壽險(xiǎn)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的實(shí)證分析

【摘要】通過(guò)對(duì)1998年到2014年河北省壽險(xiǎn)保費(fèi)收入和河北省生產(chǎn)總值（GDP）的數(shù)據(jù)，通過(guò)實(shí)證分析，結(jié)果表明：無(wú)論是格蘭杰因果關(guān)系，脈沖響應(yīng)還是方差分解，都說(shuō)明河北省壽險(xiǎn)收入增長(zhǎng)率的變化對(duì)GDP增長(zhǎng)率有一定的影響效應(yīng)，但是GDP增長(zhǎng)率的變化對(duì)壽險(xiǎn)收入增長(zhǎng)率并沒(méi)有很大的影響效應(yīng)。因此，壽險(xiǎn)在推動(dòng)河北省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的過(guò)程中的作用是不容忽視的，面對(duì)京津冀一體化的戰(zhàn)略機(jī)遇，政府可以利用壽險(xiǎn)資金具有規(guī)模性，穩(wěn)定性，長(zhǎng)期性的特點(diǎn)，充分合理引導(dǎo)壽險(xiǎn)資金在基礎(chǔ)設(shè)施，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)方面進(jìn)行投資，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

【關(guān)鍵詞】河北省 壽險(xiǎn)發(fā)展 經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng) 格蘭杰因果關(guān)系

一、引言

壽險(xiǎn)是主要險(xiǎn)種之一，世界范圍內(nèi)將保險(xiǎn)行業(yè)劃分為壽險(xiǎn)與非壽險(xiǎn)進(jìn)行分析已經(jīng)成為了一個(gè)主流趨勢(shì)。目前壽險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方面的實(shí)證研究逐漸增多較多，但是由于使用數(shù)據(jù)和方法存在一定的差別，對(duì)于它們之間的相互影響關(guān)系還缺乏一個(gè)統(tǒng)一的結(jié)論。謝利人（2007）通過(guò)科布-道格拉斯生產(chǎn)函數(shù)，建立了信貸市場(chǎng)、證券市場(chǎng)、保險(xiǎn)市場(chǎng)為主體的金融市場(chǎng)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的模型，并綜合運(yùn)用統(tǒng)計(jì)方法，最終得出了壽險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展促進(jìn)了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的結(jié)論。劉玉煥（2012）利用2001年至2012年的壽險(xiǎn)保費(fèi)收入和GDP數(shù)據(jù)，通過(guò)VEC模型及格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)進(jìn)行分析。表明了壽險(xiǎn)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間的關(guān)系隨著期限長(zhǎng)短存在差別，如在短期二者互為因果關(guān)系，然而在長(zhǎng)期二者并不存在Granger因果關(guān)系。張玉凱（2012）通過(guò)實(shí)證分析對(duì)我國(guó)2000～2010年季度壽險(xiǎn)保費(fèi)和 GDP進(jìn)行研究，結(jié)果表明二者存在長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系，且GDP是壽險(xiǎn)保費(fèi)的格蘭杰原因，然而壽險(xiǎn)保費(fèi)并非GDP增長(zhǎng)的格蘭杰原因。胡文龍（2014）通過(guò)運(yùn)用面板數(shù)據(jù)的經(jīng)典回歸模型和誤差修正模型對(duì)我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展數(shù)據(jù)進(jìn)行分析處理，得出了壽險(xiǎn)行業(yè)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)之間存在協(xié)整關(guān)系，在低收入地區(qū)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用大于高收入地區(qū)，且對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的影響更多的體現(xiàn)為長(zhǎng)期影響。

鑒于以上文獻(xiàn)評(píng)述，本文以壽險(xiǎn)為研究對(duì)象，以河北省的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)為依據(jù)，對(duì)壽險(xiǎn)行業(yè)與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)情況進(jìn)行實(shí)證研究。

二、壽險(xiǎn)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的理論分析

（一）壽險(xiǎn)發(fā)展對(duì)經(jīng)濟(jì)的促進(jìn)作用

壽險(xiǎn)發(fā)展對(duì)于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的促進(jìn)作用主要體現(xiàn)在以下兩點(diǎn)上：一，從壽險(xiǎn)本身的保障功能上，社會(huì)個(gè)體投保壽險(xiǎn)有助于減輕政府福利制度壓力，減輕財(cái)政負(fù)擔(dān)，使得政府將財(cái)政用于其它方面。二，壽險(xiǎn)資金的特點(diǎn)上，壽險(xiǎn)資金擁有規(guī)模性、穩(wěn)定性、長(zhǎng)期性的特點(diǎn)，可以為金融市場(chǎng)提供更多資金，增加市場(chǎng)上的資本量，促進(jìn)投資，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。

（二）經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)對(duì)壽險(xiǎn)發(fā)展的促進(jìn)作用

經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)對(duì)于壽險(xiǎn)發(fā)展的促進(jìn)主要表現(xiàn)在下面幾點(diǎn)上：一，壽險(xiǎn)產(chǎn)品是一種非渴求性商品，消費(fèi)者不了解壽險(xiǎn)產(chǎn)品，或者即使了解也可能因?yàn)槭杖胗邢?，認(rèn)為購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)并不劃算而不會(huì)主動(dòng)購(gòu)買(mǎi)。因而一方面表現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)會(huì)促進(jìn)教育的發(fā)展，同時(shí)隨著教育水平的提高，在一定程度上有助于提升消費(fèi)者的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，增進(jìn)對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的了解，進(jìn)而增加對(duì)保險(xiǎn)產(chǎn)品的需求。另一方面表現(xiàn)在在消費(fèi)者收入低于一定程度時(shí)，對(duì)壽險(xiǎn)產(chǎn)品的需求較低，隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，消費(fèi)者的收入增加，對(duì)壽險(xiǎn)產(chǎn)品的需求也會(huì)相應(yīng)增加。二，隨著經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，社會(huì)的醫(yī)療衛(wèi)生事業(yè)發(fā)展，在人們的平均壽命在穩(wěn)步增加，伴隨著相應(yīng)醫(yī)療費(fèi)用的增加，人們希望能夠通過(guò)事先購(gòu)買(mǎi)壽險(xiǎn)產(chǎn)品來(lái)進(jìn)行一定的費(fèi)用分擔(dān)，因而對(duì)壽險(xiǎn)產(chǎn)品的需求增加，促進(jìn)了壽險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展。

為了研究壽險(xiǎn)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)相互影響的程度，本文通過(guò)建立VAR模型對(duì)雙方的關(guān)系進(jìn)行驗(yàn)證。

三、壽險(xiǎn)發(fā)展與經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的實(shí)證分析

（一）數(shù)據(jù)來(lái)源

本文利用1998年到2014年反映河北省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和壽險(xiǎn)發(fā)展?fàn)顩r的數(shù)據(jù)，分別選用河北省生產(chǎn)總值（GDP）和壽險(xiǎn)保費(fèi)收入（bfinc）作為指標(biāo)。因?yàn)榻?jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)很大，因此分別對(duì)生產(chǎn)總值和壽險(xiǎn)保費(fèi)收入取自然對(duì)數(shù)，并根據(jù)所得數(shù)據(jù)進(jìn)行一階差分，得出生產(chǎn)總值和壽險(xiǎn)保費(fèi)收入的變化率，河北省經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)總值（GDP）和壽險(xiǎn)保費(fèi)收入變化率情況如圖1所示。

本文數(shù)據(jù)來(lái)源為《河北經(jīng)濟(jì)統(tǒng)計(jì)年鑒》和國(guó)家統(tǒng)計(jì)局官網(wǎng)。

（二）數(shù)據(jù)平穩(wěn)性檢驗(yàn)

本文擬通過(guò)建立VAR模型來(lái)分析河北省經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r和壽險(xiǎn)保費(fèi)收入相互間的影響情況，建立VAR模型要求數(shù)據(jù)平穩(wěn)或協(xié)整，因此模型首先對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行平穩(wěn)性檢驗(yàn)，檢驗(yàn)結(jié)果如表1所示。

從表1的檢驗(yàn)結(jié)果可以看出，dlngdp和dlnbfinc的ADF統(tǒng)計(jì)量的P值均小于0.05，說(shuō)明不存在單位根，兩組數(shù)據(jù)均是平穩(wěn)的，可以建立VAR模型。

（三）建立VAR模型

通過(guò)平穩(wěn)性檢驗(yàn)的兩組數(shù)據(jù)可以建立VAR模型。根據(jù)AIC和SC最小準(zhǔn)則將模型的階數(shù)確定為4，此時(shí)方程多項(xiàng)式特征根的倒數(shù)全部在單位元圓之內(nèi)，滿(mǎn)足VAR的要求，如圖2所示：

（四）格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)

格蘭杰因果關(guān)系是指兩組變量之間的影響程度，在格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)中，兩個(gè)變量分別作為原因和結(jié)果，作為原因變量的變化引起作為結(jié)果變量的變化，原假設(shè)是兩個(gè)變量不存在格蘭杰因果關(guān)系。

值得一提的是格蘭杰因果主要檢驗(yàn)測(cè)量對(duì)作為結(jié)果的變量進(jìn)行預(yù)測(cè)時(shí)作為原因變量的前期信息是否可以減少均方誤差MSE，并以此作為因果關(guān)系的判斷標(biāo)準(zhǔn)，用與不用作為原因變量的前期信息相比，若MSE無(wú)變化，則稱(chēng)兩個(gè)變量在格蘭杰意義下無(wú)因果關(guān)系。但是如果兩個(gè)因素之間不存在在格蘭杰因果關(guān)系，并不等于說(shuō)兩者之間沒(méi)有任何因果關(guān)系。

河北省經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r和壽險(xiǎn)保費(fèi)收入情況的格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)結(jié)果如表3所示，從表3中可以看出，GDP的變化不能格蘭杰引起壽險(xiǎn)保費(fèi)收入變化的P值為0.87，遠(yuǎn)大于0.05的拒絕臨界值，接受原假設(shè)，說(shuō)明GDP的變化并不能格蘭杰引起壽險(xiǎn)保費(fèi)收入的變化；壽險(xiǎn)保費(fèi)收入變化不可以格蘭杰引起GDP變化的P值為0.03，小于0.05，因此拒絕原假設(shè)，說(shuō)明壽險(xiǎn)保費(fèi)收入的變化率可以格蘭杰引起GDP的變化率。因此，在統(tǒng)計(jì)意義上，河北省壽險(xiǎn)保費(fèi)收入的變化是河北省GDP變化的一個(gè)原因，但是河北省GDP的變化并不能引起壽險(xiǎn)保費(fèi)收入的變化。

（五）脈沖響應(yīng)分析

由于VAR 模型是一種非理論性的模型，因此在分析VAR模型時(shí)，往往不分析一個(gè)變量的變化對(duì)另一個(gè)變量的影響如何，而是分析當(dāng)一個(gè)誤差項(xiàng)發(fā)生變化即模型受到某種沖擊時(shí)對(duì)系統(tǒng)的動(dòng)態(tài)影響，或者說(shuō)VAR模型中的一個(gè)內(nèi)生變量的沖擊給其他內(nèi)生變量帶來(lái)的影響，這種分析方法稱(chēng)作脈沖響應(yīng)函數(shù)方法1。在VAR模型的基礎(chǔ)上對(duì)GDP變化和壽險(xiǎn)保費(fèi)收入變化進(jìn)行脈沖響應(yīng)分析，圖3給出了各變量對(duì)來(lái)自其他內(nèi)生變量沖擊的響應(yīng)，橫軸表示追蹤期數(shù)，本文設(shè)置為10，縱軸表示因變量對(duì)各變量沖擊的響應(yīng)程度的大小，實(shí)線(xiàn)是脈沖響應(yīng)函數(shù)曲線(xiàn)，兩條虛線(xiàn)代表兩倍標(biāo)準(zhǔn)差的置信帶。

首先，分析河北省GDP增長(zhǎng)率對(duì)壽險(xiǎn)保費(fèi)收入的響應(yīng)情況和響應(yīng)途徑。從圖3中可知，給河北省GDP增長(zhǎng)率一個(gè)正向沖擊，壽險(xiǎn)保費(fèi)收入變化并不明顯，說(shuō)明河北省GDP變化并不會(huì)對(duì)河北省壽險(xiǎn)保費(fèi)收入產(chǎn)生太大影響，這與格蘭杰因果檢驗(yàn)的結(jié)果是一致的。說(shuō)明在河北省GDP增長(zhǎng)率發(fā)生變化后，并不會(huì)對(duì)壽險(xiǎn)保費(fèi)收入的增長(zhǎng)率產(chǎn)生重大影響。

其次，分析河北省壽險(xiǎn)保費(fèi)收入變化對(duì)GDP變化的響應(yīng)情況和響應(yīng)途徑。從圖3中可知，如果給河北省壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率一個(gè)正向沖擊，河北省GDP的增長(zhǎng)率的變化比較復(fù)雜，在前兩期內(nèi)，河北省GDP的增長(zhǎng)率是下降的，從第二期到第四期是逐漸上升的，但是從第四期到第七期GDP的增長(zhǎng)率還是呈現(xiàn)了下降的趨勢(shì)。結(jié)合現(xiàn)實(shí)情況，如果河北省壽險(xiǎn)收入增長(zhǎng)較快，在前兩期會(huì)使得GDP增長(zhǎng)率有所下降，這是因?yàn)樵谝欢〞r(shí)期，GDP增長(zhǎng)率是一定的，而壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率是屬于GDP增長(zhǎng)率的一部分的，因此在短期內(nèi)，如果給壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率一個(gè)正向沖擊，河北省GDP增長(zhǎng)率會(huì)有所下降。而在中長(zhǎng)期內(nèi)，壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率獲得正向沖擊后，市場(chǎng)會(huì)對(duì)該現(xiàn)象產(chǎn)生一個(gè)好的預(yù)期，GDP會(huì)按照市場(chǎng)的預(yù)期發(fā)展，因此在中長(zhǎng)期GDP的增長(zhǎng)率是增加的，而在長(zhǎng)期內(nèi)，GDP增長(zhǎng)率對(duì)壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)的變化可能是過(guò)度的，因此需要一個(gè)回調(diào)的過(guò)程，因此，又會(huì)有一個(gè)下降的過(guò)程。

（六）方差分解

脈沖響應(yīng)函數(shù)描述的是VAR模型中的一個(gè)內(nèi)生變量的沖擊給其他內(nèi)生變量所帶來(lái)的影響，而方差分解是通過(guò)分析每一個(gè)結(jié)構(gòu)沖擊對(duì)內(nèi)生變量變化（通常用方差來(lái)度量）的貢獻(xiàn)度，進(jìn)一步評(píng)價(jià)不同結(jié)構(gòu)沖擊的重要性。因此，方差分解給出對(duì)VAR模型中的變量產(chǎn)生影響的每個(gè)隨機(jī)擾動(dòng)的相對(duì)重要性的信息。本文對(duì)壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率和GDP增長(zhǎng)率的方差分解的結(jié)果如表4所示。

從方差分解的結(jié)果中可以看出，在不考慮壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率自身的貢獻(xiàn)率條件下，GDP增長(zhǎng)率的貢獻(xiàn)率是逐漸上升的，GDP增長(zhǎng)率的貢獻(xiàn)度在第10期達(dá)到最大，為41%。相反，在不考慮GDP增長(zhǎng)率自身的貢獻(xiàn)度條件下，壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率的貢獻(xiàn)度是逐漸上升的，在第10期達(dá)到最大，為32.87%。

方差分解的結(jié)果說(shuō)明，河北省壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率對(duì)GDP增長(zhǎng)率的貢獻(xiàn)度較高，而GDP增長(zhǎng)率對(duì)壽險(xiǎn)保費(fèi)收入增長(zhǎng)率的貢獻(xiàn)度很小。

四、結(jié)論及分析

通過(guò)上述分析可以看出，無(wú)論是格蘭杰因果關(guān)系，脈沖響應(yīng)還是方差分解，都說(shuō)明河北省壽險(xiǎn)收入增長(zhǎng)率的變化對(duì)GDP增長(zhǎng)率有一定的影響效應(yīng)，但是GDP增長(zhǎng)率的變化對(duì)壽險(xiǎn)收入增長(zhǎng)率并沒(méi)有很大的影響效應(yīng)。

這說(shuō)明，壽險(xiǎn)在促進(jìn)河北省生產(chǎn)總值的作用是不容忽視的，壽險(xiǎn)在拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方面也發(fā)揮著重要的作用。從河北之前的實(shí)際情況來(lái)看，河北的壽險(xiǎn)業(yè)近年來(lái)發(fā)展迅速，業(yè)務(wù)規(guī)模不斷擴(kuò)大，特別是隨著保險(xiǎn)資金投資范圍的逐步放開(kāi)，是在整體經(jīng)濟(jì)下行壓力較大的情況下，壽險(xiǎn)業(yè)依然從惠民生、防風(fēng)險(xiǎn)、穩(wěn)增長(zhǎng)等方面做出了突出的貢獻(xiàn)。一方面，它通過(guò)壽險(xiǎn)承保業(yè)務(wù)，將風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行轉(zhuǎn)移，為居民提供保障。如在2015年河北推行城鄉(xiāng)居民大病保險(xiǎn)，政府選擇商業(yè)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)進(jìn)行承辦，不僅能夠利用保險(xiǎn)公司的專(zhuān)業(yè)性提高效率，還有效的減輕了個(gè)人醫(yī)療費(fèi)用負(fù)擔(dān)，同時(shí)也降低了政府的承辦成本，使得個(gè)人和政府的資金可以用于消費(fèi)和投資，進(jìn)而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。另一方面，壽險(xiǎn)產(chǎn)品其具有規(guī)模大、使用周期長(zhǎng)等特點(diǎn)，適用于建設(shè)基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目。以平安養(yǎng)老為例，截止2015年底，平安養(yǎng)老已經(jīng)累計(jì)在河北引入資金251億元，參與了唐山二環(huán)路改造債權(quán)計(jì)劃、石安高速信托計(jì)劃及河北建投債權(quán)計(jì)劃等項(xiàng)目，為河北的建設(shè)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展做出了貢獻(xiàn)。正是這些原因使得壽險(xiǎn)行業(yè)的發(fā)展在一定程度上促進(jìn)河北省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。

而對(duì)于河北省經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)為何對(duì)壽險(xiǎn)行業(yè)的促進(jìn)作用并不明顯，本人認(rèn)為可能存在以下問(wèn)題影響了其促進(jìn)作用的發(fā)揮：一，河北省的經(jīng)濟(jì)雖然得到一定發(fā)展，但經(jīng)濟(jì)狀況仍然相對(duì)落后，以2015年的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)為依據(jù)，雖然總體上河北省的GDP總量排名第8，然而其人均GDP排名20，低于全國(guó)平均水平；同時(shí)全省城鎮(zhèn)居民可支配收入為26152元，農(nóng)村居民人均可支配收入11051元，也低于全國(guó)城鎮(zhèn)居民人均可支配收入31195元，農(nóng)村居民人均可支配收入11422元。因而收入相對(duì)較低在一定程度上導(dǎo)致了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)對(duì)于壽險(xiǎn)業(yè)的促進(jìn)作用并不明顯。二，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)并不能直接促進(jìn)壽險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)通過(guò)一系列的傳導(dǎo)來(lái)影響促進(jìn)壽險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展，然而這其中的傳導(dǎo)因素又并非僅僅收到受到經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的影響。如在保險(xiǎn)意識(shí)方面，它還受到中國(guó)傳統(tǒng)觀念的影響，存在著即使人們收入增加，也會(huì)將其用于儲(chǔ)蓄，而不是購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)產(chǎn)品，導(dǎo)致了經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)對(duì)于壽險(xiǎn)業(yè)發(fā)展的促進(jìn)作用并不明顯。

上述分析顯示壽險(xiǎn)發(fā)展可以刺激經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)，因而河北在經(jīng)濟(jì)發(fā)展時(shí)要注意發(fā)揮其促進(jìn)作用，特別是壽險(xiǎn)資金對(duì)經(jīng)濟(jì)的促進(jìn)作用更為直接。今年3月，保監(jiān)會(huì)公布《關(guān)于<保險(xiǎn)資金運(yùn)用管理暫行辦法>的決定（征求意見(jiàn)稿）》，提出保險(xiǎn)資金可以投資資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，同時(shí)保險(xiǎn)資管管理機(jī)構(gòu)還可以設(shè)立私募基金，進(jìn)一步擴(kuò)大了保險(xiǎn)資金管理方式和規(guī)模，加大了保險(xiǎn)資金對(duì)國(guó)家重大戰(zhàn)略和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持力度。對(duì)于河北而言，京津冀一體化重要國(guó)家戰(zhàn)略的提出給河北帶來(lái)了更多機(jī)遇，河北在促進(jìn)產(chǎn)業(yè)技術(shù)升級(jí)，建設(shè)包括交通基礎(chǔ)設(shè)施等方面需要大量資金，而壽險(xiǎn)資金具有規(guī)模性，穩(wěn)定性，長(zhǎng)期性等特點(diǎn)，與資金需求相契合，能夠?yàn)榻?jīng)濟(jì)發(fā)展提供資金的支持，河北可以合理利用壽險(xiǎn)資金來(lái)進(jìn)行投資建設(shè)以促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。

參考文獻(xiàn)

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作者簡(jiǎn)介：高冬（1991-），男，漢族，河北石家莊人，就讀于對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)，碩士研究生，研究方向：保險(xiǎn)學(xué)。