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    網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下中小企業(yè)融資新途徑探究

    2017-06-05 08:44:32李嘉文
    昌吉學(xué)院學(xué)報(bào) 2017年2期
    關(guān)鍵詞:信貸融資金融

    李嘉文

    (西安科技大學(xué)人文與管理學(xué)院 陜西 西安 710000)

    網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下中小企業(yè)融資新途徑探究

    李嘉文

    (西安科技大學(xué)人文與管理學(xué)院 陜西 西安 710000)

    隨著網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展與完善,中小型企業(yè)已經(jīng)逐步從網(wǎng)絡(luò)平臺上找到解決融資困難的辦法。這在某種程度上解決了一些企業(yè)融資困難的問題,還有效地補(bǔ)充了資金供求市場的空缺。但作為一種新型的網(wǎng)絡(luò)融資手段,我國的網(wǎng)絡(luò)融資平臺還存在著在著很多不足之處,中小企業(yè)需要利用自身優(yōu)勢,把握機(jī)遇,合理優(yōu)化企業(yè)融資結(jié)構(gòu),拓寬融資渠道,獲得更大地發(fā)展。

    中小企業(yè);網(wǎng)絡(luò)融資;互聯(lián)網(wǎng)融資

    一、互聯(lián)網(wǎng)融資的內(nèi)涵及優(yōu)勢

    (一)互聯(lián)網(wǎng)融資的內(nèi)涵

    從狹義上講,網(wǎng)絡(luò)融資即是通過網(wǎng)絡(luò)平臺進(jìn)行的一系列合法的融資行為,包括網(wǎng)絡(luò)銀行、網(wǎng)絡(luò)證劵、網(wǎng)絡(luò)保險(xiǎn)等網(wǎng)絡(luò)金融服務(wù)。從廣義上講,網(wǎng)絡(luò)融資即涵蓋了狹義的概念,還涵蓋了網(wǎng)絡(luò)融資服務(wù)的上下游服務(wù),包括網(wǎng)絡(luò)金融安全、監(jiān)管等方面?;ヂ?lián)網(wǎng)融資將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)納入融資體系,使得融資能夠通過網(wǎng)絡(luò)平臺進(jìn)行而不需要實(shí)地場所。從當(dāng)前的互聯(lián)網(wǎng)與融資結(jié)合的方式來看,互聯(lián)網(wǎng)融資大致能夠分為三種模式:一是以電子商務(wù)平臺為依托的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè);二是P2P借貸模式;三是眾籌模式,是新出現(xiàn)的較為大眾化的融資模式。

    互聯(lián)網(wǎng)金融(ITFIN)是指利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)和信息通信技術(shù)實(shí)現(xiàn)資金融通的新型金融服務(wù)模式,是將“開放、平等、協(xié)作、分享”的互聯(lián)網(wǎng)精神與傳統(tǒng)金融業(yè)融合而創(chuàng)新的金融,服務(wù)方式,在金融業(yè)態(tài)及金融服務(wù)模式中具有互聯(lián)網(wǎng)精神及理念即統(tǒng)稱為互聯(lián)網(wǎng)金融。[1]

    (二)互聯(lián)網(wǎng)融資的優(yōu)勢

    與傳統(tǒng)的融資模式相比,現(xiàn)有的互聯(lián)網(wǎng)融資模式的優(yōu)勢是十分明顯的,除了時間的快速和空間的便捷外,互聯(lián)網(wǎng)金融能夠?qū)崿F(xiàn)大數(shù)據(jù)的快速獲取而幾乎不需要付出代價。在融資環(huán)節(jié)中,網(wǎng)絡(luò)融資的處理成本也較其他方式低,因此,互聯(lián)網(wǎng)融資的興起極大地促進(jìn)了中小企業(yè)的融資。

    1.解決企業(yè)融資中信息不對稱的問題

    由于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的嵌入,互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)能夠以較低的成本獲得大量的數(shù)據(jù)信息,也能以合法的渠道對電商的信息進(jìn)行收集處理,從而有利于中小企業(yè)做出正確的網(wǎng)絡(luò)融資決策。同時,作為網(wǎng)絡(luò)平臺的運(yùn)營商,也可以便捷地得到中小企業(yè)銷售狀況、資金變動情況等方面的軟信息,對其進(jìn)行相關(guān)處理后可以對借款企業(yè)的資金狀況和信用狀況進(jìn)行評估,判斷其是否弄夠即時足額地還款,在很大程度上降低了信息不對稱所帶來的損失。

    2.避免信貸配給問題

    互聯(lián)網(wǎng)融資能夠通過軟件系統(tǒng)自動收集和分析客戶信息,在最后環(huán)節(jié)通過人工確認(rèn)就可以審批中小型企業(yè)的貸款業(yè)務(wù),能夠避免人為后臺操作,更加公正地對企業(yè)進(jìn)行貸款的發(fā)放。同時,通過網(wǎng)絡(luò)軟件系統(tǒng)進(jìn)行的借款企業(yè)數(shù)據(jù)的融資審批能夠使得借貸雙方的風(fēng)險(xiǎn)降到最低。

    3.可以降低貸款成本

    首先,通過網(wǎng)絡(luò)融資平臺,運(yùn)營商可以獲取大量的客戶數(shù)據(jù)信息,最大限度地降低了搜集信息的成本和時間成本,也能夠降低加工處理信息的成本;其次,通過利用云計(jì)算等一系列技術(shù)手段對收集到的信息進(jìn)行加工處理,在為貸款方提供借款指標(biāo)的同時也為借款方提供了充分地選擇貸款方的信息,免去了以往信貸的線下與實(shí)地調(diào)查,因此能夠降低雙方的交易費(fèi)用。

    二、中小型企業(yè)的網(wǎng)絡(luò)融資效果分析

    (一)中小型企業(yè)信貸融資模式

    在分析網(wǎng)絡(luò)融資的主體構(gòu)成時,我們可以將整個網(wǎng)絡(luò)平臺是以平臺為中心,通過形成有利創(chuàng)新資金供求雙方有效對接方式的土壤和環(huán)境,各主體之間形成正式或非正式的互動,從而促進(jìn)多方的共同互贏。

    為更清楚展現(xiàn)中小型企業(yè)信貸融資新模式——綜合服務(wù)網(wǎng)絡(luò)平臺這種商業(yè)模式的優(yōu)勢,根據(jù)亞歷山大等人提出的商業(yè)模式畫布對傳統(tǒng)信貸融資和綜合服務(wù)網(wǎng)絡(luò)平臺做進(jìn)一步比較分析,以幫助管理者更好明確企業(yè)未來關(guān)注的重點(diǎn)和商業(yè)運(yùn)行情況。商業(yè)模式畫布共包括9個構(gòu)造塊:價值主張(Value Proposition)、渠道通道(Channels)、客戶細(xì)分(Customer Segments):、收入來源(Revenue Streams)、核心資源Key Resources、關(guān)鍵業(yè)務(wù)(Key Activity)、重要合作(Key Partner?ship)、成本結(jié)構(gòu)(Cost Structure)。以下表1和表2分別展示了傳統(tǒng)融資信貸商業(yè)模式和中小型企業(yè)信貸融資綜合服務(wù)網(wǎng)絡(luò)平臺的畫布分析,進(jìn)而說明網(wǎng)絡(luò)融資具有的優(yōu)勢。

    表1 傳統(tǒng)融資信貸商業(yè)模式畫布(從銀行角度分析)

    表2 中小型企業(yè)信貸融資綜合服務(wù)網(wǎng)絡(luò)平臺畫布分析

    從表1、表2可以看出,中小型企業(yè)網(wǎng)絡(luò)平臺融資這一商業(yè)模式涉及更多的主體,核心資源是平臺,成本主要是系統(tǒng)的維護(hù)平臺,其提供的更多的是一種中介服務(wù),促進(jìn)融資的功能。在促進(jìn)信貸融資與銀行在信貸融資過程中的最大不同是在消除不對稱信息、降低銀行信貸成本方面有較明顯的改善,這也是目前存在的融資難問題的原因所在。[2]

    (二)中小型企業(yè)網(wǎng)絡(luò)融資效果

    1.大數(shù)據(jù)優(yōu)勢

    數(shù)據(jù)的分享,積累以及處理是互聯(lián)網(wǎng)金融的核心。對于中小型企業(yè)而言:一方面,大數(shù)據(jù)賦予了公司掙脫信息與成本給公司融資帶來的困境,并將供需雙方的信息不對稱減少到最小。另一方面,利用大數(shù)據(jù)的優(yōu)勢,可以將融資服務(wù)暴露在相關(guān)人群當(dāng)中,使得公司能夠及時地獲取交易信息,并對網(wǎng)絡(luò)融資平臺的信用和實(shí)力有一個較為合理的評估,保障公司的貸款權(quán)益。

    2.第三方支付模式一定程度上解決了其融資擔(dān)保問題

    中小型企業(yè)是新興的中小型企業(yè),其利用本公司的資產(chǎn)進(jìn)行擔(dān)保的能力有限,且其經(jīng)營杠桿系數(shù)往往過大,經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)較大,很難能夠達(dá)到銀行要求的擔(dān)保條件又難以得到第三方擔(dān)保人的擔(dān)保,融資難度較大。而第三方平臺的出現(xiàn)從很大程度上使得中小型企業(yè)走出這樣的困境,是中小型企業(yè)和銀行聯(lián)系的紐帶。這樣的融資模式也使得所有相關(guān)人負(fù)有連帶責(zé)任,從很大程度上避免了企業(yè)一人獨(dú)擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的境遇,使得各個利益主體共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn),從而解決了企業(yè)的融資擔(dān)保問題。

    3.可以有效降低企業(yè)融資成本,提高籌資效率

    互聯(lián)網(wǎng)金融基于大數(shù)據(jù)、云計(jì)算和自動化技術(shù)從根本上改變了信息收集與處理方式,降低了商業(yè)銀行獲取和追蹤中小型企業(yè)貸款相關(guān)信息的成本。此外,互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)平臺有著自動化生成服務(wù)特征,這也很大程度上分?jǐn)偭私杩畹耐度氤杀?,有效地降低了中小型企業(yè)的融資成本。同時,互聯(lián)網(wǎng)金融信貸省去了一系列復(fù)雜的調(diào)查、審核、抵押、放貸以及還貸的程序,大大提高了辦事效率。[3]

    三、中小型企業(yè)網(wǎng)絡(luò)融資方式創(chuàng)新面臨的問題

    互聯(lián)網(wǎng)金融模式盡管對中小型企業(yè)的融資有絕對的優(yōu)勢,但相對于傳統(tǒng)的融資方式而言,還是存在著一定的弊端,因此,也需要隨著科學(xué)技術(shù)的不斷發(fā)展而不斷完善。新形勢下,互聯(lián)網(wǎng)金融模式面臨著更多的挑戰(zhàn)。

    (一)金融理念落后

    由于受傳統(tǒng)金融模式的影響,中小型企業(yè)的金融理念較為落后,嚴(yán)重影響了融資方式的創(chuàng)新。雖然中小型企業(yè)的管理能夠正確認(rèn)識互聯(lián)網(wǎng)融資的重要性,但是卻沒有構(gòu)建專門的互聯(lián)網(wǎng)融資機(jī)構(gòu),導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)融資不能夠系統(tǒng)化、完善化。

    (二)金融監(jiān)管缺失

    由于我國的互聯(lián)網(wǎng)融資處于一個初級階段,沒有完善的網(wǎng)絡(luò)融資監(jiān)管系統(tǒng),從而使得網(wǎng)絡(luò)融資平臺經(jīng)常會出現(xiàn)非法集資、惡意競爭或利用非法渠道獲取信息,大大不利于網(wǎng)絡(luò)融資市場的持續(xù)發(fā)展。由于中小型企業(yè)自身的資金和規(guī)模限制,本來就在市場競爭中不占優(yōu)勢,金融監(jiān)管的缺失難以保障安全的市場環(huán)境,嚴(yán)重影響了其互聯(lián)網(wǎng)融資的拓展。[4]

    (三)資金安全問題

    由于網(wǎng)絡(luò)具有一定的虛擬性,據(jù)調(diào)查,中小型企業(yè)的很多管理人員和員工對互聯(lián)網(wǎng)金融的信任度不高。同時,人們對傳統(tǒng)金融模式輕車熟路而對互聯(lián)網(wǎng)融資較為陌生,因此剛開始接觸互聯(lián)網(wǎng)融資有些摸不著頭腦,加之金融行業(yè)本身存在著一定的安全風(fēng)險(xiǎn),中小型企業(yè)在互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境下創(chuàng)新融資方式存在著一定的資金安全問題。[5]

    四、互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境下我國中小企業(yè)融資方式創(chuàng)新路徑及建議

    (一)互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境下我國中小企業(yè)融資方式創(chuàng)新路徑

    1.根據(jù)企業(yè)自身財(cái)力選擇適當(dāng)網(wǎng)貸平臺融資

    近年,在倡導(dǎo)國家提倡的“大眾創(chuàng)業(yè)”“草根創(chuàng)業(yè)”的新浪潮下,形成了“萬眾創(chuàng)新”“人人創(chuàng)新”的新勢態(tài)。創(chuàng)業(yè)公司如雨后春筍撥地而起,隨之也產(chǎn)生融資難、融資貴等難題。隨著時代和經(jīng)濟(jì)的發(fā)展,這一難題逐漸通過互聯(lián)網(wǎng)手段解決,出現(xiàn)了“網(wǎng)絡(luò)融資”的新概念,產(chǎn)生為企業(yè)搭建“中小微企業(yè)融資服務(wù)平臺。中小微企業(yè)可通過線上貸款評估、線上集客、線上線下機(jī)構(gòu)集約服務(wù),促進(jìn)與優(yōu)化,打開“金融民主化“的開端,搭建了一條高效、暢通、透明的貸款高速公路,有效提升了資金融通效率,降低了融資成本,實(shí)現(xiàn)了網(wǎng)絡(luò)貸款服務(wù)的完整閉環(huán),大幅提升了貸款效率和成功率,但與此同時,也需要企業(yè)自身提高網(wǎng)絡(luò)信貸的辨別能力、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避手段、信譽(yù)評判的方法等有效手段降低自身的網(wǎng)貸風(fēng)險(xiǎn)。

    2.利用眾籌模式進(jìn)行融資

    與傳統(tǒng)的融資方式,眾籌更為開放,它是一種新型的的金融融資模式,是一種基于互聯(lián)網(wǎng)平臺的新型投融資模式,鼓勵中小微企業(yè)利用眾籌思維整合異業(yè)和行業(yè)下游,一起打造利益共同體,具有低門檻、多樣性的特點(diǎn),幫助中小微企業(yè)做到眾籌模式與傳統(tǒng)企業(yè)的有機(jī)結(jié)合,吸引資本進(jìn)入自己的企業(yè)或項(xiàng)目,最終幫助企業(yè)梳理轉(zhuǎn)型的方向與策略,為更多小本經(jīng)營或創(chuàng)作的人提供了無限的可能。

    3.創(chuàng)新傳統(tǒng)融資模式

    面對千變?nèi)f化的經(jīng)濟(jì)社會環(huán)境,中小微企業(yè)在依賴外界環(huán)境支撐時,應(yīng)根據(jù)自身發(fā)展及資本力量等多方面因素對網(wǎng)絡(luò)融資模式做出創(chuàng)新和改變,這就要求中小微企業(yè)積極開發(fā)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù),一方面熟悉銀行貸款的辦理流程、同時也使企業(yè)信息透明化,做到企業(yè)與銀行之間的無縫對接,從而提高彼此的信任度。另一方面,中小微企業(yè)應(yīng)主動了解行業(yè)貸款、同行金融信息等,盡可能用最少的時間和金錢成本,做到高效率和低成本的貸款事宜。

    (二)完善互聯(lián)網(wǎng)環(huán)境下我國中小企業(yè)融資方式的建議

    1.優(yōu)化中小企業(yè)網(wǎng)絡(luò)信貸融資的環(huán)境制度

    在當(dāng)下的網(wǎng)絡(luò)信貸融資環(huán)境中,可進(jìn)一步完善和優(yōu)化政府在其中擔(dān)當(dāng)?shù)慕巧?,可從最初的政府干預(yù),逐漸形成政府在企業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)金融之間作為牽線搭橋的角色,創(chuàng)造兩者有效結(jié)合的機(jī)遇和環(huán)境,除此之外可根據(jù)現(xiàn)有融資環(huán)境所面對的問題,制定相對應(yīng)的落地措施,如:鼓勵機(jī)制、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避制度可提高中小微企業(yè)獲貸成功幾率的機(jī)制。

    2.構(gòu)建中小企業(yè)的抵押、擔(dān)保機(jī)制

    根據(jù)現(xiàn)有的銀行擔(dān)保的流程、內(nèi)容和現(xiàn)狀,存在網(wǎng)絡(luò)貸款平臺與企業(yè)信息不對稱的特征,如貸款平臺不能夠及時和較全面地掌握中小企業(yè)的資金流動,從而影響企業(yè)順利獲得貸款的效率。針對這一點(diǎn),可實(shí)施企業(yè)在網(wǎng)上信息透明化、銀行與工商信息共享、企業(yè)與企業(yè)之間可進(jìn)行聯(lián)保等多種有效的參與模式。

    3.建立健全數(shù)據(jù)庫

    伴隨著大數(shù)據(jù)的時代的到來及現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)科技的高速發(fā)展,科技已經(jīng)廣泛應(yīng)用到人們生活的方方面面,因此可引導(dǎo)企業(yè)進(jìn)行企業(yè)數(shù)據(jù)的信息化存儲,一方面不僅安全、有效地保障了企業(yè)的信息,另一方面為政府和銀行快速檢索到企業(yè)信息提供了行之有效的工具和方法,從而為做相應(yīng)的決策提供支撐。因此,要建立企業(yè)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫、信用評估數(shù)據(jù)庫、科技知識產(chǎn)權(quán)數(shù)據(jù)庫、專家數(shù)據(jù)庫等,其中政府要起到正確引導(dǎo)作用。

    4.建立動力激勵機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制

    在發(fā)展傳統(tǒng)的信貸融資之余,同時也要鼓勵各類信貸機(jī)構(gòu)入駐中小微企業(yè)信貸融資網(wǎng)絡(luò)服務(wù)平臺,在此基礎(chǔ)之上,可提供一定的優(yōu)惠政策作以扶持和鼓勵,如向該機(jī)構(gòu)給予一定標(biāo)準(zhǔn)的納稅所得額減免、企業(yè)申報(bào)項(xiàng)目的優(yōu)先考慮等,除建立鼓勵機(jī)制之外,更要建立風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、評估、把控的機(jī)制。

    5.建立人才數(shù)據(jù)庫

    基于現(xiàn)在的中小企業(yè)網(wǎng)絡(luò)信貸融資平臺的發(fā)展考慮,建議增加該專業(yè)人才隊(duì)伍的儲備。一方面是因?yàn)楝F(xiàn)平臺存在信息不完整、無條理性、難檢索等問題。另一方面網(wǎng)絡(luò)融資急需專業(yè)人才的支持,以便進(jìn)行全方位的信息服務(wù)工作,而對于這類人才的要求主要體現(xiàn)在其具有一定的分析能力、兼具金融與農(nóng)業(yè)科技雙向人才的特征,因此需要建立人才數(shù)據(jù)庫充分利用和發(fā)揮人才的作用。

    6.建立完善的用人機(jī)制

    一個好的平臺,離不開人才的支撐,而人才的發(fā)展更離不開一個好的用人機(jī)制。因此有必要做到以下幾個方面:一是要建立內(nèi)部行之有效的人才培養(yǎng)機(jī)制,完善人才選撥制度;二是采取外部人才的力量,如社會專家、社會團(tuán)體,這樣在一定的程度之上發(fā)揮人才的最大地利用化。三是建立長期有效的交流機(jī)制,將各類人才匯聚在一起進(jìn)行交流、學(xué)習(xí),達(dá)到資源共享。綜上所述,最大限度和程度的做好人才的留用機(jī)制。

    [1]楊儒君.互聯(lián)網(wǎng)金融時代民營中小企業(yè)融資問題研究[D].重慶師范大學(xué)碩士論文2016.

    [2]遲鳳玲.現(xiàn)代信息網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下科技型農(nóng)業(yè)中小企業(yè)信貸融資模式創(chuàng)新研究[D].中國農(nóng)業(yè)科學(xué)院博士論文,2013.

    [3]吉喆,李宏暢.互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境下中小企業(yè)融資策略研究[J].改革與開放,2015,(3):13-14.

    [4][5]李鵬.互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境下中小企業(yè)融資方式創(chuàng)新思考[J].合作經(jīng)濟(jì)與科技,2016,(21):54-55.

    F832.4;F724.6

    A

    1671-6469(2017)-02-0068-05

    2017-01-06

    李嘉文(1993-),男,陜西西安人,西安科技大學(xué)人文與管理學(xué)院,研究方向:財(cái)務(wù)管理。

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