央行數(shù)字貨幣的誤區(qū)和猜想

吳輝

除了可以充值和轉(zhuǎn)賬，未來零售、餐飲等更多的應(yīng)用場景都可以使用央行數(shù)字貨幣。那數(shù)字人民幣時(shí)代，紙幣現(xiàn)金還會(huì)存在嗎？

自從央行開始研發(fā)數(shù)字人民幣，坊間關(guān)于央行數(shù)字貨幣的誤區(qū)和應(yīng)用猜想，從來就沒有停過。近期，商務(wù)部發(fā)文稱將開展數(shù)字人民幣試點(diǎn)，也讓外界再次燃起對數(shù)字貨幣的遐想。

誤區(qū)一：央行數(shù)字貨幣和比特幣是一類

在幣圈，比特幣被認(rèn)為是數(shù)字貨幣，當(dāng)央行數(shù)字貨幣也叫數(shù)字貨幣時(shí)，一些人就有了錯(cuò)覺，認(rèn)為這兩者是一類事物。

但事實(shí)上，兩者之間差異巨大。

比特幣是基于區(qū)塊鏈的一種記賬獎(jiǎng)勵(lì)，具有點(diǎn)對點(diǎn)的交易能力，按照嚴(yán)格的貨幣屬性，比特幣算不上貨幣。比特幣誕生10年，有太多人期望推行比特幣作為貨幣進(jìn)行日常支付，比如有機(jī)構(gòu)簽約商家使用比特幣支付，但都屬于試驗(yàn)性質(zhì)，并無成功。

與比特幣等數(shù)字貨幣不同的是，央行數(shù)字貨幣是由央行發(fā)行的、加密的、有國家信用支撐的法定貨幣，跟現(xiàn)金一樣，具有無限法償性，也就是說你不能拒絕接受央行數(shù)字貨幣。

一開始，央行數(shù)字貨幣的研發(fā)設(shè)計(jì)，就是奔著貨幣使用的，其支持雙離線、國家法定認(rèn)可等特點(diǎn)是比特幣無法比擬的。

誤區(qū)二：央行數(shù)字貨幣基于區(qū)塊鏈研發(fā)

一聊到數(shù)字貨幣，就避不開區(qū)塊鏈。

數(shù)字貨幣的英文全稱是Digital Currency Electronic Payment，簡稱DCEP，即數(shù)字貨幣和電子支付工具。

事實(shí)上數(shù)字貨幣的概念很多年前就已經(jīng)提出，比區(qū)塊鏈還要早，直到比特幣的橫空出世，以“去中心化數(shù)字貨幣”自居，久而久之便形成了“區(qū)塊鏈=比特幣=數(shù)字貨幣”的大眾誤區(qū)。

但種種證據(jù)顯示，央行數(shù)字貨幣并不是基于區(qū)塊鏈進(jìn)行研發(fā)的。

央行數(shù)字貨幣的信用來源于國家的信用，只要保障了安全、隱私等，便不需要區(qū)塊鏈賦予每一筆交易的確認(rèn)。

事實(shí)上，央行數(shù)字貨幣概念和實(shí)現(xiàn)方式都不存在也不需要與區(qū)塊鏈綁定，只是借鑒應(yīng)用了區(qū)塊鏈部分組成技術(shù)。區(qū)塊鏈只是去中心化數(shù)字貨幣的一種實(shí)現(xiàn)手段，而比特幣是這類數(shù)字資產(chǎn)的代表作。

誤區(qū)三：央行數(shù)字貨幣和Libra一樣

Libra是Facebook新推出的虛擬加密貨幣，是一種不追求對美元匯率穩(wěn)定，而追求實(shí)際購買力相對穩(wěn)定的加密數(shù)字貨幣。其愿景是作為一款全球性的數(shù)字原生貨幣，推行金融普惠，主打支付和跨境匯款。

Facebook發(fā)行Libra是數(shù)字社區(qū)幣，其優(yōu)勢在跨國，但劣勢在跨社區(qū)，它是技術(shù)先導(dǎo)下的數(shù)字貨幣供給，在滿足數(shù)字貨幣的具體而現(xiàn)實(shí)的需求方面收得很窄，在數(shù)字外匯與國際貨幣數(shù)字化統(tǒng)一方面放得很開。

與Libra相比，央行數(shù)字貨幣是由國家發(fā)行，以國家信用為背書，沒有信用風(fēng)險(xiǎn)。Libra的穩(wěn)定性不如央行數(shù)字貨幣。從監(jiān)管角度看，Libra最終要實(shí)現(xiàn)完全去中心化，不能避免洗錢、漏稅等漏洞。

誤區(qū)四：擔(dān)心人民幣幣值縮水

數(shù)字貨幣主要是指貨幣形態(tài)，貨幣的發(fā)行規(guī)模依然由央行控制，而至于發(fā)行紙幣還是數(shù)字貨幣只是形態(tài)的變化，不會(huì)引發(fā)貨幣縮水，所以民眾大可不必為此擔(dān)憂。

猜想一：央行數(shù)字貨幣會(huì)替代紙幣嗎？

數(shù)字人民幣時(shí)代，紙幣現(xiàn)金還會(huì)存在嗎？會(huì)不會(huì)在不久的將來，央行數(shù)字貨幣徹底替代紙幣呢？

答案是當(dāng)然不會(huì)。我國是一個(gè)幅員遼闊、經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平不一、用戶使用習(xí)慣不一的國家，數(shù)字人民幣在相當(dāng)長的時(shí)間內(nèi)，不可能完全取代紙幣，二者將會(huì)長期共存。再說使用數(shù)字人民幣畢竟還要有數(shù)字錢包，使用場景也受限。一些兒童、老人也要使用紙幣。

央行數(shù)字貨幣研究所所長穆長春認(rèn)為，央行數(shù)字貨幣是要從M0入手，也就是說，要從數(shù)字化貨幣替代流通中的紙鈔和硬幣入手，但并非要取代所有的人民幣。

猜想二：央行數(shù)字貨幣會(huì)替代支付寶、微信支付嗎？

支付寶和微信支付的支付業(yè)務(wù)會(huì)不會(huì)被央行數(shù)字貨幣替代？

目前階段，數(shù)字貨幣不會(huì)對支付寶、微信支付等第三方支付造成影響。

一是數(shù)字貨幣是替代現(xiàn)金的，即M0，2019年，14億人一共8萬億元現(xiàn)金流，現(xiàn)金僅占貨幣總量的4%。支付寶和微信支付里存繳在備付金賬戶的是M1，用戶購買的貨幣基金是M2，這意味著，數(shù)字貨幣目前并不會(huì)去替代支付寶和微信支付功能。

二是央行是貨幣發(fā)行、執(zhí)行貨幣金融政策，代為管理政府財(cái)政收支以及為政府提供各種金融服務(wù)的，支付寶、微信支付涉及大量的金融理財(cái)業(yè)務(wù)，央行不會(huì)去做M1和M2中的業(yè)務(wù)，職能也不在此。

從邏輯上理解，央行數(shù)字貨幣是替代M0，而不是替代現(xiàn)有貨幣流通體系，那么支付寶和微信支付的功能不會(huì)被替代，但一旦新的數(shù)字貨幣支付標(biāo)準(zhǔn)確定，銀行是不是會(huì)重新奪回被支付寶奪取的移動(dòng)支付市場，目前還看不清。

猜想三：央行數(shù)字貨幣可以反洗錢

央行的數(shù)字貨幣具有唯一可識(shí)別編號，雖然用戶與用戶之間的數(shù)字貨幣可以匿名支付，但在央行的后臺(tái)中，識(shí)別編號是不會(huì)匿名的。

“雙層運(yùn)營體系”中，央行對數(shù)字貨幣賬戶進(jìn)行監(jiān)管，所以用戶在商業(yè)銀行獲得的匿名支付，是有限的匿名，用戶彼此間可匿名，不對監(jiān)管者匿名。因此，要在支付匿名下洗錢、逃稅和恐怖融資，幾乎不太可能。

綜上，央行數(shù)字貨幣能夠有效打擊洗錢、逃漏稅等違法行為，提升經(jīng)濟(jì)交易活動(dòng)的透明度。

猜想四：假鈔制造者會(huì)消失嗎？

央行數(shù)字貨幣普及后，那些假鈔制造者就要失業(yè)了。

相較于現(xiàn)金，央行數(shù)字貨幣可以降低傳統(tǒng)紙幣發(fā)行、流通的成本，比如不用造紙、不用印刷、不用存儲(chǔ)、不用運(yùn)送。

既然紙都不用了，這也就意味著，像假鈔等問題，可能會(huì)大大減少。

不用復(fù)雜的花紋，不用精妙的防偽，央行數(shù)字貨幣本身就變成了一串獨(dú)一無二的“密碼”。從研發(fā)伊始，密碼學(xué)技術(shù)就是整個(gè)央行數(shù)字貨幣的基礎(chǔ)，其將在發(fā)行和流通環(huán)節(jié)起到關(guān)鍵作用，最終實(shí)現(xiàn)央行數(shù)字貨幣的防偽造、防篡改、防復(fù)制。

猜想五：央行數(shù)字貨幣的使用需要下載APP嗎？

通常情況下，居民可以在商業(yè)銀行兌換到紙幣，那么央行數(shù)字貨幣可以在哪里兌換呢？

從網(wǎng)上早前流傳的工商銀行、建設(shè)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行數(shù)字貨幣錢包內(nèi)測圖來看，四大行均在測試數(shù)字錢包應(yīng)用。

從功能上看，各家銀行數(shù)字人民幣錢包功能基本相同。比如建設(shè)銀行包括“掃一掃”“收款”“付款碼”“轉(zhuǎn)款”等，用戶可以通過銀行賬戶將錢兌換為數(shù)字人民幣。中國銀行包括“充值”“提現(xiàn)”“轉(zhuǎn)賬”“銀行卡”等。農(nóng)業(yè)銀行的頁面包括“掃碼支付”“匯款”“收付款”“碰一碰”。

在中國人民大學(xué)金融科技研究所高級研究員、國際貨幣研究所研究員楊望設(shè)想中，使用數(shù)字人民幣需三個(gè)步驟，第一步需要下載一個(gè)相應(yīng)的手機(jī)APP;第二步需要注冊，輸入個(gè)人姓名、身份證號碼、手機(jī)號等信息，在APP上會(huì)展示相關(guān)的個(gè)人征信查詢授權(quán)書，需要用戶選擇同意或者拒絕;第三步綁定銀行賬戶，之后用戶就可以用銀行存款1：1兌換數(shù)字人民幣。

猜想六：哪些場景可以用央行數(shù)字貨幣支付？

除了可以充值和轉(zhuǎn)賬，未來哪些場景可以使用央行數(shù)字貨幣支付呢？

楊望介紹，目前試點(diǎn)階段支持的應(yīng)用場景包括零售、餐飲、交通卡充值等，隨著未來試點(diǎn)應(yīng)用成熟，應(yīng)用場景或?qū)⒃诟蠓秶鷥?nèi)拓展。

據(jù)媒體報(bào)道稱，河北巨鹿縣已申請央行數(shù)字貨幣用于環(huán)保等補(bǔ)貼發(fā)放。樂智科技公司相關(guān)負(fù)責(zé)人介紹，該公司聯(lián)合河北省巨鹿縣開發(fā)了“戀上巨鹿”APP，未來當(dāng)?shù)鼐用竦姆鲐氀a(bǔ)貼等或?qū)⒁詳?shù)字人民幣形式發(fā)放，并且居民可以在該APP錢包中實(shí)現(xiàn)資金提取、轉(zhuǎn)賬、消費(fèi)，如交黨費(fèi)、買火車票、充話費(fèi)等便民服務(wù)均可以進(jìn)行數(shù)字人民幣結(jié)算。

猜想七：未來支付寶和微信會(huì)實(shí)現(xiàn)互相轉(zhuǎn)賬嗎？

目前，大部分居民已經(jīng)習(xí)慣于使用支付寶、微信等第三方支付，隨著央行數(shù)字貨幣的推出，未來是否能實(shí)現(xiàn)支付寶和微信之間的相互轉(zhuǎn)賬？

楊望認(rèn)為，此事主要考慮到意愿和能力兩個(gè)方面。央行數(shù)字貨幣是中國人民銀行基于國家信用發(fā)行的法定數(shù)字貨幣，也就是任何交易場景都必須無條件接受，商業(yè)銀行、第三方支付之間都應(yīng)該支持轉(zhuǎn)賬功能。從意愿上，商業(yè)銀行之間的數(shù)字人民幣轉(zhuǎn)賬問題不大，但第三方支付存在業(yè)務(wù)壁壘，不同平臺(tái)之間可能出于保護(hù)自己的商業(yè)生態(tài)還暫時(shí)不會(huì)實(shí)現(xiàn)相互之間的轉(zhuǎn)賬，也不排除未來實(shí)現(xiàn)該功能。