我國居民個人應(yīng)如何進(jìn)行投資理財規(guī)劃研究

文/趙玉（對外經(jīng)濟貿(mào)易大學(xué)國際經(jīng)濟貿(mào)易學(xué)院）

一、引言

自改革開放以來，國內(nèi)社會經(jīng)濟發(fā)展極為迅猛，中等收入人群數(shù)量驟增，這也為投資理財規(guī)劃領(lǐng)域帶來了巨大的發(fā)展前景。但我國居民在投資理財環(huán)節(jié)通常會存在一定的誤區(qū)，相較于冒險性投資，穩(wěn)健投資更加受到國內(nèi)群眾的青睞。在解決基本生活需求外，我國居民也正在嘗試開展長遠(yuǎn)規(guī)劃，因此投資理財行業(yè)受到廣大民眾的高度重視與高度關(guān)注，并且因此迎來了巨大的發(fā)展前景與發(fā)展空間，但仍然有部分民眾在投資理財規(guī)劃環(huán)節(jié)存在一定的盲目性。

隨著國內(nèi)金融體系的日益完善，國內(nèi)居民也嘗試了解其他投資理財方式，但仍然處于宣泄領(lǐng)域，對于尋求長遠(yuǎn)發(fā)展還存在諸多問題。投資者只有正確掌握投資理財觀念與理財技巧，才可以實現(xiàn)投資收益最大化，并且在投資環(huán)節(jié)有效規(guī)避投資風(fēng)險。

二、個人投資理財品類

銀行存款是最為常見、最為典型的個人理財品種，相較于其他投資理財品類，銀行存款在穩(wěn)定、安全方面具有一定優(yōu)勢，因此適用于大多數(shù)沒有投資經(jīng)驗的投資者。購買股份有限公司面向股東進(jìn)行發(fā)行的股票被稱之為股票投資，通常情況下民眾所購買到的為普通股，這也被廣大居民所接受，相較于銀行存款，購買股票的方式具有更高的回報率，因此成為銀行存款以外的另一種典型個人投資方式。除此之外還有很多投資者會選擇投資基金，由資金管理人員統(tǒng)一管理，以整合資產(chǎn)的方式來展開證券投資活動，為全體基金份額持有者帶來投資收益[1]。需要注意的是，普通民眾在進(jìn)行基金投資時，需要請專業(yè)人員對投資基金展開分散處理，這樣可以有效規(guī)避投資風(fēng)險；而債券投資介于股票投資與儲蓄投資之間，具有風(fēng)險較小且收益較高的優(yōu)勢，因此也成為部分投資者的投資選擇；房地產(chǎn)投資包括地產(chǎn)投資與房產(chǎn)投資，近些年，隨著國內(nèi)城市化進(jìn)程的日漸推進(jìn)，房地產(chǎn)行業(yè)具備巨大的發(fā)展?jié)摿εc上升空間，因此房地產(chǎn)投資也成為眾多投資者的選擇，但是由于房地產(chǎn)投資會涉及大量資金投入，因此需要投資者對自身資產(chǎn)有深刻了解，必要時需要對自身總資產(chǎn)開展全面評估；保險投資通常是購買事后補償?shù)男袨椋菂s起到預(yù)先防范的作用，在約定期限內(nèi)的保險事故生成后由保險企業(yè)賠償投資者在本次事故當(dāng)中的損失。對于國內(nèi)居民而言，保險公司主要涉及人身保險與財產(chǎn)保險，雖然保險投資在國內(nèi)并非主流投資品類，但卻是國內(nèi)居民必不可少的投資品類。不僅如此，還有部分投資者會選擇用閑置資產(chǎn)來購買藝術(shù)品，相較于其他投資品類，藝術(shù)品投資具有以下優(yōu)勢：首先是投資風(fēng)險較小，其次是收益率較高。但與此同時，藝術(shù)品投資的劣勢也極為突出，不僅藝術(shù)品的流動性較差，而且需要具備一定的藝術(shù)品鑒賞能力，才可以清晰辨別真?zhèn)?，若是盲目投資則會為投資者帶來不同程度的經(jīng)濟損失[2]。

三、國內(nèi)民眾投資理財現(xiàn)狀

由于國內(nèi)個人投資理財發(fā)展較晚，尚未形成完善的發(fā)展體系，財務(wù)市場規(guī)模不足，規(guī)模優(yōu)勢難以得到有效發(fā)揮，這已經(jīng)成為個人投資理財行業(yè)發(fā)展的重要阻礙之一。這些年，隨著國內(nèi)社會經(jīng)濟的發(fā)展，個人理財市場得到了有效拓展，但信貸增長也是個人理財市場發(fā)展的前提條件。由于國內(nèi)居民財政管理水平較低，因此投資額度也相對保守，多數(shù)居民仍然選用傳統(tǒng)理財方式[3]。與此同時，發(fā)達(dá)國家以及發(fā)達(dá)地區(qū)在銀行部門、金融部門實施差異化服務(wù)，早已成為常態(tài)化模式，而國內(nèi)商業(yè)銀行在財務(wù)管理環(huán)節(jié)過于注重宣傳。目前國內(nèi)銀行的主營業(yè)務(wù)主要有借款業(yè)務(wù)、個人理財業(yè)務(wù)與金融產(chǎn)品，為謀求創(chuàng)新，需要首先提升自身服務(wù)水平[4]。

四、如何有效規(guī)避投資理財風(fēng)險

（一）構(gòu)建獨立金融檔案

目前國內(nèi)社會個人投資種類與投資數(shù)量不斷增多，因此，投資者需要同時應(yīng)對多重金融信息，但人腦無法清晰呈現(xiàn)金融信息脈絡(luò)，因此需要構(gòu)建獨立的金融檔案來規(guī)避投資風(fēng)險以及各種投資問題。獨立金融檔案的構(gòu)建可以通過以下方式入手：首先，在金融檔案中明確本次記錄內(nèi)容，通過瀏覽金融檔案來掌握本次投資的核心內(nèi)容和注意事項。其次，掌握獨特的記錄方法，使自身在查閱金融檔案時精準(zhǔn)地掌握本次記錄要點，發(fā)揮金融檔案的作用與優(yōu)勢。最后，掌握核心問題，幫助投資者保持清醒冷靜的態(tài)度，通過翻閱金融檔案當(dāng)中的重點問題，探索以往個人資產(chǎn)投資環(huán)節(jié)當(dāng)中的規(guī)律，為后續(xù)更深層次的個人資產(chǎn)投資提供助力，并且逐漸形成良好的投資觀念[5]。

例如，金融信息丟失，投資者就需要建立金融檔案，以手動備份或者電子備份來確保金融信息完整，減少不必要的投資風(fēng)險。

（二）精準(zhǔn)判定投資信息

為贏得良好的投資收益，投資者需要通過各種渠道來獲取投資信息，但需要清楚各種信息渠道來源的利弊，同時及時掌握國家相關(guān)政策與市場發(fā)展信息，清晰相關(guān)法律法規(guī)，結(jié)合國家政策規(guī)定，作出科學(xué)的投資規(guī)劃，這樣可以在合理合法的前提下，保證個人資產(chǎn)投資收益[6]。

例如，可以為子女購買教育資金。教育費用是一筆不小的開銷，可以提前開展投資，通過積累形成良好的投資收益。再如，購買退休基金。退休保險尤為重要，因此在為老人購買養(yǎng)老保險方面也需要加大投入。 需要注意的是，對于投資理財產(chǎn)品的購買，要認(rèn)識到收益與風(fēng)險并存，但有部分風(fēng)險可以通過科學(xué)操作展開有效規(guī)避，對于部分高風(fēng)險投資而言，投資者可以通過分散風(fēng)險這種方式來進(jìn)行風(fēng)險規(guī)避。

分期投資這種方式就合理利用了時間規(guī)避法；而投資組合則是運用種類規(guī)避法來規(guī)避投資風(fēng)險。除此之外，還有部分投資活動存在主觀風(fēng)險。

（三）掌握投資市場規(guī)律

在個人投資理財環(huán)節(jié)，需要考慮個人投資的局限性，如時差性較強、信息量較少，這些都是個人投資市場的狹隘性，會導(dǎo)致投資深度與投資廣度難以發(fā)揮優(yōu)勢。其次，投資信息由資本市場到個人手中，會存在些許信息變形，而若是投資者不能清晰地把握市場投資規(guī)律，可能會盲目地展開個人資產(chǎn)投資。因此，在個人資產(chǎn)投資環(huán)節(jié)，需要清晰把握宏觀發(fā)展規(guī)律，在微觀處同時關(guān)注當(dāng)下發(fā)展與未來發(fā)展，通過多角度視野全方位看待市場投資環(huán)境。影響投資行為的因素較多，投資者在項目選擇時，需要著重考慮以下因素：首先是政府部門的宏觀調(diào)控。國內(nèi)市場投資受到政府部門的影響較大，政府干預(yù)具有一定的不確定性，因此，在投資者展開個人投資時，需要考慮到政府政策對個人投資市場所帶來的影響，結(jié)合近些年的經(jīng)濟走勢進(jìn)行分析，同時還應(yīng)當(dāng)注重推測政策發(fā)展方向。其次是掌握市場供求關(guān)系。市場供求關(guān)系也是影響個人投資市場的關(guān)鍵性環(huán)節(jié)，對于個人投資成功與否起到?jīng)Q定性作用。投資者應(yīng)當(dāng)從供求關(guān)系著手，分析自身的資產(chǎn)收益情況，并且做出合理的分配及科學(xué)預(yù)期，確保資金可以在短期內(nèi)實現(xiàn)風(fēng)險最小化、利益最大化。結(jié)合長期發(fā)展而言，投資者應(yīng)當(dāng)對項目投資展開精準(zhǔn)判定與精準(zhǔn)選擇，結(jié)合理論分析，在進(jìn)行選擇時精準(zhǔn)判定，無風(fēng)險投資優(yōu)劣性，選擇無風(fēng)險或者風(fēng)險較少且收益可觀的項目展開投資，這是個人資產(chǎn)的投資規(guī)律，可以有效將投資風(fēng)險降至最低，確保在風(fēng)險可控范圍內(nèi)，將個人投資收益提升至最高。

（四）明晰市場投資環(huán)境

投資環(huán)境需要建立在個人信用良好的基礎(chǔ)上。這里所指的個人信用是指投資者向金融機構(gòu)進(jìn)行借貸消費或者借貸投資時所產(chǎn)生的還款記錄，還款記錄與投資者的個人信用度息息相關(guān)，是保證投資者在經(jīng)濟活動環(huán)節(jié)暢通無阻的重要保障。除此之外，一旦在投資理財活動當(dāng)中遭遇風(fēng)險，需要首先查明風(fēng)險原因，并且采取適當(dāng)?shù)难a救措施。例如：遭受金融詐騙，導(dǎo)致個人資產(chǎn)面臨風(fēng)險，應(yīng)當(dāng)及時訴諸法律，盡量減少自身在金融騙局當(dāng)中的經(jīng)濟損失，若是由于國家宏觀政策導(dǎo)致的金融風(fēng)險，投資者也需要對投資計劃以及理財規(guī)劃來展開適當(dāng)?shù)膬?yōu)化與調(diào)整， 確?？梢院侠響?yīng)對經(jīng)濟政策轉(zhuǎn)變所帶來的影響。

五、結(jié)語

總而言之，個人投資理財是社會經(jīng)濟發(fā)展的重要助力，也是社會穩(wěn)定的核心保障。因此，無論是相關(guān)部門還是投資者本人都應(yīng)當(dāng)提高重視，通過構(gòu)建獨立金融檔案、精準(zhǔn)判定投資信息、明晰市場投資環(huán)境等方式可以有效規(guī)避個人資產(chǎn)投資風(fēng)險，在為自身資產(chǎn)提供保障的同時，也為社會經(jīng)濟發(fā)展奠定堅實而穩(wěn)固的基礎(chǔ)。