人民幣“入籃”與縣域金融創(chuàng)新

車文斌

PART 1 更大層面的金融改革正在推進(jìn)

事實(shí)上，這場金融領(lǐng)域的變革已經(jīng)深入到了縣域，十八屆三中全會提出了中國金融改革的任務(wù)，隨著人民幣“入籃”而向縱深推進(jìn)。

“入籃”后的第三天，李克強(qiáng)總理主持召開國務(wù)院常務(wù)會議，決定選擇一批條件成熟的地區(qū)分類開展金融改革創(chuàng)新試點(diǎn)。一是在浙江臺州，開展小微企業(yè)金融服務(wù)創(chuàng)新試點(diǎn)，緩解小微企業(yè)融資難題；二是在吉林省開展農(nóng)村金融改革試點(diǎn)，擴(kuò)大農(nóng)業(yè)貸款抵押、質(zhì)押擔(dān)保物范圍、優(yōu)化農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)產(chǎn)品等多個(gè)方面探索；三是在廣東、天津、福建三個(gè)擁有自由貿(mào)易試驗(yàn)區(qū)的省市，著重推進(jìn)在擴(kuò)大人民幣跨境使用、資本項(xiàng)目可兌換、跨境投融資等方面開展金融開放創(chuàng)新試點(diǎn)。

臺州小微企業(yè)金融服務(wù)創(chuàng)新和吉林省農(nóng)村金融改革兩大試點(diǎn)區(qū)域，均與縣域金融有關(guān)。

為何縣域領(lǐng)域的金融改革試點(diǎn)如此迫切？四川省政府參事、省縣域經(jīng)濟(jì)學(xué)會會長張成明認(rèn)為，縣域金融的最大問題，是要切實(shí)促進(jìn)縣域經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。實(shí)際上，縣域金融的服務(wù)是很欠缺的，不少國有五大銀行的分支機(jī)構(gòu)從縣域撤出，導(dǎo)致縣域金融的服務(wù)體系不再完備，最需要金融扶持的地方，服務(wù)反而最缺乏。

信貸服務(wù)有兩個(gè)特性，一是逐利性，二是避險(xiǎn)性。逐利性和避險(xiǎn)性都導(dǎo)致金融向利潤高、有資產(chǎn)抵押的城市轉(zhuǎn)移，而利潤較低、低抵押的縣域農(nóng)村反而成為市場的真空，僅農(nóng)商等勢力較弱的銀行在勉力支持。經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，城市的金融服務(wù)漸漸飽和，縣域經(jīng)濟(jì)的發(fā)展也由沿海向內(nèi)陸迅速推進(jìn)，縣域金融服務(wù)的缺失，促使高層加快改革試點(diǎn)，以扭轉(zhuǎn)當(dāng)前進(jìn)退失據(jù)的迷局。

“不改革是不行的，沒有改革力量的推動(dòng)，縣域金融服務(wù)難以出現(xiàn)根本性的改善。”四川農(nóng)業(yè)大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院院長蔣遠(yuǎn)勝教授說。為研究縣域金融服務(wù)的現(xiàn)狀，蔣遠(yuǎn)勝帶領(lǐng)課題組深入四川區(qū)縣，掌握了很多一手材料。他說，“金融不下鄉(xiāng)，農(nóng)民難奔康”，金融服務(wù)一定要向縣域深入推進(jìn)，真正服務(wù)三農(nóng)，服務(wù)小微企業(yè)農(nóng)經(jīng)合作社，服務(wù)土地的規(guī)?；⒓s化經(jīng)營。

PART 2 “入籃”推動(dòng)縣域金融開放

“人民幣會在更大的范圍內(nèi)得到國際社會的認(rèn)可，未來會有更多的國際資本涌入中國。在這種情況下，要給中國金融業(yè)的對外開放和全球化，提供一個(gè)國內(nèi)的平臺?！敝醒胴?cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院教授郭田勇說。

中國金融業(yè)的對外開放和全球化“國內(nèi)平臺”，當(dāng)然也包括縣域金融平臺。

黨的十八屆五中全會發(fā)布了“‘十三五規(guī)劃建議”，提出這個(gè)五年要大力推進(jìn)農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化，發(fā)展多種形式適度規(guī)模經(jīng)營，尤其是土地制度方面，要完善土地所有權(quán)、承包權(quán)、經(jīng)營權(quán)分置辦法，依法推進(jìn)土地經(jīng)營權(quán)有序流轉(zhuǎn)，構(gòu)建培育新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營主體的政策體系。農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化是縣域全面建成小康社會的基石，必將由一個(gè)強(qiáng)大的縣域金融平臺來支撐。

此間，構(gòu)建多層次、廣覆蓋、有差異的銀行機(jī)構(gòu)體系，擴(kuò)大民間資本進(jìn)入銀行業(yè)，發(fā)展普惠金融，著力加強(qiáng)對中小微企業(yè)、農(nóng)村，特別是貧困地區(qū)金融服務(wù)便是縣域金融平臺的必由之路。

縣域應(yīng)該如何建立一個(gè)比較完備的金融服務(wù)體系？本刊記者采訪了國家農(nóng)業(yè)部農(nóng)村經(jīng)濟(jì)體制與經(jīng)營管理司司長張紅宇。張紅宇說：“規(guī)模化發(fā)展現(xiàn)代農(nóng)業(yè)，需要金融的數(shù)額是偏大的，而且貸款的期限是相對較長的，我們現(xiàn)在金融對農(nóng)業(yè)的扶持，特別是在量上較小，時(shí)間短，兩個(gè)月三個(gè)月，三萬五萬，解決不好現(xiàn)代農(nóng)業(yè)規(guī)?；膯栴}。”因而，金融體制改革，勢在必行。

“現(xiàn)在在經(jīng)營權(quán)抵押方面，中央政策開始明確，允許探索進(jìn)行相關(guān)的實(shí)驗(yàn)。所以改革從這個(gè)角度來講，它的意義是非常大的?！北敬芜x擇在吉林省開展農(nóng)村金融改革試點(diǎn)，現(xiàn)實(shí)針對性極強(qiáng)。國務(wù)院要求，試點(diǎn)一年就要見成效，并總結(jié)出相關(guān)經(jīng)驗(yàn)。張紅宇說：“在實(shí)踐層面看來，農(nóng)村經(jīng)營權(quán)抵押，有一個(gè)區(qū)域問題，東北人均耕地比較多的地方，一個(gè)家庭平均就是20畝、30畝、50畝，再流轉(zhuǎn)10戶、8戶，100畝、200畝，甚至更多，那么抵押物就比較有意義?！?/p>

對四川縣域金融，張紅宇也談到一些具體困難，比如四川多丘陵山地，人口眾多，人均耕地一畝、兩畝，單塊地的抵押根本就沒有意義，操作成本也很高，因而，尤其需要加大創(chuàng)新力度，探索出一條新路徑。

PART 3 創(chuàng)新，不僅僅是金融的創(chuàng)新

人民幣“入籃”，既是對中國過去幾年貨幣與金融體系改革的肯定，又將促進(jìn)中國金融的進(jìn)一步改革開放?！笆濉币?guī)劃中，確定了創(chuàng)新、協(xié)調(diào)、綠色、開放以及共享等五大發(fā)展理念，縣域金融的改革，尤須注入“創(chuàng)新”元素。

專家認(rèn)為，激勵(lì)創(chuàng)新與倒逼改革，是人民幣“入籃”的兩大作用，與當(dāng)年加入WTO對實(shí)體經(jīng)濟(jì)的促進(jìn)作用如果處理得當(dāng)，“入籃”對中國金融業(yè)會產(chǎn)生很大的推動(dòng)性作用。比如，對土地的抵押貸款，其創(chuàng)新性不言而喻。

“第一，要有一個(gè)平臺，換句話講，我們要求各個(gè)地方，起碼以縣為單位要有包括土地經(jīng)營權(quán)抵押變現(xiàn)的市場，公開、公正，不搞暗箱操作，有自愿的、法律要求的締約關(guān)系。第二，抵押的時(shí)間，抵押的地塊的比例要有規(guī)定。”張紅宇說，“你轉(zhuǎn)保別人的10年期限，你不能把10年都拿去抵押了，拿出一半的時(shí)間，或1/3的期限來抵押。出現(xiàn)問題，銀行變現(xiàn)，還可以找到另外一家，這風(fēng)險(xiǎn)就規(guī)避了；轉(zhuǎn)包別人1000畝地，拿500畝來抵押，出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，剩下的500畝還可以補(bǔ)償銀行的損失。”

“一個(gè)平臺，一個(gè)約束，一個(gè)信用制度，甚至包括擔(dān)保、保險(xiǎn)，都要介入。與保險(xiǎn)連在一塊兒，保險(xiǎn)公司介入，雙方繳納保費(fèi)，一旦出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，由保險(xiǎn)公司支付。”張紅宇認(rèn)為，這正是下一步金融試點(diǎn)需要解決的問題。

國務(wù)院推出金融改革創(chuàng)新試點(diǎn)的第三個(gè)方案是在廣東、天津、福建自貿(mào)區(qū)展開：擴(kuò)大人民幣跨境使用、資本項(xiàng)目可兌換、跨境投融資等，廣東省重點(diǎn)深化粵港澳合作，天津市主要發(fā)展融資租賃，福建省則以推進(jìn)大陸、臺灣兩岸金融合作為重點(diǎn)。

“入籃”意味著人民幣即將成為世界儲備貨幣，同時(shí)預(yù)示著人民幣國際化更進(jìn)了一步。但，如果僅僅把“入籃”看成是國際化的成果，而不積極推動(dòng)縣域?qū)用娴慕鹑诜?wù)創(chuàng)新，那么，“入籃”對中國社會深層次的、全方位的金融服務(wù)的促進(jìn)作用便難以實(shí)現(xiàn)。

“十三五”，隨著小康社會全面建成的需要和“供給側(cè)”改革的推進(jìn)，社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展將由城市轉(zhuǎn)向縣域轉(zhuǎn)向農(nóng)村。新的五年，縣域會撐起新的增長極點(diǎn)，從而更好地實(shí)現(xiàn)第一個(gè)百年目標(biāo)。

人民幣“入籃”好劇收官，“十三五”全新金融大幕已然揭開。