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    供應(yīng)鏈金融助力普惠金融發(fā)展研究

    2019-07-11 00:58:49趙潔
    時(shí)代金融 2019年14期
    關(guān)鍵詞:供應(yīng)鏈金融普惠金融商業(yè)銀行

    趙潔

    摘要:小微企業(yè)普遍由于信用不足、無(wú)法提供有效抵質(zhì)押物而面臨融資難、融資貴問題,供應(yīng)鏈金融憑借與生俱來(lái)的核鏈聯(lián)動(dòng)服務(wù)模式,成為推進(jìn)普惠金融的利器。本文闡述了供應(yīng)鏈金融推動(dòng)普惠金融的優(yōu)勢(shì),探討了重點(diǎn)客群、適配產(chǎn)品和風(fēng)險(xiǎn)防范措施,最后從商業(yè)銀行內(nèi)部組織管理和外部監(jiān)管環(huán)境角度提出發(fā)展目標(biāo)建議。

    關(guān)鍵詞:供應(yīng)鏈金融? 普惠金融? 商業(yè)銀行

    十九大以來(lái),黨中央和國(guó)務(wù)院對(duì)發(fā)展普惠金融高度重視,黨的十九大報(bào)告和中央2019年中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)都強(qiáng)調(diào)解決好民營(yíng)和小微企業(yè)融資難、融資貴問題。因此商業(yè)銀行大力發(fā)展普惠金融是服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略、服務(wù)社會(huì)民生的責(zé)任擔(dān)當(dāng),是贏得未來(lái)市場(chǎng)的重要戰(zhàn)略。供應(yīng)鏈金融憑借與生俱來(lái)的核鏈聯(lián)動(dòng)服務(wù)模式,具有批量獲客和核心企業(yè)增信兩大優(yōu)勢(shì),既可推動(dòng)普惠金融快速上量,又可有效控制業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。因此,供應(yīng)鏈金融不僅高度契合商業(yè)銀行戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型發(fā)展要求,更是推進(jìn)普惠金融的利器。

    一、供應(yīng)鏈金融具備天然的普惠金融屬性

    供應(yīng)鏈金融是商業(yè)銀行在產(chǎn)業(yè)鏈交易結(jié)構(gòu)分析基礎(chǔ)上,引入核心企業(yè)、第三方企業(yè)(如物流公司)等新的風(fēng)險(xiǎn)控制變量,圍繞核心企業(yè)輻射上下游鏈條企業(yè),通過對(duì)信息流、物流、資金流的控制,根據(jù)“N+1+N”的供應(yīng)鏈管理模式,幫助鏈條企業(yè)盤活其流動(dòng)資產(chǎn),從而解決產(chǎn)業(yè)鏈條上小微企業(yè)普遍信用不足、無(wú)法提供有效抵質(zhì)押物而面臨融資難、融資貴問題。

    供應(yīng)鏈金融具有不斷延伸、擴(kuò)展服務(wù)鏈條的特點(diǎn),可有效滿足民生、涉農(nóng)等領(lǐng)域的普惠金融需求,真正構(gòu)建起覆蓋廣、成本低、可持續(xù)、風(fēng)險(xiǎn)可控的普惠金融模式,助力實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

    二、供應(yīng)鏈金融助力普惠金融發(fā)展思路

    供應(yīng)鏈金融要充分發(fā)揮核心企業(yè)對(duì)上下游鏈條企業(yè)的帶動(dòng)作用,不斷提升客戶數(shù)量、質(zhì)量,緊抓重點(diǎn)領(lǐng)域客群,依托重點(diǎn)產(chǎn)品,從而實(shí)現(xiàn)帶動(dòng)普惠金融跨越式發(fā)展。

    (一)重點(diǎn)客群

    供應(yīng)鏈金融以核心企業(yè)為抓手,依托商業(yè)銀行與核心企業(yè)的緊密合作,為產(chǎn)業(yè)鏈的中小企業(yè)提供融資服務(wù),將核心企業(yè)信用轉(zhuǎn)化為對(duì)中小企業(yè)增信。商業(yè)銀行應(yīng)甄選發(fā)展相對(duì)成熟、穩(wěn)定的產(chǎn)業(yè)鏈,發(fā)揮在傳統(tǒng)大行業(yè)、大客戶優(yōu)勢(shì),重點(diǎn)支持建筑、汽車、電力、軍工、醫(yī)療等資金聚集、交易活躍、涉及民生等重點(diǎn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈,與產(chǎn)業(yè)鏈上核心地位突出、資源整合能力較強(qiáng)的企業(yè)合作,從而服務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈全鏈條企業(yè)。

    (二)重點(diǎn)產(chǎn)品

    供應(yīng)鏈金融推動(dòng)普惠金融實(shí)質(zhì)是將核心企業(yè)上游采購(gòu)向供應(yīng)商支付賬款、下游銷售而賒銷經(jīng)銷商所需的流動(dòng)資金貸款、銀行承兌匯票直接轉(zhuǎn)為對(duì)上下游鏈條企業(yè)融資服務(wù),從而“化整為零”,由核心企業(yè)一個(gè)大客戶化為鏈條多個(gè)小微客戶群、由一筆大額債項(xiàng)化為多筆小額債項(xiàng)。供應(yīng)鏈金融助力普惠金融發(fā)展主要有應(yīng)收賬款模式、預(yù)付款模式和存貨質(zhì)押模式三種服務(wù)形式。

    1.應(yīng)收賬款模式。上游供應(yīng)商與核心企業(yè)大多采用賒賬的銷售方式,因此上游供應(yīng)商融資以應(yīng)收賬款為主,主要配備訂單融資、保理、票據(jù)貼現(xiàn)等產(chǎn)品。

    其中保理業(yè)務(wù)是應(yīng)收賬款融資的主要形式,商業(yè)銀行基于核心企業(yè)與其上游供應(yīng)商訂立的基礎(chǔ)商務(wù)合同因賒銷所產(chǎn)生的應(yīng)付賬款,經(jīng)核心企業(yè)確認(rèn)后,批量受讓上游供應(yīng)商對(duì)該核心企業(yè)的應(yīng)收賬款,針對(duì)受讓的應(yīng)收賬款為供應(yīng)商提供應(yīng)收賬款管理、保理預(yù)付款和信用風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)保等綜合服務(wù)。

    2.預(yù)付款模式。核心企業(yè)對(duì)下游經(jīng)銷商一般采用先款后貨、部分預(yù)付款或一定額度內(nèi)的賒銷,因此對(duì)下游經(jīng)銷商的融資方案以動(dòng)產(chǎn)、貨權(quán)質(zhì)押下的預(yù)付款融資為主,配備的產(chǎn)品主要包括銀行承兌匯票、國(guó)內(nèi)信用證、保兌倉(cāng)等產(chǎn)品。

    其中保兌倉(cāng)是預(yù)付款融資的主要形式,商業(yè)銀行與核心企業(yè)整合雙方資源,引入第三方監(jiān)管企業(yè)(一般是物流企業(yè))對(duì)貨物進(jìn)行監(jiān)管,核心企業(yè)承擔(dān)擔(dān)保、回購(gòu)或者調(diào)劑銷售等義務(wù)基礎(chǔ)上,為核心企業(yè)的下游經(jīng)銷商提供融資服務(wù),從而解決鏈條小微企業(yè)采購(gòu)資金和協(xié)助核心企業(yè)實(shí)現(xiàn)快速分銷。

    3.存貨質(zhì)押模式。中小微企業(yè)將存貨質(zhì)押后,商業(yè)銀行引入第三方監(jiān)管公司進(jìn)行貨物監(jiān)管,按貨物估值的一定比例發(fā)放短期貸款,從而協(xié)助小微企業(yè)盤活資產(chǎn)。存貨質(zhì)押模式不涉及核心企業(yè),但涉及對(duì)貨權(quán)控制和物流監(jiān)管企業(yè)的管理。

    三、 供應(yīng)鏈金融助推普惠金融風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)及防范措施

    供應(yīng)鏈金融助推普惠金融風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)主要包括核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)、鏈條企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)等,其中核心企業(yè)是風(fēng)險(xiǎn)控制關(guān)鍵點(diǎn)。

    (一)核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)

    商業(yè)銀行應(yīng)甄選優(yōu)質(zhì)核心企業(yè)開展合作,抓住核心企業(yè)這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)控制關(guān)鍵點(diǎn),密切跟蹤核心企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況,看透、盯住、把牢核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。貸前要嚴(yán)把核心企業(yè)準(zhǔn)入關(guān),精心篩選優(yōu)質(zhì)核心企業(yè),對(duì)于經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量極少的松散管理型母公司應(yīng)審慎準(zhǔn)入;貸中要加強(qiáng)對(duì)核心企業(yè)的日常監(jiān)控,定期進(jìn)行實(shí)地檢查,了解其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況、財(cái)務(wù)情況、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入支出等現(xiàn)金流情況,關(guān)注其異常變化;貸后要定期開展核心企業(yè)重檢工作,評(píng)估其產(chǎn)業(yè)發(fā)展、信用評(píng)級(jí)、供應(yīng)鏈管理等情況,一旦核心企業(yè)出現(xiàn)重大突發(fā)事件、重大負(fù)面輿情、嚴(yán)重違約事項(xiàng)等,應(yīng)立即啟動(dòng)重檢工作,嚴(yán)防業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

    (二)鏈條企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)

    供應(yīng)鏈金融是跟單業(yè)務(wù),通過審核鏈條企業(yè)及核心企業(yè)提供的合同單據(jù)、交易記錄等交易信息,加強(qiáng)貿(mào)易背景真實(shí)性審查,從而防范鏈條企業(yè)貸款資金回流核心企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。

    (三)操作風(fēng)險(xiǎn)

    商業(yè)銀行通過完善規(guī)章制度、規(guī)范管理流程、加強(qiáng)機(jī)控及督導(dǎo),防范對(duì)客戶資質(zhì)及數(shù)據(jù)質(zhì)量審查不嚴(yán)、應(yīng)收賬款類融資未在中征動(dòng)產(chǎn)融資統(tǒng)一登記平臺(tái)查詢登記、越權(quán)操作或違規(guī)操作等風(fēng)險(xiǎn)。

    四、供應(yīng)鏈金融助推普惠金融的發(fā)展前景及建議

    我國(guó)供應(yīng)鏈金融的市場(chǎng)規(guī)模已超過10萬(wàn)億元,預(yù)計(jì)到2020年,市場(chǎng)規(guī)模將接近15萬(wàn)億元;而中小微企業(yè)的融資缺口接近12萬(wàn)億元。因此,供應(yīng)鏈金融助力普惠金融市場(chǎng)前景廣闊。

    為引導(dǎo)產(chǎn)融結(jié)合健康持續(xù)發(fā)展,建議從國(guó)家政策層面上,出臺(tái)鼓勵(lì)供應(yīng)鏈金融發(fā)展的相關(guān)政策指引;完善和強(qiáng)化征信體系建設(shè);減免應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓登記收費(fèi),降低運(yùn)營(yíng)成本等。商業(yè)銀行層面上,進(jìn)一步明確從業(yè)人員盡職免責(zé);給予供應(yīng)鏈金融一定不良容忍度等。最終,通過提升外部監(jiān)管環(huán)境和商業(yè)銀行內(nèi)部組織管理能力,更好地發(fā)揮供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)在普惠金融中的帶動(dòng)作用,將金融活水通過核心企業(yè)供應(yīng)鏈引流向小微企業(yè),打通普惠金融服務(wù)的“最后一公里”。

    參考文獻(xiàn):

    [1]宋華.供應(yīng)鏈金融(2版)[M].北京:中國(guó)人民大學(xué)出版社,2016.

    [2]孫莉. 論商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融轉(zhuǎn)型升級(jí)之路[J]. 中國(guó)經(jīng)貿(mào)導(dǎo)刊,2014,07:62-65.

    [3]宋華.中國(guó)供應(yīng)鏈金融的發(fā)展趨勢(shì)[J].中國(guó)流通經(jīng)濟(jì),2019(3):3-9.

    [4]李毅學(xué). 供應(yīng)鏈金融風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估[J]. 中央財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào),2011,10:36-41.

    [5]黃開燕. 供應(yīng)鏈金融助力中小微企業(yè)普惠金融發(fā)展分析[J]. 中國(guó)商論,2018(35):64-65.

    [6]供應(yīng)鏈金融助力中小企業(yè)融資[J]. 姜維權(quán),范鐵光.? 銀行家,2018(05):85-86.

    (作者單位:中國(guó)建設(shè)銀行北京市分行)

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