互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行盈利模式的影響

安鳴旭

[提要] 近年來，我國互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)展取得了很大的進(jìn)步，幾乎在社會經(jīng)濟(jì)的各個行業(yè)都能見到互聯(lián)網(wǎng)的身影，尤其是金融行業(yè)更為普及。從當(dāng)前情況來看，人們生活中常用的第三方支付軟件就是互聯(lián)網(wǎng)在金融行業(yè)應(yīng)用的成功案例，也正是由于互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展，我國金融行業(yè)在盈利模式方面正在打破傳統(tǒng)進(jìn)行新的改革。這對于國內(nèi)金融產(chǎn)業(yè)來說，不僅僅是一個巨大的發(fā)展機(jī)遇，同時(shí)也面臨著巨大的挑戰(zhàn)和風(fēng)險(xiǎn)。本文通過對互聯(lián)網(wǎng)金融的分析，研究其對銀行盈利模式的影響，繼而分析互聯(lián)網(wǎng)金融的特征和優(yōu)勢，并提出意見和建議，以促進(jìn)我國商業(yè)銀行更好地適應(yīng)當(dāng)前互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境，最終實(shí)現(xiàn)整個金融行業(yè)改革的目標(biāo)。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融；商業(yè)銀行；盈利模式

中圖分類號：F83 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A

收錄日期：2017年10月18日

一、互聯(lián)網(wǎng)金融理論概述

隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的快速發(fā)展，傳統(tǒng)金融行業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的基礎(chǔ)上，通過進(jìn)一步的優(yōu)化形成了現(xiàn)代化的金融模式，即互聯(lián)網(wǎng)金融模式。秉持開放、平等、分享等互聯(lián)網(wǎng)精神的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展不僅僅依托于互聯(lián)網(wǎng)媒介，更重視通過互聯(lián)網(wǎng)工具來發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)金融精神，推動金融模式的演變，讓金融業(yè)務(wù)具有更強(qiáng)的透明度、更少的中間成本、更高的參與度和更便捷的業(yè)務(wù)流程操作。從時(shí)代的潮流來看，互聯(lián)網(wǎng)金融格局主要以金融機(jī)構(gòu)和非金融結(jié)構(gòu)的網(wǎng)絡(luò)化、電商化改革與創(chuàng)新為主要發(fā)展趨勢。對比傳統(tǒng)金融行業(yè)來講，互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下的金融行業(yè)與社會公眾之間更加貼近，打破了金融行業(yè)與普通百姓之間的隔閡，讓更多的國民能夠切實(shí)的參與到金融運(yùn)作中，實(shí)現(xiàn)財(cái)富的積累和增值。

二、我國商業(yè)銀行盈利模式分析

（一）我國商業(yè)銀行盈利模式定位。存貸款型盈利模式是一直以來我國商業(yè)銀行最基本的盈利模式，相較于其他盈利模式來講，存貸款型盈利模式具有操作簡單、可持續(xù)性強(qiáng)、利潤空間穩(wěn)定、業(yè)務(wù)開展風(fēng)險(xiǎn)較小等優(yōu)勢。但是同樣的，也正因?yàn)榇尜J款型盈利模式具有上述優(yōu)勢特點(diǎn)，所以各大商業(yè)銀行在存貸款型盈利模式方面存在明顯的同質(zhì)化現(xiàn)象，服務(wù)差異化較小，在現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)金融逐漸發(fā)展的情況下，該種盈利模式受到的沖擊是最大的。

零售業(yè)務(wù)型盈利模式是指商業(yè)銀行通過將客戶進(jìn)行分類，針對個人客戶或者是家庭客戶提供各類金融服務(wù)產(chǎn)品的盈利模式。該種盈利模式主要面對的是大多數(shù)的個人客戶，通過為客戶提供良好的理財(cái)收益和規(guī)避金融風(fēng)險(xiǎn)來匯集資金，實(shí)現(xiàn)自身收益增長。零售業(yè)務(wù)型盈利模式的客戶廣泛、風(fēng)險(xiǎn)分散、利潤空間穩(wěn)定，但是這主要考驗(yàn)商業(yè)銀行一線工作人員的溝通能力和個人素養(yǎng)。目前，我國金融市場競爭日益激烈，大部分商業(yè)銀行的零售業(yè)務(wù)盈利模式也受到了普遍影響，尤其是第三方支付平臺持續(xù)推出各種零售型的金融服務(wù)和金融產(chǎn)品，已經(jīng)與商業(yè)銀行的零售業(yè)務(wù)形成了分庭抗禮之勢。

通常所說的中間業(yè)務(wù)型盈利模式指的是銀行充分發(fā)揮自身在網(wǎng)點(diǎn)以及技術(shù)等方面的優(yōu)勢及長處，在承辦各種收付以及委托業(yè)務(wù)的過程中以業(yè)務(wù)規(guī)模為依據(jù)收取合適的手續(xù)費(fèi)。一般說來商業(yè)銀行的中介業(yè)務(wù)并沒有強(qiáng)制要求具備啟動銀行資金的條件，但卻有能力為商業(yè)銀行提供一定年限且相對更加穩(wěn)定、風(fēng)險(xiǎn)較低的盈利產(chǎn)品和服務(wù)，具體說來有結(jié)算、信托、代收、租賃以及信息咨詢等方面的業(yè)務(wù)，但客觀說來中介業(yè)務(wù)型盈利模式毫無疑問成為了商業(yè)銀行最為主要的盈利模式。

私人銀行型盈利模式不同于前幾種盈利模式，其對客戶群體有絕對的區(qū)分，主要是針對銀行重要客戶進(jìn)行個性化、全方位的金融服務(wù)。商業(yè)銀行通過為高凈值的個人客戶提供綜合的理財(cái)計(jì)劃和資產(chǎn)管理服務(wù)來獲得基本的利潤空間。該種業(yè)務(wù)模式位于商業(yè)銀行金融業(yè)務(wù)的塔尖，且是商業(yè)銀行眾多業(yè)務(wù)中的核心業(yè)務(wù)。

（二）我國商業(yè)銀行利潤結(jié)構(gòu)現(xiàn)狀。就目前的情況來看利差收入及非利差收入是當(dāng)前我們國家傳統(tǒng)商業(yè)銀行制定利潤結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)。具體說來，利差收入指的是包含以存貸業(yè)務(wù)的利率差異來獲得盈利的各種模式。相比較而言，非利差收益還包括利差收入之外的其他收入，這些都是通過中間業(yè)務(wù)的形式來實(shí)現(xiàn)的。這主要是出于中間業(yè)務(wù)所具有的獨(dú)特特征，即高穩(wěn)定性、低風(fēng)險(xiǎn)性的特征，因此中間業(yè)務(wù)也一般被用作去評估商業(yè)銀行利潤質(zhì)量穩(wěn)健性的重要指標(biāo)。通常來說，中間業(yè)務(wù)在商業(yè)銀行利潤結(jié)構(gòu)中所占的比例越大，其利潤質(zhì)量更高，更能夠保障銀行的長期可持續(xù)發(fā)展。從目前來看，商業(yè)銀行傳統(tǒng)中間業(yè)務(wù)中包含了銀行卡業(yè)務(wù)、代理類業(yè)務(wù)、理財(cái)類業(yè)務(wù)等。具體利潤結(jié)構(gòu)如表1所示。（表1）

三、互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行盈利模式的影響

互聯(lián)網(wǎng)金融是基于互聯(lián)網(wǎng)計(jì)算機(jī)技術(shù)發(fā)展起來的，具備了時(shí)代性和現(xiàn)代化的金融模式，其也是對傳統(tǒng)金融模式的改進(jìn)以及發(fā)展的結(jié)果。對于很多商業(yè)銀行來說，互聯(lián)網(wǎng)金融模式的產(chǎn)生不僅僅為其帶來了巨大的機(jī)遇，同時(shí)也帶來了巨大的挑戰(zhàn)和風(fēng)險(xiǎn)。但是從當(dāng)下的發(fā)展現(xiàn)狀來說，互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對于商業(yè)銀行的沖擊，其更多的是體現(xiàn)在金融業(yè)務(wù)方面。因此，如何利用互聯(lián)網(wǎng)金融的優(yōu)勢，有效避免互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)金融的劣勢和不利之處，這成為當(dāng)下商業(yè)銀行和相關(guān)專家所面臨的急迫問題。

（一）對存貸利差盈利的影響。互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行存貸利差的影響存在著兩面性，即有著有利的一面也存在著較大的挑戰(zhàn)和風(fēng)險(xiǎn)。從有利的方面看，互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)極大地推動了商業(yè)銀行存貸利差盈利模式的網(wǎng)絡(luò)化發(fā)展，簡化了商業(yè)銀行存款業(yè)務(wù)和貸款業(yè)務(wù)的流程。尤其是現(xiàn)階段隨著商業(yè)銀行金融業(yè)務(wù)的網(wǎng)絡(luò)化體系逐漸成形，各大商業(yè)銀行都在積極的設(shè)計(jì)具有本行特色的互聯(lián)網(wǎng)金融軟件，諸如中國工商銀行的APP軟件、中國農(nóng)業(yè)銀行除了中國農(nóng)業(yè)銀行官網(wǎng)之外也設(shè)計(jì)了農(nóng)行掌上銀行，這些商業(yè)銀行APP軟件中都設(shè)有存貸款業(yè)務(wù)功能，客戶可以借助這些軟件直接在互聯(lián)網(wǎng)上進(jìn)行資金的存入和貸出。相較于傳統(tǒng)的存貸利差盈利模式來講，這種網(wǎng)絡(luò)化的存貸利差業(yè)務(wù)無疑給很多客戶提供了方便，客戶可以不用再到銀行進(jìn)行繁瑣的手續(xù)辦理，可以在手機(jī)上，隨時(shí)隨地一鍵辦理存款和貸款業(yè)務(wù)，而且這樣還避免了客戶在存貸款的過程中出現(xiàn)的財(cái)務(wù)損失風(fēng)險(xiǎn)。所以互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行的盈利模式具有一定的推動作用，但是同樣的，在商業(yè)銀行推動互聯(lián)網(wǎng)金融模式發(fā)展的同時(shí)，更多非銀行互聯(lián)網(wǎng)金融平臺也通過這些簡易的金融業(yè)務(wù)程序稀釋了商業(yè)銀行存貸業(yè)務(wù)原有的客戶群體。以支付寶來看，支付寶最基本的功能就是余額寶，其實(shí)余額寶很大程度上就相當(dāng)于商業(yè)銀行的存款業(yè)務(wù)，而且相較于商業(yè)銀行的存款利率受中央銀行的嚴(yán)格調(diào)控來說，余額寶在利率的設(shè)置上受到的調(diào)控力度相對較小，因此余額寶的存款業(yè)務(wù)的利率相較于商業(yè)銀行的存款利率要高一些。例如，目前工商銀行的活期存款利率為0.35%，而余額寶的存款利率卻可以達(dá)到4.06%，而且余額寶的年化收益是隨著用戶資本的積累而不斷增長的，這種增長機(jī)制就很大程度上會吸引商業(yè)銀行的客戶，對商業(yè)銀行的存款業(yè)務(wù)造成沖擊。而且同樣的，支付寶雖然沒有明確的貸款業(yè)務(wù)項(xiàng)，但是卻有螞蟻借唄。當(dāng)然，相較于傳統(tǒng)商業(yè)銀行的貸款業(yè)務(wù)來講，支付寶的螞蟻借唄可能在規(guī)模上不如前者，但是實(shí)際上支付寶本身并不是明確的貸款金融平臺，與商業(yè)銀行競爭的是各大非銀行貸款金融機(jī)構(gòu)，例如福州三六零網(wǎng)絡(luò)小額貸款有限公司等。因此，互聯(lián)網(wǎng)金融給商業(yè)銀行的傳統(tǒng)盈利模式帶來的不利之處遠(yuǎn)大于其有利之處。endprint

（二）對信用卡業(yè)務(wù)的影響?；ヂ?lián)網(wǎng)金融對于商業(yè)銀行信用卡的征信體系的完善有著巨大的影響。像大眾所熟知的，商業(yè)銀行信用卡業(yè)務(wù)開展的基礎(chǔ)就是銀行的征信體系，隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的快速發(fā)展，極大地推動著銀行征信體系的完善。一方面是因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)金融模式的出現(xiàn)推動了各非銀行金融機(jī)構(gòu)類似征信業(yè)務(wù)的發(fā)展，例如支付寶中的螞蟻花唄，相較于商業(yè)銀行的信用卡業(yè)務(wù)來講，支付寶的螞蟻花唄更適合現(xiàn)代人的網(wǎng)絡(luò)消費(fèi)模式。消費(fèi)者可以在網(wǎng)上購物的過程中直接使用螞蟻花唄，而無需通過信用卡。這對于商業(yè)銀行的信用卡業(yè)務(wù)發(fā)展來說無疑是巨大的沖擊，這也是近幾年商業(yè)銀行信用卡業(yè)務(wù)開始下滑的主要原因；另一方面互聯(lián)網(wǎng)金融模式在很大程度上降低了人們對于信用卡的需求程度，尤其是支付寶不僅在線上市場獨(dú)占鰲頭，而且也逐漸將市場空間拓展到了線下市場，而這就促使原本在線下市場很有優(yōu)勢的商業(yè)銀行信用卡業(yè)務(wù)受到了巨大的挑戰(zhàn)。相較于信用卡的隨身攜帶，很多消費(fèi)者更愿意直接通過手機(jī)來進(jìn)行消費(fèi)，這不僅是消費(fèi)理念的問題，同時(shí)也是金融行業(yè)整體轉(zhuǎn)變的主流發(fā)展趨勢。

（三）對代理業(yè)務(wù)的影響。一直以來，代理業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的重要基礎(chǔ)，也是商業(yè)銀行的主要盈利點(diǎn)，相較于其他非銀行金融機(jī)構(gòu)來講，銀行所具有的信譽(yù)度和穩(wěn)定性是其能夠始終保持代理費(fèi)用業(yè)務(wù)開展的核心優(yōu)勢。而在這一點(diǎn)上即便是互聯(lián)網(wǎng)金融模式的發(fā)展也無法撼動。諸如工資代發(fā)、保險(xiǎn)代繳等代理業(yè)務(wù)仍然是以商業(yè)銀行為主，這是銀行深厚的信譽(yù)積淀的結(jié)果，不是非銀行互聯(lián)網(wǎng)金融平臺可以輕易趕超的。更何況，互聯(lián)網(wǎng)金融也推動了商業(yè)銀行代理業(yè)務(wù)流程的簡化和優(yōu)化，這對于商業(yè)銀行代理業(yè)務(wù)的發(fā)展來說是絕對的優(yōu)勢。但是，必須承認(rèn)的是，商業(yè)銀行代理費(fèi)用確實(shí)在互聯(lián)網(wǎng)金融的影響下產(chǎn)生了代理市場的稀釋，包括保險(xiǎn)代理業(yè)務(wù)、證券代理業(yè)務(wù)等這些都在非銀行互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的沖擊下受到了嚴(yán)重影響。所以綜合來看，互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行的代理業(yè)務(wù)確實(shí)產(chǎn)生了一定程度上的影響，但是相較于其他業(yè)務(wù)來講，這種影響的優(yōu)勢要大于劣勢。

四、商業(yè)銀行應(yīng)對互聯(lián)網(wǎng)金融影響的對策

（一）強(qiáng)化互聯(lián)網(wǎng)體系，優(yōu)化存貸業(yè)務(wù)效率。對于商業(yè)銀行來講，在面對非銀行互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)對自身存貸業(yè)務(wù)市場空間的影響時(shí)必須要借助于互聯(lián)網(wǎng)體系來不斷完善自己的存貸業(yè)務(wù)。雖然說在現(xiàn)有的銀行管制限制下，商業(yè)銀行的存貸業(yè)務(wù)改革空間狹小，但是即便如此，商業(yè)銀行也只能借助于互聯(lián)網(wǎng)體系的建設(shè)來強(qiáng)化存貸業(yè)務(wù)的效率，改變存貸業(yè)務(wù)的現(xiàn)有結(jié)構(gòu)。例如平安銀行曾經(jīng)推出了口袋銀行、橙e網(wǎng)、行e通等互聯(lián)網(wǎng)金融平臺，這些平臺構(gòu)建意義在于將傳統(tǒng)的存貸業(yè)務(wù)視角放寬，在金融行業(yè)網(wǎng)絡(luò)化趨勢不可逆轉(zhuǎn)的情況下，借助于這種趨勢來完善自我的互聯(lián)網(wǎng)金融體系，將客戶群從傳統(tǒng)的客戶群體轉(zhuǎn)移到那些更需要存貸款業(yè)務(wù)的新型金融機(jī)構(gòu)上，也包括那些中小型的非銀行金融機(jī)構(gòu)。在現(xiàn)有的金融行業(yè)中，并不存在絕對的競爭對手也不存在絕對的客戶群體，如何轉(zhuǎn)變業(yè)務(wù)發(fā)展視角，推動業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)化和現(xiàn)代化發(fā)展是大多數(shù)商業(yè)銀行目前發(fā)展的重要關(guān)注內(nèi)容。

（二）擴(kuò)大信用評級體系，拓展信用卡業(yè)務(wù)范圍。雖然說互聯(lián)網(wǎng)體系的構(gòu)建已經(jīng)在一定程度上擴(kuò)大了商業(yè)銀行傳統(tǒng)的征信體系，拓展了信用卡業(yè)務(wù)的范圍，但是實(shí)際上，現(xiàn)有的商業(yè)銀行信用卡業(yè)務(wù)的發(fā)展空間極其狹小。商業(yè)銀行要想重新在互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境中找到信用卡業(yè)務(wù)發(fā)展的落腳點(diǎn)就必須要進(jìn)一步擴(kuò)大信用評級體系，調(diào)整廣大用戶的征信能力，以刺激廣大用戶對信用卡業(yè)務(wù)的興趣。當(dāng)然，這指的是要在信用評級體系完善的情況下對用戶進(jìn)行的征信能力調(diào)整，而不是一味地通過提高用戶征信能力來刺激用戶信用卡業(yè)務(wù)的辦理，這樣只會給商業(yè)銀行的信用卡業(yè)務(wù)埋下隱患。而除了調(diào)整征信能力以外，商業(yè)銀行還必須要調(diào)整信用卡的業(yè)務(wù)范圍，信用卡不僅應(yīng)該支持線下消費(fèi)，同時(shí)也應(yīng)該在一定程度上開辟線上消費(fèi)的可能性，當(dāng)然，在這方面需要商業(yè)銀行根據(jù)自身的實(shí)際情況來進(jìn)行把關(guān)，但是如果仍然將信用卡單純作為線下交易途徑的話，只能促使信用卡淪為其他非銀行互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的“資金庫”，而喪失其所具有的銀行金融屬性。

（三）整合業(yè)務(wù)體系，推動業(yè)務(wù)升級。目前來看，互聯(lián)網(wǎng)金融對商業(yè)銀行代理業(yè)務(wù)產(chǎn)生的影響是最小的，但是這并不意味著商業(yè)銀行可以在代理業(yè)務(wù)的發(fā)展上高枕無憂。尤其是在非銀行互聯(lián)網(wǎng)金融平臺始終都在向著代理業(yè)務(wù)發(fā)展的情況下，商業(yè)銀行只是占據(jù)了發(fā)展基礎(chǔ)的優(yōu)勢而已，這種優(yōu)勢在互聯(lián)網(wǎng)金融高速發(fā)展的情況下很容易就會被掩蓋掉。因此，商業(yè)銀行必須要通過互聯(lián)網(wǎng)金融來實(shí)現(xiàn)代理業(yè)務(wù)體系的整合，進(jìn)一步推動業(yè)務(wù)升級，通過網(wǎng)絡(luò)體系推動代理業(yè)務(wù)辦理效率的提高，促進(jìn)代理業(yè)務(wù)種類的增多和服務(wù)質(zhì)量的增強(qiáng)，只有這樣才能夠更好地促進(jìn)代理業(yè)務(wù)在互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的發(fā)展。至于現(xiàn)階段商業(yè)銀行在生活費(fèi)用代繳方面存在的劣勢，客觀來講并不能直接通過業(yè)務(wù)升級來打破發(fā)展僵局，只能通過進(jìn)一步完善商業(yè)銀行網(wǎng)絡(luò)金融平臺的功能，擴(kuò)大商業(yè)銀行網(wǎng)絡(luò)代繳業(yè)務(wù)的范圍來逐漸增強(qiáng)其市場競爭力。

主要參考文獻(xiàn)：

[1]李國峰，常戈.互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代零售銀行經(jīng)營轉(zhuǎn)型的思考[J].農(nóng)村金融研究，2014.7.

[2]洪娟.互聯(lián)網(wǎng)金融浪潮下的商業(yè)銀行競爭策略研究[J].武漢金融，2014.3.

[3]劉英，羅明雄.大數(shù)據(jù)金融促進(jìn)跨界整合[J].北大商業(yè)評論，2013.11.

[4]田華茂.大數(shù)據(jù)時(shí)代中小商業(yè)銀行的戰(zhàn)略與路徑[J].銀行家，2013.11.

[5]裴改艷.新互聯(lián)網(wǎng)金融浪潮下銀行業(yè)面對的挑戰(zhàn)和機(jī)遇——以阿里金融為例[J].經(jīng)營管理者，2013.23.

[6]鄭良芳.商業(yè)銀行奮起迎接互聯(lián)網(wǎng)金融時(shí)代的挑戰(zhàn)[J].金融與經(jīng)濟(jì)，2013.9.endprint