企業(yè)金融資產(chǎn)管理的困境及對策

洪 玨

一、引言

我國財政部新修訂和頒布的金融準則鼓勵企業(yè)在金融資產(chǎn)管理工作中充分遵循這一準則，企業(yè)在做好新舊金融準則銜接工作的同時，還應對新金融準則對企業(yè)產(chǎn)生的影響和所采取的應對措施進行深入研究，促進企業(yè)戰(zhàn)略發(fā)展目標的實現(xiàn)，使企業(yè)的業(yè)務和風險防控以及財務管理之間有機的融合在一起，在有效防控企業(yè)金融風險的基礎(chǔ)上推動企業(yè)經(jīng)濟的穩(wěn)定發(fā)展。

二、新金融準則變化概述

1.金融資產(chǎn)分類和計量

新金融準則按照金融資產(chǎn)管理業(yè)務模式和合同現(xiàn)金流量的特點，原本將金融資產(chǎn)分為四大類，現(xiàn)將金融資產(chǎn)分為三大類，詳見下圖。按照新金融準則的規(guī)定，倘若企業(yè)將收取合同現(xiàn)金流量作為金融資產(chǎn)管理目標，在一定期限內(nèi)的現(xiàn)金流量，則這部分金融資產(chǎn)應按照攤余成本計量進行核算，并有不同的科目核算分類；倘若企業(yè)將收取合同現(xiàn)金流量和出售這部分金融資產(chǎn)作為金融資產(chǎn)管理目標，這一階段的現(xiàn)金流量，則金融資產(chǎn)應按照公允價值計量進行核算。

新舊金融準確金融資產(chǎn)分類關(guān)系圖

2.金融資產(chǎn)減值

新舊準則金融資產(chǎn)減值范圍詳見下表。已發(fā)生損失法是舊金融準則主要采用的減值方法，客觀說明金融資產(chǎn)已經(jīng)發(fā)生的損失是金融資產(chǎn)減值準備的前提。預期損失法是新金融準則減值主要采用的方法，金融資產(chǎn)的預計信用損失情況是其減值準備的基礎(chǔ)，能夠?qū)⒔鹑谫Y產(chǎn)信用風險充分反映出來。實施新金融準則之后，增加市場波動對預計資產(chǎn)管理公司報表的影響程度。

新舊準則金融資產(chǎn)減值范圍

三、企業(yè)資產(chǎn)管理中運用新金融準則遇到的困境

1.增加金融資產(chǎn)分類的難度

新金融準則背景下，企業(yè)通過判斷業(yè)務模式和測試合同現(xiàn)金流量特點對金融資產(chǎn)進行分類。近年來，我國金融市場得以迅猛發(fā)展，出現(xiàn)復雜多樣的金融工具，再加上大量職業(yè)判斷和業(yè)務模式判斷之間有著密切的關(guān)系，增加判斷業(yè)務模式的難度。另外，測試合同現(xiàn)金流量特點需要充分把握本金、利息和信用風險等含義。如在實際業(yè)務中對金融資產(chǎn)的判斷目的是收取合同現(xiàn)金流，判斷金融資產(chǎn)持有的目的包括交易、收取和出售現(xiàn)金流，在一定程度上增加對金融資產(chǎn)的分類難度。除此之外，還應對所選擇的合同現(xiàn)金流測試方法以及手段進行充分的考慮，增加物力人力的消耗。

2.增加利潤表的波動性

舊金融準則背景下，在出售過程中從其他綜合收益科目中將公允價值變動轉(zhuǎn)入到投資收益中，使利潤表的變動幅度得以減少。但是在新金融準則下，原本可以出售的資管產(chǎn)品基本會納入刀片檔期的損益中，公允價值發(fā)生變動會對稅前利潤產(chǎn)生直接影響。同時，我國目前的股票金融市場并不健全，存在較大的波動性，進而增加了利潤表的波動性。例如B 企業(yè)成立于2013 年，在2018 年初獲得有價證券投資的資質(zhì)，企業(yè)在2019 年主要投資一些低風險的金融資產(chǎn)，B 企業(yè)在2019 年2—10 月能夠出售的金融資產(chǎn)共育價值累計變動在2300 萬元左右，并將這部分金額納入其他綜合收益中，倘若根據(jù)新金融標準進行分類，則該部分公允價值變動金融將會納入當前損益中，其在2—10 月份的營業(yè)總收入所占的比例為20%，直接影響B(tài) 企業(yè)的利潤表。

3.增加預期信用損失法的應用難度

新金融準則減值計算應用的是預期信用損失模型，然而在企業(yè)實際實施過程中難度較大，主要體現(xiàn)在兩方面：第一，給信息系統(tǒng)提出的要求越來越高，企業(yè)要想建立該模型需專業(yè)的信息系統(tǒng)給予支持，對企業(yè)來說存在較大的困難，和其他擁有健全業(yè)務系統(tǒng)的企業(yè)相比，大多數(shù)企業(yè)信息化水平低下，所以存在較大開發(fā)和建設信息系統(tǒng)的難度。第二，嚴格要求財務人員的專業(yè)水平，財務人員不但要估算預期損失，還要利用金融財務專業(yè)知識開展相應的運算工作。

四、基于新金融準則下企業(yè)金融資產(chǎn)管理策略

1.加大相關(guān)學習和培訓力度

企業(yè)財務人員應定期參與有關(guān)新金融準則的相關(guān)培訓和學習活動中，從而更加全面深入理解新金融準則內(nèi)容。企業(yè)的財務部門還可以定期召開關(guān)于新金融準則的講座，根據(jù)企業(yè)的實際情況開展針對性的培訓活動，使企業(yè)財務人員的專業(yè)水平和綜合素質(zhì)得以不斷提升，進而提高企業(yè)財務人員的職業(yè)判斷水平，在一定程度上也提高企業(yè)員工的整體素質(zhì)。同時，由于金融準則的調(diào)整需重新修訂原有的會計核算規(guī)程和會計制度，而且只有通過董事會審議批準才能夠修訂會計制度，進而需要調(diào)整原有的會計科目體系，相應的還要調(diào)整會計報表模板。企業(yè)可以以商業(yè)銀行的報格式作為范例，保證調(diào)整的報表與商業(yè)銀行一致，并報備給相關(guān)的監(jiān)管部門。

2.加強信息系統(tǒng)改造

新金融準則明確規(guī)定減值相關(guān)事項，并建立新的標準模型，要想實施標準模型，不但要改造原有系統(tǒng)，還要加強內(nèi)部監(jiān)管，即梳理業(yè)務流程、建設信息系統(tǒng)、轉(zhuǎn)變傳統(tǒng)管理方式。正是因為金融涉及多種業(yè)務，企業(yè)需建立自己的評審系統(tǒng)和方法，使實施新金融準則的效率得以不斷提升，將減值標準模型的價值充分發(fā)揮出來。在評估風險時，應充分結(jié)合定量和定性評價指標，企業(yè)就可以借助大數(shù)據(jù)技術(shù)，保證企業(yè)減值評估的準確性，在一定程度上也提升新金融準則的應用水平。

3.加強業(yè)務創(chuàng)新

為了提升資金的使用效率，需不斷創(chuàng)新業(yè)務，對資源進行合理配置，使資金得以充分利用，提高企業(yè)的經(jīng)濟效益。但需要重視識別和防范金融風險，在新金融準則中有充分的體現(xiàn)。企業(yè)在設計產(chǎn)品時應重視防范金融風險，充分了解資金供給方和需求方的實際情況，實現(xiàn)信息共享目標，最大程度的規(guī)避金融風險。金融創(chuàng)新就是創(chuàng)新目前的監(jiān)管政策，不但有利于開展金融業(yè)務，同時還使資金要求得以滿足。基于此，在創(chuàng)新金融業(yè)務的過程中，企業(yè)應根據(jù)自身的實際情況并結(jié)合新金融準則的相關(guān)要求，正確利用該準則開展會計核算工作，將業(yè)務真實信息和實際情況充分反映出來，為企業(yè)決策者做出正確決策提供一定的參考，優(yōu)化配置企業(yè)資源，促進企業(yè)長久發(fā)展。

4.提升財務信息水平

新金融準則具有較強的主觀性和較大的操作空間，直接影響財務信息質(zhì)量。企業(yè)金融資產(chǎn)的重新分類對資產(chǎn)公允價值的評估要求越來越高，公允價值不但使財務信息的可比性得以提升，再加上計量公允價值具有較強的主觀性和專業(yè)的判斷，給核算金融資產(chǎn)的準確性產(chǎn)生直接影響。企業(yè)通過加強內(nèi)部控制，并對現(xiàn)有的規(guī)章制度進行不斷的完善，加大核銷和審批資產(chǎn)減值的力度，重視培養(yǎng)次財務人員的綜合素質(zhì)，使其評估公允價值的能力得以提升，在一定程度上保證核算金融資產(chǎn)的準確性，這樣企業(yè)的財務信息水平也會有所提升。

五、結(jié)語

總而言之，我國新金融準則以國際會計準則為基礎(chǔ)，通過修訂和完善金融計量模式，使金融資產(chǎn)的計量更加客觀和謹慎，使其更加符合企業(yè)的經(jīng)濟特點，將企業(yè)的經(jīng)營和財務狀況充分反映出來。企業(yè)在做好新舊金融準則銜接工作的基礎(chǔ)上，嚴格執(zhí)行該準則，并對財務計量進行規(guī)范，保證企業(yè)財務信息的質(zhì)量，為企業(yè)決策者提供正確的財務信息，為促進企業(yè)的進一步發(fā)展提供有利條件。