農(nóng)村金融供給保障鄉(xiāng)村振興的路徑選擇

許強(qiáng)

目前國(guó)家在農(nóng)村地區(qū)的金融體系正在逐步建立和健全，但是如何選擇更加科學(xué)的農(nóng)村金融供給路徑，保障鄉(xiāng)村振興能夠有著更加強(qiáng)而有力的經(jīng)濟(jì)保障，這就需要在探索鄉(xiāng)村振興的過程中，對(duì)于各種抵押和擔(dān)保機(jī)制進(jìn)行優(yōu)化，進(jìn)而促進(jìn)農(nóng)村地區(qū)金融供需的平衡。

鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略是黨的十九大作出的重要決策部署，是全面建成小康社會(huì)的重要?dú)v史任務(wù)。從目前的情況看，鄉(xiāng)村地區(qū)的振興發(fā)展以及落實(shí)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的各項(xiàng)工作，需要建設(shè)優(yōu)秀的農(nóng)村金融供給鏈條，特別是優(yōu)先保障農(nóng)村地區(qū)各項(xiàng)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和改進(jìn)的資金投入，把農(nóng)業(yè)農(nóng)村作為金融優(yōu)先服務(wù)發(fā)展的對(duì)象。

一、當(dāng)前農(nóng)村金融供給的狀況分析

鄉(xiāng)村振興是一個(gè)系統(tǒng)而復(fù)雜的工程，金融機(jī)構(gòu)在面對(duì)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的推進(jìn)過程中，有著非常大的市場(chǎng)。但是長(zhǎng)期以來，中國(guó)農(nóng)村地區(qū)在金融供需方面出現(xiàn)不平衡的現(xiàn)象，農(nóng)村金融的供給比較落后，與農(nóng)村地區(qū)居民和鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)的借貸需求不能夠?qū)崿F(xiàn)匹配。根據(jù)各種金融發(fā)展的調(diào)研報(bào)告情況，可以看出中國(guó)在三農(nóng)領(lǐng)域的金融缺口比較大，有超過40%鄉(xiāng)鎮(zhèn)居民和企業(yè)信貸需求無法在現(xiàn)有的金融機(jī)制中得到滿足。

目前提供各種農(nóng)村金融產(chǎn)品的機(jī)構(gòu)，包括傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)和新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)。傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)主要是以發(fā)展農(nóng)業(yè)為主要方向的銀行，這些具有政策性的金融機(jī)構(gòu)，以郵政儲(chǔ)蓄銀行或涉及農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的商業(yè)銀行為代表，以及各個(gè)地方所建立的農(nóng)村信用合作社網(wǎng)點(diǎn)。新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)主要包括鄉(xiāng)鎮(zhèn)銀行或者小額貸款公司，還有一些鄉(xiāng)村所建立的資金合作社等，但是這種類型的金融機(jī)構(gòu)無法完全滿足當(dāng)前中國(guó)農(nóng)村的金融需求。

金融機(jī)構(gòu)的信貸支持主要是對(duì)各種農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)的資金投入，包括對(duì)農(nóng)村各類產(chǎn)業(yè)在生產(chǎn)與發(fā)展的資金支持。這也是各類農(nóng)業(yè)生產(chǎn)者在創(chuàng)業(yè)和增收過程中的重要資金保障，對(duì)農(nóng)民的生活水平提升有比較直接的影響。但就目前的情況看，各種類型的傳統(tǒng)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在涉及農(nóng)業(yè)信貸供給發(fā)展過程中，還無法提供更多的金融產(chǎn)品，很多鄉(xiāng)村地區(qū)的居民或者小微企業(yè)，其融資需求并沒有通過這一渠道得到滿足。目前中國(guó)農(nóng)村家庭正常的信貸或批準(zhǔn)率來看，還是遠(yuǎn)遠(yuǎn)比城鎮(zhèn)居民要低，農(nóng)村金融供給水平較低和提供的產(chǎn)品較少，各種類型的金融機(jī)構(gòu)在農(nóng)村地區(qū)設(shè)置網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量相對(duì)較少，甚至有部分機(jī)構(gòu)不在農(nóng)村地區(qū)設(shè)置網(wǎng)點(diǎn)。大多數(shù)的農(nóng)村金融業(yè)務(wù)都是由代理人員完成，一個(gè)代理人員要服務(wù)的對(duì)象數(shù)量相對(duì)龐大，而且基于傳統(tǒng)金融信貸的一些基本的規(guī)定和思維，會(huì)影響到最終批準(zhǔn)的貸款數(shù)量。設(shè)置了網(wǎng)點(diǎn)的金融機(jī)構(gòu)，其為鄉(xiāng)村地區(qū)所提供的各種業(yè)務(wù)類型相對(duì)單一，超過一半的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)主要還是提供存款和貸款的業(yè)務(wù)，甚至有部分機(jī)構(gòu)僅僅只是支持存款取款的業(yè)務(wù)，沒有提供貸款業(yè)務(wù)。

傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)在金融產(chǎn)品供給方面的不足，直接催生了一系列新的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)，這些機(jī)構(gòu)是在互聯(lián)網(wǎng)的技術(shù)支持之下，特別是移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)和智能手機(jī)普及的背景之下，所產(chǎn)生的一些新的貸款途徑。這些新型的金融機(jī)構(gòu)，無論在合法性或者在資金量等方面，相對(duì)比于傳統(tǒng)的鄉(xiāng)村金融機(jī)構(gòu)還是有一定的弱勢(shì)，對(duì)于農(nóng)村或農(nóng)業(yè)的支持效果還是有一定的局限性。而且從一些近期所出現(xiàn)的情況看，一些扎根于農(nóng)村的新型金融機(jī)構(gòu)在吸取儲(chǔ)戶的存款以及進(jìn)行高利息的誘惑的情況下，實(shí)際上并沒有把農(nóng)戶的資金用于正規(guī)的投資途徑，最終這些新型金融機(jī)構(gòu)走向破產(chǎn)，無法及時(shí)償付農(nóng)戶的本金。

就目前的情況看，鄉(xiāng)鎮(zhèn)銀行或者小額貸款公司的覆蓋面，以及其運(yùn)營(yíng)的風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避能力都相對(duì)較差，雖然鄉(xiāng)鎮(zhèn)銀行在新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)中擁有一定的優(yōu)勢(shì)，但是其保險(xiǎn)程度以及對(duì)于市場(chǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的察覺能力還是比較低。除此之外，國(guó)家和相關(guān)職能部門對(duì)于這些農(nóng)村地區(qū)的新型金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管力度還不夠大，有可能造成一系列的風(fēng)險(xiǎn)，而小額貸款公司在近年來國(guó)家政策調(diào)整中，其占比也在逐漸減少，對(duì)于農(nóng)村地區(qū)所產(chǎn)生的影響，尤其是對(duì)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的影響也逐步降低。為了解決資金方面的缺口，一些鄉(xiāng)鎮(zhèn)地區(qū)則是采取資金互助社等方式進(jìn)行資金募集，但是其在市場(chǎng)方面的份額也是逐步萎縮，在農(nóng)村地區(qū)金融業(yè)務(wù)的開展也遇到了越來越多的困難。

從上述的這些方面可以看出，中國(guó)的農(nóng)村地區(qū)金融市場(chǎng)有效的供給，其實(shí)是無法滿足目前的鄉(xiāng)村振興發(fā)展要求，特別是農(nóng)村地區(qū)的居民和企業(yè)的快速發(fā)展所產(chǎn)生的融資需求無法得到滿足。目前農(nóng)村的一些優(yōu)勢(shì)的生產(chǎn)項(xiàng)目在再生產(chǎn)和規(guī)?；瘮U(kuò)張的過程中，很難得到資金的支持，更比如一些農(nóng)業(yè)的創(chuàng)新項(xiàng)目在孵化過程中所需要的相關(guān)資金，也難以通過傳統(tǒng)的融資途徑獲得資金支持。在這種背景下，一些鄉(xiāng)村地區(qū)的有融資需求的經(jīng)濟(jì)主體，也只能放棄一些正規(guī)的投資路徑，或鋌而走險(xiǎn)通過一些非正規(guī)的融資渠道獲取資金，這樣對(duì)農(nóng)村地區(qū)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定程度造成了一定的負(fù)面影響。

二、目前農(nóng)村金融有效供給不充足的主要成因分析

（一）傳統(tǒng)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在農(nóng)村農(nóng)業(yè)的支持力度方面不足

商業(yè)銀行或者是農(nóng)村發(fā)展銀行等傳統(tǒng)的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)，在服務(wù)三農(nóng)或者支持農(nóng)村的各種建設(shè)等方面，存在著各種問題，這些問題有一些和農(nóng)村信用合作社是相似的，有一些則是與銀行自身的發(fā)展情況有關(guān)，這些都是導(dǎo)致當(dāng)前農(nóng)村金融需求出現(xiàn)缺口的主要原因。

農(nóng)村地區(qū)的一些商業(yè)金融機(jī)構(gòu)，在監(jiān)督和管理的方面還缺乏有序的發(fā)展方式，而且對(duì)于涉及農(nóng)村或農(nóng)業(yè)的貸款還存在信貸歧視的問題。郵政儲(chǔ)蓄銀行是當(dāng)前中國(guó)分布在鄉(xiāng)村地區(qū)相對(duì)較多的傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)，其管理的模式相對(duì)較復(fù)雜，金融貸款的業(yè)務(wù)流程相對(duì)冗長(zhǎng)。目前中國(guó)的郵政儲(chǔ)蓄銀行在管理的過程中，都是由省、市及區(qū)縣的銀行進(jìn)行三級(jí)傳導(dǎo)，各個(gè)級(jí)別的商業(yè)銀行網(wǎng)點(diǎn)都受到信貸額度的限制。在信貸審批等相關(guān)的金融業(yè)務(wù)辦理的過程中，按照額度的大小進(jìn)行分層管理，從而進(jìn)行傳導(dǎo)。如果在區(qū)縣一級(jí)的支行申請(qǐng)的貸款額度超過本級(jí)所能審批的標(biāo)準(zhǔn)，必須上報(bào)到市二級(jí)分行進(jìn)行初審，最終由省一級(jí)的郵政儲(chǔ)蓄銀行進(jìn)行終審，其流程非常復(fù)雜，手續(xù)多，在時(shí)間成本和效率方面都不夠理想，影響了這些金融業(yè)務(wù)對(duì)于鄉(xiāng)村振興的支持。

而且目前商業(yè)銀行對(duì)于涉及農(nóng)村的貸款有著嚴(yán)重的信貸歧視。由于農(nóng)村地區(qū)在拓展農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的過程中，主要是傳統(tǒng)的種植業(yè)或者養(yǎng)殖業(yè)等，這些都會(huì)受到天氣的或者是各種經(jīng)營(yíng)背景等比較難以預(yù)測(cè)的因素影響，農(nóng)產(chǎn)品的價(jià)格在實(shí)際的市場(chǎng)運(yùn)行過程中也有一定的波動(dòng)。從這些方面可以看出，在農(nóng)村地區(qū)的一些涉農(nóng)貸款出現(xiàn)違約情況或者是壞賬等風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)比城市的工業(yè)或商業(yè)的貸款更高。而且農(nóng)村地區(qū)的企業(yè)規(guī)模不比城市的企業(yè)規(guī)模，對(duì)于財(cái)務(wù)的稽查核對(duì)等監(jiān)督模式和內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)防控等方面，沒有像城市企業(yè)那么健全，對(duì)信息的公開也是不足的，導(dǎo)致一些金融機(jī)構(gòu)很難對(duì)農(nóng)村地區(qū)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)規(guī)模和負(fù)債情況進(jìn)行綜合評(píng)估，在借貸方面雙方信息是不對(duì)稱的。

抵押擔(dān)保制度相對(duì)匱乏，也是目前農(nóng)村地區(qū)信貸歧視的一個(gè)重要原因。傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)為了規(guī)避貸款所存在的風(fēng)險(xiǎn)，大多數(shù)情況下進(jìn)行抵押都是為了保障信貸能夠及時(shí)還款，但是農(nóng)村地區(qū)能夠具備成熟金融抵押條件的資產(chǎn)比較有限，比如房屋或者土地在農(nóng)村地區(qū)還是價(jià)值比較高，但是由于國(guó)家對(duì)于農(nóng)村宅基地和土地流轉(zhuǎn)有著嚴(yán)格的限制，農(nóng)村的房屋或者土地作為商業(yè)貸款的抵押物，在變現(xiàn)能力方面比較有限，因此銀行的存單成為農(nóng)民在貸款的過程中重要的抵押品，不過由于具有貸款需求的農(nóng)戶很少具備自有的儲(chǔ)蓄，其所抵押的存單大多數(shù)都是借用他人這種間接的貸款方式，隱藏著非常大的金融信用風(fēng)險(xiǎn)。

而且政策性的金融機(jī)構(gòu)在業(yè)務(wù)方面提供的支持，相對(duì)少一些，政策性的農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行主要還是以扶持糧、棉和油的收購(gòu)及調(diào)銷為主，業(yè)務(wù)范圍實(shí)力有限，沒有充分展現(xiàn)出其資金體量方面的優(yōu)勢(shì)，農(nóng)村地區(qū)在鄉(xiāng)村振興過程中，基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)和公共事業(yè)的發(fā)展還是缺乏一些有效的支持。而且農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)逐步偏離其服務(wù)的初衷，自從與農(nóng)業(yè)銀行分離之后，農(nóng)村信用合作社一般都是以承擔(dān)農(nóng)村客戶的各種小規(guī)模的金融服務(wù)為主，但是長(zhǎng)期以來存在著較高的不良貸款率和壞賬的壓力，一些農(nóng)村信用合作社為了追求商業(yè)利益，而逐漸地偏離支農(nóng)的定位，目前這些信用合作社現(xiàn)代化程度比較低，網(wǎng)絡(luò)辦事的渠道也比較少，很難拓展優(yōu)質(zhì)的農(nóng)村客戶。而且目前管理的效率也是相對(duì)低下，沒有成熟的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控機(jī)制，存在著一些網(wǎng)點(diǎn)有員工違規(guī)操作的現(xiàn)象。

（二）新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)在拓展業(yè)務(wù)方面遇到一定的困難

首先，新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)，相對(duì)比于傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)，在網(wǎng)點(diǎn)的數(shù)量上相對(duì)比較少，而且在市場(chǎng)的占有率方面也有局限性，無法真正拓展業(yè)務(wù)，因此新型的金融機(jī)構(gòu)對(duì)于整個(gè)農(nóng)村的影響還是比較少。除此之外，一些新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)所提供資金體量相對(duì)比較小，放貸的平均成本比較高，貸款的利率也存在比較高的情況，很難真正實(shí)現(xiàn)對(duì)惠農(nóng)和利農(nóng)的效果。

其次，新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)及其合法性存疑，以農(nóng)村資金互助社為例，中國(guó)的農(nóng)村資金互助社主要是通過政府民政部門或以民間社團(tuán)的方式進(jìn)行登記，往往不具備營(yíng)業(yè)執(zhí)照或金融業(yè)務(wù)的許可。又比如一些農(nóng)民會(huì)自發(fā)組織或不在政府金融監(jiān)管體系內(nèi)的一些金融機(jī)構(gòu)，這些機(jī)構(gòu)其實(shí)也并不滿足當(dāng)前社會(huì)監(jiān)管的需求。從目前的情況看，即便是少數(shù)獲得銀保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)掛牌成立的正規(guī)非銀行的金融機(jī)構(gòu)，其法人的性質(zhì)也會(huì)存在著一些很難回避的矛盾，而且就目前的情況看，農(nóng)村資金互助社作為獨(dú)立的企業(yè)法人，其企業(yè)法人的盈利性質(zhì)與資金互助在扶助農(nóng)村過程中的公益初衷還是有一定的矛盾，因此如果大規(guī)模推廣的過程中就會(huì)存在著一些法律定位的矛盾和模糊的困境。

最后，資金與社會(huì)資源的缺乏。在法律的相關(guān)規(guī)定上看，小額貸款公司屬于非銀行金融機(jī)構(gòu)，是不能夠向公眾吸取存款的，因此其融資途徑主要還是向商業(yè)銀行貸款或者是通過股東定向增資擴(kuò)股的方式進(jìn)行融資，這些都會(huì)受到融資杠桿率的嚴(yán)格限制和受到政策的波動(dòng)性影響，因此小額貸款公司如果生命周期相對(duì)比較短，就會(huì)直接影響到資金體量。

三、農(nóng)村金融改革發(fā)展路徑的建議

針對(duì)目前農(nóng)村金融市場(chǎng)有效供給不足和資金需求缺口相對(duì)較大的現(xiàn)實(shí)狀況，應(yīng)該充分認(rèn)知當(dāng)前農(nóng)村融資的需求體量小或次數(shù)相對(duì)頻繁的情況，受到季節(jié)的波動(dòng)性因素影響較大，因此要充分發(fā)揮不同類型的金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)承受能力和體制靈活性等優(yōu)勢(shì)，從制度設(shè)計(jì)和機(jī)構(gòu)管理等層面推進(jìn)農(nóng)村地區(qū)的金融改革，從而配合鄉(xiāng)村振興的建設(shè)事業(yè)，擴(kuò)大農(nóng)村小微企業(yè)的發(fā)展規(guī)模，為充分提高農(nóng)村地區(qū)居民的生活水平打下堅(jiān)實(shí)的物質(zhì)基礎(chǔ)，在制度的改革和機(jī)構(gòu)的改革等方面都要嘗試新的方式。

第一方面，在制度設(shè)計(jì)等方面要深化農(nóng)村傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)涉及農(nóng)村信貸的改革，提高支農(nóng)的效率，尤其是要構(gòu)建與政策金融和商業(yè)金融為主體，以合作金融為補(bǔ)充的農(nóng)村金融體系。政策性的金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該積極拓寬信貸領(lǐng)域，結(jié)合當(dāng)前政策的目標(biāo)和市場(chǎng)需求深度，開發(fā)新型的農(nóng)村信貸業(yè)務(wù)和金融產(chǎn)品，聯(lián)合地方政府建立創(chuàng)新階段的企業(yè)孵化期成長(zhǎng)基金或者是國(guó)家融資擔(dān)?；?，以扶持鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)的創(chuàng)新為主，帶動(dòng)農(nóng)村的生產(chǎn)和就業(yè)。這也要求郵政儲(chǔ)蓄銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行要各司其職，切實(shí)保障農(nóng)村基本金融的需求，縮短業(yè)務(wù)流程和反饋鏈條，提高涉及鄉(xiāng)村振興的信貸審批和發(fā)放的效率。而且在探索新型的金融產(chǎn)品方面，要積極地推動(dòng)農(nóng)產(chǎn)品回購(gòu)票據(jù)和推動(dòng)農(nóng)產(chǎn)品跨期交易，通過民間資本擴(kuò)大資金供給，并且增加農(nóng)村的資金池。農(nóng)村信用合作社和農(nóng)村資金互助社等合作金融機(jī)構(gòu)要充分發(fā)揮其業(yè)務(wù)鏈條相對(duì)較短的優(yōu)勢(shì)，大量開發(fā)一些新的金融業(yè)務(wù)和產(chǎn)品，主要還是適應(yīng)農(nóng)村生產(chǎn)的農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)貸款，以及與生活消費(fèi)密切相關(guān)的零售貸款，像個(gè)體戶或小微企業(yè)都能夠受益的一些金融產(chǎn)品，能夠根據(jù)市場(chǎng)行情調(diào)整放貸的周期或者金額。而且還應(yīng)該進(jìn)一步考慮包括生產(chǎn)和養(yǎng)殖等方面的各種自然風(fēng)險(xiǎn)或市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)制度，充分規(guī)避農(nóng)業(yè)生產(chǎn)過程中的一些風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)，切實(shí)的保障農(nóng)村地區(qū)居民的實(shí)際金融需求。

第二方面，在機(jī)構(gòu)的生產(chǎn)和管理的過程中，要引導(dǎo)新型的農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)規(guī)范和發(fā)展，同時(shí)要加強(qiáng)監(jiān)督管理。要適當(dāng)放寬對(duì)新型農(nóng)村金融市場(chǎng)準(zhǔn)入資格的審核門檻，特別是鼓勵(lì)更多民間資本進(jìn)入到農(nóng)村金融市場(chǎng)中，為當(dāng)前鄉(xiāng)村地區(qū)居民和小微企業(yè)提供更加豐富的資金支持，因應(yīng)融資的實(shí)際需求而必須設(shè)立的一些民間社團(tuán)，尤其是以農(nóng)村資金互助社為主要類型，要引入一些新的監(jiān)督管理機(jī)制和優(yōu)惠政策，鼓勵(lì)這些機(jī)構(gòu)彌補(bǔ)一些規(guī)范化金融機(jī)構(gòu)的金融產(chǎn)品空缺。

第三方面，在業(yè)務(wù)操作的過程中，各類農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)要促進(jìn)抵押物和擔(dān)保機(jī)制的創(chuàng)新，尤其是要避免農(nóng)村地區(qū)在貸款過程中存在的壞賬風(fēng)險(xiǎn)和信息成本。從這一角度上看，國(guó)內(nèi)已經(jīng)有很多地區(qū)結(jié)合鄉(xiāng)村振興發(fā)展的實(shí)際，在拓展農(nóng)村抵押品方面做出一些積極嘗試。比如對(duì)糧食訂單給予一定抵押貸款，農(nóng)村的生產(chǎn)者可以糧食預(yù)定當(dāng)作為抵押向農(nóng)村商業(yè)銀行進(jìn)行貸款，又或者對(duì)林業(yè)經(jīng)營(yíng)權(quán)的抵押貸款等，這些都需要明確一些具體的操作辦法和流程。因此要積極促進(jìn)金融部門與各類農(nóng)業(yè)生產(chǎn)部門之間的協(xié)調(diào)合作，構(gòu)建起對(duì)農(nóng)村抵押物的認(rèn)定和價(jià)值評(píng)估的體系，從而形成更加流暢的農(nóng)村新型抵押物的抵押和回購(gòu)平臺(tái)。

（作者單位：江蘇東臺(tái)農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司）