我國中小企業(yè)融資問題探析

申鵬飛

(陜西省農(nóng)業(yè)工程勘察設(shè)計院，陜西 西安 710068)

一、引言

資本是企業(yè)生存和發(fā)展的關(guān)鍵性問題，企業(yè)要生存和發(fā)展就得擁有一定數(shù)量的資金。然而，許多中小企業(yè)恰恰缺少經(jīng)營、發(fā)展所必需的資金。融資問題已經(jīng)成為了這些企業(yè)經(jīng)營發(fā)展戰(zhàn)略的核心問題。中小企業(yè)要想在我國市場經(jīng)濟改革中完全成長起來，就非常有必要擴大融資渠道。如今中小企業(yè)融資難已成為當前我國理論界和實踐領(lǐng)域所共同關(guān)注的一個重大問題。由于負債較多，經(jīng)營業(yè)績惡化，大多數(shù)中小企業(yè)信用急劇下降，往往形成:“資金缺乏——業(yè)績惡化——信用差——資金缺乏”的惡性循環(huán)。因此我們對中小企業(yè)融資問題和對策的研究就顯得尤為重要

二、中小企業(yè)融資難成因分析

(一)中小企業(yè)自身薄弱

1.中小企業(yè)自有資金不足

從20世紀到21世紀間，全國各地方均興起開辦中小企業(yè)，規(guī)模有大有小，企業(yè)內(nèi)部資金有多有少，重要的是精神。在這些中小企業(yè)開辦的初期，由于資金還是中小企業(yè)主要的問題之一，所以內(nèi)部融資是作為企業(yè)首選的融資方式，也是最快捷的融資方式。內(nèi)部融資是企業(yè)其內(nèi)部的員工籌集資金。當然也不是只有這一種融資方式，還有外部融資，外部融資就說到了重點，如果說大型企業(yè)融資輕而易舉的話，那么中小企業(yè)融資那就是難上加難。

2.中小企業(yè)的財務制度不規(guī)范

由于企業(yè)內(nèi)部管理機制不完善，從而導致財務賬目不清楚，財務報表不真實，這也恰恰是企業(yè)內(nèi)部管理層出現(xiàn)的問題，也就是經(jīng)驗問題。對于申請貸款時提供的財務賬目信息真實度的高低都有待考證，銀行放貸首先考慮的是穩(wěn)定，需要有非常明確和可觀的收入情況下，才敢放貸給企業(yè)，不然最后就是做壞賬處理，那樣的話對于銀行來說也是一個賠本的買賣。這個事銀行放貸謹慎的重要原因之一。

3.中小企業(yè)經(jīng)營行為短期化

在我國很多中小企業(yè)的管理者只在乎眼前利益，在企業(yè)需要向銀行申請貸款，并成功得到貸款后，他們也報著僥幸心理，就是說如果企業(yè)沒有做好的話，直接倒閉或者關(guān)門，這樣在銀行貸款問題上就造成了壞賬。企業(yè)在社會中所謂的經(jīng)營短期化，俗話說得好，不經(jīng)歷風雨，哪里會見彩虹，只有堅持到底，才會有希望，才會讓國家、政府和銀行對中小企業(yè)信任度倍增。我國的社會市場經(jīng)濟體制還不夠完善，這樣就導致了很多企業(yè)從中鉆空子，而且市場秩序不協(xié)調(diào)。

(二)國有商業(yè)銀行對中小企業(yè)貸款積極性不高

1.銀行對中小企業(yè)的融資成本相對較高

銀行也是有選擇的進行貸款，不是所有企業(yè)貸款都能被批準的，現(xiàn)在要求企業(yè)有一定的資質(zhì)，還要求企業(yè)提供相關(guān)的固定資產(chǎn)抵押，就算是有這些條件，但貸款一般也不是滿額的，很多時候企業(yè)貸款金額為100萬，但實際能貸款成功的一般只有70萬左右，甚至還不到。此外，不少銀行直接在企業(yè)貸款的時候搭售理財產(chǎn)品，企業(yè)貸款100萬的話，銀行要求企業(yè)購買銀行價值為10萬的理財產(chǎn)品后才能貸款，不但如此，銀行在辦理企業(yè)貸款的時候還亂收費，收取一些巧立名目的手續(xù)費，銀行還為了賺更多的利息，上浮利率會讓企業(yè)貸款更快的批準，更快的放款。

2.商業(yè)銀行利率結(jié)構(gòu)不合理

中小企業(yè)在向銀行申請貸款過程中，銀行表現(xiàn)出不情愿或者說積極性不強，是由于銀行的利率浮動不大。因為中小型企業(yè)的信息不真實，信用等級不穩(wěn)定，所以商業(yè)銀行對中小企業(yè)的貸款項目收取的利息很高很高，利率也相應的很高，所以就造成了中小企業(yè)在融資方面首先選擇的是內(nèi)部融資。如果按照中央銀行的政策來講，根本那就不允許我國的商業(yè)銀行對企業(yè)貸款以任何理由收取任何不合理的費用。我資產(chǎn)虧損，也會造成壞賬和死賬。

(三)政府對中小企業(yè)支持力度不夠

從國家財政政策的角度看，1998年中國實行積極財政政策，政府發(fā)行了5100億元長期國債，銀行配套貸款10000億元，建設(shè)的總規(guī)模達到了26000億元。在我國國有企業(yè)占大額，所以銀行在資金放貸問題上首先考慮的就是大型企業(yè)，也就是國人所說的國有企業(yè)。放眼望去，從古至今我國的商業(yè)銀行都是按照企業(yè)的規(guī)模進行放貸，并且政府也在不斷地操控和制約著中小企業(yè)的發(fā)展。中小企業(yè)在向商業(yè)銀行申請企業(yè)貸款的時候，銀行對其考察尤其謹慎，審查非常嚴格，要走的程序也是非常復雜。但這樣也未必不是好事，雖然說這樣的中小企業(yè)申請的貸款數(shù)量不會太多，而且也不會有幾家中小企業(yè)能申請到商業(yè)銀行對其的貸款，但是這樣就會大大的減少出現(xiàn)像國企貸款后出現(xiàn)的壞賬現(xiàn)象。

三、解決中小企業(yè)融資難問題的方法

(一)優(yōu)化中小企業(yè)內(nèi)部環(huán)境

1.提高中小企業(yè)自身實力

中小企業(yè)要提高自身實力和競爭力，來改善融資難的問題。要解決這個問題就要一定要有公信度，這是企業(yè)必備是素質(zhì)。中小企業(yè)可以通過健全管理制度和規(guī)范企業(yè)結(jié)構(gòu)，來提高公信度。中小企業(yè)想要做強做大，還應該順應國際環(huán)境，建立自己的企業(yè)文化提高管理水平和決策水平。建立人才獎勵制度，吸引各種人才，增強中小企業(yè)自身實力，從而吸引更多的投資者的目光。還要注重企業(yè)的自主創(chuàng)新能力。我國大多數(shù)中小企業(yè)技術(shù)含量不高，屬于勞動密集型企業(yè)。所以要想發(fā)展中小企業(yè)必須提高企業(yè)自主創(chuàng)新能力，提高自身競爭力，才能解決中小企業(yè)融資難的問題。

2.建立中小企業(yè)公信度

一個企業(yè)只有擁有誠信，才能獲得更多社會關(guān)注，從而募集更多資本，擴大經(jīng)營規(guī)模，占據(jù)一定的市場份額。企業(yè)自身才能更好的生存和發(fā)展。個別中小企業(yè)的經(jīng)營者對企業(yè)信用的不重視和違規(guī)行為是造成銀行對中小企業(yè)信貸難的主要原因?，F(xiàn)今我國的誠信系統(tǒng)越來越完善，如果中小企業(yè)還是不重視企業(yè)信用，想要從金融機構(gòu)貸款融資將會難上加難。因此，中小企業(yè)想要更長遠的發(fā)展，就必須要把眼光放遠，建立企業(yè)自身的公信度，恪守誠信原則，加強誠信教育。只有這樣中小企業(yè)才能樹立自己的企業(yè)良好形象，贏得社會公信度，才能獲得更多投資者和信貸者的信賴，也企業(yè)更好更長遠發(fā)展開辟道路。

3.加強中小企業(yè)財務管理

我國中小企業(yè)的財務管理和會計信息比較混亂和失真，會造成中小企業(yè)融資困難。而且對企業(yè)自身發(fā)展也有很大的限定，不利于企業(yè)的自身發(fā)展和生存。因此，為了更好的發(fā)展中小企業(yè)，就要完善財務管理制度，做好理財決策并確定合理的渠道和方式。樹立正確合理全面的理財觀念。保證財務會計信息的真實性與合法性，杜絕財務會計失真，增加企業(yè)財務的誠信度。使中小企業(yè)的財務信息更加透明，便于增強企業(yè)的公信度。

(二)完善中小企業(yè)的外部籌資環(huán)境

1.建立和健全中小企業(yè)信用評價體系和信用擔保體系進制

我們都知道，中小企業(yè)融資難的重要原因是我國的信用擔保體系還不完善。所以必須建立和健全中小企業(yè)的信用評價體系和信用保障體系，才能推動中小企業(yè)的融資。中小企業(yè)的發(fā)展?jié)摿Ρ容^大，前景也比較好，發(fā)展為發(fā)企業(yè)的可能性比較高，所以信用評價要認清小企業(yè)融資地位，注重企業(yè)前景和潛力。還要正確對待小企業(yè)發(fā)展中的風險。由于中小企業(yè)規(guī)模較小，經(jīng)營能力也不如大企業(yè)，存在的信用風險比較大，但是經(jīng)營結(jié)構(gòu)和關(guān)系比較簡單，風險比較容易識別，更夠及時對其干預。由于中小企業(yè)的議價能力也較弱，所以在建立中小企業(yè)信用評價體系的同時還要構(gòu)建多層次的信用擔保體系。

2.政府要扶持和拓寬中小企業(yè)直接和間接融資渠道

中小企業(yè)為了能夠更好的發(fā)展還要積極增加融資渠道。國家也要大力扶持中小企業(yè)拓寬金融渠道，進一步深化企業(yè)、金融改革的同時，增加新的融資渠道，建立和完善多層次的資本市場體系結(jié)構(gòu)。在直接融資方面，要幫助推動中小企業(yè)在境外的上市工作，消除上市壁壘，鼓勵引導發(fā)展?jié)摿Υ?，科技含量高的中小企業(yè)獲得上市融資的機會。還要批準有實力的中小企業(yè)能夠發(fā)行債券，建立多層次的債券市場體系，以方便不同類型的中小企業(yè)在各種發(fā)展階段進行直接融資。

3.完善以銀行為主體的間接融資體系

雖然商業(yè)銀行對中小企業(yè)一直是“從緊”、“信貸”，但是絕大多數(shù)中小企業(yè)在進行融資時考慮的首選方式是商業(yè)銀行貸款。據(jù)有關(guān)調(diào)查顯示，浙江省中小企業(yè)在商業(yè)銀行貸款、自籌、內(nèi)部集資、股票籌資、債券等五種融資方式中，有85%的企業(yè)回答希望通過商業(yè)銀行信貸融資，有45%的企業(yè)靠自籌，有7.5%的企業(yè)通過內(nèi)部籌資方式籌資，有2.5%的企業(yè)表示希望通過股票籌資，沒有企業(yè)表示希望通過債券籌資。可見商業(yè)銀行信貸是中小企業(yè)首選的融資方式。大多數(shù)中小企業(yè)都希望以商業(yè)銀行貸款的方式獲得融資。由此可看出商業(yè)銀行對中小企業(yè)的融資起著重要的作用，因此為解決好中小企業(yè)的融資問題，銀行等金融機構(gòu)也應積極完善融資體系，改革現(xiàn)行融資體制，促進金融制度創(chuàng)新;鼓勵各類銀行加強對中小企業(yè)的信貸支持。

(三)充分發(fā)揮政府職能作用

政府想要推動中小企業(yè)發(fā)展，就要把著眼點放在法律法規(guī)和制度建設(shè)上，制定各種保障和協(xié)調(diào)中小企業(yè)發(fā)展的措施，為中小企業(yè)的發(fā)展創(chuàng)造良好的環(huán)境。在維護中小企業(yè)的權(quán)益的同時，政府應通過相關(guān)法律條文對中小企業(yè)中的不法者進行嚴厲懲罰，以規(guī)范中小企業(yè)市場;還要明確中小企業(yè)的市場競爭中的責任?？傊?，我們應該盡快建立健全關(guān)于中小企業(yè)發(fā)展的法律體系，規(guī)范中小企業(yè)融資主體的各種職責，讓中小企業(yè)的各種融資渠道有法可依。

政府可以制定和規(guī)范中小企業(yè)的各種優(yōu)惠政策，以鼓勵和支持中小企業(yè)技術(shù)的發(fā)展和創(chuàng)新，這樣可以減輕企業(yè)的負擔，更有利于中小企業(yè)的發(fā)展。政府還應采取各種措施來支持和引導中小企業(yè)的發(fā)展，例如:對中小企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新進行財政補貼，增加中小企業(yè)在政府采購合同中的份額等。

［1］李光耀，李冰琨.我國中小企業(yè)融資難對策研究［J］.山西財經(jīng)大學學報，2015，S1:33－34.

［2］鄭新娜，吳倩，趙一.中小企業(yè)融資管理問題研究［J］.中國商貿(mào)，2015，05:80－82.