• <tr id="yyy80"></tr>
  • <sup id="yyy80"></sup>
  • <tfoot id="yyy80"><noscript id="yyy80"></noscript></tfoot>
  • 99热精品在线国产_美女午夜性视频免费_国产精品国产高清国产av_av欧美777_自拍偷自拍亚洲精品老妇_亚洲熟女精品中文字幕_www日本黄色视频网_国产精品野战在线观看 ?

    個人所得稅免征額的收入分配效應(yīng)*
    ——基于CGE-IMH模型的分析

    2019-12-13 06:21:46朱躍序寧方林
    稅收經(jīng)濟研究 2019年5期
    關(guān)鍵詞:工薪個稅變動

    ◆朱躍序 ◆寧方林

    內(nèi)容提要:文章編制了包含2102組工薪家庭的超大微觀SAM,并以此為基礎(chǔ)構(gòu)建CGEIMH模型,對不同免征額下工薪家庭的收入分配結(jié)果進行了模擬分析和研究。其結(jié)論是,在個人所得稅綜合性改革的背景下,應(yīng)當(dāng)對免征額的作用進行重新定位,免征額作為繳納個人所得稅的“門檻”體現(xiàn)居民的基本生活成本即可;納稅人在個體負(fù)擔(dān)上的差異可通過專項扣除體系進行體現(xiàn),過分提高免征額反而不利于公平性的改善。

    一、引言

    十三屆全國人大常委會第五次會議表決通過的《中華人民共和國個人所得稅法》將基本費用扣除標(biāo)準(zhǔn)即為大眾所熟知的“免征額”提升至每月5000元,并于2018年10月1日先于新個人所得稅法實施。在缺乏動態(tài)調(diào)整機制的情況下,經(jīng)濟發(fā)展帶來的人民收入水平提高,從而把個稅免征額調(diào)高與否推向了輿論的風(fēng)口?,F(xiàn)行個人所得稅(以下簡稱“個稅”)稅制確立以來,免征額已經(jīng)歷過四次調(diào)整。但近年來將免征額提高至一萬元的呼聲從未止歇,其主要依據(jù)是居民生活成本不斷升高。不可否認(rèn),免征額應(yīng)隨著居民生活成本的增加而提高,但是否應(yīng)以經(jīng)濟相對發(fā)達地區(qū)的收入水平作為參考標(biāo)準(zhǔn)值得商榷。

    Goode(1964)等學(xué)者認(rèn)為免征額在個稅稅制中的作用包括:(1)征管便利;(2)保障基本生存;(3)增加累進性;(4)區(qū)分家庭差異。我國當(dāng)前免征額制度受到詬病的根本原因在于,其無法做到對家庭差異性的區(qū)分。參考美國個稅稅制,完整的費用扣除體系應(yīng)當(dāng)包含基本費用扣除和差異扣除,而我國此前的免征額實際上被設(shè)計為基本費用扣除,承載著納稅人在撫養(yǎng)義務(wù)、贍養(yǎng)負(fù)擔(dān)、醫(yī)療費用、住房成本等多方面的個體訴求。在缺乏差異扣除的情況下,公眾只有期望不斷提高免征額來覆蓋其差異性的生活成本。

    新個稅法在“三險一金”的基礎(chǔ)上增加了子女教育支出、繼續(xù)教育支出、大病醫(yī)療支出、住房貸款利息和住房租金以及贍養(yǎng)老人支出五項專項費用扣除,這在很大程度上完善和優(yōu)化了個稅的費用扣除體系。那么,在考慮了差異性扣除的情況下仍將免征額由3500元/月提高至5000元/月是否合適?一方面,這會帶來稅基的大規(guī)模減少。根據(jù)劉克崮教授的預(yù)測,5000元的標(biāo)準(zhǔn)會使個稅繳納比例降至4.5%,個稅將成為富人稅。①http://k.sina.com.cn/article_1887344341_707e96d502000cm8l.html。另一方面,在專項扣除不斷豐富的背景下,免征額已經(jīng)可以卸下降低納稅人負(fù)擔(dān)的重任,轉(zhuǎn)而充當(dāng)一個“門檻”,此時免征額的公平性作用得到凸顯。

    正是基于上述原因,本文將納稅人在不同免征額水平下的公平性改善與否作為分析對象,利用可計算一般均衡模型多家庭聚合分析方法(Computable General Equilibrium Integrated Multi-Household approach,CGE-IMH),對不同免征額下工薪家庭的收入分配情況進行了模擬分析,試圖從公平性的角度對個稅免征額的作用進行重新定位,從而解答“免征額是不是越高越好”這一備受爭議的問題。

    二、文獻綜述

    從功利主義的角度來看,為實現(xiàn)個稅的橫向公平需要進行稅前扣除或者抵免,其發(fā)展歷程見于Steuerle(1983),但由于國外個稅稅制已相對較為成熟,稅前抵扣的設(shè)計與制定已不是其研究重點,對于個稅稅前扣除的研究更多地關(guān)注于其后續(xù)影響。同時,研究范圍也很寬泛,包括照顧兒童、勞動所得抵扣、學(xué)費、醫(yī)療費用、通勤費用、資本損失、住房補貼等等。

    就國內(nèi)而言,自現(xiàn)行稅制確定以來,我國個稅改革主要體現(xiàn)在免征額的提高上,因此,關(guān)于免征額的討論非常豐富,且多從稅收公平的角度進行分析。免征額額度的提高與否一直存在爭議,但支持提高免征額的言論多見于新聞報端,學(xué)術(shù)界支持免征額提高的研究較少。安福仁和沈向民(2011)利用南京市的數(shù)據(jù)對個稅累進性進行實證檢驗后發(fā)現(xiàn)免征額的提高有助于提升個稅累進性,故建議在考慮財政收入和地區(qū)差異的前提下循序漸進地提高免征額。反對提高免征額或認(rèn)為免征額提高意義不大的研究更多,如賈康和梁季(2010)認(rèn)為我國個稅免征額已不低,低收入者已無稅,僅僅提高免征額的意義并不大甚至?xí)a(chǎn)生逆調(diào)節(jié);潘梅和宋小寧(2010)的研究發(fā)現(xiàn),提高免征額雖具有顯著的減稅效應(yīng)但是會降低個稅的收入調(diào)節(jié)效力,導(dǎo)致稅后不平等加深;白彥鋒和許嫚嫚(2011)認(rèn)為,免征額調(diào)整對于我國當(dāng)前收入狀況調(diào)節(jié)的作用非常有限,民眾不宜過分關(guān)注;王韜等(2015)認(rèn)為,我國工薪階層的收入結(jié)構(gòu)弱化了免征額的收入分配調(diào)節(jié)作用,免征額的提高在福利改善方面存在縱向不公平,個稅更應(yīng)注重結(jié)構(gòu)上的改革。此外,岳希明等(2012)的研究均證明,個稅的累進性會隨著免征額的提高呈現(xiàn)“倒U型”,這意味著過高的免征額并不利于收入分配的公平。

    既然免征額是為保障基本生活成本,那么不同地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展水平帶來的生活成本不同需要考慮嗎?朱青(2003)認(rèn)為,個稅作為具有很強的中央稅性質(zhì),免征額存在地區(qū)差異會造成全國范圍內(nèi)的稅負(fù)不公。岳樹民(2005)認(rèn)為,發(fā)達地區(qū)高扣除、欠發(fā)達地區(qū)低扣除會進一步拉大收入差距而且不利于相對落后地區(qū)吸引高層次人才。石堅(2010)則認(rèn)為,雖然經(jīng)濟發(fā)展水平存在差距但是物價水平已經(jīng)對其進行了反映和照顧,且地區(qū)間的差異性費用扣除不利于人才和資金的合理流動。當(dāng)然,也有研究認(rèn)為,在設(shè)定費用扣除標(biāo)準(zhǔn)時應(yīng)當(dāng)考慮地區(qū)差異,如湯貢亮和陳守中(2005)認(rèn)為,應(yīng)當(dāng)制定各地區(qū)的幅度扣除標(biāo)準(zhǔn),原因在于我國地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展極不平衡,免征額與居民實際收入和支出狀況相適應(yīng),且應(yīng)當(dāng)避免對發(fā)達地區(qū)中低收入群體生活必要費用扣稅。周偉和武康平(2011)的研究將免征額引入拉弗曲線并以此找到了實踐差別化稅制的依據(jù),建議根據(jù)地方和家庭的實際情況選擇免征額,原因是高收入地區(qū)的低免征額會挫傷納稅人工作積極性進而影響產(chǎn)出供給,而低收入地區(qū)缺乏收入稅率彈性,可以制定低免征額累積資金從而提高政府公共服務(wù)能力。

    綜上,國內(nèi)關(guān)于前述兩個問題的討論雖然已經(jīng)較為充分,但是以定性與計量實證為主的研究體系,側(cè)重個稅改革的直接影響而忽視了改革政策落實后各經(jīng)濟主體間的交互作用。個稅改革是一項復(fù)雜的社會經(jīng)濟決策,除直接的再分配功能以外,還存在“個稅→收入→勞動供給、消費與投資→經(jīng)濟增長→收入”的鏈條以及此鏈條對收入分配的無數(shù)次直至均衡結(jié)果出現(xiàn)的不斷沖擊。因此,對不同免征額下工薪階層的收入分配效應(yīng)分析需要納入一般均衡的研究框架內(nèi)??捎嬎阋话憔猓–GE)模型作為政策模擬的優(yōu)秀工具,其與個稅的結(jié)合程度不如其他稅種,最關(guān)鍵的原因在于個稅改革對微觀層面的影響在CGE模型中較難刻畫。

    鑒于此,本文采用可計算一般均衡微觀模擬中的多家庭聚合分析法(CGE-IMH)。CGE-IMH方法由代表性居民分析法(Dervis et al.,1982)發(fā)展而來,最早由Decaluwé et al.(1999)提出。該方法將微觀調(diào)查數(shù)據(jù)直接引入CGE模型,從而得以保留家庭異質(zhì)性,但對數(shù)據(jù)一致性要求較高(Rutherford & Tarr,2008),其代表性研究如Cororaton & Cockburn(2007)等。

    三、模型說明與數(shù)據(jù)描述

    (一)模型說明

    本文所用模型為L?fgren et al.(2002)建立的IFPRI標(biāo)準(zhǔn)模型,并在此基礎(chǔ)上結(jié)合CGEIMH方法,詳細的數(shù)理模型不再贅述。其中,居民收入YIh包括要素收入YFf及從政府、企業(yè)或國外獲取的轉(zhuǎn)移性收入(tranh,gov、tranh,ent、tranh,row):

    WF表示要素報酬,由勞動和資本構(gòu)成;DISTf,a為要素報酬在不同生產(chǎn)部門的扭曲系數(shù),QFf,a則表示不同生產(chǎn)活動的要素需求。

    居民收入在繳納稅費、進行儲蓄后用于消費,形成可支配收入EHh:

    tinsh表示稅率,mpsh為儲蓄率,并假定其不隨免征額的變動而變動,居民的稅后收入將是我們測算免征額收入分配效應(yīng)的重要依據(jù),因此參照王韜等(2015)將式(3)變形可得居民稅后收入YIht:

    在模型的閉合方面,參考陳燁等(2010)、王韜等(2015)的設(shè)定,假定經(jīng)濟由儲蓄驅(qū)動,投資內(nèi)生調(diào)整;政府儲蓄內(nèi)生以保證稅收政策模擬的有效性,此時政府儲蓄收支差額內(nèi)生決定;要素市場參照我國經(jīng)濟狀況,將勞動力設(shè)定為不完全就業(yè),資本完全供給并在部門間可流動。

    (二)數(shù)據(jù)描述

    表1 工薪家庭居民收支描述性統(tǒng)計 (單位:元)

    注:收入變量在CFPS中均有對應(yīng)數(shù)據(jù)。支出則需要進行核算,第一產(chǎn)業(yè)支出為食品消費,第二產(chǎn)業(yè)支出包括衣著支出、家庭設(shè)備及日用品支出和其他消費性支出,第三產(chǎn)業(yè)支出包括居住支出、醫(yī)療保健支出、交通通訊支出和文教娛樂支出。在東中西區(qū)域的劃分上,CFPS中共有26個省份,劃分方法為北京、天津、河北、遼寧、山東、江蘇、浙江、上海、福建、廣東為東部,黑龍江、吉林、山西、河南、湖南、湖北、安徽、江西為中部,廣西、重慶、四川、貴州、云南、陜西、甘肅、寧夏為西部。

    社會核算矩陣(Social Accounting Matrix,SAM)的編制是進行CGE模擬的數(shù)據(jù)前提,而CGE-IMH方法的關(guān)鍵在于將SAM的居民賬戶進行足夠細化。本文借助中國家庭追蹤調(diào)查(China Family Panel Studies,CFPS)2012年調(diào)查數(shù)據(jù)將居民細化為2103組,充分體現(xiàn)了居民的異質(zhì)性。CFPS2012共調(diào)查約13,316戶家庭、35,727個成人,本文使用的是經(jīng)過二次抽樣的全國性樣本,去除家庭與個人家戶號無法對應(yīng)數(shù)據(jù)以及異常數(shù)據(jù)后,剩余22,955個成人、8588戶家庭。在進行居民賬戶細化拆分時,我們比較了家庭和個人兩種單位的結(jié)果,發(fā)現(xiàn)以家庭為單位要優(yōu)于個人。其原因在于,CFPS數(shù)據(jù)的消費數(shù)據(jù)以家庭為單位進行統(tǒng)計,以家庭為單位無須進行推算拆分,故本文選取家庭作為居民細化單位,具體的收入情況則依據(jù)與家戶號對應(yīng)的成人調(diào)查數(shù)據(jù),而個稅免征額的調(diào)整主要是針對工資薪金所得,因此,我們將研究對象聚焦于工薪家庭。在進行SAM編制時,首先將居民家庭分為兩組:工薪家庭和非工薪家庭。區(qū)分依據(jù)是家庭內(nèi)是否存在稅前月工資在2000元及以上的成人。①CFPS成人調(diào)查數(shù)據(jù)中的工資數(shù)據(jù)為稅后,稅前工資依據(jù)稅后工資數(shù)據(jù)計算得到。另外,2012年我國個稅費用扣除標(biāo)準(zhǔn)為3500元/月,為方便后文模擬,本文把2000元/月作為區(qū)分工薪階層的標(biāo)準(zhǔn)。同時,將經(jīng)營性收入大于工資性收入的181組家庭剔除工薪家庭組,最終得到工薪家庭居民2102組,然后將非工薪家庭全部匯總為一組,最終共得到2013組居民。工薪家庭居民收支狀況的描述性統(tǒng)計如表1所示。

    從表1中可以看出,工薪家庭居民收入結(jié)構(gòu)以工資性收入為主,有其他收入來源的家庭不足一半;而從支出來看,不同家庭的消費水平也存在明顯差異。東中西三個區(qū)域的工薪家庭收支狀況也存在差距,與經(jīng)濟發(fā)展水平一致。

    在進行居民組的SAM細化時,各收支數(shù)據(jù)先按比例劃分工薪家庭組和非工薪家庭組,再在工薪家庭內(nèi)部進行劃分。就個稅而言,由于我國實行分類征收的稅制,故先根據(jù)居民收入按照來源分別計算所得額再進行比例劃分,如工薪家庭與非工薪家庭不同項目的劃分情況如表2所示。

    表2 工薪家庭與非工薪家庭個稅不同項目劃分

    除對居民進行分組外,完整地適用于CGE-IMH模型的微觀SAM還包括第一產(chǎn)業(yè)、第二產(chǎn)業(yè)和第三產(chǎn)業(yè)三個產(chǎn)業(yè)部門,勞動和資本兩類要素,居民以外的企業(yè)、政府、世界其他地區(qū)三個經(jīng)濟主體以及生產(chǎn)稅、個稅、關(guān)稅、投資儲蓄和存貨賬戶,是一個2121*2121的矩陣,編制完成后采用RAS方法進行調(diào)平處理。①限于篇幅,此處不作展示,如有需要可向作者索取。

    四、模擬結(jié)果與分析

    本文在進行政策模擬時基于這樣一個認(rèn)識:免征額之所以要進行調(diào)整是客觀環(huán)境導(dǎo)致的典型需求所致,即居民收入的提高導(dǎo)致免征額相對較低從而引發(fā)民眾的調(diào)整訴求。因此,以免征額調(diào)整政策實施的時間點作為政策模擬的基礎(chǔ)時間可以獲取最有力的結(jié)論。限于數(shù)據(jù)的可得性,我們無法對剛剛實施的免征額調(diào)整進行模擬。故本文選取2011年的個稅改革作為模擬情景的設(shè)計依據(jù),即將免征額由2000元/月提高至3500元/月并將九級稅率簡化為七級,將模擬的基年定為2012年。為了探尋不同免征額帶來的工薪家庭收入分配效果,我們在稅率結(jié)構(gòu)不變的基礎(chǔ)上進行了31次模擬,即由2000元/月至5000元/月每隔100元模擬一次,其中2011改革后的免征額3500元/月為對照數(shù)據(jù)。

    (一)免征額提高的一般均衡效果

    采用CGE-IMH方法對免征額變動進行模擬的收入分配結(jié)果與只關(guān)注直接收入變動的收入分配結(jié)果進行對比,如圖1所示。

    直接變動的居民收入GINI系數(shù)是直接在居民收入的基礎(chǔ)上增減免征額調(diào)整帶來的收入變動后計算而來,CGE模擬的居民收入GINI系數(shù)則是根據(jù)將免征額變動帶來的平均稅率變化引入CGE模型進而得到的均衡居民收入計算而來。從圖中可以明顯地看出,兩個結(jié)果存在著非常明顯的區(qū)別:首先,直接變動的居民收入GINI系數(shù)隨著免征額的變動存在一個先升后降的“倒U型”趨勢,而CGE模擬的居民收入GINI系數(shù)則是一直下降;其次,直接變動的居民收入GINI系數(shù)變動幅度要明顯大于CGE模擬的居民收入GINI系數(shù)。之所以出現(xiàn)這種區(qū)別,原因在于CGE模擬將免征額變動的影響效應(yīng)置于一般均衡框架之內(nèi)。CGE模型的優(yōu)勢在于可以得出詳細的政策模擬數(shù)量化結(jié)果,表3顯示了不同免征額相對于對照點即3500元/月的宏觀結(jié)果變動情況。

    圖1 直接計算與CGE模擬的居民收入GINI系數(shù)對比

    表3 不同免征額的宏觀結(jié)果變動情況(%)

    從表3中可以看到:(1)免征額的提高有利于刺激消費和凈出口但是不利于投資,反之,免征額的降低可以刺激投資但是會對消費和凈出口產(chǎn)生不利影響。這是由于在模型設(shè)定時假定免征額的變動并不會對居民的邊際儲蓄傾向產(chǎn)生影響,因此,免征額變動帶來的稅負(fù)變化更多的是影響居民的消費行為,消費水平與可支配收入存在明顯的同向變動關(guān)系。同時,免征額變動還會直接影響到政府的財政收入,進而影響到社會的固定資產(chǎn)投資水平。對于凈出口的影響主要是進口數(shù)量變動造成的,免征額降低會增加進口,而免征額的提高會減少進口量,出口水平與進口同向變動但受到的影響較小。(2)就整體經(jīng)濟而言,盡管影響較小,但還是可以看到免征額的提高會對經(jīng)濟造成不利影響,而免征額的降低會刺激經(jīng)濟增長。從前述消費、投資和凈出口的變動情況可以看出,我國當(dāng)前的經(jīng)濟結(jié)構(gòu)依然是投資主導(dǎo)的,投資對經(jīng)濟的驅(qū)動作用要顯著于消費和出口。這也可以解釋為什么免征額下降反而能夠刺激進口增長,即主要源自投資增長帶來的第二產(chǎn)業(yè)中間投入需求的增加;反之,中間投入需求的減少會對進口產(chǎn)生負(fù)面影響。(3)免征額降低對經(jīng)濟的負(fù)面影響要明顯大于免征額提高對經(jīng)濟的積極作用,原因在于免征額提高會相應(yīng)調(diào)高個稅繳納的門檻,即免征額越高影響范圍越小,對政府稅收的影響也越小,但免征額越低,受影響人群會幾何式地放大,政府稅收增加也會更加明顯,對經(jīng)濟的影響也更大。

    CGE模擬的居民收入GINI系數(shù)之所以出現(xiàn)圖1的走勢,其原因就在于考慮了免征額變動的宏觀經(jīng)濟影響,這也正是可計算一般均衡量法的優(yōu)越性,下文將有更為詳細的討論。

    (二)免征額變動的家庭稅前稅后收入分配效應(yīng)

    衡量收入分配是否公平最好的指標(biāo)便是GINI系數(shù),而測量稅收再分配效應(yīng)時的最常用指標(biāo)是由Musgrave & Thin(1949)提出的MT指數(shù),即稅前GINI系數(shù)減去稅收GINI系數(shù):

    其中,G和G*分別表示稅收前后的的GINI系數(shù)。本文借助MT指數(shù)來測算免征額變動前后個稅對工薪家庭的收入分配效應(yīng),如果MT指數(shù)為正,表明免征額的變動提升了稅收公平,MT指數(shù)為負(fù),則說明免征額變動擴大了不平等。

    不同免征額的工薪家庭稅前和稅后收入的GINI系數(shù)及其MT指數(shù)變化情況如圖2和圖3所示。

    圖3 不同免征額的工薪家庭稅前稅后收入分配效應(yīng)(MT指數(shù))

    從圖中可以看到,工薪家庭收入的GINI系數(shù)在0.3754-0.3755之間,這要明顯小于全國GINI系數(shù),這說明工薪家庭的收入差距相對合理,我國收入不平等狀況并不是由工資性收入造成的。隨著免征額的提高,GINI系數(shù)不斷變小,MT指數(shù)由負(fù)轉(zhuǎn)正,說明免征額的提高有利于降低工薪家庭收入分配的不平等。這是由于模型在進行賬戶核算時,居民收入是含稅的(式1),也就是說免征額變動帶來的直接稅負(fù)增減并不會體現(xiàn)在居民收入賬戶中。此時工薪家庭收入受到宏觀經(jīng)濟的影響更大,經(jīng)濟波動帶來的要素收入變化成為其變動的主要原因。從前述分析結(jié)果來看,免征額的增減與經(jīng)濟增長呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)關(guān)系,隨著免征額的提高,對經(jīng)濟的負(fù)面作用會導(dǎo)致資本要素的收益水平下降,而高收入工薪家庭的資本要素收入較多,因此,高收入工薪家庭收入受到的負(fù)面影響較大。這一點可以從東中西MT指數(shù)的變動上得到驗證。從圖4中我們可以看到,東部的MT指數(shù)變動幅度更大,中部次之,西部最小,原因在于東部地區(qū)的工薪家庭收入水平更高,資本要素收入占比更大,受宏觀經(jīng)濟的影響更加明顯。此外,還可以看到隨著免征額的提高,工薪家庭收入的GINI系數(shù)以及MT指數(shù)變化速度變緩,其影響作用在減弱,這也從側(cè)面說明了免征額變動對工薪家庭收入的再分配效應(yīng)主要是通過宏觀經(jīng)濟變動來發(fā)生作用的。但總體而言,免征額變動對工薪家庭稅前收入分配的影響作用并不大。

    接下來,考察免征額變動對工薪家庭稅后收入的收入分配效應(yīng)。居民稅后收入考慮了免征額變動對居民家庭收入的直接影響,其計算方法已由式(3)給出。從圖2和圖3的對比中我們首先可以看出,個稅的征收對于工薪家庭的收入分配狀況能夠起到明顯的正向調(diào)節(jié)作用,工薪家庭稅后收入的GINI系數(shù)更小。其次,個稅對工薪家庭收入的影響不容忽視,其稅后收入的GINI系數(shù)變動幅度顯然更大,只有稅收能夠有效調(diào)節(jié)工薪家庭收入狀況才會產(chǎn)生這種對比效果。再次,與含稅或稅前收入相比,免征額對工薪家庭稅后收入GINI系數(shù)和MT指數(shù)的影響不再是單調(diào)的,而是呈現(xiàn)明顯的“U型”和“倒U型”。GINI系數(shù)的最低點和MT指數(shù)的最高點出現(xiàn)在2500元/月,這意味著存在一個最優(yōu)免征額使得工薪家庭稅后收入分配狀況達到最優(yōu)。就這個結(jié)果來看,2011年的個稅改革將免征額由2000元/月提高至3500元/月是過于激進的,這也印證了賈康和梁季(2016)對免征額提至3500元/月后所提出的“工薪階層納稅人數(shù)占國民比重僅三至四個百分點”的論點。工薪家庭稅后收入的GINI系數(shù)呈現(xiàn)“U型”,MT指數(shù)呈現(xiàn)“倒U型”均說明同一個問題,即一味提高免征額反而不利于收入分配趨向公平。

    (三)免征額變動的區(qū)域家庭稅后收入分配效應(yīng)

    就區(qū)域而言,經(jīng)濟發(fā)展水平越高,工薪家庭稅后收入的不平等狀況越嚴(yán)重。據(jù)本文的模擬結(jié)果來看,在3500元/月處,三個區(qū)域的工薪家庭稅后收入GINI系數(shù)分別為:東部0.3787、中部0.3371、西部0.31072。那么,在經(jīng)濟發(fā)展水平存在差距的不同區(qū)域免征額變動的收入分配效應(yīng)是怎么樣呢?如圖4所示,我們測算了東中西三個區(qū)域的工薪家庭稅后收入在不同免征額下的MT指數(shù)變動情況。三個區(qū)域工薪家庭稅后收入的MT指數(shù)變動軌跡與全國一致,呈現(xiàn)“倒U型”。但是可以看出,隨著免征額的變動,東部地區(qū)的指數(shù)波動最大,中部次之,西部最小,說明經(jīng)濟發(fā)展水平越高,免征額的變動對于工薪家庭稅后收入分配的影響也就越大,這是由于經(jīng)濟越發(fā)達,工薪階層的數(shù)量越大,工資薪金所得越多,受到的影響也更明顯。

    圖4 不同免征額下東中西三區(qū)域的工薪家庭稅后收入MT指數(shù)

    另一值得注意的結(jié)果是,如果只從收入分配公平的角度來看,并不是經(jīng)濟發(fā)展水平越高免征額也應(yīng)越高,而是恰恰相反。從圖4中還可以看到,東部最優(yōu)免征額是2500元/月,中部是2600元/月,西部是3200元/月。也就是說,如果僅從公平的角度來看,收入水平越高的地區(qū)越應(yīng)該適用低免征額。其原因也不難理解,由于我國工薪所得稅采取的是累進稅率,如果提高免征額,會存在降低高薪酬者的最高稅率檔次,從而大幅降低該類納稅人的納稅額度,進而導(dǎo)致更大的不公平(賈康和梁季,2016)。西部地區(qū)工薪階層數(shù)量較少,且薪資水平相對較低,反而不會出現(xiàn)上述情況,因此其最優(yōu)免征額也較高。

    為檢驗上述結(jié)論,本文又設(shè)計三個模擬情景:(1)東部地區(qū)免征額提高500元至4000元/月,中部地區(qū)不變,西部地區(qū)免征額降低500元至3000元/月;(2)東部地區(qū)免征額降低500元至3000元/月,中部地區(qū)不變,西部地區(qū)免征額提高500元至4000元/月;(3)按照圖4中的最優(yōu)免征額設(shè)定三個地區(qū)的免征額標(biāo)準(zhǔn)。根據(jù)三個情景帶來的個稅增加情況,我們找出了3個最相近的對照免征額度,分別是3700元/月、3200元/月和2600元/月。在全國工薪家庭總體稅負(fù)相當(dāng)?shù)那闆r下,三個模擬情景相較于各自免征額度的工薪家庭稅后收入的GINI系數(shù)對比情況如表4所示:

    表4 三種模擬情景下工薪家庭稅后收入的GINI系數(shù)對比

    表4的結(jié)果驗證了圖4的結(jié)論,即調(diào)高東部地區(qū)免征額并調(diào)低西部地區(qū)免征額并不利于工薪家庭稅后收入分配結(jié)果的改善,反而調(diào)低東部地區(qū)免征額的同時調(diào)高西部地區(qū)的免征額會有利于收入分配狀況的改善。因此,從收入分配公平的角度來看,經(jīng)濟越發(fā)達,工薪薪金水平越高,免征額就應(yīng)當(dāng)越高的觀點并不成立。

    五、結(jié)論與建議

    本文編制了包含2102組工薪家庭居民的大型微觀SAM,并以此為基礎(chǔ),利用CGE-IMH方法模擬了不同免征額變動的一般均衡結(jié)果,并利用GINI系數(shù)和MT指數(shù)對工薪家庭的收入分配效應(yīng)進行了細致分析。其結(jié)論是:(一)免征額的變動與消費和凈出口呈同向變動關(guān)系而與投資反向變動,由于投資在經(jīng)濟中的重要作用,免征額與經(jīng)濟增長反向變動,當(dāng)然這種影響并不大;(二)工薪家庭的收入差距相對合理,我國收入分配惡化的主要原因并不是工資性收入分配不均;(三)免征額變動對工薪家庭稅前收入分配的影響主要通過其對宏觀經(jīng)濟的影響來實現(xiàn),呈現(xiàn)單調(diào)性,免征額越高工薪家庭稅前收入再分配效果越高,然而效果并不是非常顯著;(四)個稅的征收對于工薪家庭的收入分配狀況能夠起到明顯的正向調(diào)節(jié)作用;(五)免征額變動與工薪家庭稅后收入分配狀況呈現(xiàn)“U型”關(guān)系,即存在一個使工薪家庭稅后收入最優(yōu)的免征額度,提高免征額并不會緩解收入分配狀況,過高的免征額反而會對工薪家庭稅后收入分配產(chǎn)生負(fù)面影響;(六)從分區(qū)域的結(jié)果來看,無論是稅前還是稅后工薪家庭收入分配狀況,經(jīng)濟發(fā)展水平越高,受免征額變動的影響越大。如果僅從收入分配公平的角度出發(fā),經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)應(yīng)當(dāng)適用更低的免征額度。據(jù)此,我們提出以下建議:第一,免征額作為個稅體系中的基礎(chǔ)部分,其作用也僅在于降低居民納稅負(fù)擔(dān)的絕對值,一味提高免征額對公平性和收入分配狀況的改善會起到反作用。最新公布的個人所得稅法修正案主要受眾仍為工薪階層,而工薪階層內(nèi)部的收入分配狀況較為合理,除非改變工資薪金所得占主要比重的現(xiàn)狀,否則個稅對調(diào)節(jié)全國的收入分配狀況并無實質(zhì)性作用。因此,在改變個稅“工薪稅”的特征之前,不宜對其調(diào)節(jié)收入分配作用寄予過高期望。第二,我國現(xiàn)行個稅已經(jīng)初步建立其專項扣除體系,在個稅綜合性改革的背景下,相關(guān)部門對免征額的歷史作用應(yīng)進行重新定位,弱化其降低居民稅收負(fù)擔(dān)的作用,突出其作為個稅繳納“門檻”的作用,并加大對民眾的宣傳力度。如果從公平的角度來看,過高的免征額反而會適得其反,因此,免征額僅覆蓋居民的基本生活成本即可,納稅人個體的差異性負(fù)擔(dān)應(yīng)當(dāng)通過不斷完善專項扣除體系進行體現(xiàn)。

    猜你喜歡
    工薪個稅變動
    現(xiàn)代學(xué)徒工薪問題初探
    北上資金持倉、持股變動
    北向資金持倉、持股變動
    南向資金持倉、持股變動
    企業(yè)稅收籌劃意義
    ——以具體案例分析
    增值稅與個稅新政下企業(yè)稅務(wù)風(fēng)險點分析與防范措施
    誰貢獻個稅最多
    特別文摘(2018年9期)2018-11-10 13:45:32
    變動的是心
    新個稅教學(xué)中工薪所得幾個特殊問題的處理
    營口解放初期使用的工薪實物券發(fā)展探究
    国产精品乱码一区二三区的特点 | 手机成人av网站| 国产精品综合久久久久久久免费 | 久久久久国产一级毛片高清牌| 亚洲欧美日韩高清在线视频| 身体一侧抽搐| 国产精品免费一区二区三区在线| 久久精品成人免费网站| 欧美国产日韩亚洲一区| 女同久久另类99精品国产91| 国产精品免费一区二区三区在线| 久久久久九九精品影院| 亚洲欧洲精品一区二区精品久久久| 岛国在线观看网站| 天天躁狠狠躁夜夜躁狠狠躁| 免费观看人在逋| 99在线视频只有这里精品首页| 亚洲欧洲精品一区二区精品久久久| 欧美不卡视频在线免费观看 | 天天躁夜夜躁狠狠躁躁| 亚洲熟妇熟女久久| 国产成人一区二区三区免费视频网站| 真人做人爱边吃奶动态| 久久久久久人人人人人| 久久精品人人爽人人爽视色| 国产成人av教育| 一级毛片女人18水好多| 一进一出抽搐gif免费好疼| 欧美黄色片欧美黄色片| 波多野结衣一区麻豆| 正在播放国产对白刺激| 激情视频va一区二区三区| 日韩欧美一区二区三区在线观看| 国产成人影院久久av| 老司机福利观看| 国产成+人综合+亚洲专区| 韩国精品一区二区三区| 色综合站精品国产| 黄色片一级片一级黄色片| 看免费av毛片| 久久久久亚洲av毛片大全| 国产三级黄色录像| 日韩有码中文字幕| 国产亚洲精品av在线| 韩国精品一区二区三区| or卡值多少钱| 国产极品粉嫩免费观看在线| 国产成人精品久久二区二区免费| 欧美日本亚洲视频在线播放| av视频在线观看入口| 老司机在亚洲福利影院| 日韩欧美一区视频在线观看| 嫁个100分男人电影在线观看| 12—13女人毛片做爰片一| 亚洲成av片中文字幕在线观看| 最近最新免费中文字幕在线| 亚洲精品一区av在线观看| 91精品三级在线观看| 在线观看免费日韩欧美大片| 人妻丰满熟妇av一区二区三区| 成人手机av| 在线播放国产精品三级| 9热在线视频观看99| 中文字幕人成人乱码亚洲影| 色精品久久人妻99蜜桃| 国产高清videossex| 9热在线视频观看99| av在线播放免费不卡| 久久精品国产亚洲av高清一级| 少妇的丰满在线观看| 一本综合久久免费| 一级a爱片免费观看的视频| 少妇裸体淫交视频免费看高清 | 大陆偷拍与自拍| 国内精品久久久久久久电影| 色播在线永久视频| 亚洲少妇的诱惑av| 99国产精品一区二区蜜桃av| 午夜久久久久精精品| 亚洲专区国产一区二区| 中文字幕人妻丝袜一区二区| x7x7x7水蜜桃| 午夜日韩欧美国产| 一级a爱片免费观看的视频| 18禁美女被吸乳视频| 成年女人毛片免费观看观看9| 亚洲专区字幕在线| 国产在线观看jvid| 一级,二级,三级黄色视频| 日韩欧美在线二视频| 免费无遮挡裸体视频| 久久精品国产亚洲av香蕉五月| 色精品久久人妻99蜜桃| 免费在线观看日本一区| 人人妻人人澡欧美一区二区 | 久久国产精品影院| 国产一区二区三区综合在线观看| 桃色一区二区三区在线观看| 免费无遮挡裸体视频| 日本 av在线| 色精品久久人妻99蜜桃| 精品国内亚洲2022精品成人| 色在线成人网| 免费看十八禁软件| 免费一级毛片在线播放高清视频 | 日本三级黄在线观看| 变态另类成人亚洲欧美熟女 | 丝袜美足系列| 午夜福利欧美成人| 青草久久国产| 热re99久久国产66热| 午夜免费成人在线视频| 18禁美女被吸乳视频| 亚洲精品国产一区二区精华液| 手机成人av网站| 在线永久观看黄色视频| 国产亚洲av嫩草精品影院| 91老司机精品| 午夜免费成人在线视频| 亚洲七黄色美女视频| 国产亚洲欧美精品永久| 欧美日韩黄片免| 欧美日本中文国产一区发布| 国产精品亚洲av一区麻豆| 亚洲va日本ⅴa欧美va伊人久久| 美女午夜性视频免费| 免费搜索国产男女视频| 亚洲色图综合在线观看| 村上凉子中文字幕在线| 日韩大码丰满熟妇| 色播在线永久视频| 国产免费av片在线观看野外av| 久久久久九九精品影院| netflix在线观看网站| 村上凉子中文字幕在线| a在线观看视频网站| 欧美久久黑人一区二区| 亚洲精品一区av在线观看| 国产高清有码在线观看视频 | 色精品久久人妻99蜜桃| 看黄色毛片网站| 精品久久久久久,| 免费人成视频x8x8入口观看| 久久青草综合色| www.自偷自拍.com| 夜夜爽天天搞| 久久影院123| 成人av一区二区三区在线看| 高清黄色对白视频在线免费看| 正在播放国产对白刺激| 最好的美女福利视频网| 国产亚洲av嫩草精品影院| 精品久久久久久久人妻蜜臀av | 女警被强在线播放| 一边摸一边抽搐一进一出视频| 久久精品国产清高在天天线| 国产麻豆成人av免费视频| 一本大道久久a久久精品| 他把我摸到了高潮在线观看| 99精品久久久久人妻精品| 亚洲国产日韩欧美精品在线观看 | 日本 欧美在线| 欧美一级a爱片免费观看看 | 日韩免费av在线播放| 免费高清在线观看日韩| 后天国语完整版免费观看| 欧美一级a爱片免费观看看 | 波多野结衣高清无吗| а√天堂www在线а√下载| 高清在线国产一区| 此物有八面人人有两片| 久久精品91无色码中文字幕| 亚洲av成人一区二区三| avwww免费| 日韩大码丰满熟妇| 香蕉久久夜色| 精品乱码久久久久久99久播| 97超级碰碰碰精品色视频在线观看| 在线十欧美十亚洲十日本专区| 色综合亚洲欧美另类图片| 一级作爱视频免费观看| 亚洲色图av天堂| 国产欧美日韩精品亚洲av| 国内精品久久久久久久电影| 亚洲熟女毛片儿| 女生性感内裤真人,穿戴方法视频| 十分钟在线观看高清视频www| 成年版毛片免费区| 成人亚洲精品一区在线观看| 亚洲国产精品久久男人天堂| 丝袜在线中文字幕| 日韩av在线大香蕉| 久久 成人 亚洲| 一级a爱片免费观看的视频| 一本久久中文字幕| 国产1区2区3区精品| 国产在线观看jvid| 操出白浆在线播放| 变态另类成人亚洲欧美熟女 | 国产精品国产高清国产av| 亚洲第一青青草原| 91麻豆av在线| 91字幕亚洲| 亚洲aⅴ乱码一区二区在线播放 | 精品一区二区三区av网在线观看| 一级a爱片免费观看的视频| 高清毛片免费观看视频网站| 亚洲国产欧美网| 日韩精品免费视频一区二区三区| 如日韩欧美国产精品一区二区三区| 9191精品国产免费久久| 久久中文看片网| 老司机午夜十八禁免费视频| 日本黄色视频三级网站网址| 51午夜福利影视在线观看| 亚洲情色 制服丝袜| 人人妻人人澡欧美一区二区 | 黑人巨大精品欧美一区二区蜜桃| 久久精品成人免费网站| www日本在线高清视频| 人人妻人人爽人人添夜夜欢视频| 熟女少妇亚洲综合色aaa.| 欧美亚洲日本最大视频资源| 免费女性裸体啪啪无遮挡网站| 久久午夜综合久久蜜桃| 久久国产乱子伦精品免费另类| 一边摸一边抽搐一进一小说| 韩国av一区二区三区四区| 久久天堂一区二区三区四区| 国产97色在线日韩免费| 欧美亚洲日本最大视频资源| av超薄肉色丝袜交足视频| 久久 成人 亚洲| 国产蜜桃级精品一区二区三区| 免费在线观看亚洲国产| 午夜视频精品福利| 亚洲五月婷婷丁香| 亚洲午夜精品一区,二区,三区| 日韩欧美国产一区二区入口| 少妇裸体淫交视频免费看高清 | 黄片大片在线免费观看| 一本大道久久a久久精品| 欧美激情 高清一区二区三区| 日本vs欧美在线观看视频| 在线观看66精品国产| 日韩视频一区二区在线观看| 50天的宝宝边吃奶边哭怎么回事| 国产主播在线观看一区二区| 国产单亲对白刺激| 12—13女人毛片做爰片一| 亚洲一码二码三码区别大吗| 亚洲一区二区三区不卡视频| 日本精品一区二区三区蜜桃| 成人三级做爰电影| 涩涩av久久男人的天堂| 午夜精品久久久久久毛片777| 国产精品国产高清国产av| videosex国产| 看免费av毛片| 88av欧美| 校园春色视频在线观看| 亚洲美女黄片视频| x7x7x7水蜜桃| 亚洲专区中文字幕在线| 青草久久国产| 亚洲欧美日韩另类电影网站| 叶爱在线成人免费视频播放| 亚洲中文日韩欧美视频| 国产私拍福利视频在线观看| 午夜成年电影在线免费观看| 国产又爽黄色视频| 欧美黄色淫秽网站| 久久久久亚洲av毛片大全| 久久九九热精品免费| 成人国产综合亚洲| 亚洲七黄色美女视频| 成人精品一区二区免费| 变态另类丝袜制服| 最近最新中文字幕大全电影3 | 18禁国产床啪视频网站| www.精华液| 国产av在哪里看| 好男人在线观看高清免费视频 | 精品人妻在线不人妻| 日本撒尿小便嘘嘘汇集6| 精品国产亚洲在线| 国产成人影院久久av| 欧美精品啪啪一区二区三区| 成人免费观看视频高清| 国产1区2区3区精品| 亚洲,欧美精品.| 久久草成人影院| 好男人电影高清在线观看| 丝袜人妻中文字幕| 亚洲欧美精品综合一区二区三区| 亚洲aⅴ乱码一区二区在线播放 | 一区二区三区国产精品乱码| 欧美日本中文国产一区发布| 人妻丰满熟妇av一区二区三区| 日韩欧美一区二区三区在线观看| 熟女少妇亚洲综合色aaa.| 人人妻人人澡欧美一区二区 | 国产xxxxx性猛交| 国产成人一区二区三区免费视频网站| 日韩免费av在线播放| 久久中文看片网| 成人国语在线视频| 波多野结衣av一区二区av| 免费在线观看黄色视频的| 亚洲中文字幕一区二区三区有码在线看 | 日韩一卡2卡3卡4卡2021年| 999精品在线视频| 久久久久久久久久久久大奶| 欧美绝顶高潮抽搐喷水| 国内毛片毛片毛片毛片毛片| 亚洲国产日韩欧美精品在线观看 | 亚洲精品久久国产高清桃花| 成年版毛片免费区| 男女之事视频高清在线观看| 国产精品亚洲美女久久久| 在线天堂中文资源库| 欧美国产日韩亚洲一区| 国产不卡一卡二| 国产国语露脸激情在线看| 亚洲国产高清在线一区二区三 | 成人手机av| 亚洲精品一卡2卡三卡4卡5卡| 国产精品精品国产色婷婷| 国产99久久九九免费精品| 亚洲,欧美精品.| 国内久久婷婷六月综合欲色啪| 国产又爽黄色视频| 欧美中文日本在线观看视频| 久久国产乱子伦精品免费另类| 热99re8久久精品国产| 不卡一级毛片| 青草久久国产| 国产一区二区三区视频了| 1024视频免费在线观看| 亚洲精品一卡2卡三卡4卡5卡| 亚洲av第一区精品v没综合| 在线观看舔阴道视频| 亚洲中文av在线| 黄色a级毛片大全视频| 国产免费av片在线观看野外av| 午夜福利成人在线免费观看| 男人舔女人下体高潮全视频| 色综合欧美亚洲国产小说| 91成人精品电影| 很黄的视频免费| 午夜视频精品福利| 精品熟女少妇八av免费久了| 午夜精品国产一区二区电影| 国产色视频综合| 亚洲人成网站在线播放欧美日韩| 日本 欧美在线| 久久久久国产精品人妻aⅴ院| 黄色视频,在线免费观看| 一区二区三区国产精品乱码| 日韩视频一区二区在线观看| 午夜福利影视在线免费观看| 18禁美女被吸乳视频| 搡老熟女国产l中国老女人| av有码第一页| 波多野结衣巨乳人妻| 变态另类丝袜制服| 丝袜美足系列| 极品教师在线免费播放| 国产精品亚洲美女久久久| 国产午夜精品久久久久久| 淫妇啪啪啪对白视频| 99热只有精品国产| 精品国产乱子伦一区二区三区| 欧美老熟妇乱子伦牲交| 黑人欧美特级aaaaaa片| 欧美激情 高清一区二区三区| 正在播放国产对白刺激| 国产欧美日韩一区二区三| 成人18禁在线播放| 日韩欧美三级三区| 精品一区二区三区av网在线观看| 国产欧美日韩精品亚洲av| 国产成人av激情在线播放| 岛国视频午夜一区免费看| 久久影院123| 国产私拍福利视频在线观看| 黄片播放在线免费| 天堂动漫精品| 国产激情欧美一区二区| 久久精品人人爽人人爽视色| 香蕉久久夜色| 亚洲欧美一区二区三区黑人| 久久精品亚洲熟妇少妇任你| 69av精品久久久久久| 日韩精品中文字幕看吧| 久久久久久久久久久久大奶| 亚洲五月色婷婷综合| 色精品久久人妻99蜜桃| 精品国产超薄肉色丝袜足j| 成人手机av| 999精品在线视频| 国产成人影院久久av| 午夜两性在线视频| 91国产中文字幕| 亚洲精品国产区一区二| 99久久国产精品久久久| 欧美日本亚洲视频在线播放| 国产成人欧美在线观看| 国产精品香港三级国产av潘金莲| 亚洲国产中文字幕在线视频| 国产精品免费一区二区三区在线| 日韩欧美国产在线观看| 国产成年人精品一区二区| 淫妇啪啪啪对白视频| 国产欧美日韩精品亚洲av| 日日摸夜夜添夜夜添小说| 国产三级黄色录像| 女人爽到高潮嗷嗷叫在线视频| 免费看美女性在线毛片视频| 又黄又粗又硬又大视频| 亚洲国产欧美一区二区综合| 一级黄色大片毛片| 亚洲成av人片免费观看| 精品电影一区二区在线| 女警被强在线播放| 村上凉子中文字幕在线| 成人亚洲精品av一区二区| 久久精品aⅴ一区二区三区四区| 久久伊人香网站| 在线永久观看黄色视频| 夜夜躁狠狠躁天天躁| 亚洲av成人av| 中文字幕av电影在线播放| 亚洲无线在线观看| 欧美绝顶高潮抽搐喷水| 欧美+亚洲+日韩+国产| 国产精品美女特级片免费视频播放器 | 18禁美女被吸乳视频| 久久久久国产精品人妻aⅴ院| 国产精品久久久久久人妻精品电影| 亚洲午夜精品一区,二区,三区| 日本 欧美在线| 亚洲欧美激情在线| 69精品国产乱码久久久| 久久欧美精品欧美久久欧美| 在线av久久热| 日韩 欧美 亚洲 中文字幕| 欧美国产日韩亚洲一区| 国产精品二区激情视频| 亚洲中文日韩欧美视频| 久久中文字幕一级| 国语自产精品视频在线第100页| 亚洲五月天丁香| 亚洲三区欧美一区| 成年人黄色毛片网站| 国产高清视频在线播放一区| 欧美丝袜亚洲另类 | 伦理电影免费视频| 日韩三级视频一区二区三区| 香蕉久久夜色| av网站免费在线观看视频| 亚洲熟女毛片儿| 日韩有码中文字幕| 97人妻精品一区二区三区麻豆 | 窝窝影院91人妻| av在线天堂中文字幕| 岛国在线观看网站| 一本久久中文字幕| 黑人巨大精品欧美一区二区蜜桃| 老司机福利观看| 欧美老熟妇乱子伦牲交| 国产成人精品久久二区二区免费| 亚洲av熟女| 一边摸一边做爽爽视频免费| 国产欧美日韩综合在线一区二区| 村上凉子中文字幕在线| 国产片内射在线| 人人妻人人爽人人添夜夜欢视频| 精品卡一卡二卡四卡免费| 两个人视频免费观看高清| 国产精品亚洲一级av第二区| 日韩有码中文字幕| 亚洲av电影在线进入| 欧美日韩瑟瑟在线播放| 丝袜人妻中文字幕| 神马国产精品三级电影在线观看 | 久久久久国内视频| 日韩精品青青久久久久久| 欧美中文日本在线观看视频| 国产主播在线观看一区二区| 高潮久久久久久久久久久不卡| 免费高清在线观看日韩| 亚洲精品一卡2卡三卡4卡5卡| 欧美人与性动交α欧美精品济南到| 村上凉子中文字幕在线| 成人18禁高潮啪啪吃奶动态图| 午夜福利免费观看在线| 九色亚洲精品在线播放| 日本一区二区免费在线视频| 男女下面进入的视频免费午夜 | 精品久久久精品久久久| 在线观看午夜福利视频| 国产激情久久老熟女| 天堂√8在线中文| 亚洲自偷自拍图片 自拍| 色播亚洲综合网| 老司机靠b影院| 国产精品亚洲av一区麻豆| 宅男免费午夜| 亚洲国产欧美网| 国产精品 国内视频| 午夜视频精品福利| 亚洲avbb在线观看| 日韩三级视频一区二区三区| 亚洲一区中文字幕在线| 国产熟女午夜一区二区三区| 国产一区在线观看成人免费| 脱女人内裤的视频| 满18在线观看网站| 少妇粗大呻吟视频| 校园春色视频在线观看| 女生性感内裤真人,穿戴方法视频| 欧美日韩瑟瑟在线播放| 别揉我奶头~嗯~啊~动态视频| 成人三级黄色视频| 久久久久久久久免费视频了| 丝袜美腿诱惑在线| 精品一区二区三区视频在线观看免费| 欧美中文日本在线观看视频| 91精品三级在线观看| 久久精品亚洲熟妇少妇任你| 99在线视频只有这里精品首页| 一级a爱片免费观看的视频| 我的亚洲天堂| 51午夜福利影视在线观看| 身体一侧抽搐| 色综合欧美亚洲国产小说| 国产一区二区三区综合在线观看| 色老头精品视频在线观看| 欧美人与性动交α欧美精品济南到| 巨乳人妻的诱惑在线观看| 久久久久久久久免费视频了| 51午夜福利影视在线观看| 免费在线观看影片大全网站| 97超级碰碰碰精品色视频在线观看| 男女下面进入的视频免费午夜 | 亚洲专区国产一区二区| 很黄的视频免费| 国产一卡二卡三卡精品| 国产熟女xx| 免费看美女性在线毛片视频| 妹子高潮喷水视频| 人妻久久中文字幕网| 亚洲精品美女久久久久99蜜臀| 欧美国产日韩亚洲一区| 亚洲熟妇中文字幕五十中出| 亚洲国产欧美网| cao死你这个sao货| 亚洲国产欧美日韩在线播放| 日本vs欧美在线观看视频| 国产又色又爽无遮挡免费看| 国产aⅴ精品一区二区三区波| 日韩欧美免费精品| 亚洲中文字幕一区二区三区有码在线看 | 欧美午夜高清在线| 亚洲午夜理论影院| 一本久久中文字幕| 一级a爱片免费观看的视频| 一级毛片女人18水好多| 欧美激情高清一区二区三区| 国产99白浆流出| 国产精品美女特级片免费视频播放器 | а√天堂www在线а√下载| 午夜激情av网站| 精品一区二区三区四区五区乱码| 搡老岳熟女国产| 日日夜夜操网爽| 午夜福利在线观看吧| 久久久久久人人人人人| 在线播放国产精品三级| 女生性感内裤真人,穿戴方法视频| 免费在线观看视频国产中文字幕亚洲| 亚洲色图 男人天堂 中文字幕| 神马国产精品三级电影在线观看 | 成人三级黄色视频| 国产成人av激情在线播放| 日韩av在线大香蕉| 日本黄色视频三级网站网址| 老司机福利观看| 成人亚洲精品一区在线观看| 国产精品乱码一区二三区的特点 | 久久久久久人人人人人| 成人18禁在线播放| 日本精品一区二区三区蜜桃| 国产熟女xx| 99在线视频只有这里精品首页| 免费看a级黄色片| 夜夜躁狠狠躁天天躁| 成人亚洲精品一区在线观看| 激情视频va一区二区三区| 亚洲avbb在线观看| 欧美黑人欧美精品刺激| 亚洲一区中文字幕在线| 亚洲人成电影观看| 美女午夜性视频免费| 精品卡一卡二卡四卡免费| 一级片免费观看大全| 午夜福利18| 亚洲欧洲精品一区二区精品久久久| 午夜亚洲福利在线播放| 午夜精品国产一区二区电影| 91麻豆av在线| 国产一区二区三区在线臀色熟女| 美女国产高潮福利片在线看| 免费不卡黄色视频|