移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融背景下的證券行業(yè)發(fā)展策略研究

摘? 要? 證券行業(yè)的發(fā)展主要受到監(jiān)管環(huán)境、客戶(hù)需求以及技術(shù)變革三方面因素的影響。隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，證券行業(yè)的傳統(tǒng)發(fā)展模式被打破，為行業(yè)價(jià)值創(chuàng)造提供了更多模式及可能性。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展給證券行業(yè)帶來(lái)了機(jī)遇的同時(shí)，仍然存在一定的問(wèn)題，對(duì)監(jiān)管環(huán)境、客戶(hù)需求以及技術(shù)變革都提出了新的要求。

關(guān)鍵詞? 移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)? 證券行業(yè)? 發(fā)展策略

證券行業(yè)作為傳統(tǒng)行業(yè)，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)成為這一行業(yè)的創(chuàng)新發(fā)展的重大推力，不僅僅從技術(shù)層面影響了證券行業(yè)，而是從思維角度重塑這個(gè)行業(yè)的營(yíng)銷(xiāo)渠道及盈利模式。在行業(yè)重塑的過(guò)程中，存在一些的問(wèn)題，如何解決這些問(wèn)題促進(jìn)證券行業(yè)的發(fā)展成為理論界及實(shí)踐界研究的重點(diǎn)。

一、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融背景下證券行業(yè)現(xiàn)狀

隨移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)興起，對(duì)于證券行業(yè)產(chǎn)生了翻天覆地的影響。一方面，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展減少了證券公司與客戶(hù)之間的信息差，從信息對(duì)稱(chēng)角度而言，因?yàn)樾畔艛喈a(chǎn)生的利潤(rùn)宏利已經(jīng)不能在支持證券公司發(fā)展。對(duì)于證券行業(yè)本身經(jīng)營(yíng)管理模式、營(yíng)業(yè)信息安全防控等方面都提出了更高的要求。另一方面，經(jīng)濟(jì)社會(huì)的發(fā)展影響了用戶(hù)的理財(cái)理念，更多的散戶(hù)加入到理財(cái)大軍中。這些都給證券行業(yè)的營(yíng)業(yè)模式帶來(lái)了很大的改變。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)改變了傳統(tǒng)柜臺(tái)排隊(duì)式的咨詢(xún)模式，有利于加快溝通效率，節(jié)約用戶(hù)時(shí)間。同時(shí)系統(tǒng)化的使用，幫助證券公司的操作越來(lái)越標(biāo)準(zhǔn)化，業(yè)務(wù)處理十分的規(guī)范，人為技術(shù)操作錯(cuò)誤被極大程度上進(jìn)行了規(guī)避。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，無(wú)論是對(duì)于大型證券公司還是對(duì)于中小型證券公司而言都是難得的發(fā)展機(jī)遇。對(duì)于大型證券公司的規(guī)模優(yōu)勢(shì)越來(lái)越明顯，無(wú)論是在技術(shù)投資還是在抗風(fēng)險(xiǎn)能力方面具有顯著優(yōu)勢(shì)。而對(duì)于中小型證券公司而言，差異化成為發(fā)展的必然選擇。移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)為差異化的實(shí)現(xiàn)，提供了技術(shù)支持。當(dāng)然，對(duì)于監(jiān)管機(jī)構(gòu)而言，信息技術(shù)的到來(lái)對(duì)監(jiān)管機(jī)制提出了更多的要求，既要鼓勵(lì)證券公司不斷創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)與證券業(yè)務(wù)的真正融合，又要強(qiáng)化監(jiān)管，避免出現(xiàn)違反市場(chǎng)公平的行為出現(xiàn)。

二、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融背景下證券行業(yè)問(wèn)題分析

1.市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇

證券行業(yè)的產(chǎn)品差異化比較小，但是隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，證券行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)變得十分劇烈?？蛻?hù)能夠通過(guò)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)端對(duì)比不同證券公司產(chǎn)品，由于信息不對(duì)稱(chēng)形成的區(qū)域壟斷以及價(jià)格優(yōu)勢(shì)蕩然無(wú)存。同時(shí)，很多互聯(lián)網(wǎng)公司利用自己的技術(shù)優(yōu)勢(shì)，跨界證券行業(yè)，充分發(fā)揮積累的大數(shù)據(jù)信息，有針對(duì)性的為消費(fèi)者用戶(hù)提供理財(cái)產(chǎn)品，也在不斷占據(jù)傳統(tǒng)證券公司的市場(chǎng)份額。

2.數(shù)據(jù)風(fēng)險(xiǎn)提升

移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)將客戶(hù)理財(cái)由線(xiàn)下柜臺(tái)搬到了線(xiàn)上網(wǎng)絡(luò)。大量客戶(hù)信息被收集，對(duì)于證券公司而言，可以應(yīng)用大數(shù)據(jù)技術(shù)分析客戶(hù)行為，有針對(duì)性的開(kāi)展?fàn)I銷(xiāo)行為。但是，同步而來(lái)的就是客戶(hù)信息安全風(fēng)險(xiǎn)急劇提升。無(wú)論是因?yàn)閮?nèi)部因素的數(shù)據(jù)備份、技術(shù)失誤，還是外部惡意網(wǎng)絡(luò)攻擊，危機(jī)了投資者的個(gè)人信息安全。如何通過(guò)企業(yè)內(nèi)部業(yè)務(wù)流程優(yōu)化及技術(shù)水平提升，降低數(shù)據(jù)安全風(fēng)險(xiǎn)，值得各個(gè)證券公司重視。

3.監(jiān)管環(huán)境不完善

從證券公司內(nèi)部來(lái)講，在追求移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)帶來(lái)的經(jīng)營(yíng)模式快速轉(zhuǎn)變的同時(shí)，沒(méi)有構(gòu)建與之配套的風(fēng)控合規(guī)體系，造成部分業(yè)務(wù)處于非控制狀態(tài)，存在犧牲合規(guī)性追求利益的現(xiàn)象。從外部監(jiān)管的監(jiān)督來(lái)講，現(xiàn)有的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融政策尚不完善，存在制度上的缺失與重疊。一方面，可能會(huì)出現(xiàn)監(jiān)管漏洞，形成“無(wú)法地帶”另一方面，重疊的監(jiān)管制度會(huì)加重監(jiān)管成本，不利于證券行業(yè)的發(fā)展。所以，能夠形成體系化的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)交易法律法規(guī)，無(wú)論是對(duì)金融市場(chǎng)的健康發(fā)展，還是鼓勵(lì)證券公司創(chuàng)新發(fā)展都是具有促進(jìn)作用的。

三、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融背景下證券行業(yè)的發(fā)展策略

1.改變經(jīng)營(yíng)模式

移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)對(duì)于技術(shù)的進(jìn)步影響是不可逆的，而技術(shù)的轉(zhuǎn)變必然會(huì)帶來(lái)客戶(hù)需求的轉(zhuǎn)變。無(wú)論是對(duì)于大型券商，還是對(duì)于中小規(guī)模的券商，在快速更迭的網(wǎng)絡(luò)時(shí)代，根據(jù)企業(yè)現(xiàn)有的資源，改變傳統(tǒng)的經(jīng)營(yíng)模式，是獲得長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的必然選擇。一是，證券公司營(yíng)銷(xiāo)模式應(yīng)當(dāng)充分利用移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的技術(shù)，從傳統(tǒng)的電信營(yíng)銷(xiāo)方式，向新興的營(yíng)銷(xiāo)渠道轉(zhuǎn)變。不同規(guī)模的券商公司可以根據(jù)自身的實(shí)力，選擇自主開(kāi)發(fā)軟件或者與第三方平臺(tái)合作等。二是，為了提升用戶(hù)體驗(yàn)，證券公司從傳統(tǒng)“客戶(hù)”服務(wù)模式向“用戶(hù)”服務(wù)模式轉(zhuǎn)變。證券公司應(yīng)當(dāng)通過(guò)加強(qiáng)平臺(tái)建設(shè)，優(yōu)化平臺(tái)功能模塊，提供各種各樣的服務(wù)內(nèi)容，為客戶(hù)提供便利的信息獲取渠道，提升客戶(hù)的理財(cái)體驗(yàn)?？蛻?hù)可以通過(guò)平臺(tái)了解各種理財(cái)產(chǎn)品的信息，包括收益率、贖回方式等。三是，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)給用戶(hù)帶來(lái)的最大變化是通過(guò)一臺(tái)手機(jī)可以和世界實(shí)現(xiàn)交互連接，開(kāi)戶(hù)、交易變得更加方便快捷。證券公司應(yīng)當(dāng)為客戶(hù)提供多渠道付款購(gòu)買(mǎi)模式，減少客戶(hù)在購(gòu)買(mǎi)支付過(guò)程所需要花費(fèi)的交易成本，如開(kāi)戶(hù)時(shí)間、開(kāi)戶(hù)手續(xù)等。

2.打造業(yè)務(wù)優(yōu)勢(shì)

隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，中小散戶(hù)數(shù)量的增多，用戶(hù)理財(cái)觀念的提升，證券行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)變得越來(lái)越激烈。而在如此激烈的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境下，哪家證券公司能夠脫穎而出，取決于該證券公司能夠?yàn)榭蛻?hù)提供的差異化服務(wù)的程度，以及對(duì)客戶(hù)帶來(lái)的增值服務(wù)的價(jià)值。每客戶(hù)的教育背景、理財(cái)觀念、風(fēng)險(xiǎn)承受能力是不同的，導(dǎo)致了他們對(duì)于理財(cái)產(chǎn)品的需求也不盡相同。所以，證券公司需要提供不同的服務(wù)，推出不同的產(chǎn)品線(xiàn)，滿(mǎn)足客戶(hù)的理財(cái)需求。從客戶(hù)投資資金規(guī)模角度，針對(duì)具備一定理財(cái)知識(shí)的大型客戶(hù)，應(yīng)當(dāng)提供專(zhuān)業(yè)的咨詢(xún)顧問(wèn)，適當(dāng)推薦風(fēng)險(xiǎn)收益率高的項(xiàng)目;針對(duì)大量的散戶(hù)，應(yīng)當(dāng)提供多樣保本的產(chǎn)品組合，為客戶(hù)提供普適化建議。從客戶(hù)信息需求角度，投資信息的種類(lèi)多種多樣，為了便利客戶(hù)獲取信息，證券公司應(yīng)當(dāng)通過(guò)優(yōu)化投資本板塊設(shè)計(jì)，完善客戶(hù)信息獲取體驗(yàn)，提升客戶(hù)理財(cái)效率。從客戶(hù)產(chǎn)品需求的角度，不同客戶(hù)對(duì)于股票、債權(quán)投資比例需求是不一樣的。證券公司可以通過(guò)推出不同的產(chǎn)品組合以及個(gè)性化定制的方式，為客戶(hù)提供滿(mǎn)足他們需求的產(chǎn)品，增加客戶(hù)黏性。

3.培養(yǎng)專(zhuān)業(yè)人才

對(duì)于證券公司而言，專(zhuān)業(yè)化的人才是必不可少的。證券公司應(yīng)當(dāng)打造一個(gè)具有互聯(lián)網(wǎng)思維的專(zhuān)業(yè)化的理財(cái)團(tuán)隊(duì)。對(duì)于證券公司而言，最基本的是具備專(zhuān)業(yè)理財(cái)知識(shí)的團(tuán)隊(duì)，理財(cái)業(yè)績(jī)是最重要的營(yíng)業(yè)指標(biāo)，是證券公司發(fā)展的基石。證券公司應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)對(duì)具備投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估及產(chǎn)品組合能力的產(chǎn)品經(jīng)理團(tuán)隊(duì)的培養(yǎng)。能夠滿(mǎn)足客戶(hù)需求的多樣化的產(chǎn)品組合，是吸引客戶(hù)的重要因素。同時(shí)，隨著移動(dòng)互聯(lián)技術(shù)的普遍應(yīng)用，客戶(hù)咨詢(xún)業(yè)務(wù)由傳統(tǒng)的線(xiàn)下網(wǎng)點(diǎn)咨詢(xún)轉(zhuǎn)變?yōu)橥ㄟ^(guò)各種軟件進(jìn)行咨詢(xún)。這也給證券公司提供了主動(dòng)權(quán)，大大增加回復(fù)效率。對(duì)產(chǎn)品推廣人員進(jìn)行專(zhuān)業(yè)的互聯(lián)網(wǎng)營(yíng)銷(xiāo)手段培訓(xùn)，可以大大促成成交率。再者，金融風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控團(tuán)隊(duì)的建設(shè)也是十分重要的，隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)在證券行業(yè)的應(yīng)用，信息安全防控成為一個(gè)非常重要的工作。無(wú)論是將信息安全外包給專(zhuān)業(yè)的技術(shù)公司，還是由公司自主投資研發(fā)防控，信息安全是對(duì)客戶(hù)投資的重要保障，是增強(qiáng)客戶(hù)投資信心的重要環(huán)節(jié)。

4.優(yōu)化市場(chǎng)配置

我國(guó)證券行業(yè)相比于西方發(fā)達(dá)國(guó)家，尚在起步過(guò)程中。資本市場(chǎng)也尚未達(dá)到強(qiáng)式有效階段，甚至還沒(méi)有達(dá)到半強(qiáng)勢(shì)有效階段。整個(gè)市場(chǎng)運(yùn)行機(jī)制也尚在構(gòu)建當(dāng)中，相比較而言，我國(guó)的證券行業(yè)發(fā)展比較緩慢。而隨著移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，為金融體系的構(gòu)建提供了發(fā)展契機(jī)。我國(guó)相關(guān)的政府機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)為金融市場(chǎng)的發(fā)展?fàn)I造鼓勵(lì)創(chuàng)新的氛圍。在證券交易行為滿(mǎn)足監(jiān)管合規(guī)的前提下，相關(guān)部門(mén)應(yīng)當(dāng)建立相對(duì)自由的產(chǎn)品創(chuàng)新市場(chǎng)環(huán)境，要建立一定的容錯(cuò)機(jī)制，允許證券公司的創(chuàng)新失誤，推動(dòng)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)在證券行業(yè)的應(yīng)用。同時(shí)，政府機(jī)構(gòu)也應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)信息化的公共基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，減少證券公司信息化基礎(chǔ)建設(shè)的成本，實(shí)現(xiàn)資源共享。

5.完善監(jiān)管體系

雖然上文提到了，要建立相對(duì)寬松的市場(chǎng)環(huán)境，允許證券公司的創(chuàng)新性失誤。但是，這并不意味著對(duì)于證券行業(yè)的合規(guī)監(jiān)管就要放松，在追求移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融的技術(shù)、產(chǎn)品創(chuàng)新的同時(shí)，還要遵循金融基本規(guī)律，構(gòu)建系統(tǒng)性法律法規(guī)，通過(guò)建立相應(yīng)的監(jiān)管機(jī)制，有效識(shí)別不合規(guī)的金融行為。相關(guān)的政府部門(mén)在制定監(jiān)管政策時(shí)，需要全方面考慮移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的風(fēng)險(xiǎn)，綜合證券行業(yè)的特點(diǎn)，出臺(tái)專(zhuān)門(mén)針對(duì)證券行業(yè)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)化的政策，明確證券交易行為規(guī)范，實(shí)現(xiàn)移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)證券交易行為的可控?？梢酝ㄟ^(guò)行業(yè)自律行為，逐步構(gòu)建交易規(guī)范、執(zhí)業(yè)守則、信息安全監(jiān)管等方面的法律法規(guī)，促進(jìn)證券行業(yè)在有效監(jiān)管下健康發(fā)展。

四、結(jié)語(yǔ)

對(duì)于證券行業(yè)來(lái)講，移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)正重塑整個(gè)行業(yè)的發(fā)展模式，對(duì)于各個(gè)證券公司而言，無(wú)異于一場(chǎng)“大洗牌”。證券公司一定要抓住發(fā)展契機(jī)，正確認(rèn)識(shí)到技術(shù)變革對(duì)于行業(yè)發(fā)展的影響，不斷探索新的營(yíng)業(yè)模式，培養(yǎng)專(zhuān)業(yè)人才，將移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)應(yīng)用于行業(yè)發(fā)展。相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)需要在鼓勵(lì)創(chuàng)新與規(guī)范市場(chǎng)化行為之間尋找一個(gè)良好的平衡點(diǎn)，促進(jìn)證券行業(yè)的發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]胡浩輝.試析移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融背景下的證券行業(yè)發(fā)展策略[J].現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)信息，2020（06）：133-134.

[2]何文靜.移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)金融背景下的證券行業(yè)發(fā)展策略研究[J].現(xiàn)代商業(yè)，2018（16）：77-78.

[3]呂淵. 基于金融互聯(lián)網(wǎng)化視角下華金證券內(nèi)蒙古分公司的業(yè)務(wù)拓展策略[D].內(nèi)蒙古財(cái)經(jīng)大學(xué)，2018.

[4]陳偉標(biāo). 互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)券商運(yùn)行機(jī)制影響的研究[D].東南大學(xué)，2015.

施彧盼? 中信建投證券江陰澄江西路營(yíng)業(yè)部