后發(fā)稟賦優(yōu)勢對中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作格局衍變的影響

龍曉柏

摘 要：自20世紀70年代末以來，中國作為后發(fā)新興大國，在中美雙邊貿(mào)易中日益發(fā)揮主要作用。本文在闡述中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作格局衍變機制的理論基礎上，通過建立計量因素模型分析中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作格局衍變的影響機制與效應關系，世界“G2”貿(mào)易規(guī)模增長的形成機制不僅取決于兩國的內(nèi)生貿(mào)易稟賦條件，后發(fā)新興國的后發(fā)稟賦優(yōu)勢發(fā)揮也非常重要。

關鍵詞：中美貿(mào)易 戰(zhàn)略性合作 后發(fā)國優(yōu)勢

改革開放以后，中美貿(mào)易合作規(guī)模逐步增長，尤其進入二十一世紀以來，中美貿(mào)易由“中心—外圍”戰(zhàn)略性格局向大國間貿(mào)易戰(zhàn)略深度博弈衍化，中美貿(mào)易在波動中呈現(xiàn)總體上升的態(tài)勢?？陀^而言，中美貿(mào)易戰(zhàn)略性合作水平的提升不僅是中美貿(mào)易戰(zhàn)略性合作政策深化的體現(xiàn)，也是中國作為后發(fā)貿(mào)易國優(yōu)勢稟賦的影響結(jié)果。

一、引言

西方學者對政府制定戰(zhàn)略性貿(mào)易合作政策溯源主要基于主張自由化的古典貿(mào)易學派。以斯密的“絕對利益貿(mào)易論”、李嘉圖的“相對利益貿(mào)易論”、約翰·穆勒的“相互需求原理”、赫克歇爾和俄林提出的“要素稟賦理論”以及保羅·薩繆爾森的“赫克謝爾—俄林—薩繆爾森模型”為代表，提出貿(mào)易發(fā)生的實質(zhì)性動因是產(chǎn)業(yè)貿(mào)易福利的最大化。

關于南北之間的貿(mào)易戰(zhàn)略關系，普雷維什（Raúl Prebisch）闡述了中心外圍理論，即在傳統(tǒng)的國際勞動分工下，世界經(jīng)濟被分成了“大的工業(yè)中心”和“為大的工業(yè)中心生產(chǎn)糧食和原材料”的“外圍”兩個部分。在世界經(jīng)濟體系的“動力中心”轉(zhuǎn)移到了美國以后，“外圍”國家（地區(qū)）就處在更加不利的地位上。造成這種后果的主要原因在于“因為自然資源豐富和實施保護主義政策，美國歷來就是一個進口系數(shù)較低的國家。而且，這一系數(shù)還在不斷地下降”（普雷維什，1949年）。

關于中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作格局衍變的影響機制與效應關系的研究主要有：劉建江、劉青等（2010年）通過回歸分析發(fā)現(xiàn)，國際分工、FDI等因素都在不同程度影響兩國貿(mào)易關系。林玨、謝汶莉（2015年）通過構建聲譽模型，闡釋目前美國仍處于有利位勢，但中方應抓住非對稱相互依賴變遷中有利于中國變化的趨勢，積極推進對美合作共贏戰(zhàn)略。葛明、趙素萍等（2016年）的研究表明中國大部分產(chǎn)業(yè)的出口國內(nèi)增加值率顯著低于美國，特別是電子及光學設備等主要順差的產(chǎn)業(yè)，構建自由開放的外貿(mào)環(huán)境符合各國的共同利益?？梢哉J為，上述學者從諸多層面研究了中美貿(mào)易關系的影響機制因素，但缺乏從后發(fā)新興國優(yōu)勢稟賦的視角進行研究。

二、理論基礎和假設

（一）基本假設

中國具有新興市場經(jīng)濟體的發(fā)展特征，對美的貿(mào)易條件長期處于劣勢，屬于后發(fā)國地位，但中國作為新興市場經(jīng)濟體的制度特征顯著，其制度國際化開放水平越高，對美貿(mào)易規(guī)模的增長潛力則越大、領域越廣。美國則呈現(xiàn)中美“中心—外圍”格局的中心國優(yōu)勢特征，對華貿(mào)易具有資本密集與高技術產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢，且一直試圖維持對華的貿(mào)易強勢地位。

自20世紀70年代后期中美經(jīng)貿(mào)開啟戰(zhàn)略合作至21世紀中國向世界貿(mào)易大國邁進以來的時期里，受世界政治經(jīng)濟格局衍變和兩國經(jīng)貿(mào)關系的影響，中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作政策關系經(jīng)歷了四個衍化階段：（1）貿(mào)易“小國”與貿(mào)易“大國”的戰(zhàn)略性合作框架搭建期（1978—1988年）；（2）“中心—外圍”貿(mào)易特征格局的波動期（1989—2000）；（3）“中心—外圍”貿(mào)易特征格局的轉(zhuǎn)型期（基于WTO貿(mào)易框架，2001—2008）；（4）兩個世界性貿(mào)易大國戰(zhàn)略合作的新時期（2009—2016）。在這進程中，中美總貿(mào)易規(guī)模額保持不斷增長的趨勢，同時中國與美國的貿(mào)易差額呈現(xiàn)由貿(mào)易逆差向貿(mào)易順差逐漸衍化進程的特征。

（二）被解釋變量

基于中美貿(mào)易戰(zhàn)略性合作衍變時間序列觀測值的波動性和評價內(nèi)容的可度量性，可取中美總貿(mào)易規(guī)模額對數(shù)值作為實證分析模型的被解釋評價變量。

（三）核心變量

中美相互出口貿(mào)易流量與兩國貿(mào)易總額的關聯(lián)效應；

H1：中國向美國的出口貿(mào)易流量；

H2：美國對來自中國進口額流量的依存度；

中國對美強勁的出口慣性增長是中美貿(mào)易合作水平的重要驅(qū)動因素，這也符合新興經(jīng)濟體的經(jīng)濟自身發(fā)展主要源于提高經(jīng)濟對外依存度途徑的規(guī)律。同時，中美貿(mào)易關系的日益耦合（貿(mào)易依存度的提高）內(nèi)在促進了中美貿(mào)易戰(zhàn)略合作水平的提升。

（四）控制變量

假設1：基于后發(fā)新興國宏觀經(jīng)濟測度的影響變量；

H1A：國民生產(chǎn)總值正相關；

H1A1：基于后發(fā)新興國的GDP宏觀指標效應；

國民生產(chǎn)總值增長對中美開展貿(mào)易戰(zhàn)略性合作有正效應，這說明國民生產(chǎn)總值在一定程度上能夠代表一國宏觀經(jīng)濟發(fā)展水平的信號指標，能夠更好地體現(xiàn)兩國的國際經(jīng)濟格局地位。如果后發(fā)國家（中國）在世界經(jīng)濟中總量地位落后，則其國內(nèi)工業(yè)體系和產(chǎn)業(yè)體系并不成熟，比較可行的貿(mào)易突破戰(zhàn)略是發(fā)展資本技術含量較低的勞動密集型產(chǎn)業(yè)。相反地，經(jīng)濟總量發(fā)展水平很高的國家（美國）則可以發(fā)展具有較強國際競爭力的資本技術密集型的出口替代產(chǎn)業(yè)。但是，后發(fā)國家（中國）具有高的經(jīng)濟增長潛力空間，若經(jīng)濟增長潛力一旦轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實增長力，則可內(nèi)在推動對外貿(mào)易的增長規(guī)模。

假設2：基于后發(fā)新興國“雙缺口模型”的金融服務規(guī)制影響變量；

H2A：與貿(mào)易增長的金融保障規(guī)制水平正相關；

H2A1：中美匯率政策（人民幣匯率）有關；

H2A2：中國的外匯儲備量值；

匯率政策（人民幣匯率）的演化機制對中美貿(mào)易戰(zhàn)略性合作水平具有重大的作用，人民幣匯率的合理調(diào)控利于弱化中美貿(mào)易戰(zhàn)略性合作博弈風險的加劇。若后發(fā)新興國本幣（人民幣）貶值有利于對美貨物出口，但貨物貿(mào)易凈差額擴大會抑制雙邊貿(mào)易總額的增長。同樣，后發(fā)新興國的外匯儲備政策措施（尤其中國具有儲蓄偏好）對促進貿(mào)易額增長具有一定積極的規(guī)制激勵效應。endprint

假設3：基于兩國實體性產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)國際化水平的變量（國際型生產(chǎn)性資本指標）；

H3：存在產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)國際化（FDI）因素有關；

H3A1：中國的FDI（后發(fā)新興國經(jīng)濟開放度的衡量指標）；

H3A2：美國的FDI （中心國經(jīng)濟開放度的衡量指標）；

中國政府已經(jīng)制定了有利于FDI的戰(zhàn)略促進政策，并在產(chǎn)業(yè)層面實施，政府確定了具體部門的激勵措施。其結(jié)果是，部門FDI限制被松開，可以識別不同產(chǎn)業(yè)政策的演變，促進對外貿(mào)易合作水平。同樣重要的是，F(xiàn)DI與貿(mào)易存在互相替代的關系，尤其后發(fā)新興國的FDI增長主要基于發(fā)達工業(yè)國試圖通過直接生產(chǎn)性投資代替出口以占領后發(fā)新興國的本土市場為目的，因此后發(fā)新興國（中國）的FDI與貿(mào)易值增長關聯(lián)效應偏弱甚至為負。

假設4：基于全球貿(mào)易環(huán)境的影響效應評價變量；

H4A：世界貿(mào)易總增長率水平；

一般地說，當世界貿(mào)易總增長率水平普遍較低時，各國為本國產(chǎn)品尋找海外市場的壓力較小，這時實行進口替代所面臨的外部壓力就相應地低，全球貿(mào)易合作規(guī)制環(huán)境相對封閉；而當世界貿(mào)易總增長率水平普遍較高，眾多國家都要為本國的剩余產(chǎn)品尋找國際市場時，某個國家實行“本國優(yōu)先”進口替代戰(zhàn)略的壓力就比較大，會面臨外部要求其開放市場的威脅，全球貿(mào)易合作規(guī)制相對開放，單純的出口替代則會面對貿(mào)易伙伴國要求限制出口的壓力甚至引起報復。

三、變量指標選取與描述性統(tǒng)計

（一）變量指標選取及定義

基于后發(fā)國貿(mào)易稟賦優(yōu)勢視角和影響中美貿(mào)易戰(zhàn)略合作水平的主要機制特征，本文從4個維度選擇自變量控制衡量指標，包括后發(fā)新興國宏觀驅(qū)動性指標、后發(fā)新興國金融規(guī)制性指標、實體性產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)國際化、全球貿(mào)易環(huán)境影響評價變量指標。

本文共選擇了8個指標序列值，即被解釋變量中美貿(mào)易總額TRADE（fob價）；核心變量包括出口貿(mào)易額TrCHN（fob價）、美國來自中國的進口額規(guī)模的依存度TrUS（按cif價測算）；控制變量（∑kαkControlskt）包括國民生產(chǎn)總值（GDPCHN）、人民幣匯率EXG、 FDI的總水平（FDICHN；FDIUS）、世界貿(mào)易增長率變動水平（TRADEGL）。由于對數(shù)變換不影響原始變量之間的協(xié)整關系，且往往可以消除異方差現(xiàn)象，所以對其中5個具體度量值進行對數(shù)變換，分別用LnTRADE、Ln TrCHN、Ln GDPCHN、Ln FDICHN、Ln FDIUS表示。

本文使用的計量回歸模型方程如下：

（二）數(shù)據(jù)來源

所采用的樣本數(shù)據(jù)為1978—2015的年度序列數(shù)據(jù)。中美貿(mào)易總額TRADE（fob價），核心變量出口貿(mào)易額TrCHN（fob價）、TrUS（cif價）數(shù)據(jù)均來自國際貨幣基金組織數(shù)據(jù)庫（IMF）。人民幣匯率EXG和外匯水平（FXCHN）來自歷年的《中國國家統(tǒng)計年鑒》庫。國民生產(chǎn)總值（GDPCHN）、 FDI的總水平（FDICHN；FDIUS）、世界貿(mào)易增長變動率水平（TRADEGL）數(shù)據(jù)來源UNCTAD Database。

（三）單位根檢驗

依據(jù)原始數(shù)據(jù)，LnTRADE、Ln GDPCHN、Ln GDPUS、Ln FDICHN都有隨時間而不斷上升的趨勢，且變動方向較為一致，從而表現(xiàn)出一種非平穩(wěn)的特性。我們采用ADF 檢驗，即有常數(shù)項、又有時間趨勢的p 階自回歸過程（“μ≠0且β≠0”）。根據(jù)計量結(jié)果發(fā)現(xiàn)：變量Ln TrCHN、TrUS、Ln GDPCHN、EXG的原序列ADF值都大于1%、5%和10%檢驗水平的三個臨界值，所以原序列是非平穩(wěn)的。但這四個變量的一階差分在一定程度上具有顯著性水平。所以，四個變量的水平序列是不平穩(wěn)的，一階差分序列是平穩(wěn)的，均為一階單整，因而可建立回歸計量方程。

四、計量結(jié)果分析和穩(wěn)健性檢驗

（一）全樣本計量結(jié)果分析

中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作水平衍變計量因素模型估計（考慮變量自相關性與樣本觀測數(shù)的獲得性，采用廣義差分法）結(jié)果如下：

根據(jù)全樣本計量實證結(jié)果，可以得到以下結(jié)論：

1從38年（1978—2015年）的走勢來看，中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作衍變處于波動上升的過程。雖然受20世紀90年代初兩國政治關系的影響及2009年國際金融危機時期兩國貿(mào)易額有短暫的波動下滑，但在中美貿(mào)易合作戰(zhàn)略推動下，近幾年又呈現(xiàn)平穩(wěn)的上升趨勢，說明后發(fā)貿(mào)易國（中國）與發(fā)達工業(yè)國（美國）戰(zhàn)略性貿(mào)易合作衍變的深度博弈刺激雙邊貿(mào)易規(guī)模增長的效應越來越顯著。

2模型Ⅰ（基于后發(fā)新興國的宏觀賬戶指標效應）：

國民生產(chǎn)總值對中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作水平衍變有正效應（1978—2015年），這說明國民生產(chǎn)總值在一定程度上能夠代表國內(nèi)的經(jīng)濟發(fā)展水平，尤其是后發(fā)新興國的發(fā)展水平，能夠更好的體現(xiàn)國家經(jīng)濟實力支撐中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作規(guī)模的增長。

3模型Ⅱ（基于后發(fā)新興國的金融規(guī)制性指標效應）：

匯率政策（人民幣匯率）的演化機制對中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作水平衍變具有一定的影響作用，即人民幣的持續(xù)貶值是利于中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作水平尤其是中國對美國出口的快速增長，但會引發(fā)貿(mào)易順差問題。人民幣匯率的合理規(guī)制有利于中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作的深度轉(zhuǎn)型。

4模型Ⅲ（基于實體性產(chǎn)業(yè)國際化生產(chǎn)的刺激效應）：

本國產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)國際化（FDI流量額）總體對中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作水平衍變具有的一定拉動效應。此計量模型也在數(shù)據(jù)模擬上表明FDI輸入與出口驅(qū)動存在一定的相互關聯(lián)效應。但是計量結(jié)果也說明在整個樣本期，中國作為后發(fā)新興國，F(xiàn)DI輸入在一定程度與貨物貿(mào)易增長存在一定的替代效應。

5模型Ⅳ（基于世界經(jīng)濟指標波動的關聯(lián)影響效應）：

模型Ⅳ的計量結(jié)果表明世界貿(mào)易總水平對中美戰(zhàn)略性貿(mào)易合作水平衍變具有一定的影響效應（1978—2015年）。endprint