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    審計(jì)與上市公司盈余管理的研究分析

    2016-11-22 20:16:20廖莎
    2016年31期
    關(guān)鍵詞:審計(jì)報(bào)告審計(jì)師盈余

    廖莎

    摘 要:上市公司管理層的盈余管理行為一直是近年來(lái)國(guó)內(nèi)外學(xué)者研究的重點(diǎn)、難點(diǎn)和熱點(diǎn)問(wèn)題。盈余管理分為合法的盈余管理和違法的盈余管理,無(wú)論是哪一種行為都極大地影響了投資者的決策和股東的利益。盈余管理行為在宏觀上會(huì)影響到資本市場(chǎng)的優(yōu)化配置問(wèn)題,不能引導(dǎo)資金的正確流向;在微觀上則會(huì)影響投資者和股東。內(nèi)部審計(jì)和外部審計(jì)共同影響企業(yè)的信息披露方式,因此必須從法律法規(guī)、社會(huì)影響等方面強(qiáng)化審計(jì)對(duì)于上市公司的影響。

    關(guān)鍵詞:上市公司;國(guó)內(nèi)外學(xué)者

    本文主要通過(guò)理論研究與案例分析相結(jié)合的方式研究審計(jì)主體、審計(jì)特征和審計(jì)技術(shù)與方法對(duì)真實(shí)盈余管理的影響,并提出一系列改善審計(jì)質(zhì)量的有效方法和建議,以期為政府和社會(huì)改善企業(yè)盈余管理行為的現(xiàn)狀提出有效的方法。

    一、研究背景

    在資本市場(chǎng)誕生之后,企業(yè)經(jīng)理人向市場(chǎng)公布公司財(cái)務(wù)信息,以期向投資者籌資。在二十世紀(jì)九十年代之后,全球范圍內(nèi)的財(cái)務(wù)舞弊案件頻頻發(fā)生,如國(guó)外的安然公司會(huì)計(jì)利潤(rùn)造假現(xiàn)象、世通公司的虛構(gòu)收入行為以及國(guó)內(nèi)的銀廣夏事件,使得投資者失去了信心。這些大型公司的舞弊行為和其直接導(dǎo)致的破產(chǎn)正是由于管理層在巨額利益的驅(qū)動(dòng)下,編造企業(yè)利潤(rùn),披露不真實(shí)的會(huì)計(jì)信息,對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)信息進(jìn)行盈余管理。

    在安然公司和其會(huì)計(jì)師事務(wù)所安達(dá)信爆出財(cái)務(wù)丑聞之后,美國(guó)政府和會(huì)計(jì)行業(yè)開(kāi)始思考現(xiàn)行的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和制度,在美國(guó)發(fā)生了震驚世界的安然事件之后,其召開(kāi)緊急會(huì)議,公布了SOX法案,這個(gè)法案的公布是為了減少企業(yè)的盈余管理,盡量使得企業(yè)能夠完全、完整、真實(shí)的公布信息,使得外部投資者能夠了解企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況,進(jìn)行正確的決策。美國(guó)希望通過(guò)這個(gè)法案,通過(guò)法律法規(guī)規(guī)范企業(yè)的信息公布,抑制盈余管理。在美國(guó)之后,我國(guó)也爆發(fā)了財(cái)務(wù)丑聞,如銀廣夏事件,因此,我國(guó)在此之后也開(kāi)始完善會(huì)計(jì)行業(yè)的法規(guī)和準(zhǔn)則,以期通過(guò)這些法律準(zhǔn)則規(guī)范上市公司的行為。

    二、國(guó)內(nèi)外研究文獻(xiàn)綜述

    國(guó)外對(duì)于審計(jì)特征對(duì)企業(yè)盈余管理影響的研究較少,主要是從審計(jì)主體進(jìn)行分析,一般來(lái)說(shuō),審計(jì)師的職稱(chēng)越高、工作經(jīng)驗(yàn)越豐富、資歷越老,他所提供的審計(jì)報(bào)告的質(zhì)量就越高,同時(shí),會(huì)計(jì)師事務(wù)所的規(guī)模越大、口碑越好,它提供的審計(jì)報(bào)告質(zhì)量越高。DeAnlo(1981)從理論上對(duì)審計(jì)人員和會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)企業(yè)公布信息的影響進(jìn)行研究,他發(fā)現(xiàn)事務(wù)所的規(guī)模越大、越是具有品牌效應(yīng)的事務(wù)所,其提供的審計(jì)報(bào)告的質(zhì)量越高。Owhoso et al.(2002)也指出,審計(jì)師的工作經(jīng)驗(yàn)越豐富,就越能夠發(fā)現(xiàn)其被審計(jì)單位的錯(cuò)報(bào)與違規(guī)行為,其審計(jì)質(zhì)量越高。

    我國(guó)學(xué)者的研究成果與國(guó)外學(xué)者的研究成果相類(lèi)似。李樹(shù)華(1999)指出,審計(jì)人員在審計(jì)過(guò)程中,審計(jì)師在選擇審計(jì)證據(jù)時(shí),很大部分會(huì)根據(jù)他的工作經(jīng)驗(yàn)來(lái)進(jìn)行選擇,工作能力強(qiáng)的審計(jì)師會(huì)搜集與他有用的信息來(lái)檢查企業(yè)的信息,所以他提供的審計(jì)報(bào)告質(zhì)量會(huì)比較高。雷光勇、劉丹(2006)進(jìn)行了調(diào)查研究,分析了審計(jì)師的工作能力、專(zhuān)業(yè)素養(yǎng)以及會(huì)計(jì)師事務(wù)所的工作量,會(huì)計(jì)師事務(wù)所的收費(fèi)價(jià)格和審計(jì)報(bào)告質(zhì)量之間的關(guān)系。其研究結(jié)果指明,審計(jì)師的能力越強(qiáng),費(fèi)用越高,工作量越小,他的審計(jì)報(bào)告的質(zhì)量就會(huì)越高。

    顧明潤(rùn)等(2012)研究發(fā)現(xiàn),外部的審計(jì)對(duì)于國(guó)家的民營(yíng)企業(yè)的影響更大,他們更在乎外部審計(jì),因此如果提高外部審計(jì),他們的財(cái)務(wù)報(bào)告就會(huì)更可靠。曹?chē)?guó)華等(2014)通過(guò)對(duì)上市公司的調(diào)查研究發(fā)現(xiàn),上市公司的外部審計(jì)比內(nèi)部審計(jì)的效果更好。

    通過(guò)對(duì)審計(jì)與盈余管理之間關(guān)系的研究成果的整理可以發(fā)現(xiàn)。國(guó)內(nèi)外在這方面的研究比較集中,但是由于我國(guó)特殊的社會(huì)體質(zhì)和發(fā)展并不完善的資本市場(chǎng),可以知道盡管?chē)?guó)內(nèi)外研究的放心差不多,但是研究的結(jié)果卻不一樣。

    三、審計(jì)與盈余管理研究的理論基礎(chǔ)

    (一)委托代理理論

    Jansen and Mclean在1976年提出了委托代理理論,并且在最近20年得到了充分的研究和發(fā)展。隨著資本市場(chǎng)的不斷發(fā)展,很多小公司逐步變成了大公司甚至是跨國(guó)公司,其要求的資本不斷的增多,對(duì)于技術(shù)、專(zhuān)業(yè)能力的要求更高。這個(gè)時(shí)候,一般的所有者已經(jīng)不能夠適應(yīng)企業(yè)發(fā)展的需要了,他們需要聘請(qǐng)更有專(zhuān)業(yè)能力和管理技術(shù)的人管理公司,也就是所謂的職業(yè)經(jīng)營(yíng)人,同時(shí)給他們限定一定的業(yè)績(jī)標(biāo)準(zhǔn),并且付給他們相當(dāng)豐厚的報(bào)酬。然而職業(yè)經(jīng)理人作為理性人往往會(huì)追求自身利益的最大化,例如虛構(gòu)利潤(rùn)以達(dá)到所有者制定的考核目標(biāo),或者建造豪華的辦公司,不為經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)努力等。正式由于管理者和所有者想要的不一樣,他們之間就產(chǎn)生了矛盾,于是就出現(xiàn)了委托代理理論。

    所有者和經(jīng)營(yíng)者的矛盾在于所有者不了解公司的實(shí)際情況,而管理者可以根據(jù)自己的情況,隨意向所有者匯報(bào),于是所有者開(kāi)始要求有法律法規(guī)保障他們的利益,要求經(jīng)營(yíng)者真實(shí)的公布信息。披露真實(shí)、有效的信息能夠使得投資者了解企業(yè)的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況,在一定程度上保證企業(yè)資產(chǎn)的安全,同時(shí)保證,所有者能夠監(jiān)督管理層,因此企業(yè)必須要建立一套完整的內(nèi)部控制制度,使得管理層能夠在最大程度上保證企業(yè)信息披露的真實(shí)性。

    (二)信息不對(duì)稱(chēng)理論

    所謂信息不對(duì)稱(chēng)是指在資本市場(chǎng)上,并不會(huì)所有的信息都是完全流通的,也不是所有的信息都是可以免費(fèi)取得的,因此市場(chǎng)上必然存在一方掌握的信息較多,可以做出正確的選擇,而另一方必然只能掌握較少的信息。那么這時(shí)候擁有信息更多的一方就會(huì)選擇對(duì)于自己來(lái)說(shuō)利益最大的方案,那么信息獲得較少的一方就可能會(huì)有損失。根據(jù)信息不對(duì)稱(chēng)產(chǎn)生的時(shí)間和所展示的內(nèi)容不同,可以將信息不對(duì)稱(chēng)分為為道德風(fēng)險(xiǎn)(moral hazard)和逆向選擇(adverse selection)兩種情況。

    道德風(fēng)險(xiǎn)是指信息的優(yōu)勢(shì)方由于沒(méi)有其對(duì)所進(jìn)行的決策不需要負(fù)責(zé),或者在有關(guān)第三方的擔(dān)保下只需要負(fù)部分責(zé)任,信息優(yōu)勢(shì)方就會(huì)在信息劣勢(shì)方不知情的情況下,選擇風(fēng)險(xiǎn)較高的項(xiàng)目進(jìn)行投資,如果投資獲利,這優(yōu)勢(shì)方獲利;反之,如果項(xiàng)目虧損,則信息劣勢(shì)方遭受損失。

    逆向選擇是指信息優(yōu)勢(shì)方由于其獲取的信息很難被劣勢(shì)方知曉,其在進(jìn)行決策時(shí),往往不會(huì)考慮信息劣勢(shì)方,只做出對(duì)自身有利的選擇,追求自身利益最大化,使信息劣勢(shì)方蒙受損失。

    在一般情況下,對(duì)企業(yè)進(jìn)行投資的時(shí)候,企業(yè)內(nèi)部的管理者知道的信息比外界要多很多,而外部投資者知道的信息都是從管理者得來(lái)的,也沒(méi)有辦法確認(rèn)信息的準(zhǔn)確性,投資者在對(duì)外公布信息時(shí),可以隨心所欲,只選擇對(duì)自己來(lái)說(shuō)最有利的信息。因此這個(gè)時(shí)候就需要政府的法律法規(guī)強(qiáng)制要求企業(yè)管理者公布真實(shí)、準(zhǔn)確、完整的信息,對(duì)企業(yè)的內(nèi)部控制制度和信息公布情況進(jìn)行審計(jì),減少企業(yè)管理層的盈余管理的可能,盡可能使企業(yè)真實(shí)的信息公布于眾,這樣才能使投資者和股東做出正確的選擇和決策,來(lái)保護(hù)投資者的權(quán)益。

    四、總結(jié)

    1、政府部門(mén)應(yīng)該要制定相應(yīng)的準(zhǔn)則和制度,強(qiáng)制公司公布其應(yīng)該公布的內(nèi)容,同時(shí)應(yīng)該規(guī)范公司公布心的基本樣式、內(nèi)容等,使得不同的報(bào)告具有可比性,此外,準(zhǔn)則應(yīng)確定企業(yè)強(qiáng)制性披露的內(nèi)容,保證會(huì)計(jì)信息披露的完整性。

    2、加強(qiáng)法制建設(shè),完善相應(yīng)的法律制度,確保企業(yè)的內(nèi)部控制制度有效執(zhí)行,減少企業(yè)進(jìn)行盈余管理的空間,盡量使得上市公司披露的信息真實(shí)、完整。

    3、應(yīng)由監(jiān)管機(jī)構(gòu)選擇審計(jì)單位對(duì)被審計(jì)單位進(jìn)行審計(jì)工作。在源頭上避免審計(jì)機(jī)構(gòu)與被審計(jì)單位的經(jīng)濟(jì)利益往來(lái)。監(jiān)管機(jī)構(gòu)在選擇審計(jì)單位時(shí),應(yīng)公平、公正,綜合考慮會(huì)計(jì)師事務(wù)所的規(guī)模、專(zhuān)業(yè)能力、審計(jì)數(shù)量等,最后選擇合適的審計(jì)機(jī)構(gòu)對(duì)被審計(jì)單位進(jìn)行審計(jì)。

    4、應(yīng)禁止審計(jì)單位向被審計(jì)單位提供除了審計(jì)以外的其他咨詢(xún)工作,但是應(yīng)該允許審計(jì)機(jī)構(gòu)像其他單位提供咨詢(xún)服務(wù),這樣機(jī)能保證審計(jì)機(jī)構(gòu)的經(jīng)濟(jì)收入,又能避免審計(jì)機(jī)構(gòu)與被審計(jì)單位存在利益關(guān)系。(作者單位:貴州財(cái)經(jīng)大學(xué)會(huì)計(jì)學(xué)院)

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