國有企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控的幾點(diǎn)思考

林炳清

（莆田市民生實(shí)業(yè)有限公司，福建 莆田 351100）

國有企業(yè)目前所處的經(jīng)濟(jì)和經(jīng)營環(huán)境都在不斷變化，最直觀的表現(xiàn)就是企業(yè)內(nèi)外部風(fēng)險(xiǎn)控制作用越來越弱，各種條件對企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制能力也越來越強(qiáng)。當(dāng)前，國企不能僅靠“等、靠、要”的傳統(tǒng)思維來經(jīng)營和經(jīng)營，而要主動(dòng)迎接市場的競爭，做好升級及轉(zhuǎn)變工作，提高自身競爭能力。同時(shí)，企業(yè)有關(guān)人員也要結(jié)合自身實(shí)際工作和理論知識，制定相應(yīng)對策，以提高我國國有企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理水平。

一、國有企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控的價(jià)值

（一）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)概述

企業(yè)的運(yùn)營業(yè)績?nèi)Q于企業(yè)運(yùn)營能力，這與企業(yè)經(jīng)營業(yè)績有很大的關(guān)系。從整體上講，企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分為兩類：外部性和內(nèi)在性。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)包括政治、經(jīng)濟(jì)、自然環(huán)境和社會(huì)環(huán)境等多種因素。企業(yè)的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)是由于企業(yè)自身原因造成的，如生產(chǎn)經(jīng)營、投資融資、組織人事管理等。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)在企業(yè)的運(yùn)作中起著舉足輕重的作用，直接關(guān)系到企業(yè)的籌資、投資、資金回收以及利潤的分配。

（二）國有企業(yè)強(qiáng)化財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控的價(jià)值研究

1.有利于保護(hù)國有資產(chǎn)安全

國有企業(yè)是我國國民經(jīng)濟(jì)的重要支柱行業(yè)，是我國國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要組成部分。當(dāng)前，我國經(jīng)濟(jì)正處在轉(zhuǎn)型升級的關(guān)鍵時(shí)期，企業(yè)的生產(chǎn)和運(yùn)營都面臨著嚴(yán)峻的考驗(yàn)。同時(shí)，我國國有企業(yè)的發(fā)展歷史也因其自身的歷史原因而產(chǎn)生了諸多的問題。在當(dāng)前復(fù)雜的市場形勢下，如果企業(yè)出現(xiàn)了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理不當(dāng)，造成了巨大的損失，很有可能造成企業(yè)的倒閉，從而造成整個(gè)國家的經(jīng)濟(jì)體制的紊亂，從而損害政府的公信力和社會(huì)的穩(wěn)定。因此，加強(qiáng)對國有企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理、保證國有資產(chǎn)安全、提高資產(chǎn)回報(bào)率、增強(qiáng)國有企業(yè)作為國家經(jīng)濟(jì)支柱的作用，具有十分重要的現(xiàn)實(shí)意義。

2.有利于加強(qiáng)企業(yè)競爭力

隨著改革開放的不斷深化，經(jīng)濟(jì)發(fā)展的步伐不斷加快，結(jié)構(gòu)失衡問題日趨嚴(yán)重，特別是能源消費(fèi)過度等問題，已成為制約我國經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展的“瓶頸”。在財(cái)務(wù)管理上，從供給側(cè)改革的角度，提出了加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理、加強(qiáng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理、建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系等控制手段，實(shí)現(xiàn)對生產(chǎn)經(jīng)營的全過程監(jiān)控，防止財(cái)務(wù)隱患，提高企業(yè)資源優(yōu)化配置效率，不斷發(fā)展和壯大企業(yè)實(shí)力和國有經(jīng)濟(jì)。

二、國有企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控的現(xiàn)狀

（一）全面預(yù)算管理工作不到位

首先，關(guān)于預(yù)算管理的問題。全面預(yù)算是國家預(yù)算管理的起點(diǎn)，全面預(yù)算是否科學(xué)、是否合理，將在一定程度上影響到國企的全面預(yù)算管理。但是，從目前情況來看，一些國有企業(yè)在編制預(yù)算時(shí)走走“過場”，導(dǎo)致預(yù)算不可行，甚至致使預(yù)算管理以失敗結(jié)果高告終。其次，在執(zhí)行總預(yù)算執(zhí)行上，國有企業(yè)在執(zhí)行預(yù)算執(zhí)行中，預(yù)算執(zhí)行紀(jì)律不強(qiáng)，超預(yù)算支出問題屢有出現(xiàn)，使得預(yù)算管理起不到應(yīng)有作用。最后，預(yù)算考核方面，有一些企業(yè)在完成了預(yù)算執(zhí)行后，沒有做好總結(jié)。對績效良好的部門，缺乏獎(jiǎng)勵(lì)和獎(jiǎng)勵(lì)，而對績效不佳的部門則沒有相應(yīng)的處罰，獎(jiǎng)懲不明確，導(dǎo)致了整體預(yù)算管理的嚴(yán)肅性降低。

（二）法人治理的結(jié)構(gòu)有待加強(qiáng)

為了適應(yīng)市場經(jīng)濟(jì)與現(xiàn)代企業(yè)界的需要，國企曾多次進(jìn)行體制機(jī)制改革，并取得了一定的效果?，F(xiàn)階段，隨著國有企業(yè)現(xiàn)代組織架構(gòu)的初步成型，國家的企業(yè)的法律和人治愈顯的科學(xué)、合理。但從客觀上來說，國有企業(yè)的企業(yè)治理結(jié)構(gòu)仍有改進(jìn)空間。這主要因?yàn)樵S多國企內(nèi)部都受到了傳統(tǒng)的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)制度的影響，一些國企內(nèi)部也有一些與完善企業(yè)的治理結(jié)構(gòu)不符的地方。例如，董事長兼任總經(jīng)理，董事長一人決策，國企內(nèi)部高層管理不到位。如此一來，“董監(jiān)高”的三權(quán)分立并不能實(shí)現(xiàn)。因此，企業(yè)在投資決策、營銷政策制定、商業(yè)信貸政策等方面存在一定程度的盲目性，很可能會(huì)增加企業(yè)的資金流動(dòng)性。

（三）內(nèi)部控制的管理有待提升

內(nèi)控的作用是建立在國企經(jīng)營戰(zhàn)略目標(biāo)基礎(chǔ)上，確保國企經(jīng)營戰(zhàn)略目標(biāo)真實(shí)性、可靠性，保障國有資產(chǎn)的增值和增值。對國有企業(yè)內(nèi)部控制進(jìn)行考察，發(fā)現(xiàn)其內(nèi)部控制環(huán)境不佳，信息孤島嚴(yán)重，內(nèi)部監(jiān)督缺失等問題。首先是對環(huán)境的內(nèi)部管理。國有企業(yè)的內(nèi)部控制還不健全，這就造成了我國企內(nèi)部控制的缺失。其次企業(yè)內(nèi)部存在著“孤島”的信息。國有企業(yè)內(nèi)部各個(gè)職能部門的關(guān)系“本位”，導(dǎo)致各個(gè)職能部門之間的交流不順暢，有些問題不能及時(shí)、高效地傳達(dá)，從而導(dǎo)致了內(nèi)部控制的失敗。另外，缺乏內(nèi)部管制。我國企對內(nèi)部審計(jì)工作的關(guān)注程度較低，內(nèi)部審計(jì)的獨(dú)立性較差，內(nèi)部審計(jì)工作也沒有相應(yīng)的支撐，從而導(dǎo)致了我國上市企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)告風(fēng)險(xiǎn)。

三、國有企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控缺失的原因

（一）管理機(jī)構(gòu)不完善

企業(yè)治理是一種對企業(yè)內(nèi)部監(jiān)督、激勵(lì)、風(fēng)險(xiǎn)分配的一系列工作安排，企業(yè)治理結(jié)構(gòu)不健全，治理機(jī)制不能有效地發(fā)揮作用，比如股東會(huì)股東人數(shù)不足、重大事項(xiàng)無法表決、監(jiān)事會(huì)缺乏代表性、監(jiān)事會(huì)缺乏代表性等問題，導(dǎo)致企業(yè)所有者缺位，“三會(huì)”流于形式，監(jiān)事會(huì)形同虛設(shè)。企業(yè)治理結(jié)構(gòu)問題是企業(yè)的基本問題，將直接導(dǎo)致企業(yè)的重要財(cái)務(wù)活動(dòng)的決策過程出現(xiàn)混亂，進(jìn)而導(dǎo)致決策的錯(cuò)誤和低效，極有可能會(huì)出現(xiàn)一系列嚴(yán)重的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)事件。對于國有企業(yè)而言，一旦出現(xiàn)了各種財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)事件，便會(huì)導(dǎo)致國有企業(yè)的整體抗風(fēng)險(xiǎn)能力下降，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問題的出現(xiàn)，很有可能會(huì)讓企業(yè)資金鏈斷裂或者是承受巨大的經(jīng)濟(jì)損失，這樣在國有企業(yè)開發(fā)新業(yè)務(wù)時(shí)，就有可能因資金不充足而導(dǎo)致業(yè)務(wù)進(jìn)展受阻，無法在短暫時(shí)間內(nèi)創(chuàng)造可觀效益。

（二）風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)缺失

企業(yè)內(nèi)部控制體系的設(shè)立，其目標(biāo)就是要對各種資本的合理使用進(jìn)行監(jiān)控，以維護(hù)企業(yè)的財(cái)產(chǎn)安全和生產(chǎn)效益為目標(biāo)。然而，由于缺乏相應(yīng)的制度安排，使得資本的進(jìn)出與流動(dòng)缺少監(jiān)管。另外，盡管有些企業(yè)已建立了相關(guān)的制度，但是由于行政權(quán)力過大，在實(shí)施過程中往往會(huì)遇到很多問題，使其難以發(fā)揮其應(yīng)有的功能，從而產(chǎn)生了風(fēng)險(xiǎn)。

（三）財(cái)政部門功能不足

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理不僅僅是由財(cái)務(wù)部門負(fù)責(zé)，而是由各業(yè)務(wù)單位共同努力來實(shí)現(xiàn)的。企業(yè)的財(cái)務(wù)功能不應(yīng)僅僅局限于對財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的記載與反映，而應(yīng)加強(qiáng)對風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)控與控制。但是，由于企業(yè)管理層缺乏對財(cái)務(wù)功能的充分了解，導(dǎo)致財(cái)務(wù)部門無法對其進(jìn)行有效的監(jiān)管，及當(dāng)前的企業(yè)財(cái)務(wù)信息披露的質(zhì)量不高，有的甚至是虛假的，這就給企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理帶來了很大的障礙。

（四）缺少風(fēng)險(xiǎn)識別管理機(jī)制

在實(shí)際操作中，很多企業(yè)都沒有建立起一套科學(xué)、有效的風(fēng)險(xiǎn)控制體系，包括風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警、風(fēng)險(xiǎn)控制和風(fēng)險(xiǎn)處理等。我國國有企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制存在缺陷，其原因有：首先，不同企業(yè)、不同行業(yè)、不同發(fā)展階段都會(huì)出現(xiàn)不同的風(fēng)險(xiǎn)，建立適合自身實(shí)際情況的風(fēng)險(xiǎn)識別和管控指標(biāo)體系比較困難。其次，很多企業(yè)忽視了日常的風(fēng)險(xiǎn)信息采集，缺乏對各種業(yè)務(wù)和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識和判斷。此外，長期以來，我國國有企業(yè)的生產(chǎn)、運(yùn)營、融資等主要依靠監(jiān)管機(jī)構(gòu)進(jìn)行管理。由于我國目前的風(fēng)險(xiǎn)管理體制尚不完善，各部門職責(zé)不清，內(nèi)部控制制度不完善，量化風(fēng)險(xiǎn)管理預(yù)警指標(biāo)缺失，加上監(jiān)督不力等原因，導(dǎo)致了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)無法被有效地識別和及時(shí)疏導(dǎo)。

四、國有企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控的路徑

（一）強(qiáng)化全面預(yù)算管理的工作

首先，要強(qiáng)化國有企業(yè)的預(yù)算管理。原因在于，全面預(yù)算管理能夠有效地配置國企的資源，集中企業(yè)的整體實(shí)力，實(shí)現(xiàn)預(yù)算管理的最大化。全面預(yù)算管理工作的質(zhì)量是保證國有資產(chǎn)安全、穩(wěn)定、持續(xù)發(fā)展的重要保證。其次，在國有企業(yè)實(shí)行全面預(yù)算管理時(shí)，各部門的協(xié)作關(guān)系尤為突出。強(qiáng)化財(cái)務(wù)各部門的總體預(yù)算管理。作為全面預(yù)算管理的主體，各個(gè)職能部門要積極配合，共同推進(jìn)全面預(yù)算管理工作。對于正在發(fā)展中的國有企業(yè)而言，做好全面預(yù)算管理工作，對國有企業(yè)按部就班地落實(shí)各項(xiàng)業(yè)務(wù)極有益處，可以切實(shí)增強(qiáng)國有企業(yè)預(yù)算管理成效，避免在后期執(zhí)行相關(guān)業(yè)務(wù)時(shí)出現(xiàn)預(yù)算超支問題，切實(shí)維護(hù)國有企業(yè)內(nèi)部資金安全。

（二）進(jìn)一步健全法人治理結(jié)構(gòu)

國有企業(yè)應(yīng)當(dāng)依照現(xiàn)代企業(yè)模式，在符合企業(yè)法律規(guī)定的情況下設(shè)立董事會(huì)、經(jīng)理、監(jiān)事等組織。董事會(huì)負(fù)責(zé)企業(yè)的發(fā)展戰(zhàn)略，總經(jīng)理負(fù)責(zé)企業(yè)的戰(zhàn)略實(shí)施，對企業(yè)的經(jīng)營管理目標(biāo)負(fù)有主要責(zé)任，監(jiān)事會(huì)負(fù)責(zé)企業(yè)的工作。國有企業(yè)要切實(shí)把握好平衡和成本效益的原則，強(qiáng)化對權(quán)力的監(jiān)督，對重大問題的決策，要采取科學(xué)論證、集中決議、上報(bào)備案的辦法。在有關(guān)的重大投資、融資決策等涉及企業(yè)資金流動(dòng)性的風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，要廣泛征求廣泛的意見，特別是專業(yè)人士的建議，不要一意孤行。

同時(shí)，需要優(yōu)化內(nèi)部治理工作，在我國現(xiàn)行的企業(yè)法律法規(guī)中，我國國有企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照現(xiàn)代企業(yè)模式設(shè)立董事會(huì)、經(jīng)理、監(jiān)事等組織形式。企業(yè)的發(fā)展策略由董事會(huì)負(fù)責(zé)，總經(jīng)理負(fù)責(zé)企業(yè)戰(zhàn)略的實(shí)施，為了切實(shí)實(shí)現(xiàn)“平衡性”和“成本—效益”，國企必須強(qiáng)化對“權(quán)力”的監(jiān)管。在重大投資、融資決策等涉及企業(yè)資金流動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，要充分聽取各方意見，特別是專業(yè)人士的建議，而不能一意孤行。同時(shí)，要健全企業(yè)的管理體制，優(yōu)化企業(yè)的組織結(jié)構(gòu)，明確企業(yè)與各級的管理關(guān)系，實(shí)行分類管理、分級授權(quán)、專業(yè)化管理等。負(fù)責(zé)重大投資項(xiàng)目的審批和監(jiān)管，部分產(chǎn)權(quán)管理和融資，改造傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，發(fā)展戰(zhàn)略性新興業(yè)務(wù)，培育核心競爭力，提升國有企業(yè)的經(jīng)營水平。

（三）不斷提高內(nèi)部控制的質(zhì)量

1.建立風(fēng)險(xiǎn)辨識指標(biāo)，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)控制

通過對企業(yè)的現(xiàn)實(shí)分析，選擇合適、匹配的財(cái)務(wù)和非財(cái)務(wù)指標(biāo)，進(jìn)行科學(xué)的組合，建立一套合理的、有效的風(fēng)險(xiǎn)識別、分析和計(jì)量系統(tǒng)，分析企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與預(yù)測的偏離，并給出預(yù)警信息，使管理層能及時(shí)了解風(fēng)險(xiǎn)的真實(shí)情況，并采取相應(yīng)的對策。在選擇指標(biāo)時(shí)，應(yīng)充分考慮以下幾點(diǎn)：一是與行業(yè)、發(fā)展階段、發(fā)展戰(zhàn)略與目標(biāo)相一致。二是財(cái)務(wù)指標(biāo)和非財(cái)務(wù)指標(biāo)，包括企業(yè)文化、發(fā)展戰(zhàn)略和規(guī)劃、治理結(jié)構(gòu)和效率等。通過對企業(yè)融資風(fēng)險(xiǎn)、項(xiàng)目投資風(fēng)險(xiǎn)、生產(chǎn)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)及收益分配風(fēng)險(xiǎn)等因素，需要進(jìn)行全面性分析，構(gòu)建較為完善的風(fēng)險(xiǎn)識別和控制指標(biāo)體系。三是在確定指標(biāo)和指標(biāo)時(shí)，要充分調(diào)動(dòng)財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)的積極性，調(diào)動(dòng)資產(chǎn)管理等方面的積極性，確保指標(biāo)科學(xué)性。

2.收集企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)案例及信息，強(qiáng)化內(nèi)控質(zhì)量

及時(shí)掌握相關(guān)行業(yè)財(cái)務(wù)信息、行業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)情況，有助于企業(yè)調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，提高風(fēng)險(xiǎn)管理體系的預(yù)警和時(shí)效性。企業(yè)應(yīng)當(dāng)廣泛搜集國內(nèi)外同類企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)失控，進(jìn)而引發(fā)財(cái)務(wù)危機(jī)的事例，或采取有效的風(fēng)險(xiǎn)控制措施，及時(shí)改善財(cái)務(wù)狀況，避免財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生，并對案例中所涉及的財(cái)務(wù)資料進(jìn)行分析，吸取其中的成功與失敗經(jīng)驗(yàn)，為企業(yè)持續(xù)改進(jìn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系、有效實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)控制提供了更為直觀、有效的指導(dǎo)。

3.監(jiān)督生產(chǎn)經(jīng)營及財(cái)務(wù)狀況，增強(qiáng)內(nèi)控效果

企業(yè)必須充分關(guān)注企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、資本結(jié)構(gòu)和變化。在對外融資的時(shí)候，要根據(jù)企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和償債能力來決定貸款的規(guī)模、期限和方式。通過企業(yè)的日常運(yùn)營積累來解決融資問題，在日常運(yùn)營中要注重積累留存收益，同時(shí)要注意控制企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率，避免杠桿作用的過度放大。對閑置資本進(jìn)行投資，首先要對投資對象、項(xiàng)目進(jìn)行全面的可行性分析，并根據(jù)企業(yè)的實(shí)際情況，制訂科學(xué)、合理的投資計(jì)劃，以保證投入資金的安全性，并將其收益納入一定的范圍內(nèi)。在生產(chǎn)和運(yùn)營中，能夠?qū)崟r(shí)地跟蹤反映供需關(guān)系、收支狀況和現(xiàn)金流量狀況的各種指標(biāo)和變化情況，從而適時(shí)地調(diào)整生產(chǎn)和運(yùn)營戰(zhàn)略，增加資產(chǎn)回報(bào)率。

五、結(jié)束語

綜上所述，在當(dāng)前各種企業(yè)發(fā)展中，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理均屬于一項(xiàng)重要的工作。對國企來說，正處于轉(zhuǎn)型和升級的關(guān)鍵時(shí)期，必須積極應(yīng)對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的提升與優(yōu)化，從而在新的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中保持持續(xù)的競爭力和穩(wěn)定性。國有企業(yè)在制度建設(shè)和完善、方法應(yīng)用、人才引進(jìn)上要積極適應(yīng)新形勢，不能死板地照搬。為了實(shí)現(xiàn)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展，期待著通過各方努力來提升國有企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理水平，增強(qiáng)對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制，以及對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的管理方式和方式的創(chuàng)新。