互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性研究

文/方春生，淮南通商農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司

1　引言

互聯(lián)網(wǎng)金融作為近些年來的迅速發(fā)展一種新興的金融模式,促進(jìn)了我國金融行業(yè)的發(fā)展，為有金融投資意向的民眾或者結(jié)構(gòu)進(jìn)行金融方面的理財(cái)投資或者市場操控帶來了極大的便利。但由于我國互聯(lián)網(wǎng)金融起步較晚、發(fā)展時(shí)間相對(duì)較短，同時(shí)互聯(lián)網(wǎng)的開放性導(dǎo)致其存在一定的漏洞和及網(wǎng)絡(luò)的虛擬性較強(qiáng)等問題，為我國在互聯(lián)網(wǎng)方金融方面的監(jiān)管問題帶來了很大的挑戰(zhàn)。本文筆者現(xiàn)描述了我國互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的現(xiàn)狀，然后根據(jù)這些現(xiàn)狀對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性進(jìn)行了分析，最后結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)，對(duì)我國互聯(lián)網(wǎng)金融如何進(jìn)行監(jiān)管提出了幾點(diǎn)對(duì)策。以期提高我國互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管能力，為廣大群眾營造一個(gè)安全和諧的互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展氛圍。

2　互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的現(xiàn)狀

2.1虛假操作和欺詐問題亂象叢生

互聯(lián)網(wǎng)最顯著的優(yōu)點(diǎn)便是其廣泛的開放性，正是這種開放性可以讓使用者們方便快捷的進(jìn)行信息共享，但由此而來關(guān)于網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的開放性帶來的安全問題也越來越突出，尤其是在互聯(lián)網(wǎng)金融方面上，近些年來隨著我國互聯(lián)網(wǎng)的飛速發(fā)展各種金融理財(cái)或者支付交易機(jī)構(gòu)勢如雨后春筍不斷涌現(xiàn)，隨之而來的便是互聯(lián)網(wǎng)金融交易的虛假問題與欺詐現(xiàn)象的亂象叢生。

2.2第三方支付平臺(tái)各種風(fēng)險(xiǎn)問題突出

近些年來，隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的不斷發(fā)展，電子商務(wù)成為大熱趨勢，電子商務(wù)意味著在互聯(lián)網(wǎng)上各種金融支付方式的不斷涌現(xiàn)，而第三方支付平臺(tái)也隨之迅速發(fā)展。所謂第三方支付平臺(tái)，是指在從事電子商務(wù)的買賣雙方之間，通過第三方的參與與網(wǎng)上銀行建立一個(gè)中立的支付平臺(tái)，為買賣雙方網(wǎng)上購物的資金劃撥提供一個(gè)有效的通道并且提供信用擔(dān)保服務(wù)，然而由于第三方支付平臺(tái)的法律地位尚未確定，在其中進(jìn)行金融交易仍存在著諸多問題

2.2.1信用風(fēng)險(xiǎn)是第三方支付平臺(tái)面臨的首要挑戰(zhàn)。首先，第三方支付平臺(tái)的信用資格的審核在實(shí)際生活中并未具體落實(shí)；其次，對(duì)第三方支付平臺(tái)預(yù)留的資金用途以及流向也缺乏實(shí)時(shí)有效的監(jiān)控；最后，我國互聯(lián)網(wǎng)金融的信用風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制和當(dāng)前社會(huì)信用體系的不完善更是加大了信用風(fēng)險(xiǎn)。

2.2.2交易風(fēng)險(xiǎn)是第三方支付平臺(tái)面臨的另一重要風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)可能來源于計(jì)算機(jī)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)：如系統(tǒng)停機(jī)、磁盤損壞等因素，也可能來自外部因素：如黑客的攻擊，軟件病毒干擾筆其他因素。安全風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生后，不僅導(dǎo)致基礎(chǔ)數(shù)據(jù)在傳輸?shù)倪^程中遭到攻擊，導(dǎo)致用戶資金安全得不到應(yīng)有的保障；嚴(yán)重的話，更可能危害整個(gè)系統(tǒng)的安全，造成數(shù)據(jù)丟失等嚴(yán)重后果。

3　互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的必要性分析

對(duì)市場進(jìn)行監(jiān)管，是基于理性市場的一些悖論，對(duì)市場放任的基礎(chǔ)是市場是理性的，但是理性是有前提條件的，包括：市場參與者是理性的，每一個(gè)人的自利行為能夠使每個(gè)人做出最為理性的決策，從而每一個(gè)市場主體都這么做，從而實(shí)現(xiàn)了市場平衡，在平衡的條件下，價(jià)格能夠充分反應(yīng)市場信息；市場價(jià)格所含信息完整且準(zhǔn)確，市場主體能夠依據(jù)價(jià)格做出理性判斷；市場中存在完整的退出機(jī)制，能夠?qū)崿F(xiàn)效率低下的企業(yè)的破產(chǎn)清算；市場主體企業(yè)會(huì)充分考慮用戶的風(fēng)險(xiǎn)厭惡，消費(fèi)者完全可以根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)偏好選擇適合自己的金融產(chǎn)品。

3.1互聯(lián)網(wǎng)金融中，個(gè)體行為非理性。P2P是互聯(lián)網(wǎng)金融的典型體現(xiàn)，但是細(xì)究就會(huì)發(fā)現(xiàn)，在參與者中是投資者對(duì)個(gè)人的信用貸款，但是個(gè)人信用貸款由于沒有準(zhǔn)確的評(píng)估機(jī)制，存在巨大的不確定性。但是個(gè)人投資者由于只看到較高的投資回報(bào)率會(huì)忽略掉自身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，從而造成非理性投資。

3.2市場中個(gè)人理性和市場理性的錯(cuò)位。在市場經(jīng)濟(jì)行為中，有時(shí)候?qū)崿F(xiàn)個(gè)人理性和集體理性是相互沖突的，例如現(xiàn)在很多第三方平臺(tái)推出的貨幣型基金，其最吸引人的地方在于可以隨時(shí)贖回。但是投資者所投資的標(biāo)底是貨幣型基金，在貨幣市場中頭寸是存在很長的一段時(shí)間的，如果需要快速贖回，則可能需要付出一定的折扣。假如貨幣市場出現(xiàn)一定的波動(dòng)，個(gè)人出于風(fēng)險(xiǎn)的考慮，則會(huì)選擇快速贖回，但是在市場中看來，貨幣基金就會(huì)出現(xiàn)擠兌，則流動(dòng)性就會(huì)出現(xiàn)大的問題，在這種情況下，個(gè)體理性和集體理性存在一定的悖論。

3.3我國市場對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)機(jī)制的缺失。計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代的確定性在市場經(jīng)濟(jì)的今天依然存在一定的影響，我國市場中投資者對(duì)于投資有著剛性承兌的需求，導(dǎo)致我國市場中很多的投資產(chǎn)品有隱形存款擔(dān)保，在一定的意義上講，我國的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)機(jī)制是缺失的。

3.4互聯(lián)網(wǎng)金融退出機(jī)制存在問題。在今天的市場中，互聯(lián)網(wǎng)金融參與的人數(shù)之眾多，規(guī)模之大已經(jīng)完全超出了預(yù)期。一旦出現(xiàn)問題，其清算退出將會(huì)帶來重大問題。一段時(shí)間之內(nèi)甚至?xí)?duì)金融基礎(chǔ)設(shè)施帶來影響，從而對(duì)市場產(chǎn)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

3.5互聯(lián)網(wǎng)金融從業(yè)人員素質(zhì)。金融市場的高危險(xiǎn)性要求從業(yè)人員必須具備一定的素質(zhì)。從當(dāng)前來看，從事互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的市場主體，很多沒有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，平臺(tái)資金與用戶資金沒有實(shí)現(xiàn)有效隔離，完全依靠經(jīng)營者道德進(jìn)行約束存在很大危險(xiǎn)，另外一方面資金去向的信用評(píng)級(jí)，投資者風(fēng)險(xiǎn)呈現(xiàn)能力的評(píng)級(jí)都存在缺失。

4　互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管對(duì)策

4.1政府機(jī)構(gòu)方面

4.1.1建立有效的網(wǎng)絡(luò)監(jiān)控系統(tǒng)

互聯(lián)網(wǎng)金融作為近些年大熱的金融模式，吸引的不僅僅是普通群眾與投資機(jī)構(gòu)，同時(shí)也極大的引起了不法分子的注意，尤其是互聯(lián)網(wǎng)金融直接涉及了用戶的財(cái)產(chǎn)方面，更是引起了許多網(wǎng)絡(luò)黑客的不斷攻擊，因此，最好能夠建立一個(gè)能對(duì)在互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)上進(jìn)行金融交易的網(wǎng)絡(luò)監(jiān)控系統(tǒng)并使其進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控，它綜合了網(wǎng)絡(luò)通信技術(shù)、人工智能技術(shù)、統(tǒng)計(jì)檢測技術(shù)等高科技技術(shù)，當(dāng)計(jì)算機(jī)被入侵發(fā)生時(shí)能夠在第一時(shí)間內(nèi)發(fā)現(xiàn)，從而使網(wǎng)絡(luò)信息管理員可以在短時(shí)間內(nèi)迅速做好防備工作與查殺清理工作。網(wǎng)絡(luò)監(jiān)控系統(tǒng)能夠有效的在用戶進(jìn)行互聯(lián)網(wǎng)金融交易是及時(shí)消除風(fēng)險(xiǎn)

4.1.2制定嚴(yán)格的信息安全管理制度。

設(shè)立專門的信息安全管理機(jī)構(gòu)，人員應(yīng)包括領(lǐng)導(dǎo)和專業(yè)人員。按照不同任務(wù)進(jìn)行分工以確立各自的職責(zé)，應(yīng)有具體的負(fù)責(zé)人負(fù)責(zé)整個(gè)網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)的安全，確立安全管理的原則。

4.1.3重視網(wǎng)絡(luò)信息安全人才的培養(yǎng)。

加強(qiáng)計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)人員的培訓(xùn)，使網(wǎng)絡(luò)人員熟練通過計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)實(shí)施正確的指揮和對(duì)信息進(jìn)行有效的安全管理，保證網(wǎng)絡(luò)信息安全。

4.1.4逐步完善相關(guān)層面的法律法規(guī)。

對(duì)于現(xiàn)如今猖獗的黑客攻擊與網(wǎng)絡(luò)金融非法集資的行為，政府應(yīng)逐步建立完善的計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)信息安全相關(guān)法律法規(guī)，加大進(jìn)行非法互聯(lián)網(wǎng)金融交易與集資的犯罪成本，維護(hù)網(wǎng)民正當(dāng)權(quán)益，利用法律的威嚴(yán)性、震懾性肅清計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)環(huán)境。

4.2市場監(jiān)管方面

4.2.1風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防

風(fēng)險(xiǎn)預(yù)防，是風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的第一步同時(shí)也是重要的一步。在行業(yè)內(nèi)部，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)可建立風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，對(duì)可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)做到及時(shí)防范；在行業(yè)外部，監(jiān)管機(jī)構(gòu)可采取現(xiàn)場檢查與非現(xiàn)場檢查兩種方法相結(jié)合的方式，預(yù)防互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。

4.2.2行為監(jiān)管

金融機(jī)構(gòu)的金融行為是金融監(jiān)管所指向的對(duì)象，同時(shí)也是金融法的重要范疇。在互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)著重加強(qiáng)對(duì)貨幣融通行為的監(jiān)管。尤其應(yīng)加大對(duì)存貸融通業(yè)務(wù)、信托融通業(yè)務(wù)、證券融通業(yè)務(wù)等高風(fēng)險(xiǎn)融通業(yè)務(wù)的監(jiān)管力度。

4.2.3動(dòng)態(tài)監(jiān)管

互聯(lián)網(wǎng)金融是不斷發(fā)展的新興行業(yè)，固定的監(jiān)管模式并不能完全保證互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。因此，監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)實(shí)時(shí)研究互聯(lián)網(wǎng)金融的動(dòng)態(tài)和發(fā)展，發(fā)現(xiàn)和識(shí)別其中的問題和風(fēng)險(xiǎn)，做好風(fēng)險(xiǎn)防范和預(yù)警機(jī)制。同時(shí)應(yīng)保證信息和數(shù)據(jù)的真實(shí)可靠性，利用先進(jìn)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)上的交易過程以及資金的流向做到實(shí)時(shí)監(jiān)管，實(shí)現(xiàn)監(jiān)管的完整性。

5　總結(jié)

完善互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)督和安全防范制度體系，加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的監(jiān)管力度，有利于消除行業(yè)亂象，防止“劣幣驅(qū)逐良幣”，從而維護(hù)金融消費(fèi)者的權(quán)益，有助于篩選出互聯(lián)網(wǎng)金融中真正的優(yōu)質(zhì)金融機(jī)構(gòu)與第三方支付平臺(tái)，有利于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融的健康穩(wěn)定發(fā)展。

【參考文獻(xiàn)】

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