淺談我國(guó)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司資金使用效率問(wèn)題

韓美琴

【摘 要】本文首先介紹了我國(guó)財(cái)務(wù)公司的功能定位和發(fā)展現(xiàn)況，并以A能源企業(yè)集團(tuán)為研究對(duì)象，介紹了該企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位資金利用率低的原因，并提出了有效的完善建議，以供參考。

【關(guān)鍵詞】企業(yè)集團(tuán)；財(cái)務(wù)公司；資金利用率；現(xiàn)狀；建議

國(guó)內(nèi)的企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位是以強(qiáng)化集團(tuán)資金綜合管理，增加集團(tuán)資金利用率為目的，給企業(yè)集團(tuán)子公司提供財(cái)會(huì)管理功能的非銀行金融組織。伴隨經(jīng)濟(jì)全球化的深入，國(guó)內(nèi)的企業(yè)集團(tuán)建立的財(cái)務(wù)單位也日益增加。而且，財(cái)務(wù)公司的作用也由最初的給企業(yè)集團(tuán)進(jìn)行融資，再到給集團(tuán)企業(yè)提升資金利用率，并提供各種財(cái)務(wù)管理功能的非銀行金融組織財(cái)務(wù)單位在我國(guó)國(guó)有公司轉(zhuǎn)型，促進(jìn)產(chǎn)融統(tǒng)一以及推動(dòng)國(guó)內(nèi)金融行業(yè)發(fā)展等方面發(fā)揮出了非常大的作用。

一、我國(guó)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位的功能定位及發(fā)展現(xiàn)況

1.財(cái)務(wù)單位的功能定位

（1）賬戶統(tǒng)一。待企業(yè)集團(tuán)發(fā)展到一定程度后，其對(duì)部分較低層級(jí)子公司的管控力度就會(huì)削減，而財(cái)務(wù)單位則可以采用數(shù)字化技術(shù)，對(duì)這樣的子公司進(jìn)行嚴(yán)格監(jiān)控，通過(guò)規(guī)范子公司賬戶成立來(lái)防止資金閑置與管理方面的混亂，進(jìn)而在提高資金利用率的基礎(chǔ)上，也不斷加強(qiáng)集團(tuán)對(duì)直屬單位的控制力度。

（2）結(jié)算統(tǒng)一。因?yàn)楦髯庸驹诒镜劂y行存儲(chǔ)了結(jié)算備用資金來(lái)實(shí)現(xiàn)各自的結(jié)算處理，但在集團(tuán)子公司多達(dá)一定總數(shù)后，企業(yè)集團(tuán)每個(gè)成員之間和總體的資金結(jié)算費(fèi)用需要減少，把企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位的經(jīng)費(fèi)進(jìn)行綜合集中結(jié)算，能夠進(jìn)一步優(yōu)化企業(yè)集團(tuán)的現(xiàn)金費(fèi)用居高不下的現(xiàn)象，而且在企業(yè)集團(tuán)各子公司借助財(cái)務(wù)公司的結(jié)算時(shí)，還可以及時(shí)把成員單位內(nèi)部支付風(fēng)險(xiǎn)與現(xiàn)金流情況反饋至集團(tuán)，支持集團(tuán)更全面管理子公司。

2.我國(guó)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位的發(fā)展現(xiàn)況

（1）組織數(shù)量。直到2016年末，財(cái)務(wù)公司經(jīng)歷了30年的發(fā)展時(shí)間，通過(guò)批準(zhǔn)正式運(yùn)營(yíng)的財(cái)務(wù)公司數(shù)量已超出236家。整個(gè)財(cái)務(wù)公司領(lǐng)域所具有的資產(chǎn)量已高達(dá)4萬(wàn)億元，權(quán)益份額約6000億元，而且經(jīng)營(yíng)收入也有明顯增多，已超出1500億元。此外，財(cái)務(wù)公司的布局也非常廣泛，涉及電網(wǎng)、石油、鋼鐵以及煤礦等多個(gè)領(lǐng)域，同時(shí)，財(cái)務(wù)公司的服務(wù)也在日益完善，當(dāng)前已經(jīng)變成金融市場(chǎng)的關(guān)鍵構(gòu)成部分。

（2）資金利用率。同國(guó)外發(fā)達(dá)國(guó)家比較，國(guó)內(nèi)的財(cái)務(wù)公司起步很晚，不管是財(cái)務(wù)單位的規(guī)?；蛘哔Y金利用率，和發(fā)達(dá)國(guó)家的財(cái)務(wù)單位相比均存在很大差距?，F(xiàn)階段，國(guó)內(nèi)在財(cái)務(wù)單位資金利用率較低，各財(cái)務(wù)單位的發(fā)展差別大，總體規(guī)模效益上表現(xiàn)出了遞減的狀態(tài)，但國(guó)內(nèi)財(cái)務(wù)公司的資金利用率在逐漸增多。

二、A能源企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位資金利用率低的主要原因

1.企業(yè)定位不清楚

A集團(tuán)對(duì)財(cái)務(wù)公司的定位不清楚，而國(guó)內(nèi)的財(cái)務(wù)公司已有30年的發(fā)展歷程，現(xiàn)今在集團(tuán)內(nèi)不但要發(fā)揮資金統(tǒng)一、資金結(jié)算等多種功能，還需要具備其他金融作用，如籌融資、金融危機(jī)控制、促進(jìn)產(chǎn)融統(tǒng)一和促進(jìn)集團(tuán)戰(zhàn)略發(fā)展等多種服務(wù)，作為企業(yè)的資金管理核心、支付結(jié)算機(jī)構(gòu)、金融機(jī)構(gòu)，A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司需要促進(jìn)集團(tuán)金融建設(shè)，而且以專(zhuān)業(yè)金融組織的身份為集團(tuán)和成員單位帶來(lái)金融、支付風(fēng)險(xiǎn)控制培訓(xùn)與服務(wù)，充分發(fā)揮風(fēng)險(xiǎn)控制的作用，但在2015年底，A集團(tuán)財(cái)務(wù)管理者遇到電信詐騙上千萬(wàn)元的消息布滿網(wǎng)絡(luò)，財(cái)務(wù)者警覺(jué)性和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)薄弱是引起這次詐騙的重要原因，但最關(guān)鍵的原因依舊是集團(tuán)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理存在疏漏造成的，在信息化環(huán)境下，各種網(wǎng)絡(luò)詐騙手段花樣百出，A財(cái)務(wù)公司是集團(tuán)的資金支付中心，需要嚴(yán)格控制集團(tuán)的風(fēng)險(xiǎn)，建立健全的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防機(jī)制。

2.財(cái)務(wù)公司規(guī)模較小

研究A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司資金利用率低的主要原因在于，其規(guī)模效率較低，A集團(tuán)附屬成員單元30多家，但股東僅有集團(tuán)和兩家成員單位，出資額共計(jì)10億，不管是資產(chǎn)負(fù)債或者所有者權(quán)益，均處在電力事業(yè)財(cái)務(wù)公司的最低水平，而且A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司內(nèi)部資金歸集度相較于行業(yè)總體水平也較低，作為企業(yè)集團(tuán)的資本市場(chǎng)，其能夠利用對(duì)成員單位的數(shù)據(jù)優(yōu)勢(shì)和對(duì)成員單位資金流的監(jiān)控對(duì)附屬單位進(jìn)行嚴(yán)格管理，減少委托代理資金，但A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司資金歸集度偏低極大影響到財(cái)務(wù)公司只能的充分發(fā)揮。

3.缺乏相關(guān)專(zhuān)門(mén)人才

相較于國(guó)外一些發(fā)達(dá)國(guó)家，國(guó)內(nèi)的金融市場(chǎng)依舊非常落后，專(zhuān)門(mén)的金融人才較緊缺，而且我國(guó)大多數(shù)財(cái)務(wù)公司又均是集團(tuán)附屬成員單位，財(cái)務(wù)公司建立早期的從業(yè)者均是從集團(tuán)內(nèi)部調(diào)取的財(cái)務(wù)人員，他們對(duì)金融行業(yè)知之甚少，從專(zhuān)業(yè)方面不能確保財(cái)務(wù)公司的穩(wěn)定發(fā)展。

三、增強(qiáng)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位資金利用效率的建議

1.明確定位財(cái)務(wù)公司，真正發(fā)揮財(cái)務(wù)單位的功能

結(jié)合《企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司管理辦法》，企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)單位的業(yè)務(wù)范圍被分類(lèi)成四個(gè)重要部分，分別是資金結(jié)算工作、內(nèi)部融資業(yè)務(wù)、同業(yè)拆借工作、財(cái)務(wù)咨詢(xún)服務(wù)，而且滿足其他條件的財(cái)務(wù)單位還能夠開(kāi)展發(fā)放債券、股權(quán)投資等多種業(yè)務(wù)。由此，A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司需要切實(shí)根據(jù)《企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司管理辦法》的標(biāo)準(zhǔn)，將這4項(xiàng)業(yè)務(wù)作為集團(tuán)的重要業(yè)務(wù)，經(jīng)向成員單位開(kāi)展各種富有目的性的財(cái)務(wù)與金融工作，來(lái)促進(jìn)企業(yè)集團(tuán)戰(zhàn)略的實(shí)現(xiàn)，伴隨國(guó)家“一帶一路”方針的提出，A集團(tuán)也建立了科學(xué)的集團(tuán)發(fā)展策略，為有效實(shí)現(xiàn)產(chǎn)融結(jié)合以促進(jìn)集團(tuán)發(fā)展戰(zhàn)略的執(zhí)行，A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司需要根據(jù)集團(tuán)發(fā)展戰(zhàn)略，建立配套的財(cái)務(wù)服務(wù)與金融措施，在金融與財(cái)務(wù)管理上加快集團(tuán)戰(zhàn)略的執(zhí)行。此外，A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司作為企業(yè)集團(tuán)的中心資本市場(chǎng)，在真正發(fā)揮投融資作用外，還需要合理利用結(jié)算中心的職能?chē)?yán)格控制成員公司的資金流，嚴(yán)密關(guān)注成員企業(yè)的運(yùn)營(yíng)狀態(tài)，在A集團(tuán)分權(quán)管理背景下，委托代理費(fèi)用很高，其財(cái)務(wù)公司需要充分借助本身的職能與技術(shù)優(yōu)勢(shì)，強(qiáng)化集團(tuán)對(duì)附屬單位的管理，避免成員單位代理者用集團(tuán)戰(zhàn)略謀取私利。

2.擴(kuò)展財(cái)務(wù)公司的規(guī)模與服務(wù)范圍

A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司能從如下幾方面著手：首先，增多注冊(cè)資金，A集團(tuán)附屬成員單位30多家，但其財(cái)務(wù)公司的股東僅有3家，注冊(cè)資金僅有10億元，A財(cái)務(wù)公司與集團(tuán)要鼓勵(lì)其他成員企業(yè)向財(cái)務(wù)公司投入資金，增多注冊(cè)資金；其次，提高資金歸集度，財(cái)務(wù)公司內(nèi)部資金來(lái)源重點(diǎn)是成員單位的存款，A財(cái)務(wù)公司近幾年的資金歸集度僅有58%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)少于行業(yè)總體水平70%，所謂A財(cái)務(wù)公司和各成員單位的控股對(duì)象，A集團(tuán)需要建立健全的資金歸集管理機(jī)制，提升A財(cái)務(wù)管理的資金統(tǒng)一度，而且資金歸集度的高度直接關(guān)系到財(cái)務(wù)公司對(duì)下屬單位的資金控制，利用財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)提高集團(tuán)對(duì)成員單位的管控力度；最后，引入戰(zhàn)略投資商，A財(cái)務(wù)公司引入戰(zhàn)略投資商不僅能夠擴(kuò)大現(xiàn)有規(guī)模，還能通過(guò)引入戰(zhàn)略投資商健全財(cái)務(wù)公司的內(nèi)部治理，并且戰(zhàn)略合作商還可以給財(cái)務(wù)公司帶來(lái)科學(xué)的管理思想并提升公司的管理質(zhì)量。

3.建立健全的人才培養(yǎng)機(jī)制

A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司要高度注重專(zhuān)業(yè)人才財(cái)務(wù)公司發(fā)展中起到的關(guān)鍵作用，這不但影響到財(cái)務(wù)公司運(yùn)用業(yè)務(wù)的水平，還影響到財(cái)務(wù)公司業(yè)務(wù)實(shí)施的范圍。A財(cái)務(wù)公司需要根據(jù)公司現(xiàn)有以及今后需要開(kāi)展的各種業(yè)務(wù)招聘專(zhuān)職人員，按照不同崗位的人員組織適當(dāng)?shù)膶?zhuān)業(yè)技能培訓(xùn)，提升在職人員的專(zhuān)業(yè)理論與技術(shù)水平。針對(duì)公司當(dāng)前文化層次偏低的員工，能夠聯(lián)系我國(guó)相關(guān)金融院校，結(jié)合A財(cái)務(wù)公司人員當(dāng)前實(shí)際情況組織合作項(xiàng)目，豐富職員的文化素養(yǎng)。此外，A集團(tuán)財(cái)務(wù)公司引入專(zhuān)業(yè)人才，不但包含金融人才，還需要涉及信息技術(shù)人員，人才引入的范圍不能局限于集團(tuán)內(nèi)部，需要將視野投放到整個(gè)行業(yè)乃至全國(guó)。

四、結(jié)語(yǔ)

1.如果我國(guó)財(cái)務(wù)公司發(fā)布的信息更為全面的條件下，相關(guān)人員能力爭(zhēng)更為精準(zhǔn)的研究財(cái)務(wù)單位資金利用效率。

2.在信息充分的基礎(chǔ)上，不斷擴(kuò)展與深化探究財(cái)務(wù)公司資金的利用效率因素。

3.迫切需要企業(yè)集團(tuán)和財(cái)務(wù)公司提供更加精準(zhǔn)、真實(shí)的信息，由此為今后對(duì)財(cái)務(wù)公司資金利用率和企業(yè)效益的關(guān)系展開(kāi)多層次的探究。

參考文獻(xiàn)：

[1]郭翰鏵.基于DEA方法的我國(guó)財(cái)務(wù)公司資金使用效率實(shí)證研究[D].西南財(cái)經(jīng)大學(xué)，2016.

[2]謝飛.財(cái)務(wù)公司網(wǎng)上銀行在企業(yè)集團(tuán)內(nèi)部資源配置中的功能和風(fēng)險(xiǎn)管理研究[D].武漢大學(xué)，2005.

[3]竇燕飛.大型企業(yè)集團(tuán)公司資金管理模式及一汽集團(tuán)公司資金管理模式研究[D].吉林大學(xué)，2004.

[4]宋光樂(lè).我國(guó)企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理探究[D].2013.