青鳥消防(002960) 申購代碼002960 申購日期7.30

發(fā)行概覽：公司本次擬向社會(huì)公眾公開發(fā)行不超過6，000萬股人民幣普通股，募集資金總量將由實(shí)際發(fā)行股數(shù)和發(fā)行價(jià)格確定。本次發(fā)行股票募集資金擬投資項(xiàng)目概況如下：電氣火災(zāi)監(jiān)控系統(tǒng)及獨(dú)立式光電感煙探測報(bào)警器升級擴(kuò)產(chǎn)項(xiàng)目、自動(dòng)滅火系統(tǒng)擴(kuò)產(chǎn)建設(shè)項(xiàng)目、氣體檢測儀器擴(kuò)產(chǎn)建設(shè)項(xiàng)目、火災(zāi)自動(dòng)報(bào)警及聯(lián)動(dòng)控制系統(tǒng)生產(chǎn)線技術(shù)改造項(xiàng)目、研發(fā)檢測中心建設(shè)項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金。

基本面介紹：公司主營業(yè)務(wù)為消防安全系統(tǒng)產(chǎn)品的研究、開發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要包括火災(zāi)自動(dòng)報(bào)警及聯(lián)動(dòng)控制系統(tǒng)、電氣火災(zāi)監(jiān)控系統(tǒng)、自動(dòng)氣體滅火系統(tǒng)和氣體檢測監(jiān)控系統(tǒng)四大類消防安全系統(tǒng)產(chǎn)品，以及防火門監(jiān)控系統(tǒng)、消防設(shè)備電源監(jiān)控系統(tǒng)等其他消防安全系統(tǒng)產(chǎn)品。

核心競爭力：公司一直視研發(fā)創(chuàng)新為企業(yè)不斷向前發(fā)展的生命力。公司研發(fā)中心以完全自主知識產(chǎn)權(quán)架構(gòu)產(chǎn)品體系，通過持續(xù)創(chuàng)新，力爭為客戶帶來滿意的產(chǎn)品應(yīng)用體驗(yàn)。研發(fā)中心下設(shè)硬件結(jié)構(gòu)部、軟件固件部、工藝及標(biāo)準(zhǔn)化部、測試認(rèn)證部和項(xiàng)目管理部等部門。在人才方面，研發(fā)團(tuán)隊(duì)主要由中青年技術(shù)人員組成，綜合技術(shù)素質(zhì)高，年齡構(gòu)成合理，其中，本科及以上人員占研發(fā)中心整體人員比例超過90%。以上研發(fā)機(jī)構(gòu)和研發(fā)團(tuán)隊(duì)的建立為公司的技術(shù)進(jìn)步、新產(chǎn)品開發(fā)提供了有力保障。

高標(biāo)準(zhǔn)的生產(chǎn)基地是產(chǎn)品質(zhì)量的基礎(chǔ)，公司投資引進(jìn)西門子、三星全自動(dòng)高速貼片機(jī)，以及擁有十余條插裝、波峰焊接、組裝生產(chǎn)流水線，具備一定的大規(guī)模生產(chǎn)能力。此外，公司配備了AOI、老化、高溫、低溫、潮濕等高端檢測設(shè)備，以國際化的產(chǎn)品生產(chǎn)質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)為目標(biāo)，確保產(chǎn)品質(zhì)量。

募投項(xiàng)目匹配性：公司自成立以來專注于消防報(bào)警監(jiān)控系統(tǒng)產(chǎn)品，并逐步將業(yè)務(wù)拓展到氣體滅火、氣體檢測、電氣火災(zāi)監(jiān)控等相關(guān)領(lǐng)域，本次募集資金投資項(xiàng)目涵蓋上述四個(gè)產(chǎn)品領(lǐng)域，旨在增強(qiáng)現(xiàn)有主營業(yè)務(wù)的盈利能力和公司對于市場需求的綜合供應(yīng)實(shí)力。

風(fēng)險(xiǎn)因素：固定資產(chǎn)及房地產(chǎn)投資下降風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)銷為主的銷售模式風(fēng)險(xiǎn)、控制權(quán)變更風(fēng)險(xiǎn)、產(chǎn)業(yè)政策風(fēng)險(xiǎn)、市場競爭加劇導(dǎo)致毛利率下降的風(fēng)險(xiǎn)、應(yīng)收賬款大幅增加及發(fā)生壞賬的風(fēng)險(xiǎn)、稅收優(yōu)惠政策變化風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營業(yè)績難以保持快速增長的風(fēng)險(xiǎn)、潛在產(chǎn)品責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)、新產(chǎn)品開發(fā)風(fēng)險(xiǎn)、行業(yè)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和產(chǎn)品質(zhì)量規(guī)范提高的風(fēng)險(xiǎn)、產(chǎn)品資質(zhì)未能續(xù)期風(fēng)險(xiǎn)、折舊、攤銷費(fèi)用增加導(dǎo)致利潤下滑的風(fēng)險(xiǎn)、凈資產(chǎn)收益率下降的風(fēng)險(xiǎn)、季節(jié)性因素的影響。