公允價值在會計實務應用中的理論解析

陳三華

（武漢船舶職業(yè)技術學院經(jīng)濟管理系，湖北武漢 430050）

2006年2月15日，國家財政部發(fā)布了39？項企業(yè)會計準則，這39項企業(yè)會計準則構成了我國當前的新會計準則體系。對比當前正在施行的企業(yè)會計準則，新企業(yè)會計準則發(fā)生了較大的變化，實現(xiàn)了我國與國際財務報告準則的實質(zhì)性趨同，這次新修訂的《企業(yè)會計準則》對計量屬性作出了重大調(diào)整，？不再強調(diào)把歷史成本作為基礎計量屬性，？全面引入了公允價值、現(xiàn)值等計量屬性。新準則規(guī)定了在金融工具、投資性房地產(chǎn)非共同控制下的企業(yè)合并、債務重組和非貨幣性交易等方面采用公允價值進行計量。

1 公允價值的概念及特征

我國新頒布的《企業(yè)會計準則——基本準則》第九章第四十二條中，把公允價值定義為：“在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進行資產(chǎn)交換或者債務清償?shù)慕痤~。”我國會計準則委員會對公允價值的定義與之無甚差別，？都強調(diào)了公平交易。從公允價值的定義中，可以看出其特征主要有以下幾點：

（1）公允價值的形成是在公平的交易過程中

交易雙方是自愿的、熟悉的、自由的、不受各方之間任何關系影響的基礎上商定條款而形成的交易。其交易金額是公平的，是雙方共同商定、一致同意的價格。

（2）公允價值是一種動態(tài)的價值表現(xiàn)

不同的資產(chǎn)，在不同的情況下，其公允價值可以表現(xiàn)為現(xiàn)行市價、重置成本、未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值等多種形式。同一資產(chǎn)在不同的時間、不同的地點、其公允價值也會有所不同。

（3）公允價值是一種價值計量觀念

公允價值的形成具有受特定的時間和空間的約束，隨時間和空間環(huán)境而發(fā)生變化，當然其公允性也會發(fā)生變化，所以立足現(xiàn)實是必要的，依據(jù)現(xiàn)實來判斷其價值。

2 公允價值自身的優(yōu)越性

公允價值在西方會計中得到普遍應用，尤其是在資本市場比較發(fā)達的國家，公允價值的提出，解決了諸多傳統(tǒng)會計中不能解決的問題。我國近年來，資本市場得到長足發(fā)展，公允價值在會計實務中的應用，也迫在眉睫，這主要是公允價值在會計實務中具有如下優(yōu)點。

（1）符合會計配比原則

配比原則要求企業(yè)的收入與成本、費用在時間上和計量屬性上都要相互配比。但我國目前的企業(yè)會計核算體系中收入是以市價來計量，成本和費用以歷史成本計量，將勞動者創(chuàng)造的價值和由經(jīng)濟因素影響的價格混淆起來，勢必造成企業(yè)真實收益的歪曲。而在收入和成本費用均按配比原則要求計量，就能克服這一弊病，使會計核算更加合理。公允價值的應用，符合會計的配比原則。

（2）使得會計收益更加真實、全面

傳統(tǒng)的會計收益是指自已實現(xiàn)的收入和相對應費用之間的差額。而經(jīng)濟學的收益除包括會計收益外還包括非交易和未實現(xiàn)的資產(chǎn)價值變動形成的利得和損失。公允價值的使用正好可以彌補會計收益的不足，它更看重的是企業(yè)的經(jīng)濟收益，從而更加準確地披露企業(yè)的經(jīng)營能力、償債能力、現(xiàn)金流量以及承擔風險的能力，更加真實合理地反映企業(yè)的財務狀況和收益水平。

（3）公允價值計量屬性可以提高財務信息的決策有用性

財務會計報告的目標是向財務會計報告使用者提供與企業(yè)財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量等有關的會計信息，反映企業(yè)管理層受托責任履行情況，有助于財務會計報告使用者做出經(jīng)濟決策。財務報告要達到上述目標，就要保證財務報告的有用性和決策相關性。當價格上漲時，以歷史成本為基礎的資產(chǎn)負債表中，除貨幣性項目外，非貨幣性資產(chǎn)和負債都會被低估，這種報表不能揭示企業(yè)真實的財務狀況，對決策可能不相關甚至無用；而公允價值與歷史成本相比，能準確地披露企業(yè)獲得的現(xiàn)金流量，更確切地反映企業(yè)的經(jīng)營能力、償債能力及所承擔的財務風險，能為信息使用者的經(jīng)營決策提供更有力的支持。

（4）有利于企業(yè)資本的保全

企業(yè)若想持續(xù)地經(jīng)營下去，取決于其耗費的生產(chǎn)要素是否能及時得到補充。如果企業(yè)采用歷史成本計量模式，那么在物價上漲的情況下，原來相應規(guī)模的生產(chǎn)能力在現(xiàn)有金額將不能購回。再如企業(yè)持有的固定資產(chǎn)或股票等，在市場環(huán)境變化后其內(nèi)在價值將發(fā)生變化，在采用歷史成本計量時將高估或低估其價值。而采用公允價值計量將能有效地克服這一弊端，使企業(yè)資本得到保全。

3 公允價值應用中存在的問題

（1）財務信息質(zhì)量的可靠性難以判斷

選擇公允價值計量模式這樣一個非確定性、變動性和集合性的模糊計量概念作為會計計量的手段，相對于客觀性、確定性和可驗證性的歷史成本計量模式，雖然在財務報告中能提供更為相關性的信息，但在可靠性上卻不能保證。而對報表使用者與報表編制者來說，與資產(chǎn)或負債的風險和收益相關的信息具有很大的不對稱性，信息質(zhì)量的可靠性難以保證。若不存在報表使用者以外的其他監(jiān)督主體的話，對公允價值的估計相當于給了報表編制者很大的操縱機會，無法保證報表編制者是否利用這個操縱機會制造假象騙取投資，也使得報表使用者無法用現(xiàn)有信息來充分判斷公允價值的公允性。公允價值計量的數(shù)據(jù)、資料不易取得，計量過程存在主觀隨意性、信息不夠可靠等缺點。目前，我國經(jīng)濟發(fā)展的市場化程度較低，會計人員素質(zhì)不高，會計信息化水平以及相關的信息處理能力較低等，這些都限制了公允價值的大范圍推廣與應用。

（2）公允價值的獲取和使用存在難度

雖然市場經(jīng)濟在我國已經(jīng)有了長足的發(fā)展，但很多情況下公允價值仍然是難以取得的。主要是我國沒有像西方國家一樣發(fā)達的交易市場。公允價值計量的市場交易不夠活躍，而我國金融工具市場化程度不高、交易行為不規(guī)范，公允價值獲取較難，與國際財務報告準則所依賴的“成熟市場經(jīng)濟”相距甚遠。招商證券的分析師余志勇就曾指出，公允價值準則可使用的地方非常多，但它的采用前提是必須有較活躍的相關交易市場和客觀公正的評估機構，目前我國這兩點基礎恰恰都比較薄弱。因此，在發(fā)達市場公允價值比較容易確認的條件下，我國如何確認公允價值就成了難題。尤其當市場交易不活躍或市場被分割時，金融產(chǎn)品價格受到扭曲，這時許多金融工具的公允價值無法可靠計量，可能會發(fā)生人為操縱計量結(jié)果的情況，就難以滿足會計信息真實性、可靠性的質(zhì)量要求，從而會使會計信息的質(zhì)量受到影響。

（3）公允價格的保障受到限制

我國上市公司和大股東之間的交易非常普遍，尤其是上市公司與其母公司、關聯(lián)公司進行債務重組、資產(chǎn)交換等交易中，交易價格缺乏公允性的情況時有發(fā)生。很多上市公司利用關聯(lián)方交易粉飾報表，虛增會計利潤。另外，公允價值是通過市場確認的，但市場環(huán)境是復雜多變的，有的會計要素或會計事項可以確認或?qū)ふ蚁囝愃频氖袌鼋灰變r格，有的卻無法尋找而只能估計，尤其對于長期性投資及應收款、應付款之類的項目，在市場環(huán)境的預知性上難以把握。

（4）公允價值計量易導致財務報表波動頻繁

與歷史成本法相比，公允價值隨市場價格的變化而變化，固然能夠合理地反映資產(chǎn)的當時價值，但是若該項資產(chǎn)價格總是頻繁地變動，必然會導致財務狀況和盈利能力的波動性變化。而這些由于外部環(huán)境等變化所引起的損益的變動，可能并不能提供非常相關的信息，甚至可能誤導財務報表使用者。對于上市公司而言，如果市場上原料或商品的一點點變化都可能引起股價的較大波動，并不是一件好事，它給投資者的感覺是公司財務發(fā)展不穩(wěn)定。

4 公允價值在我國的應用

在新會計準則中，投資性房地產(chǎn)、企業(yè)合并、金融工具的確認與計量、金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移、套期保值、金融工具列報、生物資產(chǎn)、股份支付、企業(yè)年金基金、石油天然氣開采等準則是新增加的具體準則。下面簡要概括公允價值在這些準則中的應用情況。

（1）投資性房地產(chǎn)。投資性房地產(chǎn)的后續(xù)計量可以采用成本模式或者公允價值模式，但以成本模式為主導。采用公允價值模式計量的必須是投資性房地產(chǎn)所在地有活躍的房地產(chǎn)交易市場，且企業(yè)能夠從該市場上取得同類或類似房地產(chǎn)的市場價格等相關信息，從而對投資性房地產(chǎn)的公允價值作出合理估計。

（2）企業(yè)合并。新準則中將企業(yè)合并分為同一控制下和非同一控制下的企業(yè)合并，并采用了不同的會計處理方法。同一控制下的企業(yè)合并以賬面價值作為會計處理的基礎，放棄使用公允價值，以避免利潤操縱。非同一控制下的企業(yè)合并（包括吸收合并和新設合并）可以有雙方的討價還價，是雙方自愿交易的結(jié)果，因此采用公允價值計量。

（3）金融工具。有關金融工具的4項具體會計準則，充分體現(xiàn)了公允價值在新準則體系中的重要地位?！督鹑诠ぞ叽_認和計量》準則要求，企業(yè)初始確認金融資產(chǎn)或金融負債應當按照公允價值計量；企業(yè)應當按照公允價值對金融資產(chǎn)進行后續(xù)計量，且不扣除將來處置該金融資產(chǎn)時可能發(fā)生的交易費用。

5 建 議

盡管公允價值在我國的應用存在一些問題，但從會計長遠發(fā)展趨勢和我國經(jīng)濟發(fā)展的方向來看，新會計準則中引入公允價值計量屬性是適應我國經(jīng)濟發(fā)展實際的一次正確選擇，也是我國會計與國際會計慣例趨同的迫切要求，在一定程度上具有歷史必然性，因此，我們應以積極的心態(tài)去面對它、迎接它，各司其職，各盡其責，為公允價值的進一步推廣使用培育更加良好的環(huán)境。

（1）正確理解公允價值的涵義，是每個會計人員的基本義務

公允價值的特征比較模糊，它涵蓋了前四種計量屬性的各自具有特征，即在不同的情況下可以表現(xiàn)為不同的計量屬性。在資產(chǎn)購置時公允價值是歷史成本；如果該資產(chǎn)存在活躍的交易市場，公允價值就是市場價格；如果資產(chǎn)未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值可以可靠計量，那么公允價值就是該資產(chǎn)的現(xiàn)值。因此，公允價值本身并非指某一具體的計量屬性，而是一個檢驗標準，體現(xiàn)的是一種計量觀念，這和過去的幾種價值計量屬性有著本質(zhì)的區(qū)別。

（2）完善市場經(jīng)濟體制，進一步提高資本市場尤其是我國證券市場的有效性

我國市場經(jīng)濟體制已經(jīng)初步確立，為公允價值的運用奠定了環(huán)境基礎。我國應加快建立與市場經(jīng)濟發(fā)展程度相適應的全國市場價格信息數(shù)據(jù)網(wǎng)絡，大力推進信息資源公開化，形成良好的市場價格信息體系。而我國的證券市場經(jīng)過十幾年的發(fā)展和完善，在提高資本運作透明度，清理違規(guī)違紀行為，構建上市公司綜合監(jiān)管體系等方面都有了很大的進步。財政部也不斷地加大了對會計信息質(zhì)量和注冊會計師審計質(zhì)量的監(jiān)督和檢查；廣大投資者對會計信息進行分析判斷、有效鑒別的能力也有所加強，證券市場的有效性逐步提高?？梢?，如今的經(jīng)濟環(huán)境與以前是不可同日而語的，所以現(xiàn)在的市場經(jīng)濟環(huán)境初步奠定了公允價值運用的環(huán)境基礎。

（3）提高會計、審計人員的職業(yè)道德水平和執(zhí)業(yè)水平

會計人員要使職業(yè)生活更有意義、更有價值，首先必須樹立正確的職業(yè)道德觀，遵循會計職業(yè)道德規(guī)范，自覺提高專業(yè)品德修養(yǎng)，增強熱愛本職工作的意識，講求對事業(yè)的獻身精神，維護會計職業(yè)的尊嚴，保持良好的社會形象。在新形勢下，會計人員應在工作中堅持遵守會計職業(yè)道德。另一方面，就公允價值而言，采用現(xiàn)行市價要求會計人員能夠及時收集和應用交易商品的市價；采用估價技術，要求會計人員具備較高的判斷能力，這些條件客觀地講尚不具備，因此會計隊伍建設刻不容緩。我們應加大對會計人員素質(zhì)的培養(yǎng)，例如，定期開展一些再培訓活動，鼓勵會計人員完善自身的業(yè)務水平。

（4）引入全面收益報表

在公允價值的披露方面，新準則引入所有者權益變動表，以反映構成權益的各組成部分當期的變化。這樣不僅能為報表使用者提供全面的信息，同時也避免了利潤表中收益波動較大的問題。為了保持資產(chǎn)負債表和利潤表之間的勾稽關系，建議根據(jù)我國的實際情況編制“全面收益表”，其基本思路是在以凈利潤為基礎的傳統(tǒng)利潤表的基礎上，增加一張反映企業(yè)一定會計期間全面收益信息的報表，并采取法定形式固定下來。這樣能給會計信息使用者明確提供哪些是已實現(xiàn)損益、哪些是未實現(xiàn)損益，以及更加全面和有用的損益信息，有利于他們進行決策。

1 夏文濤．公允價值的合理運用 ［J］．時代經(jīng)貿(mào)（學術版），2006（8）

2 胡麗萍．公允價值與其他計量屬性關聯(lián)性分析 ［J］．安徽建筑，2006（4）

3 徐 鵬．公允價值的比較與分析 ［J］．審計與理財，2006（6）

4 盧永華，楊曉軍．公允價值計量屬性研究［J］．會計研究，2008（4）：12～14．