發(fā)投入強(qiáng)度不具有顯著性。因此市場(chǎng)分割在更大程度上是對(duì)非國(guó)有制企業(yè)的研發(fā)投入產(chǎn)生抑制效應(yīng)，這一結(jié)論與前文基準(zhǔn)回歸結(jié)果存在差異，據(jù)此，我們判斷：地區(qū)市場(chǎng)分割很有可能使得中國(guó)本土國(guó)有企業(yè)的發(fā)展仍依賴于企業(yè)低工資水平所帶來(lái)的低生產(chǎn)成本優(yōu)勢(shì)，這也成為國(guó)有制企業(yè)創(chuàng)新生產(chǎn)的效率和研發(fā)投入力度不足的重要內(nèi)部因素之一。

五、影響機(jī)制檢驗(yàn)

那么，市場(chǎng)分割水平究竟是如何對(duì)企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新活動(dòng)施加影響的呢？有關(guān)市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)的影響及作用機(jī)制，現(xiàn)有文獻(xiàn)多是從市場(chǎng)分割扭曲資源配置效率角度出發(fā)，認(rèn)為市場(chǎng)分割扭曲市場(chǎng)配置，進(jìn)而抑制了企業(yè)的自主研發(fā)投入活動(dòng)。一方面，從投入結(jié)構(gòu)來(lái)看：首先，在地方保護(hù)主義和市場(chǎng)分割的情況下，地區(qū)間形成相互制約的關(guān)系，企業(yè)無(wú)法在總體市場(chǎng)上實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)要素和資源的優(yōu)化配置， 進(jìn)而使得要素的原材料價(jià)格相對(duì)上升，從而提高了企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成本及凈收益，最終抑制企業(yè)開展創(chuàng)新活動(dòng)（劉鳳委等，2007）。其次，中國(guó)各地方政府為了財(cái)政目標(biāo)實(shí)現(xiàn)和地方競(jìng)爭(zhēng)力提高，給予出口企業(yè)各種間接的補(bǔ)助，使得資源等要素向出口生產(chǎn)部門大量轉(zhuǎn)移，從而削弱了本地市場(chǎng)一般生產(chǎn)部門的發(fā)展與轉(zhuǎn)型（張杰等，2010）。最后，資本品的區(qū)域市場(chǎng)分割使得企業(yè)與跨地區(qū)企業(yè)的合作減少，抑制了知識(shí)溢出，限制了高新技術(shù)企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新交流。而勞動(dòng)力市場(chǎng)上的市場(chǎng)分割限制了技術(shù)人才的跨區(qū)域流動(dòng)，阻礙了高新技術(shù)企業(yè)獲得專業(yè)技術(shù)人才，從而對(duì)企業(yè)的自主創(chuàng)新活動(dòng)產(chǎn)生嚴(yán)重的負(fù)面影響（韓慶瀟、楊晨，2018）。總之，市場(chǎng)分割在限制人才流動(dòng)、技術(shù)共享與開發(fā)、資本運(yùn)營(yíng)順暢、信息互聯(lián)互通等方方面面阻礙了企業(yè)自主創(chuàng)新，進(jìn)而對(duì)規(guī)模經(jīng)濟(jì)和區(qū)域經(jīng)濟(jì)的一體化高質(zhì)量發(fā)展帶來(lái)嚴(yán)重負(fù)面影響。另一方面，從產(chǎn)出結(jié)構(gòu)來(lái)看：受市場(chǎng)機(jī)制體制的影響，首先，本地區(qū)技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)的科創(chuàng)成果無(wú)法順利地在總體市場(chǎng)上銷售，使得企業(yè)自主創(chuàng)新活動(dòng)帶來(lái)的預(yù)期利潤(rùn)下降，為企業(yè)自主創(chuàng)新帶來(lái)的推動(dòng)作用削弱。此外，市場(chǎng)分割使得狹小的市場(chǎng)空間在一定程度上限制了部門生產(chǎn)可能性邊界的拓展，越受地方保護(hù)的企業(yè)創(chuàng)新積極性越低，進(jìn)一步會(huì)導(dǎo)致企業(yè)創(chuàng)新研發(fā)能力的下降（余東華、王青，2009）。除此之外，在地方保護(hù)和市場(chǎng)分割情況下，中國(guó)本土企業(yè)雖然利用低成本的優(yōu)勢(shì)將銷售路徑由內(nèi)銷轉(zhuǎn)為出口擴(kuò)張，一定程度上擴(kuò)大了國(guó)際貿(mào)易的總量規(guī)模，但是這類出口生產(chǎn)部門的產(chǎn)品附加值較低，實(shí)際上降低了中國(guó)企業(yè)進(jìn)入海外市場(chǎng)“生產(chǎn)效率”門檻及遏制了企業(yè)向更高價(jià)值鏈攀升，阻礙我國(guó)企業(yè)核心研發(fā)能力的提高。而外資企業(yè)將會(huì)利用其技術(shù)研發(fā)、品牌、營(yíng)銷渠道等優(yōu)勢(shì)侵占中國(guó)本土高端市場(chǎng)，給本土企業(yè)帶來(lái)擠出效應(yīng)，當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)性產(chǎn)品流入受到嚴(yán)重限制的地區(qū)，當(dāng)?shù)氐钠髽I(yè)缺乏改善生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的積極性，導(dǎo)致生產(chǎn)力增長(zhǎng)緩慢。更嚴(yán)重的是，外商投資企業(yè)強(qiáng)勢(shì)的進(jìn)入掐斷了本土市場(chǎng)內(nèi)部向中高端需求以及高端產(chǎn)業(yè)進(jìn)行的轉(zhuǎn)變，最終影響到中國(guó)本土企業(yè)的產(chǎn)業(yè)升級(jí)和經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展，甚至陷入全球價(jià)值鏈低端鎖定的困境（張杰等，2010）。

通過(guò)前文的文獻(xiàn)綜述，參考之前學(xué)者有關(guān)市場(chǎng)分割的影響因素以及企業(yè)創(chuàng)新的決定因素的相關(guān)研究，本文推測(cè)市場(chǎng)分割對(duì)于企業(yè)創(chuàng)新可能有以下兩種作用路徑：一方面市場(chǎng)分割狀況不利于市場(chǎng)集中和企業(yè)規(guī)模擴(kuò)大，進(jìn)而抑制了企業(yè)開展高水平研發(fā)創(chuàng)新的空間和積極性;另一方面，在市場(chǎng)分割的條件下，地方政府可能加大對(duì)當(dāng)?shù)仄髽I(yè)的扶持力度，而企業(yè)對(duì)政府的過(guò)度依賴很可能使其喪失創(chuàng)新研發(fā)的動(dòng)力。因此，本文運(yùn)用如下方程對(duì)上述的作用機(jī)制進(jìn)行了檢驗(yàn)：

上述（5）（6）兩個(gè)方程中Channelk表示兩種不同的作用機(jī)制，當(dāng)k=1時(shí)表示地區(qū)企業(yè)市場(chǎng)集中度、k=2表示政府補(bǔ)助。 Xtki為其他對(duì)企業(yè)開展研發(fā)及創(chuàng)新可能造成影響的一系列控制變量，dk、ht分別為省份和年份的固定效應(yīng)，μtki則表示隨機(jī)誤差項(xiàng)。對(duì)于企業(yè)市場(chǎng)集中度（Marketc），市場(chǎng)集中度是決定市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的最基本因素，采用通常使用的行業(yè)集中度（CRn指數(shù)）來(lái)測(cè)度，本文采用了行業(yè)的相關(guān)市場(chǎng)內(nèi)最大的4家企業(yè)所占市場(chǎng)份額的總和比例CR4表示行業(yè)集中度;對(duì)于政府資助（GOV），我們構(gòu)建政府部門是否對(duì)企業(yè)科技創(chuàng)新活動(dòng)給予補(bǔ)貼這一虛擬變量來(lái)衡量，對(duì)于當(dāng)年政府給予補(bǔ)貼的企業(yè)該值設(shè)為1，而對(duì)于當(dāng)年政府未給予補(bǔ)貼的企業(yè)該值為0。先將測(cè)算結(jié)果以圖的形式來(lái)簡(jiǎn)單說(shuō)明兩個(gè)中介變量的作用機(jī)制，如圖1展示了主要作用機(jī)制，為后續(xù)實(shí)證檢驗(yàn)提供了較為直觀的解釋：一方面市場(chǎng)分割使得區(qū)域間形成貿(mào)易壁壘，使得行業(yè)集中度下降，抑制了技術(shù)、人才等生產(chǎn)要素的流動(dòng)，進(jìn)而抑制了跨地區(qū)大企業(yè)的發(fā)展，最終給企業(yè)創(chuàng)新帶來(lái)抑制效應(yīng);另一方面，在市場(chǎng)分割的情況下，本地政府基于保護(hù)本地經(jīng)濟(jì)的角度考慮，會(huì)加大對(duì)當(dāng)?shù)仄髽I(yè)尤其是科技型企業(yè)的資助力度，使得企業(yè)加強(qiáng)了對(duì)政府資助的依賴，導(dǎo)致創(chuàng)新的能動(dòng)性和積極性下降。

表5列出了市場(chǎng)分割程度對(duì)企業(yè)創(chuàng)新活動(dòng)的作用機(jī)制的檢驗(yàn)結(jié)果，其中第（1）-（2）列顯示的是企業(yè)市場(chǎng)集中度這個(gè)作用渠道的回歸結(jié)果，第（3）-（4）列顯示的是政府資助影響渠道的回歸結(jié)果。由第（1）列結(jié)果可以看出，市場(chǎng)分割程度與行業(yè)市場(chǎng)的集中度呈顯著的反向變動(dòng)關(guān)系，這說(shuō)明市場(chǎng)分割狀況加劇造成的地區(qū)性貿(mào)易壁壘延緩了跨區(qū)域、全國(guó)性大企業(yè)的發(fā)展（余東華、王青，2009），白重恩等（2004）的研究也發(fā)現(xiàn)在利稅率較高以及國(guó)有化程度較高的產(chǎn)業(yè)，地方保護(hù)更趨嚴(yán)重，產(chǎn)業(yè)的地區(qū)集中度也相應(yīng)較低。第（2）列結(jié)果表明地區(qū)的企業(yè)市場(chǎng)集中度與企業(yè)的研發(fā)創(chuàng)新活動(dòng)兩者呈正向變動(dòng)，這一結(jié)果與現(xiàn)有的多數(shù)經(jīng)驗(yàn)研究是一致的，說(shuō)明市場(chǎng)集中度越高，行業(yè)技術(shù)創(chuàng)新能力就越強(qiáng)。故而驗(yàn)證了市場(chǎng)分割使得行業(yè)市場(chǎng)集中度下降，進(jìn)而遏制企業(yè)開展自主創(chuàng)新這個(gè)作用渠道。第（3）列的回歸結(jié)果顯示市場(chǎng)分割程度的加深會(huì)提高政府對(duì)企業(yè)的資助水平，而第（4）列回歸結(jié)果發(fā)現(xiàn)政府資助與企業(yè)的創(chuàng)新之間呈現(xiàn)顯著的負(fù)向效果并且在1%的顯著性水平下顯著，故而表明獲得政府財(cái)政補(bǔ)貼的企業(yè)不傾向于進(jìn)行 R&D 投入，驗(yàn)證了市場(chǎng)分割將會(huì)通過(guò)提高政府資助水平抑制企業(yè)開展創(chuàng)新活動(dòng)。總而言之，影響機(jī)制檢驗(yàn)的基準(zhǔn)回歸結(jié)果與本文前面的預(yù)期相一致，市場(chǎng)分割可通過(guò)市場(chǎng)集中度下降、企業(yè)對(duì)政府資助的依賴程度加強(qiáng)兩種作用方式抑制企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新的積極性。

六、結(jié)論及政策含義

企業(yè)創(chuàng)新能力提升是確保我國(guó)順利實(shí)現(xiàn)供給側(cè)改革調(diào)整的重要環(huán)節(jié)，是助力我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的核心關(guān)鍵力量，也是提高我國(guó)制造業(yè)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力并向價(jià)值鏈高端邁進(jìn)的重要途徑。近年來(lái)，我國(guó)深入實(shí)施創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展戰(zhàn)略，創(chuàng)新政策體系不斷完善，企業(yè)自主創(chuàng)新能力在不斷提升，重大科技成果不斷涌現(xiàn)，創(chuàng)新對(duì)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力和經(jīng)濟(jì)支撐的作用日益凸顯。 但是原有創(chuàng)新模式不能完全適應(yīng)建設(shè)創(chuàng)新型國(guó)家的新要求，包括科技產(chǎn)出質(zhì)量有待提高、核心技術(shù)對(duì)外依賴性強(qiáng)、企業(yè)創(chuàng)新不普遍、不積極等問題，從深層次的制度和制度環(huán)境來(lái)看，早期計(jì)劃體制下地區(qū)間長(zhǎng)期存在的“以鄰為壑”市場(chǎng)分割狀況使得市場(chǎng)要素配置產(chǎn)生扭曲，導(dǎo)致政府與市場(chǎng)的職責(zé)錯(cuò)位，對(duì)企業(yè)開展自主創(chuàng)新活動(dòng)造成顯著的負(fù)面影響，更是同經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展道路規(guī)律相違背。因此，本文基于中國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型這一現(xiàn)實(shí)背景，探究中國(guó)市場(chǎng)區(qū)域內(nèi)結(jié)構(gòu)性失衡與影響企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的深層原因，通過(guò)構(gòu)建市場(chǎng)分割指數(shù)變量實(shí)證研究了市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)技術(shù)創(chuàng)新活動(dòng)帶來(lái)的影響，合力探索如何助力企業(yè)高質(zhì)量創(chuàng)新發(fā)展。通過(guò)一系列實(shí)證分析，本文得出了以下結(jié)論：市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新活動(dòng)存在顯著的抑制效應(yīng)，且在后文考慮到模型的內(nèi)生性問題以后，本文的實(shí)證回歸結(jié)果依然是穩(wěn)健的。此外，市場(chǎng)分割對(duì)于東部地區(qū)、金融發(fā)展水平較高地區(qū)企業(yè)創(chuàng)新投入的負(fù)向效應(yīng)更加顯著，相對(duì)于國(guó)有企業(yè)，市場(chǎng)分割對(duì)非國(guó)有企業(yè)的創(chuàng)新活動(dòng)存在更加顯著的抑制效應(yīng)。最后，本文還對(duì)市場(chǎng)分割對(duì)企業(yè)自主研發(fā)創(chuàng)新的作用機(jī)制進(jìn)行回歸分析，發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)分割將會(huì)通過(guò)降低行業(yè)市場(chǎng)集中度和加強(qiáng)企業(yè)對(duì)政府資助依賴度這兩個(gè)路徑阻礙企業(yè)的自主創(chuàng)新。

隨著中國(guó)特色社會(huì)主義事業(yè)進(jìn)入新時(shí)代，開啟新征程，以供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革為主線，建設(shè)現(xiàn)代化經(jīng)濟(jì)體系，提高創(chuàng)新的質(zhì)量和效率，已成為新時(shí)期有效支撐經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的基礎(chǔ)和關(guān)鍵?，F(xiàn)階段如何采取有效政策措施引導(dǎo)，推動(dòng)本國(guó)市場(chǎng)向要素流動(dòng)順暢，區(qū)域互補(bǔ)，經(jīng)濟(jì)一體化發(fā)展，已成為中國(guó)下一步經(jīng)濟(jì)政策改革和調(diào)整的重心。2018年國(guó)務(wù)院關(guān)于推動(dòng)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，打造“雙創(chuàng)”升級(jí)版的意見提出要放管結(jié)合營(yíng)造公平的市場(chǎng)環(huán)境，清除妨礙統(tǒng)一市場(chǎng)和公平競(jìng)爭(zhēng)的規(guī)定和做法，加快發(fā)布全國(guó)統(tǒng)一的市場(chǎng)準(zhǔn)入負(fù)面清單，提升企業(yè)創(chuàng)新創(chuàng)造的動(dòng)力和能力。黨的十九屆四中全會(huì)明確提出，堅(jiān)持和完善社會(huì)主義基本經(jīng)濟(jì)制度，加快建設(shè)高標(biāo)準(zhǔn)市場(chǎng)體系，著力在完善產(chǎn)權(quán)制度、完善要素市場(chǎng)化配置和完善公平競(jìng)爭(zhēng)制度方面發(fā)力，在構(gòu)建更加統(tǒng)一、開放、競(jìng)爭(zhēng)、有序的市場(chǎng)建設(shè)上用力，要求以高水平創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)締造新技術(shù)、新業(yè)態(tài)、新基建、新模式等新動(dòng)力增長(zhǎng)源，以改革開放形成微觀主體有活力、市場(chǎng)機(jī)制有效、宏觀調(diào)控有度的經(jīng)濟(jì)體制，從而促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)向形態(tài)更高級(jí)、分工更優(yōu)化、結(jié)構(gòu)更合理階段演進(jìn)?？偠灾苿?dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)雙循環(huán)新發(fā)展格局的實(shí)現(xiàn)核心不在于“內(nèi)外”，而是如何“循環(huán)”，只有打通要素生產(chǎn)、分配、流通、消費(fèi)的各個(gè)環(huán)節(jié)，采取有效措施推動(dòng)本國(guó)市場(chǎng)向要素流動(dòng)順暢、區(qū)域互補(bǔ)、經(jīng)濟(jì)一體化發(fā)展，才能激活中國(guó)各市場(chǎng)主體活力，解放和發(fā)展社會(huì)生產(chǎn)力，推動(dòng)企業(yè)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)共同富裕的目標(biāo)。因此，本文旨在中國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型的時(shí)代背景下，探究中國(guó)市場(chǎng)區(qū)域內(nèi)結(jié)構(gòu)性失衡與削弱企業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的深層原因，實(shí)證分析得出全面推進(jìn)要素市場(chǎng)的市場(chǎng)化改革和進(jìn)程，徹底取消地方政府為保護(hù)本地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展采取的市場(chǎng)分割措施已經(jīng)成為改變中國(guó)企業(yè)科技創(chuàng)新能力滯后、部分行業(yè)核心技術(shù)受制于人這一局面的政策著力點(diǎn)。

本文的研究發(fā)現(xiàn)，地區(qū)間長(zhǎng)期的市場(chǎng)分割現(xiàn)象的存在，將大大抑制我國(guó)企業(yè)研發(fā)創(chuàng)新能力的提高，從這個(gè)層面上來(lái)看，中國(guó)應(yīng)穩(wěn)步有序地推進(jìn)市場(chǎng)化經(jīng)濟(jì)體制改革，努力打破市場(chǎng)要素壁壘和制度分割對(duì)研發(fā)創(chuàng)新的抑制，優(yōu)化升級(jí)要素結(jié)構(gòu)，激發(fā)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)活力，推動(dòng)制造業(yè)質(zhì)量變革、效率變革和動(dòng)力變革，最終推動(dòng)產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新及轉(zhuǎn)型發(fā)展。具體到作用路徑上，一方面市場(chǎng)分割形成的區(qū)域間貿(mào)易壁壘，使得市場(chǎng)集中度下降，抑制了各類生產(chǎn)要素的流動(dòng)，最終抑制了跨地區(qū)大企業(yè)的規(guī)模發(fā)展，難以整合經(jīng)濟(jì)資源和要素，形成一體化開放式的創(chuàng)新平臺(tái)，給企業(yè)創(chuàng)新帶來(lái)抑制效應(yīng)，因此應(yīng)當(dāng)提高各個(gè)區(qū)域之間企業(yè)的技術(shù)協(xié)作水平，聚焦具有決定性、通用性、前瞻性的核心關(guān)鍵技術(shù)進(jìn)行研發(fā)，同時(shí)推動(dòng)企業(yè)創(chuàng)新鏈與產(chǎn)業(yè)鏈對(duì)接，發(fā)揮在運(yùn)營(yíng)模式、組織架構(gòu)、技術(shù)研發(fā)等不同領(lǐng)域的優(yōu)勢(shì)，形成全鏈條、一體化創(chuàng)新模式;另一方面，當(dāng)?shù)卣谑袌?chǎng)分割的情況下，基于保護(hù)本地經(jīng)濟(jì)的角度會(huì)提高對(duì)當(dāng)?shù)仄髽I(yè)的資助水平，使得企業(yè)對(duì)政府的依賴性加強(qiáng)，創(chuàng)新的能動(dòng)性和積極性下降。為此，亟需打破企業(yè)對(duì)政府資源的依賴，充分發(fā)揮市場(chǎng)對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的主導(dǎo)作用，著重于企業(yè)高質(zhì)量創(chuàng)新能力的培育，依靠自身的特點(diǎn)和發(fā)展?jié)摿⒁云髽I(yè)為主體、市場(chǎng)為導(dǎo)向的創(chuàng)新體系;此外，根據(jù)本文的研究，市場(chǎng)分割將對(duì)非國(guó)有制企業(yè)、東部地區(qū)、地區(qū)金融發(fā)展水平較高地區(qū)企業(yè)的創(chuàng)新帶來(lái)更加顯著的抑制作用，由此看來(lái)，隨著全面深化改革進(jìn)入攻堅(jiān)期，應(yīng)當(dāng)不斷推進(jìn)這些重點(diǎn)領(lǐng)域的改革并對(duì)其進(jìn)行進(jìn)一步的探究。

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