醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化及盈余管理研究

摘 要：創(chuàng)新是引領(lǐng)發(fā)展的第一動力。醫(yī)藥制造業(yè)在國家政策指引下加快創(chuàng)新步伐，研發(fā)投入快速增長。目前，我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則》對研發(fā)支出的會計處理只有框架性規(guī)定。借助研發(fā)支出對企業(yè)的報表數(shù)字進(jìn)行“美化調(diào)節(jié)”，為企業(yè)獲得更好的資本市場表現(xiàn)提供支持。這也使會計信息外部使用者無法了解企業(yè)真實的研發(fā)情況和經(jīng)營成果?；诖?，具體分析醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化的會計處理，總結(jié)醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出特征，針對醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化和盈余管理問題提出建議。

關(guān)鍵詞：醫(yī)藥制造業(yè)；研發(fā)支出資本化；盈余管理

一、引言

創(chuàng)新促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，推動社會進(jìn)步。黨的十九大報告提出，創(chuàng)新是引領(lǐng)發(fā)展的第一動力，創(chuàng)新在現(xiàn)代化建設(shè)中處于核心地位。在創(chuàng)新政策下，我國越來越重視研發(fā)支出的投入，到2022年，我國研發(fā)支出達(dá)到30782.9億元。占全國研發(fā)經(jīng)費77.6%比重的企業(yè)研發(fā)經(jīng)費，是拉動研發(fā)經(jīng)費增長的主要力量，企業(yè)創(chuàng)新主體地位進(jìn)一步得到穩(wěn)固。

醫(yī)藥行業(yè)保護(hù)國民身體健康，是關(guān)乎民生的重要產(chǎn)業(yè)?！笆奈濉币?guī)劃明確要求聚焦生物醫(yī)藥重大創(chuàng)新領(lǐng)域，集中優(yōu)勢資源攻關(guān)醫(yī)藥和醫(yī)療設(shè)備領(lǐng)域關(guān)鍵核心技術(shù)。我國出臺多項制度，鼓勵企業(yè)加大研發(fā)支出，提升研發(fā)能力。醫(yī)藥制造業(yè)作為典型的研發(fā)密集型行業(yè)，其發(fā)展特點，決定了其研發(fā)支出投入大、藥品研發(fā)周期長、研發(fā)強(qiáng)度大、風(fēng)險高等特征，這也給醫(yī)藥制造業(yè)利用研發(fā)支出資本化進(jìn)行盈余管理創(chuàng)造了動機(jī)。

我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則》在研發(fā)支出方面只有框架性規(guī)定。企業(yè)無形資產(chǎn)的研發(fā)支出的會計處理為有條件資本化，研究開發(fā)階段的研究階段研發(fā)投入全部計入損益，開發(fā)階段將滿足資本化條件的研發(fā)支出計入資產(chǎn)。會計準(zhǔn)則并沒有對研究開發(fā)階段進(jìn)行明確劃分。由于準(zhǔn)則資本化時點的靈活性，研發(fā)支出資本化和費用化的不同處理導(dǎo)致經(jīng)營成果出現(xiàn)差異，會計信息外部使用者無法了解企業(yè)真實的研發(fā)情況。醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化率普遍較高并且有明顯的波動，資本化政策也是模糊不清。這些都強(qiáng)化了本文對醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化中實施盈余管理，操控利潤的猜測。

針對我國醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)支出資本化的盈余管理進(jìn)行研究，可以加深行業(yè)對不同會計處理方式所造成后果的認(rèn)知。這對提高財務(wù)報表的可靠性，營造良好的市場競爭環(huán)境有積極作用。另外，通過對醫(yī)藥行業(yè)研發(fā)支出的會計處理分析，了解行業(yè)研發(fā)投入的具體情況，為行業(yè)研發(fā)支出處理提出合理化建議，從政策層面預(yù)防盈余管理行為，為資本市場的健康發(fā)展注入活力。

二、醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化分析

醫(yī)藥制造業(yè)是國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要部分，如今緊跟時代步伐朝創(chuàng)新型、科技型方向發(fā)展。2022年，國家藥監(jiān)局等部門聯(lián)合發(fā)表的《“十四五”醫(yī)藥工業(yè)發(fā)展規(guī)劃》提出我國醫(yī)藥工業(yè)進(jìn)入高質(zhì)量發(fā)展階段。新型藥物涌現(xiàn)，傳統(tǒng)藥企創(chuàng)新轉(zhuǎn)型，研發(fā)活動在醫(yī)藥制造企業(yè)居核心地位。醫(yī)藥企業(yè)需要提升自身創(chuàng)新研發(fā)能力以應(yīng)對日益增長的市場需求和日益激烈的醫(yī)藥市場競爭。

1.醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出概述

我國醫(yī)藥制造業(yè)發(fā)展之初，受制于資金、人力、技術(shù)等各項要素，原創(chuàng)藥企極少，多以仿制藥為主，主打低價銷售策略。隨著產(chǎn)品國內(nèi)市場趨于飽和及國外新藥源源不斷地進(jìn)入，我國醫(yī)藥企業(yè)向創(chuàng)新型、高技術(shù)型企業(yè)升級，高強(qiáng)度的研發(fā)投入成為新型生物醫(yī)藥企業(yè)和轉(zhuǎn)型中的醫(yī)藥企業(yè)必經(jīng)的路徑。加大研發(fā)投入不僅加速新藥的研發(fā)創(chuàng)新提升企業(yè)核心競爭力，以創(chuàng)新提升業(yè)績還有利于企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。

本文試圖直觀呈現(xiàn)醫(yī)藥制造企業(yè)研發(fā)支出情況，統(tǒng)計了2018—2022年醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出及其占營業(yè)收入的比重，見表1。

由表1可以看出，自2018年開始，醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出呈快速增長態(tài)勢。2018—2019年，在營業(yè)收入下降的基礎(chǔ)上依舊加大研發(fā)投入，使當(dāng)年的研發(fā)強(qiáng)度上升。2020年和2021年營業(yè)收入開始上升，繼續(xù)加大研發(fā)投入，使研發(fā)強(qiáng)度再次上升，并持續(xù)保持增長。2022年營業(yè)收入因疫情影響稍有回落，而研發(fā)支出則大幅增加，研發(fā)強(qiáng)度持續(xù)高升。可見，在國家政策驅(qū)動下，醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展傾向醫(yī)藥研發(fā)領(lǐng)域，醫(yī)藥制造業(yè)日益重視科研創(chuàng)新，研發(fā)活動一直保持較高水平。

本文從制造業(yè)行業(yè)板塊中篩選了四個行業(yè)，比較其2022年研發(fā)投入的情況，結(jié)果見表 2。

由表2可知，在篩選的四個行業(yè)中，醫(yī)藥制造業(yè)的研發(fā)支出總額和強(qiáng)度都明顯高于其他行業(yè)，研發(fā)投入占營業(yè)收入的比重達(dá)到了3.57%，說明醫(yī)藥制造業(yè)相比其他行業(yè)更加重視研發(fā)活動。從醫(yī)藥制造行業(yè)研發(fā)活動的特點來看，醫(yī)藥研發(fā)在前期投入巨大，藥物研發(fā)還需要經(jīng)過長期臨床試驗，在藥物成功上市之前無法獲得收入。非器械類醫(yī)藥企業(yè)創(chuàng)新藥以上市獲批為衡量標(biāo)準(zhǔn)，非創(chuàng)新藥的研發(fā)成果體現(xiàn)在上市獲批以及臨床試驗完成。醫(yī)藥制造行業(yè)研發(fā)活動的特點使行業(yè)在上市過程、資本市場中常受到關(guān)注。

2.醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化分析

本文從證監(jiān)會行業(yè)分類——制造業(yè)——醫(yī)藥制造業(yè)包含的2022年證券交易所上市的317家非ST公司中，隨機(jī)選取60家樣本公司，占比18.93%，重點對樣本公司的研發(fā)支出會計政策和資本化率進(jìn)行統(tǒng)計分析。

依據(jù)60家醫(yī)藥制造業(yè)樣本公司披露的2022年研發(fā)支出資本化政策歸納為六種類型，結(jié)果見表3。

由表3可知，仍有53.33%的企業(yè)未對研發(fā)支出的會計處理方式做出詳細(xì)規(guī)定，沿用企業(yè)會計準(zhǔn)則的一般規(guī)定，另外28.34%的企業(yè)結(jié)合行業(yè)特點列明了內(nèi)部研發(fā)支出政策。值得注意的是，60家樣本企業(yè)中，有7家企業(yè)對自身研發(fā)的藥物劃分了不同類別，并規(guī)定了具體的資本化時點，占比11.7%。這表明，醫(yī)藥制造業(yè)在不斷完善研發(fā)支出相關(guān)信息的披露，行業(yè)內(nèi)部分企業(yè)在研發(fā)支出方面做出了既遵循準(zhǔn)則規(guī)定又符合自身產(chǎn)品和項目特點的規(guī)定，這無疑給行業(yè)內(nèi)其他企業(yè)樹立了良好的風(fēng)向標(biāo)，對推動行業(yè)內(nèi)對研發(fā)支出以及相應(yīng)會計處理的重視程度起到了重要作用。

將60家樣本公司2022年研發(fā)支出占營業(yè)收入的比重進(jìn)行歸納，結(jié)果見表4。

由表4可知，樣本數(shù)據(jù)中有超過40%的醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)支出投入比例超過10%。行業(yè)內(nèi)一部分企業(yè)開始注重研發(fā)投入，但行業(yè)總體研發(fā)投入水平仍有較大增長空間。隨著行業(yè)競爭加劇，對創(chuàng)新能力的重視會不斷加重，醫(yī)藥行業(yè)的研發(fā)投入還應(yīng)該保持較高的增長趨勢。企業(yè)持續(xù)加大研發(fā)投入，為企業(yè)提高核心競爭力提供了源源不斷的動力，帶動提升自主創(chuàng)新能力，生物醫(yī)藥、集成電路等行業(yè)研發(fā)投入強(qiáng)度居前。具體來看，創(chuàng)新藥企堅持源頭創(chuàng)新，艾力斯的肺癌靶向藥伏美替尼進(jìn)入臨床Ⅲ期，邁威生物針對類風(fēng)濕關(guān)節(jié)炎的阿達(dá)木單抗生物類似藥君邁康獲批上市，澤璟制藥的重組人凝血酶產(chǎn)品已成為中國首個完成Ⅲ期臨床研究并提交上市許可申請的生物止血材料產(chǎn)品，充分彰顯民族藥企的使命擔(dān)當(dāng)。“產(chǎn)品大多為在研階段，商業(yè)化獲益少”是大多數(shù)未盈利藥企處于虧損狀態(tài)主要原因之一。核心產(chǎn)品處于在研階段，藥企需要持續(xù)投入研發(fā)資金，仍然存在研發(fā)支出的不確定性。不符合資本化條件，研發(fā)費用居高不下。

從資本化率的角度來看，有將近半數(shù)樣本公司并未對研發(fā)支出進(jìn)行資本化，其中部分企業(yè)出于謹(jǐn)慎將研發(fā)支出全部費用化，也有部分企業(yè)由于沒有研發(fā)項目，或者終止相關(guān)在研項目，所以不需要進(jìn)行資本化處理。然而，有超過40%的樣本公司資本化率超過了10%，行業(yè)內(nèi)資本化水平呈兩極化特征。

3.研發(fā)支出資本化的盈余管理動機(jī)

我國會計準(zhǔn)則對研發(fā)支出會計處理的指導(dǎo)性原則規(guī)定體現(xiàn)了各行業(yè)研發(fā)活動的差異性，當(dāng)業(yè)績壓力、上市融資、強(qiáng)力監(jiān)管等使部分企業(yè)以研發(fā)支出會計政策選擇為工具，進(jìn)行盈余管理，以呈現(xiàn)更有利管理者的業(yè)績表現(xiàn)。因此，盈余管理就是企業(yè)研發(fā)資本化的重要動機(jī)，具體來說存在三方面：資本市場動機(jī)、利潤平滑動機(jī)和契約動機(jī)。

（1）資本市場動機(jī)

首先，管理者在股票發(fā)行過程中為了順利上市并獲得更高的股票發(fā)行價格，具有較強(qiáng)烈的盈余管理動機(jī)。更好的盈余表現(xiàn)能夠給投資者傳遞樂觀的預(yù)期，從而刺激更多投資行為，獲得資本市場正向反饋。其次，無論是企業(yè)通過增發(fā)股票還是配股實現(xiàn)再融資，其所獲收益都要受到報告的盈余影響。最后，當(dāng)上市企業(yè)出現(xiàn)盈余虧損局面時，扭虧為盈的急切需求催生了管理者運(yùn)用研發(fā)資本化進(jìn)行盈余管理的動機(jī)。綜上所述，出于資本市場動機(jī)的企業(yè)傾向于傳遞正向信號，會選擇將研發(fā)支出資本化處理獲得好的盈余表現(xiàn)。

（2）利潤平滑動機(jī)

上市公司的業(yè)績表現(xiàn)受企業(yè)利益相關(guān)者多方關(guān)注，通常情況下，管理者都期望企業(yè)利潤保持平穩(wěn)增長。這不僅是傳遞利好的正向投資信號，而且規(guī)避潛在風(fēng)險。在實現(xiàn)較高收益時，選擇研發(fā)支出費用化，將利潤推遲確認(rèn)或者轉(zhuǎn)移到收益較低年份，降低收入波動，實現(xiàn)平滑增長。相反，在收益水平較低的年份，則選擇研發(fā)支出資本化。通過這種研發(fā)政策的不同選擇，管理者實現(xiàn)了利潤平滑的目的，向外界傳遞出企業(yè)經(jīng)營良好、業(yè)績穩(wěn)步增長的狀態(tài)。企業(yè)出現(xiàn)虧損，對其融資能力和企業(yè)形象都會造成很大的傷害，企業(yè)管理者都不想讓虧損發(fā)生，鑒于營業(yè)收入的減少和凈利潤的減少，巨幅提高資本化率能壓縮研發(fā)費用從而增加利潤，所以資本化率的大幅提高有盈余管理的可能性，為了使公司業(yè)績扭虧為盈。

（3）契約動機(jī)

契約動機(jī)涵蓋經(jīng)營權(quán)和所有權(quán)分離所帶來的報酬契約動機(jī)，以及企業(yè)負(fù)債經(jīng)營下的債務(wù)契約動機(jī)。經(jīng)營權(quán)和所有權(quán)分離帶來的信息不對稱，管理層頻繁使用盈余管理追求更高的業(yè)績表現(xiàn)、更可觀的報酬，以維持其任期內(nèi)穩(wěn)定性。報酬契約約束下的研發(fā)支出資本化成為管理者常見的盈余管理工具。

債務(wù)契約動機(jī)基于企業(yè)違背債務(wù)契約可能帶來大額賠償，而債務(wù)契約又常常與企業(yè)的會計盈余相聯(lián)系。龐大的研發(fā)支出通過資本化率的提高消除對本期利潤的影響，費用化研發(fā)支出持平或者減小，反而提高了盈利能力，減輕了債務(wù)契約壓力。

三、醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化特征及其盈余管理

結(jié)合以上分析，本文歸納出醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出資本化呈現(xiàn)出的特點，豐富行業(yè)認(rèn)知。

1.研發(fā)資本化政策上出現(xiàn)了行業(yè)風(fēng)向，但整體仍然有提升空間

《企業(yè)會計準(zhǔn)則》中的各項規(guī)定往往較寬泛，不能作為實務(wù)操作的規(guī)范。醫(yī)藥制造業(yè)一項創(chuàng)新藥的產(chǎn)生，從第一階段的藥品立項到第二階段臨床前研究結(jié)束，一般要兩三年時間。第三階段臨床申請與審批通過率僅有9.6%，從第三階段進(jìn)入第四階段I、Ⅱ、Ⅲ期臨床試驗，需獲取國家藥監(jiān)局下發(fā)的《藥品臨床試驗批件》，每期的開展都需要獲取臨床審批文件。創(chuàng)新藥物研發(fā)具有高度復(fù)雜性、長時間周期性、高風(fēng)險性和高成本性的特點。仿制藥的研發(fā)流程與創(chuàng)新藥基本一致，仿制藥的研究強(qiáng)度較創(chuàng)新藥而言較小，仿制藥更容易出成績。醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)流程如此鮮明的特征下，半數(shù)企業(yè)在研發(fā)支出方面仍然采用企業(yè)會計準(zhǔn)則的一般性規(guī)定，并未披露具體的資本化時點。當(dāng)然，行業(yè)內(nèi)少部分企業(yè)已經(jīng)披露了詳細(xì)具體的會計政策，例如，萊美藥業(yè)就區(qū)分了化藥1、2類，化藥3、4、5類，原料藥，生物制品四大類，并規(guī)定了不同資本化時點。美諾華區(qū)分了外購藥品、自行立項藥品、仿制化學(xué)藥品、上市后重評價等四大類。這些企業(yè)成為先驅(qū)者在行業(yè)內(nèi)樹立了規(guī)范，推動行業(yè)朝良好、成熟的方向發(fā)展。

2.對研發(fā)支出的重視程度不斷加大，仍有較大的增長空間

“十四五”時期，隨著健康中國建設(shè)全面推進(jìn)，我國醫(yī)藥工業(yè)的發(fā)展將聚焦“高質(zhì)量”。新型藥物涌現(xiàn)，傳統(tǒng)藥企創(chuàng)新轉(zhuǎn)型。醫(yī)藥制造業(yè)在制造業(yè)板塊內(nèi)的研發(fā)水平明顯高于其他行業(yè)，可以看出行業(yè)對研發(fā)創(chuàng)新的追趕和熱捧，醫(yī)藥行業(yè)未來必然向完善成熟的產(chǎn)業(yè)鏈、強(qiáng)勁的創(chuàng)新能力、健全的保障體系發(fā)展，走在世界創(chuàng)新前沿。

3.研發(fā)支出資本化水平差異較大

《企業(yè)會計準(zhǔn)則》并未對研發(fā)支出和資本化比例進(jìn)行詳細(xì)規(guī)定，導(dǎo)致行業(yè)內(nèi)資本化比例存在較大差異。企業(yè)的資本化比例為0，說明行業(yè)內(nèi)企業(yè)對研發(fā)投入的資本化仍保持謹(jǐn)慎態(tài)度。企業(yè)資本化比例超過50%，原因是企業(yè)目前仍處于發(fā)展初期，上市時間較短，前期研發(fā)投入較大，也屬于行業(yè)默認(rèn)規(guī)則。龐大的研發(fā)支出通過資本化率的提高消除對本期利潤的影響，費用化研發(fā)支出持平或者減小，反而提高了盈利能力，相關(guān)事項并不做具體說明，可能存在提前資本化時點減少研發(fā)費用的行為。在業(yè)績差的年度將持續(xù)資本化投入的項目轉(zhuǎn)為費用，使虧損更巨大，這樣中止項目的費用或成本就不用攤銷到以后年度。在業(yè)績較好的年度，海正藥業(yè)仍然加大中止項目的力度，同時還計提了大量減值準(zhǔn)備，在保證盈利的基礎(chǔ)上，將費用全部結(jié)轉(zhuǎn)到了本年，不僅減輕了當(dāng)前的費用壓力，還為以后年度的業(yè)績好轉(zhuǎn)做了盈余管理。其資本化比例的有效性受到了損害，不利于會計信息使用者了解企業(yè)的研發(fā)情況和發(fā)展?jié)摿Α?/p>

四、建議與對策

通過對醫(yī)藥制造行業(yè)研發(fā)支出的會計處理分析，了解行業(yè)研發(fā)投入的具體情況，為促進(jìn)我國醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)發(fā)展，減少研發(fā)支出資本化中的盈余管理行為，提出以下建議。

1.明確醫(yī)藥制造業(yè)的研發(fā)支出資本化政策

我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則》對研發(fā)支出處理的框架性規(guī)定，如果醫(yī)藥企業(yè)沒有明確相應(yīng)的政策細(xì)則和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，在實務(wù)過程中會計人員擁有較大自主權(quán)，企業(yè)內(nèi)部還存在著不同產(chǎn)品線對應(yīng)不同會計處理方式的行為。模糊的規(guī)定和一定的自由裁量權(quán)創(chuàng)造了“調(diào)節(jié)”和“美化”的空間。因此，制定更直觀和具體的研發(fā)支出披露和處理政策，能夠使會計信息更加有用，有利于會計信息使用者了解、預(yù)測、分析行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r。對此，政策部門應(yīng)該制定詳細(xì)的研發(fā)政策、明確劃分資本化時點。以醫(yī)藥制造業(yè)行業(yè)內(nèi)部分企業(yè)已經(jīng)做出的表率，結(jié)合研發(fā)產(chǎn)品特征、產(chǎn)品類型具體區(qū)分了資本化時點，這對限制研發(fā)資本化的盈余管理行為是值得借鑒的。

2.降低原創(chuàng)型醫(yī)藥制造企業(yè)上市標(biāo)準(zhǔn)

根據(jù)醫(yī)藥制造業(yè)的研發(fā)資本化與盈余管理分析，企業(yè)為了實現(xiàn)順利上市以及獲得更好的資本市場表現(xiàn)，會選擇研發(fā)資本化的方式調(diào)節(jié)企業(yè)報告盈余。另外，醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)前期投入大、研發(fā)周期長、研發(fā)風(fēng)險高，企業(yè)發(fā)展常常受限，順利上市融資能夠為醫(yī)藥制造業(yè)注入持續(xù)發(fā)展動力。因此，降低原創(chuàng)型醫(yī)藥企業(yè)的上市標(biāo)準(zhǔn)能夠減輕盈余壓力，使企業(yè)融資更加便利，企業(yè)不再需要考慮盈余管理，提升行業(yè)活力也加快了創(chuàng)新和研發(fā)的步伐。

香港聯(lián)合交易所2018年4月對《新興及創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)公司上市制度》進(jìn)行新的修訂，生物醫(yī)藥企業(yè)滿足“預(yù)期市值不少于15億港元”即可登錄港股市場。這一特殊標(biāo)準(zhǔn)的新規(guī)定一經(jīng)頒布，吸引大批利潤為負(fù)的醫(yī)藥企業(yè)赴香港上市且成功完成申報?？梢?，降低原創(chuàng)型醫(yī)藥制造企業(yè)的上市標(biāo)準(zhǔn)，能夠真正鼓勵創(chuàng)新，推動更多技術(shù)突破的實現(xiàn)。

3.規(guī)范醫(yī)藥制造業(yè)研發(fā)支出信息披露

醫(yī)藥制造業(yè)信息披露不明，對保護(hù)投資者，構(gòu)建更加健康、良好的資本市場秩序是不利的。對此，監(jiān)管部門可以結(jié)合創(chuàng)新型企業(yè)的特征、發(fā)展需求以及投資者的知情權(quán)，針對醫(yī)藥制造業(yè)特征制定明確的研發(fā)支出資本化時點，劃分不同研發(fā)項目和流程的研發(fā)支出會計處理，同時加強(qiáng)監(jiān)管力度。

4.加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)外部監(jiān)督

企業(yè)加強(qiáng)對研發(fā)活動的內(nèi)部控制及審計監(jiān)督。重點關(guān)注企業(yè)資本化時點是否合理、研發(fā)費用的處理是否有依據(jù)、研發(fā)支出政策是否與企業(yè)的研發(fā)活動相匹配等。可以結(jié)合企業(yè)具體情況增加控制和評價環(huán)節(jié)，盡可能規(guī)避研發(fā)活動中的風(fēng)險節(jié)點和處理漏洞。

來自外部的審計監(jiān)督應(yīng)該更加充分地發(fā)揮作用，注冊會計師結(jié)合專業(yè)基礎(chǔ)和實踐經(jīng)驗，在對企業(yè)研發(fā)支出相關(guān)項目進(jìn)行審計時，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格、公正、權(quán)威，保持職業(yè)素養(yǎng)、貫徹第三方監(jiān)督。對企業(yè)的資本化時點和會計處理進(jìn)行嚴(yán)格的審核和評估，規(guī)范企業(yè)的研發(fā)資本化行為，限制盈余管理空間。

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