制度理想與現(xiàn)實(shí)困境*
——城鄉(xiāng)居保激勵(lì)機(jī)制失效的理論分析

肖彩波 劉紅衛(wèi)

(1 武漢大學(xué)社會(huì)保障研究中心，湖北武漢，430072；2 西藏大學(xué)理學(xué)院，西藏拉薩，850000)

一、引言及文獻(xiàn)綜述

2014年2月，國(guó)務(wù)院出臺(tái)《關(guān)于建立統(tǒng)一的城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度的意見》(以下簡(jiǎn)稱《意見》)，決定將“新農(nóng)?！焙汀俺蔷颖！眱身?xiàng)制度合并實(shí)施，在全國(guó)范圍內(nèi)建立統(tǒng)一的城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險(xiǎn)(以下簡(jiǎn)稱“城鄉(xiāng)居?！?，合并后的“城鄉(xiāng)居?！睌U(kuò)大了繳費(fèi)檔次的選擇范圍，城鄉(xiāng)居民自主選擇參保時(shí)間及繳費(fèi)檔次，居民的參保能力并未受到影響。自主參保和分檔次設(shè)置繳費(fèi)水平在保證城鄉(xiāng)居民參?？杉靶缘耐瑫r(shí)也產(chǎn)生了參保繳費(fèi)的“逆選擇”問題，“差別化”的繳費(fèi)補(bǔ)貼方式從制度上強(qiáng)化了“長(zhǎng)繳多得、多繳多得”的激勵(lì)機(jī)制，但實(shí)施效果并不理想，究竟是補(bǔ)貼制度自身的原因，還是因?yàn)橹贫纫酝獾钠渌蛩貙?dǎo)致的激勵(lì)機(jī)制失效呢？

在制度統(tǒng)一之前，部分學(xué)者通過對(duì)“新農(nóng)?！奔?lì)機(jī)制下的養(yǎng)老金收益進(jìn)行了理論分析，形成了兩種觀點(diǎn)：一種觀點(diǎn)認(rèn)為“新農(nóng)?！敝贫饶苁箙⒈＾r(nóng)民受惠，也能實(shí)現(xiàn)“長(zhǎng)繳多得、多繳多得”。從政府補(bǔ)貼角度看，“新農(nóng)?！笔且豁?xiàng)純受益賺錢的制度，繳費(fèi)年限越長(zhǎng)，養(yǎng)老金的凈轉(zhuǎn)入額就越多。[1]另一種觀點(diǎn)認(rèn)為新農(nóng)保的激勵(lì)效果不明顯甚至是累退的，[2]得出這一觀點(diǎn)的研究多從相對(duì)額(養(yǎng)老金替代率)角度出發(fā)，通過計(jì)算養(yǎng)老金替代率發(fā)現(xiàn)，“新農(nóng)?！眰€(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率與繳費(fèi)時(shí)間、繳費(fèi)檔次之間并不必然呈遞增關(guān)系，即“長(zhǎng)繳多得、多繳多得”不一定總是成立的。進(jìn)一步的研究發(fā)現(xiàn)，不同的繳費(fèi)方式對(duì)養(yǎng)老金替代率有不同的影響。[3]當(dāng)采用固定繳費(fèi)率的方式時(shí)，不論農(nóng)村居民人均純收入的增長(zhǎng)水平如何，參保年齡越早替代率越高，即“長(zhǎng)繳多得”。當(dāng)采用固定繳費(fèi)額的方式時(shí)，養(yǎng)老金替代率與農(nóng)村人均純收入增長(zhǎng)率相關(guān)，當(dāng)農(nóng)民人均純收入增長(zhǎng)率高于個(gè)人賬戶利率水平時(shí)，養(yǎng)老金替代率呈現(xiàn)出“先增后減”的趨勢(shì)，即“長(zhǎng)繳未必多得”。[4]這與制度設(shè)計(jì)的目標(biāo)是相悖的，也就是說個(gè)人賬戶的利率水平若低于農(nóng)民人均純收入增長(zhǎng)率，則制度“長(zhǎng)繳多得”的激勵(lì)機(jī)制將失效。

制度統(tǒng)一前的個(gè)人賬戶繳費(fèi)實(shí)行“一刀切”的財(cái)政補(bǔ)貼方式，對(duì)不同繳費(fèi)檔次均給予相同金額的補(bǔ)貼，在這種情況下，居民選擇最低繳費(fèi)檔次即可獲得與選擇較高繳費(fèi)檔次相同的補(bǔ)貼金額和基礎(chǔ)養(yǎng)老金領(lǐng)取資格，選擇較高繳費(fèi)檔次難以獲得額外收益，還使高于最低繳費(fèi)檔次的繳費(fèi)額損失了流動(dòng)性，[5]因此，個(gè)人更偏好于流動(dòng)性較強(qiáng)的私人儲(chǔ)蓄，[6]導(dǎo)致最低繳費(fèi)檔次更受歡迎。部分學(xué)者提出變“一刀切”為“差別化”的補(bǔ)貼方式，選擇較高繳費(fèi)檔次與養(yǎng)老金收入增加相結(jié)合，激勵(lì)居民選擇較高繳費(fèi)檔次。[7][8][9]統(tǒng)一后的城鄉(xiāng)居保制度采取了“差別化”補(bǔ)貼方式，但新的補(bǔ)貼方式對(duì)提高居民繳費(fèi)檔次的效果并不理想，根據(jù)人力資源和社會(huì)保障部公布的2013—2016年度《人力資源和社會(huì)保障事業(yè)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)》中相關(guān)數(shù)據(jù)計(jì)算發(fā)現(xiàn)，制度統(tǒng)一后全國(guó)參加城鄉(xiāng)居保的個(gè)人賬戶平均繳費(fèi)水平約為133元/人～144元/人(具體結(jié)果見表1)，人均繳費(fèi)額并未出現(xiàn)較大波動(dòng)，結(jié)合較低的人均繳費(fèi)水平可以推斷出，城鄉(xiāng)居民的參保水平仍集中于最低繳費(fèi)檔次，“差別化”并未使制度走出負(fù)向激勵(lì)困境。這也說明，在“差別化”補(bǔ)貼方式外，還存在繳費(fèi)檔次選擇的其他影響因素。

表1 2013—2016年城鄉(xiāng)居民參保者人均繳費(fèi)情況

數(shù)據(jù)來(lái)源：2013—2016年《人力資源和社會(huì)保障事業(yè)發(fā)展統(tǒng)計(jì)公報(bào)》。

居民參保及繳費(fèi)檔次的選擇，是有限理性條件下的一種跨期消費(fèi)決策行為，[10]受多種因素的影響，激勵(lì)機(jī)制需要通過中介因素作用于參保對(duì)象才能發(fā)揮最終作用，中介因素構(gòu)成了居民參保的影響因素，為此，研究激勵(lì)機(jī)制需要結(jié)合居民參保行為的影響因素進(jìn)行分析。部分學(xué)者認(rèn)為一些制度外因素是影響居民參保繳費(fèi)行為的主要變量，除了需要相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)水平作為基礎(chǔ)支撐外，還要有較高的政策認(rèn)知度、[11][12][13]政策信任度、[14]財(cái)政邊際補(bǔ)貼水平和準(zhǔn)確的預(yù)期未來(lái)給付水平，[15]同時(shí)還受“伙伴效應(yīng)”和基層干部解讀或潛在誘導(dǎo)的影響，[16]個(gè)體健康狀況、子女養(yǎng)老能力等也會(huì)影響個(gè)體的參保行為。其中，收入水平、政策認(rèn)知度、政策信任度對(duì)參保行為具有正向影響，[17]個(gè)人健康狀況和子女養(yǎng)老能力對(duì)參保行為具有負(fù)向影響，子女?dāng)?shù)量對(duì)參保行為的影響方向不確定，有些研究發(fā)現(xiàn)子女?dāng)?shù)量，尤其是男孩數(shù)量與參保行為負(fù)相關(guān)，[18]也有研究認(rèn)為子女?dāng)?shù)量與參保行為正相關(guān)，[19]得出相反結(jié)論的原因在于研究對(duì)象的子女年齡不同，家庭撫養(yǎng)子代的經(jīng)濟(jì)壓力不同，也即子女?dāng)?shù)量與社會(huì)養(yǎng)老之間的關(guān)系是非單調(diào)的。

現(xiàn)有研究多從三個(gè)方面來(lái)分析居民的參保行為：一是制度的繳費(fèi)、補(bǔ)貼方式對(duì)參保行為的影響；二是制度以外的因素對(duì)參保行為的影響；三是綜合上述兩個(gè)方面進(jìn)行研究，但缺少對(duì)制度統(tǒng)一后的“差別化”補(bǔ)貼方式所引起的未來(lái)養(yǎng)老金替代率變化的理論分析。為此，本文通過建立精算模型，對(duì)“差別化”補(bǔ)貼方式下的養(yǎng)老金替代率水平進(jìn)行分析，進(jìn)而結(jié)合繳費(fèi)方式變革，甄別激勵(lì)機(jī)制失效的深層次原因。

二、“差別化”補(bǔ)貼方式下“長(zhǎng)繳多得、多繳多得”的實(shí)現(xiàn)方式

根據(jù)城鄉(xiāng)居保制度設(shè)計(jì)，目前“長(zhǎng)繳多得、多繳多得”的實(shí)現(xiàn)方式主要表現(xiàn)為：一是規(guī)定最低繳費(fèi)年限；二是根據(jù)參保時(shí)間和繳費(fèi)檔次進(jìn)行“差別化”補(bǔ)貼，主要有“補(bǔ)入口”和“補(bǔ)出口”兩種方式。對(duì)于參保補(bǔ)貼，《意見》僅提出：對(duì)最低檔次標(biāo)準(zhǔn)繳費(fèi)的補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)不低于每人每年30元；對(duì)選擇較高檔次標(biāo)準(zhǔn)繳費(fèi)的，適當(dāng)增加補(bǔ)貼金額，選擇500元及以上檔次標(biāo)準(zhǔn)繳費(fèi)的，補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)不低于每人每年60元，具體標(biāo)準(zhǔn)和辦法由省(區(qū)、市)人民政府確定。由于各地經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平及老齡化狀況不同，城鄉(xiāng)居保補(bǔ)貼水平存在較大的地區(qū)差異。補(bǔ)貼水平最高的為上海，補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)從200元～575元不等；其他多數(shù)省市在《意見》規(guī)定的最低補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)基礎(chǔ)上，以5元或10元標(biāo)準(zhǔn)逐級(jí)遞增；少數(shù)省份(廣東、河南、山東、浙江)基本參照《意見》規(guī)定的最低標(biāo)準(zhǔn)實(shí)施。多數(shù)省市還明確規(guī)定了對(duì)長(zhǎng)期繳費(fèi)的“出口”補(bǔ)貼措施，包括對(duì)超出繳費(fèi)年限進(jìn)行絕對(duì)額或相對(duì)額的補(bǔ)貼。

“差別化”補(bǔ)貼方式主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面：一是與超出最低繳費(fèi)年限相關(guān)的基礎(chǔ)養(yǎng)老金的差別，可稱為繳費(fèi)時(shí)間差別化；二是與個(gè)人繳費(fèi)檔次相關(guān)的個(gè)人賬戶繳費(fèi)補(bǔ)貼，可稱為繳費(fèi)檔次差別化?；A(chǔ)養(yǎng)老金水平不受個(gè)人繳費(fèi)檔次的影響，只要繳費(fèi)滿15年(或政策實(shí)施時(shí)年滿60周歲)即可享受，不具備“多繳多得”的激勵(lì)功能，但有一定的“長(zhǎng)繳多得”的功能，多數(shù)省、市、自治區(qū)明確規(guī)定了繳費(fèi)滿15年后每多繳1年，基礎(chǔ)養(yǎng)老金按一定金額或比例增加，多數(shù)增加額為2元～4元，上海、青海最多為10元，浙江通過設(shè)置繳費(fèi)年限養(yǎng)老金來(lái)鼓勵(lì)參保者長(zhǎng)繳費(fèi)，繳費(fèi)年限養(yǎng)老金最低為30元，每多繳1年，增加5元，體現(xiàn)了繳費(fèi)時(shí)間的差別化。地方政府對(duì)個(gè)人賬戶的補(bǔ)貼更多地表現(xiàn)為“多繳多得”。目前各地對(duì)個(gè)人賬戶的補(bǔ)貼方法可以分為兩種：第一種是在中央規(guī)定的最低補(bǔ)貼水平基礎(chǔ)上以5元或10元標(biāo)準(zhǔn)逐級(jí)遞增；第二種是分段補(bǔ)貼，對(duì)某幾個(gè)繳費(fèi)水平實(shí)施同一補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)。從“多繳多得”角度看，第一種顯然優(yōu)于第二種，采用分段補(bǔ)貼不利于農(nóng)民在同一補(bǔ)貼段內(nèi)選擇更高的繳費(fèi)檔次。

三、“差別化”補(bǔ)貼方式下“長(zhǎng)繳多得、多繳多得”的模型分析

(一)精算模型設(shè)定

根據(jù)精算平衡原理，參保人在繳費(fèi)期的積累總額等于退休后領(lǐng)取總額的現(xiàn)值。根據(jù)城鄉(xiāng)居保制度規(guī)定，參保者年滿60周歲即可領(lǐng)取基本養(yǎng)老金，其中，個(gè)人賬戶養(yǎng)老金可領(lǐng)取至參保人死亡，雖然這一規(guī)定與精算平衡原理并不一致，但個(gè)人賬戶養(yǎng)老金水平由個(gè)人賬戶積累額和計(jì)發(fā)系數(shù)決定，因此，仍可參照精算平衡原理計(jì)算個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率水平。

假定參保者在每年年初繳費(fèi)，參保期內(nèi)連續(xù)繳費(fèi)，不考慮斷保情況，繳費(fèi)金額為Fi，i為繳費(fèi)檔次，i{1，2，…，12}，相應(yīng)的繳費(fèi)補(bǔ)貼為Si，利率為r，為個(gè)人繳費(fèi)和政府補(bǔ)貼的年增長(zhǎng)率，*盡管城鄉(xiāng)居保制度未建立個(gè)人繳費(fèi)和政府補(bǔ)貼的正常調(diào)整機(jī)制，但從長(zhǎng)期發(fā)展來(lái)看，個(gè)人繳費(fèi)和政府補(bǔ)貼都將隨經(jīng)濟(jì)發(fā)展而提高，為更符合制度未來(lái)的發(fā)展趨勢(shì)，本文考慮了個(gè)人繳費(fèi)和政府補(bǔ)貼增長(zhǎng)率。a為參保年齡，n為繳費(fèi)年限。參保第一年年初所繳費(fèi)用在領(lǐng)取養(yǎng)老金第一年年初的積累金額為：T1=(Fi+Si)(1+r)60-a，第二年年初所繳費(fèi)用的積累額為：T2=(Fi+Si)(1+)(1+r)60-a-1，第三年年初所繳費(fèi)用的積累額為：T3=(Fi+Si)(1+)2(1+r)60-a-2，繳費(fèi)期最后一年年初所繳費(fèi)用的積累額為：Tn=(Fi+Si)(1+)60-a-1(1+r)。居民在60歲開始領(lǐng)取養(yǎng)老金時(shí)個(gè)人賬戶基金積累總額可以記為：

(1)

(2)

根據(jù)精算平衡原則，個(gè)人賬戶基金積累總額T等于養(yǎng)老金未來(lái)給付精算現(xiàn)值M，即M=T，由此可以計(jì)算出參保者的養(yǎng)老金月領(lǐng)取額為：

(3)

進(jìn)而得到城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶養(yǎng)老金的替代率：

(4)

其中，I=I0×(1+ε)60-a，為給付期前一年的城鄉(xiāng)居民人均收入，I0為開始參保繳費(fèi)開始前一年的城鄉(xiāng)居民人均收入，為城鄉(xiāng)居民人均收入年增長(zhǎng)率。

(二)參數(shù)假定和數(shù)據(jù)選取

1.參保年齡和領(lǐng)取年齡

《意見》中提到的參保對(duì)象須年滿16周歲，領(lǐng)取年齡為年滿60周歲，且累計(jì)繳費(fèi)滿15年。所以，相對(duì)應(yīng)的繳費(fèi)期為開始參保繳費(fèi)的年齡至59歲，最短為15年，最長(zhǎng)為44年；給付期為60歲至死亡，實(shí)際給付期長(zhǎng)短通常由預(yù)期余命決定。

2.個(gè)人賬戶基金投資收益率

根據(jù)城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶計(jì)息方法，個(gè)人賬戶計(jì)息利率參考一年期存款利率，為提高預(yù)測(cè)精準(zhǔn)度，根據(jù)現(xiàn)有研究文獻(xiàn)，對(duì)繳費(fèi)期和給付期的利率r取值估計(jì)為：2.25%、3.0%、3.5%。

3.個(gè)人賬戶養(yǎng)老金計(jì)發(fā)系數(shù)

根據(jù)《意見》規(guī)定，統(tǒng)一后的城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶養(yǎng)老金計(jì)發(fā)月數(shù)仍為139，即制度設(shè)定的參保者的預(yù)期存活期限為11.58年。所以，個(gè)人賬戶月養(yǎng)老金數(shù)額=個(gè)人賬戶養(yǎng)老金積累額/139。

4.個(gè)人繳費(fèi)和補(bǔ)貼增長(zhǎng)率與城鄉(xiāng)居民人均收入增長(zhǎng)率

城鄉(xiāng)居保目前采取定額繳費(fèi)方式，該方式雖有一定的優(yōu)勢(shì)，但可能導(dǎo)致未來(lái)養(yǎng)老金替代率水平下降等問題，因此，需要通過繳費(fèi)調(diào)節(jié)機(jī)制進(jìn)行適時(shí)的調(diào)整?！兑庖姟分幸仓赋龈鶕?jù)城鄉(xiāng)居民收入增長(zhǎng)等情況適時(shí)調(diào)整繳費(fèi)檔次標(biāo)準(zhǔn)，在計(jì)算中考慮繳費(fèi)和補(bǔ)貼的增長(zhǎng)率更符合制度發(fā)展趨勢(shì)。為實(shí)現(xiàn)替代率水平的穩(wěn)定，繳費(fèi)檔次調(diào)整速度應(yīng)與城鄉(xiāng)居民人均收入增速相當(dāng)。為此，本文的個(gè)人繳費(fèi)和繳費(fèi)補(bǔ)貼增長(zhǎng)率與城鄉(xiāng)居民人均收入增長(zhǎng)率相等。

我國(guó)城鄉(xiāng)居民人均純收入在過去20年的時(shí)間里始終保持穩(wěn)步增長(zhǎng)，根據(jù)2020年全面建成小康社會(huì)的目標(biāo)和具體要求，到2020年城鄉(xiāng)居民人均收入比2010年翻一番，據(jù)此測(cè)算出，從2017—2020年農(nóng)村居民人均收入將保持4.08%的平均增速。[20]鑒于2020年之后老齡化的逐漸加重，尤其是2030年老齡化高峰期的到來(lái)，將改變我國(guó)人力資本和物質(zhì)資本的供給情況，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng)的難度增加，城鄉(xiāng)居民人均收入的增長(zhǎng)速度面臨一定壓力。但二孩政策的實(shí)施和我國(guó)經(jīng)濟(jì)的逐漸轉(zhuǎn)型，又是未來(lái)經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展的有利因素。鑒于未來(lái)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的復(fù)雜性，借鑒現(xiàn)有研究中居民人均純收入增長(zhǎng)率的設(shè)定，本文假定2018—2050年的城鄉(xiāng)居民人均收入增長(zhǎng)率為4.0%。

5.繳費(fèi)額與補(bǔ)貼額

《意見》規(guī)定的城鄉(xiāng)居保繳費(fèi)檔次為100元、200元、300元、400元、500元、600元、700元、800元、900元、1000元、1500元、2000元，共12個(gè)檔次，繳費(fèi)補(bǔ)貼最低為30元，500元以上的最低補(bǔ)貼為60元，各地可根據(jù)經(jīng)濟(jì)情況對(duì)繳費(fèi)檔次和補(bǔ)貼進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。實(shí)際實(shí)施中，北京、上海、天津三地的最低繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)均在500元以上，補(bǔ)貼水平也較高，其余省市的最低繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)多為100元，補(bǔ)貼水平在最低30元的基礎(chǔ)上以5元或10元幅度逐級(jí)遞增。為此，本文在計(jì)算過程中采用《意見》規(guī)定的繳費(fèi)檔次，補(bǔ)貼水平則采取在30元基礎(chǔ)上以5元和10元兩種方式逐級(jí)遞增。

(三)結(jié)果分析

本文假定某一代表性居民在2017年年滿16周歲，可在不同年份選擇不同繳費(fèi)檔次參保，參保后持續(xù)繳費(fèi)至59周歲，將各參數(shù)的取值代入式(3)和(4)計(jì)算可得該代表性參保者的養(yǎng)老金替代率。由于目前城鎮(zhèn)居民和農(nóng)村居民人均收入存在較大差距，本文分別計(jì)算了城鎮(zhèn)居民和農(nóng)村居民的養(yǎng)老金替代率，結(jié)果見表2、表3、表4。

表3 “一刀切”補(bǔ)貼方式下的城鄉(xiāng)居保養(yǎng)老金替代率

表4 固定繳費(fèi)率下城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險(xiǎn)個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率

1.城鄉(xiāng)居保養(yǎng)老金替代率水平低

根據(jù)計(jì)算結(jié)果發(fā)現(xiàn)，不論在何種補(bǔ)貼方式下，城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率水平都過于偏低。在“一刀切”補(bǔ)貼方式下計(jì)算的最高替代率水平，城鎮(zhèn)居民為14.7%，農(nóng)村居民為43.4%；按照個(gè)人賬戶繳費(fèi)補(bǔ)貼5元(10元)遞增的標(biāo)準(zhǔn)，城鎮(zhèn)居民最高水平為25%(25.6%)，農(nóng)村為73.8%(75.5%)，城鎮(zhèn)居民養(yǎng)老金替代率最低水平為0.5%(0.5%)，農(nóng)村為1.4%(1.4%)，“差別化”下的最高養(yǎng)老金替代率為“一刀切”下的兩倍。按照目前參保居民以最低繳費(fèi)檔次為主且參保年齡較晚的情況，未來(lái)城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率水平很難滿足城鄉(xiāng)居民年老后的生活需求，即使加上基本養(yǎng)老金替代率水平也難以達(dá)到養(yǎng)老金替代率的適度水平區(qū)間(39%～56%)。[21]這也說明城鄉(xiāng)居保的繳費(fèi)水平雖具有很高的參?？杉靶?，但由過低繳費(fèi)檔次導(dǎo)致的未來(lái)過低養(yǎng)老金替代率水平，是城鄉(xiāng)居保發(fā)展的一大隱患。城鄉(xiāng)居保制度雖然已經(jīng)統(tǒng)一，但由于城鄉(xiāng)居民人均收入存在較大差距，二者的養(yǎng)老金替代率也存在較大差距，農(nóng)村居民的養(yǎng)老金替代率水平較高的原因在于其較低的人均收入水平。城鄉(xiāng)居保制度存在的較大的替代率差距也反映出，制度統(tǒng)一后面臨著如何確定適度的養(yǎng)老金替代率水平及基本養(yǎng)老金水平的問題。

2.不同參保年齡的個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率的比較

從模擬結(jié)果可以看出：在相同利率水平下，參保年齡越晚，替代率水平越低，繳費(fèi)檔次越高，參保年齡對(duì)替代率水平的影響越大；利率水平越高，參保繳費(fèi)時(shí)間對(duì)養(yǎng)老金替代率的影響越大。表2、表3中替代率水平均存在50歲之后反而升高的現(xiàn)象，這與計(jì)算中對(duì)參保年齡不足15年，需要補(bǔ)繳時(shí)采取的繳費(fèi)水平為參保當(dāng)年的繳費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)有關(guān)，按照設(shè)定的城鄉(xiāng)居保繳費(fèi)及補(bǔ)貼增長(zhǎng)率，參保年齡越晚，相應(yīng)的繳費(fèi)額越高，所以50歲之后的替代率出現(xiàn)反彈，但仍低于參保較早者的替代率水平。

3.不同繳費(fèi)檔次的養(yǎng)老金替代率比較

在“一刀切”補(bǔ)貼方式下，當(dāng)選擇最高繳費(fèi)檔次時(shí)，養(yǎng)老金替代率下降的趨勢(shì)在“差別化”補(bǔ)貼方式下得以改變。當(dāng)參保年齡確定時(shí)，城鄉(xiāng)居保的繳費(fèi)檔次越高，養(yǎng)老金替代率水平也越高，利率水平越高，繳費(fèi)檔次所對(duì)應(yīng)的養(yǎng)老金替代率水平差距越大。這也說明，個(gè)人賬戶記賬利率也是影響制度激勵(lì)效果的一個(gè)重要因素。由于農(nóng)村居民人均收入水平較低，在相同的繳費(fèi)水平變化下，其養(yǎng)老金替代率水平的變化幅度大于城鎮(zhèn)居民。

4.不同繳費(fèi)補(bǔ)貼遞增水平下的養(yǎng)老金替代率比較

對(duì)不同繳費(fèi)補(bǔ)貼遞增水平下的養(yǎng)老金替代率進(jìn)行比較發(fā)現(xiàn)，以10元遞增的補(bǔ)貼方式下養(yǎng)老金替代率水平高于以5元遞增的補(bǔ)貼方式，但這種差異在較低繳費(fèi)檔次下并不明顯，只有當(dāng)選擇較高繳費(fèi)檔次(600元以上)時(shí)，10元遞增補(bǔ)貼的影響才凸顯。

5.固定繳費(fèi)率方式下的養(yǎng)老金替代率

根據(jù)分析結(jié)果，不論在何種補(bǔ)貼方式下，城鎮(zhèn)居民和農(nóng)村居民的養(yǎng)老金替代率水平都存在明顯差異，造成這一差異的主要原因在于城鎮(zhèn)居民和農(nóng)村居民人均收入差距較大。為使統(tǒng)一后的制度在養(yǎng)老金替代率方面也能有統(tǒng)一的衡量標(biāo)準(zhǔn)，確保城鄉(xiāng)居民繳費(fèi)水平隨其人均收入的增長(zhǎng)而增長(zhǎng)，從而保證老年后的養(yǎng)老金替代率水平，本文進(jìn)一步計(jì)算了固定繳費(fèi)率下的城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率水平。具體方法為，參照“城職保”個(gè)人賬戶繳費(fèi)比例，城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶繳費(fèi)比例也采取8%，繳費(fèi)基數(shù)采取了城鄉(xiāng)居民人均收入水平，政府補(bǔ)貼為個(gè)人繳費(fèi)水平的20%(計(jì)算結(jié)果見表4)。在固定繳費(fèi)率方式下，城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率相同且有了不同水平的提高，替代率的變化主要受參保繳費(fèi)年齡和個(gè)人賬戶記賬利率的影響，記賬利率變化對(duì)替代率的影響大大超出了參保繳費(fèi)年齡變化的影響。

根據(jù)上述結(jié)果分析，與“一刀切”補(bǔ)貼方式(表3)相比，“差別化”補(bǔ)貼方式下的養(yǎng)老金替代率增加了0.1%～0.5%，繳費(fèi)檔次越高，參保年齡越早，替代率水平增幅也越高?！安顒e化”補(bǔ)貼方式雖然強(qiáng)化了“長(zhǎng)繳多得、多繳多得”的激勵(lì)機(jī)制，但效果并不明顯，當(dāng)制度繳費(fèi)方式變?yōu)楣潭ɡU費(fèi)率時(shí)，養(yǎng)老金替代率水平得到明顯提高。

四、結(jié)論及政策建議

盡管“差別化”補(bǔ)貼方式提高了替代率水平，但由于繳費(fèi)檔次過低，導(dǎo)致過低的個(gè)人賬戶養(yǎng)老金替代率水平，也使“差別化”的激勵(lì)效果并不明顯。而固定繳費(fèi)率的方式可以有效提高養(yǎng)老金替代率，也能防止城鄉(xiāng)居民收入差距導(dǎo)致的養(yǎng)老金替代率分離。城鄉(xiāng)居保激勵(lì)機(jī)制所遭遇的現(xiàn)實(shí)困境反映了制度繳費(fèi)方式中存在的問題及制度的不成熟，也提醒我們?cè)跀U(kuò)大養(yǎng)老保險(xiǎn)覆蓋面的同時(shí)，更要注重對(duì)制度的完善。

本文認(rèn)為應(yīng)從以下幾個(gè)方面對(duì)現(xiàn)行制度的激勵(lì)機(jī)制進(jìn)行完善：(1)城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶基金收益率是“多得”的條件，如何提高收益水平是增強(qiáng)制度吸引力的關(guān)鍵。較低的統(tǒng)籌水平、欠發(fā)達(dá)的金融環(huán)境等因素使城鄉(xiāng)居保個(gè)人賬戶養(yǎng)老金的安全性和收益率面臨更大的挑戰(zhàn)，如何在保證資金安全的情況下實(shí)現(xiàn)高收益率是城鄉(xiāng)居保制度發(fā)展的關(guān)鍵。(2)雖然采取多檔次的固定繳費(fèi)額方式，能很好地解決居民參?？杉靶缘膯栴}，但也限制了制度的保障水平，且不易反映經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平對(duì)繳費(fèi)的影響。而采取固定繳費(fèi)率的方式，不僅可以使城鄉(xiāng)居民的養(yǎng)老金替代率水平得到統(tǒng)一，還能使個(gè)人繳費(fèi)充分體現(xiàn)人均收入的增長(zhǎng)情況。(3)要在自愿的前提下實(shí)現(xiàn)制度的激勵(lì)效果，不僅要做到制度的透明、公正，更要賦予居民應(yīng)有的權(quán)利。盡快實(shí)現(xiàn)城鄉(xiāng)居保信息化管理，使參保居民通過社保卡可以及時(shí)清晰的查詢個(gè)人賬戶的繳費(fèi)、收益等信息，降低養(yǎng)老保險(xiǎn)等待期過長(zhǎng)對(duì)居民參保繳費(fèi)行為的影響，通過“看得到”的實(shí)際收益減弱農(nóng)民的觀望心理，提高居民對(duì)制度的信任水平和忠誠(chéng)度。同時(shí)，建立參保居民對(duì)制度運(yùn)行、資金管理等的了解和監(jiān)督渠道，加深居民的政策認(rèn)知度。

[1][10]鄧大松等：《可持續(xù)發(fā)展的中國(guó)新型農(nóng)村社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)制度研究》，258～259頁(yè)，北京，經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2014。

[2][5]金剛、柳清瑞：《新農(nóng)保補(bǔ)貼激勵(lì)、政策認(rèn)知與個(gè)人賬戶繳費(fèi)檔次選擇——基于東北三省數(shù)據(jù)的有序Probit模型估計(jì)》，載《人口與發(fā)展》，2012(4)。

[3][20]賈寧、袁建華：《基于精算模型的“新農(nóng)?！眰€(gè)人賬戶替代率研究》，載《中國(guó)人口科學(xué)》，2010(3)。

[4]丁煜：《新農(nóng)保個(gè)人賬戶設(shè)計(jì)的改進(jìn)：基于精算模型的分析》，載《社會(huì)保障研究》，2011(5)。

[6] Hubbard R.Glenn."Uncertain lifetimes,pensions and individual saving",Working Paper,No.1373,National Bureau of Economic Research.

[7]程昕等：《新農(nóng)保繳費(fèi)問題的研究——基于阜新市彰武縣4個(gè)鄉(xiāng)鎮(zhèn)的新農(nóng)保調(diào)查》，載《農(nóng)村經(jīng)濟(jì)與科技》，2011(6)。

[8]潘書蘭：《對(duì)隨州市曾都區(qū)新農(nóng)保試點(diǎn)工作的調(diào)查與政策建議》，載《武漢金融》，2011(4)。

[9]桑軍：《新型農(nóng)村社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的調(diào)查研究——以安徽省蒙城縣為例》，載《安徽農(nóng)業(yè)科學(xué)》，2011(19)。

[11]趙光、李放、黃俊輝：《新農(nóng)保農(nóng)民參與行為、繳費(fèi)選擇及其影響因素——基于江蘇省的調(diào)查數(shù)據(jù)》，載《中國(guó)農(nóng)業(yè)大學(xué)學(xué)報(bào)(社會(huì)科學(xué)版)》，2013(1)。

[12]林本喜、王永禮：《農(nóng)民參與新農(nóng)保意愿和行為差異的影響因素研究——以福建省為例》，載《財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì)》，2012(7)。

[13]常芳等：《新農(nóng)保實(shí)施現(xiàn)狀及參保行為影響因素——基于5省101村調(diào)查數(shù)據(jù)的分析》，載《管理世界》，2014(3)。

[14]王志剛等：《“養(yǎng)兒防老”與“新農(nóng)?！保禾娲€是互補(bǔ)——基于福建省廈門、漳州和龍巖三市的問卷調(diào)查》，載《中國(guó)經(jīng)濟(jì)問題》，2013(6)。

[15]金剛、柳清瑞：《新農(nóng)保個(gè)人賬戶財(cái)政補(bǔ)貼激勵(lì)效應(yīng)研究》，載《人口與經(jīng)濟(jì)》，2013(1)。

[16]聶建亮、鐘漲寶：《新農(nóng)保養(yǎng)老保障能力的可持續(xù)研究——基于農(nóng)民參保繳費(fèi)檔次選擇的視角》，載《公共管理學(xué)報(bào)》，2014(3)。

[17]王增文：《制度實(shí)施、行為反應(yīng)與促進(jìn)效應(yīng)：基于“新農(nóng)保”參保意愿影響因素的視閾》，載《云南財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào)》，2012(4)。

[18]肖應(yīng)釗等：《農(nóng)村居民參加新型農(nóng)村社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)意愿影響因素的實(shí)證分析——以山東省試點(diǎn)為例》，載《社會(huì)保障研究》，2011(5)。

[19]常偉：《新農(nóng)保建設(shè)中的農(nóng)民參保標(biāo)準(zhǔn)選擇研究——基于安徽省的實(shí)證分析》，載《統(tǒng)計(jì)與信息論壇》，2013(4)。

[21]郝勇、周敏、郭麗娜：《適度的養(yǎng)老保險(xiǎn)保障水平：基于彈性的養(yǎng)老金替代率的確定》，載《數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究》，2010(8)。