傳統(tǒng)財(cái)務(wù)分析在金融支付結(jié)算環(huán)境下面臨的挑戰(zhàn)——以A公司鋼材貿(mào)易為例

文/王春雨

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傳統(tǒng)財(cái)務(wù)分析在金融支付結(jié)算環(huán)境下面臨的挑戰(zhàn)——以A公司鋼材貿(mào)易為例

文/王春雨

摘要：隨著信息技術(shù)及互聯(lián)網(wǎng)的跨越式發(fā)展，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的同時(shí)，也給金融業(yè)帶來(lái)了翻天覆地的變化，一個(gè)最明顯的改變便是金融結(jié)算的便利化、及時(shí)化，使瞬時(shí)交易成為了可能。交易速度和頻率的提高必然引起人們對(duì)資金時(shí)間價(jià)值的重視，作為參與經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的每個(gè)企業(yè)，既分享了金融便利產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益，但同時(shí)相關(guān)貿(mào)易變化也為現(xiàn)行會(huì)計(jì)核算下的財(cái)務(wù)分析帶來(lái)了不小的挑戰(zhàn)。貿(mào)易加金融，使在遵循著歷史成本、謹(jǐn)慎性等確認(rèn)和計(jì)量原則的會(huì)計(jì)核算產(chǎn)生了財(cái)務(wù)成果與業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)的偏離，在會(huì)計(jì)核算與財(cái)務(wù)分析上，面臨了越來(lái)越多的難題。

關(guān)鍵詞：金融；財(cái)務(wù)分析；會(huì)計(jì)核算；時(shí)間價(jià)值

一、什么是財(cái)務(wù)分析

關(guān)于財(cái)務(wù)分析的定義，一直是眾說(shuō)紛紜，例如美國(guó)南加州大學(xué)教授Water B.Neigs認(rèn)為，財(cái)務(wù)分析的本質(zhì)是搜集與決策有關(guān)的各種財(cái)務(wù)信息，并加以分析和解釋的一種技術(shù)。目前國(guó)內(nèi)主流的觀點(diǎn)是，財(cái)務(wù)分析是以會(huì)計(jì)核算和報(bào)表資料及其他相關(guān)資料為依據(jù)，采用一系列專門(mén)的分析技術(shù)和方法，對(duì)企業(yè)等經(jīng)濟(jì)組織過(guò)去和現(xiàn)在有關(guān)籌資活動(dòng)、投資活動(dòng)、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、分配活動(dòng)的盈利能力、營(yíng)運(yùn)能力、償債能力和增長(zhǎng)能力狀況等進(jìn)行分析與評(píng)價(jià)的經(jīng)濟(jì)管理活動(dòng)。

二、財(cái)務(wù)分析在金融支付結(jié)算環(huán)境下面臨的問(wèn)題

（一）財(cái)務(wù)核算成果難以服務(wù)于經(jīng)營(yíng)決策

業(yè)務(wù)開(kāi)展過(guò)程中，每一單、每一項(xiàng)業(yè)務(wù)的立項(xiàng)和執(zhí)行，在成本效益測(cè)算環(huán)節(jié)均需考慮諸多成本因素，才能做出準(zhǔn)確的盈虧分析。如上游采購(gòu)環(huán)節(jié)，需要考慮供應(yīng)商的供貨成本、運(yùn)輸方式、付款條件等；在持有環(huán)節(jié)（如有），則會(huì)考慮倉(cāng)儲(chǔ)成本和貨損風(fēng)險(xiǎn)；在銷售環(huán)節(jié)，也要根據(jù)客戶提貨方式，付款條件確定相應(yīng)銷售政策。此外，采購(gòu)的付款方式和貨物的倉(cāng)儲(chǔ)環(huán)節(jié)，均可以通過(guò)與銀行等金融機(jī)構(gòu)合作進(jìn)行某種形式的融資，更加復(fù)雜化了原本簡(jiǎn)單的“一買(mǎi)一賣(mài)”的貿(mào)易模式。

但是關(guān)于采購(gòu)付款方式選擇、各項(xiàng)融資行為的利息負(fù)擔(dān)、倉(cāng)儲(chǔ)環(huán)節(jié)的費(fèi)用分?jǐn)偟冉?jīng)營(yíng)行為，在現(xiàn)行的會(huì)計(jì)核算體系下需要分別核算。除計(jì)入營(yíng)業(yè)成本核算毛利的基本采購(gòu)成本外，在業(yè)務(wù)開(kāi)展實(shí)際中考慮的因付款方式等不同產(chǎn)生的資金利息（時(shí)間成本）一般計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用，因運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)產(chǎn)生的費(fèi)用則通常計(jì)入銷售費(fèi)用。這樣的核算體系下，業(yè)務(wù)開(kāi)始前進(jìn)行的盈虧分析，尤其是成本組成部分，會(huì)分散到財(cái)務(wù)核算的營(yíng)業(yè)成本、財(cái)務(wù)費(fèi)用和銷售費(fèi)用的不同會(huì)計(jì)科目中去，導(dǎo)致從最終財(cái)務(wù)報(bào)表很難再找出對(duì)應(yīng)的財(cái)務(wù)分析結(jié)果以支持經(jīng)營(yíng)決策。

（二）利潤(rùn)表不能反映真實(shí)的毛利結(jié)構(gòu)

眾所周知，作為重要的財(cái)務(wù)核算成果的利潤(rùn)表，第一步為收入減去成本等于毛利，可以理解為進(jìn)銷差價(jià)，在一般的財(cái)務(wù)核算中均能按產(chǎn)品、類別等核算；第二步再用毛利減去期間費(fèi)用，得營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。而期間費(fèi)用中涉及經(jīng)營(yíng)方面的是銷售費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用，傳統(tǒng)會(huì)計(jì)核算未將這兩部分核算匹配到相應(yīng)的成本中去。

金融大發(fā)展之前的貿(mào)易業(yè)務(wù)，金融更多體現(xiàn)的是支付結(jié)算功能，只產(chǎn)生的零星的財(cái)務(wù)費(fèi)用，會(huì)計(jì)核算上根據(jù)重要性原則進(jìn)行當(dāng)期費(fèi)用化的處理也是明智之舉。但伴隨著金融融資功能的逐步體現(xiàn)，實(shí)務(wù)貿(mào)易中越來(lái)越多的利用了金融手段進(jìn)行資金融通行為，從而產(chǎn)生巨量的財(cái)務(wù)費(fèi)用，嚴(yán)重影響了經(jīng)營(yíng)產(chǎn)品毛利核算的真實(shí)性?，F(xiàn)行財(cái)務(wù)報(bào)表的毛利核算結(jié)構(gòu)，已不能真實(shí)反映此類業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)，與交易相關(guān)的銷售費(fèi)用和財(cái)務(wù)費(fèi)用的“粗放式”費(fèi)用化處理帶給報(bào)表使用者更多的是無(wú)效的信息。

（三）難以準(zhǔn)確揭示問(wèn)題真相

基于上述觀點(diǎn)，如果是以資金驅(qū)動(dòng)型的貿(mào)易類公司，它的財(cái)務(wù)核算結(jié)果，一方面很難服務(wù)于經(jīng)營(yíng)管理層的需要，僅僅淪落于事后記賬的功能；另一方面對(duì)于報(bào)表的其他使用者，也難以提供一目了然的有用信息，尤其是監(jiān)管機(jī)構(gòu)在進(jìn)行業(yè)務(wù)考核的時(shí)候，更需要撥絲去繭才能還原業(yè)務(wù)盈虧真相。

三、以A公司鋼材貿(mào)易為例分析傳統(tǒng)財(cái)務(wù)分析面臨的挑戰(zhàn)

（一）A公司案例

A公司為甲集團(tuán)公司下屬子公司，主營(yíng)鋼材批發(fā)、零售貿(mào)易，2001年成立至今，年鋼材貿(mào)易額超過(guò)10億元。假設(shè)20*7年，A公司從上游河北*鋼鐵公司采購(gòu)某品種鋼材，以銀行承兌匯票方式支付的單價(jià)4300元/噸（簡(jiǎn)稱承兌價(jià)），以現(xiàn)款采購(gòu)的單價(jià)為4150元/噸（簡(jiǎn)稱現(xiàn)款價(jià)）。銷售政策為，承兌銷售4350元/噸，現(xiàn)款銷售4250元/噸。

自20*7年中開(kāi)始，甲集團(tuán)公司部分板塊出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)困難，集團(tuán)現(xiàn)金流緊張，要求所屬公司減少對(duì)外現(xiàn)金支付，鋼材對(duì)外采購(gòu)付款統(tǒng)一使用集團(tuán)授信，以銀行承兌匯票方式付款，同時(shí)加快回流資金并上存集團(tuán)公司，集團(tuán)公司給予8%的年終考核調(diào)整。

根據(jù)集團(tuán)現(xiàn)金政策及考核調(diào)整，A公司*月向鋼廠采購(gòu)10000噸，以承兌匯票支付4300萬(wàn)元。同時(shí)為加快回流資金，采用現(xiàn)款銷售，銷售金額為4250萬(wàn)元，實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)報(bào)表銷售虧損4300-4250=50萬(wàn)元（不考慮增值稅）。A公司將回籠資金4250萬(wàn)元，上存集團(tuán)公司3個(gè)月，此筆業(yè)務(wù)集團(tuán)為A公司增加考核利潤(rùn)4250*8%*3/12=85萬(wàn)元，財(cái)務(wù)處理為財(cái)務(wù)費(fèi)用-85萬(wàn)元（假設(shè)收到集團(tuán)計(jì)息發(fā)票，但無(wú)現(xiàn)金流）。該筆交易導(dǎo)致財(cái)務(wù)報(bào)表中利潤(rùn)表顯示，經(jīng)營(yíng)毛利為-50萬(wàn)元，考核利潤(rùn)85萬(wàn)元在財(cái)務(wù)報(bào)表中列入財(cái)務(wù)費(fèi)用，屬于期間費(fèi)用中，最終盈利35萬(wàn)元，但不能體現(xiàn)該筆交易的盈利合理性。如果以集團(tuán)合并的角度來(lái)看，如果上存集團(tuán)的資金利潤(rùn)率低于8%，雖然A公司報(bào)表能體現(xiàn)盈利，且該企業(yè)法人完成預(yù)算指標(biāo)，但該項(xiàng)現(xiàn)金政策很有可能導(dǎo)致集團(tuán)整體價(jià)值的減損。

（二）案例啟示

A公司該類鋼材貿(mào)易，揭示了幾個(gè)方面的問(wèn)題：

一是對(duì)傳統(tǒng)財(cái)務(wù)核算產(chǎn)生了挑戰(zhàn)。一筆業(yè)務(wù)，在真實(shí)業(yè)務(wù)端考慮的收入、成本（包括貨幣時(shí)間成本），沒(méi)能在財(cái)務(wù)核算體系下加以配比，導(dǎo)致出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)毛利為負(fù)的非正常情況發(fā)生。

二是相關(guān)操作扭曲了業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)，擴(kuò)大了單筆業(yè)務(wù)的影響范圍，導(dǎo)致不能由A公司完全負(fù)責(zé)盈虧。最終的盈虧體現(xiàn)取決于最終集團(tuán)公司的資金使用效率，增加了企業(yè)的管理幅度和難度。

三是加大了事后檢查的難度。對(duì)于扭曲的業(yè)務(wù)，例行的審計(jì)檢查難以發(fā)現(xiàn)其中問(wèn)題，如果A企業(yè)再有舞弊動(dòng)機(jī)，復(fù)雜的交易反而為其提供了條件，必須擴(kuò)大審計(jì)檢查的廣度和深度，才能梳理清楚其脈絡(luò)。四、應(yīng)對(duì)策略建議

（一）財(cái)務(wù)功能適時(shí)前移

公司開(kāi)展業(yè)務(wù)前，應(yīng)梳理從開(kāi)始到結(jié)束的全部流程環(huán)節(jié)，并考慮會(huì)計(jì)記錄對(duì)業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)的真實(shí)反映情況。對(duì)不能準(zhǔn)確反映業(yè)務(wù)層面收入、成本因素的情況，應(yīng)會(huì)同業(yè)務(wù)、財(cái)務(wù)、法律等部門(mén)在現(xiàn)行框架內(nèi)進(jìn)行合理調(diào)整。調(diào)整的關(guān)鍵就是在業(yè)務(wù)開(kāi)始的前端，對(duì)即將簽署的合同、協(xié)議進(jìn)行把關(guān)和設(shè)計(jì)，否則前端環(huán)節(jié)都已執(zhí)行完畢，到后端財(cái)務(wù)記賬時(shí)，即便會(huì)計(jì)信息不能反映業(yè)務(wù)實(shí)際，也只能按現(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則核算，無(wú)力回天了。

（二）增加輔助管理系統(tǒng)

因經(jīng)濟(jì)發(fā)展和金融創(chuàng)新的不斷出現(xiàn)，會(huì)計(jì)核算準(zhǔn)則如果不隨之發(fā)生改變，難免會(huì)出現(xiàn)即便一開(kāi)始就詳細(xì)規(guī)劃，也難以完全真實(shí)反映經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)的情況。同時(shí)，財(cái)務(wù)核算成果的目標(biāo)是服務(wù)于會(huì)計(jì)報(bào)表使用者的，為其提供決策信息，而這些使用者包括公司的所有者、債權(quán)人、政府及其他有關(guān)各方及社會(huì)公眾等。報(bào)表編制與使用面臨的困境是，一方面“眾口難調(diào)”，一份報(bào)表難以滿足眾多側(cè)重點(diǎn)不同的報(bào)表使用者；另一方面我們期許的是一套財(cái)務(wù)核算結(jié)果出來(lái)，能最大限度的為經(jīng)營(yíng)管理層提供經(jīng)營(yíng)決策數(shù)據(jù)，不符合編制的財(cái)務(wù)報(bào)表需滿足其他報(bào)表使用者的初衷。因此，為了滿足內(nèi)部管理決策需要，增加輔助的管理系統(tǒng)來(lái)單獨(dú)處理經(jīng)營(yíng)層關(guān)心的數(shù)據(jù)就非常必要。

（三）逐步完善會(huì)計(jì)核算準(zhǔn)則

貿(mào)易和金融的結(jié)合發(fā)展，壯大了貿(mào)易額的同時(shí)，也大大地增加了財(cái)務(wù)費(fèi)用。除了熟知的財(cái)務(wù)費(fèi)用在發(fā)生時(shí)直接費(fèi)用化的處理方式，傳統(tǒng)財(cái)務(wù)核算對(duì)財(cái)務(wù)費(fèi)用的確認(rèn)和計(jì)量已有資本化的先例，最典型的就是購(gòu)建固定資產(chǎn)的利息資本化。這一利息資本化的原則，無(wú)外乎是從性質(zhì)和數(shù)量?jī)煞矫嬉蛩丶右钥紤]。性質(zhì)方面，相關(guān)利息的發(fā)生能專門(mén)的歸類為購(gòu)建相關(guān)資產(chǎn)行為；數(shù)量方面，利息金額比較大，如果直接進(jìn)入損益對(duì)企業(yè)效益和國(guó)家稅收都有很大的波動(dòng)影響。如今我們發(fā)現(xiàn)，金融滲透較深的貿(mào)易企業(yè)的財(cái)務(wù)費(fèi)用已成幾何級(jí)數(shù)增長(zhǎng)，說(shuō)明財(cái)務(wù)費(fèi)用已完成了從量變到質(zhì)變的過(guò)程，因此在已有利息資本化的基礎(chǔ)上，建議應(yīng)進(jìn)一步開(kāi)展“利息成本化”方面的考量。

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（作者單位：中誠(chéng)信托有限責(zé)任公司）

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度的減少企業(yè)的經(jīng)濟(jì)損失。

（四）加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)信息的安全性管理

加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)信息安全管理是對(duì)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)運(yùn)行和運(yùn)營(yíng)環(huán)境的管理和控制，也是會(huì)計(jì)信息化環(huán)境下，加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部控制的重點(diǎn)和關(guān)鍵所在。第一，不斷完善網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的設(shè)計(jì)理念。通過(guò)不斷完善網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)，可發(fā)現(xiàn)會(huì)計(jì)信息化系統(tǒng)存在的安全性問(wèn)題，并采取有效的措施及時(shí)彌補(bǔ)。通過(guò)建立入網(wǎng)訪問(wèn)控制功能模塊，可將用戶的訪問(wèn)控制分為三個(gè)階段：第一階段是對(duì)用戶名進(jìn)行自主識(shí)別和實(shí)名驗(yàn)證，第二階段是對(duì)用戶的口令和驗(yàn)證碼進(jìn)行識(shí)別，第三階段是對(duì)用戶賬號(hào)的安全性進(jìn)行檢查。通過(guò)完成上述三階段的用戶訪問(wèn)控制，可加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)用戶信息安全。第二，對(duì)網(wǎng)絡(luò)操作系統(tǒng)進(jìn)行實(shí)時(shí)更新。通過(guò)對(duì)網(wǎng)絡(luò)操作系統(tǒng)進(jìn)行更新，可不斷完善網(wǎng)絡(luò)內(nèi)部設(shè)置，保障網(wǎng)絡(luò)信息安全，避免出現(xiàn)用戶越權(quán)獲得信息的情況發(fā)生，提高網(wǎng)絡(luò)信息的安全性。第三，在更新系統(tǒng)的同時(shí)，也需要做好原有數(shù)據(jù)的保存工作，避免出現(xiàn)數(shù)據(jù)遺失的情況。通過(guò)層層保護(hù)和數(shù)據(jù)加密，可建立完善、安全的網(wǎng)絡(luò)信息防線，提高會(huì)計(jì)信息化環(huán)境下內(nèi)部控制的科學(xué)性和有效性。

三、總結(jié)

綜上所述，21世紀(jì)是信息化的社會(huì)，在不斷向知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代邁進(jìn)的大競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境下，企業(yè)會(huì)計(jì)人員不僅需要掌握會(huì)計(jì)電算化技術(shù)，同時(shí)也需要學(xué)習(xí)相關(guān)的組織觀念和行為因素。將傳統(tǒng)的內(nèi)部控制體系與時(shí)代發(fā)展理念相融合，保障內(nèi)部控制的安全性和有效性。企業(yè)必須抓住機(jī)遇、迎接挑戰(zhàn)，提升其在社會(huì)中的核心競(jìng)爭(zhēng)力。

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（作者單位：曲阜必可成環(huán)保實(shí)業(yè)有限公司）

泥于并購(gòu)比自己規(guī)模小的公司。

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（作者單位：浙江財(cái)經(jīng)大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院）

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