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    云南省金融支持工業(yè)園區(qū)發(fā)展調(diào)研報告

    2012-04-29 21:08:05中國人民銀行昆明中心支行課題組
    時代金融 2012年26期
    關鍵詞:銀行貸款工業(yè)園區(qū)余額

    中國人民銀行昆明中心支行課題組

    工業(yè)是云南省經(jīng)濟增長的重要支撐,是實體經(jīng)濟發(fā)展的重要基礎,工業(yè)園區(qū)是工業(yè)積聚的代表,要實現(xiàn)云南省經(jīng)濟跨越發(fā)展,關鍵在工業(yè),重點在產(chǎn)業(yè)。工業(yè)園區(qū)的發(fā)展離不開金融的支持,為了解掌握金融支持云南省工業(yè)園區(qū)發(fā)展的情況,近期,人民銀行昆明中心支行組織全省各級人民銀行對全省119個工業(yè)園區(qū)金融服務情況進行了深入的調(diào)研。

    一、工業(yè)園區(qū)金融服務情況

    (一)園區(qū)建設的融資情況

    云南省工業(yè)園區(qū)建設融資主要通過銀行貸款、BT融資、信托融資等方式進行。截至2011年末,各工業(yè)園區(qū)通過銀行貸款、BT融資、信托融資等方式籌集資金的余額為134.75億元,主要用于園區(qū)基礎設施建設、園區(qū)內(nèi)土地收儲、標準產(chǎn)房建設等。其中,銀行貸款余額為96.21億元,比上年末減少8.7億元,下降8.29%,占同期園區(qū)建設三項資金(銀行貸款、BT融資、信托融資,下同)的71.40%;BT融資余額為27.35億元,占同期園區(qū)建設三項資金余額的20.30%;通過信托融資方式融入資金的余額為11.19億元,僅占同期園區(qū)建設三項資金余額的8.30%。

    (二)園區(qū)企業(yè)的融資情況

    1.銀行貸款:據(jù)調(diào)查,截至2011年末,全省園區(qū)企業(yè)貸款余額為1115.44億元,比上年末增加149.91億元,增長15.53%,增速高于全省同期各項貸款增速0.88個百分點。

    第一,貸款支持的重點。省級重點和特色園區(qū)企業(yè)對銀行信貸資金的吸納能力較強。2010年~2011年,40個省級重點和特色工業(yè)園區(qū)年末貸款余額分別為677.78億元和768.27億元,占全部園區(qū)貸款余額的比例分別為70.19%和68.88%。

    第二,小企業(yè)獲貸情況。一是園區(qū)中小企業(yè)貸款增速高于全省中小企業(yè)貸款增速。截至2011年末,園區(qū)中小企業(yè)貸款余額為799.93億元,比上年末增長17.94%,增速高于同期全省中小企業(yè)貸款增速0.64個百分點;二是小企業(yè)獲得銀行貸款的比例有所提高。2011年末,園區(qū)中小企業(yè)貸款余額占全省中小企業(yè)貸款余額的比重為19.10%,比上年末上升了1.01個百分點。

    第三,園區(qū)企業(yè)貸款五大特點。從園區(qū)企業(yè)貸款的情況看,通過對500戶園區(qū)企業(yè)發(fā)放調(diào)查問卷顯示,園區(qū)企業(yè)貸款有五大特點:一是貸款用途是維持生產(chǎn)經(jīng)營需要和擴大再生產(chǎn)(技術改造)。在企業(yè)貸款用途中,有36.76%的樣本企業(yè)貸款主要用于維持正常生產(chǎn)經(jīng)營需要,有33.82%的用于擴大再生產(chǎn)。二是貸款期限以短期為主。樣本企業(yè)貸款期限在1年以內(nèi)的占52.46%,1~3年(含)的占27.87%,3~5年(含)的占18.03%,5年以上的占1.64%。三是貸款利率有所上升。2011年,樣本企業(yè)貸款利率上浮幅度在30%以內(nèi)(含)的占比為43.72%,在30%以上的為23.96%,比去年同期分別提高了14.78和12.17個百分點。四是貸款以抵(質(zhì))押擔保為主。在樣本企業(yè)最近一次獲得的貸款中,有59.09%的企業(yè)貸款擔保方式為房產(chǎn)、土地、設備等抵(質(zhì))押,有29.55%的企業(yè)貸款為其他企業(yè)或第三方信用擔保。五是貸款供需矛盾依然存在。在“企業(yè)資金需求情況”的調(diào)查選項中,有資金缺口的占44.05%,略有缺口的占51.19%,沒有缺口的僅占4.76%;在“企業(yè)從銀行貸款的難易程度”的調(diào)查選項中,有6.49%的企業(yè)認為從銀行貸款很困難,有76.62%的企業(yè)認為從銀行貸款困難,認為比較容易或容易的僅占16.89%。

    2.債券融資:2003年以來,云南銅業(yè)股份有限公司等13家園區(qū)企業(yè),通過短期融資券、中期票據(jù)、公司債、企業(yè)債等債務融資工具累計融入資金531.5億元,占同期全省企業(yè)債券融資總量的60.60%。其中,園區(qū)企業(yè)累計發(fā)行短期融資券和中期票據(jù)470億元,占同期全省短期融資券和中期票據(jù)發(fā)行量的73.32%;累計發(fā)行企業(yè)債39.5億元,占全省企業(yè)債發(fā)行量的21.29%。

    3.股票融資:目前,全省共有17家園區(qū)企業(yè)上市融資。截至2011年末,17家入園上市企業(yè)的市值為1425.31億元,占全省全部上市企業(yè)市值的77.00%;累計在股票市場上融入資金314.67億元,占全省上市企業(yè)融資量的72.87%。

    二、存在問題

    (一)園區(qū)發(fā)展總體滯后,整體水平不高,吸納銀行信貸資金的能力不足

    一是云南省工業(yè)園區(qū)發(fā)展不平衡,滇中地區(qū)集中了全省40%以上的省級重點和特色工業(yè)園區(qū)。二是園區(qū)數(shù)量發(fā)展滯后,目前,全省國家級高新區(qū)和經(jīng)開區(qū)僅3家,比江蘇少16家,比浙江少14家,比江西少5家;省級重點和特色工業(yè)園區(qū)共40家,比江蘇少98家,比福建少83家,比浙江少76家。三是園區(qū)企業(yè)的科技含量與全國和西部先進地區(qū)比,無論是科技創(chuàng)新能力、創(chuàng)業(yè)孵化能力、科技服務平臺體系建設水平,還是科研機構(gòu)數(shù)量、掌握核心技術企業(yè)數(shù)量、高端人才數(shù)量等方面都有較大差距。全省工業(yè)園區(qū)發(fā)展總體滯后、整體水平不高,嚴重制約了銀行信貸資金的投入。截至2011年末,銀行業(yè)金融機構(gòu)支持工業(yè)園區(qū)建設和支持園區(qū)企業(yè)發(fā)展的貸款余額為1211.65億元,僅占全省二產(chǎn)貸款余額的31.97%,占全省人民幣貸款余額的10.00%。

    (二)工業(yè)園區(qū)建設資金缺口較大

    據(jù)調(diào)查,昆明經(jīng)濟開發(fā)區(qū)2012年基礎設施建設需要投資約18億元,財政資金僅可安排6.2億元,資金缺口11.8億元;曲靖經(jīng)濟開發(fā)區(qū)基礎設施建設每年欠賬近10億元;玉溪研和工業(yè)園區(qū)每年基礎設施建設資金缺口達60%;昆明市轄區(qū)內(nèi)的縣級工業(yè)園區(qū)基礎設施項目資金到位率僅為59%;德宏州2004年至2010年累計完成園區(qū)基礎設施建設投資僅為12.35億元,按此速度計算,要完成全州5個工業(yè)園區(qū)150.82億元的投資,還需要10多年的時間,資金缺口大是當前工業(yè)園區(qū)建設突出的問題之一。

    (三)園區(qū)建設土地開發(fā)、利用模式各異,不利于銀行信貸投入

    云南省工業(yè)園區(qū)的土地開發(fā)模式主要有兩種,一是政府征用土地后,把集體土地轉(zhuǎn)為國有土地,由工業(yè)園區(qū)管委會負責“五通一平”再出讓給企業(yè),取得資金收益后用作資本金。這種模式存在的問題是:工業(yè)園區(qū)用地牽涉到土地補償和安置等問題,政府須拿出資金進行土地征用、基礎設施建設及配套設施建設,這些費用在土地出讓后要沖抵成本,政府可用作資本金的數(shù)量減少;在土地開發(fā)及后續(xù)建設中還沒有形成高效、持續(xù)的開發(fā)模式,招商引資未形成規(guī)模,資金鏈斷裂時有發(fā)生,導致園區(qū)建設幾年后還是毛地、撂荒,不利于銀行信貸持續(xù)投入;部分園區(qū)為了能夠招商引資,土地資產(chǎn)以相對低廉的價格,甚至零地價出讓給企業(yè)使用,導致政府難以運用出讓土地資產(chǎn)獲取收益資金,貸款償還難度加大;市場上缺乏相應的工業(yè)用地價格評估體系,導致工業(yè)用地價值無法評估或評估價值偏低,變現(xiàn)困難,進而降低了金融機構(gòu)以工業(yè)用地作為抵押擔保品向工業(yè)園區(qū)發(fā)放貸款的意愿。二是少數(shù)工業(yè)園區(qū)不轉(zhuǎn)變土地利用性質(zhì),而是由村委會與村民簽訂土地利用協(xié)議,由村委會或村股份制企業(yè)負責土地一級開發(fā),然后租給企業(yè)使用。這種模式由于未對土地為農(nóng)村集體所有的性質(zhì)進行轉(zhuǎn)變,企業(yè)只是租賃了土地使用權(quán),因此不能將土地作為抵押擔保品向銀行貸款,增加了企業(yè)獲得銀行貸款的難度。

    (四)園區(qū)建設融資模式單一

    一方面園區(qū)建設以政府為主體,資金主要來源于財政資金、銀行貸款、土地基金。工業(yè)園區(qū)設立之初,政府無償劃撥財政資金或國有資產(chǎn)作為啟動資金,主要靠出讓園區(qū)土地與銀行貸款進行園區(qū)建設,融資模式單一。甚至有的園區(qū)組織機構(gòu)不完備,管委會是臨時的,不具備獨立法人地位及實體化的運作,喪失了融資功能。另一方面創(chuàng)新融資模式及民間資本、企業(yè)資本或其他各種基金以參股形式進行園區(qū)經(jīng)營等現(xiàn)代融資模式難以被運用。

    (五)地方融資平臺清理對工業(yè)園區(qū)建設融資有一定影響

    一方面存量貸款面臨增補有效的抵質(zhì)押擔保、調(diào)整還款方式等“風險緩釋”措施的制約,另一方面增量貸款必須以項目“現(xiàn)金流”作為第一還款來源保證,政府信用無法再度獲得信貸支持。受此影響,全省工業(yè)園區(qū)投融資平臺不僅難以獲得信貸增量,存量貸款在無法提供有效“風險緩釋”措施的情況下被提前收回。截至2011年末,全省52家工業(yè)園區(qū)投融資平臺公司貸款余額為58.00億元,同比減少19.99億元,降幅達25.63%。

    三、政策建議

    (一)構(gòu)建金融支持工業(yè)園區(qū)發(fā)展的保障機制

    各級人民銀行要建立部門聯(lián)動機制,主動與政府相關部門溝通協(xié)調(diào),推動各級政府出臺務實有效的財政貼息、稅收減免和金融風險補償機制,合力營造良好的金融生態(tài)環(huán)境;要建立動態(tài)評價機制,對執(zhí)行政策較好的銀行業(yè)金融機構(gòu),給予再貸款、再貼現(xiàn)、業(yè)務系統(tǒng)準入等方面的正向激勵。要建立金融支持工業(yè)園區(qū)的監(jiān)測機制,及時分析金融支持工業(yè)園區(qū)發(fā)展中存在的問題,并協(xié)商研究解決。

    (二)創(chuàng)新組織建設體系,設立多層次的金融服務機構(gòu)

    各銀行業(yè)金融機構(gòu)要科學規(guī)劃、合理布局工業(yè)園區(qū)的金融機構(gòu)與網(wǎng)點,配備專業(yè)團隊和人員提供專業(yè)服務;鼓勵各類擔保公司為工業(yè)園區(qū)企業(yè)融資提供服務;積極發(fā)展新型的金融組織,鼓勵在工業(yè)園區(qū)設立小額貸款公司、村鎮(zhèn)銀行,為中小企業(yè)提供債權(quán)融資;鼓勵設立金融租賃公司,為成長型科技企業(yè)提供研發(fā)、生產(chǎn)設備租賃;鼓勵設立專業(yè)信托公司,運用集合信托計劃支持企業(yè)發(fā)展;加快設立各類股權(quán)投資基金,為工業(yè)園區(qū)企業(yè)的發(fā)展提供資本支持。

    (三)開展園區(qū)信貸產(chǎn)品和服務方式創(chuàng)新

    各銀行業(yè)金融機構(gòu)要著眼于服務工業(yè)園區(qū)發(fā)展的需要,充分利用人民銀行的應收賬款質(zhì)押、融資租賃等登記公示系統(tǒng),靈活多樣地創(chuàng)新信用模式和擴大貸款抵押擔保范圍;要堅持以企業(yè)為中心,完善差別化服務機制,開辟“綠色通道”,優(yōu)化業(yè)務流程,提高貸款的評估、審批效率;要發(fā)揮利率政策作用,依據(jù)各類型企業(yè),通過風險溢價來覆蓋風險,實行差別化定價;應建立新型的銀企關系,增進交流溝通,主動深入工業(yè)園區(qū),幫助企業(yè)出主意、想辦法,提高資金使用效率。

    (四)完善融資平臺公司的管理機制,增強中小企業(yè)融資能力

    各工業(yè)園區(qū)要按照《中華人民共和國公司法》等有關規(guī)定,指導園區(qū)內(nèi)融資平臺公司建立起“自我管理、自我經(jīng)營、自我約束、自我發(fā)展”的運轉(zhuǎn)機制,按期足額充實融資平臺公司的資本金,促進融資平臺公司高效規(guī)范運行和可持續(xù)發(fā)展,增強其融資能力;園區(qū)中小企業(yè)要進一步完善法人治理結(jié)構(gòu),建立健全財務制度,增強自我融資能力。

    執(zhí)筆人:雷一忠 字 軍 王 勤 胡維金

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