碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法選擇動(dòng)因研究

譚小平　袁迪　田博源

[摘要]從重點(diǎn)排放企業(yè)實(shí)際出發(fā)，采用質(zhì)性分析為主的案例研究方法，通過(guò)實(shí)地訪談，運(yùn)用扎根理論對(duì)訪談數(shù)據(jù)進(jìn)行編碼與分析，最終形成選擇動(dòng)因與會(huì)計(jì)處理方法之間關(guān)系的理論框架。研究結(jié)果表明：對(duì)于碳排放權(quán)交易這一新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理方法，在初始確認(rèn)階段，會(huì)計(jì)合規(guī)是其主要影響因素，規(guī)模假設(shè)、薪酬契約假設(shè)和債務(wù)契約假設(shè)的影響較弱；在后續(xù)處理階段，除會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因外，稅務(wù)合規(guī)是其主要影響因素；在報(bào)告階段，會(huì)計(jì)合規(guī)和信息披露動(dòng)因則是其主要影響因素。同時(shí)發(fā)現(xiàn)，審計(jì)合規(guī)貫穿于碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法選擇的全過(guò)程，拓展了現(xiàn)有會(huì)計(jì)政策選擇的理論框架。另外，基于碳排放權(quán)交易這一特殊的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，政策的確定性、碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的完善程度以及相關(guān)信息監(jiān)管制度的完備性對(duì)碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的選擇起到至關(guān)重要的作用。

[關(guān)鍵詞]會(huì)計(jì)政策選擇；碳排放權(quán)交易；會(huì)計(jì)處理方法；信息披露

[中圖分類號(hào)]F275 [文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼]A [文章編號(hào)]1004-0994（2019）01-0162-10

一、引言

隨著我國(guó)碳排放權(quán)交易市場(chǎng)試點(diǎn)的運(yùn)行，碳排放權(quán)交易作為重點(diǎn)排放企業(yè)的一項(xiàng)新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，其會(huì)計(jì)處理方法將直接影響重點(diǎn)排放企業(yè)的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量。然而，對(duì)于碳排放權(quán)交易這一新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理，全球至今都沒(méi)有一套統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)。

2003年，為了應(yīng)對(duì)碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)問(wèn)題，美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)下屬的緊急問(wèn)題任務(wù)處理工作組（Emarging Issues Task Force，EITF）發(fā)布了“EI-TF03-14”，即《總量和交易制度下參與者獲得排放配額的會(huì)計(jì)問(wèn)題》，重點(diǎn)討論了總量控制與交易機(jī)制下的排放權(quán)配額應(yīng)怎樣進(jìn)行會(huì)計(jì)處理的問(wèn)題：一是配額是否應(yīng)確認(rèn)為資產(chǎn)？二是若配額確認(rèn)為資產(chǎn)，它的資產(chǎn)本質(zhì)是什么？但是因?yàn)镋ITF的部分成員認(rèn)為此問(wèn)題已超出了總量控制與交易機(jī)制的范疇，且達(dá)成的共識(shí)可能影響其他規(guī)定如政府授予的執(zhí)照和特許權(quán)的會(huì)計(jì)處理等，而后被取消。2004年12月，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則理事會(huì)發(fā)布了《國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告解釋公告第3號(hào)——排放權(quán)》，但因會(huì)計(jì)錯(cuò)配等原因于2005年6月撤回。2016年9月，我國(guó)財(cái)政部發(fā)布了《碳排放權(quán)交易試點(diǎn)有關(guān)會(huì)計(jì)處理暫行規(guī)定（征求意見(jiàn)稿）》（財(cái)辦會(huì)[2016]41號(hào)），對(duì)重點(diǎn)排放企業(yè)碳排放權(quán)交易業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理進(jìn)行了規(guī)范，但至今仍未正式發(fā)布。因此，到目前為止，國(guó)內(nèi)外都尚未出臺(tái)一個(gè)權(quán)威的、公認(rèn)的與碳排放權(quán)交易業(yè)務(wù)有關(guān)的會(huì)計(jì)處理標(biāo)準(zhǔn)。

綜上，為配合我國(guó)碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的工作，解決企業(yè)在碳排放權(quán)交易中遇到的會(huì)計(jì)問(wèn)題，本文立足于重點(diǎn)排放企業(yè)，對(duì)當(dāng)前參與碳排放權(quán)交易試點(diǎn)的重點(diǎn)排放企業(yè)進(jìn)行實(shí)地訪談，了解當(dāng)前重點(diǎn)排放企業(yè)對(duì)碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理方法、選擇會(huì)計(jì)處理方法的動(dòng)因以及會(huì)計(jì)人員對(duì)碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的觀點(diǎn)。這不僅可以為我國(guó)碳排放交易會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定提供有效建議，還能反映重點(diǎn)排放企業(yè)在無(wú)準(zhǔn)則與相關(guān)制度規(guī)定的情況下其會(huì)計(jì)政策選擇動(dòng)因，同時(shí)驗(yàn)證會(huì)計(jì)政策選擇動(dòng)因的經(jīng)典理論是否適用這一新型業(yè)務(wù)。

二、文獻(xiàn)綜述

（一）會(huì)計(jì)政策選擇動(dòng)因

Gordontal較早對(duì)會(huì)計(jì)政策選擇的動(dòng)因進(jìn)行了規(guī)范分析與研究，其研究結(jié)果表明公司經(jīng)理人員選擇會(huì)計(jì)政策具有一定的經(jīng)濟(jì)動(dòng)因，并提出了五項(xiàng)假設(shè)：①管理人員選擇能提高他們福利的會(huì)計(jì)政策；②管理人員的福利隨職務(wù)保障、個(gè)人收入和公司規(guī)模的擴(kuò)大而提高；③管理人員福利的提高，在一定程度上取決于股東的滿意程度；④股東的滿意程度取決于所報(bào)告的利潤(rùn)增長(zhǎng)率是否又高又穩(wěn)定；⑤管理人員選擇能確保所報(bào)告的利潤(rùn)增長(zhǎng)率又高又穩(wěn)定的方法。

隨后，學(xué)者們開(kāi)啟了對(duì)會(huì)計(jì)政策選擇動(dòng)因的研究。Watts、Zimmerman對(duì)當(dāng)時(shí)會(huì)計(jì)政策的選擇動(dòng)因進(jìn)行了整理和歸納，針對(duì)會(huì)計(jì)理論研究中存在的缺陷，將經(jīng)濟(jì)學(xué)的契約理論引入會(huì)計(jì)研究，以契約成本為核心概念，構(gòu)建了現(xiàn)代實(shí)證會(huì)計(jì)理論。他們根據(jù)契約理論，對(duì)會(huì)計(jì)政策選擇的動(dòng)因提出了三大假設(shè)：①報(bào)酬契約假設(shè)，即在其他條件相同的情況下，有補(bǔ)償計(jì)劃的公司經(jīng)理為擴(kuò)大個(gè)人效用，更可能選擇能夠使未來(lái)的盈余轉(zhuǎn)移到現(xiàn)在的會(huì)計(jì)政策，以便提高其報(bào)酬的現(xiàn)值；②債務(wù)契約假設(shè)，即在其他條件相同的情況下，為避免違約成本，越接近違反債務(wù)契約條款的公司，越有可能選擇將未來(lái)的盈余轉(zhuǎn)移到現(xiàn)在的會(huì)計(jì)政策；③政治成本假設(shè)，即在其他條件相同的情況下，企業(yè)政治成本越高，越有可能選擇能夠使現(xiàn)在的盈余遞延到將來(lái)的會(huì)計(jì)政策，以避免因高額利潤(rùn)而受到政府的管制。

Hen、PalepuTM則從財(cái)務(wù)信息披露角度出發(fā)，歸納了資本市場(chǎng)對(duì)企業(yè)信息披露的影響因素，主要有資本市場(chǎng)交易假說(shuō)、公司控制權(quán)競(jìng)爭(zhēng)假說(shuō)、股權(quán)激勵(lì)假說(shuō)、法律訴訟成本假說(shuō)、產(chǎn)權(quán)成本假說(shuō)和管理層主動(dòng)傳遞信號(hào)假說(shuō)。Fieldsa、Lysb和VincentTM進(jìn)一步發(fā)展了watts、Zimmerman的理論，他們將會(huì)計(jì)政策選擇動(dòng)機(jī)分為：①契約動(dòng)機(jī)，即代理成本通常是與契約問(wèn)題，也就是管理報(bào)酬和債務(wù)契約相聯(lián)系；②資產(chǎn)計(jì)價(jià)動(dòng)機(jī)，即信息不對(duì)稱通常是與管理者（處于信息優(yōu)勢(shì)一方）和投資者（處于信息劣勢(shì)一方）之間的沖突相聯(lián)系；③利益相關(guān)方動(dòng)機(jī)，即其他外部性通常是與利益相關(guān)方之間契約和非契約關(guān)系相聯(lián)系的。

下文將根據(jù)會(huì)計(jì)政策選擇動(dòng)因的不同觀點(diǎn)進(jìn)行相關(guān)文獻(xiàn)綜述：

1.契約動(dòng)因。契約主要是用于解決企業(yè)的所有者與內(nèi)部管理者（即薪酬契約）和企業(yè)外部債權(quán)持有者（即債務(wù)契約）之間的委托代理問(wèn)題。這兩類契約都將會(huì)影響企業(yè)會(huì)計(jì)政策的選擇。

Hokhausen、Leftwich研究了報(bào)酬契約、債務(wù)契約、政府管制行為和政治透明度與會(huì)計(jì)政策的關(guān)系。研究表明，企業(yè)管理者在選擇會(huì)計(jì)政策時(shí)，既不像人們一貫認(rèn)識(shí)的那樣，篤信穩(wěn)健主義，也不是追求收益數(shù)據(jù)的平滑化，而是一個(gè)十分復(fù)雜的過(guò)程，取決于多種因素，如簿記成本、政治成本、契約成本和管制成本等。潘煜5RtsJ對(duì)會(huì)計(jì)政策選擇的公允性應(yīng)符合的原則如合法性、合理性、可比性和謹(jǐn)慎性等進(jìn)行了研究，認(rèn)為公司治理結(jié)構(gòu)、經(jīng)營(yíng)者激勵(lì)機(jī)制、會(huì)計(jì)披露制度以及內(nèi)部控制制度等因素影響了會(huì)計(jì)政策選擇的公允性。

2.政治成本動(dòng)因。企業(yè)在進(jìn)行會(huì)計(jì)政策選擇時(shí)所考慮的政治成本通常包括使稅費(fèi)最小化和規(guī)避政府監(jiān)管兩個(gè)方面。

Dhaliwal、Wang的實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，企業(yè)通過(guò)調(diào)整其會(huì)計(jì)政策，使可選擇性的稅賦最?。ˋltemativeMinimum Tax）。Boynton也發(fā)現(xiàn)了公司規(guī)模越小，越有可能通過(guò)操控應(yīng)計(jì)利潤(rùn)來(lái)減少選擇性的最小稅負(fù)。金智研究了地方政府圍繞GDP增長(zhǎng)的政績(jī)?cè)V求如何影響公司會(huì)計(jì)政策的選擇，并進(jìn)一步考察了官員異地交流的制度設(shè)計(jì)在其間的調(diào)節(jié)作用。研究發(fā)現(xiàn)：在以GDP增長(zhǎng)為基礎(chǔ)的政治晉升錦標(biāo)賽下，地方政府強(qiáng)烈的政績(jī)?cè)V求促使地方官員不斷干預(yù)當(dāng)?shù)仄髽I(yè)對(duì)穩(wěn)健性會(huì)計(jì)政策的運(yùn)用，從而降低了公司的會(huì)計(jì)穩(wěn)健性；但是，中央政府制定的官員異地交流制度能通過(guò)緩解地方保護(hù)主義和削弱地方宗派主義來(lái)降低地方政績(jī)?cè)V求對(duì)公司會(huì)計(jì)政策選擇的負(fù)面影響。

3.其他動(dòng)因。

（1）資本市場(chǎng)交易假說(shuō)。Hen、Palepu提出，公司獲得投資者的認(rèn)同對(duì)于其未來(lái)在資本市場(chǎng)上發(fā)行股票或債券，或通過(guò)股權(quán)收購(gòu)其他公司有重要的影響，而這其中的投資者和公司管理層存在著信息不對(duì)稱，公司有動(dòng)機(jī)去披露公司的財(cái)務(wù)信息以減少信息不對(duì)稱。Lang、Lundholm在有關(guān)公司信息綜合披露研究中通過(guò)實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，分析師對(duì)那些現(xiàn)在或?qū)?lái)發(fā)行新證券的公司和收入規(guī)模越大的公司的信息披露評(píng)級(jí)更高。之后，Lang、Lundholm分析了那些即將發(fā)行新股的公司，發(fā)現(xiàn)在發(fā)行新股前的6個(gè)月里，公司的信息披露顯著增加了。

（2）審計(jì)影響。王躍堂通過(guò)實(shí)證分析認(rèn)為決定上市公司會(huì)計(jì)政策選擇行為的不是西方所謂的“三大假設(shè)”，而是證券市場(chǎng)的監(jiān)管政策、公司治理結(jié)構(gòu)、公司經(jīng)營(yíng)水平以及注冊(cè)會(huì)計(jì)師的審計(jì)意見(jiàn)。

（3）政策法規(guī)影響。Bradshaw等比較了在美上市公司的會(huì)計(jì)政策是否符合美國(guó)公認(rèn)會(huì)計(jì)原則（GAAP）與投資者的傾向性，發(fā)現(xiàn)不管公司對(duì)投資者的信息披露程度如何，符合GAAP的公司對(duì)美國(guó)投資者往往更加具有吸引力。陳冬華用經(jīng)濟(jì)學(xué)的方法建立模型，分析認(rèn)為會(huì)計(jì)政策選擇的成本、會(huì)計(jì)政策的供給和合理的激勵(lì)與懲罰機(jī)制、加強(qiáng)投資者的話語(yǔ)權(quán)和授予公司一定的會(huì)計(jì)政策選擇空間有助于提升會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的加強(qiáng)或提高。

（4）管理者特點(diǎn)。王福勝、程富以A股上市公司為樣本，以資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提為例，從管理防御視角探究CFO背景特征對(duì)公司會(huì)計(jì)政策選擇的影響。發(fā)現(xiàn)在控制經(jīng)濟(jì)因素和盈余管理因素后，CFO背景特征會(huì)顯著影響公司資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提行為；與男性CFO和高學(xué)歷CFO相比，女性CFO和低學(xué)歷CFO的管理防御程度更高，計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的比例更低；CFO的年齡越大、任期越長(zhǎng)，管理防御程度越高，計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的比例越低。

（二）碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)

Wambsganss、Sanford通過(guò)分析發(fā)現(xiàn)，如果企業(yè)所持有的碳排放權(quán)是為了在碳排放權(quán)交易中履約，那么將碳排放權(quán)確認(rèn)為存貨更為合適。Burritt、Schaltegger等認(rèn)為，碳排放權(quán)作為一種稀缺的資產(chǎn)，只有通過(guò)市場(chǎng)價(jià)格才能更好地衡量其稀缺性，因此使用市場(chǎng)價(jià)格來(lái)計(jì)量才能更真實(shí)地反映企業(yè)所持有的碳排放權(quán)資產(chǎn)。張彩平認(rèn)為，碳排放權(quán)的貨幣屬性比商品屬性更能反映碳排放權(quán)的本質(zhì)，不僅與碳排放權(quán)交易制度制定和實(shí)施目的實(shí)現(xiàn)了內(nèi)在一致性，而且實(shí)現(xiàn)了減排經(jīng)濟(jì)效益和環(huán)境效益的有機(jī)統(tǒng)一，得出碳排放權(quán)應(yīng)確認(rèn)為“碳貨幣”。苑澤明、李元禎認(rèn)為，碳排放權(quán)與土地使用權(quán)具有同質(zhì)性，主張借鑒土地使用權(quán)的會(huì)計(jì)處理方法。外購(gòu)排放權(quán)以取得成本入賬，免費(fèi)取得的排放權(quán)，初始計(jì)量比照行政劃撥的土地使用權(quán)，以評(píng)估后的排放權(quán)價(jià)值計(jì)入無(wú)形資產(chǎn)，同時(shí)增加資本公積，后續(xù)計(jì)量則采用公允價(jià)值，并定期對(duì)碳排放權(quán)進(jìn)行評(píng)估。張薇等通過(guò)分析認(rèn)為，碳排放權(quán)具有基于物理量的碳產(chǎn)權(quán)和基于價(jià)值量的碳財(cái)權(quán)權(quán)能，可以根據(jù)獲取碳資產(chǎn)的目的分為碳資產(chǎn)的消費(fèi)方和投資方并分別確認(rèn)為“環(huán)境資產(chǎn)”和“投資性環(huán)境資產(chǎn)”。碳排放權(quán)的會(huì)計(jì)計(jì)量應(yīng)建立在技術(shù)計(jì)量與經(jīng)濟(jì)計(jì)量的基礎(chǔ)之上，以分別獲取碳產(chǎn)權(quán)對(duì)應(yīng)的物理量和碳財(cái)權(quán)對(duì)應(yīng)的價(jià)值量，初始計(jì)量以實(shí)際成本入賬，后續(xù)計(jì)量應(yīng)允許成本與公允價(jià)值共存。王愛(ài)國(guó)認(rèn)為，碳排放權(quán)的會(huì)計(jì)信息披露應(yīng)當(dāng)循序漸進(jìn)。根據(jù)我國(guó)碳會(huì)計(jì)的發(fā)展階段，應(yīng)先要求企業(yè)做出相關(guān)的文字性描述，然后披露專題報(bào)告，之后在財(cái)務(wù)制度中建立相關(guān)碳資產(chǎn)、碳負(fù)債等核算方法后開(kāi)始要求企業(yè)將碳活動(dòng)納入傳統(tǒng)的報(bào)表中。

三、研究方法與案例選擇

（一）研究方法

本文采用質(zhì)性分析為主的案例研究方法，以研究者本人作為研究工具，基于對(duì)已有文獻(xiàn)的回顧，在自然情景下，采用多種資料收集方法，對(duì)研究現(xiàn)象進(jìn)行深入的整體性探究，從原始資料中形成理論與結(jié)論。質(zhì)性研究強(qiáng)調(diào)研究的系統(tǒng)性和可驗(yàn)證性，所以在開(kāi)始研究之初，就按照質(zhì)性研究的規(guī)范制定出了一套切實(shí)可行的標(biāo)準(zhǔn)。具體過(guò)程如下：①確定選題并做好現(xiàn)有理論框架的構(gòu)建工作。在確定選題后，案例研究人員在大量閱讀與案例主題相關(guān)的文獻(xiàn)的基礎(chǔ)上，系統(tǒng)地了解研究主題的已知和未知內(nèi)容。②根據(jù)理論架構(gòu)細(xì)化研究問(wèn)題，并開(kāi)始擬定訪談問(wèn)卷。③確定選擇的案例公司并多渠道收集案例資料。案例資料可以有多個(gè)來(lái)源渠道，如被研究對(duì)象的新聞報(bào)道等二手資料和實(shí)地訪談的一手資料。④數(shù)據(jù)篩選以及數(shù)據(jù)與理論的校對(duì)。⑤構(gòu)建理論并形成結(jié)論。

本文之所以采用質(zhì)性研究的方法，主要是因?yàn)椋阂环矫妫疚牡难芯烤奂凇斑x擇動(dòng)因”，即探究重點(diǎn)排放企業(yè)如何選擇碳排放權(quán)交易這一新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法的問(wèn)題，需要深入企業(yè)內(nèi)部，了解企業(yè)的真實(shí)情況；另一方面，質(zhì)性研究特別適用于新研究領(lǐng)域或現(xiàn)有研究還不充分的問(wèn)題。

（二）案例選擇

案例的選擇是案例研究中的關(guān)鍵一步。在案例選擇上，有學(xué)者認(rèn)為從兩個(gè)或多個(gè)案例中總結(jié)出來(lái)的觀點(diǎn)往往更具有說(shuō)服力。因此，本文選擇使用多案例研究方法，通過(guò)多個(gè)案例數(shù)據(jù)編碼的相互驗(yàn)證來(lái)提高研究的信度。在案例公司的選擇上，首先選擇切合研究目標(biāo)且能進(jìn)行訪談的企業(yè)作為研究對(duì)象，其次選擇已納入全國(guó)到碳排放權(quán)交易體系的重點(diǎn)排放電力企業(yè)，同時(shí)還考慮到企業(yè)的不同類型，如不同資本背景的企業(yè)和不同業(yè)務(wù)類型的企業(yè)等。

基于以上條件，我們選擇了A、B和C 3家公司開(kāi)展案例研究。A公司為一家大型國(guó)有企業(yè)，主要業(yè)務(wù)涉及電力相關(guān)的建設(shè)、生產(chǎn)、銷售和投資，自2013年被納入廣東省碳排放權(quán)交易試點(diǎn)；B公司也是一家國(guó)有電力企業(yè)，被納入深圳碳排放權(quán)交易試點(diǎn)。B公司在碳資產(chǎn)管理中表現(xiàn)得非常積極，每年都會(huì)參與一些碳資產(chǎn)管理合作、托管、置換等升值業(yè)務(wù)。2017年12月，A公司和B公司均被納入全國(guó)碳排放權(quán)交易體系。C公司為一家外資科技類制造企業(yè)，被納入深圳碳排放權(quán)交易試點(diǎn)。

（三）數(shù)據(jù)編碼

本文運(yùn)用內(nèi)容編碼分析法對(duì)各種資料進(jìn)行編碼。編碼時(shí)由兩人通篇閱讀材料，然后各自獨(dú)立進(jìn)行編碼。整個(gè)編碼過(guò)程遵守以下規(guī)則：①所有編碼條目必須和研究主題相關(guān)；②對(duì)于同一公司的材料，相同或相似的意思語(yǔ)句只編碼一條條目；③對(duì)于訪談資料，同一受訪者相同或相似的意思表達(dá)只計(jì)為一條條目。

首先，兩人獨(dú)立完成編碼后，若兩人的編碼條目一致，則確定為最終的條目。如果兩人的意見(jiàn)相左，兩人討論后，再確定保留或刪除。對(duì)每個(gè)公司獨(dú)立編碼完成后，將3家公司的編碼按選擇動(dòng)機(jī)、會(huì)計(jì)處理方法和動(dòng)因與方法的關(guān)系3個(gè)分類分別進(jìn)行歸類。

其次，在完成初步編碼的整理后，把相關(guān)條目分成3大類別，分別是選擇動(dòng)機(jī)（M）、會(huì)計(jì)處理方法（w）和動(dòng)因與方法的關(guān)系（W-M）。遵守以上編碼規(guī)則，本文一共得到123條有效條目，其中選擇動(dòng)機(jī)類別條目55條，會(huì)計(jì)處理方法類別條目22條，兩者之間影響關(guān)系類別的條目46條。

最后，對(duì)選擇動(dòng)機(jī)和會(huì)計(jì)處理方法兩個(gè)類別下的條目分別進(jìn)行編碼歸納出子維度。提煉子維度的過(guò)程可分為以下三個(gè)步驟：①“貼標(biāo)簽”，把條目打散，對(duì)其進(jìn)行簡(jiǎn)化和初步提煉；②“概念化”，將“標(biāo)簽”化的條目進(jìn)一步簡(jiǎn)練化，賦予一個(gè)可以代表它們所代表現(xiàn)象的名字；③“范疇化”，范疇是一組概念，把看似與同一現(xiàn)象有關(guān)的概念聚成一類形成子維度。表1為提煉子維度過(guò)程的示例。

（四）效度與信度

案例研究也與其他實(shí)證研究一樣，需要進(jìn)行效度與信度的檢驗(yàn)。在效度方面，本文采用了多種來(lái)源的數(shù)據(jù)相互驗(yàn)證，并建立證據(jù)鏈。對(duì)于訪談的第一手資料，每次訪談結(jié)束后在一天內(nèi)整理出訪談文字資料，并由另一位小組成員進(jìn)行復(fù)核，以提高效度。在信度方面，由兩人對(duì)同一資料同時(shí)進(jìn)行編碼，做出相同編碼時(shí)才視為有效編碼，兩人的編碼存在分歧時(shí)，經(jīng)兩人討論后再確定保留或刪除，以此提高信度。

四、案例分析

（一）會(huì)計(jì)處理方法

筆者根據(jù)對(duì)訪談內(nèi)容的整理和歸納，將重點(diǎn)排放企業(yè)對(duì)碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理分為初始確認(rèn)、后續(xù)處理和報(bào)告三個(gè)部分。由于在訪談時(shí)多用口頭語(yǔ)言進(jìn)行表述，存在不嚴(yán)謹(jǐn)或口語(yǔ)化等問(wèn)題，因此對(duì)于案例公司關(guān)于碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理方法，我們采用歸納整理的方式，不再列示條目，具體如表2所示。

綜合以上3家重點(diǎn)排放企業(yè)對(duì)碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理方法，可以發(fā)現(xiàn)當(dāng)前重點(diǎn)排放企業(yè)對(duì)碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理都盡量采用簡(jiǎn)單、保守的方法，只有在有實(shí)際的現(xiàn)金流入或流出時(shí)才進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，對(duì)不涉及實(shí)際現(xiàn)金流入和流出的（如獲得無(wú)償配額等）都不做賬務(wù)處理，但A公司在年末確認(rèn)了實(shí)際碳排放的成本。

（二）會(huì)計(jì)處理方法選擇的動(dòng)因

重點(diǎn)排放企業(yè)選擇碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的動(dòng)因到底是什么呢？通過(guò)編碼，我們發(fā)現(xiàn)重點(diǎn)排放企業(yè)的選擇動(dòng)因主要包括合規(guī)動(dòng)因、經(jīng)營(yíng)管理動(dòng)因和信息披露動(dòng)因3個(gè)維度。表3詳細(xì)列舉了選擇動(dòng)因的主維度、細(xì)分維度和典型條目。

1.合規(guī)動(dòng)因。合規(guī)動(dòng)因是指企業(yè)有滿足各類監(jiān)管的規(guī)范、避免受到相應(yīng)責(zé)罰的動(dòng)因。經(jīng)過(guò)訪談，我們發(fā)現(xiàn)受訪者在談到他們選擇碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理方法時(shí)，都考慮到要符合企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基本規(guī)定、能通過(guò)稅務(wù)部門的稅務(wù)核查、能通過(guò)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的年度審計(jì)并避免政府的監(jiān)管等。因此，合規(guī)動(dòng)因可分別從會(huì)計(jì)合規(guī)、稅務(wù)合規(guī)、審計(jì)合規(guī)和規(guī)模假設(shè)這四個(gè)方面來(lái)了解重點(diǎn)排放企業(yè)在選擇碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的合規(guī)動(dòng)因。具體分析如下：

（1）會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因。通過(guò)編碼，我們發(fā)現(xiàn)有較多條目是從《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》中確認(rèn)為資產(chǎn)這一要素應(yīng)滿足的條件出發(fā)。有的受訪者認(rèn)為應(yīng)將碳排放權(quán)無(wú)償配額確認(rèn)為一項(xiàng)資產(chǎn)，因?yàn)樗鼭M足上述準(zhǔn)則中確認(rèn)為資產(chǎn)的條件。

也有受訪者認(rèn)為無(wú)償配額不應(yīng)確認(rèn)為資產(chǎn)，理由是不滿足確認(rèn)為資產(chǎn)的條件：一是試點(diǎn)政策存在不確定性，碳排放權(quán)配額的經(jīng)濟(jì)利益不一定能流入企業(yè)，如“2013年就碳排放權(quán)交易業(yè)務(wù)與K事務(wù)所討論的時(shí)候，我們財(cái)務(wù)經(jīng)理就提議是否可以放到金融資產(chǎn)里面，但是因?yàn)楫?dāng)時(shí)廣東省的政策是這些配額只執(zhí)行三年，到了第三年即2017年全國(guó)碳交易市場(chǎng)啟動(dòng)后，這部分的配額是要抹平的”。甚至有受訪者認(rèn)為碳排放權(quán)配額沒(méi)有價(jià)值，不會(huì)有經(jīng)濟(jì)利益流入企業(yè)。二是對(duì)于可計(jì)量性，受訪者談道：“我們不是擔(dān)心無(wú)償配額所有權(quán)的不確定性，其確實(shí)是會(huì)發(fā)生。因?yàn)槊髂耆珖?guó)碳排放權(quán)交易市場(chǎng)就會(huì)啟動(dòng)，可北京40多元一噸，廣東才10多元一噸，問(wèn)題是如何協(xié)調(diào)各方的利益是一個(gè)很復(fù)雜的事情，根本不可能確定說(shuō)它是一個(gè)公允的資產(chǎn)?！?/p>

另外，將碳排

重點(diǎn)排放企業(yè)到底會(huì)不會(huì)將碳排放權(quán)無(wú)償配額確認(rèn)為一項(xiàng)資產(chǎn)呢？重要性原則在訪談中被很多受訪者提到，如“我們認(rèn)為不把無(wú)償配額確認(rèn)為資產(chǎn)，是因?yàn)檎驹谄髽I(yè)會(huì)計(jì)的角度，其重要性程度不夠”。也有受訪者認(rèn)為，如果碳排放權(quán)配額價(jià)格足夠高，有準(zhǔn)則的要求，那么“可能要設(shè)置一個(gè)部門，專門監(jiān)控這個(gè)生產(chǎn)要素，就像料工費(fèi)一樣，其中還有一個(gè)碳排放權(quán)配額這種要素”。重要性的約束不只集中于確認(rèn)、計(jì)量和記錄，關(guān)于報(bào)告有受訪者認(rèn)為：“除非我們政府或整個(gè)行業(yè)為了管控企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任，需要企業(yè)在報(bào)表附注中披露，那么我覺(jué)得應(yīng)在環(huán)境會(huì)計(jì)這方面制定出更多更明確的標(biāo)準(zhǔn)?！币簿褪钦f(shuō)，企業(yè)認(rèn)為當(dāng)前有關(guān)碳排放權(quán)交易方面的相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)與規(guī)范不夠嚴(yán)格，于是企業(yè)便不會(huì)對(duì)碳排放權(quán)無(wú)償配額這個(gè)不太重要的資產(chǎn)花費(fèi)太多的精力進(jìn)行確認(rèn)和披露。

從以上分析可知，對(duì)于碳排放權(quán)無(wú)償配額是確認(rèn)為資產(chǎn)還是不確認(rèn)為資產(chǎn)？若確認(rèn)為資產(chǎn)，其貸方是確認(rèn)為負(fù)債還是權(quán)益？雖觀點(diǎn)不一，但受訪者遵循的標(biāo)準(zhǔn)是一致的，即會(huì)計(jì)的基本規(guī)范——《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》中有關(guān)會(huì)計(jì)要素的定義與確認(rèn)條件，而最終到底是確認(rèn)還是不確認(rèn)，以及與此相關(guān)的披露，還要取決于會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量要求——重要性原則以及相關(guān)法規(guī)與制度的規(guī)定與要求。可見(jiàn)，對(duì)于碳排放權(quán)交易這一新型業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法的選擇，會(huì)計(jì)合規(guī)是重點(diǎn)排放企業(yè)選擇會(huì)計(jì)處理方法的一個(gè)重要因素。在我們的訪談中，關(guān)于企業(yè)會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)機(jī)的條目一共有28條，當(dāng)重點(diǎn)企業(yè)面對(duì)碳排放權(quán)交易這一新型業(yè)務(wù)時(shí)，重點(diǎn)排放企業(yè)會(huì)依據(jù)最基本的會(huì)計(jì)規(guī)范——《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》以及相關(guān)的監(jiān)管制度來(lái)選擇其會(huì)計(jì)處理方法。

（2）稅務(wù)合規(guī)動(dòng)因。稅務(wù)合規(guī)動(dòng)機(jī)也屬于企業(yè)會(huì)計(jì)選擇合規(guī)動(dòng)機(jī)中的一個(gè)影響因素。很多受訪者表達(dá)了對(duì)稅務(wù)方面的擔(dān)憂，如“最主要的還是稅的問(wèn)題，所得稅怎么算、無(wú)償配額轉(zhuǎn)化成收益（出售獲益）稅怎么算”。企業(yè)為了避免過(guò)重的稅務(wù)或費(fèi)用負(fù)擔(dān)，調(diào)整其會(huì)計(jì)處理方法也是其選擇會(huì)計(jì)處理方法的動(dòng)因之一。關(guān)于稅務(wù)合規(guī)動(dòng)因的條目有4條，這表明稅費(fèi)管制也是企業(yè)選擇碳排放權(quán)會(huì)計(jì)處理方法時(shí)要考慮的因素之一。

（3）審計(jì)合規(guī)動(dòng)因。注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)作為企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的第三方鑒證業(yè)務(wù)，在重點(diǎn)排放企業(yè)如何處理碳排放權(quán)交易這一問(wèn)題上也扮演著重要的角色。注冊(cè)會(huì)計(jì)師關(guān)于企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的審計(jì)意見(jiàn)對(duì)企業(yè)在資本市場(chǎng)上的表現(xiàn)有著顯著影響。而且對(duì)于一項(xiàng)新型的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，企業(yè)也會(huì)咨詢相關(guān)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的意見(jiàn)。受訪者在談到注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理的影響時(shí)說(shuō)道：“碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理就是按照Y集團(tuán)發(fā)的那個(gè)審計(jì)指示做的……當(dāng)時(shí)交易的時(shí)候是2013年開(kāi)始的，也比較著急，正好趕上年末由K會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)，然后當(dāng)時(shí)就是因?yàn)檫@個(gè)特殊事件，他們（會(huì)計(jì)師事務(wù)所）去問(wèn)政府該怎么樣審計(jì)，是怎么回事，又去問(wèn)國(guó)資委，國(guó)資委也解釋不清。后來(lái)就跟K會(huì)計(jì)師事務(wù)所一起商量，采取這種會(huì)計(jì)處理方法?！痹谖覀兊脑L談中，有關(guān)審計(jì)對(duì)碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法影響的條目數(shù)為5條，可見(jiàn)其對(duì)重點(diǎn)排放企業(yè)在碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的選擇上具有一定的影響作用。

（4）規(guī)模假設(shè)動(dòng)因。規(guī)模假設(shè)是指在其他條件不變的情況下，企業(yè)的規(guī)模越大，其管理人員也就越有可能選擇那些能夠?qū)?dāng)期盈余延續(xù)到下期的會(huì)計(jì)政策。規(guī)模假設(shè)源于Watts、Zimmerman于1986年提出的政治成本理論：企業(yè)規(guī)模越大，其政治成本相應(yīng)的也就越高。所以規(guī)模越大的企業(yè)就會(huì)注意控制自身的規(guī)模和盈余，以免引起政府的管控。碳排放權(quán)配額也有可能影響到企業(yè)的資產(chǎn)規(guī)模。有受訪者談道：“我們不想把碳排放權(quán)無(wú)償配額作為獨(dú)立的資產(chǎn)進(jìn)行核算，如果去運(yùn)作碳資產(chǎn)，把它作為泡沫吹大，就不能指導(dǎo)企業(yè)的生產(chǎn)，最后會(huì)干擾實(shí)體經(jīng)濟(jì)?！辈贿^(guò)更多的受訪者認(rèn)為：“確定碳排放權(quán)（配額），涉及到資產(chǎn)負(fù)債率的問(wèn)題。當(dāng)然資產(chǎn)在幾個(gè)億的情況下，你（碳排放權(quán)無(wú)償配額）幾百萬(wàn)元的影響是很小的?！辈还苁茉L者關(guān)于碳排放權(quán)配額資產(chǎn)對(duì)重點(diǎn)排放企業(yè)的影響如何，但有一點(diǎn)，從訪談的分析中可知，重點(diǎn)排放企業(yè)在選擇碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法時(shí)考慮到了其對(duì)規(guī)模的影響。與規(guī)模假設(shè)相關(guān)的條目共有4條，這表明規(guī)模假設(shè)確實(shí)也是企業(yè)選擇碳排放權(quán)會(huì)計(jì)處理方法時(shí)要考慮的因素之一。

2.經(jīng)營(yíng)管理動(dòng)因。通過(guò)編碼，我們發(fā)現(xiàn)重點(diǎn)排放企業(yè)選擇碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法時(shí)也與企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理相關(guān)，主要體現(xiàn)在對(duì)會(huì)計(jì)人員自身薪酬和企業(yè)融資方面的考慮。因此，我們通過(guò)管理報(bào)酬契約假設(shè)和債務(wù)契約假設(shè)來(lái)歸類解釋相應(yīng)的動(dòng)因。

（1）管理報(bào)酬契約假設(shè)。管理契約影響是指在其他條件不變的情況下，對(duì)于實(shí)施分紅計(jì)劃的企業(yè)而言，其管理人員更有可能把報(bào)告盈余由未來(lái)期間提前至本期確認(rèn)。于是可做出兩個(gè)推斷：一是管理人員的報(bào)酬與企業(yè)利潤(rùn)之間存在報(bào)酬契約約定，則企業(yè)當(dāng)期利潤(rùn)的增加會(huì)正向影響管理人員的報(bào)酬；二是若不存在報(bào)酬約定，則會(huì)以其他方式來(lái)獲得自身利益的最大化。因此，企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員自然會(huì)出于自身利益最大化來(lái)影響其在企業(yè)中的行為。尤其是做出這一行為的成本不由其自身來(lái)承擔(dān)時(shí)，出于自利考慮，企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員會(huì)借用企業(yè)新獲得的資產(chǎn)來(lái)增加企業(yè)利潤(rùn)，進(jìn)而使得自身利益最大化，即管理契約的正向激勵(lì)作用，如受訪者談道：“作為我們企業(yè)會(huì)計(jì)來(lái)說(shuō)，這個(gè)無(wú)償部分給了我們，期末有結(jié)余，我們還是很希望能夠去確認(rèn)一筆收益的，尤其是在今年虧損比較嚴(yán)重的情況下?！?/p>

若不存在契約約定，則企業(yè)的會(huì)計(jì)人員會(huì)選擇減少工作量來(lái)提高自身的效用。如受訪者談到，“我們?cè)趯?shí)際工作中，是希望處理能夠越簡(jiǎn)單越好”，“估計(jì)配額的價(jià)值，來(lái)來(lái)回回折騰最后造成行政上的負(fù)擔(dān)，所以不便入賬”?？梢?jiàn)，薪酬契約假設(shè)對(duì)會(huì)計(jì)處理方法的影響不僅有正面的激勵(lì)作用，也會(huì)存在反向的使會(huì)計(jì)人員消極工作的影響。有關(guān)管理報(bào)酬契約的條目數(shù)為5條，表明其對(duì)碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理方法選擇確實(shí)存在較大影響。

（2）債務(wù)契約假設(shè)。債務(wù)契約影響是指在假定其他條件不變時(shí)，企業(yè)的負(fù)債權(quán)益比率越高，企業(yè)的經(jīng)理人員就越有可能選擇將報(bào)告盈余從未來(lái)期間轉(zhuǎn)移到當(dāng)期。在訪談中有受訪者在提及企業(yè)債務(wù)成本時(shí)談道：“關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債率的問(wèn)題，影響很小，不會(huì)影響到融資等?！笨梢?jiàn)，債務(wù)契約是重點(diǎn)排放企業(yè)選擇碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的影響因素之一，但影響較小，訪談中的相關(guān)條目數(shù)只有3條。

3.信息披露動(dòng)因。企業(yè)對(duì)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法進(jìn)行選擇的最終結(jié)果都呈現(xiàn)在財(cái)務(wù)報(bào)表之中，在碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的選擇上，資本市場(chǎng)交易假說(shuō)解釋了公司管理層相對(duì)于外部投資者擁有更多的關(guān)于公司前景的信息，如果這種信息不對(duì)稱問(wèn)題不能解決，公司從公開(kāi)市場(chǎng)上公開(kāi)發(fā)行股票或債券的成本將相對(duì)較高，所以在資本市場(chǎng)上有融資需求的公司將會(huì)主動(dòng)地披露信息，以減少信息不對(duì)稱，從而降低外部融資成本。根據(jù)相關(guān)的編碼，企業(yè)信息披露動(dòng)機(jī)的條目數(shù)共有8條，表明這一假說(shuō)對(duì)碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的選擇的確存在較大影響。

企業(yè)會(huì)計(jì)人員在選擇碳排放權(quán)配額的確認(rèn)、計(jì)量、記錄和報(bào)告的方式時(shí)必然會(huì)考慮不同處理方法在資本市場(chǎng)上可能帶來(lái)的影響，如受訪者提到，“因?yàn)槭紫攘浚ㄌ寂欧帕浚┕啦粶?zhǔn)，計(jì)量上波動(dòng)那么大的情況下，是會(huì)影響整個(gè)財(cái)務(wù)報(bào)表?yè)p益上的波動(dòng)，那就會(huì)影響到投資者做決策”，“因?yàn)樽鳛槠髽I(yè)的權(quán)益萬(wàn)一三年后突然抹平了，然后從報(bào)表里面消失了，不好向公眾交代”，等等。這表明會(huì)計(jì)人員對(duì)于碳排放權(quán)配額是否進(jìn)行確認(rèn)是非常謹(jǐn)慎的，如果確認(rèn)后在資本市場(chǎng)上帶來(lái)了不利的影響，會(huì)計(jì)人員就會(huì)選擇不確認(rèn)這一項(xiàng)資產(chǎn)了。

在談及是否考慮在財(cái)務(wù)報(bào)表附注中進(jìn)行披露時(shí)，企業(yè)的會(huì)計(jì)人員也十分謹(jǐn)慎：“那如果我們也把該項(xiàng)目進(jìn)行披露，而又沒(méi)有比較公允的價(jià)值衡量的話，有的時(shí)候這個(gè)數(shù)字反而是誤導(dǎo)了投資者，因?yàn)橥ǔＧ闆r下附注披露的是重大事項(xiàng)，比如說(shuō)公司發(fā)生了訴訟案件啊、勞資糾紛呀，我們才會(huì)在后面披露?！笨梢?jiàn)，因?yàn)閾?dān)心披露可能會(huì)帶來(lái)不良后果，企業(yè)會(huì)計(jì)通常會(huì)做出最保守的選擇，即在不違背現(xiàn)有會(huì)計(jì)規(guī)范的前提下，對(duì)于碳排放權(quán)交易這類新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)會(huì)在一開(kāi)始時(shí)就采用保守的做法，以免方法過(guò)于激進(jìn)而影響企業(yè)在資本市場(chǎng)上的融資成本。

（三）選擇動(dòng)因與會(huì)計(jì)處理方法之間關(guān)系的理論框架

會(huì)計(jì)處理方法選擇動(dòng)因與最終的碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法之間存在什么樣的關(guān)系呢？本文根據(jù)以上編碼，7個(gè)細(xì)分維度的選擇動(dòng)因和3個(gè)維度的處理方法之間，理論上最多可以建立21個(gè)關(guān)系維度，但建立關(guān)系后發(fā)現(xiàn)，選擇動(dòng)因和會(huì)計(jì)處理方法之間僅有11個(gè)關(guān)系維度。其中，選擇動(dòng)因和初始確認(rèn)的關(guān)系有5種，合計(jì)條目數(shù)為34條，即會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因和初始確認(rèn)的關(guān)系、規(guī)模假設(shè)和初始確認(rèn)的關(guān)系、薪酬契約假設(shè)和初始確認(rèn)的關(guān)系、債務(wù)契約假設(shè)和初始確認(rèn)的關(guān)系、信息披露動(dòng)機(jī)和初始確認(rèn)的關(guān)系；選擇動(dòng)因與后續(xù)處理的關(guān)系有4種，合計(jì)10個(gè)條目，即會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因和后續(xù)處理的關(guān)系、稅務(wù)合規(guī)動(dòng)因和后續(xù)處理的關(guān)系、薪酬契約假設(shè)和后續(xù)處理的關(guān)系以及審計(jì)影響和后續(xù)處理的關(guān)系；選擇動(dòng)因與報(bào)告之間的關(guān)系只有兩種，合計(jì)共5個(gè)條目，即資本市場(chǎng)交易假說(shuō)和報(bào)告的關(guān)系、會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因和報(bào)告的關(guān)系。具體見(jiàn)表4。

選擇動(dòng)因與會(huì)計(jì)處理方法3個(gè)維度之間的關(guān)系具體分析如下：

1.選擇動(dòng)因與初始確認(rèn)的關(guān)系。

（1）會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因這一維度對(duì)碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法中的初始確認(rèn)產(chǎn)生了重大影響，共有23個(gè)關(guān)系條目數(shù)，幾乎達(dá)到了所有與初始確認(rèn)相關(guān)條目數(shù)的一半。這種強(qiáng)關(guān)系源于會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因是會(huì)計(jì)處理方法選擇最基本的要求，符合與否直接影響其是否應(yīng)確認(rèn)，其次相關(guān)監(jiān)管制度嚴(yán)格與否，直接影響著重點(diǎn)排放企業(yè)最終的選擇結(jié)果。

值得注意的是，在遵循會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因時(shí)也遇到了一些問(wèn)題。一方面，碳排放權(quán)配額能否為企業(yè)帶來(lái)穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)利益的流入、能否準(zhǔn)確計(jì)量、不同試點(diǎn)市場(chǎng)的碳價(jià)不一等，這些都依賴于碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的完善，也正因?yàn)榇嬖谡叩牟淮_定性和市場(chǎng)的相對(duì)不完善等原因，增加了碳排放權(quán)配額初始確認(rèn)的復(fù)雜性。另一方面，由于碳價(jià)還不夠高，相關(guān)管制與規(guī)范還不夠嚴(yán)格，從重要性的視角來(lái)看，重點(diǎn)排放企業(yè)當(dāng)前還沒(méi)有太大必要將無(wú)償配額確認(rèn)為一項(xiàng)資產(chǎn)。訪談中有4個(gè)條目認(rèn)為碳排放權(quán)交易還不夠重要就說(shuō)明了這個(gè)問(wèn)題。

（2）規(guī)模假設(shè)與初始確認(rèn)關(guān)系的條目數(shù)為3條。規(guī)模假設(shè)這一維度雖然對(duì)初始確認(rèn)有影響，但是這種影響強(qiáng)度并不高，在相關(guān)條目中大多強(qiáng)調(diào)其影響較小。這可能是因?yàn)槭茉L企業(yè)大多規(guī)模較大，或者是由于國(guó)有企業(yè)的總資產(chǎn)規(guī)模較大，碳排放權(quán)配額資產(chǎn)在總資產(chǎn)中的占比很小。

（3）信息披露動(dòng)因與初始確認(rèn)關(guān)系的條目有3條，擔(dān)憂如實(shí)披露碳排放權(quán)配額價(jià)值的相關(guān)信息可能會(huì)給投資者帶來(lái)誤導(dǎo)，從這個(gè)角度解釋了其對(duì)會(huì)計(jì)處理方法選擇的影響因素。

（4）債務(wù)契約假設(shè)和初始確認(rèn)關(guān)系的條目數(shù)為3條，與規(guī)模假設(shè)相類似的是，在相關(guān)條目中大多強(qiáng)調(diào)影響較小，所以其影響強(qiáng)度也較弱。

（5）薪酬契約和初始確認(rèn)的關(guān)系，主要是從會(huì)計(jì)人員個(gè)人效用最大化的角度解釋了碳排放權(quán)配額的確認(rèn)會(huì)使其工作量增加，而收入并未相應(yīng)增長(zhǎng)，確認(rèn)碳排放權(quán)配額給會(huì)計(jì)人員帶來(lái)的負(fù)效用會(huì)使其傾向于使用更簡(jiǎn)便的方法來(lái)選擇碳排放權(quán)交易的會(huì)計(jì)處理方法。

（6）雖然沒(méi)有直接的關(guān)系條目證明審計(jì)與初始確認(rèn)有直接的關(guān)系，但是受訪者談到碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理的整個(gè)方案都有和審計(jì)師商議，因此，我們有理由認(rèn)為審計(jì)對(duì)初始確認(rèn)是存在重要影響的，而且這一影響貫穿碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理方法的始終。

2.選擇動(dòng)因與后續(xù)處理的關(guān)系。稅費(fèi)管制與后續(xù)處理關(guān)系的條目數(shù)是4條。稅費(fèi)管制主要從稅務(wù)監(jiān)管角度說(shuō)明重點(diǎn)排放企業(yè)在擔(dān)憂將剩余的碳排放權(quán)配額出售獲利時(shí)應(yīng)該怎樣確認(rèn)收入的問(wèn)題。審計(jì)影響在后續(xù)處理中主要體現(xiàn)在審計(jì)對(duì)于企業(yè)確認(rèn)收入時(shí)的關(guān)注，所以企業(yè)在確認(rèn)出售碳排放權(quán)配額的收入時(shí)顯得格外謹(jǐn)慎。

3.選擇動(dòng)因與報(bào)告之間的關(guān)系。存在兩種關(guān)系，即資本市場(chǎng)交易假說(shuō)和報(bào)告的關(guān)系以及會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因和報(bào)告的關(guān)系。資本市場(chǎng)假說(shuō)從披露碳排放權(quán)相關(guān)信息可能對(duì)投資者帶來(lái)影響的角度出發(fā)，認(rèn)為在當(dāng)前沒(méi)有明確標(biāo)準(zhǔn)的前提下，披露相關(guān)信息反而可能會(huì)誤導(dǎo)投資者，因此選擇謹(jǐn)慎披露。會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因表明了企業(yè)會(huì)計(jì)人員認(rèn)為在沒(méi)有更多相關(guān)嚴(yán)格標(biāo)準(zhǔn)與規(guī)范的情況下，做過(guò)多的披露也是沒(méi)有必要的。選擇動(dòng)因與會(huì)計(jì)處理方法之間關(guān)系的理論框架如圖所示。

五、研究結(jié)論與啟示

（一）研究結(jié)論

對(duì)于碳排放權(quán)交易這一新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法，在初始確認(rèn)階段，會(huì)計(jì)合規(guī)是其主要影響因素，規(guī)模假設(shè)、薪酬契約假設(shè)和債務(wù)契約假設(shè)影響較弱，但由于當(dāng)前政策的不確定性、碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的不完善以及相關(guān)監(jiān)管制度的不嚴(yán)格，重點(diǎn)排放企業(yè)最終選擇只對(duì)有償碳排放權(quán)配額入賬而對(duì)無(wú)償配額不予以入賬的簡(jiǎn)化會(huì)計(jì)處理方法。

在后續(xù)處理階段，除會(huì)計(jì)合規(guī)動(dòng)因外，稅務(wù)合規(guī)是其主要影響因素，重點(diǎn)排放企業(yè)主要擔(dān)憂的是出售剩余無(wú)償碳排放權(quán)配額所獲收入如何繳稅的問(wèn)題。

在報(bào)告階段，會(huì)計(jì)合規(guī)和信息披露動(dòng)因是其主要影響因素，與初始確認(rèn)類似，在當(dāng)前政策不確定、碳排放權(quán)交易市場(chǎng)不完善以及監(jiān)管制度不嚴(yán)格的情況下，重點(diǎn)排放企業(yè)因擔(dān)憂披露碳排放權(quán)交易的相關(guān)信息會(huì)誤導(dǎo)投資者而最終選擇謹(jǐn)慎披露甚至不披露。

（二）啟示

值得注意的是，不同于現(xiàn)有文獻(xiàn)，我們發(fā)現(xiàn)對(duì)于碳排放權(quán)交易這一新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法的選擇，審計(jì)發(fā)揮著非常重要的作用。雖然我們無(wú)法判斷審計(jì)師在向重點(diǎn)排放企業(yè)給出碳排放權(quán)交易會(huì)計(jì)處理的意見(jiàn)時(shí)是站在獨(dú)立第三方的角度，還是投資者利益的角度亦或是企業(yè)利益的角度，但可以肯定的是，對(duì)于一項(xiàng)新出現(xiàn)的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，審計(jì)師在其會(huì)計(jì)處理方法的選擇上所起到的作用是不容忽視的，拓展了會(huì)計(jì)政策選擇的理論框架。同時(shí)，對(duì)源于政府政策與信用的碳排放權(quán)交易這一市場(chǎng)化環(huán)境政策手段，政策的確定與否以及市場(chǎng)的完善程度對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)處理方法的選擇起到至關(guān)重要的作用。這一新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)不僅突破了傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的范疇，而且對(duì)傳統(tǒng)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的理論框架提出了新的挑戰(zhàn)。另外，本案例研究對(duì)新型經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法的選擇雖提供了有益借鑒，但案例研究的外部效度是有限的，今后可采用更大規(guī)模的實(shí)地調(diào)查方法對(duì)本文提出的理論框架加以檢驗(yàn)。