新會計準(zhǔn)則對企業(yè)利潤操縱的影響

吳振晶

一、新會計準(zhǔn)則的變化的體現(xiàn)

1、存貨管理辦法的變化。新準(zhǔn)則取消了“后進先出”法，這對生產(chǎn)周期較長的公司將產(chǎn)生一定影響。原來采用“后進先出”法、存貨較多、周轉(zhuǎn)率較低的公司，采用新的存貨記賬方法后，其毛利率和利潤將出現(xiàn)不正常的波動。

2、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計提的變化。針對借減值準(zhǔn)備的計提和轉(zhuǎn)回操縱利潤的問題，新資產(chǎn)減值準(zhǔn)則明確，計提的減值準(zhǔn)備不得轉(zhuǎn)回，這也是新會計準(zhǔn)則與國際財務(wù)報告準(zhǔn)則的實質(zhì)性差異之一。從上市公司實際計提的減值準(zhǔn)備來看，一些公司的減值準(zhǔn)備甚至超過了當(dāng)期凈利潤。這些公司若在2006年報中轉(zhuǎn)回部分減值準(zhǔn)備，其利潤將大受影響。

3、債務(wù)重組方法的變化。按新規(guī)定，一些無力清償債務(wù)的公司，一旦獲得債務(wù)全部或者部分豁免，其收益將直接反映在當(dāng)期利潤表中，可能極大地提升其每股收益水平。

4、企業(yè)合并會計處理方法的變化。目前中國的企業(yè)合并大部分是同一控制下的企業(yè)合并，這不一定是合并方和被合并方雙方完全出于自愿的交易行為，合并對價也不是雙方討價還價的結(jié)果，不代表公允價值，因此以賬面價值作為會計處理的基礎(chǔ)，以避免利潤操縱。

5、合并報表基本理論的變化。新的合并財務(wù)報表準(zhǔn)則依據(jù)側(cè)重實體理論。合并報表范圍的確定更關(guān)注實質(zhì)性控制，母公司對所有能控制的子公司均需納入合并范圍，而不一定考慮股權(quán)比例。所有者權(quán)益為負(fù)數(shù)的子公司，只要是持續(xù)經(jīng)營的，就納入合并范圍。這一變革，對上市公司合并報表利潤將產(chǎn)生較大影響。

二、對企業(yè)利潤操縱的影響

（一）可能縮小企業(yè)利潤操縱空間的分析。

1、股份支付：企業(yè)為獲取各方面服務(wù)而授予權(quán)益工具時，如果是授予后立即可行權(quán)的，則在授予日以權(quán)益工具的公允價值計入相關(guān)成本或費用，從而使公司利潤減少。

2、固定資產(chǎn)：新準(zhǔn)則下，固定資產(chǎn)的初始確認(rèn)將考慮棄置費用因素，這將對可能承當(dāng)較大礦區(qū)廢棄處置義務(wù)的行業(yè)（煤炭、石油等）產(chǎn)生較大的影響——加大固定資產(chǎn)的初始確認(rèn)金額。這將加大正常年度的折舊金額，從而減少會計利潤。

（二）可能擴大企業(yè)利潤操縱空間的分析。

1、債務(wù)重組：新準(zhǔn)則規(guī)定，以現(xiàn)金清償債務(wù)的，債務(wù)人應(yīng)將支付的現(xiàn)金與債務(wù)差額，確認(rèn)為債務(wù)重組利得的；以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)，債務(wù)人應(yīng)將非現(xiàn)金資產(chǎn)的公允價值與債務(wù)的差額，確認(rèn)為債務(wù)重組利得的；轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價值與其賬面價值的差額，確認(rèn)為資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓損益的；將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本的，重組債務(wù)的賬面價值與股份的公允價值之間的差額，確認(rèn)為債務(wù)重組利得的，都要計入當(dāng)期損益。此次修訂后，不僅支付的對價與債務(wù)的差額，可以計入當(dāng)期損益，而且通過評估等方式，將公允價值與其賬面價值的差額計入“資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓收益”，這樣，績差公司或債務(wù)負(fù)擔(dān)嚴(yán)重的公司可能通過債務(wù)重組行為調(diào)高利潤。

2、非貨幣性資產(chǎn)交換：新準(zhǔn)則規(guī)定，以公允價值以及其與相關(guān)稅費之和作為換入資產(chǎn)的入賬價值，換入資產(chǎn)的公允價值與換出資產(chǎn)的賬面價值的差額可計入當(dāng)期損益。雖然新準(zhǔn)則增加了非貨幣性資產(chǎn)交換的限定條件（商業(yè)實質(zhì)），但是非貨幣性交換中對商業(yè)實質(zhì)的判斷在會計上存在一定彈性，上市公司如果想操縱利潤，會想方設(shè)法予以規(guī)避，比如將關(guān)聯(lián)交易非關(guān)聯(lián)化。此外，在發(fā)達的市場條件下，公允價值比較容易確認(rèn)，但是我國市場尚欠發(fā)達的情況下，如何確認(rèn)公允價值還是一個難題，從而為企業(yè)利潤調(diào)高留下了一定的空間。

3、長期股權(quán)投資：新準(zhǔn)則規(guī)定，當(dāng)初始投資成本大于被投資單位可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價值的（確認(rèn)為商譽，不列示），不調(diào)整初始投資成本，小于被投資單位可辨認(rèn)凈資產(chǎn)公允價值時，其差額計入當(dāng)期損益，同時調(diào)整投資成本。這樣，當(dāng)出現(xiàn)長期股權(quán)投資小于被投資單位凈資產(chǎn)相應(yīng)份額時，原規(guī)定是按不低于10年的期限攤銷，逐年計入公司利潤，新準(zhǔn)則下可將其一次計入當(dāng)期損益，如此以來則可調(diào)高當(dāng)期利潤。

4、企業(yè)合并：新準(zhǔn)則就是否屬于同一控制下的合并分別適用于權(quán)益法或購買法，并就商譽的處理做出規(guī)定。購買法下，作為支付對價的資產(chǎn)的公允價值高于其賬面值的，其差額可計入當(dāng)期損益致使利潤上升。

5、政府補助：對于與資產(chǎn)有關(guān)的政府補助，原制度規(guī)定是先作為負(fù)債，待項目完成后轉(zhuǎn)入資本公積；新準(zhǔn)則規(guī)定，應(yīng)系統(tǒng)地在一定期間內(nèi)作為收益處理，從而增加當(dāng)期利潤。

（三）具有兩面性的影響分析。

1、無形資產(chǎn)：新準(zhǔn)則規(guī)定，對企業(yè)內(nèi)部研發(fā)項目，在研究階段的支出，應(yīng)于發(fā)生時計入當(dāng)期損益，在開發(fā)階段的支出，具備一定條件時應(yīng)確認(rèn)為無形資產(chǎn)。該規(guī)定減輕了科技企業(yè)在開發(fā)階段的利潤指標(biāo)壓力。此外，對無形資產(chǎn)的攤銷年限，原準(zhǔn)則規(guī)定，如果合同及相關(guān)法律均未規(guī)定有效年限的，攤銷年限不超過10年；新準(zhǔn)則不再具體規(guī)定攤銷年限，對于使用壽命有限的，應(yīng)在使用壽命內(nèi)系統(tǒng)合理攤銷，使用壽命不確定的無形資產(chǎn)，不應(yīng)攤銷。這樣，公司可以通過對其無形資產(chǎn)是否屬于壽命可確定資產(chǎn)，以及無形資產(chǎn)壽命長短的判斷將來調(diào)整公司的利潤。這種調(diào)整的不確定性決定了其利潤調(diào)整的兩面性。

2、金融工具確認(rèn)和計量：原投資準(zhǔn)則規(guī)定，短期投資按成本與市價孰低計量；新準(zhǔn)則規(guī)定，對于交易性金融資產(chǎn)，期末按公允價值計量，公允價值的變動計入當(dāng)期損益。同時，新準(zhǔn)則規(guī)定，符合條件的衍生金融工具不再是僅在表外列示，而是進入表內(nèi)計量。這兩項規(guī)定都會對公司利潤形成不確定性影響。

3、石油天然氣開采：目前我國石油企業(yè)主要采用平均年限法或直線法計提折舊，新準(zhǔn)則規(guī)定，應(yīng)以產(chǎn)量法計提油氣資產(chǎn)折耗，由于產(chǎn)量法進行折耗存在不確定性，會對公司業(yè)績產(chǎn)生不確定影響。

4、資產(chǎn)減值：新準(zhǔn)則規(guī)定，應(yīng)對企業(yè)合并所形成的商譽進行減值測試、且不再攤銷。因企業(yè)重組而有大量企業(yè)合并所形成商譽的企業(yè)，在期末測試時，若連帶資產(chǎn)質(zhì)優(yōu)商譽減值會較小，當(dāng)期利潤將增加；反之則當(dāng)期利潤將減少。

雖然新準(zhǔn)則對企業(yè)操縱利潤有著多方面的影響，但是企業(yè)的真正業(yè)績不會改變。筆者認(rèn)為，政策要使新準(zhǔn)則發(fā)揮其應(yīng)有的效用，必須在新準(zhǔn)則的實施上下功夫，鼓勵多方監(jiān)督，使該準(zhǔn)則的實施更加規(guī)范，而不能僅以企業(yè)的利潤來評價企業(yè)。企業(yè)也應(yīng)該端正態(tài)度，真正從增加社會財富角度考慮其發(fā)展，而不能一味考慮鉆準(zhǔn)則的空子。這樣才能在新的準(zhǔn)則指導(dǎo)下形成良好的經(jīng)濟環(huán)境，以利于整個社會經(jīng)濟健康發(fā)展。（作者單位：九江市河道湖泊管理局）