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    中國商業(yè)銀行的競爭及前景分析

    2017-07-18 23:35:26尹薈文
    商情 2017年25期
    關(guān)鍵詞:混業(yè)競爭商業(yè)銀行

    尹薈文

    (江蘇紫金農(nóng)村商業(yè)銀行股份有限公司)

    隨著金融市場的發(fā)展和完善,國家不再針對(duì)銀行混業(yè)經(jīng)營行為提出過度限制,從而使得證券,保險(xiǎn)以及基金市場與傳統(tǒng)的商業(yè)銀行之間產(chǎn)生了交集和沖突,使得我國的商業(yè)銀行面臨前所未有的競爭力。當(dāng)下,傳統(tǒng)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)仍然占據(jù)了我國金融市場的大部分份額。

    在進(jìn)入21世紀(jì)以來,理論界關(guān)于中國商業(yè)銀行發(fā)展趨勢①有以下幾種觀點(diǎn):1、混業(yè)經(jīng)營。從業(yè)務(wù)范圍上看,商業(yè)銀行通過電子銀行網(wǎng)絡(luò)和代客理財(cái)形式,實(shí)際上已經(jīng)在其業(yè)務(wù)中融合了包括銀行業(yè)務(wù)、證券買賣、代理保險(xiǎn)、代理各種社會(huì)服務(wù)在內(nèi)的綜合金融服務(wù),成為了實(shí)際的全能銀行。2、國際化改造。我國加入WTO后,金融改革不斷深入,金融國際化趨勢不斷加強(qiáng),促使我國商業(yè)銀行的國外行交流與業(yè)務(wù)往來日漸頻繁。因此,我國商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)注重吸引外資入股,加強(qiáng)與與外資銀行合作,在經(jīng)營模式和人才管理上與國際接軌,經(jīng)營逐步走向國際化。3、IPO 和兩個(gè)市場上市。根據(jù)世界商業(yè)銀行的發(fā)展趨勢,可以看出IPO 成為大多數(shù)銀行融資的選擇。而由于我國特殊的國情形成兩個(gè)資本市場,這樣使上市更具吸引力,加之建設(shè)銀行、招商銀行等早期上市后取得成功的案例使得選擇在兩個(gè)市場上市成為商業(yè)銀行融資的選擇。4、向金融控股公司轉(zhuǎn)變。由于股權(quán)分置改革的不斷深入和基本成功,加之分業(yè)經(jīng)營的硬性規(guī)定,這樣金融控股公司成為代替混業(yè)經(jīng)營以及股份制的有效選擇。雖然金融控股公司存在一些問題,但是不影響其成為商業(yè)銀行尤其是中小銀行的最優(yōu)選擇。5、業(yè)務(wù)處理自動(dòng)化和網(wǎng)絡(luò)化。這個(gè)趨勢是信息時(shí)代的產(chǎn)物,任何一個(gè)行業(yè)都在一定程度上受之影響。

    在上述的五個(gè)發(fā)展趨勢中,與國際化接軌和融合的過程勢在必行,而網(wǎng)絡(luò)化和自動(dòng)化的服務(wù),是由科學(xué)技術(shù)的長足發(fā)展所催生的,任何一個(gè)行業(yè)都不可避免的通過科學(xué)技術(shù)來更新服務(wù)和管理。所以,我國商業(yè)銀行的未來發(fā)展,更側(cè)重于改變其經(jīng)營戰(zhàn)略,調(diào)整功能和業(yè)務(wù)范圍,發(fā)展的重點(diǎn)就在混業(yè)經(jīng)營全能銀行的模式和向金融控股公司轉(zhuǎn)變兩個(gè)方向。

    全能銀行同時(shí)經(jīng)營商業(yè)銀行業(yè)務(wù)和證券業(yè)務(wù)等,可以做到優(yōu)勢互補(bǔ),有利于降低銀行自身的風(fēng)險(xiǎn),能使銀行充分掌握企業(yè)經(jīng)營狀況,降低貸款和證券承銷的風(fēng)險(xiǎn),促進(jìn)了銀行業(yè)務(wù)的創(chuàng)新和競爭力,有利于提高銀行效益,并促進(jìn)社會(huì)總效用的上升。目前,我國進(jìn)行全能銀行模式,存在著法律限制,監(jiān)管制約,風(fēng)險(xiǎn)隔離,創(chuàng)新不足等缺點(diǎn)。

    金融控股公司可以充分發(fā)揮資本控股權(quán)作用,提高集團(tuán)資金使用效率;利用不同子公司稅負(fù)差異進(jìn)行合理避稅;集團(tuán)整合在同一品牌之下,信譽(yù)外溢;集團(tuán)內(nèi)部不同金融機(jī)構(gòu)之間通過信息共享、客戶共享可以產(chǎn)生多方面的協(xié)同效應(yīng),整個(gè)金融資源得以集約化利用。

    筆者認(rèn)為,伴隨著經(jīng)濟(jì)全球化的步伐加快和全球金融資源的共享,商業(yè)銀行的經(jīng)營服務(wù)日益與其他金融行業(yè)的服務(wù)交叉重疊造成充分競爭,最終會(huì)因兼并重組形成新的更強(qiáng)大的金融機(jī)構(gòu)。因此,單單從我國國內(nèi)情況去分析商業(yè)銀行的競爭和發(fā)展,是存在一定的片面性的。下面從國內(nèi)和國外兩個(gè)層面對(duì)我國商業(yè)銀行所面臨的問題進(jìn)行分析:

    一方面,金融市場的完善和發(fā)展,自然的促進(jìn)了資本市場的發(fā)展。作為企業(yè)融資的直接渠道的資本市場的完善,對(duì)于商業(yè)銀行的傳統(tǒng)經(jīng)營,是一個(gè)致命的打擊。資本市場融資所體現(xiàn)出的靈活性,低成本,以及其較強(qiáng)的流動(dòng)性,日益侵蝕著商業(yè)銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的根基,證券市場的證券發(fā)行、交易量的上升在相當(dāng)程度上會(huì)引起銀行業(yè)現(xiàn)有存款的減少以及存款增長速度的下降,更多的大型企業(yè)傾向于通過股票、債券等低成本的直接融資方式來募集資金,導(dǎo)致銀行業(yè)的貸款減少。如此的存款和貸款雙方面的減少,勢必影響以存貸利息差為主要盈利手段的中國商業(yè)銀行的盈利水平。資本市場越完善,對(duì)于銀行業(yè)的沖擊越大,因?yàn)橥顿Y者都更傾向于在同風(fēng)險(xiǎn)條件下獲得更高的收益,作為市場無風(fēng)險(xiǎn)收益參考的銀行利率,或許未來主要功能會(huì)變?yōu)闊o風(fēng)險(xiǎn)收益率的參考。近年來,處于對(duì)市場的健全和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的考慮,監(jiān)管政策要求有所放緩,保險(xiǎn),證券等金融行業(yè)的發(fā)展不斷擠占了商業(yè)銀行在金融市場的占比,同時(shí)它們所開展的業(yè)務(wù)中,與商業(yè)銀行金融服務(wù)及金融產(chǎn)品的交叉范圍不斷加大,也加劇了商業(yè)銀行同這些行業(yè)的競爭。

    另一方面,隨著我國金融市場的逐步對(duì)外開放,外資銀行尤其是具有強(qiáng)大綜合實(shí)力的國際跨國銀行紛紛進(jìn)入我國,使我國的商業(yè)銀行面臨巨大挑戰(zhàn),對(duì)于外資銀行的進(jìn)入造成的我國商業(yè)銀行競爭度之間的關(guān)系,已經(jīng)有不少學(xué)者做出了實(shí)證,但是尚未達(dá)成統(tǒng)一共識(shí)。李偉、韓立巖以及高瑋認(rèn)為,外資銀行的進(jìn)入程度與我國銀行業(yè)競爭度之間呈現(xiàn)U行關(guān)系;葉欣和陳偉光的研究則表明外資銀行進(jìn)入與我國銀行業(yè)競爭度的關(guān)系尚不明確。但是,跨國商業(yè)銀行在效率以及服務(wù)上所體現(xiàn)出來的優(yōu)越性,以及內(nèi)部控制中體現(xiàn)的精準(zhǔn)性,是我國銀行業(yè)管理中所缺失的,也因此這直接會(huì)降低我國商業(yè)銀行的市場份額,造成一部分優(yōu)質(zhì)客戶的流失。同時(shí),對(duì)于外國商業(yè)銀行不斷創(chuàng)新的金融產(chǎn)品及差異化服務(wù),會(huì)促使我國銀行業(yè)服務(wù)品質(zhì)的提升和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的優(yōu)化和開發(fā)。

    綜合上述情況,可以看出開發(fā)出更多的金融產(chǎn)品,以適應(yīng)更多消費(fèi)者的需求,這是我國商業(yè)銀行需要付諸行動(dòng)的第一步。其次,無論是全能銀行的混業(yè)經(jīng)營,還是金融控股公司,實(shí)質(zhì)都是力求實(shí)現(xiàn)銀行服務(wù)、保險(xiǎn)服務(wù)、證券服務(wù)等經(jīng)營的多元化,將各種經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)融合在一起,可以將原有的外部競爭變?yōu)閮?nèi)部資源共享。銀行、保險(xiǎn)、證券等業(yè)務(wù)的合并,是銀行和其他金融機(jī)構(gòu)的必要的發(fā)展歷程。也只有通過業(yè)務(wù)合并后的做大做強(qiáng),才能有充分的實(shí)力同跨國商業(yè)銀行競爭。最后,隨著我國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展變革,相關(guān)制度也會(huì)做出調(diào)整,中國人民銀行對(duì)此表示:通過金融控股方式來實(shí)現(xiàn)的金融綜合經(jīng)營目前在我國已經(jīng)是一種客觀存在了。綜合經(jīng)營已不是要不要的問題,而是怎么去規(guī)范它的問題。應(yīng)該說這種客觀情況促進(jìn)了中國金融業(yè)的發(fā)展,但是它也帶來了一些問題。如果我們不去研究它,不去正視它,將不利于中國金融業(yè)今后的發(fā)展。由此可見,商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)多元化,戰(zhàn)略部署的調(diào)整,金融產(chǎn)品的創(chuàng)新,以及管理制度的完善,是我國商業(yè)銀行當(dāng)前和未來需要正視和解決的問題。

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