基礎(chǔ)科研院所的EVA績(jī)效評(píng)價(jià)問題和改進(jìn)思路

成琦瑭

國資委對(duì)中央企業(yè)實(shí)行EVA考核已經(jīng)走過了十年的歷程，對(duì)國有企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)越來越注重企業(yè)的價(jià)值創(chuàng)造能力，文章從基礎(chǔ)科研院所的績(jī)效評(píng)價(jià)實(shí)際情況出發(fā)，分析基礎(chǔ)科研院所在EVA績(jī)效評(píng)價(jià)中存在的問題，給出基礎(chǔ)科研院所EVA績(jī)效評(píng)價(jià)的改進(jìn)思路，為基礎(chǔ)科研院所的績(jī)效評(píng)價(jià)的未來改進(jìn)提供探索建議。

一、EVA績(jī)效評(píng)價(jià)的背景

EVA （Economic Value Added），又稱經(jīng)濟(jì)增加值，是美國斯騰斯特管理咨詢公司（Stern & Steward）于1982年提出并實(shí)施的一套以經(jīng)濟(jì)增加值理念為基礎(chǔ)的財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)、決策機(jī)制及激勵(lì)報(bào)酬制度。EVA為稅后凈營業(yè)利潤減去資本成本后企業(yè)經(jīng)營所產(chǎn)生的剩余價(jià)值，基于稅后營業(yè)凈利潤和產(chǎn)生這些利潤所需資本投入成本的企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)方法，用來衡量企業(yè)對(duì)投資者的貢獻(xiàn)水平。

EVA指標(biāo)具有較為科學(xué)的理論基礎(chǔ)，能夠克服傳統(tǒng)績(jī)效評(píng)價(jià)指標(biāo)的缺陷，更準(zhǔn)確地反映企業(yè)為股東所創(chuàng)造的價(jià)值，用于業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)、薪酬激勵(lì)、投資決策和戰(zhàn)略管理，促使管理者更加關(guān)注企業(yè)的資本增值和遠(yuǎn)期經(jīng)濟(jì)效益，對(duì)推動(dòng)企業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展具有重要的意義。

二、基礎(chǔ)科研院所應(yīng)用EVA的特殊性及問題

筆者根據(jù)國資委下發(fā)的中央企業(yè)績(jī)效評(píng)價(jià)辦法，通過分析基礎(chǔ)科研院所的績(jī)效評(píng)價(jià)結(jié)果，對(duì)部分基礎(chǔ)科研院所進(jìn)行了深入追蹤研究，并根據(jù)年度決算報(bào)表中列示的評(píng)價(jià)方法計(jì)算分析，可以發(fā)現(xiàn)基礎(chǔ)科研院所的EVA指標(biāo)計(jì)算結(jié)果并不理想，各期EVA值震蕩波動(dòng)，部分基礎(chǔ)科研院所常年為負(fù)數(shù)，通過分析EVA在績(jī)效評(píng)價(jià)過程中存在以下五方面的問題較為突出。

（一）評(píng)價(jià)客體規(guī)模和類型的影響

績(jī)效評(píng)價(jià)以EVA的絕對(duì)數(shù)值比較，忽略了科研院所經(jīng)營類型和經(jīng)營規(guī)模的影響。因?yàn)镋VA是一個(gè)絕對(duì)值，不同規(guī)模之間的科研院所無法直接以EVA比較，多數(shù)EVA的絕對(duì)值更取決于經(jīng)營規(guī)模而不是創(chuàng)造價(jià)值能力。盡管科研院所在管理方式、運(yùn)行體制和財(cái)務(wù)管理上具有很大的共性，但在院所業(yè)務(wù)類型上有很大的差別?？蒲性核屑扔谢A(chǔ)研究型，也有科研生產(chǎn)型，在產(chǎn)業(yè)鏈管理上，既有發(fā)揮牽頭科研的主機(jī)研究所，也有掌握核心技術(shù)的系統(tǒng)研究所，同時(shí)也有產(chǎn)業(yè)下游配套性研究所，在從事的學(xué)科屬性上對(duì)比差別更大，涉及力學(xué)、材料學(xué)、計(jì)算科學(xué)、機(jī)械設(shè)備、電子科學(xué)和系統(tǒng)集成等多項(xiàng)學(xué)科。機(jī)構(gòu)類型和單位規(guī)模的影響決定了直接以EVA絕對(duì)值比較無法直接準(zhǔn)確評(píng)估科研院所領(lǐng)導(dǎo)層的經(jīng)營管理能力。以基礎(chǔ)研究型院所和科研生產(chǎn)型院所對(duì)比為例，基礎(chǔ)科研院所EVA較差，主要由于其資產(chǎn)設(shè)施用于基礎(chǔ)性研究和試驗(yàn)，而科研生產(chǎn)型院所的經(jīng)營性資產(chǎn)能直接迅速地帶來相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)效益。

（二）在建工程調(diào)整影響

現(xiàn)行的績(jī)效評(píng)價(jià)方法將基礎(chǔ)科研院所資本占用調(diào)整時(shí)將在建工程等項(xiàng)目予以調(diào)減，此規(guī)定的合理性有待商榷?；A(chǔ)科研院所根據(jù)國資委要求，在將事業(yè)決算報(bào)表轉(zhuǎn)換為企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的過程中，在建工程基金中由財(cái)政撥款的部分轉(zhuǎn)為專項(xiàng)應(yīng)付款，而基礎(chǔ)科研院所的在建工程接近全部的資金來源為財(cái)政撥款，這部分專項(xiàng)應(yīng)付款在資產(chǎn)負(fù)債表中歸屬于負(fù)債而不是所有者權(quán)益，根據(jù)現(xiàn)有的EVA計(jì)算方法，這部分在建工程作為所有者權(quán)益的調(diào)減部分進(jìn)行調(diào)整，造成了EVA虛高。

（三）易受管理層短期行為影響

EVA指標(biāo)是一系列財(cái)務(wù)指標(biāo)綜合調(diào)整指標(biāo)，屬于綜合性財(cái)務(wù)指標(biāo)，計(jì)算依據(jù)來源于會(huì)計(jì)報(bào)表，因此EVA可以被人為操控，使管理層產(chǎn)生短期行為，無法對(duì)經(jīng)營過程進(jìn)行有效計(jì)量和評(píng)價(jià)。除通過調(diào)節(jié)營業(yè)利潤等會(huì)計(jì)盈余管理方法外，在建工程的轉(zhuǎn)固也有操控的空間。基礎(chǔ)科研院所的在建工程轉(zhuǎn)為固定資產(chǎn)的當(dāng)期，直接增加相當(dāng)于其價(jià)值50%的資本占用，同時(shí)原來可以在資本占用中可以調(diào)減的在建工程部分不再可以調(diào)減，受雙方因素的疊加影響，會(huì)對(duì)當(dāng)期EVA產(chǎn)生震蕩性波動(dòng)，受此影響，科研院所管理層可以通過調(diào)整在建工程轉(zhuǎn)固金額和時(shí)間來對(duì)EVA進(jìn)行調(diào)控，從而影響經(jīng)營績(jī)效評(píng)價(jià)結(jié)果。

（四）研究開發(fā)費(fèi)的設(shè)定界限模糊

基礎(chǔ)科研院所的主業(yè)為從事科研活動(dòng)，將研究開發(fā)費(fèi)扣除所得稅后作為EVA的調(diào)增項(xiàng)目予以調(diào)整加回，有利于改善基礎(chǔ)科研院所的EVA指標(biāo)，增強(qiáng)科研院所的科研技術(shù)實(shí)力，但在績(jī)效評(píng)價(jià)實(shí)踐中，科研院所對(duì)研發(fā)支出的范圍界定不清，績(jī)效評(píng)價(jià)部門也缺乏對(duì)研發(fā)支出的稽核檢查，被評(píng)價(jià)的管理層可以通過操縱研究開發(fā)費(fèi)來提升科研院所的考核值。例如人為地增加研發(fā)活動(dòng)項(xiàng)目，將本不屬于研發(fā)活動(dòng)的項(xiàng)目支出調(diào)增稅后凈營業(yè)利潤;將研發(fā)活動(dòng)已經(jīng)結(jié)束后的支出繼續(xù)計(jì)入研發(fā)支出，從而通過研發(fā)支出加回虛增EVA，導(dǎo)致科研院所出現(xiàn)“盲目研發(fā)、虛假研發(fā)、重復(fù)研發(fā)、突擊研發(fā)、無效研發(fā)”等問題。

（五）適用的資本成本率偏高

基礎(chǔ)科研院所的資產(chǎn)為了滿足開展國防科研項(xiàng)目的需求而配置，主要用于基礎(chǔ)性研究和試驗(yàn)，資產(chǎn)通用性差，經(jīng)濟(jì)效益創(chuàng)造能力不高，且基礎(chǔ)性研究是一個(gè)長(zhǎng)期的科研過程，產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益持久而緩慢。中央企業(yè)考核資本成本率由國資委規(guī)定確定，將主業(yè)充分競(jìng)爭(zhēng)的商業(yè)類企業(yè)股權(quán)資本成本率定為6.5%，主業(yè)關(guān)系國家安全和國民經(jīng)濟(jì)命脈，主要承擔(dān)重大專項(xiàng)任務(wù)的商業(yè)類企業(yè)定為5.5%，工業(yè)類企業(yè)為4.5%，對(duì)軍工、電力、農(nóng)業(yè)等資產(chǎn)通用性較差的企業(yè)股權(quán)資本成本率下浮0.5個(gè)百分點(diǎn)。國資委采用的資本成本率適用于軍工集團(tuán)整體評(píng)價(jià)，集團(tuán)內(nèi)部的生產(chǎn)性企業(yè)和科研院所則應(yīng)視具體情況分別設(shè)立標(biāo)準(zhǔn)，基礎(chǔ)科研院所的營業(yè)利潤主要來源于科研項(xiàng)目收益，受科研項(xiàng)目管理政策的影響，其收益率在3%左右，綜合考慮，筆者認(rèn)為在對(duì)基礎(chǔ)科研院所開展績(jī)效評(píng)價(jià)時(shí)，應(yīng)將資本成本率再調(diào)低1-2個(gè)百分點(diǎn)為宜。

三、基礎(chǔ)科研院所的EVA績(jī)效評(píng)價(jià)改進(jìn)思路

通過前述分析，基礎(chǔ)科研院所目前實(shí)施的EVA績(jī)效評(píng)價(jià)方案受到財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)指標(biāo)數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性、組織類型和規(guī)模、資本成本率等主客觀因素的影響，還存在需要改進(jìn)的之地方。針對(duì)EVA評(píng)價(jià)中的問題，要做好基礎(chǔ)科研院所的EVA績(jī)效評(píng)價(jià)管理，筆者認(rèn)為還需要從以下四個(gè)方面進(jìn)行改進(jìn).