公司轉(zhuǎn)讓定價(jià)研究與運(yùn)用

供通云供應(yīng)鏈集團(tuán)有限公司 周宏奎

最近幾年隨著美國(guó)特朗普總統(tǒng)上臺(tái)，國(guó)際貿(mào)易摩擦越來(lái)越激烈，各跨國(guó)企業(yè)為了生存與增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力，出現(xiàn)的利用關(guān)聯(lián)企業(yè)轉(zhuǎn)讓定價(jià)規(guī)避稅收的現(xiàn)象，也越發(fā)引起各跨國(guó)公司的重視，因此轉(zhuǎn)讓定價(jià)問(wèn)題也越來(lái)越多地受到各國(guó)稅務(wù)機(jī)關(guān)的關(guān)注。在加入WTO后，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)近些年飛速發(fā)展，大量的外資企業(yè)涌入我國(guó)，我國(guó)的經(jīng)濟(jì)也越來(lái)越融入世界的經(jīng)濟(jì)大舞臺(tái)，

由于當(dāng)前的國(guó)際大環(huán)境，研究現(xiàn)階段我國(guó)與相關(guān)國(guó)家的相關(guān)法律、法規(guī)，尤其重視相關(guān)國(guó)家的轉(zhuǎn)讓定價(jià)法規(guī)，并根據(jù)其制定企業(yè)合法、合規(guī)的關(guān)聯(lián)交易轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度，減少稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，增加企業(yè)利潤(rùn)，并在關(guān)聯(lián)交易合理合規(guī)的前提下優(yōu)化稅負(fù)，這對(duì)于跨國(guó)企業(yè)增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力方面有著非常重要的意義

1 轉(zhuǎn)讓定價(jià)的概念

轉(zhuǎn)讓定價(jià)是一個(gè)中性概念，它從不同的角度有著不同的解釋?zhuān)瑥纳虅?wù)的角度，是一種制定安排，其目的就不只是轉(zhuǎn)移利潤(rùn)來(lái)避稅。從跨國(guó)公司的視角來(lái)看，轉(zhuǎn)讓價(jià)格是指貿(mào)易參與各子公司之間為了謀求母公司利潤(rùn)最大化，從而在子公司與子公司或子公司與母公司之間發(fā)生交易時(shí)使用的內(nèi)部?jī)r(jià)格，這個(gè)內(nèi)部?jī)r(jià)格是以其公司整體的戰(zhàn)略經(jīng)營(yíng)目標(biāo)為基準(zhǔn)而制定的。如果從政府的角度來(lái)看待轉(zhuǎn)讓價(jià)格，就是跨國(guó)公司為了減少其整體的全球稅務(wù)負(fù)擔(dān)，規(guī)避東道國(guó)的財(cái)政、稅務(wù)、貨幣等政策性的管制，規(guī)避外匯、通脹等風(fēng)險(xiǎn)而制定出來(lái)的各關(guān)聯(lián)企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)讓的價(jià)格。在國(guó)際稅收領(lǐng)域，轉(zhuǎn)讓價(jià)格是跨國(guó)公司對(duì)其內(nèi)部有利益相關(guān)聯(lián)的企業(yè)在銷(xiāo)售貨物、借貸、提供租賃、轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)以及提供勞務(wù)等經(jīng)濟(jì)行業(yè)時(shí)專(zhuān)門(mén)制定的一種相互結(jié)算的價(jià)格。

2 轉(zhuǎn)讓定價(jià)理論基礎(chǔ)

跨國(guó)公司轉(zhuǎn)讓定價(jià)和相應(yīng)的政府反避稅制度，國(guó)內(nèi)外學(xué)者從不同的角度進(jìn)行了大量系統(tǒng)的研究。美國(guó)學(xué)者則是較早全面論述轉(zhuǎn)讓定價(jià)的定義，作用和影響因素的。他們認(rèn)為稅收并不是跨國(guó)公司制定轉(zhuǎn)讓定價(jià)策略最主要的目的，而僅是需要考慮的因素之一。

相對(duì)于國(guó)外，因?yàn)槲覈?guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展特點(diǎn)與我國(guó)的實(shí)際國(guó)情，我們國(guó)家的學(xué)者主要是從政府而不是站在跨國(guó)公司的角度來(lái)研究轉(zhuǎn)讓定價(jià)。我國(guó)目前參與國(guó)際產(chǎn)業(yè)鏈分工的跨國(guó)企業(yè)較少，在現(xiàn)階段，主要是在中國(guó)的國(guó)外跨國(guó)企業(yè)較多，我國(guó)文獻(xiàn)主要集中在規(guī)范性研究上，我國(guó)目前較多的還是編譯一些國(guó)外的對(duì)于這方面的研究成果，系統(tǒng)的、突出的研究成果在國(guó)內(nèi)還比較少見(jiàn)，特別是從定量模型與經(jīng)濟(jì)學(xué)的視野來(lái)研究的文獻(xiàn)更加少見(jiàn)。

3 轉(zhuǎn)讓定價(jià)的目的

跨國(guó)公司制定轉(zhuǎn)讓定價(jià)大概有兩種動(dòng)機(jī)：一就是稅務(wù)動(dòng)機(jī)，二是非稅務(wù)動(dòng)機(jī)，不管是哪種動(dòng)機(jī)，都是從跨國(guó)公司本身利益出發(fā)的。

(1)所謂稅務(wù)動(dòng)機(jī)，是指跨國(guó)公司在制定轉(zhuǎn)讓定價(jià)時(shí)參考各國(guó)對(duì)所得稅與關(guān)稅的征收比例的不同，從而利用轉(zhuǎn)讓價(jià)格來(lái)避重就輕，提高企業(yè)稅后利潤(rùn)。避稅動(dòng)機(jī)主要表現(xiàn)為以下幾種情況：第一，減少或規(guī)避所得稅；第二，減低或逃避在華預(yù)提稅；第三減輕或規(guī)避關(guān)稅；第四，獲取稅務(wù)優(yōu)惠和出口退稅。

(2)非稅務(wù)動(dòng)機(jī)主要表現(xiàn)在下面幾個(gè)方面：第一，避開(kāi)東道國(guó)的價(jià)格管制，提升市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，降低投資風(fēng)險(xiǎn)；第二，調(diào)節(jié)利潤(rùn)；第三，規(guī)避外匯管制；第四，減輕或避免政治風(fēng)險(xiǎn)；第五，調(diào)度資金，使公司資金配置最優(yōu)化。

4 關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)交易

跨國(guó)企業(yè)在華投資企業(yè)為關(guān)聯(lián)方。關(guān)聯(lián)方是轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度的基本概念，轉(zhuǎn)讓定價(jià)研究的是關(guān)聯(lián)企業(yè)間交易的價(jià)格制定問(wèn)題。準(zhǔn)確確定關(guān)聯(lián)交易與關(guān)聯(lián)方，也是當(dāng)前稅務(wù)部門(mén)開(kāi)展轉(zhuǎn)讓定價(jià)調(diào)查的重要依據(jù)。從法律層面上來(lái)講，世界各國(guó)或國(guó)際組織對(duì)關(guān)聯(lián)方的具體定義存在一定的差異，但其核心判斷依據(jù)仍保持一致，一般圍繞兩家企業(yè)是否存在控制關(guān)系或重大影響。當(dāng)前國(guó)際上流行的兩大認(rèn)定關(guān)聯(lián)關(guān)系的標(biāo)準(zhǔn)就是：一是股權(quán)控制標(biāo)準(zhǔn)；二是企業(yè)主要經(jīng)營(yíng)管理者或決策者的關(guān)聯(lián)關(guān)系。

會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第147條規(guī)定：在企業(yè)財(cái)務(wù)和經(jīng)營(yíng)決策中，如果一方有能力直接或間接控制、共同控制另一方或?qū)α硪环绞┘又卮笥绊?，則他們之間存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系；如果兩方或多方同受一方控制，則他們之間也存在關(guān)聯(lián)方關(guān)系。

關(guān)聯(lián)方及其交易會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與稅法規(guī)定差異。(1)關(guān)聯(lián)方認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與稅法規(guī)定的投資比例差異：會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定一方如果擁有另一方20%或以上表決權(quán)資本，應(yīng)將其視為關(guān)聯(lián)方。稅法規(guī)定的關(guān)聯(lián)方指一方直接或間接持有另一方的股份總和達(dá)25%以上，即稅法規(guī)定以25%作為臨界點(diǎn)。另外會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與稅法規(guī)定的關(guān)聯(lián)方有著不同的含義，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是以表決權(quán)的資本比例來(lái)規(guī)定，而稅法則是以持股比例的多少來(lái)定義。(2)資金借貸雙方是否作為關(guān)聯(lián)方，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與稅法關(guān)注點(diǎn)的差異。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則指出與企業(yè)僅發(fā)生日常往來(lái)而不存在其他關(guān)聯(lián)方關(guān)系的資金提供者不視為關(guān)聯(lián)方。國(guó)稅法〔2009〕2號(hào)文規(guī)定：“一方與另一方(獨(dú)立金融機(jī)構(gòu)除外)之間借貸資金占一方實(shí)收資本50%以上，或者一方借貸資金總額的10%以上是由另一方(獨(dú)立金融機(jī)構(gòu)除外)擔(dān)?！彪p方構(gòu)成關(guān)聯(lián)方。(3)買(mǎi)賣(mài)雙方是否構(gòu)成關(guān)聯(lián)方：會(huì)計(jì)準(zhǔn)則指出僅僅由于與企業(yè)發(fā)生大量交易而存在經(jīng)濟(jì)依存性的單個(gè)購(gòu)買(mǎi)者、供應(yīng)商、或代理商不視為關(guān)聯(lián)方。稅法規(guī)定一方的購(gòu)買(mǎi)或銷(xiāo)售活動(dòng)主要由另一方控制，雙方是關(guān)聯(lián)方。

5 獨(dú)立交易原則

國(guó)際上，美國(guó)是最先引入轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度的國(guó)家，從1935年起開(kāi)始制定規(guī)則，它將獨(dú)立交易原則作為轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度的基本準(zhǔn)則。時(shí)至今日，獨(dú)立交易原則已經(jīng)為經(jīng)合組織所有成員國(guó)以及幾乎所有其他工業(yè)發(fā)達(dá)國(guó)家和大部分發(fā)展中國(guó)家所接受。

經(jīng)合組織成員國(guó)以及世界上大部分國(guó)家將其作為制定和評(píng)估關(guān)聯(lián)交易轉(zhuǎn)讓定價(jià)問(wèn)題的核心準(zhǔn)則。這是因?yàn)楠?dú)立交易原則具有充分的理論深度，并為關(guān)聯(lián)交易提供了最接近公開(kāi)市場(chǎng)實(shí)際情況的交易可比價(jià)格。在獨(dú)立交易原則的指引下，企業(yè)可以將市場(chǎng)正常交易情況作為一個(gè)定位基準(zhǔn)，并依此對(duì)自身的關(guān)聯(lián)交易制定合理的價(jià)格或利潤(rùn)水平。

6 轉(zhuǎn)讓定價(jià)調(diào)整方法

根據(jù)稅法的規(guī)定：企業(yè)發(fā)生關(guān)聯(lián)交易以及稅務(wù)機(jī)關(guān)審核、評(píng)估關(guān)聯(lián)交易均應(yīng)遵循獨(dú)立交易原則，選用合理的轉(zhuǎn)讓定價(jià)方法。以交易為基礎(chǔ)的方法又稱(chēng)傳統(tǒng)交易法，是在調(diào)整轉(zhuǎn)讓定價(jià)時(shí)將獨(dú)立企業(yè)交易作為標(biāo)準(zhǔn)，依據(jù)市場(chǎng)的公正價(jià)格將關(guān)聯(lián)交易價(jià)格與其比較后進(jìn)行調(diào)整的方法，主要有下面三種方法：(1)可比非受控價(jià)格法；(2)再銷(xiāo)售價(jià)格法；(3)成本加成法。

以利潤(rùn)為基礎(chǔ)的方法：主要有利潤(rùn)分割法和交易凈利潤(rùn)法。在交易凈利潤(rùn)法下，有多種利潤(rùn)率指標(biāo)可供選擇，用于評(píng)估受控交易：(1)基于資產(chǎn)的利潤(rùn)率指標(biāo)；(2)基于銷(xiāo)售收入的利潤(rùn)指標(biāo)；(3)基于成本的利潤(rùn)指標(biāo)；(4)貝里比率。

在使用交易凈利潤(rùn)法時(shí)，應(yīng)根據(jù)具體企業(yè)具體情況選擇合適的凈利潤(rùn)指標(biāo)，包括考慮各種指標(biāo)的特點(diǎn)，對(duì)于受控交易的適用性，不同指標(biāo)對(duì)于可靠信息的要求，受控交易與非受控交易的可比程度，以及用于消除差異的可比性調(diào)整等。

7 轉(zhuǎn)讓定價(jià)方法選擇原則

各種轉(zhuǎn)讓定價(jià)方法計(jì)算方式上的區(qū)別，使得其本身各有優(yōu)缺點(diǎn)和自身的適用性，在實(shí)際中，每個(gè)案例也各有差異。因此，企業(yè)應(yīng)從被選方法的特點(diǎn)、受控交易的實(shí)質(zhì)、可比信息的可靠性等多因素綜合考慮，從而選擇最合適的轉(zhuǎn)讓定價(jià)方法。通常在選擇合適的轉(zhuǎn)讓定價(jià)方法時(shí)應(yīng)考慮所遵循的選擇原則：(1)層級(jí)選擇原則，首先考慮傳統(tǒng)交易方法的適用性，只有當(dāng)無(wú)法采用傳統(tǒng)方法時(shí)才采用交易利潤(rùn)方法；(2)最優(yōu)方法原則，不受層級(jí)的限制，在所有方法中選取最適合分析交易的方法。

我國(guó)認(rèn)可上述五種轉(zhuǎn)讓定價(jià)調(diào)整方法，并指出應(yīng)采用最優(yōu)方法來(lái)選取最適合自己的方法，同時(shí)我國(guó)法律法規(guī)也規(guī)定在選擇合理轉(zhuǎn)讓定價(jià)方法時(shí)應(yīng)考慮五個(gè)方面的可比因素：交易資產(chǎn)或勞務(wù)特性、交易各方功能和風(fēng)險(xiǎn)、合同條款、經(jīng)濟(jì)環(huán)境、經(jīng)營(yíng)策略。

8 結(jié)語(yǔ)

國(guó)際貿(mào)易的不平衡加劇，政府居高不下的財(cái)政赤字，對(duì)跨國(guó)公司來(lái)說(shuō)日常交易中所必不可少的轉(zhuǎn)讓定價(jià)，被視為與避稅與逃稅的同義詞讓跨國(guó)公司處于風(fēng)險(xiǎn)邊緣。目前稅務(wù)當(dāng)局將獨(dú)立交易原則的管理和執(zhí)行作為轉(zhuǎn)讓定價(jià)的首要任務(wù)。稅務(wù)當(dāng)局容易質(zhì)疑納稅人轉(zhuǎn)讓價(jià)格的一個(gè)關(guān)建因素是，當(dāng)局通常認(rèn)為轉(zhuǎn)讓定價(jià)是一個(gè)軟目標(biāo)并且比較容易實(shí)現(xiàn)非常大的稅收增量。任何跨國(guó)公司，只要跨國(guó)轉(zhuǎn)讓產(chǎn)品，服務(wù)或者無(wú)形資產(chǎn)就必須為這些交易制定轉(zhuǎn)讓價(jià)格。轉(zhuǎn)讓定價(jià)過(guò)程看起來(lái)很簡(jiǎn)單，但是大多數(shù)企業(yè)需要制定正確的轉(zhuǎn)讓價(jià)格以及合理規(guī)則和完備的證據(jù)。

我們也應(yīng)認(rèn)識(shí)到對(duì)轉(zhuǎn)讓定價(jià)制度的設(shè)計(jì)如果僅關(guān)注其中的稅務(wù)因素是遠(yuǎn)遠(yuǎn)不夠的。除稅務(wù)影響外，轉(zhuǎn)讓定價(jià)的實(shí)施，既會(huì)影響企業(yè)集團(tuán)的整體戰(zhàn)略，也會(huì)影響企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部組織中各分部的業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)。適當(dāng)?shù)剞D(zhuǎn)移定價(jià)方法，有利于正確考核和評(píng)價(jià)分部業(yè)績(jī)，激勵(lì)分部作出有利于企業(yè)集團(tuán)整體利益最大化的決策，能夠合理調(diào)動(dòng)和分配內(nèi)部資源，實(shí)現(xiàn)資源的優(yōu)化配置，從而提升管理水平，實(shí)現(xiàn)企業(yè)集團(tuán)的戰(zhàn)略目標(biāo)。相關(guān)企業(yè)應(yīng)建立合理的轉(zhuǎn)讓定價(jià)政策，從而減少企業(yè)在轉(zhuǎn)讓定價(jià)方面的風(fēng)險(xiǎn)，為公司業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)提供數(shù)據(jù)支持，從而實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化。