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    江西省P2P的監(jiān)管問(wèn)題及改進(jìn)建議

    2017-03-27 21:07:23趙星
    財(cái)稅月刊 2017年1期
    關(guān)鍵詞:建議

    趙星

    摘 要 P2P本質(zhì)上一種民間借貸,以互聯(lián)網(wǎng)為技術(shù)載體,實(shí)現(xiàn)借貸雙方的小額借貸交易。目前,P2P平臺(tái)依然方興未艾,全國(guó)各地的P2P平臺(tái)良莠不齊,暴露出許多問(wèn)題。博金貸是江西一個(gè)具有代表性的P2P平臺(tái),本文以點(diǎn)帶面,著重分析博金貸在發(fā)展過(guò)程中的可取之處及面臨的監(jiān)管問(wèn)題,最后提出適合江西省P2P平臺(tái)健康、穩(wěn)定發(fā)展的改進(jìn)建議。

    關(guān)鍵詞 P2P借貸平臺(tái);監(jiān)管現(xiàn)狀;博金貸;建議

    一、江西省P2P行業(yè)發(fā)展問(wèn)題及其監(jiān)管現(xiàn)狀

    1.P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的定義

    P2P(peer to peer lending)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái):P2P簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)就是個(gè)人對(duì)個(gè)人,亦指借貸雙方,網(wǎng)絡(luò)借貸指的是在借貸過(guò)程中,通過(guò)電子商務(wù)平臺(tái)來(lái)完成小額借貸交易的各種手續(xù),它起源于民間借貸,隨著互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展應(yīng)運(yùn)而生的一種新生的金融模式。

    2.江西省P2P發(fā)展的問(wèn)題現(xiàn)狀

    (1)行業(yè)準(zhǔn)入門(mén)檻較低:設(shè)立一家公司及其簡(jiǎn)單,只需要到當(dāng)?shù)氐墓ど滩块T(mén)完成注冊(cè)、登記,再到工信部門(mén)申請(qǐng)《IC許可證》,最后卻工商部門(mén)申請(qǐng)?jiān)黾印ヂ?lián)網(wǎng)信息服務(wù)的經(jīng)營(yíng)范圍即可。”從這幾步流程可以看出,準(zhǔn)入門(mén)檻較限制條件不多。營(yíng)運(yùn)資本金,風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金等方面沒(méi)有清晰界定。公司質(zhì)量不能達(dá)到標(biāo)準(zhǔn)水平,抗風(fēng)險(xiǎn)能力低,從而成為了P2P頻繁跑路的原因之一。

    (2)信息透明化程度低:江西省P2P信息披露與國(guó)內(nèi)整體P2P平臺(tái)信息披露情形發(fā)展相似,整體不透明已成為制約江西省P2P行業(yè)發(fā)展的嚴(yán)重障礙。首先,在財(cái)務(wù)報(bào)表方面,大多看不到更具體的數(shù)據(jù)。其次,資產(chǎn)風(fēng)控信息不透明:對(duì)于還款資金來(lái)源、融資者信用等級(jí)、風(fēng)險(xiǎn)提示、合同第三方托管以及貸后資金流向等關(guān)鍵的風(fēng)控信息,披露較少。全國(guó)范圍內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)提示的網(wǎng)貸平臺(tái)僅占12.5%,幾乎所有平臺(tái)均未明顯揭示貸后資金的使用情況。最后,在平臺(tái)運(yùn)營(yíng)信息方面,作為P2P網(wǎng)貸行業(yè)監(jiān)管的重要基礎(chǔ),但目前僅少數(shù)網(wǎng)貸平臺(tái)予以披露,并且相關(guān)指標(biāo)的統(tǒng)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)也不統(tǒng)一。

    (3)無(wú)第三方資金托管制度:

    銀行托管 博金貸,小豬理財(cái),壹信貸

    第三方支付機(jī)構(gòu) 道口金融,沃信財(cái)富,今時(shí)貸

    無(wú)托管 惠眾金融,融華財(cái)富,融通資產(chǎn)

    上圖列舉了江西省一些知名的網(wǎng)貸平臺(tái)的托管情況,可以看出網(wǎng)貸公司對(duì)于第三方托管并沒(méi)有落實(shí)到位,還存在惠眾金融,融華財(cái)富等無(wú)托管的網(wǎng)貸公司,沒(méi)有第三方托管的存在,資金運(yùn)營(yíng)情況就不得而知,同時(shí)公司容易形成一個(gè)資金池,在資金斷裂后容易導(dǎo)致卷款跑路的風(fēng)險(xiǎn)。

    (4)征信體系不健全:在審核借款人的資質(zhì)情況時(shí),很多借款人的資信狀況只能通過(guò)借款人呈交的戶(hù)口簿,身份證,工資流水單等個(gè)人信息和網(wǎng)貸公司對(duì)項(xiàng)目的審核來(lái)了解,容易存在造假行為。再者,網(wǎng)貸公司沒(méi)有與中國(guó)人民銀行個(gè)人征信系統(tǒng)互通互聯(lián),當(dāng)借款人發(fā)生違約情況時(shí),P2P平臺(tái)很難挽救自己的損失,會(huì)破壞P2P整個(gè)行業(yè)的健康運(yùn)行。

    3.江西省P2P行業(yè)的監(jiān)管現(xiàn)狀

    自2013年起,銀監(jiān)會(huì)和央行牽頭提出了諸如“兩大底線(xiàn)”、“三條紅線(xiàn)”、“四條底線(xiàn)”以及“五大原則”、“六大原則”、“十大原則”等各種說(shuō)法。2015年1月20日,銀監(jiān)會(huì)宣布進(jìn)行平臺(tái)的調(diào)整,第一明確P2P平臺(tái)由新設(shè)立的普惠金融部監(jiān)管。2015年7月18日,《關(guān)于促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》由央行發(fā)布,正式明確了P2P平臺(tái)和P2P業(yè)務(wù)的合法地位。2015年12月,銀監(jiān)會(huì)等部門(mén)研究起草的《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動(dòng)管理暫行辦法(征求意見(jiàn)稿)》正式發(fā)布。明確了P2P平臺(tái)的信息中介定位等十二條P2P平臺(tái)的“紅線(xiàn)”。江西省于2015年成立互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì),以江西省互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展為宗旨,對(duì)網(wǎng)貸平臺(tái)起到一定的自律作用?!毒W(wǎng)絡(luò)借貸資金存管業(yè)務(wù)指引》在2017年2月23日正式下發(fā)。從國(guó)家出臺(tái)的法律和細(xì)則來(lái)看,P2P的監(jiān)管問(wèn)題備受關(guān)注,江西省的P2P行業(yè)開(kāi)始受到法律約束,朝著健康穩(wěn)定運(yùn)行目標(biāo)發(fā)展。

    二、博金貸發(fā)展及其主要監(jiān)管措施

    1.博金貸公司簡(jiǎn)介

    博金貸(www.bjdp2p.com)系江西省金融辦備案的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)。成立于2014年,公司總部在南昌,排名45位。博金貸是全國(guó)民營(yíng)500強(qiáng)企業(yè)博能實(shí)業(yè)集團(tuán)發(fā)起設(shè)立。注冊(cè)資金達(dá)5980萬(wàn)元,博金貸與小額貸款公司等類(lèi)金融機(jī)構(gòu)合作,通過(guò)信用評(píng)級(jí)、信息登記、交易撮合等居間中介服務(wù),為富余資金提供一個(gè)安全高效的投資渠道,也切實(shí)的幫助中小微企業(yè)解決融資難題。據(jù)網(wǎng)貸之家發(fā)布的2017年1月網(wǎng)貸平臺(tái)發(fā)展指數(shù)評(píng)級(jí)顯示博金貸發(fā)展指數(shù)是48.79,是一個(gè)頗具實(shí)力的P2P公司平臺(tái)。

    2.博金貸公司監(jiān)管措施及其存在的問(wèn)題

    博金貸公司是通過(guò)博能集團(tuán)內(nèi)控合規(guī)和稽核監(jiān)察體系來(lái)作為公司的內(nèi)控團(tuán)隊(duì),加上政府有關(guān)部門(mén)嚴(yán)格管理與指導(dǎo)來(lái)控制公司的內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)。博能集團(tuán)是博金貸公司的最大股東(占38.709%),公司實(shí)力較強(qiáng),體系成熟。平臺(tái)擁有多重風(fēng)控保障:首先是平臺(tái)+泛金融機(jī)構(gòu)+產(chǎn)品的運(yùn)營(yíng)模式;其次是專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)嚴(yán)格內(nèi)部審核,遴選優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目;最后是合作機(jī)構(gòu)回購(gòu),股東股權(quán)質(zhì)押擔(dān)保。其次,博金貸資金實(shí)力雄厚,具有國(guó)資背景的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)。有充足的營(yíng)運(yùn)資本金保障公司的運(yùn)行。公司綜合情況良好,但也存在部分問(wèn)題:

    (1)信息披露不足:博金貸在其官網(wǎng)上的信息披露里,更多地定位于廣告、宣傳,披露內(nèi)容集中在成交額、貸款余額、投資者數(shù)量、融資者分布、簡(jiǎn)單的產(chǎn)品類(lèi)型分布等。平臺(tái)的資金運(yùn)營(yíng)情況基本無(wú)從得知,博金貸給出的官網(wǎng)上每類(lèi)中的信息也大多只是包含了各種應(yīng)有的標(biāo)題,大多看不到更具體的細(xì)則。風(fēng)險(xiǎn)披露薄弱,風(fēng)險(xiǎn)提示效果差,信息披露對(duì)投資者和監(jiān)管者的導(dǎo)向作用有限。

    (2)征信查詢(xún)系統(tǒng)不完善:博金貸公司自主研發(fā)了一個(gè)博金云的征信系統(tǒng),但是因?yàn)楣境闪r(shí)間比較短,信息數(shù)據(jù)的儲(chǔ)存不多,同時(shí)沒(méi)有和相關(guān)的金融機(jī)構(gòu)的征信系統(tǒng)相互聯(lián)通,數(shù)據(jù)單一。而且博金貸的借款人分布在中國(guó)各地,不受地理區(qū)域限制,光通過(guò)借款人的身份信息,抵押品信息,視頻等審核還是很難了解借款人的真實(shí)信息,容易導(dǎo)致信息不對(duì)稱(chēng),進(jìn)而違約風(fēng)險(xiǎn)概率升高。

    (3)風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金問(wèn)題:我國(guó)P2P行業(yè)準(zhǔn)備金模式已經(jīng)有了初步的體系,博金貸雖然也有內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金,但是沒(méi)有放在存管機(jī)構(gòu),也沒(méi)有明示具體制度規(guī)范如何使用。嚴(yán)重影響了其自身的健康發(fā)展。P2P 網(wǎng)貸平臺(tái)如果要保持信息中介的地位,那么在新一輪的洗牌中,需要從合規(guī)的角度對(duì)風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金加以調(diào)整,加強(qiáng)信息的透明度,還投資者和借款人信心。

    3.博金貸公司監(jiān)管問(wèn)題原因分析

    (1)內(nèi)部原因:在信息披露,建立征信查詢(xún)系統(tǒng)以及準(zhǔn)備金等方面存在的問(wèn)題,基本都是因?yàn)楣驹陲L(fēng)險(xiǎn)控制意識(shí)上面有所欠缺。每個(gè)平臺(tái)都擁有自己的風(fēng)控團(tuán)隊(duì),但是團(tuán)隊(duì)水平參差不齊,風(fēng)控人員的道德風(fēng)險(xiǎn)始終擺在首位,任何時(shí)候都要從人品和制度保障上防止被客戶(hù)腐蝕或買(mǎi)通,合伙騙貸。其次是公司成員的專(zhuān)業(yè)能力,在信息披露方面要求會(huì)計(jì)人員能夠按照標(biāo)準(zhǔn)做賬,審計(jì)部門(mén)認(rèn)真核實(shí)賬本,最后在官網(wǎng)向大眾公開(kāi)。博金貸自主研發(fā)征信系統(tǒng)也沒(méi)有對(duì)外與其他金融機(jī)構(gòu)相互合作,數(shù)據(jù)比較單一。公司缺乏一定的專(zhuān)業(yè)人才,在三方托管,準(zhǔn)備金方面沒(méi)有建立一些相應(yīng)的實(shí)施細(xì)則和向大眾公開(kāi)。

    (2)外部原因:同樣談到第三方托管制度和風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金方面,主要原因在于法律的漏洞和政府有關(guān)部門(mén)的監(jiān)管不到位?,F(xiàn)如今,我國(guó)在P2P行業(yè)法律方面所做的努力有目共睹,法律也正在完善,比如為了防止P2P跑路出臺(tái)的第三方托管制度等。而P2P作為一種新型事物,加之國(guó)家在整個(gè)征信體系建設(shè)不完善的大背景下,現(xiàn)有的法律法規(guī)還不能規(guī)范P2P平臺(tái)的健康穩(wěn)定發(fā)展。在政府方面,P2P網(wǎng)貸平臺(tái)主要是銀監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)監(jiān)管,加上行業(yè)準(zhǔn)入門(mén)檻低,當(dāng)批準(zhǔn)設(shè)立一個(gè)公司之后,政府部門(mén)對(duì)平臺(tái)的后續(xù)監(jiān)管也很松弛,基本上放任P2P平臺(tái)自由發(fā)展,而P2P平臺(tái)作為一個(gè)以盈利為目標(biāo)的組織,容易走偏。導(dǎo)致公司出現(xiàn)攜款跑路,降低借款人審核項(xiàng)目標(biāo)準(zhǔn),洗錢(qián)等違規(guī)操作。

    三、完善江西P2P行業(yè)監(jiān)管的對(duì)策建議

    1.完善P2P法律的監(jiān)管規(guī)范

    (1)提高P2P行業(yè)準(zhǔn)入門(mén)檻,制定統(tǒng)一的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。

    筆者認(rèn)為,針對(duì)江西目前 P2P 網(wǎng)貸平臺(tái)處于“真空”監(jiān)管、良莠不齊的實(shí)際情況,應(yīng)當(dāng)仿效 P2P 網(wǎng)貸發(fā)源地英國(guó)的做法,要求網(wǎng)貸平臺(tái)達(dá)到一定的實(shí)繳注冊(cè)資本或營(yíng)運(yùn)資金額度,以便能夠保證網(wǎng)貸平臺(tái)自身具有相應(yīng)的資金實(shí)力和抵御風(fēng)險(xiǎn)的能力,進(jìn)而保護(hù)網(wǎng)絡(luò)借貸中各方當(dāng)事人的合法權(quán)益。其次,P2P網(wǎng)貸平臺(tái)作為一種新型的金融模式,應(yīng)與證券,銀行,保險(xiǎn)等金融機(jī)構(gòu)類(lèi)似,提高從業(yè)人員的素質(zhì),可以進(jìn)行全國(guó)性的統(tǒng)考來(lái)檢測(cè)。

    (2)加強(qiáng)信息監(jiān)管,明確信息披露制度。

    鑒于江西省P2P平臺(tái)的信息的透明程度低,以博金貸為例,需要做以下調(diào)整,公司要對(duì)客戶(hù)就貸款的期限,風(fēng)險(xiǎn),業(yè)務(wù),預(yù)期收益,手續(xù)費(fèi)信息進(jìn)行正確,公平,無(wú)誤導(dǎo)性信息披露。公司內(nèi)部本身,需要將資產(chǎn)負(fù)債表,現(xiàn)金流量表等財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)進(jìn)行具體細(xì)分,用通俗化語(yǔ)言的向大眾公開(kāi),減少信息不對(duì)稱(chēng)。

    (3)落實(shí)第三方托管制度。

    2017年2月23日國(guó)家雖然下發(fā)了《網(wǎng)絡(luò)借貸資金存管業(yè)務(wù)指引》,但是據(jù)網(wǎng)貸之家、盈燦咨詢(xún)不完全統(tǒng)計(jì),截至2017年2月27日,與銀行簽訂協(xié)議的P2P平臺(tái)占P2P網(wǎng)貸行業(yè)正常運(yùn)營(yíng)平臺(tái)總數(shù)量的10.93%。從以上數(shù)據(jù)分析,網(wǎng)貸平臺(tái)還沒(méi)有全部落實(shí)托管制度,就江西省而言,融化財(cái)富等網(wǎng)貸平臺(tái)就處于無(wú)托管制度,仍然存在P2P卷款跑路的風(fēng)險(xiǎn),相關(guān)部門(mén)應(yīng)該加強(qiáng)監(jiān)督,讓公司基本實(shí)現(xiàn)第三方托管制度,進(jìn)而平臺(tái)對(duì)資金就沒(méi)有操作權(quán),資金流動(dòng)過(guò)程透明可見(jiàn),有效控制平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)。

    2.明確監(jiān)管機(jī)構(gòu)及監(jiān)管重點(diǎn)

    我國(guó)目前實(shí)行“一行三會(huì)”分業(yè)經(jīng)營(yíng),分業(yè)監(jiān)管的金融體制,而P2P作為一種新型的金融模式,很難界定到底是由哪個(gè)部門(mén)監(jiān)管。建議由央行和銀監(jiān)會(huì)牽頭成立一個(gè)專(zhuān)門(mén)對(duì)P2P監(jiān)管的部門(mén),既可以規(guī)范P2P的一種主流發(fā)展模式,也可以允許多模式發(fā)展,但是必須明確監(jiān)管的紅線(xiàn)來(lái)維護(hù)P2P的健康發(fā)展。同時(shí),國(guó)家在2015年成立的互聯(lián)網(wǎng)協(xié)會(huì)這一自律組織中,可以專(zhuān)門(mén)分出一個(gè)部門(mén)對(duì)P2P平臺(tái)進(jìn)行專(zhuān)業(yè)化的監(jiān)督和自律。

    3.完善江西省乃至全國(guó)P2P行業(yè)的征信體系

    英美國(guó)家擁有成熟、規(guī)范的個(gè)人信用體系。P2P新生事物的誕生后,他們能夠較快的適應(yīng)和成熟穩(wěn)定的發(fā)展,所以說(shuō)征信體系的建設(shè)與否是決定該行業(yè)能否長(zhǎng)久發(fā)展的關(guān)鍵。國(guó)家應(yīng)不斷建立和完善P2P行業(yè)征信體系,與各大銀行等金融機(jī)構(gòu)相互合作,制定統(tǒng)一的信用評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn),建立黑名單,然后各大金融機(jī)構(gòu),P2P網(wǎng)貸平臺(tái)與央行制定的統(tǒng)一征信體系形成信息共享、信用評(píng)級(jí)的模式,降低P2P借貸中的信用違約風(fēng)險(xiǎn)。

    4.健全P2P行業(yè)的的退出機(jī)制

    上市公司都有相應(yīng)的退出機(jī)制,由于目前P2P行業(yè)的特殊性,加上市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈,很有可能導(dǎo)致P2P平臺(tái)資金鏈斷裂,從業(yè)宣布破產(chǎn)和倒閉。相應(yīng)的借貸雙方的權(quán)益就沒(méi)有保障。因此,國(guó)家應(yīng)完善P2P平臺(tái)的退出機(jī)制。政府部門(mén)要監(jiān)管到位,了解資金運(yùn)行的情況。P2P本質(zhì)上起中介作用,所以平臺(tái)的倒閉不影響借貸雙方合約的進(jìn)行、項(xiàng)目的進(jìn)行。為保護(hù)放貸人的合法權(quán)益,平臺(tái)需設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金,當(dāng)平臺(tái)破產(chǎn)倒閉時(shí),未到期的協(xié)議仍然有效,并可得到有序的管理,直至借貸雙方資金結(jié)清為止。

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