稅收政策影響企業(yè)慈善捐贈(zèng)的研究綜述

(浙江財(cái)經(jīng)大學(xué) 浙江 杭州 310018)

慈善捐贈(zèng)被稱為第三次收入分配，對(duì)調(diào)節(jié)收入分配具有重要作用。稅收政策是影響企業(yè)進(jìn)行慈善捐贈(zèng)的因素之一，其對(duì)企業(yè)捐贈(zèng)支出的影響一直是國(guó)內(nèi)外公共經(jīng)濟(jì)學(xué)界研究的熱點(diǎn)，下面從國(guó)外和國(guó)內(nèi)兩個(gè)方面對(duì)現(xiàn)有文獻(xiàn)進(jìn)行梳理并加以評(píng)述。

一、國(guó)外文獻(xiàn)

早期的實(shí)證研究主要是利用線性或?qū)?shù)模型分析加總時(shí)間序列數(shù)據(jù)。最早進(jìn)行稅收與慈善捐贈(zèng)之間關(guān)系的是Schwartz(1968)，他采用美國(guó)國(guó)稅局的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，對(duì) 1936 年到 1961 年的公司加總時(shí)間序列數(shù)據(jù)進(jìn)行了回歸分析，研究結(jié)果顯示，企業(yè)慈善捐贈(zèng)支出與企業(yè)慈善捐贈(zèng)價(jià)格負(fù)相關(guān)，與企業(yè)所得稅稅率和收入正相關(guān)，企業(yè)慈善捐贈(zèng)的價(jià)格彈性區(qū)間為(-1.06，-2.0)，收入彈性區(qū)間為(0.53，1.34)。Nelson(1970)采用邊際稅率計(jì)算企業(yè)慈善捐贈(zèng)的價(jià)格，利用對(duì)數(shù)線性模型對(duì) 1936 年到 1963 年的企業(yè)加總時(shí)間序列數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，研究結(jié)果顯示，企業(yè)慈善捐贈(zèng)的價(jià)格彈性區(qū)間為(-1.03，-1.18)，收入彈性區(qū)間為(1.05，1.43)。Clotfelter(1985)則采取同樣的方法，只是對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行了進(jìn)一步擴(kuò)充，研究了長(zhǎng)期情況下收入與價(jià)格對(duì)慈善捐贈(zèng)的影響，他利用1936-1980年的企業(yè)加總時(shí)間序列數(shù)據(jù)對(duì)數(shù)模型進(jìn)行分析，得出企業(yè)捐贈(zèng)的價(jià)格彈性區(qū)間為(-0.16，-0.4)，收入彈性區(qū)間為(0.11，0.57)。

近期的實(shí)證研究主要是以微觀企業(yè)主體為觀測(cè)對(duì)象，進(jìn)行橫截面數(shù)據(jù)和面板數(shù)據(jù)的分析。Navarro(1988)首次采用了具體的公司數(shù)據(jù)，根據(jù)美國(guó)文科理事會(huì)對(duì) 1976 年到 1982 年間 249 家企業(yè)的調(diào)查數(shù)據(jù)，對(duì)混合橫截面數(shù)據(jù)模型進(jìn)行分析，研究結(jié)果表明企業(yè)慈善捐贈(zèng)和企業(yè)所得稅稅率呈負(fù)相關(guān)，但統(tǒng)計(jì)意義不顯著。Boatsman 和 Gupta(1996)采用美國(guó)公共管理機(jī)構(gòu)的調(diào)查數(shù)據(jù)，對(duì) 1984 年到 1988 年間 212 家公司的面板數(shù)據(jù)進(jìn)行分析后發(fā)現(xiàn)，稅率和企業(yè)慈善捐贈(zèng)負(fù)相關(guān)，另外，他們的研究結(jié)果還表明，企業(yè)慈善捐贈(zèng)的收入彈性較小，彈性區(qū)間為(0.04，0.17)。Carroll 和 Joulfaian(2005)采用美國(guó)國(guó)稅局的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，對(duì) 1991 年的26634 家公司的橫截面數(shù)據(jù)進(jìn)行分析，研究結(jié)果顯示，企業(yè)慈善捐贈(zèng)的價(jià)格彈性區(qū)間為(-1.51，-2.08)，企業(yè)慈善捐贈(zèng)的收入彈性區(qū)間為(0.491，0.73)，企業(yè)慈善捐贈(zèng)對(duì)捐贈(zèng)價(jià)格敏感。Bakija(2011)利用面板數(shù)據(jù)，采用多種方法測(cè)算了美國(guó)慈善捐贈(zèng)在稅收激勵(lì)下的長(zhǎng)期和短期價(jià)格效應(yīng)，發(fā)現(xiàn)慈善捐贈(zèng)的長(zhǎng)期價(jià)格彈性從-0.3下降到-0.5。

二、國(guó)內(nèi)文獻(xiàn)

國(guó)內(nèi)對(duì)于稅收政策對(duì)企業(yè)慈善捐贈(zèng)的影響實(shí)證研究起步較晚，但近年來(lái)也取得了不少研究成果。曹洪彬(2006)基于福建省 278家企業(yè) 2004年數(shù)據(jù)，研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)利潤(rùn)水平對(duì)其慈善捐贈(zèng)的影響不顯著，政府支出、捐贈(zèng)價(jià)格、稅收對(duì)企業(yè)慈善捐贈(zèng)支出影響顯著，所得稅稅率越高，捐贈(zèng)數(shù)額越高。朱迎春(2010)運(yùn)用2007年278家我國(guó)A股上市公司數(shù)據(jù)，通過(guò)構(gòu)建雙對(duì)數(shù)模型，最終測(cè)算出企業(yè)所得稅稅率的彈性區(qū)間為(0.283，0.446)，收入彈性為(0.559，0.857)。張奇林、黃曉瑞(2013)基于2010年深市主板上市公司企業(yè)的捐贈(zèng)數(shù)據(jù)，得出企業(yè)所得稅稅率的彈性區(qū)間為(0.4023，0.7889)。路春城等(2016)以 2014 年中國(guó) A 股交易的 662 家上市公司為研究對(duì)象，研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)所得稅稅率與企業(yè)慈善捐贈(zèng)支出額存在顯著的正相關(guān)關(guān)系，企業(yè)凈利潤(rùn)率與企業(yè)慈善捐贈(zèng)支出存在顯著的正相關(guān)關(guān)系，所得稅政策是決定企業(yè)慈善捐贈(zèng)行為的重要因素，且企業(yè)規(guī)模越大激勵(lì)效應(yīng)越明顯。許評(píng)、申明珠(2017)基于 2011-2015年度我國(guó)滬深兩市2279家A股上市公司面板數(shù)據(jù)，研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)所得稅實(shí)際稅率與企業(yè)慈善捐贈(zèng)支出存在顯著的正相關(guān)關(guān)系，其彈性系數(shù)區(qū)間為(0.066，0.084)。不難發(fā)現(xiàn)以上研究均是基于國(guó)外學(xué)者的研究成果，采用中國(guó)的數(shù)據(jù)，量化分析企業(yè)捐贈(zèng)行為的價(jià)格彈性和收入彈性。

還有一些學(xué)者針對(duì)我國(guó)稅收政策改革成效進(jìn)行的研究。龍朝輝和王杰(2013)通過(guò)對(duì) A 股市場(chǎng)上 2003-2009 年具有慈善捐贈(zèng)行為的廣東上市公司財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)新法實(shí)施之后企業(yè)的捐贈(zèng)水平明顯提高，原因在于企業(yè)所得稅稅前扣除限額的大幅提高，導(dǎo)致企業(yè)捐贈(zèng)水平提高。謝露和鄧英雯(2016)以 2005-2010年上市公司為樣本，實(shí)證研究了企業(yè)所得稅改革對(duì)慈善捐贈(zèng)水平的影響，發(fā)現(xiàn)所得稅改革明顯促進(jìn)了企業(yè)慈善捐贈(zèng)。彭飛、范子英(2016)以2006-2012年中國(guó)民營(yíng)企業(yè)的捐贈(zèng)數(shù)據(jù)為樣本，研究發(fā)現(xiàn)新企業(yè)所得稅法稅前扣除比例的提高有效促進(jìn)了民營(yíng)企業(yè)的捐贈(zèng)行為。曲順蘭、武嘉盟(2017)以2008 年作為一個(gè)時(shí)間節(jié)點(diǎn)，選用 2003-2014 年在中國(guó) A 股交易的2809 家上市公司作為樣本企業(yè)，研究得出現(xiàn)行的企業(yè)所得稅慈善捐贈(zèng)稅前扣除政策顯著提高了企業(yè)慈善捐贈(zèng)的絕對(duì)規(guī)模。

三、研究評(píng)述

綜上，我們可以看到，對(duì)于稅收政策對(duì)企業(yè)慈善捐贈(zèng)的影響，國(guó)內(nèi)外學(xué)者均進(jìn)行了詳盡的實(shí)證研究，很多學(xué)者都基于不同的數(shù)據(jù)以及不同的方法測(cè)算了慈善捐贈(zèng)的價(jià)格彈性以及收入彈性，眾多學(xué)者對(duì)收入彈性得出的結(jié)論基本是一致的，即企業(yè)利潤(rùn)越高，慈善捐贈(zèng)支出越高，但就價(jià)格彈性并未達(dá)成一致觀點(diǎn)，大多數(shù)學(xué)者研究發(fā)現(xiàn)捐贈(zèng)價(jià)格與慈善捐贈(zèng)支出呈負(fù)相關(guān)關(guān)系，但也有學(xué)者研究發(fā)現(xiàn)捐贈(zèng)價(jià)格與慈善捐贈(zèng)支出呈正相關(guān)關(guān)系，捐贈(zèng)價(jià)格與慈善捐贈(zèng)支出的關(guān)系究竟如何，有待進(jìn)一步證實(shí)。

國(guó)內(nèi)的實(shí)證研究除了測(cè)算價(jià)格彈性和收入彈性外，還有學(xué)者研究稅收政策的改革成效。眾所周知，對(duì)于慈善捐贈(zèng)的稅收政策，除了2008年新企業(yè)所得稅法的重大調(diào)整外，2017年又進(jìn)行了一次調(diào)整，具體內(nèi)容是：捐贈(zèng)支出超過(guò)年度利潤(rùn)總額12%的部分，準(zhǔn)予結(jié)轉(zhuǎn)以后三年內(nèi)在計(jì)算應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。關(guān)于2008年改革對(duì)慈善捐贈(zèng)的影響，已經(jīng)有很多學(xué)者對(duì)此進(jìn)行研究，但對(duì)于2017年慈善捐贈(zèng)企業(yè)所得稅政策調(diào)整的影響，當(dāng)前的研究很少，從理論上來(lái)講，企業(yè)所得稅法的這一調(diào)整無(wú)疑會(huì)影響企業(yè)的捐贈(zèng)行為，對(duì)已有政策的激勵(lì)效應(yīng)進(jìn)行研究并據(jù)此提出相應(yīng)對(duì)策建議是非常有必要的。