淺析“三鋼”廠商銀業(yè)務(wù)的開(kāi)展與風(fēng)險(xiǎn)控制

朱開(kāi)棠

本文介紹了廠商銀業(yè)務(wù)的概念、方式，結(jié)合福建三鋼閩光股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“三鋼”）現(xiàn)狀，從滿足市場(chǎng)需求的角度，探討“三鋼”廠商銀業(yè)務(wù)的開(kāi)展與風(fēng)險(xiǎn)控制的可行性。

一、前言

隨著國(guó)家一系列地產(chǎn)調(diào)控政策的出臺(tái)，2011年的鋼價(jià)應(yīng)聲暴跌，鋼貿(mào)信貸業(yè)務(wù)處處“爆雷”，鋼貿(mào)商普遍出現(xiàn)了巨虧和資金鏈斷裂的現(xiàn)象，破產(chǎn)、跑路的失信鋼貿(mào)商隨處可見(jiàn)。銀行及金融機(jī)構(gòu)把鋼鐵行業(yè)列入“兩高一?！蹦夸洠瑢?duì)涉鋼行業(yè)執(zhí)行“一刀切”信貸管理。為了生存的鋼貿(mào)商被迫選擇影子銀行、民間融資渠道，但卻難解鋼貿(mào)行業(yè)的資金壓力。融資難、融資貴、風(fēng)險(xiǎn)高、效率低已經(jīng)成為目前影響鋼貿(mào)行業(yè)發(fā)展的首要問(wèn)題。而為了提高資金周轉(zhuǎn)率，規(guī)避鋼材現(xiàn)貨價(jià)格陰跌的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，經(jīng)銷商普遍采用“快進(jìn)快出、降低庫(kù)存”的操作手法，市場(chǎng)控制力削弱，經(jīng)銷商蓄水池功能弱化，業(yè)態(tài)出現(xiàn)整體下滑態(tài)勢(shì)。

二、“三鋼”開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)概況

（一）鋼貿(mào)商的資金需求

鋼鐵是資金密集行業(yè)，經(jīng)營(yíng)一單生意需要四套資金，分別用于庫(kù)存占用、鋼廠預(yù)付、應(yīng)收賬款及在途貨物，企業(yè)單憑自有資金難以運(yùn)作。[1]由下圖可知從2020年4月至2021年8月份，鋼材價(jià)格總體趨勢(shì)節(jié)節(jié)攀高，目前，最低的鋼價(jià)也在5000元/噸以上高位運(yùn)行，使經(jīng)銷商的資金需求量進(jìn)一步提升。受疫情影響，需求平淡，經(jīng)銷商出貨乏力，為了緩解資金壓力，經(jīng)銷商選擇托盤(pán)業(yè)務(wù)，增加采購(gòu)成本，同時(shí)快進(jìn)快出的操作也打亂了市場(chǎng)價(jià)格，不利于鋼貿(mào)行業(yè)的良性發(fā)展。開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)能有效鞏固與客戶共創(chuàng)、共贏的價(jià)值鏈合作關(guān)系，穩(wěn)定、拓展銷售渠道，有效的促進(jìn)了業(yè)務(wù)發(fā)展。[2]

（二）“三鋼”開(kāi)展的廠商銀業(yè)務(wù)

目前，“三鋼”開(kāi)展的廠商銀業(yè)務(wù)為鋼廠、銀行、鋼貿(mào)商三方本著平等互利的原則，依據(jù)中華人民共和國(guó)相關(guān)法律法規(guī)，經(jīng)平等協(xié)商，同意合作開(kāi)展金融信貸業(yè)務(wù)，即銀行依托信息化系統(tǒng)，借助互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)信息資源，為“三鋼”的下游經(jīng)銷商（即借款企業(yè)）提供批量、自動(dòng)、便捷用信的信貸業(yè)務(wù)。銀行根據(jù)“三鋼”與經(jīng)銷商的真實(shí)交易情況，結(jié)合經(jīng)銷商的企業(yè)基本信息，客觀地判斷其運(yùn)營(yíng)能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，確定該經(jīng)銷商在銀行的授信額度，該業(yè)務(wù)的特征表現(xiàn)為：基于現(xiàn)代供應(yīng)鏈管理、借助云商平臺(tái)的大數(shù)據(jù)分析、廠商銀之間閉合式的資金運(yùn)作、服務(wù)于“三鋼”下游的經(jīng)銷商企業(yè)、針對(duì)“閩光”牌鋼材。

（三）“三鋼”開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)的模式

供應(yīng)鏈金融重視對(duì)物流和商流的把控，同時(shí)兼具物流金融和貿(mào)易金融的特點(diǎn)。在此基礎(chǔ)上，形成了當(dāng)下三種最具代表性的供應(yīng)鏈融資模式：應(yīng)收賬款融資、預(yù)付款融資和庫(kù)存融資。而“三鋼”開(kāi)展的廠商銀業(yè)務(wù)采用的庫(kù)存融資中動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押模式，即根據(jù)經(jīng)銷商在“三鋼”指定倉(cāng)庫(kù)的鋼材市值進(jìn)行質(zhì)押貸款，質(zhì)押量不以鋼材的重量為依據(jù)，而是以質(zhì)押鋼材的價(jià)值為依據(jù)。

三、“三鋼”開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)的平臺(tái)支撐

“三鋼”的閩光云商平臺(tái)既直接出售“三鋼”集團(tuán)產(chǎn)品，又作為中間機(jī)構(gòu)出售其他供應(yīng)商產(chǎn)品;平臺(tái)既通過(guò)“三鋼”集團(tuán)具有供應(yīng)鏈體系提供服務(wù)，又作為中間機(jī)構(gòu)利用社會(huì)資源提供服務(wù);平臺(tái)既服務(wù)“三鋼”產(chǎn)品的流通，又服務(wù)其他供應(yīng)商產(chǎn)品的流通。該平臺(tái)涵蓋的電子交易子平臺(tái)、智能倉(cāng)儲(chǔ)子平臺(tái)、供應(yīng)鏈金融子平臺(tái)、大數(shù)據(jù)云計(jì)算子平臺(tái)之間數(shù)據(jù)互聯(lián)互通，有力的支撐了廠商銀業(yè)務(wù)的開(kāi)展與風(fēng)險(xiǎn)控制。

（一）電子交易子平臺(tái)

目前，“三鋼”閩光云商的交易模式包含期貨服務(wù)、現(xiàn)貨服務(wù)、競(jìng)價(jià)服務(wù)、代客采購(gòu)服務(wù)、托盤(pán)服務(wù)等，子平臺(tái)包含了質(zhì)保書(shū)系統(tǒng)、進(jìn)銷存系統(tǒng)、代客采購(gòu)、電子招標(biāo)、電子運(yùn)單等系統(tǒng)，支持鋼材回購(gòu)或其他品類的貿(mào)易業(yè)務(wù)，平臺(tái)重構(gòu)了電子交易流程，從合同電子簽章、在線支付、訂單下達(dá)、組織排產(chǎn)、委派車輛、鋼廠開(kāi)單、自助改車號(hào)、二維碼提貨、質(zhì)保書(shū)服務(wù)到客戶自助對(duì)賬，各個(gè)環(huán)節(jié)均實(shí)現(xiàn)了行業(yè)領(lǐng)先水平的電子化過(guò)程，各個(gè)產(chǎn)地鋼材集中在平臺(tái)銷售，進(jìn)行統(tǒng)一的客戶、產(chǎn)品、交易、支付、政策、結(jié)算管理，集團(tuán)所有客戶都由客戶端統(tǒng)一入口登陸，享受一致的云商服務(wù)，銷售一體化管控力度因此更進(jìn)一步。電子交易子平臺(tái)提供了廠商銀業(yè)務(wù)的核心交易數(shù)據(jù)，為銀行判斷經(jīng)銷商的真實(shí)貿(mào)易情況提供詳實(shí)的數(shù)據(jù)。

（二）智能倉(cāng)儲(chǔ)子平臺(tái)

智能倉(cāng)儲(chǔ)平臺(tái)是物聯(lián)云商平臺(tái)體系的業(yè)務(wù)基礎(chǔ)平臺(tái)，包含作業(yè)服務(wù)、信息服務(wù)、協(xié)同服務(wù)和監(jiān)管服務(wù)四大主要服務(wù)，“三鋼”集團(tuán)在區(qū)域內(nèi)建立三級(jí)倉(cāng)儲(chǔ)網(wǎng)絡(luò)體系，重點(diǎn)對(duì)省內(nèi)鋼材庫(kù)存進(jìn)行歸集管理，以降低社會(huì)平均周轉(zhuǎn)成本，目前上線云倉(cāng)儲(chǔ)管理的倉(cāng)庫(kù)有13家，包含一級(jí)倉(cāng)3家，二級(jí)倉(cāng)7家，三級(jí)倉(cāng)3家，還在不斷地推廣中，平臺(tái)打通社會(huì)倉(cāng)庫(kù)之間的壁壘，客戶在平臺(tái)上能夠方便地對(duì)福建省內(nèi)所有倉(cāng)庫(kù)的自有庫(kù)存進(jìn)行管理、操作、交易。同時(shí)智能倉(cāng)儲(chǔ)子平臺(tái)是開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)的前提與保障，該平臺(tái)有效的支撐了銀行和鋼廠對(duì)貨物的實(shí)時(shí)控制與監(jiān)管。

（三）供應(yīng)鏈金融子平臺(tái)

扁平化的平臺(tái)業(yè)務(wù)交互方式下，通過(guò)對(duì)電子交易、云倉(cāng)儲(chǔ)的交易行為、庫(kù)存數(shù)據(jù)及自建大數(shù)據(jù)平臺(tái)獲取價(jià)格數(shù)據(jù)的共享分析，建立起風(fēng)險(xiǎn)控制體系，平臺(tái)可接入銀行、小貸、保理、互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)等多渠道資金，為用戶提供基于倉(cāng)單融資、訂單融資、代理訂貨（托盤(pán)）等多種金融服務(wù)，目前該平臺(tái)支撐的廠商銀業(yè)務(wù)以庫(kù)存融資為主。

（四）大數(shù)據(jù)云計(jì)算子平臺(tái)

云商平臺(tái)沉淀了大量交易、結(jié)算、資金、庫(kù)存、客戶數(shù)據(jù)，并通過(guò)接口采集、清洗、挖掘、整合“三鋼”MES、ERP等多維度外部相關(guān)數(shù)據(jù)，逐步實(shí)現(xiàn)采購(gòu)、生產(chǎn)、銷售、倉(cāng)儲(chǔ)、物流、金融全產(chǎn)業(yè)鏈大數(shù)據(jù)應(yīng)用體系。大數(shù)據(jù)云計(jì)算系統(tǒng)采集后分析應(yīng)用，包含智能市場(chǎng)分析、智能生產(chǎn)計(jì)劃、智能物流調(diào)度、智能信用分析，為優(yōu)化原料采購(gòu)、生產(chǎn)組織計(jì)劃、供應(yīng)鏈風(fēng)控管理等提供信息支撐。由銀行端提供資金，我們可通過(guò)大數(shù)據(jù)和云倉(cāng)儲(chǔ)平臺(tái)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制，緊盯市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)，對(duì)貨物進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)管，及時(shí)做到預(yù)警、追繳保證金直至平倉(cāng)處理，實(shí)現(xiàn)客戶的低門(mén)檻融資。

四、“三鋼”開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)的流程與風(fēng)險(xiǎn)控制

（一）廠商銀業(yè)務(wù)流程

閩光云商供應(yīng)鏈金融模塊是以電子商務(wù)平臺(tái)和云倉(cāng)儲(chǔ)平臺(tái)為基礎(chǔ)開(kāi)展金融業(yè)務(wù)的，注資電子商務(wù)平臺(tái)，由大數(shù)據(jù)平臺(tái)、云倉(cāng)儲(chǔ)平臺(tái)對(duì)貨物進(jìn)行監(jiān)管。平臺(tái)作為一個(gè)開(kāi)放型的業(yè)務(wù)板塊，我們可以為上游客戶、終端、客戶、合作伙伴，甚至于可以給我們的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手提供相應(yīng)的融資服務(wù)，目前這項(xiàng)服務(wù)我們僅對(duì)于我們的經(jīng)銷商開(kāi)放，執(zhí)行過(guò)程中客戶可以提前部分還款、提前全額還款、到期自動(dòng)還款。

具體流程如下：第一，閩光云商向銀行推薦經(jīng)銷商名單，并提供相關(guān)資料（名稱、營(yíng)業(yè)執(zhí)照、地址、合同量等），名單可隨時(shí)追補(bǔ)，銀行審核并最終確定經(jīng)銷商準(zhǔn)入名單及最高融資金額額度，同步反饋給閩光云商。第二，客戶在閩光云商客戶端供應(yīng)鏈金融模塊發(fā)起一筆銀行貸款的申請(qǐng)，填寫(xiě)借貸的金額，同時(shí)云商平臺(tái)計(jì)算該筆借貸所需質(zhì)押庫(kù)存量。第三，客戶發(fā)起申請(qǐng)后，云商平臺(tái)走審批流、審批通過(guò)后，云商平臺(tái)實(shí)時(shí)凍結(jié)庫(kù)存，并將該筆申請(qǐng)信息同步至銀行。第四，客戶登錄平臺(tái)供應(yīng)鏈金融模塊，平臺(tái)自動(dòng)跳轉(zhuǎn)至銀行界面，銀行線上自動(dòng)同步審核通過(guò)并將審核結(jié)果信息回傳云商平臺(tái)，若該申請(qǐng)被拒絕，則凍結(jié)庫(kù)存自動(dòng)解凍。第五，三方在云商平臺(tái)線上簽署電子合同，合同電子簽章生效后，平臺(tái)凍結(jié)的貨物質(zhì)押給銀行，銀行應(yīng)同步將借貸款全額轉(zhuǎn)入閩光云商公司指定賬戶，云商平臺(tái)收到借貸款時(shí)，實(shí)時(shí)在平臺(tái)實(shí)際借款客戶的名下生成一筆對(duì)應(yīng)金額的貨款，客戶可提貨。第六，借款客戶若要提前解質(zhì)押貨物，則需在云商平臺(tái)提交提前還款申請(qǐng)，平臺(tái)自動(dòng)跳轉(zhuǎn)銀行界面，客戶在銀行界面輸入還款金額（自動(dòng)還本息），銀行界面發(fā)送實(shí)際還款金額、金融服務(wù)費(fèi)數(shù)額、平臺(tái)費(fèi)用信息給客戶（平臺(tái)使用費(fèi)用由銀行代收后再轉(zhuǎn)給云商公司）。銀行發(fā)送還款信息給云商平臺(tái)，平臺(tái)自動(dòng)計(jì)算當(dāng)前質(zhì)押庫(kù)存價(jià)值，計(jì)算還款額可解壓庫(kù)存量并自動(dòng)解質(zhì)押。第七，平臺(tái)實(shí)時(shí)監(jiān)控貨物價(jià)值，貨物貶值至平倉(cāng)線，平臺(tái)可直接強(qiáng)制回購(gòu)，還款給銀行（需開(kāi)發(fā)票）。

（二）風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制

云商平臺(tái)上線后，扁平化的平臺(tái)業(yè)務(wù)交互方式下，通過(guò)對(duì)電子交易、云倉(cāng)儲(chǔ)的交易行為、庫(kù)存數(shù)據(jù)及自建大數(shù)據(jù)平臺(tái)獲取價(jià)格數(shù)據(jù)的共享分析，建立起風(fēng)險(xiǎn)控制體系，當(dāng)市場(chǎng)大幅下跌時(shí)，能夠利用行業(yè)地位敏銳感知價(jià)格波動(dòng)、智能盯市管理，處置抵押品的暢通渠道，及時(shí)預(yù)警、平倉(cāng)實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)管控，有效解決傳統(tǒng)銀行監(jiān)管體系中的問(wèn)題，為經(jīng)銷商提供資金服務(wù)，從而破解行業(yè)“融資難、融資貴”困局。自2020年7月1日起，云商平臺(tái)合計(jì)廠商銀業(yè)務(wù)共計(jì)9筆，信貸金額1390萬(wàn)元，其中中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行作為出資方的有8筆，信貸金額1290萬(wàn)元，中國(guó)興業(yè)銀行作為出資方的有1筆，信貸金額100萬(wàn)元。目前廠商銀業(yè)務(wù)以庫(kù)存融資中的動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押為主。

1.貨物監(jiān)管。為了避免上海鋼貿(mào)案中“一女多嫁”的現(xiàn)象再次出現(xiàn)，“三鋼”開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)的金融倉(cāng)以自建自營(yíng)的一級(jí)倉(cāng)為主，例如泉州閩光智能物流園、羅源閩光鋼鐵物流園等，自有倉(cāng)儲(chǔ)建設(shè)深切貫徹落實(shí)《中國(guó)制造2025》，采用工業(yè)4.0高標(biāo)準(zhǔn)建設(shè)，室內(nèi)倉(cāng)儲(chǔ)條件優(yōu)越，能夠很好保管質(zhì)押鋼材，保證貨物質(zhì)量。由于以上倉(cāng)儲(chǔ)系統(tǒng)皆使用閩光云商智能倉(cāng)儲(chǔ)子平臺(tái)系統(tǒng)，倉(cāng)儲(chǔ)數(shù)據(jù)實(shí)時(shí)上傳云商大數(shù)據(jù)子平臺(tái)。廠商銀業(yè)務(wù)申請(qǐng)后，倉(cāng)儲(chǔ)系統(tǒng)實(shí)時(shí)凍結(jié)貸款對(duì)應(yīng)貨值的鋼材庫(kù)存，并將質(zhì)押貨物數(shù)據(jù)同步發(fā)送至銀行方，無(wú)法人為解鎖出庫(kù)，保證質(zhì)押貨物的完整性和安全性。

2.貨值監(jiān)管。在貨物監(jiān)管的前提下，“三鋼”云商平臺(tái)針對(duì)質(zhì)押的鋼材每天實(shí)時(shí)對(duì)標(biāo)風(fēng)控價(jià)格，進(jìn)行貨值監(jiān)管。目前“三鋼”風(fēng)控價(jià)格為每天采集錄入云商平臺(tái)的市場(chǎng)價(jià)格：建材對(duì)應(yīng)福州市場(chǎng)“三鋼”螺紋鋼HRB400E直徑20mm價(jià)格;中板對(duì)應(yīng)福州市場(chǎng)“三鋼”中厚板Q235B厚度20mm價(jià)格;制品、圓鋼對(duì)應(yīng)泉州市場(chǎng)“三鋼”光面圓鋼45#直徑30mm價(jià)格。風(fēng)控體系設(shè)置安全線、警戒線、平倉(cāng)線，當(dāng)風(fēng)控指標(biāo)高于安全線，通過(guò)系統(tǒng)的每日定時(shí)任務(wù)，自動(dòng)追加經(jīng)銷商名下寄存在金融倉(cāng)相同大類的貨物，若貨物不足則發(fā)送還款指令給經(jīng)銷商，追加貨款。觸發(fā)警戒線，而經(jīng)銷商名下貨物不足時(shí)，則提示經(jīng)銷商立即提前還款或通過(guò)外購(gòu)進(jìn)行追加質(zhì)押鋼材，并將警戒信息發(fā)送銀行、鋼廠。監(jiān)管鋼材市值連續(xù)三天觸發(fā)警戒線且經(jīng)銷商未提前還款或追加擔(dān)保的，或監(jiān)管鋼材市值×平倉(cāng)線≤經(jīng)銷商結(jié)欠貨款本金余額的，視為觸發(fā)平倉(cāng)指令，針對(duì)該批質(zhì)押鋼材進(jìn)行平倉(cāng)處置，保障銀行利益不受損害。

五、總結(jié)

云商平臺(tái)的供應(yīng)鏈金融模塊是供應(yīng)鏈金融模式上大膽的創(chuàng)新，“三鋼”也是國(guó)內(nèi)首家由核心企業(yè)來(lái)進(jìn)行風(fēng)控的鋼鐵企業(yè)，平臺(tái)既能保證貨物的安全，又能保證了貨值的可控?；谖宜窘鉀Q了監(jiān)管難、風(fēng)控難的兩大傳統(tǒng)難題，銀行端也希望能及時(shí)對(duì)接云商平臺(tái)，更好的開(kāi)展金融服務(wù)業(yè)務(wù)，共同解決鋼鐵行業(yè)“融資難、融資貴”困局，目前，已經(jīng)開(kāi)展廠商銀業(yè)務(wù)的銀行有中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、興業(yè)銀行。下一步對(duì)接的銀行有中國(guó)建設(shè)銀行、中國(guó)銀行、上海浦東發(fā)展銀行。在“三鋼”云商平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)控制下，使物流、信息流和資金流在廠家、經(jīng)銷商和銀行三方之間實(shí)現(xiàn)暢順流動(dòng)，最終實(shí)現(xiàn)夯實(shí)購(gòu)銷關(guān)系、系統(tǒng)降低財(cái)務(wù)成本及諸方共贏的目的。[3]

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[3]唐婕.昆鋼廠商銀業(yè)務(wù)及風(fēng)險(xiǎn)控制.財(cái)會(huì)論壇，2011.