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    淺析余額寶對商業(yè)銀行的挑戰(zhàn)及其應(yīng)對措施

    2018-05-17 19:30:36溫心園
    財稅月刊 2018年2期
    關(guān)鍵詞:余額寶互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)對措施

    溫心園

    摘 要 隨著“互聯(lián)網(wǎng)+”時代的到來,“互聯(lián)網(wǎng)+金融”已成為備受追捧的新型金融模式。在互聯(lián)網(wǎng)金融的驅(qū)動之下,人們的支付理財方式正在發(fā)生巨大的改變,傳統(tǒng)商業(yè)銀行處于行業(yè)壟斷地位的局面已經(jīng)成為過去,這對于實體商業(yè)銀行存在不小的沖擊。本文以余額寶為例,簡要介紹余額寶的運營模式及優(yōu)勢特點,詳細分析余額寶對傳統(tǒng)商業(yè)銀行帶來的挑戰(zhàn),并提出相應(yīng)的應(yīng)對措施。

    關(guān)鍵詞 余額寶;互聯(lián)網(wǎng)金融;商業(yè)銀行;挑戰(zhàn);應(yīng)對措施

    一、余額寶的簡要介紹

    余額寶是螞蟻金服旗下的提供余額增值服務(wù)和活期資金管理服務(wù)的產(chǎn)品,專為支付寶定制,目前仍是中國規(guī)模最大的貨幣基金??蛻舭奄Y金轉(zhuǎn)入余額寶即意味著默認購買其所對應(yīng)的貨幣基金產(chǎn)品。

    貨幣基金是一種開放式基金,主要聚集社會閑散資金,投資于風險較小的貨幣市場工具,具有安全性高、流動性強、收益較穩(wěn)等特點。貨幣基金一般投資于短期貨幣市場工具,如:現(xiàn)金、一年以內(nèi)的銀行定期存款、大額存單、央行票據(jù)等。從總體上看,貨幣基金作為基金產(chǎn)品的一種,理論上是存在虧損的可能的,但是從世界歷史數(shù)據(jù)上來說,可能性較小,還是較為安全的一種基金產(chǎn)品。

    (一)余額寶的運營模式

    余額寶的整體運營過程主要包括三個運營主體:支付寶公司、支付寶用戶和天弘基金公司。其中,支付寶公司作為互聯(lián)網(wǎng)平臺公司成為一個互聯(lián)網(wǎng)入口,為其參與者,即支付寶用戶提供基金產(chǎn)品,而天弘基金公司則作為銷售方,借助支付寶平臺,向其用戶銷售旗下的基金產(chǎn)品,并通過支付寶進行資金流轉(zhuǎn),實現(xiàn)獲利。

    余額寶對接的是天弘基金旗下的 “增利寶”貨幣基金,當支付寶用戶把資金轉(zhuǎn)入余額寶后,資金即自動劃入天弘基金增利寶,默認購買該貨幣基金,可獲得收益。余額寶中的資金可以有多種用途,如:隨時贖回到支付寶賬戶中、兩小時贖回到銀行賬戶、或者直接用于淘寶購物支付或支付寶消費支付中。余額寶實行“一鍵申購/贖回”,頁面簡潔、操作簡便,同時“一元起購”,門檻低且不收取手續(xù)費,可以隨取隨用。基于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)下的應(yīng)用創(chuàng)新,余額寶發(fā)展迅速,目前已經(jīng)成為全球最大的貨幣市場基金。

    (二)余額寶的發(fā)展歷程

    2013年6月,阿里巴巴集團支付寶正式上線存款業(yè)務(wù),余額寶成立;2013年7月,余額寶用戶突破250萬,同年10月,余額寶以平安保險簽訂賬戶資金100%賠付,解決了網(wǎng)民對安全問題的擔憂;2014年1月,余額寶規(guī)模超2500億元,客戶數(shù)超過4900萬戶,借此,天弘基金成為國內(nèi)最大的基金管理公司;2014年3月,央行表示“肯定不會取締余額寶”;2016年10月,余額寶大額轉(zhuǎn)入功能上線,同年12月,余額寶用戶突破3億+;目前,余額寶已經(jīng)成為全球最大貨幣市場基金,是第二名的兩倍。

    二、余額寶對商業(yè)銀行的挑戰(zhàn)

    (一)造成商業(yè)銀行客戶轉(zhuǎn)移

    在高速發(fā)展的互聯(lián)網(wǎng)時代,與傳統(tǒng)商業(yè)銀行的“鐵飯碗”相比,以余額寶為代表的新興互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)無疑背負著巨大的壓力。市場機制的作用使得互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)需要不斷的創(chuàng)新以迎合市場的需要,與此同時,互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)還必須注重產(chǎn)品服務(wù),始終把客戶利益放在第一位;再者,由于國內(nèi)金融市場的不完善,互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)所面臨的監(jiān)管力度較小?;谝陨系姆N種原因,以余額寶為代表的新興互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)往往比傳統(tǒng)商業(yè)銀行更注重客戶體驗,更加能得到客戶的認可。當傳統(tǒng)商業(yè)銀行不再能壟斷著國內(nèi)金融借貸存儲業(yè)務(wù)時,越來越多的人將對商業(yè)銀行的心理上的失望轉(zhuǎn)變?yōu)閷嵸|(zhì)意義上的客戶轉(zhuǎn)移,更嚴重的是,銀行客戶信心的喪失并不僅僅作簡單用于當前的借貸存儲業(yè)務(wù),同時也影響限制著其后的種種金融活動。

    (二)分流商業(yè)銀行存貸業(yè)務(wù)

    對于商業(yè)銀行而言,利潤最根本的來源就是存貸利差,所以,存貸業(yè)務(wù)無疑是商業(yè)銀行最重要的業(yè)務(wù)。而隨著余額寶等一類依托于互聯(lián)網(wǎng)平臺的貨幣基金的興起,商業(yè)銀行的這一基本業(yè)務(wù)受到了巨大的挑戰(zhàn)。2017年10月12日,余額寶的七日年化收益高達3.9360%,而銀行活期存款利率為0.35%,余額寶的七日年化收益是銀行活期存款的17倍,雖然余額寶的收益率在同類的貨幣基金中表現(xiàn)并不十分出色,但是依托于支付寶這一互聯(lián)網(wǎng)入口,近似于銀行存款的流動性,以及良好的服務(wù)、方便的一鍵贖回、低門檻一元申購等特點使得余額寶在吸收零散存款上有相當大的優(yōu)勢。而隨著其使用的推廣,余額寶又推出的一系列小額貸款服務(wù)產(chǎn)品,這不可避免的分流了商業(yè)銀行的存貸業(yè)務(wù),降低了利潤。

    (三)對銀行其他業(yè)務(wù)的影響

    很多商業(yè)銀行異地存款、轉(zhuǎn)賬都需要收取手續(xù)費,而通過余額寶這一平臺,可以輕松實現(xiàn)零手續(xù)費,縮減了銀行手續(xù)費方面的收入。同時,余額寶作為一個平臺,目前暫時對接的只是天弘基金的增利寶基金產(chǎn)品,但是隨著余額寶的知名度上升,市場份額不斷推廣,人們越來越習慣于運用余額寶找尋理財產(chǎn)品進行投資,更多的基金理財產(chǎn)品借助余額寶這一平臺進行銷售,那么傳統(tǒng)商業(yè)銀行目前在銷售基金等理財產(chǎn)品上所擁有的優(yōu)勢將逐步削弱,帶來銀行利潤的降低。

    三、商業(yè)銀行的應(yīng)對措施

    商業(yè)銀行與余額寶相比依然有很多優(yōu)勢。首先,盡管像余額寶這種貨幣基金具有很高的安全性,但是,依然是具有風險的,遠沒有商業(yè)存款來的可靠。商業(yè)銀行應(yīng)該放低姿態(tài),降低投資門檻,注重服務(wù),提高客戶體驗。同時,在互聯(lián)網(wǎng)時代,創(chuàng)新是必不可少的,商業(yè)銀行應(yīng)時刻保持警醒,注重服務(wù)創(chuàng)新和產(chǎn)品創(chuàng)新,努力達到在更加方便快捷地服務(wù)客戶的同時為客戶帶來更高的收益。其次,商業(yè)銀行與互聯(lián)網(wǎng)新興企業(yè)之間并不是矛盾對立的,互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)需要依托商業(yè)銀行實現(xiàn)業(yè)務(wù)的辦理,但商業(yè)銀行也可以借助互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的平臺,達到推廣自身業(yè)務(wù)的目的,實現(xiàn)雙贏。

    四、結(jié)束語

    綜上所述,由于商業(yè)銀行在長期的發(fā)展中一直受到國家政策的保護,導(dǎo)致競爭創(chuàng)新意識不足;而互聯(lián)網(wǎng)金融的快速發(fā)展,給傳統(tǒng)商業(yè)銀行帶來了巨大的挑戰(zhàn),毋庸置疑的是,如果商業(yè)銀行不積極改變,其在借貸理財業(yè)務(wù)方面處于絕對領(lǐng)先地位的時代終將過去。商業(yè)銀行若想維持自身發(fā)展,應(yīng)當從余額寶等互聯(lián)網(wǎng)金額企業(yè)尋求經(jīng)驗,不斷創(chuàng)新,提高服務(wù)質(zhì)量,充分利用其安全性高、分布廣、體量大等優(yōu)勢,同時尋求與互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)合作,取長補短,盡快調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu),完成戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型,最終實現(xiàn)自身的可持續(xù)發(fā)展,從而在激烈的市場競爭中占有一席之地。

    參考文獻:

    [1]朱浩.論商業(yè)銀行如何應(yīng)對互聯(lián)網(wǎng)金融的挑戰(zhàn)[J].現(xiàn)代經(jīng)濟信息,2017,(14):271.[2017-10-13]

    [2]帥曉宸.余額寶對商業(yè)銀行的影響和啟示的研究[J].商場現(xiàn)代化,2017,(16):96-97. [2017-10-13].

    [3]黃麗娟.論互聯(lián)網(wǎng)基金對商業(yè)銀行的挑戰(zhàn)及其應(yīng)對策略——以余額寶為例[J].商場現(xiàn)代化,2017,(09): 90-91.[2017-10-13].

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