基于創(chuàng)新背景下我國證券公司的財務風險控制分析

袁娟

摘要：近年來，證券公司隨著我國經(jīng)濟的不斷發(fā)展，以及金融市場的變化而不斷涌現(xiàn)，在為我國證券業(yè)帶來發(fā)展機遇的同時，也為其帶來了巨大風險和安全隱患。本文對我國證券公司所面臨的財務風險做出了分析，并提供了幾點防范風險的建議，希望能夠幫助證券公司穩(wěn)定發(fā)展。

關鍵詞：創(chuàng)新背景；證券公司；風險分析

證券業(yè)在發(fā)展中不斷豐富著其自身的盈利模式與業(yè)務范圍，完成了產(chǎn)業(yè)的優(yōu)化與升級。但是，在快速的發(fā)展中仍存在著一些財務風險，對證券公司的發(fā)展極為不利。證券公司在發(fā)展中要具有風險意識，能夠及時防范風險并應對風險，確保自己在行業(yè)競爭中的地位不被動搖。

一、證券公司的財務風險問題

（一）投資面臨風險

證券公司和其他類型的企業(yè)一樣，通常會通過投資的方式獲得收益，保證公司內(nèi)部的正常運轉(zhuǎn)，其多采用自營業(yè)務的方式進行投資活動。但是由于目前我國的經(jīng)濟市場秩序較為混亂，證券公司市場發(fā)展不完善，且股市波動情況較大，很難為證券公司提供良好的外部投資環(huán)境，無法確保其投資項目的收益情況及穩(wěn)定情況，一旦股票行情嚴重下滑，將對證券公司產(chǎn)生極大的影響。

（二）籌備資金的風險

是否有足夠的資金支持，是企業(yè)能否正常展開工作的重要保障。企業(yè)通過對公司發(fā)展的掌握情況，及時分析自己對資金的需求程度，利用不同的籌資渠道積累運轉(zhuǎn)資金，不斷的擴大企業(yè)規(guī)模，提高收益[1]。證券公司也不外如此。證券公司的籌資渠道沒有其他企業(yè)廣泛，主要通過債務融資與股權融資來完成公司資金的籌備工作。但是這兩點籌資方式都會對證券公司的資本造成影響。證券公司在進行債務融資時，需要支付相應的利息，一旦公司的決策失誤，導致公司的盈利情況負擔不起高額的利息，或者在進行股權融資時，如果公司情況發(fā)展欠佳，很難吸引投資者，嚴重的將會流失公司原有股東。這兩種籌備資金的方式都會給證券公司帶來風險，情況嚴重的可能會使公司走向破產(chǎn)。

（三）資金回收過程中的風險

證券公司在回收資金時，會因各種原因?qū)е聼o法直接收到回款，記賬現(xiàn)象嚴重。企業(yè)發(fā)展受到外部環(huán)境變化的影響，經(jīng)濟發(fā)展遇到瓶頸或籌集不到上市資金等情況常常出現(xiàn)，有些變化會使企業(yè)無法向證券公司上交應交的手續(xù)費用。如果是少部分存在，證券公司有一定的資本避免傷害，但一定大面積出現(xiàn)問題，將會使證券公司的資金有去無回，影響公司的發(fā)展。

（四）公司收益分配風險

公司的收益一部分屬于公司的股東，由股東進行自由支配；另一部分屬于公司，用來保證公司的資本運轉(zhuǎn)。公司經(jīng)營效果好，收益高，會提高投資者的熱情，但相反，一旦公司的經(jīng)營水平不佳，為了保留公司的股東，就必須從公司的經(jīng)營資金中支出部分資金。用來穩(wěn)定股東，這樣有失平衡的分配方式，和容易使證券公司在日后的發(fā)展中出現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)不開，流動資金過少等情況。

二、有效防范財務風險的意見

（一）創(chuàng)新公司業(yè)務類型，擴大業(yè)務范圍

隨著經(jīng)濟的不斷發(fā)展，我國經(jīng)濟市場出現(xiàn)了各種新鮮元素，為社會主義的經(jīng)濟發(fā)展提供了新的發(fā)展生機。證券公司要順應市場經(jīng)濟發(fā)展情況，在保證傳統(tǒng)業(yè)務能夠獲得穩(wěn)定收益的同時，針對自身的實際情況，積極發(fā)展新的業(yè)務類型，創(chuàng)新傳統(tǒng)的業(yè)務結構；利用互聯(lián)網(wǎng)技術，將公司的業(yè)務范圍不斷擴大，擴大公司收益來源，為公司的發(fā)展提供多種可能性。

（二）拓寬融資渠道，保障公司資本

隨著行業(yè)市場開放程度的不斷提高，證券公司要積極的拓寬公司融資渠道，改變傳統(tǒng)的以股權融資、債務融資為主的融資方式，積極進行新的融資方式的探討與創(chuàng)新，可根據(jù)證券公司的發(fā)展情況，選擇中長期債券、同行拆借等融資手段，保證公司的資本所有程度，降低公司的財務風險。

（三）建立并完善相關法律法規(guī)

證券市場進入我國較晚，但發(fā)展相對迅速，國內(nèi)仍缺少完善的法律制度對證券市場進行規(guī)范化的管理。因此，為了更好地規(guī)避財務風險，一定要對證券市場做出嚴格的規(guī)范。首先，證券公司內(nèi)部要制定符合其自身發(fā)展規(guī)律與目標的管理制度，按照制度對公司的各項工作進行嚴格的管理，保證工作人員有較高工作態(tài)度及工作水平，加大公司內(nèi)部內(nèi)控力度，從根本上規(guī)避風險的發(fā)生；其次，要建立內(nèi)部的監(jiān)督機制，及時發(fā)現(xiàn)證券公司在工作上的錯誤行為甚至是違法行為，堅決杜絕違法操作與濫用職權的行為發(fā)生，并積極配合其他執(zhí)法監(jiān)督部門，做好公司的日常監(jiān)管工作。

（四）對公司進行風險評估

發(fā)現(xiàn)風險，防范風險，首先要能夠做到對風險的正確評估。證券公司要建立風險評估機制，通過對風險的分析，及時尋找解決辦法[2]。根據(jù)評估與分析，將財務風險劃分為不同等級，根據(jù)不同等級風險的危害程度，選擇行之有效的方法將影響降到最低；要根據(jù)公司的資金情況與發(fā)展情況，分析公司可以接受的風險程度，對風險程度進行限制；同時，證券公司應指派專業(yè)的風險評估人員對公司的風險進行實時監(jiān)督，及時與各部門展開溝通。

（五）推動公司現(xiàn)代化發(fā)展

信息技術不斷發(fā)展，被應用到各行各列。證券公司在規(guī)避財務風險時，也可以利用現(xiàn)代化電子信息技術，對公司的財務、融資、股權等情況進行信息化的處理，利用數(shù)據(jù)分析技術，及時分析公司發(fā)展情況，預知風險，從而及時規(guī)避風險。

三、結論

在創(chuàng)新背景下，證券公司要正面迎接新的挑戰(zhàn)，通過不斷創(chuàng)新，不斷學習，用科學的方式有效的防范財務風險，促進證券公司的健康發(fā)展，推動我國證券市場的發(fā)展與進步。

參考文獻：

[1]張志國，張秀霞.創(chuàng)新背景下我國證券公司的財務風險控制研究[J].中國國際財經(jīng)（中英文），2017（17）：86-87.

[2]文妮.證券公司財務與會計處理中風險識別及應對研究[J].價值工程，2016 （35）：66-68.