我國(guó)中小企業(yè)融資困難成因及改進(jìn)探索

王心怡　柴曉燕

摘要：隨著國(guó)家經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，我國(guó)中小企業(yè)的規(guī)模和數(shù)量呈現(xiàn)大規(guī)模增長(zhǎng)趨勢(shì)，已經(jīng)是我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)生態(tài)體系中不可或缺的一部分，也是支撐我國(guó)經(jīng)濟(jì)健康、平穩(wěn)發(fā)展的重要推力之一。但許多中小企業(yè)發(fā)展的過(guò)程中都要面臨融資問(wèn)題。融資能在較大程度上影響一個(gè)企業(yè)的發(fā)展，甚至能決定一個(gè)企業(yè)生存與否。文章從我國(guó)中小企業(yè)融資問(wèn)題出發(fā)，結(jié)合相關(guān)資料著作，希望從企業(yè)自身和政府兩個(gè)角度針對(duì)性地提出了一些可行性的改進(jìn)建議和合理的解決思路，力爭(zhēng)為解決中小企業(yè)融資困難問(wèn)題提供一些有效的解決途徑。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè);融資;對(duì)策;創(chuàng)新

一、我國(guó)中小企業(yè)融資困難的原因分析

（一）企業(yè)自身方面

我國(guó)大多數(shù)企業(yè)都存在融資困難，經(jīng)營(yíng)狀況不理想的情況。該現(xiàn)象出現(xiàn)的原因并不是偶然的，而是多方面因素共同導(dǎo)致的。首當(dāng)其沖的原因就是企業(yè)自身，企業(yè)的問(wèn)題主要出現(xiàn)在兩方面。一方面企業(yè)內(nèi)部制度不健全，整體水平偏低。大多數(shù)中小企業(yè)制度建設(shè)還不完善，管理體系缺乏全面性，財(cái)務(wù)制度還存在較多的漏洞。同時(shí)，中小企業(yè)的發(fā)展歷史都較為短，其財(cái)務(wù)人員大多沒(méi)有經(jīng)過(guò)融資方面的專(zhuān)業(yè)訓(xùn)練，不能對(duì)企業(yè)的財(cái)務(wù)發(fā)展方向做出較為準(zhǔn)確的判斷在公開(kāi)的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)中存在著較多的失真的內(nèi)容，從而降低了金融機(jī)構(gòu)對(duì)企業(yè)的信任度。

另一方面，對(duì)市場(chǎng)政策敏感性低，不能適時(shí)轉(zhuǎn)變。中小企業(yè)是我國(guó)社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)的重要組成部分之一，它占據(jù)了我國(guó)90%以上的企業(yè)數(shù)量，但中小企業(yè)大多規(guī)模小、經(jīng)營(yíng)范圍狹窄，市場(chǎng)環(huán)境和政策的改變能較大程度上的影響企業(yè)的發(fā)展。市場(chǎng)也在逐步往高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)這方面靠攏，各類(lèi)大型企業(yè)都在進(jìn)行積極的轉(zhuǎn)型和升級(jí)。大多數(shù)中小企業(yè)則由于各種原因并未能及時(shí)感知市場(chǎng)和政策的變化，從而降低了自身的行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)能力和外源融資的能力。

（二）金融機(jī)構(gòu)方面

大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)對(duì)于中小企業(yè)的信任程度低，并且沒(méi)有尋找到有效的渠道獲取相關(guān)企業(yè)的財(cái)務(wù)信息，因而不能給予企業(yè)投融資方面的幫助。同時(shí)，對(duì)于中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，在借助金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行融資的過(guò)程中花費(fèi)的資金成本和時(shí)間成本都是十分高的，并且很可能出現(xiàn)融資到賬時(shí)間過(guò)晚，不利于企業(yè)的健康良好發(fā)展。

（三）國(guó)家政府方面

在中小企發(fā)展的過(guò)程中，政府對(duì)于中小企業(yè)的政策支持力度過(guò)小，不能惠及大多數(shù)中小企業(yè)。隨著時(shí)代的不斷發(fā)展，國(guó)家相繼出臺(tái)了“大眾創(chuàng)業(yè)、萬(wàn)眾創(chuàng)新”“中國(guó)制造2025”等政策，但這些政策都具有較強(qiáng)的定向性，主要都是針對(duì)科技創(chuàng)新企業(yè)，能惠及中小企業(yè)的十分有限。同時(shí)，服務(wù)于中小企業(yè)的法律體系也不完善，中小企業(yè)在融資過(guò)程中也沒(méi)有良好的保障。

（四）社會(huì)方面

現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的基礎(chǔ)就是擁有健全的社會(huì)信用體系，能有效促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定有序的發(fā)展。經(jīng)過(guò)了十多年的社會(huì)信用體系建設(shè)，我國(guó)信用觀念逐漸向著好的方向轉(zhuǎn)變，融資、信貸等規(guī)模也有了很大程度的提高。但近年來(lái)我國(guó)失信現(xiàn)象頻發(fā)、失信行為常有出現(xiàn)。這些不誠(chéng)信的行為，嚴(yán)重影響了我國(guó)的社會(huì)秩序和社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。同時(shí)，融資是一個(gè)雙向選擇的行為，就目前而言，我國(guó)并沒(méi)有一個(gè)平臺(tái)能供需要融資的企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)之間交互信息。就金融行業(yè)而言，每一次的投資行為都是重要的，都有可能關(guān)乎公司發(fā)展問(wèn)題，并且如果是一項(xiàng)資金金額較為龐大的投資行為，甚至有可能會(huì)直接關(guān)乎到公司的存亡問(wèn)題。因此需要建立一個(gè)信息交互機(jī)制，供雙方使用。

二、改善我國(guó)中小企業(yè)融資困難問(wèn)題的建議

（一）企業(yè)自身方面

1. 健全完善公司制度體系，提升企業(yè)實(shí)力

據(jù)相關(guān)研究數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)企業(yè)類(lèi)型多樣，但90%以上的企業(yè)都屬于中小企業(yè)，它們不僅在我國(guó)GDP增長(zhǎng)中做出了高于60% 的貢獻(xiàn)，而且中小企業(yè)在稅收方面擁有了50%左右的占有率。但市場(chǎng)中有很多的中小企業(yè)的成立初衷都是個(gè)人利益，因此各方面的制度都并不完善和健全。因此中小企業(yè)應(yīng)該致力于完善公司制度，提升企業(yè)自身的實(shí)力。一個(gè)健全完善的財(cái)務(wù)體系不僅能為銀行等金融機(jī)構(gòu)提供真實(shí)有效的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，提升銀行等金融機(jī)構(gòu)對(duì)公司的信任度，而且還能給公司管理者提供正確真實(shí)的財(cái)務(wù)報(bào)表，讓管理者真正了解公司的運(yùn)營(yíng)狀況和盈利能力。同時(shí)，中小企業(yè)也要加強(qiáng)對(duì)財(cái)務(wù)人員培訓(xùn)方面的投入，增強(qiáng)他們的風(fēng)險(xiǎn)警示能力。

2. 增強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)、政策的感知，適當(dāng)進(jìn)行改變

中小企業(yè)是我國(guó)社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)的重要組成部分之一，雖然國(guó)家暫時(shí)對(duì)大型企業(yè)的支持高于中小企業(yè)，但這并不意味著中小企業(yè)就可以進(jìn)行自暴自棄、中小企業(yè)應(yīng)該以自身為基礎(chǔ)，增強(qiáng)自身對(duì)市場(chǎng)和政策轉(zhuǎn)變的感知，并且在這些的基礎(chǔ)上，進(jìn)行適時(shí)恰當(dāng)?shù)霓D(zhuǎn)型和升級(jí)，從而提高自身在社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的競(jìng)爭(zhēng)能力，促進(jìn)公司的進(jìn)一步發(fā)展。

（二）金融機(jī)構(gòu)方面

1. 增強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)信任度，做好信息交互工作

增強(qiáng)信任度是一個(gè)雙方的事情，一方面企業(yè)增強(qiáng)信用意識(shí)、提升自身發(fā)展實(shí)力的同時(shí)，金融機(jī)構(gòu)也應(yīng)該做出相應(yīng)的改變。金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該適當(dāng)增加對(duì)中小企業(yè)的信任度。同時(shí)，針對(duì)中小企業(yè)信息不透明問(wèn)題，中小企業(yè)不了融資金融機(jī)構(gòu)等問(wèn)題，可以在國(guó)家和政府為領(lǐng)頭下，建立一個(gè)信息交互平臺(tái)，在該平臺(tái)上記載著諸多中小企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)的人行征信、社會(huì)保障、工商稅務(wù)等第三方數(shù)據(jù)。金融機(jī)構(gòu)可以通過(guò)這個(gè)平臺(tái)，運(yùn)用大數(shù)據(jù)手段對(duì)申請(qǐng)融資的中小企業(yè)進(jìn)行一個(gè)綜合的分析，提高審批和服務(wù)的質(zhì)量;而中小企業(yè)則可以通過(guò)這個(gè)平臺(tái)選擇一個(gè)靠譜的融資機(jī)構(gòu)，從而解決企業(yè)自身的資金問(wèn)題，促進(jìn)企業(yè)健康的發(fā)展。最終良好促進(jìn)銀行等金融機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)之間的信息交互工作的完成。

2. 提供融資渠道支持，適當(dāng)降低融資成本

中小企業(yè)和大型企業(yè)不同，他們不同企業(yè)間的發(fā)展可能會(huì)存在較大的差異，中小企業(yè)承受風(fēng)險(xiǎn)和盈利能力與大型企業(yè)之間也還存在著較大的差距。因此，銀行等金融機(jī)構(gòu)需要對(duì)大型企業(yè)和中小企業(yè)之間做到區(qū)別對(duì)待，對(duì)于中小企業(yè)可以制定多元化、差異化的融資標(biāo)準(zhǔn)，適當(dāng)降低其融資的利率和相關(guān)的費(fèi)用。同時(shí)，金融機(jī)構(gòu)也可以前來(lái)申請(qǐng)融資的企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況、行業(yè)前景、企業(yè)信譽(yù)等方面進(jìn)行一個(gè)綜合的分析評(píng)價(jià)，決定是否給予投資。此外，金融機(jī)構(gòu)可以出臺(tái)知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押、信用質(zhì)押等途徑融資方式，為中小企業(yè)融資提供多渠道的選擇。

（三）政府角度

1. 加大對(duì)中小企業(yè)融資的政策支持力度

在過(guò)去較長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)，國(guó)家都在自覺(jué)或者不自覺(jué)的偏向大型企業(yè)，給予他們大量在融資和信貸方面的政策支持，而對(duì)中小企業(yè)的扶持力度卻很小，并且國(guó)家的某些行為還在客觀上給中小企業(yè)融資增加了難度和障礙。針對(duì)這個(gè)問(wèn)題，我國(guó)這幾年逐漸有了一些改變，相繼也出臺(tái)了我國(guó)這幾年來(lái)也出臺(tái)了一些關(guān)于中小企業(yè)貸款的優(yōu)惠政策，但是這些政策在中小企業(yè)對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的貢獻(xiàn)面前來(lái)看，簡(jiǎn)直就是微乎其微。因此，國(guó)家和政府應(yīng)該基于對(duì)中小企業(yè)的研究之上，出臺(tái)一系列符合中小企業(yè)特點(diǎn)，滿足中小企業(yè)切實(shí)需求的政策，而不是對(duì)所有的企業(yè)統(tǒng)一而論。政策出臺(tái)后，也并不政府的任務(wù)就完成了。在出臺(tái)相關(guān)的政策后，政府加強(qiáng)對(duì)這些政策的宣傳力度，盡可能的讓多的中小企業(yè)了解這些政策，以便擁有資格和符合政策支持條件的企業(yè)獲得相關(guān)的資金資助和支持。

2. 完善服務(wù)于中小企業(yè)融資的法律體系

在我國(guó)大中型企業(yè)發(fā)展的過(guò)程中，一直都有得到國(guó)家相關(guān)政策的支持，國(guó)家對(duì)于大中型企業(yè)的在稅收、市場(chǎng)開(kāi)發(fā)、信息保護(hù)等方面都有具體的法律法規(guī)，而專(zhuān)門(mén)針對(duì)中小企業(yè)的法律法規(guī)卻寥寥無(wú)幾。我國(guó)2003年開(kāi)始實(shí)施的《中小企業(yè)促進(jìn)法》可以說(shuō)是比較典型的專(zhuān)門(mén)為中小企業(yè)而設(shè)立的。但這套法規(guī)僅僅流于表面、理論知識(shí)過(guò)多，而可操作性不大。中小企業(yè)的融資現(xiàn)況不容樂(lè)觀，要想真正的改變我國(guó)中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀，那么必須建立一套專(zhuān)門(mén)針對(duì)中小企業(yè)融資的法律法規(guī)來(lái)保障該市場(chǎng)的融資秩序。同時(shí)，建立了法律體系之后，相關(guān)的執(zhí)法力度也要隨之增強(qiáng)。因?yàn)槟承┑胤綍?huì)出現(xiàn)地方政府處于利于而默許企業(yè)脫逃銀行等金融機(jī)構(gòu)債務(wù)的行為，從一定程度上降低了中小企業(yè)融資成功的幾率。

（四）社會(huì)角度

1. 健全社會(huì)信用體系，營(yíng)造良好信用環(huán)境

要想促進(jìn)我國(guó)社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)健康平穩(wěn)的運(yùn)行，讓中小企業(yè)的融資行為在一個(gè)較為可靠的環(huán)境中進(jìn)行，那么健全社會(huì)信用體系刻不容緩。建立健全的社會(huì)信用體系，是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的必然趨勢(shì)。隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)變得愈加激烈，這時(shí)就需要一個(gè)健全的社會(huì)信用體系來(lái)規(guī)范各企業(yè)之間競(jìng)爭(zhēng)行為，保障市場(chǎng)的信用環(huán)境和經(jīng)濟(jì)秩序不被破壞。此外，健全的社會(huì)信用體系，不僅有利于提高政府監(jiān)管的效率和降低交易的成本，而且能促使大型企業(yè)和中小企業(yè)一起更加注重自身的信用建設(shè)，進(jìn)而提升市場(chǎng)的信用環(huán)境。因此，我們必須健全社會(huì)信用體系，只有誠(chéng)信發(fā)展與經(jīng)營(yíng)，才能更好的架構(gòu)中國(guó)特色社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)體系，進(jìn)而提升我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的步伐。

2. 利用“互聯(lián)網(wǎng)+”技術(shù)，建立信息交互機(jī)制

當(dāng)今整個(gè)世界都處于大數(shù)據(jù)時(shí)代，大數(shù)據(jù)時(shí)代的特點(diǎn)就是便捷、高效，而我們建立機(jī)制的目的就是從多的爆炸的信息中篩選出使用者所需要的信息。這個(gè)工作需要政府主導(dǎo)，牽引融資雙方以“互聯(lián)網(wǎng)+”為基底，搭建一個(gè)高效且方便的信息交互機(jī)制，以便及時(shí)高效的尋找到合適的企業(yè)，進(jìn)行相關(guān)的融資，節(jié)省雙方的時(shí)間和資金成本，促進(jìn)公司的良好發(fā)展。但在建立該信息交互機(jī)制的過(guò)程中，也要注意信息的保護(hù)，因?yàn)樵诨ヂ?lián)網(wǎng)的背景下，信息泄露的頻率還是比較高的。尤其還是金融機(jī)構(gòu)，就更加要注重信息的保護(hù)。

三、結(jié)語(yǔ)

經(jīng)過(guò)以上的分析，中小企業(yè)融資難問(wèn)題是自身、金融機(jī)構(gòu)、政府以及社會(huì)環(huán)境等多方面因素共同造成的。中小企業(yè)在我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展中起著不可忽視的作用，解決好中小企業(yè)融資難問(wèn)題對(duì)促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)運(yùn)行具有重要意義。因此，要從企業(yè)自身、金融機(jī)構(gòu)、政府政策以及社會(huì)環(huán)境四方面共同入手，從而營(yíng)造一個(gè)良好的融資環(huán)境，促進(jìn)社會(huì)資源的合理配置和國(guó)家經(jīng)濟(jì)健康平穩(wěn)的發(fā)展。

（作者單位：浙江金融職業(yè)學(xué)院）