基于SVAR模型的我國農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)與CPI動(dòng)態(tài)關(guān)系分析

鄔心迪 方益明 胡彥蓉

摘要：【目的】研究我國農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)（CPI）的動(dòng)態(tài)影響關(guān)系，為合理調(diào)控農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格和促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展提供依據(jù)?！痉椒ā炕?010年1月—2019年5月的CPI及粳稻、玉米和大豆3種農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)價(jià)格指數(shù)，構(gòu)建SVAR模型，采用協(xié)整檢驗(yàn)、Granger因果檢驗(yàn)、脈沖響應(yīng)函數(shù)、方差分解方法，探究農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)與CPI的內(nèi)在關(guān)系。【結(jié)果】描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果表明，農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格方差由大到小依次是玉米（9.274）、粳稻（7.328）、大豆（4.252），說明玉米價(jià)格波動(dòng)最大，其次是粳稻價(jià)格，大豆價(jià)格較穩(wěn)定。相關(guān)性分析結(jié)果表明，CPI分別受粳稻價(jià)格指數(shù)、玉米價(jià)格指數(shù)和大豆價(jià)格指數(shù)顯著性正影響（P<0.01），相關(guān)系數(shù)分別為0.747、0.546和0.681。粳稻、玉米和大豆的價(jià)格指數(shù)與CPI均存在Granger因果關(guān)系和長(zhǎng)期協(xié)整關(guān)系。粳稻、玉米和大豆的價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI的長(zhǎng)期影響系數(shù)分別為-0.192、0.069和-0.125，調(diào)整速度分別為-0.202、0.003和-0.258，短期影響系數(shù)分別為-0.100、0.004和-0.010，表明農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI偏離長(zhǎng)期均衡狀態(tài)時(shí)，通過誤差修正作用進(jìn)行有效調(diào)整。由脈沖響應(yīng)函數(shù)結(jié)果可知，粳稻價(jià)格指數(shù)和大豆價(jià)格指數(shù)受外部沖擊給CPI短期內(nèi)帶來正影響，玉米價(jià)格指數(shù)受外部沖擊給CPI短期內(nèi)帶來負(fù)影響;方差分解結(jié)果表明，玉米價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI波動(dòng)產(chǎn)生正向的長(zhǎng)期均衡作用，而粳稻價(jià)格指數(shù)和大豆價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI產(chǎn)生負(fù)的長(zhǎng)期均衡影響，但效果并不顯著?！窘ㄗh】生產(chǎn)者應(yīng)以建設(shè)農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化為導(dǎo)向，對(duì)農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)行系統(tǒng)的科學(xué)管制，打造產(chǎn)業(yè)化、規(guī)?；?shù)字化農(nóng)業(yè);政府應(yīng)參與宏觀調(diào)控農(nóng)業(yè)貿(mào)易中的價(jià)格波動(dòng)，制定戰(zhàn)略性生產(chǎn)規(guī)劃，提高定價(jià)水平、市場(chǎng)資源配置和整合能力。

關(guān)鍵詞： SVAR模型;農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù);波動(dòng);動(dòng)態(tài)關(guān)系;沖擊

Abstract：【Objective】This paper studied the dynamic relationship between Chinas agricultural product prices and consumer price index（CPI） to provide a basis for rationally regulating agricultural product prices and promoting the stable development of the market economy. 【Method】Based on the CPI and the market price indexes of three agricultural pro-ducts such as Japonica rice， corn and soybean from January， 2010 to May， 2019， the SVAR model was constructed. The cointegration test， Granger causality test， impulse response function and variance decomposition method were used to explore the internal relationship between the agricultural product price index and CPI. 【Result】The descriptive statistical results showed that the variances of agricultural product prices from large to small were corn（9.274）， Japonica rice （7.328）， soybean （4.252）. It showed that the price of corn was the most volatile， followed by the price of Japonica rice， and the price of soybean was relatively stable. The result of correlation analysis showed that CPI was extremely positively correlated with the price index of Japonica rice， corn and soybean（P<0.01）. The correlation coefficients were 0.747， 0.546 and 0.681 respectively. There were Granger causality and long-term cointegration relationship between the price indexes of three agricultural products and CPI. The long-term influence coefficients of the price indexes of Japonica rice， corn and soybean on CPI were -0.192， 0.069 and -0.125. The adjustment speeds were -0.202， 0.003 and -0.258. The short-term impact coefficients were -0.100， 0.004 and -0.010. It showed that when the price of agricultural products deviated from the long-term equilibrium state of CPI， it was effectively adjusted through the error correction. The result of impulse response function showed that the external impact on the Japonica rice price index and soybean price index brought positive impact on CPI in the short term， while the external shocks of the price index of corn had a negative impact on the short-term CPI. The results of variance decomposition showed that corn price index had positive long-term equilibrium effect on CPI fluctuation， while Japonica rice price index and soybean price index had negative long-term equilibrium effect on CPI， but the effect was not significant. 【Suggestion】Producers should take the construction of agricultural modernization as the guidance， carry out systematic and scientific control on agricultural products， create industrialized， large-scale and digital agriculture. The government should participate in macro-control of price fluctuations in agricultural trade， formulate strategic production plans， improve pricing level， market resource allocation and integration capabilities.

Key words： SVAR model;? agricultural products price index; fluctuation; dynamic relationship; shock

0 引言

【研究意義】農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)波動(dòng)幅度大、涉及層面廣，其在居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)（CPI）的變化過程中發(fā)揮著重要作用。2016年以來通脹率處于偏低水平的背景下，我國農(nóng)產(chǎn)品現(xiàn)貨價(jià)格總體上呈現(xiàn)走低趨向。受鮮果、豬肉等價(jià)格上漲的推動(dòng)，2019年5月CPI同比漲幅為2.7%，刷新了自2018年以來一年當(dāng)中的最高漲幅，漲幅連續(xù)3個(gè)月處于“2時(shí)代”。由此可見，貿(mào)易市場(chǎng)結(jié)構(gòu)體系不健全將導(dǎo)致農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格畸形浮動(dòng)，而農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格異常波動(dòng)不僅嚴(yán)重影響居民的日常消費(fèi)慣性，還會(huì)增加農(nóng)民生產(chǎn)收入的未知性，導(dǎo)致生產(chǎn)偏離平衡態(tài)、經(jīng)濟(jì)面臨通貨膨脹。因而，探究農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)對(duì)CPI的影響貢獻(xiàn)率對(duì)于警示國民預(yù)防通貨膨脹具有極為重要的前瞻性，對(duì)于穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有重要意義。【前人研究進(jìn)展】國內(nèi)外關(guān)于農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格的研究大多數(shù)從方法、原因和種類三方面入手。近年來，研究人員大多采用計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)模型的方法，包括ARMA模型（羅永恒，2012）、TVEC模型（Ganneval，2016）、GARCH模型（Guerrero et al.，2016）、VEC模型（Xie and Wang，2017）、廣義sup ADF泡沫檢驗(yàn)方法（黃慧蓮等，2018;劉國棟和蘇志偉，2018）等，研究得出農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格存在傳遞性、規(guī)律性、同步性及長(zhǎng)期均衡性波動(dòng)特質(zhì)等結(jié)論。在影響因素方面，當(dāng)前文獻(xiàn)中提及農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格異常波動(dòng)的外界因素主要是城鎮(zhèn)化發(fā)展速度參差不齊、能源匱乏（秦學(xué)子，2014）及就業(yè)差異大（魏樂獻(xiàn)，2009;馬躍海，2011;Molero-Simarro，2016）等。同時(shí)針對(duì)不同的農(nóng)產(chǎn)品種類方面，學(xué)者們建立相關(guān)模型來深入研究肉禽價(jià)格、玉米價(jià)格（Fakari et al.，2013;Li et al.，2017）、小麥價(jià)格（顧國達(dá)和尹靖華，2014;王耀中等，2018）等農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格及其波動(dòng)機(jī)理。針對(duì)我國農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)與CPI間影響關(guān)系的考察，一般從以下兩個(gè)角度來進(jìn)行：一是從兩種不同的立場(chǎng)，一種觀點(diǎn)認(rèn)為通貨膨脹對(duì)農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格上漲有單向促進(jìn)作用，農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格提高卻不會(huì)必然導(dǎo)致通貨膨脹（徐雪高，2008;王進(jìn)和馮夢(mèng)雨，2015）;另一種觀點(diǎn)認(rèn)為農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格急劇上升是引致現(xiàn)階段通脹的主因（程國強(qiáng)等，2008;王沖和陳旭，2012;董志偉，2014）。二是不同的定量研究方法，前人主要通過SVAR模型、VAR模型（陳曉坤等，2013;董志偉，2014）和AIDS模型（徐振宇等，2016）來科學(xué)衡量農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)與通脹指標(biāo)間的影響關(guān)系與程度?！颈狙芯壳腥朦c(diǎn)】豬肉價(jià)格與CPI關(guān)系的研究成果在國內(nèi)外相關(guān)文獻(xiàn)中較常見，但其他農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI關(guān)系的研究并不多見，且絕大部分的研究?jī)H局限于寬泛的部門層面，未能細(xì)分到某一種類。現(xiàn)有國內(nèi)外科學(xué)研究多側(cè)重于靜態(tài)關(guān)聯(lián)層面，而未能夠落實(shí)到農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI兩者間的時(shí)變性影響關(guān)系的動(dòng)態(tài)關(guān)聯(lián)層面?！緮M解決的關(guān)鍵問題】以典型大宗農(nóng)產(chǎn)品粳稻、玉米和大豆的價(jià)格指數(shù)與CPI作為研究對(duì)象，構(gòu)建SVAR模型，結(jié)合協(xié)整檢驗(yàn)、Granger因果檢驗(yàn)、脈沖響應(yīng)函數(shù)和方差分解等分析方法，從長(zhǎng)期均衡與短期影響方面探討3種農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI間的動(dòng)態(tài)關(guān)系，為合理調(diào)控農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格，促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定發(fā)展提供參考。

1 數(shù)據(jù)來源與研究方法

1. 1 研究方法

1. 1. 1 構(gòu)建SVAR模型 基礎(chǔ)VAR模型能獲悉面板數(shù)據(jù)間的聯(lián)系及隨機(jī)誤差項(xiàng)作用于樣本變量的動(dòng)態(tài)沖擊，但無法精準(zhǔn)地捕捉變量間即時(shí)的相關(guān)關(guān)系，而這些當(dāng)期結(jié)構(gòu)關(guān)聯(lián)性被掩藏在無法解釋的隨機(jī)擾動(dòng)中（高鐵梅，2009）。鑒于經(jīng)濟(jì)學(xué)和金融學(xué)原理，以VAR模型為基礎(chǔ)，通過導(dǎo)入變量間的結(jié)構(gòu)性關(guān)系推導(dǎo)出SVAR模型。若滯后階數(shù)為p，則SVAR（p）的方程式可設(shè)為：

式中，向量Xt=（Y1it，Y2it，Y3it，Y4it），元素Y1、Y2、Y3、Y4分別代表CPI、粳稻價(jià)格指數(shù)、玉米價(jià)格指數(shù)、大豆價(jià)格指數(shù);k為內(nèi)生變量個(gè)數(shù)，i為滯后階數(shù)參數(shù)，t為時(shí)間;B表示主對(duì)角線元素全部為單位1的系數(shù)矩陣，體現(xiàn)了當(dāng)期全部變量相互間的影響貢獻(xiàn)程度，Γi代表截距矢量，Γi（i=1，2，…，p）代表內(nèi)生變量失量Xt滯后i期階的預(yù)設(shè)內(nèi)生變量矢量Xt-i的系數(shù)矩陣。若結(jié)構(gòu)式殘差向量（ut）中的任意元素均服從白噪聲過程，即符合零均值、單位方差的條件，便可將ut視作變量的沖擊，且變量沖擊之間的協(xié)方差為0，ut是k維的結(jié)構(gòu)新息。

1. 1. 2 基于SVAR模型的動(dòng)態(tài)關(guān)系研究方法 （1）協(xié)整檢驗(yàn)。協(xié)整檢驗(yàn)是用于檢驗(yàn)時(shí)間序列的平穩(wěn)性，本研究中測(cè)度CPI和粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)時(shí)間序列的平穩(wěn)性，主要是通過AIC、SC和LR檢驗(yàn)方法來確定最佳的滯后階數(shù)，以此檢驗(yàn)農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI存在的長(zhǎng)期關(guān)系。（2）格蘭杰因果關(guān)系檢驗(yàn)。主要用于鑒定一個(gè)變量X的滯后值在另一個(gè)變量Y的解釋方程中的作用是否顯著，即是否包含某一當(dāng)期變量與其他變量集合全部過去信息量間的關(guān)系。（3）脈沖響應(yīng)函數(shù)。脈沖響應(yīng)函數(shù)闡述了構(gòu)造SVAR模型內(nèi)生變量在某一時(shí)刻受到?jīng)_擊時(shí)所引起整個(gè)體系內(nèi)的動(dòng)態(tài)反應(yīng)和所有訊息交互的結(jié)果，在本研究中其用于測(cè)量農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格受外界沖擊對(duì)CPI造成的影響程度，不僅可獲悉政策效果的時(shí)間間隔，還能準(zhǔn)確地給出影響矢量。根據(jù)公式（1）可得：

式中，Cp=c[（p）ab]，B表示主對(duì)角線元素全部為單位1的系數(shù)矩陣，L表示滯后算子，p代表滯后階數(shù)，t代表時(shí)間，a和b分別代表某一具體值。一般可以求得由Xb引起Xa的脈沖響應(yīng)函數(shù)系數(shù)，c[（0）ab]，c[（1）ab]，c[（2）ab]，…。（4）方差分解。評(píng)估任意一個(gè)結(jié)構(gòu)性信息沖擊對(duì)內(nèi)源性變量產(chǎn)生影響的相對(duì)貢獻(xiàn)率，測(cè)量殘差標(biāo)準(zhǔn)差受各種信息沖擊所造成影響程度大小的占比。

1. 2 數(shù)據(jù)來源

選擇樣本期為2010年1月—2019年5月，CPI數(shù)據(jù)資料來自歷年《中國統(tǒng)計(jì)年鑒》，粳稻、玉米和大豆農(nóng)產(chǎn)品集貿(mào)市場(chǎng)價(jià)格月度指數(shù)（當(dāng)月同比）數(shù)據(jù)資料來自CEIC數(shù)據(jù)庫。

1. 3 統(tǒng)計(jì)分析

運(yùn)用EViews 9.0和SPSS 19.0進(jìn)行數(shù)據(jù)分析。首先用SPSS對(duì)CPI與農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)時(shí)序數(shù)列做描述性統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)及相關(guān)性分析檢驗(yàn)，通過均值、方差、相關(guān)系數(shù)等指標(biāo)初步了解樣本區(qū)間的基本特性，然后用EViews構(gòu)建SVAR模型進(jìn)一步研究粳稻、玉米和大豆與CPI的相互影響關(guān)聯(lián)程度。

2 粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)與CPI影響關(guān)系分析

2. 1 粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)與CPI時(shí)間序列的平穩(wěn)性檢驗(yàn)

CPI與粳稻、玉米和大豆的價(jià)格指數(shù)變量描述性統(tǒng)計(jì)量及相關(guān)性分析結(jié)果分別如表1和表2所示。農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格方差由大到小依次是玉米（9.274）、粳稻（7.328）、大豆（4.252），說明玉米的價(jià)格波動(dòng)幅度最大，其次是粳稻價(jià)格，大豆價(jià)格較穩(wěn)定。表2中粳稻、玉米、大豆3種農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)兩兩之間均通過了Pearson相關(guān)系數(shù)的雙邊顯著性檢驗(yàn)，其中CPI分別受粳稻價(jià)格指數(shù)、玉米價(jià)格指數(shù)和大豆價(jià)格指數(shù)顯著性正影響（P<0.01），其相關(guān)系數(shù)分別為0.747、0.546和0.681。

分析2010年1月—2019年5月的數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，粳稻價(jià)格指數(shù)變化與CPI的變化趨勢(shì)極為相似，前者波動(dòng)更為平緩;CPI、粳稻、玉米和大豆4個(gè)時(shí)序數(shù)據(jù)并非在無規(guī)律變動(dòng)，而是遵循一定的變化趨勢(shì)，初步斷定所選取的時(shí)序數(shù)列均為非平穩(wěn)時(shí)間序列，相互之間可能存在協(xié)整關(guān)系，無法直接構(gòu)建SVAR模型。而表3平穩(wěn)性檢驗(yàn)結(jié)果說明在95%的置信水平上變量的一階差分后為平穩(wěn)過程，PP方法和ADF方法的檢驗(yàn)結(jié)果一致。因此本研究所采集的數(shù)據(jù)在一階差分的約束條件下均為平穩(wěn)數(shù)據(jù)，即全部變量均服從I（1）的性質(zhì)，證明一階差分后的變量既符合構(gòu)建SVAR模型的基礎(chǔ)條件，也滿足協(xié)整分析的前提條件。

2. 2 基于SVAR模型的我國農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI影響關(guān)系實(shí)證分析

2. 2. 1 協(xié)整檢驗(yàn)結(jié)果分析 在探究農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI間的運(yùn)行機(jī)制時(shí)，選取最佳滯后期為2的SVAR模型最為可信和有效。表4跡檢驗(yàn)和最大特征值檢驗(yàn)結(jié)果顯示，由于跡檢驗(yàn)統(tǒng)計(jì)量（50.572）大于臨界值（47.856），因此在5%的顯著性水平上CPI與粳稻、玉米、大豆的價(jià)格指數(shù)間存在明顯的協(xié)整關(guān)系。CPI和粳稻、玉米、大豆的價(jià)格指數(shù)4個(gè)變量間至多存在3個(gè)協(xié)整向量，至少存在1個(gè)協(xié)整關(guān)系，表明CPI與粳稻、玉米、大豆價(jià)格指數(shù)間存在長(zhǎng)期穩(wěn)定的均衡狀態(tài)。

誤差修正的作用是一旦偏離了長(zhǎng)期均衡狀態(tài)，將會(huì)在下一個(gè)周期進(jìn)行修正，誤差修正系數(shù)也能準(zhǔn)確反映調(diào)節(jié)偏離狀態(tài)相應(yīng)的力度。根據(jù)表5中VEC模型長(zhǎng)期參數(shù)的估計(jì)結(jié)果，長(zhǎng)期均衡關(guān)系作用使得粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI的拉動(dòng)彈性系數(shù)分別為-0.192、0.069和-0.125。根據(jù)VEC模型的短期參數(shù)估計(jì)結(jié)果，粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)的調(diào)整速度系數(shù)分別為-0.202、0.003和-0.258，說明當(dāng)短期波動(dòng)偏離長(zhǎng)期均衡狀態(tài)時(shí)，誤差修正會(huì)以相對(duì)應(yīng)的控制力度將其返回到長(zhǎng)期均衡狀態(tài)。從短期影響系數(shù)來看，粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI的影響系數(shù)分別為-0.100、0.004和-0.010。由此可知，無論從短期還是長(zhǎng)期看，玉米價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI波動(dòng)始終造成積極的影響，而短期內(nèi)玉米價(jià)格的上漲會(huì)導(dǎo)致CPI上漲，但由于玉米的短期影響系數(shù)（0.004）遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于1.000，表明對(duì)CPI的推動(dòng)效果十分微小;粳稻和大豆價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI始終產(chǎn)生負(fù)影響，表明粳稻價(jià)格指數(shù)的上升將導(dǎo)致CPI下降，其可能會(huì)通過其他方式對(duì)CPI產(chǎn)生負(fù)面影響。換言之，因?yàn)榫镜拈L(zhǎng)期影響系數(shù)（-0.192）和短期影響系數(shù)（-0.100）均值接近零，因此表現(xiàn)出抑制作用的程度相對(duì)微弱。誤差修正系數(shù)為負(fù)數(shù)，表示模型的誤差校正系數(shù)具有反向校正機(jī)制，則證明CPI波動(dòng)是由協(xié)整方程調(diào)節(jié)的。若上一期CPI偏低，那么這一期居民消費(fèi)就會(huì)適當(dāng)增高;反之亦然。如此便確保了CPI與其他農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)間維系一種持久的平衡態(tài)勢(shì)，表明農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI偏離長(zhǎng)期均衡狀態(tài)時(shí)，通過誤差修正作用進(jìn)行有效調(diào)整。不過這對(duì)于CPI短期波動(dòng)的調(diào)整程度是極其微弱的，由于農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI間的長(zhǎng)期平衡狀態(tài)體系進(jìn)行自主調(diào)節(jié)的過程極其漫長(zhǎng)，因此需要一個(gè)非常持久的過渡期。

2. 2. 2 格蘭杰因果檢驗(yàn)結(jié)果分析 格蘭杰因果檢驗(yàn)的具體結(jié)果如表6所示，粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)是CPI的格蘭杰成因，存在相互影響的關(guān)系，從而進(jìn)一步證實(shí)，農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格指數(shù)的浮動(dòng)與我國CPI緊密相關(guān)，而農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格的上漲無疑致使我國經(jīng)濟(jì)面臨嚴(yán)峻的通脹難題。CPI是粳稻和大豆的格蘭杰成因，粳稻是大豆的格蘭杰成因。

2. 2. 3 脈沖響應(yīng)函數(shù)結(jié)果分析 圖1脈沖響應(yīng)函數(shù)所表示的是，分別給CPI、粳稻價(jià)格指數(shù)、玉米價(jià)格指數(shù)和大豆價(jià)格指數(shù)時(shí)間序列施加一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差大小的隨機(jī)新興變量沖擊，得到關(guān)于模型中CPI當(dāng)前預(yù)測(cè)期和未來預(yù)測(cè)期的受影響狀況。其中，藍(lán)色實(shí)線代表CPI受沖擊后的走勢(shì)，而上方紅色虛線則代表CPI脈沖響應(yīng)值與標(biāo)準(zhǔn)誤差之和，下方紅色虛線代表CPI脈沖響應(yīng)值與標(biāo)準(zhǔn)誤差之差。圖1-A說明CPI在受到其自身標(biāo)準(zhǔn)差的沖擊時(shí)，即刻展現(xiàn)出比較強(qiáng)烈的反應(yīng)，其中第1期到第2期的反應(yīng)最強(qiáng)烈，由0.42下降至0.22。當(dāng)對(duì)本期粳稻價(jià)格施加一個(gè)正的沖擊后，CPI第1期未產(chǎn)生反應(yīng)，從第2期開始產(chǎn)生負(fù)影響，在達(dá)到最低點(diǎn)-0.07之后逐漸上升，于第3期開始出現(xiàn)正影響（圖1-B），說明粳稻價(jià)格受外部條件的某一沖擊后，經(jīng)過市場(chǎng)傳遞，給CPI帶來的影響為正，具有積極促進(jìn)的效果且維持時(shí)間較長(zhǎng)。而玉米受到?jīng)_擊時(shí)，CPI第1期無反應(yīng)，隨后呈現(xiàn)負(fù)影響并趨于平穩(wěn)，說明玉米價(jià)格對(duì)CPI的響應(yīng)呈現(xiàn)反作用，但影響幅度很?。▓D1-C）。當(dāng)大豆價(jià)格受到正沖擊時(shí)，從第2期開始對(duì)CPI便有持續(xù)的正影響（圖1-D）。由脈沖響應(yīng)函數(shù)值來看，粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI的沖擊幅度并不劇烈，其中原因是由于粳稻、玉米和大豆在居民日常農(nóng)產(chǎn)品消費(fèi)中的重要性遠(yuǎn)不及糧食、蔬果等，因此，粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)的波動(dòng)對(duì)CPI的影響并不明顯，該結(jié)果符合現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)狀況。

2. 2. 4 方差分解結(jié)果分析 表7顯示的是CPI變動(dòng)方差由CPI、粳稻、玉米和大豆價(jià)格指數(shù)變動(dòng)導(dǎo)致的部分，表中顯示從第1期開始，農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格對(duì)CPI的影響作用日益增加。表7方差分解結(jié)果表明的是，構(gòu)造以CPI和粳稻、玉米、大豆價(jià)格指數(shù)分別作為被解釋變量構(gòu)造的方程，所產(chǎn)生的新息對(duì)CPI各期預(yù)測(cè)標(biāo)準(zhǔn)差產(chǎn)生影響的貢獻(xiàn)度，每一行百分比之和為100%。以第3期為例，CPI的預(yù)測(cè)標(biāo)準(zhǔn)差為0.502，其中93.976%由CPI的一階差分殘差沖擊所致，2.104%由粳稻價(jià)格指數(shù)的殘差沖擊作用所致，3.162%是由玉米價(jià)格指數(shù)的殘差沖擊所致，其余0.758%由大豆價(jià)格指數(shù)殘差沖擊所致。不考慮CPI自身的貢獻(xiàn)率，玉米價(jià)格指數(shù)對(duì)CPI的貢獻(xiàn)程度逐漸增加，即由玉米提供給CPI變動(dòng)解釋的部分在第10期達(dá)峰值（3.451%），其次是粳稻（2.119%），大豆的貢獻(xiàn)率最小（0.775%）。

3 討論

農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)的波動(dòng)特征可能隨市場(chǎng)形勢(shì)而發(fā)生變化，因此需要將波動(dòng)的結(jié)構(gòu)性轉(zhuǎn)化為普適化的情形。本研究采用SVAR模型分析我國粳稻、玉米和大豆3種農(nóng)產(chǎn)品與CPI間的動(dòng)態(tài)關(guān)系，研究結(jié)果表明，格蘭杰因果關(guān)系、長(zhǎng)期協(xié)整關(guān)系均存在于粳稻、玉米、大豆價(jià)格指數(shù)與CPI間;由于市場(chǎng)化程度和政府保護(hù)政策等原因，粳稻和大豆價(jià)格受外部沖擊給CPI帶來不同程度的正向影響，玉米價(jià)格受外部沖擊給CPI帶來負(fù)影響;但是農(nóng)產(chǎn)品的現(xiàn)貨價(jià)格指數(shù)和CPI不會(huì)背離長(zhǎng)期均衡點(diǎn)，誤差修正機(jī)制將會(huì)自主發(fā)揮作用將其恢復(fù)至原來的平衡狀態(tài)，而農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格對(duì)CPI的助推與抑制作用并不十分顯著。上述結(jié)論與郭震（2012）、游鳳（2015）所得出的糧食價(jià)格、農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格對(duì)通貨膨脹影響有限，其不是通貨膨脹主要原因的結(jié)論基本符合。由方差分解結(jié)果可知，在研究樣本中造成CPI波動(dòng)的因素，其本身貢獻(xiàn)率占最大比重為93.98%，而粳稻、玉米和大豆價(jià)格對(duì)CPI的貢獻(xiàn)率微乎其微。這一結(jié)論與廣西壯族自治區(qū)物價(jià)局課題組（2015）所得結(jié)論不謀而合，均認(rèn)為CPI在短時(shí)間內(nèi)受到來自農(nóng)產(chǎn)品銷售價(jià)格的影響較弱，且影響力會(huì)隨著時(shí)間的推移而逐漸穩(wěn)定。石自忠等（2016）則進(jìn)一步研究得出畜產(chǎn)品價(jià)格與CPI相關(guān)程度更為密切，而糧食價(jià)格與CPI關(guān)聯(lián)程度相較而言稍微弱。

本研究基于農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格這一熱點(diǎn)話題，選取2010年1月—2019年5月國家統(tǒng)計(jì)局編制的農(nóng)產(chǎn)品集貿(mào)市場(chǎng)價(jià)格指數(shù)，用粳稻、玉米、大豆3種典型農(nóng)產(chǎn)品的月度價(jià)格數(shù)據(jù)，構(gòu)造添加約束的SVAR模型，從動(dòng)態(tài)影響關(guān)系方面著手分析我國農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格波動(dòng)與CPI的關(guān)聯(lián)程度，體現(xiàn)了本研究的科學(xué)性。但存在待改進(jìn)之處，如選取農(nóng)產(chǎn)品的覆蓋面不夠廣泛，說服力有待提升，樣本區(qū)間長(zhǎng)度可向更早的時(shí)間方向擴(kuò)展。

4 建議

綜上所述，在深入挖掘出我國農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格的異常波動(dòng)與CPI之間動(dòng)態(tài)關(guān)系的基礎(chǔ)上，為促進(jìn)物價(jià)總水平持續(xù)發(fā)展，提出如下建議：

4. 1 生產(chǎn)者進(jìn)行科學(xué)化管制，加速農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI長(zhǎng)期均衡的誤差修正

根據(jù)本研究結(jié)論，農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI間存在的長(zhǎng)期均衡性僅依靠誤差修正機(jī)制調(diào)節(jié)是非常緩慢的。因此需要人為助力來維護(hù)農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與CPI的穩(wěn)態(tài)，最優(yōu)方案是生產(chǎn)者對(duì)農(nóng)產(chǎn)品進(jìn)行產(chǎn)業(yè)化、規(guī)?；?、數(shù)字化管理。通過系統(tǒng)的科學(xué)管制，爭(zhēng)取在5G來臨前，生產(chǎn)者們也能順利搭上數(shù)字農(nóng)業(yè)這班“順風(fēng)車”。加大對(duì)建設(shè)農(nóng)業(yè)農(nóng)村現(xiàn)代化的投資力度，也將極大程度地調(diào)動(dòng)、提高生產(chǎn)者科學(xué)種植和科學(xué)養(yǎng)殖的積極性。由于環(huán)境氣候等因素的變化，市場(chǎng)大環(huán)境供求關(guān)系日新月異，從而導(dǎo)致豆類、玉米等農(nóng)作物價(jià)格緊張，牽動(dòng)了以豬肉、家禽為代表的生鮮產(chǎn)品生產(chǎn)成本快速上升。因此生產(chǎn)者需要樹立科學(xué)的方法意識(shí)，通過智能手段及時(shí)獲取訊息，關(guān)注氣候環(huán)境變化確保糧食安全。為防止因小農(nóng)經(jīng)濟(jì)的零散性及對(duì)農(nóng)產(chǎn)品通脹預(yù)期的謬誤而導(dǎo)致的農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格浮動(dòng)情況發(fā)生，可以建立專業(yè)的農(nóng)業(yè)組織將分散的農(nóng)戶規(guī)模集中，以降低生產(chǎn)者對(duì)市場(chǎng)波動(dòng)自我調(diào)節(jié)的盲目性。生產(chǎn)者還可以與大企業(yè)進(jìn)行協(xié)同合作，分散承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，達(dá)成互惠互利的局面。

4. 2 政府制定戰(zhàn)略性生產(chǎn)規(guī)劃，減小外部沖擊對(duì)CPI的影響

不同種類的農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格受外部沖擊后，對(duì)短期CPI產(chǎn)生的影響各有差異，針對(duì)此結(jié)論，本研究也提出相關(guān)建議。從時(shí)間范疇來審視，在短期內(nèi)，當(dāng)農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格動(dòng)蕩時(shí)，政府應(yīng)當(dāng)通過重新分配進(jìn)一步加速扶貧進(jìn)程，從長(zhǎng)遠(yuǎn)來看應(yīng)進(jìn)行戰(zhàn)略性的生產(chǎn)規(guī)劃，以遏制價(jià)格波動(dòng)對(duì)市場(chǎng)造成的影響。政府宏觀調(diào)控農(nóng)業(yè)貿(mào)易中的價(jià)格波動(dòng)，可考慮下列措施：改進(jìn)農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格信息服務(wù)系統(tǒng)，消除因信息不對(duì)稱、不及時(shí)而導(dǎo)致的農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格傳導(dǎo)遲滯現(xiàn)象;將大數(shù)據(jù)、云存儲(chǔ)等應(yīng)用于農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控和追溯，提高農(nóng)業(yè)生產(chǎn)、加工、產(chǎn)品銷售整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的深度集成，提高信息傳輸?shù)募皶r(shí)性和管理決策的合理性;加強(qiáng)對(duì)違法行為的監(jiān)管和舉報(bào)，最大限度地打擊故意提價(jià)以從中賺取超額利潤(rùn)，而導(dǎo)致價(jià)格波動(dòng)、農(nóng)民個(gè)人利益遭受侵害的違法犯罪行為。

因此，正確認(rèn)識(shí)并利用農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格對(duì)CPI的誤差修正作用，削弱外部沖擊對(duì)CPI產(chǎn)生的影響，促進(jìn)我國農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格與居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)持續(xù)、平穩(wěn)發(fā)展，不僅需要國家政策的強(qiáng)力支持，也需要每個(gè)公民提升監(jiān)管意識(shí)來維系，缺一不可。個(gè)人秉承科學(xué)生產(chǎn)觀念，全面提升農(nóng)業(yè)效率;國家高度重視現(xiàn)代農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)，鞏固農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格穩(wěn)定性，共同努力在農(nóng)業(yè)領(lǐng)域和農(nóng)村地區(qū)創(chuàng)造新的貿(mào)易形式，同時(shí)建立主體多元、要素集聚的綜合體系。

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（責(zé)任編輯 鄧慧靈）