行業(yè)公司

算力：產(chǎn)業(yè)迎來發(fā)展機(jī)遇

4月17日，國家超算互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合體成立，北京、貴州、上海、惠州、天津等地算力基礎(chǔ)設(shè)施計(jì)劃持續(xù)落地，算力建設(shè)持續(xù)提速。另外，隨著國內(nèi)科技企業(yè)相繼布局GPT 類大模型，算力需求面臨爆發(fā)式增長(zhǎng)，并進(jìn)一步推高市場(chǎng)對(duì)算力需求的預(yù)期。根據(jù)《智能計(jì)算中心創(chuàng)新發(fā)展指南》，2022 年我國智能算力規(guī)模達(dá)到268 百億億次每秒（EFLOPS），超過通用算力規(guī)模，預(yù)計(jì)未來5 年中國智能算力規(guī)模的年復(fù)合增長(zhǎng)率將達(dá)52.3%。華泰證券認(rèn)為，算力互聯(lián)網(wǎng)建設(shè)有望統(tǒng)籌超算資源，更好匹配AI 大模型等新一代信息技術(shù)算力需求，推動(dòng)國內(nèi)超算中心建設(shè)落地，帶來算力產(chǎn)業(yè)投資與發(fā)展機(jī)遇。

工業(yè)無人機(jī)：千億元級(jí)產(chǎn)業(yè)蓄勢(shì)待發(fā)

中國工業(yè)無人機(jī)應(yīng)用前景非常廣闊，隨著技術(shù)的不斷發(fā)展和商業(yè)應(yīng)用的不斷成熟，未來市場(chǎng)規(guī)模仍將持續(xù)保持高速增長(zhǎng)。日前，深圳無人機(jī)協(xié)會(huì)會(huì)長(zhǎng)楊金才表示，消費(fèi)類的無人機(jī)，中國已經(jīng)占據(jù)全球74% 的市場(chǎng)，工業(yè)級(jí)的無人機(jī)已經(jīng)占據(jù)全球55% 的市場(chǎng)。根據(jù)Frost&Sullivan數(shù)據(jù)，到2024年，預(yù)計(jì)工業(yè)級(jí)無人機(jī)市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到約1500 億元，其中農(nóng)林植保約318 億元，警用安防市場(chǎng)約200億元，電力巡檢約200 億元，快遞物流約255 億元，地理測(cè)繪約448 億元。

國央企：估值普遍偏低

當(dāng)前國有上市公司估值普遍偏低。具體的受益方向上，促進(jìn)科技、資本和實(shí)體經(jīng)濟(jì)高水平循環(huán)，制造業(yè)、國之重器、自主可控、新能源、軍工等符合產(chǎn)業(yè)升級(jí)方向和國家戰(zhàn)略，有望成為國有上市公司中最為受益的方向。近期，多家公募基金密集上報(bào)新產(chǎn)品，央企主題ETF的推出，一方面將為投資者配置相關(guān)上市公司股票提供優(yōu)質(zhì)的投資工具，另一方面也有望給相關(guān)板塊帶來增量資金，央企板塊的投資也將受益于基本面和估值的雙重提升。

愛旭股份：擬360億元新建生產(chǎn)基地

愛旭股份（600732）公告稱擬在濟(jì)南市新舊動(dòng)能轉(zhuǎn)換起步區(qū)建設(shè)30GW 高效晶硅太陽能電池項(xiàng)目及其配套30GW 組件項(xiàng)目，快速推進(jìn)產(chǎn)業(yè)布局，提升公司在光伏高效產(chǎn)品環(huán)節(jié)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。該項(xiàng)目總投資預(yù)計(jì)為360 億元，總建設(shè)期5年，計(jì)劃分三期建設(shè)，每期建設(shè)10GW電池和配套組件產(chǎn)能。首期10GW電池及組件項(xiàng)目預(yù)計(jì)于2024年上半年開工，計(jì)劃投資120億，其中固定資產(chǎn)投資60億元。按照計(jì)劃，首期項(xiàng)目建設(shè)期1年，預(yù)計(jì)2025年上半年投產(chǎn)，對(duì)愛旭股份當(dāng)期業(yè)績(jī)不產(chǎn)生影響。公司稱，第二、三期項(xiàng)目會(huì)根據(jù)實(shí)際情況啟動(dòng)建設(shè)，規(guī)模及進(jìn)度均存在一定的不確定性。

寶豐能源：擬100億投建煤制烯烴項(xiàng)目

寶豐能源（600989）公告稱擬發(fā)行股票募資不超過100億元，用于全資子公司內(nèi)蒙寶豐投資建設(shè)“260 萬噸/年煤制烯烴和配套40萬噸/年植入綠氫耦合制烯烴項(xiàng)目（一期）”。寶豐能源表示，本項(xiàng)目的建設(shè)將為我國的快速發(fā)展提供大量的基本化工原料，特別是緩解乙烯存在的供給缺口壓力；同時(shí)，在“雙碳”政策指導(dǎo)下，預(yù)計(jì)未來具備二氧化碳減排措施將成為煤化工項(xiàng)目審批的重要前提，本項(xiàng)目在綠氫領(lǐng)域的提前布局以及行業(yè)示范效應(yīng)，有望轉(zhuǎn)化為新發(fā)展階段下公司成長(zhǎng)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。

天奈科技：擬30億投建正極材料項(xiàng)目

天奈科技（688116）公告稱，擬在眉山投建四川天奈錦城正極材料項(xiàng)目，即年產(chǎn)10萬噸鋰離子電池高導(dǎo)電新型正極材料生產(chǎn)基地項(xiàng)目，計(jì)劃總投資約30億元，其中一期和二期分別擬建設(shè)年產(chǎn)2萬噸和8萬噸鋰離子電池高導(dǎo)電新型正極材料生產(chǎn)基地。天奈科技表示，本次投資將充分借助眉山當(dāng)?shù)卣漠a(chǎn)業(yè)配套優(yōu)勢(shì)及優(yōu)惠政策，利于開展磷酸鐵鋰、磷酸錳鐵鋰新型正極材料業(yè)務(wù)，其發(fā)展將會(huì)提升下游鋰電池的相關(guān)性能，會(huì)是碳納米管應(yīng)用的一個(gè)重要發(fā)展方向。