高校財務(wù)風險預警指標的建立及運用

隨著我國教育事業(yè)的發(fā)展，高校招生數(shù)量迅速擴大，許多學校不惜花費大量的財力辦學，財務(wù)管理呈現(xiàn)新的形勢，財務(wù)風險也逐步顯現(xiàn)。如何及時發(fā)現(xiàn)高校財務(wù)運轉(zhuǎn)過程中出現(xiàn)的風險，是當前高校教育過程中所需要解決的重大問題，需要從理論和實踐上進行研究。本文對高校財務(wù)風險預警指標的建立、預警線的設(shè)置，以及高校財務(wù)預警指標的運用進行了分析和研究，以期對高校財務(wù)管理者規(guī)避財務(wù)風險提供一個可行的途徑。

一、高校財務(wù)風險預警指標的建立及預警線的設(shè)置

高校財務(wù)預警指標的設(shè)置是與財務(wù)管理、會計核算息息相關(guān)的，設(shè)置有關(guān)量化指標，分析和評價高校辦學資金使用的是否合理、財務(wù)管理效果、客觀財力情況，及時發(fā)現(xiàn)和解決潛在問題，對潛在的財務(wù)風險進行預警。這就需要設(shè)立一個警戒線，警戒線可行與否對發(fā)現(xiàn)高校財務(wù)等下又很大的影響。

（一）高校財務(wù)風險評價指標體系的建立

1.學校資產(chǎn)負債率：“是指學校負債總額與全部資產(chǎn)的比率，體現(xiàn)了學校校級財力的資產(chǎn)負債情況?！备咝２⒉皇怯云髽I(yè)，不具有負債經(jīng)營的條件，因此這項指標僅僅是一種進行風險預警的工具。學校資產(chǎn)負債率=負債總額/資產(chǎn)總額×100%，負債率越低說明學習凈資產(chǎn)較多。

2.學校累計借款總額占總資產(chǎn)比率：“是指學校歷年從校外獲得的貨幣資金形態(tài)的借款總金額年末數(shù)，包括教學、科研、基建和后勤長期負債。”學校累計借款總額占總資產(chǎn)比率 =借入款累計數(shù)/資產(chǎn)總額×100%，累計借款總額所占比例越高說明學校借債越多，風險越大。

3.累計借款占總收入的比率：“是指學校累計借款總額占當年學校經(jīng)費收入的比率。它反映以學校年收入承受財務(wù)風險的程度?！?累計借款占總收入的比率 =借入款累計數(shù)/總經(jīng)費收入×100%，比率越高風險越大，不利于學校的發(fā)展。

4.學校借入款項占學校貨幣資金的比率=學校借入款項/ （ 現(xiàn)金+銀行存款+持有債券），這項指標說明了學校的還款儲備率，比例越高說明學校的還款壓力越大。

5.投資基金占事業(yè)基金的比率=投資基金/事業(yè)基金×100%，可以反映學校年末事業(yè)基金中對外投資資金的比例，比例越小說明學校對外投資的風險越小。

6.校辦產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)負債率：“是校辦產(chǎn)業(yè)的負債總額與全部資產(chǎn)的比率，它反映校辦產(chǎn)業(yè)的長期償債能力。”負債比率越高就說明企業(yè)所面臨的風險越大，在現(xiàn)有校辦產(chǎn)業(yè)產(chǎn)權(quán)不夠明晰的條件下，學校所面臨的風險就會越大。

7.校辦產(chǎn)業(yè)速動比率=速動資產(chǎn)/短期負債×100%，一般而言，這項指標的比率為1時，也可以認為是正常，因為，即使僅僅有價證券的出售就可以用資金償付學校的短期債務(wù)，不需要出售存貨。如果低于1則可以視為短期償債能力不高。

8.學校貨幣資金支付率=（現(xiàn)金+銀行存款+持有債券）/（支出總額/12），這項指標主要反映學校在新的財政年度中可以使用的貨幣資金額，能考核學校的財務(wù)運轉(zhuǎn)狀況，這項比率越高，說明學校每月可以支配和周轉(zhuǎn)的資金額越多。

（二）預警線說明

財務(wù)預警指標的選擇尤其看重指標的敏感程度，因此，對上文提到的風險評價指標進行分析，逐一做出警戒線的說明。

1.學校資產(chǎn)負債率：這是一個極小型指標，比率越高所可能面對的風險會約到。一般而言，高校資產(chǎn)負債率維持在8%-12%，個別學校會偏高，我們普遍認為的資產(chǎn)負債率超過20%就會有較大的風險隱患，因此，我們預設(shè)警戒線為20%。

2.學校累計借款總額占總資產(chǎn)比率：這個指標主要描述學校資金籌集的程度，所以，指標越小風險越小，一旦這項指標飆升就應(yīng)該提起注意，專家對此項指標給出的警戒線為平均值25%。

3.累計借款占總收入的比率： 與1相同也是一個極小型指標，比率較低則面臨的風險越小。根據(jù)專家的調(diào)查數(shù)據(jù)分析顯示，這項指標應(yīng)該維持在45%以下，因此設(shè)置警戒線為45%。

4.學校借入款項占學校貨幣資金的比率：這一指標是體現(xiàn)學校的還款儲備率。這項指標的比率越小風險越小，說明企業(yè)具有充足的流動資金來償還到期欠款。從高校的貸款償還本金的年限來計算，這個比率應(yīng)該在5倍以下，一旦超過5倍就應(yīng)該進行預警。

5.投資基金占事業(yè)基金的比率：它是用來說明年末事業(yè)基金中對外投資資金的比例。這些指標的比率越小風險越小，表明學習對外投資的風險較小。一旦比率大幅度提升，管理者就應(yīng)該進行關(guān)注，一般而言，這樣比率不應(yīng)該超過100%。

6.校辦產(chǎn)業(yè)資產(chǎn)負債率：這一指標主要用來反映學校所辦產(chǎn)業(yè)的長期還債能力。一般而言，資產(chǎn)負債率最好維持在60-70%較為合理，對學校的發(fā)展較好，一旦超過85%就應(yīng)該提出預警，引起管理者注意。

7.校辦產(chǎn)業(yè)速動比率：這一項數(shù)據(jù)能體現(xiàn)出小班產(chǎn)業(yè)速度資產(chǎn)相對于流動負債所占的比例，一般對于企業(yè)而言，這些標準不能低于1，學校也可以1為標準，一旦低于1就進行預警。

8.學校貨幣資金支付率：它能體現(xiàn)學校貨幣資金可供周轉(zhuǎn)的月數(shù)，充分計算國家財政撥款以及財政專戶的劃撥預計時間，貨幣資金可供周轉(zhuǎn)月數(shù)應(yīng)以3個月為限，一旦小于3個月，就說明學校會有出現(xiàn)貨幣短期的情況出現(xiàn)，沒有能力進行支付。

以上所建議的警戒線標準只是針對一般情況而言，學?？梢愿鶕?jù)自身的實際情況進行調(diào)整。

二、高校財務(wù)預警指標的運用

某高校規(guī)模較小，其校舍建筑面積約16萬平方米，擁有教職工近1000人，到2008年末在校生近8000人。根據(jù)該校的各項財務(wù)指標，對其財務(wù)風險進行預警分析。

從表1中可以看出，學校的財務(wù)風險指標與警戒線的標準對比可以看出：這所學校的第1項、第2項、第3項、第4項、第8項等皆超過了預警線，應(yīng)該提出預警，引起高校管理者的注意。總體而言，這多學校存在較大的財務(wù)風險，在籌資、財務(wù)狀況兩個方面都存在問題，學?？煽紤]縮減預算和控制開支等方法來進行改善。

三、結(jié)語

綜上所述，隨著我國對教育事業(yè)的重視，很多高校開始大力投資學校建設(shè)，這種情況會導致教育經(jīng)費不足，片面的追求學校外在形象的簡歷，反而忽視了教育事業(yè)本身的真諦，甚至出現(xiàn)拖欠教職工工資，學校運營的困難，學校應(yīng)該充分重視教育本身，對學校財務(wù)風險進行管控，確保學校穩(wěn)定、健康發(fā)展。（作者單位為沈陽大學）