保兌行的利息損失誰“買單”

文/趙利華 編輯/白琳

保兌行的利息損失誰“買單”

文/趙利華 編輯/白琳

在保兌行與受益人或開證行無其他排他協(xié)議的情況下，保兌行所謂的遲付利息應(yīng)由自己買單。

根據(jù)UCP600的定義，保兌是指保兌行在開證行承諾之外做出的承付或議付相符交單的不可撤銷的確定承諾；指定銀行承付或議付相符交單并將單據(jù)轉(zhuǎn)給開證行之后，開證行即承擔(dān)償付該指定銀行的責(zé)任。但是，UCP600并沒有對(duì)保兌信用證的操作，尤其是償付細(xì)則進(jìn)行規(guī)定。銀行若處理不當(dāng)，就可能引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)并造成損失。本文通過案例并結(jié)合UCP600的規(guī)定及國(guó)際商會(huì)的意見，分析保兌行的權(quán)利與義務(wù)，以及面臨的問題及應(yīng)對(duì)措施。

案例背景

2014年12月19日，CB銀行（通知行和保兌行）收到IB銀行（開證行）開出的一份自由議付信用證：保兌指示“MAY ADD”；匯票付款人IB；不允許電索；開證行以外的銀行費(fèi)用和利息（如有）包含償付費(fèi)由受益人承擔(dān)；開證行承諾只要所交單據(jù)構(gòu)成相符交單即予以承付；受UCP600約束。

12月20日，CB向IB發(fā)出MT798通知加保，并將原證條款替換為：IB收到CB證明相符交單的電文時(shí)即期付款，限制CB付款，匯票付款人為CB。對(duì)此，IB持沉默態(tài)度。

2015年1月21日，CB向IB發(fā)MT754索償，起息日2015年1月23日；此后又多次向IB發(fā)催收?qǐng)?bào)，并稱保留追索遲付利息權(quán)利。但I(xiàn)B仍持沉默態(tài)度。

1月26日，IB收到CB寄交的單據(jù)，遂于28日付款。

1月29日，CB向IB發(fā)報(bào)索要遲付5天的利息。

1月30日，CB收到IB拒付利息的回復(fù)，理由是：作為開證行，1月26日收單，28日付款，符合UCP600。

2月3日，CB再次索要遲付利息，理由是：2014年12月19日的MT798已將信用證變成指定CB付款，IB收到證明相符交單的加押報(bào)文而不是收單后付款，作為善意持票人，款項(xiàng)應(yīng)從2015 年1月23日起息。2月18日CB再次催要利息，但I(xiàn)B仍持沉默態(tài)度。

在此期間，CB聯(lián)系IB的上級(jí)領(lǐng)導(dǎo)，試圖從上級(jí)加壓解決此事。直至2月26日，CB收到IB拒付利息的回復(fù)，理由是：信用證不允許電索；根據(jù)UCP600的規(guī)定，沒有開證行的同意，信用證不允許單方面更改償付方式，索償電文對(duì)我們沒有約束力；信用證規(guī)定，開證行以外的銀行費(fèi)用和利息（如有）包含償付費(fèi)由受益人承擔(dān)，此項(xiàng)事宜請(qǐng)聯(lián)系受益人。

案例分析

第一，保兌信用證中保兌行的權(quán)利與義務(wù)有哪些？

根據(jù)UCP600、ICC第511和515號(hào)出版物及國(guó)際商會(huì)的相關(guān)觀點(diǎn)，可以歸納出以下六點(diǎn)：一是自加保之時(shí)起即不可撤銷地承擔(dān)了第一性的承付或議付的責(zé)任。二是一旦收到相符交單就必須承付或在規(guī)定由其議付時(shí)無追索權(quán)地議付。三是其他指定銀行承付或議付相符交單并將單據(jù)轉(zhuǎn)給保兌行后，保兌行即承擔(dān)償付該指定銀行的責(zé)任，且獨(dú)立于保兌行對(duì)受益人的責(zé)任。四是應(yīng)開證行授權(quán)或要求對(duì)信用證加保，而并不準(zhǔn)備照辦，則須毫不延誤地通知開證行，可不加保通知信用證。五是保兌行承付后，擁有對(duì)開證行的索償權(quán)與訴權(quán)，同時(shí)享有5個(gè)銀行工作日的審單時(shí)間，以及從法理上講若開證行倒閉或無力支付則向申請(qǐng)人索償?shù)臋?quán)利。若發(fā)生受益人欺詐，保兌行可利用欺詐例外原則保護(hù)自己，又可利用欺詐例外的例外原則以善意第三者身份向開證行主張權(quán)利。六是根據(jù)R534，保兌行必須準(zhǔn)備好在其向開證行或償付行要求付款的起息日對(duì)受益人付款，而不一定先要等到償付資金到達(dá)自己的賬戶，否則將抵消受益人擁有保兌的好處。

第二，信用證保兌指示“MAY ADD”，被指示行應(yīng)如何理解？本案例中CB發(fā)出的MT798的意義何在？正確的做法是什么？

之所以出現(xiàn)此指示，一是受益人并未強(qiáng)烈要求申請(qǐng)人開立保兌信用證，二是開證行給通知行一種加?；虿患颖５倪x擇。根據(jù)R742，該指示允許被指示行在受益人的要求下加保。該要求可在任何時(shí)候提出。在等候保兌請(qǐng)求時(shí)，無須告知開證行，并可不加保通知信用證。UCP600未對(duì)此指示是否構(gòu)成開證行對(duì)被指示行加保的授權(quán)進(jìn)行明確。按照一般情況理解，應(yīng)視為開證行的請(qǐng)求。在INDIAN OVERSEAS BANK vs FORTIS BANK案例中，開證行認(rèn)為，此指示下的保兌系應(yīng)受益人的要求加保，是一種沉默保兌，不是UCP600范疇的保兌，但最終法院并不認(rèn)可，而是判決保兌行的保兌構(gòu)成UCP600范疇的保兌，開證行必須償付保兌行。

本案例中CB發(fā)出的MT798除通知加保外，其他表述內(nèi)容與原證有實(shí)質(zhì)不同，可視為修改申請(qǐng)，但對(duì)此，開證行保持沉默。根據(jù)UCP600，除UCP （ART38）另有規(guī)定者外，不經(jīng)開證行、保兌行（如有）及受益人的同意，信用證既不得修改也不得撤銷。由此推定，此類變更內(nèi)容對(duì)開證行沒有約束力。如果保兌行在未收到開證行確認(rèn)同意的情況下就貿(mào)然按此理解行事，將不可避免地陷入被動(dòng)境地（類如本案例）。

根據(jù)R319，如果被指定銀行對(duì)信用證條款有疑問，應(yīng)與開證行交涉，予以澄清。此案中CB正確的做法應(yīng)是：不加保通知信用證，同時(shí)向開證行澄清條款并與其達(dá)成一致意見，在受益人保兌請(qǐng)求下通知受益人加保事宜。由于信用證不允許電索，開證行以外的所有銀行費(fèi)用和利息（如有）包含償付費(fèi)，由受益人承擔(dān)，且未規(guī)定明確的償付期限安排。鑒此，CB向IB提出償付安排的異議內(nèi)容的做法是正確的，但應(yīng)與其達(dá)成一致意見；在未收到任何答復(fù)前，CB應(yīng)以保兌書的形式或于信用證上加列條款，限制自己的保兌范圍，如付款起息日等內(nèi)容。為避免無償占用自己資金付款給受益人，CB也可與受益人達(dá)成書面協(xié)議，規(guī)定一旦出現(xiàn)CB收到IB償付款項(xiàng)日期遲于CB付款給受益人的起息日， CB擁有向受益人收取這一時(shí)間差期間產(chǎn)生的利息的追索權(quán)。

第三，處理銀行間往來函電究竟應(yīng)持什么原則？

此案中，CB向IB多次催收，但I(xiàn)B對(duì)此持沉默態(tài)度。在此情況下，CB單方面行事，最后造成糾紛和損失的發(fā)生。因此，為創(chuàng)造出一個(gè)準(zhǔn)確、及時(shí)與安全的結(jié)算環(huán)境，處于互為代理鏈條中的每一家銀行均應(yīng)堅(jiān)持往來函電查詢查復(fù)的準(zhǔn)確性、安全性、及時(shí)性、嚴(yán)密性與服務(wù)性原則，并真正做到有疑必查、有查必復(fù)、查復(fù)及時(shí)和復(fù)必詳盡。另外CB在催收無果的情況下，聯(lián)系IB上級(jí)領(lǐng)導(dǎo)督促IB及時(shí)回復(fù)的做法是值得借鑒的。

第四，信用證的償付指示通常有哪些？保兌信用證項(xiàng)下開證行和保兌行之間的償付（索償與付款）應(yīng)如何操作？保兌行和受益人之間的承付又應(yīng)如何操作？

根據(jù)UCP600的規(guī)定，開證行償付指定銀行的兩個(gè)前提：一是指定銀行承付或議付了相符單據(jù)；二是將單據(jù)轉(zhuǎn)給了開證行，即指定銀行完成了向開證行轉(zhuǎn)送單據(jù)的行為（但不能理解為單據(jù)已送達(dá)開證行）。鑒于此，信用證的償付指示通常有以下4種：

（1）信索，即寄單收款，開證行收單后償付；

（2）電索，即單證相符時(shí)，可在向開證行寄單時(shí)以電文向開證行索償；

（3）主動(dòng)借記，即直接扣賬，信用證授權(quán)議付行在單證相符時(shí)，直接從開證行開立于議付行的賬戶中扣除有關(guān)款項(xiàng)；

（4）三索，即向償付行索償，通常信用證注明通過郵寄或以電文形式向償付行索償，而單據(jù)則直接寄往開證行。

根據(jù)R775，即期償付信用證的償付基本屬于操作方面的問題，UCP600對(duì)指定銀行與開證行之間的償付并沒規(guī)定細(xì)則，因此開證行必須在信用證中對(duì)償付通知的期限以及償付起息日等內(nèi)容進(jìn)行規(guī)定。否則，只要相符交單，按照URR725，索償行在向開證行發(fā)出電索后的三個(gè)工作日內(nèi)應(yīng)得到償付款項(xiàng)。若信用證未規(guī)定索償起息日的任何特定的通知期限，且開證行沒有在索償要求的起息日前完成審單，則開證行應(yīng)在索償要求的起息日支付從保兌行處收到的索償。若開證行支付后又發(fā)現(xiàn)不符點(diǎn)，可以向索償行追索。根據(jù)R534，保兌行必須準(zhǔn)備好在其向開證行或償付行要求付款的起息日對(duì)受益人付款。

此案中信用證不允許電索，未指定償付行，且開證行承諾只要所交單據(jù)構(gòu)成相符交單即予以承付。結(jié)合上述對(duì)償付指示的解釋及R775與R534的內(nèi)容，CB應(yīng)采用上述的信索方式。另外，若CB與受益人沒有上述第二部分提及的類似排他協(xié)議，則CB應(yīng)在付款的起息日對(duì)受益人付款。

第五，此案中CB所謂的遲付利息應(yīng)由誰來買單？

根據(jù)R317，索要利息（如有）應(yīng)基于開證行償付超過了合理時(shí)間，而不是索償行在索償電文中指定的日期。

開證行償付指定銀行的時(shí)間會(huì)在信用證中進(jìn)行規(guī)定，比如單據(jù)到達(dá)開證行，或者允許被指定銀行向開證行或償付行電索等。被指定銀行可按預(yù)期收到償付款項(xiàng)的日期進(jìn)行付款起息，也可在收到款項(xiàng)后再付款。做何種選擇，取決于該行是否加保及銀行/客戶間的關(guān)系。但索償行必須考慮他預(yù)期的償付行處理索償進(jìn)行付款所需要的時(shí)間。

此案例中的償付是單到付款，CB單方面更改信用證條款對(duì)信用證其他關(guān)系方不具有約束力，因此IB不存在遲付，遲付利息的問題也就無從談起。至于受益人，除非CB與受益人有上述排他協(xié)議，CB付款給受益人應(yīng)是終局性的，因此CB對(duì)受益人也不具有利息追索的權(quán)利。由此可見，在CB與受益人或開證行無排他協(xié)議的情況下，CB所謂的遲付利息應(yīng)由自己買單。

作者單位：中信銀行鄭州分行國(guó)際業(yè)務(wù)部