財(cái)稅補(bǔ)貼、企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展與社會(huì)福利
——以河南企業(yè)為例

田梓萌，韓春偉

（河南工程學(xué)院，鄭州 451191）

1 引言

“高質(zhì)量發(fā)展”因由宏觀經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展而提出，亦定然涵蓋產(chǎn)業(yè)和企業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展。企業(yè)是宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)展的微觀主體，宏觀高質(zhì)量發(fā)展成效的關(guān)鍵正在于企業(yè)能否實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展[1]。企業(yè)發(fā)展之內(nèi)核在于“質(zhì)量”，即企業(yè)發(fā)展?fàn)顟B(tài)的優(yōu)劣評(píng)判。傳統(tǒng)發(fā)展理論中的優(yōu)劣評(píng)判主要體現(xiàn)為企業(yè)的績(jī)效觀、競(jìng)爭(zhēng)力觀、生產(chǎn)率觀3 種觀點(diǎn)，看重經(jīng)濟(jì)利益最大化的價(jià)值評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)，而最新的企業(yè)社會(huì)責(zé)任觀則將社會(huì)價(jià)值作為重要評(píng)價(jià)維度，突出以人為本的終極價(jià)值判斷。這與十九大報(bào)告指出的“保證全體人民在共建共享發(fā)展中有更多獲得感”的高質(zhì)量發(fā)展內(nèi)涵較為相近。其概念范疇不僅僅體現(xiàn)于經(jīng)濟(jì)，還體現(xiàn)于政治、文化、社會(huì)、生態(tài)文明等方面，特別是提高人民群眾的生活質(zhì)量方面[2]。

企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展反映了企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)開(kāi)展經(jīng)營(yíng)、技術(shù)創(chuàng)新、追求盈利的過(guò)程中所展現(xiàn)出來(lái)的經(jīng)濟(jì)價(jià)值和社會(huì)價(jià)值的創(chuàng)造狀態(tài)。而財(cái)政則被賦予了“國(guó)家治理的基礎(chǔ)和重要支柱”的重要而特殊的定位。財(cái)稅補(bǔ)貼屬于一項(xiàng)正式的財(cái)政制度，較為清晰明確地體現(xiàn)了國(guó)家治理意圖，以及價(jià)值指向。當(dāng)前，學(xué)界關(guān)于財(cái)稅補(bǔ)貼的“擠出效應(yīng)”和“擠入效應(yīng)”之分尚未統(tǒng)一[3]，于是，開(kāi)展對(duì)財(cái)稅補(bǔ)貼與企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展之間關(guān)系的研究就必然具有重要的理論價(jià)值和現(xiàn)實(shí)參考意義。鑒于此，本文提出如下理論框架（見(jiàn)圖1）。

圖1 理論分析框架

2 理論分析和研究假設(shè)

2.1 財(cái)稅補(bǔ)貼與企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展

就理論而言，財(cái)稅補(bǔ)貼是政府實(shí)行宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控的方法，理所應(yīng)當(dāng)是“擠入效應(yīng)”。此觀點(diǎn)源自市場(chǎng)失靈，認(rèn)為財(cái)稅補(bǔ)貼等積極干預(yù)措施能夠給企業(yè)的技術(shù)改造和升級(jí)提供資金，降低企業(yè)研發(fā)和創(chuàng)新成本以及相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)企業(yè)的研發(fā)投入或技術(shù)提升。企業(yè)受到政策引導(dǎo)后，將更加積極地開(kāi)展技術(shù)創(chuàng)新和擴(kuò)大投資，不斷增強(qiáng)核心競(jìng)爭(zhēng)力。財(cái)稅補(bǔ)貼能使承擔(dān)著社會(huì)目標(biāo)的企業(yè)更好地履行責(zé)任，提高就業(yè)，提高社會(huì)福利水平，從而實(shí)現(xiàn)各種社會(huì)目標(biāo)。因此，各級(jí)政府有強(qiáng)烈的動(dòng)機(jī)通過(guò)各種補(bǔ)貼刺激本地區(qū)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展，追求社會(huì)福利最大化，實(shí)現(xiàn)預(yù)期政績(jī)。

然而，現(xiàn)實(shí)中的參與者申請(qǐng)或?qū)徟a(bǔ)貼項(xiàng)目和金額時(shí)擁有比較寬泛的自由裁量權(quán)，使得財(cái)稅補(bǔ)貼的政策和機(jī)制存在很大程度的個(gè)體傾向，導(dǎo)致財(cái)稅補(bǔ)貼演化成“提出效應(yīng)”。此觀點(diǎn)認(rèn)為，財(cái)稅補(bǔ)貼會(huì)增長(zhǎng)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)惰性，不注重自身創(chuàng)新，引發(fā)資源配置失當(dāng)，無(wú)助于提升企業(yè)績(jī)效，不利于企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

鑒于此兩種觀點(diǎn)由來(lái)已久[4]，這種情況可能與各地的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、自然地理區(qū)位、市場(chǎng)環(huán)境、補(bǔ)貼動(dòng)機(jī)或研究樣本等有關(guān)，也可能相同的政策運(yùn)用于不同補(bǔ)貼對(duì)象的效果不盡相同。基于此，本文提出財(cái)稅補(bǔ)貼效果的競(jìng)爭(zhēng)性假設(shè)H1 和企業(yè)創(chuàng)新的中介效應(yīng)假設(shè)H2。

H1a：財(cái)稅補(bǔ)貼正向影響企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

H1b：財(cái)稅補(bǔ)貼負(fù)向影響企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

H2：企業(yè)創(chuàng)新具有中介效應(yīng)，即財(cái)稅補(bǔ)貼通過(guò)企業(yè)創(chuàng)新影響企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

2.2 企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展與社會(huì)福利水平

憑借生產(chǎn)要素投入來(lái)拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的粗放型發(fā)展方式難以為繼，以及新時(shí)代的社會(huì)主要矛盾發(fā)生了重大轉(zhuǎn)化，高質(zhì)量發(fā)展緣此而被提出，廣大人民關(guān)于“美好生活的需要”的發(fā)展和豐富決定了企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)價(jià)值的變化和演進(jìn)。當(dāng)前，應(yīng)以十九大報(bào)告精神為價(jià)值導(dǎo)向，以企業(yè)發(fā)展的社會(huì)責(zé)任觀及其概念內(nèi)涵為理論基礎(chǔ)，以廣大人民需要的變化來(lái)審視企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展?fàn)顩r，評(píng)判其能否對(duì)接“人民群眾有收入穩(wěn)步提升、優(yōu)質(zhì)醫(yī)療服務(wù)、教育公平、住房改善、優(yōu)美環(huán)境和潔凈空氣等更多層次的需求”。這個(gè)多層次需求與社會(huì)福利的測(cè)度范疇是基本一致的[5]。也就是說(shuō)，企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展應(yīng)當(dāng)通過(guò)其對(duì)當(dāng)?shù)厣鐣?huì)福利水平的改善體現(xiàn)出來(lái)。從這個(gè)意義上看，企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展也可以被視為財(cái)稅補(bǔ)貼政策創(chuàng)造經(jīng)濟(jì)價(jià)值、增進(jìn)社會(huì)福利的媒介。在此，本文提出如下假設(shè)：

H3：企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展正向促進(jìn)當(dāng)?shù)厣鐣?huì)福利水平。

3 研究設(shè)計(jì)

3.1 變量設(shè)計(jì)

依照補(bǔ)貼方式，把財(cái)稅補(bǔ)貼分成間接補(bǔ)貼和直接補(bǔ)貼。前者指各種稅費(fèi)的返、退、減、免等；后者是政府給予的特定的支持資金，如研發(fā)、獎(jiǎng)勵(lì)、貼息等。

對(duì)于企業(yè)創(chuàng)新，用企業(yè)的專利數(shù)衡量。

企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展通過(guò)企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)來(lái)衡量，即企業(yè)總產(chǎn)值/當(dāng)?shù)谿DP。

對(duì)于當(dāng)?shù)氐纳鐣?huì)福利水平，則參照現(xiàn)有測(cè)度方法，并考慮數(shù)據(jù)來(lái)源的可得性和全面性，選取9 個(gè)指標(biāo)給予衡量，分別是：人均GDP 增長(zhǎng)率（G）；居民收入（I），表示為城鎮(zhèn)居民人均可支配收入增長(zhǎng)率/人均GDP 增長(zhǎng)率；消費(fèi)（C），為居民消費(fèi)支出/政府消費(fèi)支出；教育（E），為地方財(cái)政教育支出/公共財(cái)政支出；健康（H），是地方醫(yī)療衛(wèi)生支出/公共財(cái)政支出；社會(huì)保障（S），為地方財(cái)政社會(huì)保障和就業(yè)支出/公共財(cái)政支出；環(huán)境污染程度（EM），為煙（粉）塵排放量增長(zhǎng)率；出生率（B）；死亡率（D）。社會(huì)福利水平（U）的計(jì)算公式如下：

3.2 模型設(shè)計(jì)

本文利用結(jié)構(gòu)方程方法構(gòu)建路徑分析模型，形成對(duì)財(cái)稅補(bǔ)貼、企業(yè)創(chuàng)新、企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展、當(dāng)?shù)厣鐣?huì)福利水平之間關(guān)系的分析框架（見(jiàn)圖1）。利用極大似然法進(jìn)行擬合與參數(shù)估計(jì)，使輸出結(jié)果更加穩(wěn)定。

3.3 數(shù)據(jù)和樣本

與社會(huì)福利水平相關(guān)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)統(tǒng)計(jì)指標(biāo)數(shù)據(jù)均來(lái)源于國(guó)家統(tǒng)計(jì)局網(wǎng)站。由于城鎮(zhèn)居民人均可支配收入、城鎮(zhèn)居民人均消費(fèi)支出等指標(biāo)從2013年開(kāi)始統(tǒng)計(jì)，所以選取了2013年至2021年的數(shù)據(jù)。企業(yè)指標(biāo)取自公開(kāi)年報(bào)的對(duì)應(yīng)項(xiàng)目，數(shù)據(jù)來(lái)源于同花順網(wǎng)站。數(shù)據(jù)處理采用了AMOS24.0。

4 實(shí)證結(jié)果

4.1 變量的描述性統(tǒng)計(jì)

表1是變量的描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果。當(dāng)?shù)厣鐣?huì)福利水平的平均數(shù)和中位數(shù)比較接近，反映出數(shù)據(jù)分布的集中趨勢(shì)比較穩(wěn)定。相比之下，其他變量的最大值和最小值的差異都很大，且都高于中位數(shù)，表明企業(yè)之間存在較大差異。尤其是財(cái)稅補(bǔ)貼的平均值遠(yuǎn)大于中位數(shù)，說(shuō)明數(shù)據(jù)分布很不均衡，反映出企業(yè)的經(jīng)營(yíng)發(fā)展?fàn)顟B(tài)存在很大差異。

表1 描述性統(tǒng)計(jì)

4.2 結(jié)構(gòu)方程模型擬合結(jié)果

表2顯示模型較好地?cái)M合了樣本數(shù)據(jù)，擬合指標(biāo)達(dá)到適配標(biāo)準(zhǔn)，模型設(shè)立適當(dāng)，可以用于檢驗(yàn)前述理論假設(shè)。

表2 路徑分析模型擬合指標(biāo)

4.3 假設(shè)檢驗(yàn)

圖2和圖3是路徑分析模型的標(biāo)準(zhǔn)化解，詳細(xì)結(jié)果見(jiàn)表3和表4。在圖2中，企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)與當(dāng)?shù)厣鐣?huì)福利水平之間的路徑系數(shù)為0.971，在0.000 的水平上顯著，說(shuō)明企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)促進(jìn)了當(dāng)?shù)厣鐣?huì)福利水平。間接財(cái)稅補(bǔ)貼與企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)之間的路徑系數(shù)為0.503，在0.01 的水平上顯著，說(shuō)明間接補(bǔ)貼提升了企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)。然而，直接財(cái)稅補(bǔ)貼與企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)的路徑系數(shù)為-0.566，在0.01 的水平上顯著，說(shuō)明直接財(cái)稅補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)存在負(fù)向影響。顯然，現(xiàn)有文獻(xiàn)關(guān)于財(cái)稅補(bǔ)貼具有正面、負(fù)面影響的情況都是存在的，表明財(cái)稅補(bǔ)貼的效果不能一概而論，與補(bǔ)貼方式有關(guān)。

表3 直接補(bǔ)貼和間接補(bǔ)貼的標(biāo)準(zhǔn)化路徑分析系數(shù)

表4 企業(yè)創(chuàng)新的標(biāo)準(zhǔn)化路徑分析系數(shù)

對(duì)于企業(yè)創(chuàng)新的中介效應(yīng)[6]，檢驗(yàn)過(guò)程見(jiàn)圖2和圖3（*、**、***表示0.05、0.01 和0.001 的顯著性水平下顯著）。首先，檢驗(yàn)企業(yè)創(chuàng)新對(duì)間接財(cái)稅補(bǔ)貼的中介效應(yīng)。圖2的結(jié)果表明，間接財(cái)稅補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)的路徑關(guān)系的總效應(yīng)值為0.503，且通過(guò)0.01 水平的顯著性檢驗(yàn)。在圖3中，間接財(cái)稅補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)創(chuàng)新的直接效應(yīng)為0.711，且通過(guò)0.001水平的顯著性檢驗(yàn)，企業(yè)創(chuàng)新對(duì)企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)的直接效應(yīng)為0.959，且通過(guò)0.001 水平的顯著性檢驗(yàn)，而間接財(cái)稅補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)的直接效應(yīng)為-0.179，且沒(méi)有通過(guò)0.05 水平的顯著性檢驗(yàn)，所以企業(yè)創(chuàng)新在間接財(cái)稅補(bǔ)貼與企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)之間起到完全中介作用。同理可得，企業(yè)創(chuàng)新在直接財(cái)稅補(bǔ)貼與企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)之間也起到完全中介作用。加入企業(yè)創(chuàng)新中介變量之后，企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)對(duì)社會(huì)福利綜合水平的關(guān)系保持穩(wěn)定，表明企業(yè)創(chuàng)新完全傳遞了財(cái)稅補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)，能夠間接作用于社會(huì)福利水平。

圖2 財(cái)稅補(bǔ)貼的路徑分析

圖3 中介效應(yīng)的路徑分析

5 結(jié)論與啟示

本文以河南企業(yè)為例，利用結(jié)構(gòu)方程方法構(gòu)建路徑分析模型，對(duì)財(cái)稅補(bǔ)貼、企業(yè)創(chuàng)新、企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展和當(dāng)?shù)厣鐣?huì)福利水平之間的關(guān)系進(jìn)行實(shí)證研究。結(jié)果顯示，3 個(gè)研究假設(shè)均得到支持。從提高社會(huì)福利的總體效應(yīng)看，企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)對(duì)社會(huì)福利水平有顯著的正向影響；財(cái)稅補(bǔ)貼對(duì)企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)也產(chǎn)生了顯著的正向影響，其中間接補(bǔ)貼的作用是正向的，直接補(bǔ)貼的作用是負(fù)向的，這既驗(yàn)證了現(xiàn)有文獻(xiàn)的兩種觀點(diǎn)，又表明財(cái)稅補(bǔ)貼效果不能一概而論，與補(bǔ)貼方式有關(guān)；企業(yè)創(chuàng)新對(duì)財(cái)稅補(bǔ)貼和企業(yè)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)貢獻(xiàn)之間的關(guān)系具有中介效應(yīng)，也具有間接提升社會(huì)福利水平的效果。這說(shuō)明在當(dāng)前轉(zhuǎn)型經(jīng)濟(jì)背景下，在完善市場(chǎng)機(jī)制、推動(dòng)要素市場(chǎng)化配置的進(jìn)程中，通過(guò)財(cái)稅補(bǔ)貼牽引企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展有助于更好地發(fā)揮改革措施的政策效果。在此意義上講，本研究從河南企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的角度出發(fā)，驗(yàn)證了經(jīng)典文獻(xiàn)關(guān)于財(cái)稅補(bǔ)貼效果的論點(diǎn)，檢驗(yàn)了企業(yè)創(chuàng)新的中介效應(yīng)，拓展了財(cái)稅補(bǔ)貼在實(shí)現(xiàn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)價(jià)值方面的應(yīng)用。

需要注意的是，企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展本身并不一定就能夠自動(dòng)帶來(lái)社會(huì)福利的全面提高。如果過(guò)于看重經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，忽視當(dāng)前社會(huì)經(jīng)濟(jì)從高速增長(zhǎng)轉(zhuǎn)向高質(zhì)量發(fā)展的重要事實(shí)，極可能難以充分發(fā)揮財(cái)稅補(bǔ)貼的作用、達(dá)成預(yù)期的改革發(fā)展目標(biāo)。新時(shí)代新征程的宏觀背景之下，企業(yè)發(fā)展需要遵循時(shí)代特色的價(jià)值評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)，自覺(jué)適應(yīng)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展大局，適當(dāng)調(diào)整自身角色與使命的定位，能夠主動(dòng)地洞察、預(yù)知、挖掘社會(huì)需求，用新方案應(yīng)對(duì)新社會(huì)問(wèn)題，創(chuàng)造企業(yè)、政府與社會(huì)多贏的共享價(jià)值，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。