商業(yè)銀行不良資產(chǎn)處置方法創(chuàng)新分析

文/王河，交通銀行山東省分行

因?yàn)樯虡I(yè)銀行近些年迅速壯大的同時(shí)，不良資產(chǎn)問題也確實(shí)日日益嚴(yán)重，傳統(tǒng)辦法已經(jīng)不適于目前商業(yè)銀行的處理方式，所以想要從根本上解決不良資產(chǎn)問題必然需要?jiǎng)?chuàng)新型手段的實(shí)施，建立一個(gè)合理的評(píng)估體系，以及專業(yè)性人才培養(yǎng)計(jì)劃和配套的法律法規(guī)。但是就目前商業(yè)銀行的發(fā)展情況來說，實(shí)施新的創(chuàng)新手段也確實(shí)有一些問題必須要去解決，才能確保不良資產(chǎn)問題創(chuàng)新手段的實(shí)施，解決不良資產(chǎn)問題。

1 商業(yè)不良資產(chǎn)產(chǎn)生的原因

對(duì)于商業(yè)不良資產(chǎn)的釋義是指，商業(yè)銀行本身處于非良好的正常資金狀態(tài)，對(duì)于自身的預(yù)期效益無法做到準(zhǔn)確的估算，甚至還會(huì)有可能對(duì)原有的本金價(jià)值也會(huì)有所影響。所以本身不良資產(chǎn)問題對(duì)于商業(yè)銀行未來發(fā)展都會(huì)有所局限，比如過多的對(duì)外拆借、以及股權(quán)債券投資等都會(huì)對(duì)公司資金流產(chǎn)生很大的影響，所以選擇更有效的創(chuàng)新舉措解決不良資產(chǎn)問題是商業(yè)銀行發(fā)展的必經(jīng)之路。并且隨著我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷變化，這其中也是存在很多問題，很多商業(yè)銀行內(nèi)部資產(chǎn)結(jié)構(gòu)沒有變化性，以長(zhǎng)期貸款或者短期貸款等單一結(jié)構(gòu)為主，這其實(shí)也會(huì)對(duì)不良資產(chǎn)產(chǎn)生影響。近幾年，我國(guó)商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)一直在持續(xù)上升，形成的主要原因大致可分為以下兩點(diǎn)：

1.1 宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下的影響

2008年的金融危機(jī)嚴(yán)重影響到了我國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，因此，我國(guó)推行了財(cái)政政策與貨幣政策。在2009年，我國(guó)又向銀行信貸中注入10．52萬億商務(wù)資金，包括公路、鐵路、房地產(chǎn)市場(chǎng)、以及各級(jí)政府的融資平臺(tái)等。在2010年初，歐債危機(jī)致使中東、北非等國(guó)家社會(huì)動(dòng)蕩不安，從此以后，全球的經(jīng)濟(jì)不斷開始下滑。在2010年的下半年，我國(guó)不斷的調(diào)整經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、改善經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方式，致使很多商業(yè)銀行都出現(xiàn)了不良貸款的現(xiàn)象。在2014年——2015年，商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)開始集中爆發(fā)[1]。

1.2 商業(yè)銀行自身運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

目前很多商業(yè)銀行借著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)形式大好，而大量增加投資和貸款的數(shù)額，并不斷推行各種優(yōu)惠政策吸引廣大客戶注意。但是即使是在良好的經(jīng)濟(jì)形態(tài)下，銀行運(yùn)行模式的改變也會(huì)對(duì)銀行內(nèi)部有所沖擊，隨著商業(yè)銀行資產(chǎn)的不增加，再加上過度寬松的信貸管理，貸款爆發(fā)式增長(zhǎng)等現(xiàn)象，必然導(dǎo)致銀行不良資產(chǎn)問題日益嚴(yán)重。所以，我國(guó)有必要對(duì)此進(jìn)行了宏觀調(diào)控，減少商業(yè)銀行發(fā)展的危機(jī)性。并且有的商業(yè)銀行跟大型企業(yè)合作操縱大量資金流的轉(zhuǎn)進(jìn)轉(zhuǎn)出，違反了職業(yè)道德和法律法規(guī)，為了提高業(yè)務(wù)要求而忽視最重要的職業(yè)水準(zhǔn)和法律要求，增加了風(fēng)險(xiǎn)指數(shù)。

2 商業(yè)銀行不良資產(chǎn)傳統(tǒng)的處置方法

商業(yè)銀行擁有一般企業(yè)的性質(zhì)，利潤(rùn)最大化是其經(jīng)營(yíng)的重要目的之一。然而在進(jìn)行信貸資源配置的決策時(shí)，不同類型的商業(yè)銀行有著不同的考量。如大型商業(yè)銀行相較于中小型商業(yè)銀行擁有信貸資源投放的技術(shù)優(yōu)勢(shì)和更多的政策支持。因此，大型商業(yè)銀行更側(cè)重于交易型信貸業(yè)務(wù)，而中小型商業(yè)銀行則更關(guān)注關(guān)系型信貸業(yè)務(wù)的開展[2]，所以更容易產(chǎn)生不良資產(chǎn)的問題。傳統(tǒng)解決手段對(duì)于目前商業(yè)銀行發(fā)展模式來說治標(biāo)不治本。

2.1 專項(xiàng)清收

傳統(tǒng)不良資產(chǎn)處理方式之一專項(xiàng)清收，是指通過獎(jiǎng)勵(lì)保全部門，并通過一系列手段經(jīng)行依法追貸，比如訴訟，催收和追討等方式。但是對(duì)于轉(zhuǎn)賬清收來說并不是達(dá)不到不良資產(chǎn)處置，而是治標(biāo)不治本，商業(yè)銀行雖然可以根據(jù)實(shí)際情況對(duì)具體清收方案進(jìn)行設(shè)置，可以直接上門收貸。但是這種簡(jiǎn)單粗暴的手段在實(shí)際應(yīng)用中效果其實(shí)很差，大多數(shù)都達(dá)不到預(yù)期要求。

2.2 財(cái)政注資

這種方法是通過財(cái)政部門對(duì)銀行出現(xiàn)的資金危機(jī)進(jìn)行調(diào)整，用現(xiàn)金沖壞賬。財(cái)政部門通過在社會(huì)上募集的資金對(duì)國(guó)有商業(yè)銀行進(jìn)行注資，雖然可以直接解決銀行不良資產(chǎn)的問題，但是很多銀行不良資金數(shù)額巨大，財(cái)政部門無法承擔(dān)，也無法實(shí)際解決問題。并且財(cái)政部門主要依靠政府，政府對(duì)資本市場(chǎng)又有一定的限制，可以說財(cái)政注資并不是一個(gè)長(zhǎng)久解決不良資產(chǎn)的辦法。

2.3 增量稀釋

就是通過銀行用新的貸款緩解不良貸款在總貸款數(shù)額的比率，實(shí)際上增量稀釋的方法就是一個(gè)惡性循環(huán)，絲毫沒有解決問題。既然是為了解決不良資產(chǎn)問題而放的借貸，那就說明在審核上一定有所寬松，那就會(huì)增加壞賬的幾率，這樣只能導(dǎo)致不良貸款越來越多，這種方法唯一的好處就是在財(cái)務(wù)報(bào)表的顯示上銀行信貸一切正常，那么選擇性忽視實(shí)際上就是對(duì)不良資產(chǎn)問題的放任不管，這樣是不利于不良資產(chǎn)的處置的。

3 商業(yè)銀行不良資產(chǎn)創(chuàng)新的處置方法

我國(guó)不良資產(chǎn)的證券化從2005年開始，中農(nóng)工交建和資產(chǎn)管理公司首先展開了實(shí)際的操作。在2015年的1月，銀監(jiān)會(huì)發(fā)布了《關(guān)于中信銀行等27家銀行開辦信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)資格的批復(fù)》，總共二十七家銀行獲得了信貸資產(chǎn)可以開展證券化的資格，這就意味著我國(guó)的信貸資產(chǎn)的證券化已經(jīng)開始從審批制慢慢的轉(zhuǎn)為備案制?？梢灶A(yù)期未來的信貸資產(chǎn)的證券化將會(huì)進(jìn)入快速發(fā)展的通道，方便了我們對(duì)銀行的不良資產(chǎn)進(jìn)行處理，作為商業(yè)銀行應(yīng)該抓住這樣的機(jī)會(huì)積極的開展銀行不良資產(chǎn)的證券化工作[3]。

3.1 打包出售方法

所謂打包出售顧名思義就是通過將商業(yè)銀行自身的不良資產(chǎn)或者相互合作的企業(yè)不良資產(chǎn)進(jìn)行合理的組合處理，形成最后一完整的資產(chǎn)包，再由相關(guān)的資產(chǎn)評(píng)估體系對(duì)這個(gè)大的資產(chǎn)包進(jìn)行價(jià)格評(píng)估，當(dāng)然要按照市場(chǎng)標(biāo)準(zhǔn)的價(jià)格進(jìn)行計(jì)算，最后也需要以市場(chǎng)要求進(jìn)行大資產(chǎn)包進(jìn)行售賣。這其中有幾方面需要注意，第一對(duì)于不良資產(chǎn)的整理審核以及搭配組合都需要認(rèn)真審查核對(duì)；第二資產(chǎn)評(píng)估價(jià)格，這是最關(guān)鍵所在，一定要需要標(biāo)準(zhǔn)的評(píng)價(jià)體系進(jìn)行評(píng)估，并且迅速聯(lián)系到買房，避免資產(chǎn)包價(jià)值的變化，才能減少出售時(shí)可發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)問題，保證資產(chǎn)包合理出售。對(duì)于打包出售這種來說，不僅能夠快速處理不良資產(chǎn)問題，對(duì)于我國(guó)商業(yè)銀行信用等級(jí)評(píng)價(jià)系統(tǒng)的提高也是有所幫助的，能夠促進(jìn)整個(gè)資本市場(chǎng)環(huán)境的合理性。

3.2 戰(zhàn)略重組方式

戰(zhàn)略重組不同于不良資產(chǎn)打包售賣的是，打包售賣是直接清除不良資產(chǎn)，而戰(zhàn)略重組是以合作方式對(duì)不良資產(chǎn)進(jìn)行重新處理。嚴(yán)格意義上來講，就是對(duì)于不良資產(chǎn)的買賣雙方在進(jìn)行資產(chǎn)交易的時(shí)候，可以通過互換，兼并或者收購(gòu)的方式來確定不良資產(chǎn)的屬性，在戰(zhàn)略意義的角度上意味著不良資產(chǎn)的剝離或者盤活。對(duì)于不良資產(chǎn)的重組本質(zhì)上來說可能會(huì)考慮到很多未來銀行發(fā)展方面的問題。這對(duì)于商業(yè)銀行發(fā)展來說也是解決不良資產(chǎn)問題的一個(gè)好辦法，能夠更有效的發(fā)揮不良資產(chǎn)的作用。

但是就我國(guó)商業(yè)銀行目前市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展形式來說可能并不適用，我國(guó)資本市場(chǎng)規(guī)模小并且起步緩慢，體系不健全，大多數(shù)以散戶和中介機(jī)構(gòu)為主，這對(duì)于大型商業(yè)重組方案來說是有一定困難的。并且由于我國(guó)商業(yè)機(jī)構(gòu)的特殊性，而且沒有專業(yè)的戰(zhàn)略重組相關(guān)方面的負(fù)責(zé)人，很多都是不具備相關(guān)專業(yè)知識(shí)的其他方面的負(fù)責(zé)人，這對(duì)于不良資產(chǎn)重組的實(shí)施也是有很大影響的。

3.3 證券化方式

證券化方式的不良資產(chǎn)處置是指商業(yè)銀行通過對(duì)自己不良資產(chǎn)進(jìn)行分割或者全部處理，以證券發(fā)放和籌集資金的方式達(dá)成資產(chǎn)證券化。簡(jiǎn)單來說就是就將不良資產(chǎn)通過分割成一個(gè)個(gè)證券發(fā)放到每個(gè)債券人手里，最后整合證券收益。其實(shí)這也不失為好辦法，既可合理的得到資金的籌集，有避免了不良資產(chǎn)問題對(duì)銀行造成風(fēng)險(xiǎn)。雖然證券化的方法的實(shí)行有效的緩解了銀行不良資產(chǎn)的壓力，提高不良資產(chǎn)在市場(chǎng)的流通性，但是想要確實(shí)的保證不良資產(chǎn)的證券化還要通過六個(gè)具體流程，所以必須要多方面的協(xié)調(diào)為基礎(chǔ)，才可以保證證券化方式的基本實(shí)施。

但是對(duì)于我國(guó)現(xiàn)階段商業(yè)銀行的發(fā)展體系來說缺少專業(yè)性的人才，不能保證整個(gè)流程的能夠順利的進(jìn)行。所以不管從哪方面來說，一定要培養(yǎng)專業(yè)的高精尖人才，才能提高不良資產(chǎn)的變現(xiàn)效率，促進(jìn)整個(gè)資本市場(chǎng)的發(fā)展。

4 如何實(shí)施商業(yè)銀行不良資產(chǎn)創(chuàng)新的處置方法

商業(yè)銀行是經(jīng)營(yíng)“風(fēng)險(xiǎn)”的組織，而與風(fēng)險(xiǎn)伴隨而來的不良貸款，則是商業(yè)銀行不能規(guī)避的永恒話題。面對(duì)新一輪不良資產(chǎn)的集中爆發(fā)，商業(yè)銀行應(yīng)該轉(zhuǎn)換思路，以市場(chǎng)化的處置策略，關(guān)注不良資產(chǎn)處置的新方法。同時(shí)，我國(guó)也應(yīng)該更加重視不良資產(chǎn)對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的危害性，拓寬資本市場(chǎng)投資渠道，集政府和社會(huì)的共同力量，妥善處理銀行不良資產(chǎn)問題[4]。所以對(duì)于如何應(yīng)用不良資產(chǎn)創(chuàng)新性處置方式也是很重要的。

4.1 確定科學(xué)合理的評(píng)估系統(tǒng)，保證不良資產(chǎn)的定價(jià)精準(zhǔn)度

無論應(yīng)用哪個(gè)不良資產(chǎn)的處置方式，都需要進(jìn)行系統(tǒng)的價(jià)格評(píng)估，為了確保不良資產(chǎn)的價(jià)格合理性，務(wù)必確定科學(xué)合理的評(píng)估系統(tǒng)，保證不良資產(chǎn)的定價(jià)精準(zhǔn)度。一般不良資產(chǎn)的價(jià)格預(yù)測(cè)一定首選信譽(yù)價(jià)格最高的評(píng)估機(jī)構(gòu)，目的就是為了減少誤差性，最后會(huì)根據(jù)市場(chǎng)環(huán)境進(jìn)行價(jià)格上的微調(diào)形成最后的價(jià)格進(jìn)行公開競(jìng)拍，最后確定落地價(jià)格。為了保證不良資產(chǎn)價(jià)格的精確度，商業(yè)銀行內(nèi)部也需要對(duì)評(píng)估進(jìn)行一定的培養(yǎng)，建立自己的評(píng)估系統(tǒng)，避免外部評(píng)估出現(xiàn)過高過低的價(jià)格而影響到不良資產(chǎn)的處置。也可以通過雙方共同對(duì)不良資產(chǎn)進(jìn)行自我評(píng)估，便于交易雙方信息不匹配出現(xiàn)一些意外問題，重點(diǎn)是可以提高不良資產(chǎn)的處置效果。

4.2 提高資本市場(chǎng)的多樣性，增加不良資產(chǎn)不同的變現(xiàn)途徑

對(duì)于不良資產(chǎn)處置的流程除了評(píng)估很重要，而接下來的不良資產(chǎn)變現(xiàn)問題就更值得關(guān)注。只有提高資本市場(chǎng)的多樣性，增加不良資產(chǎn)不同的變現(xiàn)途徑，才能夠使不良資產(chǎn)得到有效處置。比如打包出售處置方式下，商業(yè)銀行可以就可以借此提高資金流的變化，主動(dòng)進(jìn)行經(jīng)營(yíng)。在證券化方式下的不良資產(chǎn)會(huì)以債券形式流向市場(chǎng)，商業(yè)銀行可以重新整理自己戰(zhàn)略投資計(jì)劃考慮未來適宜的發(fā)展方式，提高信譽(yù)等級(jí)，保證現(xiàn)金的穩(wěn)定，合理的將證券化的不良資產(chǎn)重新引向資本市場(chǎng)。并且增加外資的引入以及吸引民間資本的匯入，不斷尋求發(fā)展機(jī)會(huì)，完善資本主義市場(chǎng)制度。

4.3 培養(yǎng)專業(yè)的高精尖人才，提高不良資產(chǎn)問題的工作效率

對(duì)于我國(guó)特殊的商業(yè)機(jī)構(gòu)模式，所以我國(guó)資本市場(chǎng)規(guī)模一直都沒有發(fā)展起來，所以就導(dǎo)致實(shí)施創(chuàng)新處置方式并沒有專業(yè)的高精尖人才來負(fù)責(zé)整個(gè)方案的運(yùn)行，出現(xiàn)了專業(yè)人才短缺的狀況，所以培養(yǎng)專業(yè)的高精尖人才，提高不良資產(chǎn)問題的工作效率對(duì)于不良資產(chǎn)的創(chuàng)新處置方式也是很重要的。通過專業(yè)高精尖人才的培養(yǎng)，沒夠有效的提高不良資產(chǎn)處置方式的運(yùn)作率，或者聘用專家教授團(tuán)隊(duì)提供指導(dǎo)性建議，以及加強(qiáng)本銀行工作人員的專業(yè)培訓(xùn)都是切實(shí)可行的的辦法，能夠有效提高不良資產(chǎn)處置的工作效率。

4.4 制定健全的法律配套管理，確保不良資產(chǎn)變現(xiàn)流程的合理性

為了保障整個(gè)不良資產(chǎn)創(chuàng)新處置方式的運(yùn)作，一定要避免出現(xiàn)與與法律相悖的情況，所一定要制定健全的法律配套管理，確保不良資產(chǎn)變現(xiàn)流程的合理性，保證不良資產(chǎn)創(chuàng)新處置方式合理，才能夠重新回流到資本市場(chǎng)，否則一旦出現(xiàn)什么涉及違法問題，不僅僅是不良資產(chǎn)變現(xiàn)出現(xiàn)問題，商業(yè)應(yīng)該原有資金都有可能被凍結(jié)，這將會(huì)嚴(yán)重影響銀行信譽(yù)等級(jí)，限制未來發(fā)展，所以一定要制定相關(guān)政策，保證不良資產(chǎn)變現(xiàn)的成功率。

5 結(jié)束語

總的來說，商業(yè)銀行一直以來投資風(fēng)險(xiǎn)都很高，當(dāng)然這也是投資特性，雖然商業(yè)銀行發(fā)展有很大的風(fēng)險(xiǎn)性。但是通過一定手段的保障其實(shí)也是可以降低一定風(fēng)險(xiǎn)的，或者合理的處置方式也可以增加商業(yè)銀行發(fā)展的可能性。當(dāng)然，我國(guó)政府也應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)不良資產(chǎn)問題的關(guān)注度，保障國(guó)民經(jīng)濟(jì)正常發(fā)展，不會(huì)受到商業(yè)銀行發(fā)展的影響。所以，在不良資產(chǎn)創(chuàng)新處置方式的實(shí)施中，就可以了解到商業(yè)銀行想要尋求很好的發(fā)展，一定不能依賴于政府的扶持必須學(xué)會(huì)創(chuàng)新，政府對(duì)于資本市場(chǎng)會(huì)有一定的限制性，以及完善相關(guān)法律法規(guī)，培養(yǎng)專業(yè)性人才，才可以開拓資本市場(chǎng)的發(fā)展。