對(duì)比分析公允價(jià)值與其他計(jì)量屬性的關(guān)系

唐　冬

[摘要]2006年2月15日，財(cái)政部頒布了新的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》，其中包括1項(xiàng)基本準(zhǔn)則和38項(xiàng)具體企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，并規(guī)定于2007年1月1日起首先在上市公司實(shí)施。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則在諸多方面實(shí)現(xiàn)了新的突破，其中公允價(jià)值計(jì)量屬性的重新運(yùn)用是最為顯著的方面，成為一大亮點(diǎn)。本文對(duì)公允價(jià)值計(jì)量屬性及其與其他計(jì)量屬性的關(guān)系作了一些有益的分析與探討。

[關(guān)鍵詞]公允價(jià)值；計(jì)量屬性；新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

會(huì)計(jì)計(jì)量是會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)的核心，是會(huì)計(jì)信息準(zhǔn)確性的關(guān)鍵。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)主要是以定期編報(bào)會(huì)計(jì)報(bào)表的形式，為公司利益相關(guān)者提供可靠、相關(guān)的會(huì)計(jì)信息。會(huì)計(jì)計(jì)量是在一定的計(jì)量尺度下，運(yùn)用特定的計(jì)量單位，選擇合理的計(jì)量屬性，確定應(yīng)予記錄的經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)金額的會(huì)計(jì)記錄過程。計(jì)量屬性指計(jì)量客體的特征或外在表現(xiàn)形式，不同的計(jì)量屬性會(huì)使相同的會(huì)計(jì)要素表現(xiàn)為不同的貨幣數(shù)量。具體到會(huì)計(jì)要素，就是指資產(chǎn)(負(fù)債)、收入(費(fèi)用)等要素可以用貨幣進(jìn)行量化表述的方面，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定了5種會(huì)計(jì)計(jì)量屬性：歷史成本、重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值和公允價(jià)值。

一、公允價(jià)值計(jì)量屬性

(一)公允價(jià)值的含義

對(duì)于公允價(jià)值(Fair Value)，不同的機(jī)構(gòu)有不同的定義。國際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)(1ASC)第32號(hào)公告中對(duì)公允價(jià)值的定義是：“在一項(xiàng)公平交易中，由熟悉情況并自愿交易的雙方，能將一項(xiàng)資產(chǎn)進(jìn)行交換或?qū)⒁豁?xiàng)負(fù)債進(jìn)行結(jié)算的金額”；美國財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)于2000年2月頒布的第7號(hào)概念公告對(duì)公允價(jià)值的定義是：“公允價(jià)值是當(dāng)前的非強(qiáng)迫交易或非清算交易中，自愿雙方之間進(jìn)行資產(chǎn)(或負(fù)債)的買賣(或發(fā)生與清償)的價(jià)格(FASB2000)?！蔽覈骂C布的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》中，把公允價(jià)值定義為：“在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~。”從各國對(duì)公允價(jià)值所下定義可以概括出其基本特征是：1公允價(jià)值的本質(zhì)是一種基于市場信息的評(píng)價(jià)，是市場而不是其他主體對(duì)資產(chǎn)或負(fù)債價(jià)值的認(rèn)定。2交易雙方平等、自愿、熟悉情況是構(gòu)成公允價(jià)值的三大要件。3公允價(jià)值立足于當(dāng)前交易?？梢姡蕛r(jià)值的最大的特征就是來自公平交易的市場，是參與市場交易的理智雙方充分考慮了市場信息后所達(dá)成的共識(shí)，這種達(dá)成共識(shí)的市場交易價(jià)格即為公允價(jià)值。

(二)公允價(jià)值的計(jì)量屬性

在公允價(jià)值計(jì)量模式下，資產(chǎn)和負(fù)債按照在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~計(jì)量。公允價(jià)值計(jì)量屬性的應(yīng)用將使財(cái)務(wù)信息更有價(jià)值，是此次新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的一大亮點(diǎn)。在一些發(fā)達(dá)的西方國家，公允價(jià)值的運(yùn)用已經(jīng)較為普遍。從公允價(jià)值的定義可以看出，公允價(jià)值實(shí)質(zhì)上是完全市場對(duì)資產(chǎn)或負(fù)債價(jià)值的評(píng)估，歷史成本、重置成本、可變現(xiàn)凈值、現(xiàn)值等方法都沒有以市場為標(biāo)準(zhǔn)，而公允價(jià)值則突破了傳統(tǒng)會(huì)計(jì)采用歷史成本計(jì)量，只提供過去會(huì)計(jì)信息的局限性，對(duì)于投資者判斷企業(yè)未來價(jià)值更具有決策相關(guān)性，所以對(duì)于金融工具、投資性房地產(chǎn)、債務(wù)重組、資產(chǎn)減值、租賃和套期保值等會(huì)計(jì)核算對(duì)象來說，用公允價(jià)值進(jìn)行計(jì)量顯然要好于其他方法?！镀髽I(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》明確將公允價(jià)值作為會(huì)計(jì)計(jì)量屬性之一，并在17個(gè)具體會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中不同程度地運(yùn)用了這一計(jì)量屬性，表明我國會(huì)計(jì)向國際趨同邁出了實(shí)質(zhì)性一步。公允價(jià)值的廣泛運(yùn)用意味著我國傳統(tǒng)意義上單一的歷史成本計(jì)量模式被歷史成本、公允價(jià)值等多重計(jì)量屬性并存的計(jì)量模式所取代。我國新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中公允價(jià)值應(yīng)用范圍的進(jìn)一步擴(kuò)大是會(huì)計(jì)準(zhǔn)則國際趨同的重要標(biāo)志。所以，如何使剛剛起步的公允價(jià)值準(zhǔn)則得到更好的應(yīng)用與完善，使公允價(jià)值的未來朝著光明的方向發(fā)展，是值得準(zhǔn)則制定者及相關(guān)部門思考的一個(gè)問題。

二、公允價(jià)值與其他計(jì)量屬性的關(guān)系

現(xiàn)將其他四種計(jì)量屬性分別與公允價(jià)值進(jìn)行比較分析：

(一)歷史成本與公允價(jià)值

歷史成本也稱為原始成本，是指取得資源的原始交易價(jià)格。長期以來，在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)中，按歷史成本計(jì)量資產(chǎn)是一條重要的基本原則，歷史成本原則成為會(huì)計(jì)計(jì)量中的最重要和最基本的屬性，甚至在很長一段時(shí)間里被尊為唯一公認(rèn)的計(jì)量屬性。即使在公允價(jià)值比較盛行的今天，還是動(dòng)搖不了它的主導(dǎo)地位。它之所以在財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)中受到普遍推崇與應(yīng)用，是由于具有兩個(gè)主要優(yōu)點(diǎn)：第一個(gè)優(yōu)點(diǎn)是可靠性；第二個(gè)優(yōu)點(diǎn)是凡按歷史成本計(jì)價(jià)的資產(chǎn)，只要企業(yè)繼續(xù)持有，它可以不必隨市場變動(dòng)而改變，即不必在后續(xù)每個(gè)會(huì)計(jì)期間進(jìn)行新起點(diǎn)計(jì)量，勿須確認(rèn)由此產(chǎn)生的未實(shí)現(xiàn)的持有利得或損失，這將大大節(jié)約交易成本。

歷史成本計(jì)量方法和公允價(jià)值相比有其自身的一些局限：一是歷史成本屬于過去時(shí)態(tài)，只能用于初始計(jì)量并供以后各期進(jìn)行攤銷和分配，不存在后續(xù)計(jì)量問題；公允價(jià)值并未強(qiáng)調(diào)時(shí)態(tài)，既可用于初始計(jì)量，也可用于后續(xù)時(shí)期的重新計(jì)量。二是歷史成本是以實(shí)際發(fā)生的交易為前提并從企業(yè)投入價(jià)值角度所進(jìn)行的計(jì)量；而公允價(jià)值既可以基于實(shí)際交易也可以基于假定，并不要求站在企業(yè)角度來區(qū)分投入或產(chǎn)出，而是站在市場的角度采用公平成交價(jià)來計(jì)量。三是即使是一項(xiàng)在交易日取得的資產(chǎn)，如果資產(chǎn)不是在熟悉情況和自愿雙方的公平交易中取得，則歷史成本金額也不一定是公允的價(jià)格金額。

從以上的分析中可以看出，公允價(jià)值與歷史成本兩者的聯(lián)系為：公允價(jià)值與歷史成本其實(shí)不是完全對(duì)立的兩種計(jì)量屬性，在某種條件下，歷史成本也可以是公允價(jià)值，只是歷史成本昕表示的公允價(jià)值是一個(gè)過去的公允價(jià)值，是初始交易或事項(xiàng)的公允價(jià)值。這樣，我們就可以按時(shí)間順序?qū)⒐蕛r(jià)值分成兩部分：面向過去的公允價(jià)值和面向現(xiàn)在與未來的公允價(jià)值。前者就是指歷史成本，而后者則是人們通常所說的公允價(jià)值，我們可以稱這部分為狹義的公允價(jià)值。而這兩部分的和則可以說是廣義的公允價(jià)值，所以廣義的公允價(jià)值就是包括了歷史成本的公允價(jià)值。兩者最大的區(qū)別在于：歷史成本只需要做初始計(jì)量，以后不需要或者只需要較少的后續(xù)計(jì)量(例如資產(chǎn)計(jì)提折日、減值準(zhǔn)備等)，而公允價(jià)值則既需要做初始計(jì)量，也需要不斷進(jìn)行后續(xù)的計(jì)量。

(二)重置成本與公允價(jià)值

在重置成本計(jì)量下，資產(chǎn)按照現(xiàn)在購買相同或者相似資產(chǎn)聽需支付的現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物的金額計(jì)量，負(fù)債按照現(xiàn)在償忖該項(xiàng)債務(wù)所需支付的現(xiàn)金或者現(xiàn)金等價(jià)物的金額計(jì)量。

重置成本與公允價(jià)值的區(qū)別主要表現(xiàn)在：前者強(qiáng)調(diào)站在某企業(yè)主體角度的投入價(jià)值，而后者強(qiáng)調(diào)站在獨(dú)立于企業(yè)主體的市場角度的市場價(jià)值(對(duì)于買方而言是投入價(jià)值，對(duì)于賣方而言是產(chǎn)出價(jià)值)。對(duì)于產(chǎn)成品等企業(yè)自制資產(chǎn)而言，其重置成本一般要低于公允價(jià)值，因?yàn)楹笳咄€包括了賣方的利潤；對(duì)于從市場上剛剛購入的新資產(chǎn)而言，兩者金額可能相等，當(dāng)然前提仍為該資產(chǎn)是在熟悉情況和自愿雙方的公平交易中取得的。

(三)可變現(xiàn)凈值與公允價(jià)值

可變現(xiàn)凈值與公允價(jià)值的區(qū)別是：1前者是扣除了預(yù)計(jì)變現(xiàn)過程中的直接成本后的凈值，后者通常不考慮直接成本。2對(duì)于一項(xiàng)還需要進(jìn)一步加工的資產(chǎn)而言(如準(zhǔn)備用于生產(chǎn)產(chǎn)品的原材料)，前者要求以產(chǎn)品預(yù)期完工后出售所得的現(xiàn)金流入扣除加工成本及銷售費(fèi)用后的凈額來計(jì)量；后者則直接指該原材料本身的公允價(jià)值。3前者不考慮貨幣的時(shí)間價(jià)值；而以市場評(píng)價(jià)為基礎(chǔ)的公允價(jià)值顯然不會(huì)如此。

(四)現(xiàn)值與公允價(jià)值

在現(xiàn)值計(jì)量下，資產(chǎn)按照預(yù)計(jì)從其持續(xù)使用和最終處置中所產(chǎn)生的未來凈現(xiàn)金流入量的折現(xiàn)金額計(jì)量，負(fù)債按照預(yù)計(jì)期限內(nèi)需要償還的未來凈現(xiàn)金流出量的折現(xiàn)金額計(jì)量。

在公允價(jià)值的定義中，我們要注意公允價(jià)值與現(xiàn)值的區(qū)別。首先要明確一點(diǎn)：現(xiàn)值并不是一種計(jì)量屬性，把“未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值”當(dāng)作一項(xiàng)會(huì)計(jì)的計(jì)量屬性原是SFAC No.5的提法，SFAC N0.7則明確否認(rèn)未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值是一種計(jì)量屬性?！耙?yàn)槿魏我环N計(jì)量屬性，都必須可用于交易或事項(xiàng)初始確認(rèn)時(shí)的計(jì)量(初始計(jì)量)，而現(xiàn)值則不可能?，F(xiàn)值總是將未來的價(jià)值考慮貨幣的時(shí)間因素折算為現(xiàn)在的價(jià)值。所以，初始計(jì)量不存在什么現(xiàn)值問題，但是運(yùn)用未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值技術(shù)卻可以尋求無法觀察到、直接由市場決定的一種計(jì)量屬性，即公允價(jià)值計(jì)量屬性?！?/p>

結(jié)束語

從前述的定義及其與其他計(jì)量屬性的比較分析中可以看出：公允價(jià)值概念主要倡導(dǎo)的是會(huì)計(jì)在資產(chǎn)、負(fù)債以及所有者權(quán)益等的計(jì)量上要使交易的雙方做到公平與公認(rèn)，強(qiáng)調(diào)計(jì)量的真實(shí)與公允。但公允價(jià)值是一種復(fù)合的計(jì)量屬性，它可以通過多種形式表現(xiàn)出來，這些形式主要有：歷史成本(歷史收入)、現(xiàn)行市價(jià)、現(xiàn)行成本、短期應(yīng)收應(yīng)付項(xiàng)目的可變現(xiàn)凈值等。也就是說，選擇上述計(jì)量屬性進(jìn)行計(jì)量的結(jié)果在一定的條件下都有可能是公允的。當(dāng)然，為了與歷史成本相對(duì)立，我們通常所說的公允價(jià)值是指不包括歷史成本的公允價(jià)值。