晉商票號(hào)的歷史貢獻(xiàn)與金融創(chuàng)新

高春平

晉商精神文化的主要內(nèi)涵

精神文化，指以歷史、文藝、哲學(xué)、倫理、宗教、美學(xué)等為主要內(nèi)涵的人類精神活動(dòng)成果。文化自信是國(guó)家和民族發(fā)展進(jìn)步中最基本、最深沉、最持久的精神動(dòng)力與源泉。晉商文化源于華夏文明發(fā)源地晉南河?xùn)|鹽池，積淀了中華民族數(shù)千年精深的商業(yè)文明底蘊(yùn)，代表中華民族獨(dú)特閃亮的商業(yè)文化標(biāo)識(shí)，是炎黃子孫在世界商業(yè)文化激蕩交流中站穩(wěn)腳跟永立潮頭的堅(jiān)實(shí)根基。

晉商崛起于明初，發(fā)展于明中后期，興盛于清中后期。誠(chéng)信經(jīng)營(yíng)、開拓進(jìn)取、開放發(fā)展、不斷創(chuàng)新是晉商成功的法寶。2017年6月，習(xí)近平總書記在山西考察調(diào)研時(shí)指出：“山西自古就有重商文化傳統(tǒng)，形成了誠(chéng)實(shí)守信、開拓進(jìn)取、和衷共濟(jì)、務(wù)實(shí)經(jīng)營(yíng)、經(jīng)世濟(jì)民的晉商精神”。2022年春節(jié)前夕，習(xí)近平總書記在山西考察調(diào)研時(shí)強(qiáng)調(diào)，要堅(jiān)定文化自信，深入挖掘晉商文化內(nèi)涵，更好弘揚(yáng)中華優(yōu)秀傳統(tǒng)文化，更好服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展和人民高品質(zhì)生活。

世紀(jì)之交，山西官方和學(xué)術(shù)界曾一度將晉商精神總結(jié)為：“明禮誠(chéng)信，節(jié)儉勤奮；精于管理，勇于開拓”；民間對(duì)晉商精神的贊許則一直流傳著：“四大財(cái)（主）、八小財(cái)、七十二家毛毛財(cái)。踏遍千山萬水，吃過千辛萬苦，克服千難萬險(xiǎn)，掙下千金萬銀”的說法。

晉商票號(hào)發(fā)展的歷史脈絡(luò)

匯通天下、貨通天下、足跡遍天下

晉商是借助明政府實(shí)行“開中法”政策機(jī)遇崛起商界，持續(xù)達(dá)500年之久的強(qiáng)大商貿(mào)集團(tuán)，其票號(hào)一度執(zhí)中國(guó)金融業(yè)之牛耳，是與威尼斯、猶太商人媲美的國(guó)際商人。

崛起——晉商的“第一桶金”

明洪武三年（1371年）三月，明政府根據(jù)山西行省的建議實(shí)施“開中法”。這就是政府放開漢唐以來壟斷千余年的鹽鐵官營(yíng)政策，讓商人運(yùn)糧食到北部九大邊鎮(zhèn)，每運(yùn)200斤糧食發(fā)給一張專利鹽引票證，讓商人持引到兩淮、河?xùn)|等鹽場(chǎng)取鹽販賣，賺取差額利潤(rùn)。這是一項(xiàng)利國(guó)、便民、惠商的政策。山西商人抓住難得歷史機(jī)遇，利用靠近北部九大邊防重鎮(zhèn)中的宣府、大同、延綏、山西四鎮(zhèn)的有利地理位置，面向長(zhǎng)城一帶數(shù)十萬兵馬駐扎的消費(fèi)市場(chǎng)，迅速經(jīng)營(yíng)糧食、鹽業(yè)、黑豆、棉布、草料、絲綢、茶葉、潞綢、鐵器之類軍需貿(mào)易品，崛起于國(guó)內(nèi)商界。

擴(kuò)張——多元貿(mào)易奠定晉商百年基業(yè)

明中葉，商品貨幣經(jīng)濟(jì)發(fā)展，尤其是明英宗正統(tǒng)年間田賦折征“金花銀”，隨著白銀的廣泛流通使用，晉商將商業(yè)市場(chǎng)由黃河流域的北部邊鎮(zhèn)拓展到長(zhǎng)江流域和珠江三角洲，史稱“足跡半天下”。他們通過長(zhǎng)途販茶、運(yùn)銅、銷絲綢、售皮毛，相繼開辟了連接歐亞的萬里國(guó)際茶葉之路、大（?。┪髀罚兾鳌拭C—寧夏—青海—新疆—中亞一帶）、海上商路（江蘇、浙江、福建、廣東—日本、琉球）、張庫(kù)大道（張家口—庫(kù)倫）、晉蒙糧油故道（臨縣磧口—內(nèi)蒙古包頭）。

清代晉商用駱駝、木船、牛車?yán)d著茶葉、絲綢、汾酒、棉布、瓷器、鐵具，以“大盛魁”“元盛德”“天義德”“壁光發(fā)”“長(zhǎng)玉川”“錦生泰”“日升昌”“三晉源”等馳名字號(hào)品牌打開俄羅斯、歐美、印度、日本和東南亞各個(gè)海外市場(chǎng)。

轉(zhuǎn)型——晉商成功把握四次戰(zhàn)略機(jī)遇

明中葉白銀大量流通。哥倫布發(fā)現(xiàn)新大陸后，歐洲商人和海盜把墨西哥白銀帶到世界各地，白銀也隨著中外進(jìn)出口貿(mào)易順差，大量流入中國(guó)。明孝宗弘治五年，鑒于國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)有充足的白銀流通，明政府實(shí)行折色制，原來的納糧換鹽引改為納銀換引。晉商及時(shí)南移，將原以北邊軍鎮(zhèn)的糧食市場(chǎng)為主轉(zhuǎn)向以鹽業(yè)經(jīng)營(yíng)為主，以全國(guó)鹽業(yè)中心市場(chǎng)揚(yáng)州為基地，進(jìn)軍長(zhǎng)江三角洲和珠江三角洲，迅速把市場(chǎng)范圍由北方邊鎮(zhèn)擴(kuò)展到全國(guó)，并延伸到海外。

隆慶六年“封貢互市”實(shí)現(xiàn)后，明蒙結(jié)束了二百多年長(zhǎng)期干戈不休、一度軍旅對(duì)峙的沖突時(shí)期。蒙漢各民族進(jìn)入互易有無的和平發(fā)展新時(shí)期，通過人員物資交往交流和文化觀念習(xí)俗交融，晉商及時(shí)進(jìn)行北拓，以原來長(zhǎng)城邊線的墩堡關(guān)市為一級(jí)基礎(chǔ)市場(chǎng)，進(jìn)一步拓展到蒙古腹地和中俄邊界地區(qū)。

清前期西北邊疆的開發(fā)和全國(guó)統(tǒng)一大市場(chǎng)的形成。晉商在康熙、乾隆年間隨著平定準(zhǔn)噶爾和大、小和卓木叛亂帶來的軍需貿(mào)易商機(jī)，北拓張家口、庫(kù)倫，西進(jìn)新疆、西藏、青海、寧夏，在伊犁、烏里雅蘇臺(tái)、科布多、喀什等地提供軍需，大量經(jīng)營(yíng)茶馬貿(mào)易。

太平天國(guó)運(yùn)動(dòng)爆發(fā)。十九世紀(jì)五六十年代，隨著中國(guó)淪入半殖民地半封建的深淵和國(guó)內(nèi)階級(jí)社會(huì)矛盾的加劇，1851年到1864年，廣西爆發(fā)了洪秀全領(lǐng)導(dǎo)的太平天國(guó)農(nóng)民起義，1853年占領(lǐng)南京，截?cái)嗲宄慕辖?jīng)濟(jì)命脈。清王朝的東南半壁江山一度出現(xiàn)混亂。鑒于時(shí)局陡變，晉商票號(hào)一方面改變傳統(tǒng)的“南存北放”貿(mào)易格式，大批收縮江南的商鋪業(yè)務(wù)，發(fā)展北方市場(chǎng)；另一方面在江南尋找新的商機(jī)，票號(hào)利用自己的匯兌網(wǎng)絡(luò)，抓住清政府南方田糧賦稅不能按時(shí)北運(yùn)的困局，很快辦起為廣東、福建、浙江、江西、四川、湖南、湖北等數(shù)省代墊代匯官銀軍餉、接濟(jì)西北軍需，代辦監(jiān)生捐納等新業(yè)務(wù)，使得晉商票號(hào)每股的利潤(rùn)分紅在光緒年間高達(dá)三萬余兩，成為清政府的財(cái)政金融支柱和事實(shí)上的國(guó)家銀行，創(chuàng)下金融業(yè)績(jī)之最。

鼎盛——票號(hào)誕生標(biāo)志著晉商發(fā)展進(jìn)入黃金期

進(jìn)入清代，由于國(guó)內(nèi)統(tǒng)一市場(chǎng)的形成，蒙古、西北邊疆地區(qū)的開發(fā)，晉商獲得長(zhǎng)足發(fā)展。票號(hào)之前，中國(guó)的傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)和市場(chǎng)有當(dāng)鋪、印局、錢莊、鏢局、銀號(hào)，但沒有專營(yíng)匯兌、存款、放款三大業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。異地資金主要靠鏢局運(yùn)現(xiàn)。

道光三年（公元1823年），晉商首創(chuàng)專營(yíng)異地匯兌的信用機(jī)構(gòu)——票號(hào)。山西商人借助資本雄厚、商鋪分號(hào)廣布、商業(yè)信用卓著的優(yōu)勢(shì)，順應(yīng)遠(yuǎn)距離長(zhǎng)途異地貿(mào)易對(duì)大額資金結(jié)算的需求，創(chuàng)造性地將傳統(tǒng)匯兌業(yè)從一般商業(yè)中剝離出來，到光緒三十二年（1906年）在全國(guó)近百處通都邑市建起匯兌網(wǎng)絡(luò)，分號(hào)達(dá)到500余家，實(shí)現(xiàn)了“貨通天下”“匯通天下”。

票號(hào)標(biāo)志著晉商進(jìn)入鼎盛階段。其財(cái)力之雄厚、活動(dòng)地域之廣闊、經(jīng)營(yíng)商品之眾多、管理制度之嚴(yán)密，在國(guó)內(nèi)商界首屈一指。

山西票號(hào)最盛時(shí)期總號(hào)分號(hào)近600家（578家），不僅遍布全國(guó)，而且開到北部科布多、烏利雅蘇臺(tái)、烏蘭巴托，甚至俄國(guó)的圣彼得堡、莫斯科，日本的神戶、大阪，朝鮮的仁川、漢城，金融資本延伸觸及歐洲大陸的地中海沿岸。

萬里茶道國(guó)際貿(mào)易成就晉商領(lǐng)軍地位

晉商把握商機(jī)，開拓市場(chǎng)空間的能力智慧空前，民間一直流傳著“凡是有麻雀的地方，就有山西商人的足跡”，他們先后壟斷了明代中國(guó)北部邊鎮(zhèn)市場(chǎng)的糧食、鐵器、販鹽、絲綢、棉布和清代全國(guó)的茶葉、當(dāng)鋪、賬局、票號(hào)、物流等市場(chǎng)。他們的商貿(mào)活動(dòng)不僅將山西變成了“海內(nèi)最富”，而且繼漢唐“絲綢之路”后，又成功開拓了連接歐亞大陸的陸上國(guó)際商貿(mào)廊道——萬里茶路。

從18世紀(jì)30年代至20世紀(jì)20年代，晉商維持了“恰克圖—買賣城”為中轉(zhuǎn)地的萬里茶道沿線近200年的茶葉貿(mào)易壟斷地位。

恰克圖市場(chǎng)的中俄貿(mào)易在道光時(shí)期（1821—1850年）進(jìn)入空前繁榮階段。俄國(guó)各階層的飲茶者與日俱增，大大刺激了茶葉進(jìn)口量的急劇增長(zhǎng)。尤其是西伯利亞一帶，以肉食為主的游牧民族，達(dá)到了不可一日無茶的地步。只茶葉一項(xiàng)，在恰克圖的輸出量，公元1727年為25000箱，到光緒年間（1871—1908年）增加到66000箱。茶葉在1850年占全部輸出數(shù)量的75%。公元1777年，恰克圖的貿(mào)易總額為2868333盧布。公元1845年增加到13620000盧布，恰克圖的中俄貿(mào)易達(dá)到了頂峰，中國(guó)成為俄國(guó)在亞洲的最大市場(chǎng)。到清末民初，中俄貿(mào)易呈現(xiàn)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)（見表1）。

表1 1892—1916年俄中貿(mào)易額統(tǒng)計(jì)（單位：百萬盧布）

晉商的“六個(gè)第一”

道光三年（1823年）平遙幫商人雷履泰首創(chuàng)票號(hào)。票號(hào)集唐代飛錢、宋代交子、明代會(huì)票、信票之大成，標(biāo)志著首次改變鏢局運(yùn)現(xiàn)，實(shí)現(xiàn)從產(chǎn)業(yè)資本向金融資本的飛躍。

票號(hào)是中國(guó)封建社會(huì)后期清代第一流的金融機(jī)構(gòu)。它是賬局的延續(xù)和發(fā)展，社會(huì)信用度極高。可謂中國(guó)銀行業(yè)的鼻祖。票號(hào)—戶部銀行—大清銀行—中國(guó)銀行一脈傳承，在國(guó)計(jì)民生中發(fā)揮了活躍商貿(mào)、融通資金、推進(jìn)城鎮(zhèn)化的重要功能。

晉商率先開辟萬里國(guó)際茶道，拓展國(guó)內(nèi)外大市場(chǎng)。萬里茶道是“絲綢之路”的延續(xù)。習(xí)近平總書記2013年出訪俄羅斯，在莫斯科國(guó)際關(guān)系學(xué)院發(fā)表演講時(shí)說：“繼17世紀(jì)的‘萬里茶道’之后，中俄油氣管道成為聯(lián)通兩國(guó)新的‘世紀(jì)動(dòng)脈’?！?/p>

晉商率先實(shí)施銀企互助聯(lián)動(dòng)，銀企一體，資金高速流轉(zhuǎn)。晉商以實(shí)業(yè)起家，靠金融輝煌。但并非單打一，而是實(shí)行混業(yè)集團(tuán)經(jīng)營(yíng)，銀企聯(lián)動(dòng)互濟(jì)。許多票號(hào)把本號(hào)的資金貸放于本商號(hào)店鋪，手續(xù)簡(jiǎn)便靈活；本家商號(hào)賺的利潤(rùn)又存放于本家票號(hào)，資金周轉(zhuǎn)快，經(jīng)營(yíng)效益高。

大盛魁率先實(shí)施兩權(quán)分離、股權(quán)激勵(lì)，勞資共創(chuàng)，為明晰企業(yè)產(chǎn)權(quán)、破解勞資矛盾糾紛探索了成功的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。清代最大的旅蒙商大盛魁大門口有一副對(duì)聯(lián)：步八千里云程披星戴月，集廿二省奇貨裕國(guó)通商。大盛魁、元盛德、天義德號(hào)稱清代旅蒙商三大號(hào)，其中大盛魁率先實(shí)施兩權(quán)分離、股權(quán)激勵(lì)，勞資共創(chuàng)，明晰了企業(yè)產(chǎn)權(quán)。全號(hào)擁有上千家分號(hào)，上萬名員工，兩萬多頭駱駝，經(jīng)營(yíng)非常靈活高效。既從事“上自綢緞、下自蔥蒜”的商業(yè)貿(mào)易，又經(jīng)營(yíng)“印局、當(dāng)鋪、錢莊、賬局、票號(hào)”各類金融業(yè)務(wù)，資產(chǎn)規(guī)?？涨?。

晉商數(shù)學(xué)家王文素首創(chuàng)用算盤解高次方程難題，為中國(guó)傳統(tǒng)珠算應(yīng)用的巔峰。他的著作《新集通證古今算學(xué)寶鑒》是明代數(shù)學(xué)珠算的扛鼎之作，中國(guó)數(shù)學(xué)史上的巨著。

衰落——導(dǎo)致晉商衰落的幾個(gè)因素

工業(yè)革命后西方科技進(jìn)步的沖擊。1871年，俄國(guó)人在黑龍江的船舶公司開業(yè)，在茶葉之路上啟用了航運(yùn)；英國(guó)人在海底鋪設(shè)電纜，倫敦—漢口，莫斯科—上海電報(bào)接通，于是在20世紀(jì)初的東西方商戰(zhàn)中，尤其是中俄雙邊貿(mào)易就演出了一幕幕悲壯的場(chǎng)面：東方傳統(tǒng)運(yùn)輸通訊工具牛馬、駱駝、信鴿與西方近代運(yùn)輸通訊工具火車、輪船、電報(bào)賽跑。

清朝綜合國(guó)力的下降。清朝在康乾盛世，GDP一度遙遙領(lǐng)先。但自近代西方工業(yè)革命以后，逐漸落伍，特別是鴉片戰(zhàn)爭(zhēng)后，內(nèi)憂外患頻起，喪權(quán)、辱國(guó)、割地、賠款不斷，弱國(guó)無外交、國(guó)弱商難保。與此同時(shí)，晉商遭遇曠日持久的跨國(guó)官司。華商對(duì)外國(guó)中小商人實(shí)行賒銷以擴(kuò)大市場(chǎng)占有率；雙方商定，待茶葉售出之后再行結(jié)賬，但外商賴賬，導(dǎo)致了一場(chǎng)場(chǎng)曠日持久的跨國(guó)官司，中國(guó)商人最終索債無望，錢貨兩空。山西茶商在恰克圖的貿(mào)易一落千丈，大多數(shù)店鋪歇業(yè)倒閉。

20世紀(jì)初，俄國(guó)取得了在外蒙古無稅自由貿(mào)易的特權(quán)。1911年，沙俄策動(dòng)外蒙古獨(dú)立，1913年又強(qiáng)迫袁世凱簽訂《中俄聲明文件》，此后，俄蒙舉行恰克圖會(huì)議，簽訂《中俄蒙協(xié)約》。北洋政府承認(rèn)外蒙古自治，張家口—庫(kù)倫—恰克圖商道一度中斷，旅蒙商號(hào)數(shù)億元的貨物資產(chǎn)被沒收。

日本全面侵華，晉商受到毀滅性打擊。1937年，日本帝國(guó)主義發(fā)動(dòng)全面侵華戰(zhàn)爭(zhēng)，中華民族面臨亡國(guó)滅種的危險(xiǎn)。1937年11月8日，太原失陷。1938年春，日軍的鐵蹄踐踏晉中，炮彈擊中市樓商鋪，大肆洗劫晉商，使興盛五百年的晉商元?dú)獯髠?/p>

晉商票號(hào)的歷史貢獻(xiàn)與啟示

貢獻(xiàn)

著名經(jīng)濟(jì)學(xué)家馬寅初評(píng)價(jià)票號(hào)歷史貢獻(xiàn)時(shí)講道：“如是既無長(zhǎng)途運(yùn)現(xiàn)之煩，又無中途水火盜賊之險(xiǎn)，而收解又可兩清。商業(yè)之興，國(guó)富以增，票莊歷史上貢獻(xiàn)不可謂不大。”

跨區(qū)結(jié)算匯兌，構(gòu)建金融體系。票號(hào)發(fā)展了錢莊、賬局、印局、當(dāng)鋪、票號(hào)、銀號(hào)、銀樓未開辦的金融業(yè)務(wù)，通過民信局和“一紙匯票”，解決國(guó)內(nèi)外城鄉(xiāng)和跨越不同地域的物資流通和資金結(jié)算難題。

商業(yè)信用，標(biāo)期結(jié)算。當(dāng)時(shí)沒有工商、稅務(wù)審批監(jiān)管部門，尤其是在商號(hào)店鋪之間流動(dòng)資金結(jié)算方面按每年春、夏、秋、冬四季訂標(biāo)，實(shí)行標(biāo)期結(jié)算清賬，誰失信，大家就不和他做生意，從而倚靠商業(yè)信用，有效防范破解了金融債務(wù)和投資經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

投資三產(chǎn)，開物流運(yùn)輸業(yè)先河。晉商大量投資第一、二、三產(chǎn)業(yè)，通過長(zhǎng)途運(yùn)糧、販茶、運(yùn)銅、出售皮毛、交易絲綢，加快了國(guó)內(nèi)的人流、物流、資金流、信息流的周轉(zhuǎn)，拓展了市場(chǎng)空間。

首創(chuàng)糧食期貨，產(chǎn)運(yùn)銷一條龍。晉商采取前店后廠、產(chǎn)銷一體的經(jīng)營(yíng)模式，喬家在包頭創(chuàng)辦了世界上最早的糧食期貨雛形“買樹梢”，比美國(guó)芝加哥農(nóng)產(chǎn)品期貨交易早50年。清代晉中商人在壽陽糧食市場(chǎng)進(jìn)一步發(fā)展了糧食期貨貿(mào)易。道光年間在家丁憂的大學(xué)士祁 藻著《馬首農(nóng)言》，書中將其概括為：“買者不必出錢，賣者不必有米，謂之空斂。因現(xiàn)在之米價(jià)，定將來之貴賤，任意增長(zhǎng)。此所謂買空賣空?！边@是典型的糧食期貨交易。

海外投資，跨國(guó)合作。晉商具有全球的眼光和開放意識(shí)，大膽走出國(guó)門，進(jìn)行海外投資，開放經(jīng)營(yíng)，1728年《中俄恰克圖條約》簽訂后，恰克圖邊貿(mào)勃興。旅蒙晉商在中俄貿(mào)易口岸恰克圖出巨資控股和俄羅斯商人合作開辦遠(yuǎn)東商業(yè)銀行，后稱東亞銀行。祁縣商人申樹楷瞅準(zhǔn)清末中國(guó)屢有外交官員出使、留日學(xué)生大批東渡商機(jī)，經(jīng)鄉(xiāng)賢駐日公使渠本翹助力，率先在日本開辦票號(hào)，開創(chuàng)海外投資金融業(yè)的先例。五口通商后，外資紛紛進(jìn)入中國(guó)，英國(guó)匯豐銀行、美國(guó)花旗銀行、德國(guó)德華銀行、俄羅斯道勝銀行陸續(xù)來華，他們?cè)O(shè)在沿海，便和票號(hào)合作，一位在上海的匯豐銀行經(jīng)理曾說：“山西商人信譽(yù)極好，合作二十余年從無一位不講信用的山西商人?！蓖鈬?guó)人都把山西人辦的票號(hào)稱為“山西銀行” 。

集商業(yè)資本與金融資本為一體，銀企互助聯(lián)動(dòng)、多元混業(yè)經(jīng)營(yíng)。“實(shí)體+金融”，茶票莊兼營(yíng)模式。以實(shí)業(yè)起家，靠金融輝煌，實(shí)行混業(yè)集團(tuán)經(jīng)營(yíng)，銀企聯(lián)動(dòng)互濟(jì)，在萬里茶道許多票號(hào)把資金貸放于本家商號(hào)店鋪，手續(xù)簡(jiǎn)便靈活；自家商號(hào)賺的利潤(rùn)又存放于本家票號(hào)，資金周轉(zhuǎn)快，經(jīng)營(yíng)方式靈活，經(jīng)濟(jì)效益極高。例如“一塊牌子、兩套人馬”型，喬家大德興茶莊改組大德通票號(hào)，對(duì)外一塊牌子，對(duì)內(nèi)分設(shè)兩個(gè)機(jī)構(gòu)、兩套人馬、兩本賬簿，分別核算，一體經(jīng)營(yíng)。又如“兩塊牌子、兩套人馬”型，著名旅蒙商號(hào)大盛魁在祁縣古城分別投資設(shè)立“大玉川茶莊”與“大盛川票號(hào)”，各自實(shí)行獨(dú)立核算。但業(yè)務(wù)聯(lián)系卻十分緊密，大玉川茶莊賺的錢存入本家票號(hào)，可以生息；大盛川票號(hào)借貸給茶莊大額流動(dòng)資金，一方面解決茶莊占用資金量大、周轉(zhuǎn)期長(zhǎng)、資金鏈容易斷裂的困惑，另一方面可以賺取穩(wěn)定高額的利息，從而達(dá)到資金鏈安全高速周轉(zhuǎn)，可持續(xù)流轉(zhuǎn)效益最大化的雙贏業(yè)績(jī)。

經(jīng)營(yíng)管理制度、用人激勵(lì)機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制創(chuàng)新。晉商對(duì)待生意伙伴誠(chéng)信互濟(jì)，勞資雙贏。明代晉商在初創(chuàng)起家階段，大多實(shí)行的是伙計(jì)制，一人出資，眾人合伙經(jīng)營(yíng)。到清代晉商股份制日益完善，有銀股（資本）、頂身股（人力股）、故身股（對(duì)有重大貢獻(xiàn)的人員死后仍在定期發(fā)股，大德通經(jīng)理高鈺身后子孫仍享受20年股份分紅）化解了難纏的勞資矛盾與糾紛。還有諸如密押、暗碼、股份制、學(xué)徒制、標(biāo)期制、合伙制、頂身股、故身股、龍門賬、預(yù)提護(hù)本、公座厚成、旅行支票、同業(yè)拆借、票據(jù)扎差清算等一系列符合市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)規(guī)律和自身發(fā)展需求的經(jīng)營(yíng)管理制度。

經(jīng)世濟(jì)民，投資公益，體現(xiàn)家國(guó)情懷，推動(dòng)城鎮(zhèn)化和社會(huì)公益事業(yè)發(fā)展。商業(yè)文明與城鎮(zhèn)化是一對(duì)共生相伴體。城鎮(zhèn)是商人之家，商業(yè)文化是城鎮(zhèn)之魂，晉商的繁榮，推進(jìn)了城鎮(zhèn)化的進(jìn)程。他們賺錢后，擔(dān)當(dāng)意識(shí)、社會(huì)責(zé)任感很強(qiáng)，投資修橋、鋪路、建校、蓋廟之舉數(shù)不勝數(shù)，促成一批金融、商貿(mào)、文化名城、特色集鎮(zhèn)崛起。創(chuàng)造了中國(guó)城鎮(zhèn)化史上流傳至今的“先有復(fù)盛公，后有包頭城，先有曹家號(hào)、后有朝陽縣”等奇跡。

啟示

第一，晉商的500年興衰史恰恰是中國(guó)明清封建王朝興亡史的縮影。

第二，三晉悠久的歷史和厚重的文化底蘊(yùn)有助于激發(fā)新晉商的企業(yè)家精神。

第三，晉商經(jīng)營(yíng)管理思想、開放的精神，雖“古”今懸隔、時(shí)代變異，但仍是一筆珍貴的、可借鑒的文化遺產(chǎn)。