生計(jì)恢復(fù)力、抱負(fù)水平與農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為

管 睿，余 勁

(西北農(nóng)林科技大學(xué) 經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院，陜西 楊凌 712100)

鞏固拓展脫貧攻堅(jiān)成果，實(shí)施鄉(xiāng)村振興是現(xiàn)階段我國鄉(xiāng)村發(fā)展的重要議題。脫貧地區(qū)農(nóng)戶面對(duì)各類型公共政策的響應(yīng)程度不高，嚴(yán)重削弱了鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的實(shí)施效率。有研究表明，農(nóng)戶對(duì)投資風(fēng)險(xiǎn)較低且有一定收益回報(bào)的諸如高等教育、農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、技術(shù)培訓(xùn)等安全型公共政策的響應(yīng)程度始終不高[1-3]，對(duì)有一定的投資風(fēng)險(xiǎn)且收益回報(bào)較高的類似正規(guī)借貸、土地流轉(zhuǎn)、新型農(nóng)業(yè)技術(shù)采納等風(fēng)險(xiǎn)型公共政策的響應(yīng)程度往往更低[4-6]。那么，是什么原因?qū)е旅撠毜貐^(qū)農(nóng)戶對(duì)公共政策的響應(yīng)程度不高呢？有學(xué)者指出，缺乏應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)沖擊的能力及沒有把握獲得更好生活的機(jī)會(huì)是造成脫貧地區(qū)農(nóng)戶公共政策響應(yīng)程度不足的重要原因[7]。一方面，農(nóng)戶家庭往往面臨著諸如自然、社會(huì)、經(jīng)濟(jì)、生產(chǎn)及技術(shù)等多重風(fēng)險(xiǎn)沖擊，而低收入人口受制于有限的收入與資產(chǎn)，其在遭遇嚴(yán)重的風(fēng)險(xiǎn)沖擊后往往也更難擺脫貧困，進(jìn)而使家庭表現(xiàn)出風(fēng)險(xiǎn)厭惡特征并降低投資水平[8]。另一方面，精神貧困問題是當(dāng)前外部性扶貧模式難以解決的內(nèi)生性困境，其不僅影響鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的順利實(shí)施，也埋下了返貧及貧困代際傳遞的風(fēng)險(xiǎn)和隱患[9]。杭承政等指出，精神貧困的本質(zhì)即為“抱負(fù)失靈”，并將其定義為低收入人口缺乏志向、信念消極和行為決策不理性的現(xiàn)象[10]。對(duì)于精神貧困人口而言，其缺乏有效的抱負(fù)水平指導(dǎo)，往往難以對(duì)公共政策做出有效響應(yīng)并形成理性的經(jīng)濟(jì)行為，進(jìn)而無法把握獲得更好的機(jī)會(huì)實(shí)現(xiàn)生活富裕[11]。

因此，提高農(nóng)戶抗風(fēng)險(xiǎn)能力、激活農(nóng)戶內(nèi)生動(dòng)力是提高公共政策響應(yīng)程度的重要舉措，更是鞏固拓展脫貧攻堅(jiān)成果的應(yīng)有之意。鑒于此，本文將生計(jì)恢復(fù)力及抱負(fù)水平納入農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的理論研究框架中，并基于秦巴山集中連片脫貧地區(qū)的漢中、商洛及安康三市239戶農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為實(shí)驗(yàn)數(shù)據(jù)，構(gòu)建結(jié)構(gòu)方程模型以厘清生計(jì)恢復(fù)力、抱負(fù)水平與農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為三者間的影響機(jī)理，以期從外部扶貧與內(nèi)部扶志的雙重視角剖析鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略背景下農(nóng)戶公共政策響應(yīng)程度不足的深刻原因。

一、理論分析與研究假設(shè)

1.生計(jì)恢復(fù)力及其對(duì)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的影響——風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制

恢復(fù)力概念起源于物理及工程領(lǐng)域，用來測(cè)度材料在沖擊后反彈并恢復(fù)其原始狀態(tài)的能力。Chambers等則最早將恢復(fù)力引入生計(jì)領(lǐng)域研究中，并將生計(jì)恢復(fù)力視作可持續(xù)生計(jì)分析框架的重要組成部分，其指出生計(jì)恢復(fù)力越強(qiáng)個(gè)體遭受風(fēng)險(xiǎn)沖擊的影響越小[12]。在后續(xù)研究中，生計(jì)恢復(fù)力分析框架逐漸豐富成緩沖能力、自組織及學(xué)習(xí)能力三個(gè)維度，其概念也進(jìn)一步引申為“在環(huán)境、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)和政治等因素的沖擊下，人類保持和改善其生計(jì)機(jī)會(huì)和福利的能力”[13]。在此基礎(chǔ)上，生計(jì)恢復(fù)力框架逐漸受到中國學(xué)者的關(guān)注，陳佳等最早將生計(jì)恢復(fù)力的測(cè)度引入農(nóng)村研究中，并從家庭人口結(jié)構(gòu)視角探討了生計(jì)恢復(fù)力的影響因素[14]。隨后，李聰?shù)葘⒁椎胤鲐毎徇w視作外部擾動(dòng)項(xiàng)，對(duì)農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力進(jìn)行了科學(xué)測(cè)度[8]。而杜巍等則將生計(jì)恢復(fù)力作為農(nóng)民市民化的影響因素并進(jìn)一步指出，生計(jì)恢復(fù)力能幫助農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)移人口有效應(yīng)對(duì)市民化的風(fēng)險(xiǎn)沖擊，對(duì)其市民化意愿的產(chǎn)生形成推力[15]。

總體而言，生計(jì)恢復(fù)力將單一的生計(jì)研究與彈性思維(恢復(fù)力)聯(lián)系在一起，可以更深刻的理解農(nóng)戶生計(jì)的動(dòng)態(tài)性，進(jìn)而更準(zhǔn)確地預(yù)測(cè)農(nóng)戶的生計(jì)行為。具體來看，緩沖能力是指系統(tǒng)可承受的變化和干擾度并保持原有的功能和結(jié)構(gòu)的屬性，指的是農(nóng)戶利用自身資源稟賦應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)沖擊的能力，一般包括人力資本、物質(zhì)資本、金融資本等。而自身資源稟賦作為促進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)決策的基礎(chǔ)，諸多學(xué)者進(jìn)行了相關(guān)研究。Azam以非洲農(nóng)戶為研究對(duì)象，指出相對(duì)富裕的農(nóng)戶往往具有更強(qiáng)的冒險(xiǎn)精神[16]。Lu等通過比較個(gè)體的教育背景指出，人力資本的差異對(duì)形成不同的風(fēng)險(xiǎn)偏好有著重要影響[17]。自組織主要表示人類制度、權(quán)力和社會(huì)網(wǎng)絡(luò)對(duì)恢復(fù)力的影響。Hsee 等通過對(duì)比中美兩國的個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)態(tài)度指出，中國這樣的社會(huì)主義社會(huì)存在更多經(jīng)濟(jì)援助，故其風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避程度比美國這樣的資本主義國家更低[18]。學(xué)習(xí)能力是指社會(huì)系統(tǒng)的適應(yīng)性管理，該系統(tǒng)將以前的經(jīng)驗(yàn)和知識(shí)轉(zhuǎn)化為當(dāng)前的行動(dòng)，并存儲(chǔ)記憶。Ert的研究則指出，個(gè)體在不斷決策中所獲得的經(jīng)驗(yàn)，將有效提高其未來風(fēng)險(xiǎn)決策的概率[19]。

據(jù)此，本文提出假設(shè)H1：生計(jì)恢復(fù)力越強(qiáng)的農(nóng)戶越有可能做出風(fēng)險(xiǎn)投資行為。

2.抱負(fù)水平及其對(duì)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的影響——機(jī)會(huì)把握機(jī)制

機(jī)會(huì)缺失的本質(zhì)是個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)偏好的差異。而在有限理性的經(jīng)濟(jì)框架中，個(gè)體實(shí)際偏好的并非是風(fēng)險(xiǎn)本身，而是隱含在風(fēng)險(xiǎn)背后的預(yù)期收益。因此，個(gè)體對(duì)收益的預(yù)期將對(duì)其投資決策的具體實(shí)施產(chǎn)生重要影響，而預(yù)期收益的大小則取決于個(gè)體的抱負(fù)水平[20]。“抱負(fù)”的概念緣起于心理學(xué)科，指的是實(shí)現(xiàn)某一目標(biāo)的愿望或志向，其隸屬于個(gè)體認(rèn)知維度的主觀幸福感，超越了物質(zhì)幸福感和生活水平[21]。而Ray則將 “抱負(fù)水平”的運(yùn)行機(jī)制進(jìn)行了經(jīng)濟(jì)學(xué)意義的闡述，指出當(dāng)抱負(fù)水平過低時(shí)個(gè)體將會(huì)放棄抱負(fù)，且由此產(chǎn)生的抱負(fù)失靈將會(huì)進(jìn)一步加劇貧困[11]。

在此基礎(chǔ)上，學(xué)者們探究了抱負(fù)失靈與低風(fēng)險(xiǎn)投資水平的內(nèi)在聯(lián)系。Civita的研究表明，個(gè)體對(duì)子女教育的抱負(fù)水平較低會(huì)導(dǎo)致兒童學(xué)業(yè)水平下降甚至產(chǎn)生輟學(xué)[22]。Bernard等的研究也指出，較低的抱負(fù)水平會(huì)顯著影響個(gè)體正規(guī)借貸的參與程度并顯著降低長(zhǎng)期投資水平[23]。究其原因，較低的抱負(fù)水平表現(xiàn)為維持現(xiàn)狀和基本生存，其進(jìn)一步造成低收入人口進(jìn)行低質(zhì)量的生計(jì)行為，最終導(dǎo)致其陷入持續(xù)性的貧困陷阱。而通過對(duì)抱負(fù)水平的引導(dǎo)，能促使個(gè)體形成有效的抱負(fù)水平及合理的抱負(fù)差距，進(jìn)而能有效激發(fā)個(gè)體的生產(chǎn)投資行為。因此，將抱負(fù)水平納入鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略框架中，不僅可以有效挑戰(zhàn)甚至改變低收入人口的生活狀況，更能大大提高公共資源的利用效率及鄉(xiāng)村振興政策的杠桿效應(yīng)，進(jìn)而建立長(zhǎng)效化的鄉(xiāng)村發(fā)展機(jī)制。

據(jù)此，本文提出假設(shè)H2：抱負(fù)水平越高的農(nóng)戶越有可能做出風(fēng)險(xiǎn)投資行為。

3.生計(jì)恢復(fù)力與抱負(fù)水平對(duì)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的影響

現(xiàn)有研究主要將抱負(fù)水平的形成歸因于內(nèi)生認(rèn)知機(jī)制及外部約束機(jī)制。部分學(xué)者認(rèn)為，個(gè)體的抱負(fù)水平由其認(rèn)知能力的范圍即抱負(fù)窗口所決定[11]。基于此，Dalton的研究則進(jìn)一步指出，之所以窮人會(huì)選擇限制其抱負(fù)窗口，正是由于其初始的家庭稟賦較低，進(jìn)而導(dǎo)致抱負(fù)水平下降，做出風(fēng)險(xiǎn)決策的可能性更小[24]。也有部分學(xué)者認(rèn)為，抱負(fù)水平的形成也受到社會(huì)性影響，即其來自個(gè)體對(duì)外部約束的適應(yīng)，且由于地理、文化、環(huán)境等方面的劣勢(shì)，其大大限制了貧困個(gè)體獲取信息或投資未來的機(jī)會(huì)[25]。因此，從機(jī)會(huì)平等的視角來看，只有當(dāng)外部約束機(jī)制得到驗(yàn)證且占據(jù)主導(dǎo)地位時(shí)，才能有效減少不平等的持續(xù)存在。

無論是內(nèi)生認(rèn)知機(jī)制還是外部約束機(jī)制，均與生計(jì)恢復(fù)力框架緊密契合。從緩沖能力及學(xué)習(xí)能力來看，前者與農(nóng)戶家庭稟賦緊密相關(guān)，而后者則與農(nóng)戶社會(huì)性經(jīng)歷近似，兩者共同構(gòu)成了農(nóng)戶的抱負(fù)窗口，并通過內(nèi)生認(rèn)知機(jī)制促進(jìn)農(nóng)戶抱負(fù)水平形成。而從自組織能力來看，其主要與個(gè)體所受的制度影響及其社會(huì)網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)相關(guān)，進(jìn)而通過外部約束機(jī)制促進(jìn)農(nóng)戶抱負(fù)水平形成。Janzen等的研究指出，個(gè)體的抱負(fù)水平受社會(huì)網(wǎng)絡(luò)影響，與其在社會(huì)網(wǎng)絡(luò)中地位較高的人有正相關(guān)關(guān)系[26]。

總的來說，生計(jì)恢復(fù)力及抱負(fù)水平均為指導(dǎo)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)決策的重要因素，且生計(jì)恢復(fù)力從內(nèi)生認(rèn)知機(jī)制與外部約束機(jī)制全面促進(jìn)了農(nóng)戶抱負(fù)水平的形成。因此，生計(jì)恢復(fù)力對(duì)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)決策不僅存在直接影響，也會(huì)通過抱負(fù)水平進(jìn)一步影響農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)決策。抱負(fù)水平的中介效應(yīng)也解釋了為何現(xiàn)階段精準(zhǔn)扶貧工作中，高恢復(fù)力農(nóng)戶家庭其風(fēng)險(xiǎn)投資水平仍然較低的問題，其根源即為較低的抱負(fù)水平削弱了生計(jì)恢復(fù)力對(duì)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的影響。

據(jù)此，本文提出假設(shè)H3：農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力越強(qiáng)，其抱負(fù)水平也越高。

H4：農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力通過影響抱負(fù)水平進(jìn)一步影響農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為。`

二、數(shù)據(jù)來源與模型構(gòu)建

秦巴山區(qū)是我國最大的脫貧地區(qū)之一，也是鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略實(shí)施的主戰(zhàn)場(chǎng)之一?；诖?，課題組于2018年8月，在秦巴山區(qū)區(qū)域范圍內(nèi)選擇了陜西省貧困程度較深的漢中、商洛、安康三市進(jìn)行了農(nóng)戶調(diào)研及受控激勵(lì)實(shí)驗(yàn)，以期清晰描繪脫貧地區(qū)鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略的實(shí)施現(xiàn)狀和農(nóng)戶家庭基本情況、抱負(fù)水平及風(fēng)險(xiǎn)投資行為的全貌。采用隨機(jī)抽樣的方法，在樣本市內(nèi)隨機(jī)抽取樣本縣，每個(gè)縣抽取3～4個(gè)村，每村再隨機(jī)抽取20～30戶農(nóng)戶，采用問卷調(diào)查及受控激勵(lì)實(shí)驗(yàn)等方式進(jìn)行數(shù)據(jù)收集。但由于受控激勵(lì)實(shí)驗(yàn)實(shí)施難度較大，即使在專業(yè)的團(tuán)隊(duì)及簡(jiǎn)化的規(guī)則下依舊有部分農(nóng)戶不能完全理解問卷內(nèi)容，故在剔除無效樣本后，本文最終使用了239戶農(nóng)戶問卷調(diào)查數(shù)據(jù)及受控激勵(lì)實(shí)驗(yàn)數(shù)據(jù)。

1.生計(jì)恢復(fù)力測(cè)度

本文參考李聰?shù)燃岸盼〉妊芯浚瑥木彌_能力、自組織、學(xué)習(xí)能力三個(gè)維度構(gòu)建農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力評(píng)價(jià)指標(biāo)體系[8,15]，見表1。

表1 農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力測(cè)度指標(biāo)體系

2.風(fēng)險(xiǎn)投資行為模擬及抱負(fù)水平測(cè)度

隨著Holt 和Laury于2015年將實(shí)驗(yàn)方法引入管理學(xué)科，開創(chuàng)了個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)偏好測(cè)度的新方法，也拓寬了風(fēng)險(xiǎn)偏好的研究領(lǐng)域?；诖耍疚睦肏olt-Laury的實(shí)驗(yàn)機(jī)制，對(duì)樣本農(nóng)戶進(jìn)行受控激勵(lì)實(shí)驗(yàn)。實(shí)驗(yàn)的基本規(guī)則為先讓農(nóng)戶在一系列不同概率的貨幣選項(xiàng)中進(jìn)行選擇，然后采用抽獎(jiǎng)的方式實(shí)際支付農(nóng)戶對(duì)應(yīng)其選擇結(jié)果的貨幣獎(jiǎng)勵(lì)。參考Chivers等的研究[27]，本文將實(shí)驗(yàn)分為兩類情景，一類為安全投資型項(xiàng)目模擬，即期望收入中等，但沒有任何風(fēng)險(xiǎn)；另一類為機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目模擬，即期望收入較高，但也存在一定風(fēng)險(xiǎn)。以表2(安全投資型項(xiàng)目決策模擬)為例進(jìn)行實(shí)驗(yàn)過程的說明，表2中的貨幣收入為正值，可用于風(fēng)險(xiǎn)厭惡系數(shù)的測(cè)量，其具體數(shù)值須符合選項(xiàng)A的期望收益逐漸低于選項(xiàng)B，且整體期望收益能有效激發(fā)農(nóng)戶對(duì)實(shí)驗(yàn)的重視程度。因?yàn)閷?shí)驗(yàn)對(duì)象的教育水平較低，簡(jiǎn)化概率的定義為抽球游戲，例如，兩個(gè)球中有一個(gè)黑球和一個(gè)白球，分別代表概率為50%，這項(xiàng)實(shí)驗(yàn)的直觀目的是觀察參與者偏好在哪一題的選擇從A轉(zhuǎn)向B，而每個(gè)實(shí)驗(yàn)情景中，前5以選項(xiàng)A與選項(xiàng)B的期望差均大于等于0，后5題則相反，但后5題的風(fēng)險(xiǎn)收益較高。因此，由農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)決策的拐點(diǎn)判定農(nóng)戶是否做出了風(fēng)險(xiǎn)投資行為，即若農(nóng)戶所選的安全選項(xiàng)少于等于5個(gè)，則認(rèn)為農(nóng)戶做出了風(fēng)險(xiǎn)投資行為，記為1，反之則沒有做出風(fēng)險(xiǎn)投資行為，記為0。

具體流程如下：步驟1，由村干部將課題組在每村隨機(jī)抽取的20～30戶農(nóng)戶分成8～10人的小組，并由調(diào)研人員向受試人員講述實(shí)驗(yàn)的基本規(guī)則。此處需重點(diǎn)強(qiáng)調(diào)本項(xiàng)實(shí)驗(yàn)的支付機(jī)制，以此提高農(nóng)戶對(duì)實(shí)驗(yàn)本身的重視程度，體現(xiàn)本項(xiàng)實(shí)驗(yàn)的激勵(lì)特征。步驟2，讓受試農(nóng)戶進(jìn)行模擬實(shí)驗(yàn)，即讓農(nóng)戶填好模擬情景的練習(xí)選項(xiàng)后進(jìn)行兩輪抽球，第一輪抽題目序號(hào)(如表2中的1～10)，第二輪抽具體選項(xiàng)，若抽中黑球，則表示選項(xiàng)A，并根據(jù)具體金額進(jìn)行支付，若抽中白球則根據(jù)選項(xiàng)B的具體金額進(jìn)行支付。同時(shí)，對(duì)于仍未理解游戲規(guī)則的農(nóng)戶將由調(diào)研人員進(jìn)行單獨(dú)講解或直接剔除。步驟3，正式進(jìn)入情景模擬環(huán)節(jié)，調(diào)研成員先將政策背景進(jìn)行詳細(xì)介紹，如在模擬安全投資型項(xiàng)目時(shí)，以農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)為背景描述表2中具體選項(xiàng)；在模擬風(fēng)險(xiǎn)投資型項(xiàng)目時(shí)，以正規(guī)借貸為背景描述相關(guān)選項(xiàng)。通過選項(xiàng)金額的變化體現(xiàn)受試人員所面臨的風(fēng)險(xiǎn)變化，以此觀測(cè)不同風(fēng)險(xiǎn)條件下農(nóng)戶的風(fēng)險(xiǎn)投資行為變化，進(jìn)而體現(xiàn)實(shí)驗(yàn)的受控特征。步驟4，重復(fù)執(zhí)行步驟2中的具體流程，并在所有實(shí)驗(yàn)完成后在村干部的監(jiān)督下兌現(xiàn)支付承諾，最終進(jìn)行問卷回收并統(tǒng)計(jì)結(jié)果。

表2 農(nóng)戶安全投資型項(xiàng)目決策模擬

與國內(nèi)已有其他相關(guān)研究相比，本研究有以下幾點(diǎn)優(yōu)勢(shì)。第一，所用的受控激勵(lì)實(shí)驗(yàn)方法，將實(shí)驗(yàn)結(jié)果與收益相聯(lián)系，在一定程度上減少了數(shù)據(jù)偏誤。第二，真實(shí)收益會(huì)激勵(lì)農(nóng)戶如實(shí)匯報(bào)真實(shí)偏好，樣本區(qū)域平均日工資約為100元，實(shí)驗(yàn)期望收益(39.81元)占日平均工資的39.81%。因此，就成本收益率來看農(nóng)戶會(huì)認(rèn)真對(duì)待實(shí)驗(yàn)。第三，本實(shí)驗(yàn)采取抽球游戲替代彩票選擇，在很大程度上降低了農(nóng)戶認(rèn)知系統(tǒng)負(fù)擔(dān)，進(jìn)而使這一實(shí)驗(yàn)機(jī)制能在農(nóng)民群體中順利實(shí)施。第四，考慮到實(shí)驗(yàn)中存在的各種不可控因素，本研究每次實(shí)驗(yàn)的農(nóng)戶規(guī)模均不超過10人，且每2個(gè)樣本農(nóng)戶即配置一位實(shí)驗(yàn)人員，以進(jìn)行規(guī)則講解及控制農(nóng)戶間相互交流，同時(shí)在此過程中不允許出現(xiàn)“你應(yīng)該選擇冒險(xiǎn)”這類引導(dǎo)性語句。

而抱負(fù)水平的測(cè)度則是解決抱負(fù)失靈的核心問題。個(gè)體的抱負(fù)水平在不同的決策環(huán)境中是不一樣的，其可以是離散也可以是連續(xù)的結(jié)果。Conradie 等的研究中就用個(gè)體期望的職業(yè)選擇來測(cè)度抱負(fù)水平[28]。然而在農(nóng)戶調(diào)研中，大多數(shù)農(nóng)戶已形成固定的職業(yè)選擇，若使用個(gè)體職業(yè)抱負(fù)會(huì)存在較大偏差。因此，本文選擇大多數(shù)經(jīng)濟(jì)學(xué)研究中常用的李克特5級(jí)量表進(jìn)行抱負(fù)水平測(cè)度，用1～5的連續(xù)型變量表明農(nóng)戶抱負(fù)水平的強(qiáng)烈程度，數(shù)字愈大則抱負(fù)水平愈高。

3.模型構(gòu)建

基于變量的協(xié)方差矩陣，結(jié)構(gòu)方程模型能有效分析不能直接觀測(cè)的潛變量之間的結(jié)構(gòu)關(guān)系，其逐漸成為經(jīng)濟(jì)學(xué)和管理學(xué)領(lǐng)域重要的研究方法之一。結(jié)構(gòu)方程模型中的指標(biāo)類型通常包括反映型與形成型兩種，但若反映型與形成型指標(biāo)誤用，會(huì)導(dǎo)致參數(shù)估計(jì)出現(xiàn)偏差，變量之間的關(guān)系評(píng)價(jià)也會(huì)隨之出現(xiàn)問題，進(jìn)而導(dǎo)致研究?jī)?nèi)容的全面錯(cuò)誤。Burke等列出了判斷形成型測(cè)量模型的5項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)：一是測(cè)量變量充分反映潛變量的特征；二是測(cè)量變量的變化會(huì)影響潛變量；三是潛變量的變化不會(huì)影響測(cè)量變量；四是某一測(cè)量變量的改變并不會(huì)影響其他測(cè)量變量；五是刪除某一測(cè)量變量可能會(huì)改變潛變量的概念。因此，參考上述標(biāo)準(zhǔn)，本文中測(cè)量變量與潛變量之間的關(guān)系更適用于形成型測(cè)量模型[29]。

首先，構(gòu)建內(nèi)部模型(結(jié)構(gòu)模型)來描述各潛變量之間的因果關(guān)系。

η=α+Гξ+ζ

(1)

式(1)中，η為內(nèi)生潛變量，即農(nóng)戶抱負(fù)水平及風(fēng)險(xiǎn)投資行為；ξ為外生潛變量，即農(nóng)戶緩沖能力、自組織及學(xué)習(xí)能力；α為常數(shù)項(xiàng)，Г為路徑系數(shù)(直接影響效應(yīng))，ζ則為殘差。

其次，構(gòu)建外部模型(測(cè)量模型)來描述潛變量與各測(cè)量變量之間的關(guān)系。

η=Пyy+δy

(2)

ξ=Пxx+δx

(3)

其中，y是內(nèi)生潛變量η的測(cè)量變量；x為外生潛變量ξ的測(cè)量變量；П為多元回歸系數(shù)矩陣；δ為回歸殘差項(xiàng)。

同時(shí)，由于本文在Holt-Laury實(shí)驗(yàn)中設(shè)置了安全投資型項(xiàng)目模擬與機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目模擬兩種情景，兩者在風(fēng)險(xiǎn)與收益方面存在較大差異，若將兩種情景置于同一結(jié)構(gòu)方程中，就無法準(zhǔn)確量化并對(duì)比農(nóng)戶在面臨不同風(fēng)險(xiǎn)收益時(shí)其投資行為的差異。因此，本文遵循實(shí)驗(yàn)規(guī)則，分別構(gòu)建了在安全投資型項(xiàng)目與機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目中農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力對(duì)抱負(fù)水平及風(fēng)險(xiǎn)投資行為影響的結(jié)構(gòu)方程模型。

三、實(shí)證結(jié)果分析

1.測(cè)量模型估計(jì)

信度與效度是評(píng)價(jià)結(jié)構(gòu)方程模型的重要指標(biāo)，而在形成型測(cè)量模型中，信度與評(píng)價(jià)結(jié)構(gòu)方程模型質(zhì)量并無太大關(guān)聯(lián)，其核心在于保證效度。因此，本文主要從測(cè)量模型的權(quán)重顯著性、測(cè)量變量間的多重共線性及模型適配度三個(gè)方面對(duì)兩個(gè)模型進(jìn)行效度評(píng)價(jià)。

首先，對(duì)從測(cè)量模型的權(quán)重進(jìn)行顯著性檢驗(yàn)。由表3可知，除自然資本與緩沖能力潛變量呈顯著負(fù)相關(guān)外，其他變量均對(duì)潛變量有正向影響。究其原因，隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的逐步發(fā)展，農(nóng)戶生計(jì)結(jié)構(gòu)已呈現(xiàn)出鮮明的轉(zhuǎn)型特征，即由農(nóng)業(yè)部門就業(yè)逐步轉(zhuǎn)向非農(nóng)業(yè)部門就業(yè)，農(nóng)業(yè)收入已不再是農(nóng)戶的主要收入來源。同時(shí)，自然資本已成為束縛農(nóng)戶勞動(dòng)力轉(zhuǎn)移的重要因素，自然資本越高則意味著農(nóng)戶需向收益較低的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)投入更多的人力資本，進(jìn)而導(dǎo)致農(nóng)戶整體緩沖能力的下降。此外，社會(huì)參與指標(biāo)并沒有通過顯著性檢驗(yàn)，可能的解釋是隨著村民自治水平不斷提高，在信息化程度不斷提高的基層治理生態(tài)中，一事一議已成為村民日常政治生活的重要組成部分。因此，這種穩(wěn)定的制度安排并沒有對(duì)農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力產(chǎn)生預(yù)期影響。

表3 測(cè)量模型的權(quán)重顯著性檢驗(yàn)結(jié)果

同時(shí)，在緩沖能力的測(cè)量變量中，人均收入所占權(quán)重(0.203)并不是最高的，反而是健康水平與人力資本所占比重較大，分別為0.279與0.245。這在一定程度上表明，影響農(nóng)戶緩沖能力的并不僅僅是農(nóng)戶的資本流量，更重要的是資本存量，其能在較長(zhǎng)的時(shí)間內(nèi)影響農(nóng)戶的持久性收入。在自組織的測(cè)量變量中，主要以資助機(jī)會(huì)及社會(huì)網(wǎng)絡(luò)所占權(quán)重較高，分別為0.436與0.388。這表明，在中國農(nóng)村的熟人社會(huì)中，非正式制度依舊對(duì)農(nóng)戶自組織能力產(chǎn)生了重要影響。在學(xué)習(xí)能力的測(cè)量變量中，務(wù)工時(shí)間所占比重最高(0.487)，這是由于隨著務(wù)工時(shí)間的提高，農(nóng)戶所能接受的信息與知識(shí)也會(huì)進(jìn)一步提高，進(jìn)而有助于農(nóng)戶學(xué)習(xí)能力的積累。而信息交流則只會(huì)提高地方性知識(shí)的獲取，教育水平又僅是農(nóng)戶自身學(xué)習(xí)能力的基本體現(xiàn)，兩者對(duì)農(nóng)戶培育學(xué)習(xí)能力的促進(jìn)作用均較為有限，故所占比重較小。

其次，方差膨脹系數(shù)(VIF)是檢驗(yàn)不同測(cè)量變量間多重共線性的重要指標(biāo)。由表4數(shù)據(jù)可知，各測(cè)量變量的VIF值均在10以下，表明測(cè)量變量之間不存在嚴(yán)重的多重共線性。最后，對(duì)模型的適配度進(jìn)行檢驗(yàn)。本文采用標(biāo)準(zhǔn)化殘差均方根值(SRMR)及規(guī)范擬合優(yōu)度指數(shù)(NFI)評(píng)價(jià)模型的適配度。結(jié)果表明，安全投資型模型中SRMR值為0.054，NFI值為0.908；機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型模型中SRMR值為0.067，NFI值為0.883。因此，兩個(gè)模型的擬合優(yōu)度較好，表明結(jié)構(gòu)方程模型能夠在一定程度上反映各潛變量之間的關(guān)系。

表4 測(cè)量變量的多重共線性檢驗(yàn)結(jié)果

2.結(jié)構(gòu)模型估計(jì)

由于AMOS、LISREL等軟件均適用于反映型指標(biāo)且基于協(xié)方差進(jìn)行模型估計(jì)，而本研究使用的是形成型指標(biāo)，其需使用偏最小二乘法進(jìn)行估計(jì)。因此，本文運(yùn)用SmartPLS 3.0軟件并執(zhí)行“Bootstrapping”命令對(duì)結(jié)構(gòu)方程模型進(jìn)行實(shí)證估計(jì)，結(jié)果見表5及表6。

表5 內(nèi)生潛變量測(cè)定系數(shù)結(jié)果

內(nèi)生潛變量測(cè)定系數(shù)R2及調(diào)整系數(shù)R2adj反映了內(nèi)生變量的被解釋程度，其評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)主要有兩點(diǎn)。一是依據(jù)系數(shù)值評(píng)判，較好(0.67)、中等(0.33)和較差(0.19)；二是比較測(cè)定系數(shù)R2及調(diào)整系數(shù)R2adj的大小，兩個(gè)值越接近則說明測(cè)定系數(shù)R2的估計(jì)偏差越小。由表4可知，內(nèi)生潛變量的測(cè)定系數(shù)均在0.67附近且與調(diào)整系數(shù)偏差較小，這表明生計(jì)恢復(fù)力有效解釋了抱負(fù)水平的形成機(jī)制及農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為。

同時(shí)，路徑調(diào)節(jié)系數(shù)可用于反映外生變量對(duì)內(nèi)生變量的影響，中介變量對(duì)內(nèi)生變量的影響及內(nèi)生變量間的交互影響，其是檢驗(yàn)?zāi)Ｐ徒忉屃Χ鹊闹匾笜?biāo)。一般來說，路徑調(diào)節(jié)系數(shù)在0.02～0.15間則解釋力度一般，在0.15～0.35間則解釋力度適中，大于等于0.35則解釋力度很強(qiáng)。由表6可知，無論是安全投資型項(xiàng)目還是機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目，緩沖能力、自組織及學(xué)習(xí)能力對(duì)抱負(fù)水平影響的路徑調(diào)節(jié)系數(shù)均較大，這表明生計(jì)恢復(fù)力對(duì)農(nóng)戶形成較高的抱負(fù)水平有重要作用。但除在機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目中緩沖能力對(duì)投資行為影響的路徑調(diào)節(jié)系數(shù)很大外，其他變量對(duì)農(nóng)戶投資行為影響的路徑調(diào)節(jié)系數(shù)均較小，這可能是由于本文僅使用了農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為這一個(gè)測(cè)量變量來表征農(nóng)戶投資行為，在一定程度上削弱了模型的解釋力度，但其并不影響本文研究發(fā)現(xiàn)的農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力通過影響抱負(fù)水平來影響其風(fēng)險(xiǎn)投資行為的客觀規(guī)律。

表6 生計(jì)恢復(fù)力對(duì)抱負(fù)水平及農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的直接效應(yīng)、間接效應(yīng)及總效應(yīng)

表6匯報(bào)了生計(jì)恢復(fù)力對(duì)抱負(fù)水平及農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的直接效應(yīng)、間接效應(yīng)及總效應(yīng)，而圖1與圖2則清晰直觀地展示了“生計(jì)恢復(fù)力→抱負(fù)水平→農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為”的作用機(jī)理及參數(shù)估計(jì)結(jié)果。從農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力對(duì)其投資行為的直接效應(yīng)分析來看，在安全投資型項(xiàng)目中，緩沖能力的直接效應(yīng)并不顯著，但自組織能力與學(xué)習(xí)能力則均有顯著正向影響，直接效應(yīng)分別為0.173與0.227。而在機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目中，緩沖能力對(duì)農(nóng)戶投資行為有顯著正向影響，直接效應(yīng)為0.275，但自組織能力與學(xué)習(xí)能力的影響則并不顯著，H1部分得證。同時(shí)，在兩種項(xiàng)目中，抱負(fù)水平對(duì)農(nóng)戶投資行為均表現(xiàn)出顯著的正向影響，即抱負(fù)水平越高農(nóng)戶越容易做出風(fēng)險(xiǎn)投資行為，其直接效應(yīng)分別為0.429與0.139，H2得證。

圖1 安全投資型項(xiàng)目中生計(jì)恢復(fù)力、抱負(fù)水平對(duì)農(nóng)戶投資行為的估計(jì)結(jié)果

圖2 機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目中生計(jì)恢復(fù)力、抱負(fù)水平對(duì)農(nóng)戶投資行為的估計(jì)結(jié)果

從抱負(fù)水平的形成機(jī)制來看，緩沖能力、自組織及學(xué)習(xí)能力對(duì)抱負(fù)水平的直接效應(yīng)均顯著正向相關(guān)，其中以緩沖能力的影響最大，在兩種項(xiàng)目中的影響分別為0.453與0.266，而自組織與學(xué)習(xí)能力在兩種項(xiàng)目中的影響均近似，H3得證。這表明，農(nóng)戶的生計(jì)恢復(fù)能力是促進(jìn)其形成抱負(fù)水平的重要因素，其中如何培育農(nóng)戶的緩沖能力則成為影響抱負(fù)水平高低的根本原因。而在農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力對(duì)其投資行為影響的間接效應(yīng)分解中，緩沖能力、自組織及學(xué)習(xí)能力均能通過影響抱負(fù)水平來顯著影響農(nóng)戶投資行為，其中以緩沖能力的影響最大，且其在機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目中影響更大，間接效應(yīng)分別為0.163及0.173，H4得證。

總體來看，農(nóng)戶自組織與學(xué)習(xí)能力的培育能有效促進(jìn)農(nóng)戶參與安全投資型項(xiàng)目，總效應(yīng)分別為0.278與0.339；而緩沖能力的培育能有效促進(jìn)農(nóng)戶參與機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目，總效應(yīng)為0.545。究其原因，在面對(duì)安全投資型項(xiàng)目時(shí)，由于不存在風(fēng)險(xiǎn)，故以農(nóng)戶資產(chǎn)為代表的緩沖能力并不能對(duì)其投資行為產(chǎn)生重要影響。而中國鄉(xiāng)村具有強(qiáng)烈的“熟人社會(huì)”特征，農(nóng)戶間的社會(huì)互動(dòng)效應(yīng)頻繁，因此以社會(huì)網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)及制度安排為代表的自組織能力將充分影響農(nóng)戶的投資行為。同時(shí)，學(xué)習(xí)能力作為形成農(nóng)戶認(rèn)知的基礎(chǔ)，是影響農(nóng)戶投資行為預(yù)期收益的重要因素，故也會(huì)通過影響抱負(fù)水平來影響其投資行為。在面對(duì)機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目時(shí)，由于風(fēng)險(xiǎn)較高，農(nóng)戶不得不慎重考慮其自身經(jīng)濟(jì)情況并判斷其是否能在經(jīng)歷投資失敗后仍維持一定生計(jì)能力，故緩沖能力成為影響農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為的重要因素。此時(shí)，農(nóng)戶間的社會(huì)互動(dòng)效應(yīng)及對(duì)項(xiàng)目的預(yù)期收益將無法通過影響抱負(fù)水平來對(duì)其風(fēng)險(xiǎn)投資行為產(chǎn)生影響。這也表明，在面對(duì)風(fēng)險(xiǎn)與收益并存的機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目時(shí)，受制于自身經(jīng)濟(jì)能力，脫貧地區(qū)農(nóng)戶往往更厭惡投資失敗所帶來的風(fēng)險(xiǎn)沖擊，這也進(jìn)一步解釋了脫貧地區(qū)農(nóng)戶部分公共政策參與程度較低的原因。

四、結(jié)論與建議

本文基于陜西省漢中、商洛及安康三市239戶農(nóng)戶的調(diào)研數(shù)據(jù)及Holt-Laury受控激勵(lì)實(shí)驗(yàn)結(jié)果，通過結(jié)構(gòu)方程模型實(shí)證檢驗(yàn)了生計(jì)恢復(fù)力、抱負(fù)水平及農(nóng)戶投資行為間的作用機(jī)理，以此揭示脫貧地區(qū)農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資水平較低的“邏輯黑箱”。研究結(jié)果表明：

第一，緩沖能力、自組織及學(xué)習(xí)能力是構(gòu)成農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力的重要維度。以人力資本及健康水平所影響的農(nóng)戶持久性及房屋資本、物質(zhì)資本所影響的資本存量是培育緩沖能力的關(guān)鍵；同時(shí)，在以“熟人社會(huì)”為特征的中國鄉(xiāng)村，以社會(huì)網(wǎng)絡(luò)與資助機(jī)會(huì)所代表的非正式制度保障及交通可達(dá)性是培育自組織能力的核心；最后，隨著農(nóng)戶生計(jì)空間的逐步轉(zhuǎn)移，以技能培訓(xùn)與務(wù)工時(shí)間所影響的外部性信息獲取則成為培育農(nóng)戶學(xué)習(xí)能力的重點(diǎn)。

第二，農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力是其抱負(fù)水平形成的重要基礎(chǔ)，其中尤以緩沖能力的影響最大，在安全投資型項(xiàng)目及機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目中的直接效應(yīng)分別為0.453與0.266，而自組織與學(xué)習(xí)能力的影響則較為近似。同時(shí)，抱負(fù)水平對(duì)農(nóng)戶做出風(fēng)險(xiǎn)投資行為也有顯著的正向影響，在兩個(gè)項(xiàng)目中的直接效應(yīng)分別為0.429與0.139。

第三，在兩種項(xiàng)目中，緩沖能力、自組織與學(xué)習(xí)能力均可通過影響抱負(fù)水平進(jìn)一步影響農(nóng)戶風(fēng)險(xiǎn)投資行為。但具體到不同的項(xiàng)目，影響路徑存在一定差異，即農(nóng)戶自組織與學(xué)習(xí)能力的培育能有效促進(jìn)農(nóng)戶參與安全投資型項(xiàng)目，總效應(yīng)分別為0.278與0.339；而緩沖能力的培育則能有效促進(jìn)農(nóng)戶參與機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目，總效應(yīng)為0.545。

基于以上研究所得，為解決脫貧地區(qū)農(nóng)戶公共政策效應(yīng)程度較低的現(xiàn)實(shí)困境，本文提出如下政策建議：

第一，實(shí)現(xiàn)對(duì)農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力的長(zhǎng)效性培育，并積極引導(dǎo)農(nóng)戶形成合理、有效的抱負(fù)水平。首先，將農(nóng)村發(fā)展重點(diǎn)從短期收入的提高轉(zhuǎn)向?qū)r(nóng)戶持久性收入的提高和資本存量的積累，包括加大教育、醫(yī)療等公共服務(wù)供給，加強(qiáng)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，進(jìn)而補(bǔ)足鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略實(shí)施的物質(zhì)短板；其次，以“鄉(xiāng)風(fēng)文明”和“治理有效”為主要目標(biāo)，充分發(fā)揮農(nóng)村社區(qū)的非正式治理功能，并通過講課、宣傳等方式充分調(diào)動(dòng)脫貧地區(qū)農(nóng)戶的主觀能動(dòng)性；最后，在了解農(nóng)戶基本需求的條件下有針對(duì)性地加強(qiáng)技術(shù)培訓(xùn)，積極鼓勵(lì)并保障農(nóng)戶外出務(wù)工的穩(wěn)定性。由此，通過構(gòu)建外部扶貧、內(nèi)部扶志的“雙重造血”鄉(xiāng)村長(zhǎng)效發(fā)展模式，為農(nóng)戶積極響應(yīng)公共政策提供有效的物質(zhì)保障，進(jìn)而為鞏固拓展脫貧攻堅(jiān)成果同鄉(xiāng)村振興的有效銜接打下重要的現(xiàn)實(shí)基礎(chǔ)。

第二，鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略中不同類型的公共政策在實(shí)施過程中要進(jìn)行差異化的政策配套。針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)較低且有一定收益的安全投資型項(xiàng)目，要充分利用中國鄉(xiāng)村社會(huì)中的社會(huì)互動(dòng)效應(yīng)，通過政治精英、經(jīng)濟(jì)精英及社會(huì)精英的率先參與帶動(dòng)普通農(nóng)戶的廣泛參與。同時(shí)，也要通過基層組織及村干部的積極走訪與政策解讀，保障公共政策的相關(guān)信息能有效、充分、公開、透明的傳遞到農(nóng)戶，進(jìn)而通過削弱信息不平等來促進(jìn)農(nóng)戶形成清晰正確的預(yù)期收益。針對(duì)存在一定風(fēng)險(xiǎn)但收益較高的機(jī)會(huì)驅(qū)動(dòng)型項(xiàng)目，政策落實(shí)的核心在于風(fēng)險(xiǎn)管理。首先，需注重事前管理，即積極培育農(nóng)戶生計(jì)恢復(fù)力，降低由投資失敗所帶來的次生風(fēng)險(xiǎn)對(duì)農(nóng)戶生計(jì)的影響。其次，加強(qiáng)事中監(jiān)管，在政策實(shí)施過程中，積極監(jiān)測(cè)農(nóng)戶政策執(zhí)行情況。如在“貼息貸款”政策中，當(dāng)面臨農(nóng)戶無力償還貸款等不可控風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，需及時(shí)止損。最后，要重視事后補(bǔ)救，積極為農(nóng)戶提供事后補(bǔ)償。如在“易地扶貧搬遷”政策中，要重視低收入人口搬遷后的后續(xù)扶持工作，以避免農(nóng)戶因搬遷返貧。